Исследование неплатежей и разработка методов их сокращения в электроэнергетике Российской Федерации тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Курганский, Илья Арнольдович

• Курганский, Илья Арнольдович
• кандидат экономических наук
• 1999

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Курганский, Илья Арнольдович

Введение.

Глава 1. Исследование неплатежей и методов их сокращения в России.

1.1. Исследование современной экономической ситуации в России.

1.2. Анализ платежного кризиса как важнейшего фактора функционирования экономики России в 1992-1998 гг. и путей его преодоления.

1.3. Неплатежи в электроэнергетике России и их особенности.

Глава 2. Исследование вексельного обращения в России как метода сокращения неплатежей.

2.1. Правовые основы проведения финансовых расчетов в Российской Федерации.

2.2. Практика вексельного обращения в 1992-1998 гг. для сокращения неплатежей.

2.3. Анализ вексельного обращения в электроэнергетике России.

Глава 3. Разработка методики исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики.

3.1. Основные характеристики исследуемой экономико-математической модели финансовых потоков предприятий электроэнергетики.

3.2. Построение и анализ консервативных схем финансовых потоков предприятий электроэнергетики.

3.3. Построение и анализ неконсервативных схем финансовых потоков предприятий электроэнергетики.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Исследование неплатежей и разработка методов их сокращения в электроэнергетике Российской Федерации»

Российская экономика входит в XXI век под гнетом системного экономического кризиса. Несмотря на провозглашенные кардинальные политические, экономические и социальные реформы, в стране до сих пор не создан действенный механизм функционирования экономики в рыночных условиях, не преодолен спад производства, жизненный уровень большей части населения крайне низок. Не взирая на то, что возобновление экономического роста, создание условий для повышения благосостояния граждан России объявляется приоритетной задачей органов государственной власти [120,121,124,125,127,129,186], реальных улучшений не происходит, более того, экономический кризис в стране углубляется. Нельзя не согласится с точкой зрения известного экономиста, члена-корреспондента РАН Н. Шмелева о том [203, с. 26], что "сегодня речь идет уже не только о постоянно ухудшающемся состоянии производства и развале производственного и научно-технического потенциала России, но и о реальной опасности социальной дестабилизации, чреватой непредсказуемыми политическими последствиями".

Нынешней экономической ситуации в России свойственны:

• ненадежность бюджетного устройства страны, проявляющегося как в дефиците консолидированного бюджета, так и в невыполнении субъектами экономики и государством своих обязательств (по фискальным платежам и бюджетному финансированию (погашению задолженности бюджетных организаций) соответственно), а также отсутствии четкой регламентации взаимоотношений между федеральным центром и регионами;

• неэффективная налоговая системы страны;

• отсутствие действенных механизмов стимулирования высокоэффективных частных и иностранных инвестиций для ускорения процесса трансформации имеющихся накоплений в инвестиции, направляемые в производство, на реконструкцию народного хозяйства и повышение конкурентоспособности отечественной продукции;

• проведение внешнеэкономической политики, должным образом не защищающей внутренней рынок и не стимулирующей усилий российских производителей по повышению эффективности производства;

• не проведенная земельная реформа и реформа предприятий всех форм собственности [128];

• коррумпированность и криминальность существенной части российской экономики;

• повсеместный кризис неплатежей.

Временное достижение финансовой стабилизации (прежде всего существенное снижение темпов инфляции в 1995- первой половине 1998 гг., насыщение потребительского рынка) достигнуто дорогой ценой — фактическим разорением большинства отечественных производителей. По справедливому замечанию к.э.н. В.А.Москвина [93, с.60]". в России закончилась неудачей попытка идти курсом достижения финансовой стабилизации в отрыве от положения в реальном секторе."

Решение сегодняшних общеэкономических задач в России невозможно при ухудшении финансового состояния предприятий и организаций реального сектора экономики, обостряемого кризисом неплатежей.

Объем просроченной задолженности российских предприятий и организаций промышленности, строительства, транспорта и сельского хозяйства, увеличиваясь в 1997 г. в среднем на 3,2 % в месяц, составил к 1 января 1998 г. 782,2 трлн. рублей (без учета деноминации) [57]. По имеющимся оценкам, в настоящее время 73 % всех внутрироссийских расчетов приходится на бартер и взаимозачеты [175].

Общеэкономический спад в России затронул и электроэнергетику, также породив неплатежи, широкое распространение денежных суррогатов, уменьшение притока инвестиций, кризис оборотных средств и снижение уровня финансовой устойчивости как РАО "ЕЭС России" и его структурных подразделений, так и подавляющего большинства АО энергетики и электрификации. Кризис охватывает все большую часть жизненно важных подсистем электроэнергетики и приобретает характер общесистемного.

Особую актуальность рассматриваемой проблеме придает то, что электроэнергетика является нетто-кредитором промышленности, сельского хозяйства и бюджетных предприятий и организаций, и страдает от неплатежей больше других отраслей (финансовое положение другого крупнейшего кредитора — РАО "Газпром" лучше за счет гораздо большего экспортного потенциала).

В годовом отчете РАО "ЕЭС России" подчеркивается [151, с. 12], что "одной из основных проблем, стоящих перед руководством компании в области финансовой политики, является разрешение кризиса неплатежей за полученную электрическую и тепловую энергию и неплатежей за оказываемые обществом услуги".

Несмотря на то, что советской экономике (особенно в последние годы существования СССР) также были свойственны неплатежи и завуалированный натуральный обмен, отметим теоретическую неразработанность данной проблемы советской экономической наукой в силу ограниченной ее актуальности в условиях административно-плановой экономики и повсеместного государственного регулирования всех сторон экономической деятельности экономических субъектов.

Нельзя сказать, что задача преодоления неплатежей после начала реформ 1991 г. была на переферии внимания как органов государственной власти, так и экономической науки — слишком тяжела проблема. Тем не менее, следует констатировать, что долгое время для органов государственной власти наиболее актуальным считалось решение глобальных макроэкономических проблем — либерализации экономики, подавления инфляции, стабилизации обменного курса рубля, приватизации, снижения процентных ставок на финансовом рынке, уменьшения бюджетного дефицита и т.д., решение которых зачастую рассматривалось в отрыве от процесса неумолимого нарастания задолженностей экономических субъектов и государства. Только с конца 1994 г.-начала 1995 г. проблеме неплатежей начинается уделяться более или менее адекватное внимание. В это время создается научная группа под руководством академика Н. Петракова при оперативной комиссии Правительства РФ по совершенствованию платежей и расчетов в народном хозяйстве [23]. В Постановлении Правительства РФ от 28.04.95 N 439 "О Программе Правительства Российской Федерации "Реформы и развитие российской экономики в 1995 - 1997 годах" [120] в разделе, посвященном институциональным преобразованиям, решение проблемы неплатежей стоит сразу после задач укрепления законности и правопорядка, осуществления второго этапа приватизации, завершения реформы государственных предприятий, регулирования процессов оздоровления и банкротства предприятий.

