Управление процессом финансового оздоровления предприятия: на примере стратегических предприятий тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Андреев, Сергей Владимирович

• Андреев, Сергей Владимирович
• кандидат экономических наук
• 2007

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Андреев, Сергей Владимирович

ВВЕДЕНИЕ.

Глава 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ПРОЦЕССОМ ФИНАНСОВОГО ОЗДОРОВЛЕНИЯ СТРАТЕГИЧЕСКИХ ПРЕДПРИЯТИЙ.

1.1. Основные понятия управления процессом финансового оздоровления стратегических предприятий

1.2. Сравнительная характеристика управления процессом финансового оздоровления в России и за рубежом

1.3. Система государственного управления процессом финансового оздоровления и банкротства российских стратегических предприятий.

1.4. Совершенствование нормативно-правовой базы финансового оздоровления и банкротства стратегических предприятий

Выводы по первой главе.

Глава 2. ИССЛЕДОВАНИЕ И СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ МЕТОДИК АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ И ПРОГНОЗИРОВАНИЯ НЕСОСТОЯТЕЛЬНОСТИ СТРАТЕГИЧЕСКИХ ПРЕДПРИЯТИЙ.

2.1. Методика анализа финансового состояния несостоятельных стратегических предприятий.

2.2. Основные причины несостоятельности стратегических предприятий

2.3. Методика прогнозирования несостоятельности стратегических предприятий.

Выводы по второй главе.

Глава 3. ПЛАНИРОВАНИЕ ПРОЦЕССА ФИНАНСОВОГО ОЗДОРОВЛЕНИЯ НЕСОСТОЯТЕЛЬНЫХ СТРАТЕГИЧЕСКИХ ПРЕДПРИЯТИЙ.

3.1. Основные методические положения планирования финансового оздоровления несостоятельных стратегических предприятий

3.2. Структура и содержание плана финансового оздоровления несостоятельных стратегических предприятий.

3.3. Классификация мероприятий по финансовому оздоровлению несостоятельных стратегических предприятий.

3.4. План финансового оздоровления стратегического предприятия ОАО «Дубнинский машиностроительный завод»

Выводы по третьей главе.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Управление процессом финансового оздоровления предприятия: на примере стратегических предприятий»

Актуальность темы исследования. Резкая смена экономического курса России в 90-х годах прошлого века привела к появлению большого количества неплатежеспособных предприятий, имеющих стратегическое значение для обеспечения обороноспособности и безопасности государства, защиты нравственности, здоровья, прав и законных интересов граждан. За период рыночных реформ многие из них были ликвидированы.

В настоящее время под угрозой банкротства находится около трети стратегических предприятий и организаций страны. По данным Федеральной налоговой службы России 198 из них имеют признаки банкротства, около двухсот - просроченную кредиторскую задолженность, 61 - находится в арбитражном процессе, в отношении 150 налоговыми органами вынесены и направлены на исполнение постановления о взыскании задолженности за счет их имущества.

Несовершенство процедур банкротства стратегических предприятий и организаций часто приводит к их ликвидации в ходе конкурсного производства, что при определенных условиях может нанести ущерб обороноспособности и безопасности страны, поставит под угрозу здоровье, права и законные интересы граждан России. Некоторые из них являются градообразующими, исчезновение одного такого предприятия означает одномоментное падение уровня жизни населения и, как следствие, рост социально-политической напряженности на значительной территории.

Банкротство хозяйствующих субъектов - это действенный, а потому широко распространенный способ борьбы с неплатежеспособностью в рыночной экономике. Однако в России восстановление платежеспособности и производственно-хозяйственной деятельности организаций в процессе банкротства происходит только в 1% случаев. Применение процедур банкротства к российским стратегическим предприятиями и организациям требует особой осторожности, поскольку главные причины их неплатежеспособности имеют макроэкономическую природу. Выявление всего комплекса причин неплатежеспособности указанных организаций требуется для совершенствования системы государственного регулирования их финансового оздоровления и банкротства, анализа финансового состояния, прогнозирования несостоятельности и планирования процесса финансового оздоровления стратегических предприятий на микроуровне.

В то же время дискредитация института банкротства недопустима. Требуется взаимное согласование макро- и микроэкономических преобразований, в результате которых центр тяжести будет смещаться с процедур ликвидации несостоятельных стратегических предприятий и организаций к мероприятиям по их финансовому оздоровлению.

Все вышеизложенное свидетельствует о важности управления процессом финансового оздоровления предприятий и об актуальности и необходимости его исследования на примере стратегических предприятий.