В послании Президента РФ Федеральному Собранию "Порядок во власти -порядок в стране (О положении в стране и основных направлениях политики Российской Федерации)" [186] было заявлено, что "удавка неплатежей парализует экономику" и "кризис неплатежей приобрел черты хронического". В указанном документе [186] неплатежи вместе с задержкой выплаты зарплат и пенсий объявляются "национальной проблемой", Президент РФ связал "конкретную проблему" неплатежей с общей нерешенностью вопросов оздоровления финансовой и налоговой систем, социальных реформ, земельных отношений, становления судебной системы, проведения военной реформы, государственного строительства в целом.

Постановлением Правительства РФ от 2 марта 1998 г. № 321 "Об итогах социально - экономического развития Российской Федерации в 1997 году и задачах на 1998 год" [129] в числе приоритетных задач было объявлено "повышение платежной дисциплины, снижение размеров просроченной задолженности организаций, и, в первую очередь бюджетных."

Что касается непосредственно электроэнергетики, то в конце 1995 г. появляется "Программа преодоления кризиса неплатежей", подготовленная специалистами Минтопэнерго, акцентировавшая внимание на решение проблемы с помощью вексельного обращения, в ее развитие 11.06.1996 г. Минтопэнерго издает приказ № 138 "О введении в действие "Инструкции о порядке выпуска, обеспечения, обращения, учета и погашения энергетических векселей" [137].

Отметим, что в 1996-1998 гг. задача разрешения неплатежей ставится во главу угла многими видными экономистами, например, в 1997-1998 гг. в журнале "Вопросы экономики" публикуются программные статьи члена-корреспондента РАН Н.Шмелева, в одной из которых неплатежи объявляются "проблемой номер один российской экономики" [203,204]. Также необходимо упомянуть об опубликованных в этот период работах М.Делягина, А.Клепача, С. Меньшикова, Е. Сабурова, В.Сенчагова, С.Хурсевича [41,42,69,88,164,169,199] и других ученых, материалы исследований которых используются в настоящей диссертации. Во-многом по-новому взглянуть на проблему неплатежей позволили взглянуть опубликованные в периодической печати в 1998 г. тезисы исследования ФСДН [50,163]. В вышеуказанных трудах содержатся ряд крайне полезных рекомендаций по преодолению кризиса неплатежей, которые, к сожалению, не в полной мере были реализованы на практике. В указанных работах (и в ряде других) содержится ряд предложений, рекомендаций и методов по преодолению кризиса неплатежей — денежная эмиссия, индексация оборотных средств, процедура банкротства, использование вексельного обращения и т.д., однако вопросы теоретического и практического использования именно вексельного обращения, как весьма распространенного инструмента взаиморасчетов, для преодоления неплатежей в них освещены недостаточно.

В настоящее время помимо прямых безналичных и наличных расчетов существует несколько наиболее применяемых способов неденежных расчетов, которые являются одновременно методами преодоления неплатежей, а именно: расчеты векселями различной степени ликвидности, взаимные зачеты, расчеты путем обмена товарами и услугами (бартер).

Векселя и бартер - наиболее распространенные на сегодня виды неденежных расчетов, а поскольку во многих случаях векселя оформляют бартерные и взаимозачетные операции, в настоящей работе именно вексельное обращение будет исследовано наиболее подробно.

Использование векселей в экономике рассматривается, например, в работах Я. Миркина [91] и А.Фельдмана [197].

Отметим, что, несмотря на развитость вексельного обращения в мире (прежде всего в Западной Европе и России — первый вексельный Устав появился в Болонье в 1659 г. [53], первый российский законодательный акт, касающийся векселей — Боярский приговор — датирован 1697 г. [53]), в настоящем исследовании пришлось столкнуться с проблемой адаптации (применимости) сформировавшегося мирового опыта вексельного обращения к сегодняшним условиям, что привело к выводу, с одной стороны, о возможности только частичного его применения, с другой стороны — о насущной необходимости его учета в современных условиях. Традиции вексельного обращения, окончательно сложившиеся в практике делового оборота в конце 1ХХ-начале XX вв. безусловно не предполагали развития вексельного обращения по сложившейся сейчас в России практике (например, использование банковских векселей можно считать, до некоторой степени, российским изобретением).

Вместе с тем отметим, что активное применение в электроэнергетике различного вида взаимозачетов и денежных суррогатов, в т.ч. векселей, радикально не улучшило состояние расчетов предприятий электроэнергетики, что прежде всего вызвано их неликвидностью и бесконтрольностью выпуска.

Сказанное свидетельствует о теоретической и практической важности проведения анализа сущности неплатежей в экономике России и электроэнергетике как ключевой отрасли народного хозяйства РФ, возможностей влияния на неплатежи вексельного обращения как одного из наиболее применяемых методов проведения расчетов; разработки методики исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики для оценки эффективности вексельного кредитования предприятий электроэнергетики с применением инструментария математического моделирования. Вышеизложенное и определило выбор темы диссертации.

Цель и задачи исследования. Целью диссертационного исследования является научное обоснование необходимости вексельного кредитования предприятий электроэнергетики коммерческими банками под гарантии возвратности кредитов государством и разработка методики исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики для оценки эффективности вексельного кредитования на основе разработанной экономико-математической модели расчетов. Для достижения поставленной цели в диссертации были решены следующие задачи:

• проведен анализ неплатежей в России (сущность, причины, последствия, взаимосвязь с другими социально-экономическими процессами в стране), изучена специфика неплатежей в электроэнергетике;

• исследована роль государства в создании и решении проблемы неплатежей, проанализированы методические предложения и рекомендации ученых и специалистов по преодолению неплатежей;

• выполнен анализ теории и практики финансовых расчетов в российской экономике, обобщен опыт использования векселей и других форм расчетов в электроэнергетике, выявлены недостатки существующих методик использования векселей в расчетах предприятий ТЭК;

• разработана методика исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики;

• в рамках указанной методики разработаны схемы финансовых расчетов предприятий электроэнергетики и описывающая их экономико-математическая модель, дан сравнительный анализ состояния финансовых расчетов предприятий электроэнергетики для различных схем.

Предметом диссертационного исследования является разработка методики исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики на основе разработанных схем и экономико-математической модели финансовых расчетов для обоснования эффективности применения векселей в экономической деятельности предприятий электроэнергетики.

Объектом диссертационного исследования являются неплатежи в электроэнергетике РФ.

Теоретическая и методическая база исследования. Выполненная диссертация основана на работах отечественных и зарубежных ученых, нормативных актах органов государственной власти Российской Федерации, материалах периодической печати. В диссертации использованы данные текущей финансовой и годовой отчетности (1996 и 1998 гг.) РАО "ЕЭС России", а также проекта "Программы действий по повышению эффективности работы и дальнейшим преобразованиям в электроэнергетике Российской Федерации". При разработке методики в диссертационном исследовании использован инструментарий математического моделирования.

Научная новизна исследования состоит в следующем:

•выявлены недостатки существующей практики проведения финансовых расчетов предприятиями электроэнергетики, в т.ч. с использованием вексельного обращения;

•обоснована необходимость и экономическая целесообразность банковского вексельного кредитования предприятий электроэнергетики под государственные гарантии возвратности кредитов в рамках погашения задолженности бюджетов всех уровней;

• для оценки эффективности вексельного обращения разработана методика исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики, в которой приведены схемы финансовых расчетов предприятий электроэнергетики и описывающая их экономико-математическая модель.

Практическая значимость исследования определяется тем, что предлагаемая в нем методика может быть использована как для исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики, так и для обоснования необходимости проведения и выбора оптимальных параметров вексельного кредитования предприятий электроэнергетики, что приведет к облегчению кризиса неплатежей. Разработанная методика также может быть использована для выбора наиболее рациональной схемы денежных расчетов предприятий, создания краткосрочных прогнозов состояния финансовых расчетов предприятий как существенного элемента их экономической деятельности.

Апробация работы. Основные положения и рекомендации, разработанные в диссертационном исследовании, апробировались на научных конференциях, в работе которых автор принимал участие: Научной конференции молодых ученых "Реформы в России и проблемы управления-97"; Научной конференции молодых ученых "Реформы в России и проблемы управления-98"; Международной научно-практической конференции "Управление-98" (Управление реструктуризацией экономики). Предложения и результаты, приведенные в диссертации, использовались МБО ЕЭЭК в 1997-98 гг. при разработке и рационализации схем финансовых потоков АО энергетики и электрификации.

Публикации. По проблемам, рассматриваемым в диссертационном исследовании, опубликовано 6 работ (принадлежат лично автору) общим объемом 2,7 п.л.

Структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы (213 источников) и приложений. Основная часть работы изложена на 178 стр., в т.ч. 17 таблиц и 9 рисунков.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Курганский, Илья Арнольдович

Результаты работы ЭММ в неконсервативной схеме, предусматривающей денежное финансирование или вексельное кредитование (см. приложения 9,10).

При сравнительном анализе функционирования ЭММ в двух режимах (денежное финансирование/вексельное кредитование)имеем следующее.

В табл. 16 приведена динамика изменения показателей трех контрагентов к 12 месяцу периода по сравнению с начальными данными.

Отгрузки и платежи к 12-му месяцу функционирования ЭММ в неконсервативной схеме вексельного кредитования находятся примерно на том же уровне, что и в неконсервативной схеме денежного финансирования. Долги по зарплате в обеих схемах увеличиваются на 41%. Взаимная задолженность контрагентов в неконсервативной схеме вексельного кредитования по сравнению с неконсервативной схемой денежного финансирования уменьшилась на 19 %, общая задолженность контрагентов в бюджет уменьшилась на 2 %, что говорит о целесообразности проведения вексельного кредитования вместо денежного финансирования.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ.

Проведенный анализ неплатежей, использования векселей в российской экономике и электроэнергетике, а также результаты работы разработанной методики исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики позволяют сделать следующие выводы.

1. Ключевая проблема производственной сферы сегодня — неплатежи и недостаток ликвидности предприятий неотъемлемым образом связаны с явлением бартерных расчетов, слабостью бюджетного устройства страны, неконтролируемостью обращения денежных суррогатов. В настоящее время задолженность предприятий перед бюджетами всех уровней и внебюджетными государственными фондами по заработной плате, поставщиками и банками достигла примерно 1 трлн. деноминированных рублей [132]. На многих предприятиях их долги нередко многократно превышают годовые объемы реализации продукции и большей частью стали безнадежными. В данной работе обосновано, что генераторами неплатежей являются бюджеты всех уровней, провоцирующие неплатежи бюджетополучателей контрагентам и у всех участников экономических расчетов, вместе взятых, в свою очередь, вызывают неплатежи налогов в бюджет. При этом на уровне отдельного предприятия или отрасли разорвать порочный круг — недобор налогов в бюджет, неоплата госзаказов, сокращение платежеспособного спроса, падение производства, новые неплатежи в бюджет и т.д. — невозможно.

2. К основным факторам неплатежей в России также отнесены: низкий уровень общей монетизации экономики при крайне жесткой до последнего времени финансовой политике; высокий уровень процентных ставок в экономике (ставок по государственным облигациям, банковскому кредитованию), приведший к вытеснению денег из реального сектора экономики; несоответствие налоговой системы страны существующим хозяйственным реалиям; многочисленные финансовые злоупотребления, которые породили другое подробно рассмотренное явление — завышение цен и тарифов товаропроизводителями.

3. Неплатежи в электроэнергетике в большей степени, чем в других отраслях экономики порождены неплатежами государства, а также имеют специфическую особенность — уникальность электроэнергии как товара, производство, преобразование и потребление которого — единый технологический процесс, с учетом невозможности отключения большинства неплательщиков вызвала слабость воздействия на потребителей.

4. Неплатежи и широкое распространение взаимозачетов, бартера, денежных суррогатов (прежде всего, векселей) в расчетах экономических субъектов стало объективной реальностью, обусловленной прежде всего реакцией на недостаточную насыщенность экономики деньгами, завышенные налоги, гипертрофированное развитие финансового сектора экономики в ущерб производственному.

5. Вексельное обращение имеет жестью правовую базу, практически неизменную в течение более 60 лет, и предоставляет возможности его контроля через использование системы депозитариев коммерческих банков.

6. Практика вексельного обращения в электроэнергетике России показала в 1992-1998 гг., что наиболее положительную роль играли надежные и "малодисконтные" векселя коммерческих банков, регулируемые Центробанком РФ при выпуске, и, как правило, полученные предприятиями за счет вексельного кредитования по низким ставкам, что обусловленно небольшими прямыми денежными затратами кредитора (банка) при выпуске векселей. Как показал выполненный анализ, эмиссия векселей самими предприятиями электроэнергетики и их дочерними структурами в силу низкой обеспеченности и ликвидности этих векселей в целом не решила проблему неплатежей. "Высокодисконтные" векселя, обеспеченные лишь дебиторской задолженностью, в которую "встроены" неплатежи государства, завышенные налоги, необъективно начисляемая амортизация, предыдущие неплатежи, породили многочисленные финансовые злоупотребления и их обращение не имеет экономической перспективы.