Формированию и совершенствованию методов управления финансовой устойчивостью, анализу факторов, вызывающих кризис неплатежеспособности, разработке форм и методов финансового оздоровления предприятий посвящены работы многих российских экономистов: Агеева А.Б., Балабанова И.Т., Баканова М.И., Баринова В.А., Витрянского В.В., Григорьева В.В., Иванова Г.П., Ковалева В.В., Кошкина В.И., Короткова Э.М., Михайлова JI.M., Мелкумова Я.С., Негашева Е.В., Панагушина В.П., Прудникова Т.П., Сулиц-кого В.Н., Уткина Э.А., Чепурина М.Н., Шеремета А.Д., Юна Г.Б. и др. Результаты исследований этих ученых составляют основу различных методик финансового оздоровления кризисного предприятия, применяемых на практике.

Проблемы предупреждения банкротства предприятий исследовались также в работах зарубежных ученых: Ансоффа И., Брю С. Д., Ван Хорна Дж. К., Макконнелла К. Р., Миллера М., Модильяни Ф. и др.

Если исследования по выявлению кризисного состояния российских предприятий имели место в прошлом и проводятся в настоящее время, то анализу методов государственной поддержки и предупреждению несостоятельности, а также созданию мер, направленных на финансовое оздоровление стратегических предприятий и организаций, не уделялось достаточно внимания.

Остаются не достаточно изученными проблемы анализа финансового состояния стратегических предприятий и организаций и прогнозирования их несостоятельности, осуществления процедур досудебной санации и финансового оздоровления стратегических предприятий и организаций, их реорганизации в порядке, предусмотренном Федеральным законом «О несостоятельности (банкротстве)». Актуальность, теоретическая и практическая значимость указанных проблем обусловили выбор темы диссертационной работы, предопределили ее цель, задачи и структуру исследования.

Цель и задачи исследования. Цель исследования состоит в разработке системы управления процессом финансового оздоровления стратегических предприятий на основе совершенствования государственного регулирования этой сферы на макроуровне и совершенствования анализа финансового состояния, прогнозирования несостоятельности и планирования процесса финансового оздоровления стратегических предприятий на микроуровне.

В соответствии с поставленной целью определены следующие задачи исследования:

- исследовать экономическую сущность, роль и значение финансового оздоровления и банкротства в рыночной экономике;

- дать определение «стратегических предприятий», выявить их отличительные признаки;

- уточнить основные понятия сферы финансового оздоровления стратегических предприятий;

- выявить особенности функционирования института финансового оздоровления стратегических предприятий;

- оценить механизм государственного регулирования сферы финансового оздоровления и банкротства стратегических предприятий и предложить мероприятия по повышению его эффективности;

- усовершенствовать систему государственного управления процессом финансового оздоровления стратегических предприятий;

- выявить недостатки в действующей нормативной базе сферы финансового оздоровления и банкротства стратегических предприятий;

- ориентировать методику анализа финансового состояния стратегических предприятий на выявление основных факторов развития экономического кризиса;

- исследовать причины несостоятельности стратегических предприятий;

- проанализировать методы прогнозирования несостоятельности предприятий в России и за рубежом и разработать методику прогнозирования вероятности финансовой несостоятельности стратегических предприятий;

- сформулировать и классифицировать мероприятия по финансовому оздоровлению стратегических предприятий;

- разработать план финансового оздоровления стратегического предприятия.

Предметом исследования является управление процессом финансового оздоровления стратегических предприятий на макро- и микроуровне.

Объектом исследования - сфера финансового оздоровления стратегических предприятий.

В качестве базы исследования выбран ряд стратегических государственных унитарных предприятий и акционерных обществ. Для одного из них - ОАО «Дубнинский машиностроительный завод» - был разработан план финансового оздоровления. Собраны и проанализованы данные из бухгалтерской отчетности и других отчетных документов за период с 2000 по 2006 годы.

Теоретической и методологической основой исследования являются теоретические положения и методологические подходы к антикризисному управлению предприятиями и теории систем. Они содержат ключевые положения для раскрытия сущности таких категорий как экономическая система, система управления, экономический кризис, антикризисное управление, финансовое оздоровление, банкротство и пр. Это также современные управленческие теории, использующие динамические подходы к исследованию свойств экономических систем, диалектика, общенаучные концепции, системный анализ и планирование процессов, экономико-математическое моделирование и т. д.

Теоретической и методологической основой исследований являются также научные труды отечественных и зарубежных экономистов в области предупреждения несостоятельности.

Эмпирической и информационной базой диссертационной работы являются законодательные акты, решения и данные Росстата, Правительства РФ, Федеральной налоговой службы, Минэкономразвития, Комитета по делам о несостоятельности (банкротстве) г. Москвы, а также бухгалтерская, налоговая и статистическая отчетность о результатах производственно-хозяйственной деятельности стратегических предприятий и организаций России.

Научная новизна диссертационного исследования, выносимая на защиту, состоит в следующем:

- На основе критического изучения специальной литературы уточнены основные понятия, указаны цели и принципы управления процессом финансового оздоровления несостоятельных предприятий, раскрыты способы обеспечения их финансового оздоровления и показаны его этапы. Это позволило понять сущность процесса финансового оздоровления, обозначить его особенности в отношении стратегических предприятий и определить основные направления совершенствования государственного управления указанным процессом.