7. Предлагаемые рядом экономистов решение проблемы неплатежей путем денежной эмиссии и индексации оборотных средств несут в себе непредсказуемые инфляционные последствия и, вероятно, не приведут к сколько-нибудь существенному обороту денег в реальном секторе. Предложенный в данной работе механизм сокращения неплатежей лежит в плоскости использования положительного опыта вексельного обращения при решении двух задач — увеличения ликвидности экономики (насыщения ее высоколиквидными инструментами) и выполнения государством своих обязательств. В работе делается предположение о том, что при вексельном кредитовании предприятий электроэнергетики механизм покрытия затрат бюджета будет концептуально аналогичен привлечению денежных средств государством на рынке (как, например, по государственным облигациям). При этом необходимо использовать положительный опыт проведения взаимозачетов и вексельного кредитования в 1994 - 1998 гг. Государство в условиях огромного сжатия рынка денежных средств и крайней нежелательности долгосрочных инфляционных последствий при прямой денежной эмиссии или индексации оборотных средств должно помочь экономике преодолеть неплатежи путем использования более дешевых чем внутренние и внешние заимствования, привлечение которых в настоящее время находится под большим вопросом, вексельных кредитов банков для выполнения своих бюджетных обязательств (под собственные гарантии и при обязательном централизованном контроле за расчетами экономических субъектов (депозитарный учет) и за расходами бюджетополучателей).

8. Для обоснования целесообразности вексельного кредитования по сравнению с денежным финансированием на основе разработанной в диссертационной работе методики исследованы финансовые потоки предприятий электроэнергетики с помощью экономико-математических методов.

9. Анализ различных схем проведения финансовых расчетов предприятий электроэнергетики показал существенное уменьшение взаимных долгов экономических субъектов и неплатежей государству при осуществлении предлагаемого варианта вексельных расчетов по сравнению с вариантом денежного финансирования. Осуществление вексельного кредитования даст больший экономический эффект и при учете мультипликатора уменьшения неплатежей при устранении их первопричины — долгов государства.

10. При улучшении ситуации с платежами в российской экономике предлагаемая методика исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики и их контрагентов может быть использована для выбора и обоснования наиболее рациональной схемы платежей предприятий электроэнергетики.

Обоснованная в данной работе необходимость вексельного кредитования предприятий электроэнергетики коммерческими банками под гарантии возвратности кредитов государством при использовании методики исследования финансовых потоков предприятий электроэнергетики для оценки эффективности вексельного кредитования позволит решить ряд актуальных проблем сокращения неплатежей в электроэнергетике России.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Курганский, Илья Арнольдович, 1999 год

1. Абалкин Л.И. Роль государства в становлении и регулировании рыночной экономики // Вопросы экономики. — 1997. — № 6. — с. 4-12

2. Абалкин Л.И. Социальные приоритеты и механизмы экономических преобразований в России //Деньги и кредит. — 1998. — № 5. — с. 31-37

3. Акоф Р., Сасиени М. Основы исследования операций. — М.: Мир, 1971.—534 с.

4. Амелин В.М., Иньков Ю.М., Петленко Б.И. Нужен ли России "самый мощный в мире" электровоз // Энергия. —1998. — № 6. — с. 23-27

5. Амуржаев О.В., Дорогавцев А.Е. Неплатежи: способы предотвращения и сокращения (практическое пособие). — М.: Аркаюр, 1994. — 56 с.

6. Аничкин А. Виктор Черномырдин обещает покончить с налоговой неразберихой и ввести льготы для передовиков // Известия. — 1996. — 14 мая

7. Арзамасцев Д.А. и др. Модели оптимизации развития энергосистем: Учеб. для электроэнергет. спец. вузов/ Д.А.Арзамасцев, A.B. Липес, А.Л. Мызин/под ред. Д.А.Арзамасцева. — М.: Высшая школа, 1987. — 272 с.

8. Арнольд В. И. Теория катастроф. — М.: Наука, 1990. — 126 с.

9. Аукуционек С. Бартер в российской экономике // Вопросы экономики. — 1998. — № 2. — с. 51-60

10. Афанасьев М. Неплатежи как зеркало российской экономики // Экономика и жизнь. — 1995. — № 42

11. Багров А. Комиссия посоветовала правительству увольнять скомпрометировавших себя директоров // Коммерсанть-daily. — 1995. — 11 янв.

12. Бартенева А. Расшивка неплатежей началась// Эксперт. — 1998. — № 11.с.7

13. Басс А.Б., Образцов C.B. Вопросы анализа платежеспособности предприятий электроэнергетики // Электрические станции. — 1997. — № 9. — с. 50-54

14. Бездокументарный вексель легче контролировать // ИТОГИ ГОДА (1996).

15. Росбизнесконсалтинг. — 1997. — с. 86-87

16. Беккер А. Деньги под фонарем // Сегодня. — 1996. — 30 июл.

17. Беккер А. РАО "ЕЭС России" — "дирижер" бартера и неплатежей // — Сегодня. — 1996. — 5 апр.

18. Беккер А. Управление по банкротству зря не обидит // Сегодня. — 1996. — 28 мар.

19. Белолипецкий В. Г. Платежный кризис: природа, последствия, пути выхода // Финансы. — 1996. — № 11. — с. 14-17

20. Беляева М. В Москве входят в моду махинации с ценными бумагами // Известия. — 1998. — 23 июл.ч/20. Бендукидзе К. Трава сквозь асфальт // Эксперт. — 1998. — № 13. — с.20-21

21. Беррес Л. Предприниматели нажились на векселе ФСБ // Коммерсантъ-с!аНу. — 1997. — 2 апр.

22. Богатых М. Система денег не берет // Сегодня. — 1998. — 18 фев.

23. Бойко Б. Второе издание доклада академиков // Коммерсантъ-с1аЦу. — 1994. —06 дек.

24. Бржезянский С.Э. Возможности участия РАО "ЕЭС России" в инвестиционной деятельности // Электрические станции. — 1997. — № 9. — с.59-63

25. Буйлов М. ЛУКОЙЛ штампует векселя // Коммерсантъ-с1аПу. — 1997. — 16окт.

26. Вексель — путь решения проблемы неплатежей // Рынок ценных бумаг. — 1996. — № 13

27. Вексельный рынок в 1997 г. II ИТОГИ ГОДА (1997) Информационно-аналитическое обозрение. — Росбизнесконсалтинг. — 1998. — с. 29-30

28. Вексельный рынок становится более цивилизованным, но менее доходным // ИТОГИ ГОДА (1996). — Росбизнесконсалтинг. —1997. — с. 88-92

29. Власти обнаружили генератор кризиса неплатежей // Коммерсантъ-с1аЛу. —1994. —6 окт.

30. Водянов А. Новые правила переоценки капитала II Эксперт. — 1998. — № 26. — с.6

31. Волков Э.П., Баринов В.А. Направления развития электроэнергетики России с учетом долгосрочной перспективы II Электрические станции. — 1998. — № 7.с. 2-8

32. Временный порядок проведения денежных зачетов по доходам и расходам федерального бюджета на 1996 г. II Российская газета. Ведомственное приложение.1996. — 5 окт.

33. Гайдар Е. Наш вороватый капитализм // Огонек. — 1996. — № 43. — с. 2627

34. Глазьев С. Центральный банк против промышленности России // Вопросы экономики. — 1998. — № 1. — с. 24-48

35. Годовой отчет РАО "ЕЭС России" за 1996 г. — М., 1997

36. Годовой отчет РАО "ЕЭС России" за 1997 г. — М„ 1998

37. Гражданский кодекс РФ. Часть вторая. Официальный текст. — М.: ИНФРА-М -НОРМА, 1996. — 288 с.

38. Гриценко Г., Ступин В. Платежный кризис в экономике с неравновесными ценами // Вопросы экономики. — 1998. — № 5. — с. 41-52

39. Давидьянц А. Чтобы вексель стал прозрачным // Экономика и жизнь. — 1997.— №43

40. Давыдов В. Вексель или долговая расписка // Бизнес-адвокат. — 1998. —241 .Делягин М. Борьба с бюджетным кризисом требует нетрадиционных мер // Финансовые известия. — 1998. — 12 мар.

41. Делягин М. Нормальные деньги должны вытеснить суррогаты // Финансовые известия. — 1997. — 28 окт.

42. Динкевич А.И,, Игнацкая М.А. Россия 90-х: системный кризис переходной экономики // Деньги и кредит. — 1998. — № 8. — с. 45-58

43. Доклад ЦБ РФ от 17.09.1997 "О проблеме неплатежей в российской экономике и возможных путях ее решения" // Вестник Банка России. — 1997. — № 61-62

44. Дорофеев В.В., Образцов C.B., Эдельман В.И., Кузьмин В.В. О концепции формирования и развития экономических отношений в Единой энергетической системе России на современном этапе // Электрические станции. — 1997. — № 9. — с. 9-17

45. Дробышев П. Традиции и парадоксы вексельного обращения // Рынок ценных бумаг. — 1996. — № 10. — с. 34-35

46. Дубинин С. Та самая финансовая стабилизация // Эксперт. — 1998. — № 13. — с. 16-19

47. Дьяков А.Ф. Инвестиционная и инновационная политика в российской электроэнергетике // Электрические станции. — 1997. — № 8. — с. 8-12

48. Жалинский Б., Веденеева О. Вексельное обращение должно стать цивилизованнее // Рынок ценных бумаг. — 1996. — № 10. — с. 27-31

49. Зимин П. Поиски жанра российской экономики // Росбизнесконсалтинг. — Итоги недели. — 1998. — №№ 9-12

50. Золотухин В.Г. Энергетика России: естественные монополии на свободе // Энергия. — 1997. — № 7. — с.23-27

51. Ивантер А. Шаткое равновесие // Эксперт. — 1998. — № 8. — с. 90-91

52. Игорев А. На шахтах растащили все что было // Коммерсантъ-daily. — 1998.28 авг.

53. Илларионов А. Теория "денежного дефицита" как отражение платежного кризиса в российской экономике // Вопросы экономики. — 1996. — № 12. — с. 40-60

54. Илларионов А. Эффективность бюджетной политики в России в 1994-1997 гг. // Вопросы экономики. — 1998. — № 2. — с. 22-36

55. Информационное письмо Президиума Высшего Арбитражного Суда РФ от 25.07.1997 N 18 "Обзор практики разрешения споров, связанных с использованием векселя в хозяйственном обороте" // Финансовая газета. — 1997. — № 33

56. Как быть с неплатежами? // Экономика и жизнь. — 1995. — № 40

57. Калихман И.Л. Линейная алгебра и программирование. — М.: Высшая школа, 1967. —427с.

58. Карпенко И. Банкротства начнутся в сентябре //Известия. — 1994. — 25авг.

59. Карпов П. Виртуальные чудеса российской экономики//Эксперт. — 1998. — № 2. — с. 8

60. Карпов П. На всех неплательщиков судов не хватит//Эксперт. — 1998. — № 13 —с.8

61. Карпов П. Промышленность не выдержит высоких цен // Эксперт. — 1998. -№27-28— с.8

62. Киселева Е. Алмазного монополиста затаскают по судам // Коммерсантъ-daily. — 1998. — 12 авг.

63. Клепач А. Долговая экономика: монетарный, воспроизводственный и властный аспекты// Вопросы экономики. — 1997. — № 4. — с. 42-56

64. Комментарий к Гражданскому кодексу Российской Федераци, части второй/ Отв. ред. О.Н.Садиков. — М., Юридическая фирма КОНТРАКТ, изд. группа ИНФРА-М-НОРМА, 1996. — 800 с.

65. Комментарий к Гражданскому кодексу Российской Федерации, части первой/ Отв. ред. О.Н.Садиков. — М.: ЮРИНФОМЦЕНТР, 1995. —448 с.

66. Корякин Ю.И., Дьяконов Е.И. Энергетическая стратегия России и суррогаты расчетов // Энергия. — 1997. — № 7. — с. 2-9

67. Кострикин А.И., Манин Ю.И. Линейная алгебра и геометрия. — М.: МГУ, 1986.—302 с.

68. Кредиты и инвестиции. М.: Приор, 1994— 146 с.

69. Кудрявый В. Существующая Единая энергосистема России ничем себя не дискредитировала // Эксперт. — 1998. — № 14. — с. 32-33

70. Кузьмин В.В., Образцов C.B. Государственное регулирование тарифов наэлектрическую и тепловую энергию в России: Учебное пособие. — М.: ИПКгосслуж-бы, 1998.

71. Ларин В. Теплоэнергетика — день сегодняшний // Энергия. — 1998. — № 5. — с. 9-12

72. Латынина Ю. Газ снова подорожал // Эксперт. — 1998. — № 10. — с. 6

73. Латынина Ю. Неплатежи: симптом распада государства // Сегодня. — 1995. —24 нояб.

74. Латынина Ю. Бюджетный феодализм // Эксперт. — 1998. — № 1. — с. 1418

75. Латынина Ю. Электроэнергетика по-византийски // Эксперт. — 1998. — № 4. — с. 10-11

76. Лисициан Н. Оборотные средства, процесс обращения стоимости капитала, неплатежи // Вопросы экономики. — 1997. — № 9. — с. 44-54

77. Лопатников Л.И. Краткий экономико-математический словарь. — М.: Наука, 1979.—358с.

78. Лопатников Л.И. Популярный экономико-математический словарь. — М.: Знание, 1990. — 256 с.

79. Любимова Н.Г. Государственное управление электроэнергетикой (проблемы и пути решения). — М.: 1998. — 176 с.