- Для более четкого определения объекта данного исследования впервые сформулировано понятие «стратегических предприятий», определены их главные отличительные признаки - государственная форма собственности, стратегический характер продукции (работ, услуг) и присутствие в перечне, утверждаемом указом Президента РФ.

- Выявлены наиболее существенные негативные тенденции и явления, происходящие в сфере финансового оздоровления стратегических предприятий России, которые были учтены в разработке мер государственного регулирования данной сферы.

- Дана сравнительная характеристика управления процессом финансового оздоровления в России и за рубежом, которая позволила выявить недостатки в организационной структуре субъекта российского механизма государственного регулирования указанной сферой.

- Сделан вывод о низкой эффективности функционирования механизма государственного регулирования в сфере финансового оздоровления несостоятельных российских стратегических предприятий, предложена система государственного управления указанной сферой, включающая следующие подсистемы: мониторинг финансового состояния, финансовое, организационное, правовое и методическое обеспечение.

- В рамках реализации предложенной системы государственного управления процессом финансового оздоровления несостоятельных стратегических предприятий разработан комплекс мероприятий по совершенствованию действующего российского законодательства о несостоятельности, приведены конкретные формулировки статей ряда нормативных актов.

- Уточнена методика анализа финансового состояния стратегических предприятий, ориентированная на выявление основных факторов и причин, способствующих развитию экономического кризиса.

- Выявлены и классифицированы основные причины несостоятельности стратегических предприятий, их анализ позволил сформулировать адекватные мероприятия по финансовому оздоровлению стратегических предприятий.

- Разработана методика прогнозирования несостоятельности стратегических предприятий, которая позволяет осуществить диагностику и прогнозирование возможного наступления кризисной ситуации на стратегическом предприятии и своевременно принимать меры по предотвращению данной ситуации.

- Сформулированы и классифицированы мероприятия по финансовому оздоровлению стратегических предприятий.

- Предложен детальный план финансового оздоровления стратегических предприятий.

Теоретическая значимость работы определяется актуальностью рассмотренных в диссертационном исследовании проблем и степенью обоснованности содержащихся в нем положений, выводов и рекомендаций. Результаты, полученные в ходе исследования, могут быть использованы Правительством РФ в процессе совершенствования существующего государственного механизма финансового оздоровления и банкротства стратегических предприятий.

Практическая значимость исследования состоит в том, что результаты исследования, концептуальные положения и практические рекомендации могут быть использованы в качестве теоретической и методологической основы для повышения эффективности использования форм и методов государственной поддержки российских стратегических предприятий, в анализе их финансового состояния, а также для совершенствования планирования процессов финансового оздоровления несостоятельных российских стратегических предприятий.

Основные положения диссертационной работы использовались в учебном процессе и докладывались на конференциях, симпозиумах, научно-практических совещаниях, в частности, в Академии ФСБ России, Институте повышения квалификации при РАГС, ВЗФЭИ, ФНС, Комитете по делам о несостоятельности города Москвы, Федеральном агентстве по промышленности РФ.

Разработанный в ходе данного исследования план финансового оздоровления стратегического предприятия был применен в ОАО «Дубнинский машиностроительный завод».

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Андреев, Сергей Владимирович

Выводы по третьей главе

В результате проведенных в третьей главе исследований нами сформулированы следующие выводы и предложения.

1. Определение плана финансового оздоровления, которое приводится в данном разделе диссертации, а также формулировки цели и принципов его разработки и его функций позволяют уточнить методологические положения разработки и реализации плана финансового оздоровления стратегических предприятий.

2. Классификация мероприятий по финансовому оздоровлению стратегических предприятий по отдельным этапам (процедурам) арбитражного управления и по направлениям деятельности предприятия позволяет упростить процесс планирования финансового оздоровления стратегических предприятий и повысить его эффективность.

3. Вышеприведенные результаты исследований, а также предполагаемые в данном разделе диссертации состав и описание отдельных разделов плана финансового оздоровления являются основными составляющими методики разработки плана финансового оздоровления стратегических предприятий.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В результате проведенного диссертационного исследования были сформулированы следующие выводы и предложения.

1. Анализ влияния существующего механизма государственного регулирования на ситуацию в сфере финансового оздоровления и банкротства стратегических предприятий показывает, что это влияние незначительное. Основной целью уполномоченного государственного органа в этой сфере экономики (Федеральной налоговой службы) в настоящее время является снижение объема просроченной обязательной задолженности, которое осуществляется путем банкротства отечественных производственных предприятий и их ликвидации. В результате этого резко уменьшается доля отечественных производственных предприятий и снижается будущая налоговая база, что, в свою очередь, приводит к снижению темпов роста экономики страны.