80. Ляско А. Ничего не вижу, никого не знаю, никому ничего не плачу (чудо избавления от неплатежей будет явлено в III квартале) // Экономика и жизнь. Московский выпуск. — 1998. — № 9. — с.5

81. Мак-Кракен Д., Дорн У. Численные методы и программирование на Фортране. — М.: Мир, 1977 — 582 с.

82. Меньшиков С. Взгляд на реформы и регулирование экономики // Вопросы экономики. — 1997. — № 6. — с. 23-25

83. Методика использования векселей в угольной отрасли. М.: Монтес-Аури, 1995. — 144 с.

84. Минфин провел по схеме обратного зачета 45 трлн. рублей // Коммерсантъ-daily. — 1998. — 17 янв.

85. Миркин Я. М. Ценные бумаги и фондовый рынок (Профессиональный курс в Финансовой академии при Правительстве РФ). —М.: Перспектива, 1995. — 550 с.

86. Монахова И.Р. Энергетики России держат совет // Энергия. — 1997. — № 7.с. 9

87. Москвин В.А. Финансовый кризис — обнажившиеся факты // Деньги и кредит. — 1998. — № 8. — с. 59-61

88. Муртазаев Э. Забронированные директоры // Сегодня. — 1996. — 6 мая

89. Муртаэаев Э. Минфин снова ужесточаеет борьбу с недоимками // Сегодня. —1996. —20 июн.

90. Необходимо ли совершать протест векселя? // Рынок ценных бумаг. — 1996,— №12

91. Никифоров А. Ценовое регулирование естественных монополий // Вопросы экономики. — 1998. — № 4. — с. 134-143

92. Новоселова Л., Лободкж Н. Время платить по векселям // Бизнес-адвокат.1997.— №23

93. Основы гражданского законодательства Союза ССР и республик (утв. ВС СССР 31.05.1991 № 2211-1) // Ведомости СНД и ВС СССР. — 1991. — № 26. — ст.733

94. ЮО.Петраков Н.Я., Маневич В.Е., Бриедис Б.А. Об инвестиционной политике в России и становлении рыночной экономики II Финансы. —1996. — № 12. — с. 3-8

95. Петрикова Т. В. Новая схема купли-продажи электрической энергии // Энергия. — 1998. — № 8. — с. 11-12

96. Петровский И.Г. Замечания о методе сеток (Дополнения к Лекциям об Уравнениях с Частными Производными). — М.: Наука, 1961 — 400 с.

97. Письмо Минфина РФ от 31.10.1994 г. № 142 "О порядке отражения в бухучете и отчетности операций с векселями, применяемых при расчетах организациями за поставку товаров, выполненные работы и оказанные услуги" // Финансовая газета. — 1994. — № 47

98. Письмо Минфина РФ от 22.10.1996 № 3-Б1-07, Госналогслужбы РФ № ПВ-6-09/738, Центрального банка РФ № 130-96 "О порядке проведения денежныхзачетов по доходам и расходам федерального бюджета на 1996 г." // Вестник Банка России. — 1996. — № 59.

99. Письмо Пенсионного фонда РФ от 13.08.1998 № АЗ-12-11/2656-ИН "О порядке оформления, учета и контроля за исполнением соглашений о погашении просроченной задолженности по уплате страховых взносов и пеней" // Финансовая Россия. — 1998. — № 17

100. Письмо ЦБ РФ от 09.09.1991 № 14-3\30 "О банковских операциях с векселями" //Закон. — 1997. №7

101. Письмо ЦБ РФ от 09.07.1992 № 14 "О введении в действие Положения о безналичных расчетах в Российской Федерации" // Вестник ВАС РФ. — 1994. — № 4.

102. Письмо ЦБ РФ от 04.10.1994 № 183-94 "О временных основных положениях по переучету векселей предприятий ЦБ РФ" // Банковский бюллетень. — 1994. — №36

103. П л охотников К.Э. Математическое моделирование. Экзистенциальный аспект. — М.: Изд-во МГУ, 1993. — 224 с.

104. Ш.Плышевский Б.П. Инфляция в российской экономике // Финансы. — 1997. № 4. — с. 59-61

105. Положение о правилах организации наличного денежного обращения на территории Российской Федерации от 05.01.1998 г. № 14-П (утв. Советом директоров банка России 19.12.1997) // Вестник банка России. — 1998. — № 1

106. ИЗ.Положение об обращении коммерческих векселей АООТ "ЭРКО-Трейдинг", М., 1996

107. Положение о Векселях Эмиссионного Центра Единого Электроэнергетического Комплекса, М., 1996

108. Постановление Государственной думы Федерального Собрания РФ от 18.12.1997 № 2005-11 ГД "О продлении срока проведения взаимозачетов задолженностей организаций в 1997 году" // Российская газета. — 1997. — 26 дек.

109. Постановление Пленума Верховного Суда РФ № 3 и Пленума Высшего Арбитражного Суда РФ N 1 от 05.02.1998 года "О некоторых вопросах применения Федерального закона "О переводном и простом векселе" // Финансовая газета. — 1998. — № 10

110. Постановление Правительства РФ и ЦБ РФ от 01.07.1992 № 458 "О порядке урегулирования неплатежей государственных предприятий" // Собрание актов Президента и правительства РФ. — 1992. — № 1. — ст. 9.

111. Постановление Правительства РФ от 14.04.1994 № 321 "О выпуске казначейских векселей 1994 г. Минфином РФ" // Российские вести. — 1994. —21 апр.

112. Постановление Правительства РФ от 26.09.1994 № 1094 "Об оформлении взаимной задолженности предприятий и организаций векселями единого образца и развитии вексельного обращения" // Российская газета. — 1994. — 01 окт.

113. Постановление Правительства РФ от 28.04.1995 № 439 "О Программе Правительства Российской Федерации "Реформы и развитие российской экономики в 1995 -1997 годах" // Собрание законодательства РФ. — 1995. — № 21. — ст. 1966.

114. Постановление Правительства РФ от 04.02.1997 № 121 "Об основах ценообразования и порядке государственного регулирования и применения тарифов на электрическую и тепловую энергию"// Российская газета. — 1997. — 13 фев.

115. Постановление Правительства РФ от 26.02.1997 № 222 "О программе социальных реформ в Российской Федерации на период 1996-2000 годов" // Российская газета. — 1997. — 12 мар.

116. Постановление Правительства РФ от 12.03.1997 № 292 "Об итогах социально- экономического развития Российской Федерации в 1996 году и задачах на 1997 год" // Российская газета. — 1997. — 19 мар.

117. Постановление Правительства РФ от 07.08.1997 № 987 "Об утверждении Программы мер по структурной перестройке, приватизации и усилению контроля в сферах естественных монополий" // Российская газета. — 1997. — 26 авг.

118. Постановление Правительства РФ от 30.10.1997 № 1373 "О реформе предприятий и иных коммерческих организаций" // Российская газета. — 1997. — 13 нояб.

119. Постановление Правительства РФ от 02.03.1998 № 321 "Об итогах социально экономического развития Российской Федерации в 1997 году и задачах на 1998 год" // Российская газета. — 1998. — 9 апр.

120. Постановление Правительства РФ от 17.06.1998 № 600 "Об утверждении Программы экономии государственных расходов" // Российская газета. — 1998. — 25 июн.

121. Постановление Правительства РФ от 24.06.1998 № 627 "Об уточнении порядка расчета амортизационных отчислений и переоценке основных фондов" // Российская газета. — 1998. — 02 июл.

122. Постановление Правительства РФ от 10.07.1998 N 762 "О мерах по стабилизации социально-экономического положения в стране" // Российская газета. — 1998. — 28 июл.

123. Постановление Президиума Верховного совета РСФСР от 24.06.1991 № 1451-1 с текстом "Положения о переводном и простом векселе" // Ведомостисъезда народных депутатов РСФСР и Верховного Совета РСФСР. —1991. — № 31. — ст. 1024.

124. Правовые аспекты вексельного обращения // Рынок ценных бумаг. — 1996. — № 19. — с. 14-18.

125. Приказ Минтопэнерго РФ от 11.06.1996 № 138 "О введении в действие "Инструкции о порядке выпуска, обеспечения, обращения, учета и погашения энергетических векселей" // Официально опубликован не был, электронная база данных "Консультант-Плюс", 1998 .

126. Приказ Минфина РФ от 19.01.1996 № 11 "Об упорядочении работы по формированию и обслуживанию государственного внутреннего долга Российской федерации" // Официально опубликован не был, электронная база данных "Консультант-Плюс", 1998.

127. Приказ Минфина РФ от 11.12.1996 № 1940 "Об организации работы по проведению денежных зачетов по доходам и расходам федерального бюджета на 1996 г." // Официально опубликован не был, электронная база данных "Консультант-Плюс", 1998

128. Приказ Минфина РФ от 10.01.1997 № 5 "Об установлении процентной ставки по вексельным кредитам под поручительство Минфина России" // Официально опубликован не был, электронная база данных "Консультант-Плюс", 1998 .

129. Приказ Минфина РФ от 06.05.1997 № 312 "Об установлении процентной ставки по вексельным кредитам под поручительство Минфина России" // Нормативные акты по финансам, налогам, страхованию и бухгалтерскому учету. —1997. — №8.

130. Приказ Минфина РФ от 10.10.1997 № 429 "Об организации работы по исполнению распоряжения Правительства РФ № 1337-р от 17 сентября 1997 г. // Финансовая газета. — 1997. — № 43.

131. Приказ Минфина РФ от 22.10.1997 № 525 "Об организации работы по проведению расчетов в особом порядке в соответствии с распоряжением Правительства РФ от 22.10.97 № 1507-р" // Финансовая газета. — 1997. — № 46

132. Приказ по РАО "ЕЭС России" от 04.11.1995 № 484 "Об организации вексельного обращения в отрасли "Электроэнергетика", М., 1995

133. Приказ ЦБ РФ от 30.01.1996 № 02-23 "О введении в действие инструкции Банка России № 1 "О порядке регулирования деятельности кредитных организаций" // Банковский бюллетень. — 1996. — № 8

134. Приказ ЦБ РФ от 30.03.1996 № 02-77 (с изменениями от 26.04.1996, 25.02.1998) "Об утверждении Положения "Об обязательных резервах кредитных организаций, депонируемых в Центральном банке Российской Федерации" // Бизнес и банки. — 1998. — № 14

135. Приказ ЦБ РФ от 01.10.1997 № 02-430 "О введении в действие новой редакции Инструкции Банка России № 1 "О порядке регулирования деятельности кредитных организаций" //. — Бизнес и банки. — 1997. — № 48

136. Программа действий по повышению эффективности работы и дальнейшим преобразованиям в электроэнергетике Российской Федерации, М., 1998.

137. Пятов М.Л. Вексель: вопросы учета, анализа и налогообложения. — М.: Финансы и статистика, 1997

138. РАО "ЕЭС России". 1997. Итоги деятельности. — М., 1998

139. Распоряжение Правительства РФ от 25.09.1995 № 1330-р "О размещении на конкурентной основе среди коммерческих банков казначейских векселей" // Официально опубликован не был, электронная база данных "Консультант-Плюс", 1998

140. Распоряжение Правительства РФ от 08.07.1996 № 1068-р "О снижении доходности государственных ценных бумаг" // Собрание законодательства РФ. —1996. —№29.— ст. 3520.

141. Распоряжение Правительства РФ от 17.09.1997 № 1337-р "О финансировании содержания жилья и объектов соцкультбыта, переходящих в муниципальную собственность в 1995-1996 гг" // Собрание законодательства РФ. — 1997. — № 38. ст. 4446.

142. Родионов П. Экономика и энергетика: взаимозависимость и проблемы роста. // Вопросы экономики. — 1997. — № 4. — с. 80-83.

143. Розанов Ю.А. Теория вероятностей, случайные процессы и математическая статистика. — М,: Наука, 1989 — 312 с.

144. Романенко Л.М., Воробьев А.Д. Еще раз о неплатежах // Финансы. —1997. — № 4. — с. 15-17

145. Российская экономика: уже не падает, но еще в депрессии // Росбизнесконсалтинг. Итоги недели. — 1998. — № 2.

146. Россия в цифрах: Крат. стат. сб. /Госкомстат России. — М. .Финансы и статистика, 1996. — 400 с.

147. Рубченко М. Валюта регионального значения // Эксперт. — 1998. — № 12. — с. 28-29

148. Рубченко М., Сиваков Д. Бомба замедленного действия // Эксперт. —1998. — № 10. — с.46-47

149. Рыбакова Т. Чисто российская болезнь — "Синдром X". // Росбизнесконсалтинг. Итоги недели. — 1998. — № 5.

150. Сабуров Е. Экзотические способы расчетов должны быть дополнены государственной политикой регулирования цен // Финансовые известия. — 1997. — 28 окт.

151. Саватеева И. Деньги, украденные у пенсионеров и военнослужащих, тратились со вкусом // Известия. — 1995. — 19 окт.

152. Саватеева И. Неплатежи // Известия. — 1995. — 10 окт.

153. Семенов А., Чеботарева В. Пятнадцать банков призваны на госслужбу // Коммерсантъ -daily. — 1997. — 11 окт.