Основной целью регулирующего органа в этой сфере (Федеральной службы регистрации) является регистрация саморегулирующих организаций арбитражных управляющих. Кроме этого, Министерство экономического развития РФ осуществляет подготовку законопроектов в этой сфере экономики. Таким образом, исполнительные государственные органы управления в сфере финансового оздоровления и банкротства осуществляют лишь три функции: возврат просроченной обязательной задолженности, регистрирующую и законодательную. А такие важные для государства регулирующие эту сферу функции как мониторинг и диагностика стратегических предприятий, их реструктурирование и финансовое оздоровление, создание оптимальных условий их эффективного функционирования, координация деятельности государственных органов управления в этой сфере экономики, а также эффективный контроль и надзор за участниками этой сферы экономики не осуществляются.

2. Следствием неэффективного государственного регулирования сферы финансового оздоровления и банкротства является не снижающаяся уже в течение многих лет доля просроченной обязательной задолженности подавляющего большинства апробированных дел - это конкурсное производство, т.е. ликвидация предприятий, отсутствие механизма финансового оздоровления стратегических предприятий, резкое увеличение количества криминальных случаев захвата стратегических предприятий через процедуру банкротства (только по Москве за последние 3 года зарегистрировано около 1500 захватов предприятий, в т.ч. стратегических), не снижающаяся в течение уже многих лет доля убыточных производственных предприятий и, в конце концов, недостаточные темпы роста экономического развития страны.

3. В целях повышения эффективности государственного регулирования сферы финансового оздоровления и банкротства в диссертации предлагается в ближайшие годы разработать и реализовать Национальную программу финансового оздоровления стратегических предприятий, в которой необходимо предусмотреть законодательные, финансовые и организационно-управленческие мероприятия по финансовому оздоровлению стратегических мероприятий в стране. Основные положения этой программы в диссертации представлены.

4. В целях повышения эффективности существующего механизма финансового оздоровления и банкротства предлагаем внедрить в стране современную систему государственного регулирования сферы финансового оздоровления и банкротства стратегических предприятий, включающую правовую, организационную, финансовую, информационную и методическую составляющие и функционирующую под управлением единого государственного регулирующего органа. Концепция этой системы также в диссертации представлена.

5. В диссертации уточнены и дополнены формулировки основных понятий и методических положений, связанных с проблемой финансового оздоровления и банкротства стратегических предприятий, таких как «ликвидность», «платежеспособность», «финансовое оздоровление предприятия», план финансового оздоровления предприятия». Уточнение и дополнение этих понятий позволяет более глубоко разобраться в сути и особенностях процесса финансового оздоровления и банкротства стратегических предприятий и дать рекомендации по его совершенствованию.

6. На основе анализа отечественного и зарубежного опыта финансового оздоровления и банкротства несостоятельных предприятий в диссертации выявлены существенные негативные явления и процессы, имеющиеся в нашей стране, а также основные причины несостоятельности отечественных стратегических предприятий.

7. В диссертации разработана методика анализа финансового состояния стратегического предприятия, которая включает комплексное рассмотрение основных элементов хозяйственной деятельности предприятия: производственную программу и ее соответствие маркетинговой стратегии предприятия; состава и квалификации персонала и нацеленность его на достижение стратегических, тактических и оперативных целей стратегического предприятия; состояние основных средств и степень их использования; структуру и объем материальных ресурсов и степень их оборачиваемости, а также выявление причин несостоятельности анализа финансовых показателей, характеризующих ликвидность, деловую активность, финансовую устойчивость и рентабельность стратегического предприятия.

8. В работе выявлены и раскрыты основные причины несостоятельности стратегических предприятий: отсутствие или недостаточные объемы гос-оборонзаказа и одновременно значительные финансовые затраты на поддержание интеллектуального, технического и экономического потенциала стратегических предприятий в мобилизационном состоянии; отсутствие адекватных законодательных актов по финансовому оздоровлению стратегических предприятий; низкая квалификация управленческого персонала, отсутствие у него достаточных финансовых средств и полномочий по использованию и распоряжению федеральным имуществом стратегических предприятий; значительный (доходящий до 80%) износ основных средств и отсталая технология производства; резкий рост цен на электричество, топливо и другие энергоресурсы из-за слабой антимонопольной политики; неэффективная система управления стратегическими предприятиями; отсутствие активной маркетинговой, финансовой и инновационной политики и другие причины. Выявление этих причин позволяет сформулировать соответствующие мероприятия по финансовому оздоровлению предприятий.

9. Анализ методов и прогнозирования несостоятельности предприятий, применяемых в нашей стране и за рубежом, позволил нам предложить методику прогнозирования несостоятельности стратегических предприятий, основанной на использовании пятифакторной регрессионной модели, в которой настоящий и будущий уровни состоятельности предприятия определяется в зависимости от настоящих и прогнозных уровней основных финансовых параметров: уровней коэффициентов текущей ликвидности; обеспеченности запасов и затрат собственными средствами стратегического предприятия, коэффициента автономии и коэффициента, характеризующего соотношение собственного и заемного капитала, а также в зависимости от уровня коэффициента, характеризующего соотношение прибыли и суммарных активов стратегического предприятия. Данная методика позволяет осуществить диагностику и прогнозирование возможного наступления кризисной ситуации на предприятии и своевременно принимать меры по предотвращению данной ситуации.

10. В диссертационном исследовании сделана попытка усовершенствования процесса планирования финансового оздоровления стратегических предприятий, в частности, сформулированы функции плана финансового оздоровления стратегического предприятия; уточнены меры финансового оздоровления стратегических предприятий, находящихся на разных этапах арбитражного процесса: досудебной санации, наблюдении, финансовом оздоровлении, внешнем управлении и конкурсном производстве; сформулированы принципы разработки и реализации планов финансового оздоровления; приведен состав плана и дано краткое содержание отдельных разделов плана финансового оздоровления, дана классификация мероприятий финансового оздоровления стратегических предприятий.

11. Выполненные в процессе диссертационного исследования экспериментальные расчеты по разработке плана финансового оздоровления стратегического предприятия - ОАО Дубнинский машиностроительный завод -позволили сделать вывод о том, что этот план эффективен. Это свидетельствует о том, что сформулированные в диссертации методические положения по финансовому оздоровлению и банкротству стратегических предприятий теоретически обоснованы, соответствуют реальным современным условиям функционирования стратегических предприятий и могут быть широко использованы в оборонной промышленности.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Андреев, Сергей Владимирович, 2007 год

1. Бюджетный кодекс РФ от 31.07.1998 г. № 145-ФЗ (с изменениями идополнениями).

2. Гражданский кодекс РФ (часть первая) от 30.11.1994 г. № 51-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

3. Гражданский кодекс РФ (часть вторая) от 30.11.1994 г. №51-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

4. Налоговый кодекс РФ (часть первая) от 31.06.1998 г. № 146-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

5. Налоговый кодекс РФ (часть вторая) от 05.08.2000 г. № 117-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

6. Арбитражный процессуальный кодекс РФ от 24.07.2002 г. № 95- ФЗ (с изменениями и дополнениями).

7. Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.10.2002 г. № 127-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

8. Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций» от 25.02.1999 г. № 40-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

9. Федеральный закон «Об особенностях несостоятельности (банкротстве) субъектов естественных монополий топливно-энергетического комплекса» от 24.06.1999 г. № 122-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

10. Федеральный закон «Об исполнительном производстве» от 21.07.1997 г. № 119-ФЗ (с изменениями и дополнениями).

11. Федеральный закон «О приватизации государственного и муниципального имущества» от 21.12.2001 г. № 178-ФЗ (ред. от 18.07.2005 г.).

12. Указ Президента РФ «Перечень стратегических предприятий истратегических акционерных обществ» от 04.08.2004 г. № 1009 (в ред. Указа

13. Президента РФ от 02.09.2005 г. № 1034).

14. Указ Президента РФ «О системе и структуре федеральных органов исполнительной власти» от 09.03.2004 г. № 314.

15. Указ Президента РФ «Вопросы структуры федеральных органов исполнительной власти» от 20.05.2004 г. № 649 (ред. от 03.10.2005 г.).

16. Постановление Правительства РФ № 684 от 17 ноября 2005 г.

17. Постановление Правительства РФ № 792 от 21 декабря 2005 г. (ред. от 03.02.2007).

18. Правил а проведения арбитражным управляющим финансового анализа, утверждены постановлением Правительства РФ № 367 от 25 июня 2003 г.

19. Порядок разработки и реализации федеральных целевых программ и межгосударственных целевых программ, в осуществлении которых участвует Российская Федерация, утвержден постановлением Правительства РФ от 26.06.1995 г. № 594 (ред. от 20.03.2003 г.).

20. Перечень стратегических предприятий и организаций, утвержден распоряжением Правительства РФ 09.01.2004 г. № 22-р.

21. Распоряжение Минимущества России от 21 августа 2002 г. № 2861-р.1. Книги и монографии

22. Акофф Р. Планирование в больших экономических системах. Нью-Йорк, 2000 / Пер. с англ. Г.Б. Рубальского / Под ред. И.А.Ушакова. М.: Радио, 2002.

23. Алексеева М.М. Планирование деятельности фирмы. М.: Финансы и статистика, 1998.

24. Алпатов А.А. Управление реструктуризацией предприятий. М.: ВШПП, 2000.

25. Аммельбург Г. Предприятие будущего. Структура, методы и стили руководства. М., 1997.

26. Андреев С.В. К вопросу прогнозирования несостоятельности стратегических предприятий // Экономические аспекты рыночных преобразований. Сборник научных статей профессорско-преподавательского состава и аспирантов. М.: ИПК госслужбы, 2005. - С. 41 - 46.

27. Андреев С.В. Особенности осуществления финансового оздоровления и банкротства в России и за рубежом // Собственность и рынок. 2006. - № 2. - С. 18-23.

28. Ансофф И. Стратегическое управление. М.: Экономика, 1995.