154. Семенов С. Взаимозачеты и векселя // Экономика и жизнь. — 1998. — №9

155. Сенчагов В. Стратегия государственной денежно-кредитной и бюджетно-налоговой политики России. — Вопросы экономики. — 1997. — № 6. — с. 56-66

156. Сиваков Д., Латынина Ю. Энергетика абсурда // Эксперт. — 1998. — № 14. — с. 26-31

157. Сиваков Д., Тесленко В. Вексельные миражи // Эксперт. — 1998. — № 22.с. 34-35

158. Скрыпник В.И. Реформы и политическая стабильность России // Энергия.1997. — № 7. — с. 17-23

159. Смирнов А. Вексельный кредит уменьшит неплатежи. // Экономика и жизнь. — 1995. — № 48

160. Смирнов А. Неплатежи в ТЭК. Вексельный вариант преодоления // Финансовая газета. — 1996. — № 46.

161. Сорокин А. Платят все. — Коммерсантъ-daily // 1998. — 07 авг.

162. Спирин A.A., О.Э.Башкина. Общая теория статистики. — М.: Финансы и статистика, 1996 — 262с.

163. Счетная палата нашла нарушения при эмиссии региональных долговых обязательств // Коммерсантъ-daily. — 1998. — 28 янв.

164. Телеграмма ЦБ РФ от 15.10.1992 № 227-92 "О межгосударственных зачетах предприятий" // Финансовая газетаю. — 1992. — № 42.

165. Телеграмма ЦБ РФ от 05.07.1996 № 99-96 "О выпуске и обращении бездокументарных векселей" // Вестник Банка России. — 1996. — № 31.

166. Тотальная неплатежеспособность нефтяного комплекса вызвана субъективными причинами // Коммерсантъ. — 1994. — № 21. — с. 18-20

167. Тригузова И.А. Расчеты векселями в иностранной валюте // Финансы. — 1997. — №1, — с. 14-15

168. Указ Президента РФ от 23.05.1994 № 1005 "О дополнительных мерах по нормализации расчетов и укреплению платежной дисциплины в народном хозяйстве" // Российская газета. — 1994. — 24 мая

169. Указ Президента РФ от 28.04.1997 № 426 "Об основных положениях структурной реформы в сферах естественных монополий" //Российская газета. — 1997. — 07 мая

170. Указ Президента РФ от 14.08.1997 № 880 "Об установлении порядка расчетов при исполнении отдельных статей расходов федерального бюджета на 1997 год" // Российская газета. — 1997. — 19 авг.

171. Указ Президента РФ от 07.11.1997 № 1173 "О дополнительных мерах по мобилизации кассовых поступлений в федеральный бюджет" // Российская газета. — 1997. — 12 нояб.

172. Указ Президента РФ от 11.12.1997 № 1278 "О мерах по оздоровлению государственных финансов" // Российская газета. — 1997. — 11 дек.

173. Указ Президента РФ от 05.05.1998 № 495 "О дополнительных мерах по обеспечению выплаты заработной платы работникам бюджетной сферы и оздоровлению государственных финансов" // Собрание законодательства РФ. — 1998. — № 49. — ст. 2074

174. Устинов В. Предотвращение массовых банкротств. Рынок активов промышленных предприятий // Экономика и жизнь. — 1995. — № 1.

175. Уткин Э.А. Антикризисное управление. — М.: Ассоциация авторов и издателей "Тандем". Издательство ЭКМОС, 1997. — 400 с.

176. Федеральный закон от 17.08.95 № 147-ФЗ "О естественных монополиях" // Российская газета. — 1995. — 24 авг.

177. Федеральный закон от 11.03.1997 № 48-ФЗ "О переводном и простом векселе" // Российская газета. — 1997. — 18 мар.

178. Эб.Федеральный закон от 08.01.1998 № 6-ФЗ "О несостоятельности (банкротстве) // Российская газета. — 1998. — 20-21 янв.

179. Фельдман A.A. Вексельное обращение. Российская и международная практика/Учебное и справочное пособие. — М.: ИНФРА-М, 1995

180. Финансовые известия. — 1996. — 5 сен.

181. Хурсевич С.Н. Перспективы денежного и неденежного исполнения бюджетов в России // Финансы. — 1998. — № 5-6. — с. 12-14. — с. 25-28.

182. Чернилин Ю.Ф. Современные проблемы электроэнергетики России // Энергия. — 1997. — № 10. — с. 15-20

183. Шеннон Р. Имитационное моделирование систем: искусство и наука. — М.: Мир, 1978.-420 с.

184. Шмарова Ю. Начало // Профиль (банковское приложение). — 1998. — №

185. Шмелев H. Неплатежи — проблема номер один российской экономики // Вопросы экономики. — 1997. — № 4. — с. 26-41

186. Шмелев Н. Новый этап российских реформ: пределы и возможности // Вопросы экономики. — 1998. — № 1. — с. 4-15

187. Штегман A.B., Говсиевич Е.Р., Давыдов Я.С. Проблемы, возникающие во взаимоотношениях между предприятиями электроэнергетики и угольной отрасли при переходе к рынку // Электрические станции. — 1997. — № 9. — с. 37-40

188. Шумейко A.B. Регулирование и контроль деятельности кредитных организаций на вексельном рынке // Финансовая газета. Региональный выпуск. — 1997. — №51.

189. Щербатюк Р. Утром вексель вечером деньги. А может бьггь иначе? // Хозяйство и право. — 1997. — № 7

190. Эксперт. — 1996. — №1. — с. 36

191. Электрические системы. Кибернетика электрических систем/ Под. ред. Веникова В.А.Учеб. пособие для электроэнергетических вузов, М.: Высшая школа, 1974.—328 с.

192. Ясин Е. С естественными монополиями должно работать любое правительство. — Эксперт. — 1998. — № 14. — с.8

193. Knuth D. The art of computer programming (v.1). — Addison Wesley, 1978 —634p.

194. Yao A. Decision tree complexity and Betti numbers// Proceedings 26th ACM Symp. on Theory of Computing —1994.1. Публикации.

195. По теме диссертационного исследования опубликовано 6 работ.

196. Использование вексельного обращения для решения проблемы неплатежей в отраслях ТЭК // Тезисы докладов научной конференции молодых ученых "Реформы в России и проблемы управления 97". - М.: ГАУ, 1997

197. Правовые основы вексельного обращения // Ярославский педагогический вестник/Научно-методический журнал.-1998.-№ 3

198. Опыт использования директивных методов внедрения вексельного обращения для преодоления кризиса неплатежей в ТЭК // депонированная научная работа в ЦНИЭИуголь. — М„ 1997. № 5600/1.

199. Неплатежи в электроэнергетике России: причины, последствия, пути преодоления // депонированная научная работа в ЦНИЭИуголь. — М., 1998. № 5625/4.

200. Правовые основы вексельного обращения и практика вексельного обращения в России в 1992-1997 гг. // депонированная научная работа в ЦНИЭИуголь. — М„ 1998. №5626.

201. Правовые основы вексельного обращения в России // Управление -98 (Управление реструктуризацией экономики): Материалы международной научно-практической конференции: Вып. 1/ГУУ. М., 1998