29. Антикризисное управление. Модульная программа для менеджеров: Модуль 11 / Под ред. В.И. Кошкина, Л.П. Беляева и др. М.: ИНФРА-М, 1999.

30. Антикризисное управление // Бюллетень по финансовому оздоровлению предприятий. 2000-2001 гг.

31. Антикризисное управление: Учеб. пособие для технических вузов / Под ред. Э.С. Минаева, В.П. Панагушина. -М.: Приор-МАИ, 1998.

32. Антикризисное управление: Теории, практика, инфраструктура. Под ред. Александрова Г.А. М., Бек, 2002.

33. Антикризисное управление предприятием. 4.1. Тамбов: ТГТУ, 2000.

34. Антикризисное управление предприятиями: Учеб. пособие / Под ред. А.Н. Ряховской. М.: ИПК госслужбы, 2000.

35. Антикризисное управление предприятиями АПК. М.: РАМАБ, 2000.

36. Антикризисное управление предприятиями и банками: Учеб.-практ. пособие / Под рук. Г.К. Таля, Г.Б. Юна. М.: Российская гильдия профессиональных антикризисных управляющих; Дело, 2001.

37. Аньшин В.М. Инвестиционный анализ: Учеб.-практ. пособие. 2-е изд. М.: Дело, 2002.

38. Арбитражное управление: Теория и практика наблюдения / Под ред. В.В. Голубева. М.: Статус, 2000.

39. Арбитражное управление предприятием: Практ. пособие. 2-е изд. Под ред. Таля Т.К., Юна Г.Б. М.: Дело, 2001.

40. Арбитражное управление. Рук. авт. колл. А.Б. Карлин и Г.Б. Юн, М., Фонд содействия и поддержки антикризисного управления, 2003.

41. Арбитражный управляющий как участник процесса банкротства М., Гусева Т.А. Вальтес Клувер, 2005.

42. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. -3-е изд. перераб. М.: Финансы и статистика, 2002.

43. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. М.: Финансы и статистика, 2002.

44. Баринов В.В. Финансовый менеджмент: Механизмы финансового управления предприятиями в традиционных и наукоемких отраслях. М.: Дело, 2002.

45. Баранов В.А. Антикризисное управление М., ИД-ФБК пресс, 2005.

46. Бауэр В.П., Ионова О.М. Основы налоговой системы. Реструктуризация имущества предприятия как фактор антикризисного управления: Конспект лекций. -М.: Финансовая академия, 1999.

47. Белых Л.П., Федотова М.А. Реструктуризация предприятия. М.: ЮНИТИ, 2001.

48. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности. М.: Финансы и статистика, 1996.

49. Бланк И.А. Управление использованием капитала. Киев: Ника-Центр: Эльга, 2000.

50. Бобрышев А.Д., Кузенков А.Л. и др. Пособие по разработке планов внешнего управления несостоятельными предприятиями. М.: Гильдия специалистов по антикризисному управлению; Центр делового консультирования, 1999.

51. Бобылева А.З. Финансовое оздоровление фирмы: теория и практика. -М.: Дело, 2003.

52. Борисенко В.А., Таль Г.К., Цыганов В., Юн Г.Б. Управление состоятельностью предприятий. М.: Гильдия специалистов по антикризисному управлению, 2001.

53. Борисова С.Г. Механизм государственного регулирования экономики: теория и практика (на примере отрасли печати): Монография /Моск. гос. ун-т печати. М: МГУП, 2005.

54. Брейли Р., Майерс С. Принципы корпоративных финансов / Пер. с англ. -М.: ЗАО «Олимп-Бизнес», 2002.

55. Бригхем Ю.Ф. Энциклопедия финансового менеджмента. /Пер. с англ. -М.: РАГС-Экономика, 1998.

56. Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент. Полный курс. В 2-х т. / Пер. с англ. / Под ред. В.В. Ковалева. СПб: Экономическая школа, 2002.

57. Вараксина Н.М. Неплатежи предприятий и возможные пути реструктуризации их задолженности // Реструктуризация и реформирование предприятий. Улан-Удэ: ВСГТУ, 2000.

58. Вестник ФСФО России за 1998-2002 гг.

59. Вечканов Г.С., Вечканова Г.Р., Пуляев В.Т. Краткая экономическая энциклопедия. Спб.: Петрополис, 1998.

60. Викулин А.Ю., Узденов Ш.Ш. Финансово-экономический словарь законодательно определенных терминов: Учеб.-практ. пособие. М.: Дело, 2002.

61. Виленский П.Д., Лившиц В.Н., Смоляк С.А. Оценка эффективности инвестиционных проектов: Теория и практика. Учеб. пособие. 2-е изд., перераб. и доп. М.: Дело, 2002.

62. В лабиринтах современного управления: Стратегическое планирование, маркетинг, обслуживание клиентов, управление персоналом, оплата труда. -М.: Экономика, 1999.

63. Волдайцев С.В. Антикризисное управление на основе инноваций. М., ТК Велби, Проспект, 2005.

64. Волкова К.А. и др. Предприятие: стратегия, структура, положения об отделах и службах, должностные инструкции. М.: Экономика, 1997.

65. Волков И.М., Грачева М.В. Проектный анализ. М.: ЮНИТИ, 1998.

66. Гизатуллин М.Н.: Как избежать банкротства. Рецепты финансового оздоровления предприятия. М., ЗАО Гросс-Медиа ферлаг, 2004.

67. Гительман Л.Д. Преобразующий менеджмент. -М.: Дело, 1999.

68. Гитман Л. Основы инвестирования. М.: Дело, 1999.

69. Гончарук В.А. Развитие предприятия. М.: Дело, 2000.

70. Гончарук В.А. Алгоритмы преобразований в бизнесе. 2-е изд. М.: Дело, 2001.

71. Горбунов А.Р. Дочерние компании, филиалы, холдинги. М.: Анпил, 2000.

72. Горбунов А.Р. Управление финансовыми потоками и реинжиниринг предприятий, банков и инвестиционных компаний. М.: ТораИнфроЦентр, 1997.

73. Горбунов Г.А., Юн Г.Б., Григорьев В.В. Реструктурирование кредиторской и дебиторской задолженности предприятий. М.: Российская гильдия профессиональных антикризисных управляющих, 2002.

74. Гражданский кодекс Российской Федерации. Части первая и вторая. М., 2001.

75. Григорьев В.В., Островкин И.М. Оценка предприятий: имущественный подход. М.: Дело, 1999.

76. Гроув Э. Выживают только параноики. Как использовать кризисные периоды, с которыми сталкивается любая компания. М. Альбна Бизнес-Букс, 2004.

77. Гуеев В.И., Юн Г.Б., Панфилов Б.Р. и др. Реструктуризация хозяйствующих структур определяющий фактор развития социально ориентированной экономики. - М.: ВШПП, Санкт-Петербургский филиал, 2000.

78. Гуияр Ф.Ж., Келли Д.Н. Преобразование организации. -М.: Дело, 2000.

79. Денисов С.А. и др. Реабилитационные процессы в деле о банкротстве -М., Стимул, 2003.

80. Дондуков А.Н., Юн Г.Б., Рябцева Н.Б. Антикризисное управление и реструктуризация предприятий в Российской Федерации. -М.: Грааль, 2001.

81. Егорова Н.Е., Смулов A.M. Предприятия и банки: Взаимодействие, экономический анализ, моделирование. Учеб.-практ. пособие. М.: Дело, 2002.

82. Еленева Ю.Я. Оценка бизнеса. М.: АООП, 2000.

83. Еленева Ю.Я., Еленева Ю.А. Финансовый анализ предприятия, инвестиционная политика. -М.: АООП, 2000.

84. Ефимова О.В. Оборотные активы организации и их анализ // Бухгалтерский учет, 2000. № 19. - С. 13-24.

85. Зайцев М.Г. Методы оптимизации управления для менеджеров: Компьютерно-ориентированный подход. -М.: Дело, 2002.

86. Зарецкая Е.Н. Деловое общение. Учебник. В 2 т. -М: Дело, 2002.

87. Жарковская Е.П., Бродский Б.Е. Антикризисное управление М., Омега-Л, 2006.

88. Ивашковский С.Н. Экономика для менеджеров: Микро- и макроуровень. -М.: Дело, 2002.

89. Информационное письмо Президиума ВАС РФ от 16 августа 1999 г. № 43 «Вопросы применения Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве)" в судебной практике».

90. Ирвин Д. Финансовый контроль. М.: Финансы и статистика. 1998.

91. Калмыков Ю.П. Оперативная финансовая работа на предприятии и в производственном объединении. -М.: Финансы, 2001.

92. Карлин А.Б., Юн Г.Б. и др. Арбитражное управление. М., Фонд поддержки содействия антикризисного управления, 2003.

93. Карлоф Б. Деловая стратегия / Пер. с англ. М.: Экономика, 1991.

94. Кивачук B.C. Оздоровление предприятия: экономический анализ. М.: Деловая учебная литература, 2002.

95. Кирсанов К.А., Попов С.А. Антикризисное управление: Учеб. пособие. -М.: МАЭП «Колита»; «Собрание», 1999.

96. Кларин М.В. Корпоративный тренинг от А до Я: Науч.-практ. пособие. 2-е изд.-М.: Дело, 2002.

97. Ковалев В.В. Анализ и управление дебиторской задолженностью // Финансовый бизнес, 1999.

98. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. М.; Финансы и статистика, 1999.

99. Ковалев В.В. Финансовый анализ: управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. 2-е изд. М.: Финансы и статистика, 2000.

100. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. М.: Проспект, 2000.

101. Козлов Д.А. Расчет налогов в оперативной деятельности предприятия // Финансовый менеджмент. 2002.

102. Козлов С.Ю., Козлов Ю.Ю., Валетов В.И. Создание, реорганизация и ликвидация предприятий: Правовое регулирование: Бухгалтерский учет при реорганизации и ликвидации предприятий. М.: Соврем, экономика и право, 1999.

103. Кондинская О. Стратегический маркетинг и финансовое планирование // Налоговое планирование, 2001.

104. Константинов Ю.А., Ильинский А.И. Финансовый кризис: причины и преодоление.-М.: Финстатинформ, 1999.

105. Контроллинг как инструмент управления предприятием / Под ред. Н.Г. Данилочкиной. М.: ЮНИТИ, 1999.

106. Концепция формирования отраслевых программ реструктуризации (основные понятия, принципы, процедуры). Министерство промышленности РФ. 12 марта 1997 г.

107. Коренная Е.Н. Антикризисное управление: системный и процессные подходы. Омск, Сибирский институт фондового рынка, 1999.

108. Котлер Ф. Основы маркетинга. СПб., 1999.

109. Коттс Д. Управление инфраструктурой организации. М.: «Типография «Новости», 2001.

110. Коханова М.А. Реорганизация обществ с ограниченной ответственностью: Практич. пособие. М.: Приор, 1998.

111. Кравченко В.Ф., Кравченко Е.Ф. Организационный инжиниринг. М.: Приор, 1999.

112. Круглов М.В. Методика оценки дебиторской задолженности // Вопросы оценки, 2000, № 4.

113. Кукукина И.Г., Астраханцева И. А. Проблемы финансовой реструктуризации // Сб. науч. работ преподавательского состава Ивановского государственного энергетического университета. Иваново: ИГЭУ, 2000.

114. Кудряшов В.В. Как провести эмиссию акций в АО: Справочное пособие. -М.: Центр экономики и маркетинга, 1998.

115. Ларионова И.В. Реорганизация коммерческих банков. М.: Финансы и статистика, 2000.

116. Леонтьев С.В. и др. Стратегии успеха: обобщение опыта реформирования российских промышленных предприятий. «Типография «Новости». М.: Дело, 2000.

117. Ликвидация и реорганизация предприятий: Нормативная база. М.: Приор, 2000.

118. Литвак Б.Г. Разработка управленческого решения. Учебник. 3-е изд. -М.: Дело, 2002.

119. Лукасевич И.Я. Программное обеспечение финансовых решений // Финансы, 2000.

120. Лукьянова Н.Г. Оценочная деятельность: Учеб. пособие. СПб.: Международный банковский институт, 1999.

121. Львов Ю.А. и др. Управление акционерным обществом в России. «Типография «Новости». М.: Дело, 2000.

122. Льюис Девид. Стресс-менеджер. М.: ACT; РЕФЛ-БУК, 2000.

123. Льюис Р.Д. Деловые культуры в международном бизнесе. От столкновения к взаимопониманию. /Пер. с англ./ 2-е изд. М.: Дело, 2001.

124. Магомедов Ш. Практические рекомендации по внутрифирменному планированию//Бизнес, 1998.

125. Макарьян Э.А., Герасименко Г.П. Финансовый анализ. М.: ПРИОР, 1997.

126. Мазур И.И. Шапиро В.Д., Ольдерогге Н.Г. Управление проектами. М., Омега, Л., 2006.

127. Матлин A.M. Деньги и экономические решения. М.: Дело, 2001.

128. Медынский В.Г., Ильдеменов С.В. Реинжиниринг инновационного предпринимательства.-М.: ЮНИТИ, 1999.

129. Мескон М, Альберт М., Хедоури Ф. Основы менеджмента. М.: Дело, 2002.

130. Временные правила проверки арбитражными управлениями наличия признаков фиктивного и преднамеренного банкротства, утверждены постановлением Правительства РФ от 27.12.2004 г. № 855.

131. Методические рекомендации по разработке финансовой политики предприятия // Экономика и жизнь. 1998,- №2.

132. Михайлов JI.M. Антикризисное управление в промышленности М., Экзамен, 2004.

133. Микерин Г.И. и др. Международные стандарты оценки. Кн. 1 и 2. «Типография «Новости». -М.: Дело, 2000.

134. Модильяни Ф., Миллер М. Сколько стоит фирма? Теорема ММ. /Пер. с англ./ 2-е изд. М.: Дело, 2001.

135. Модульная программа для менеджеров: Антикризисное управление: В 17 т. Т. 11. М.: ИНФРА-М, 1999.

136. Могилевский С.Д. Органы управления хозяйственными обществами: Правовой аспект: Монография. М.: Дело, 2001.

137. Моляков Д.С. Финансы предприятий отраслей народного хозяйства. -М.: Финансы и статистика, 2000.

138. Николаева О.Е., Шишкова Т.В. Управленческий учет. М.: УРСС, 2000.

139. Нитецкий В.В., Гаврилов А.А. Финансовый анализ в аудите: Теория и практика. Учеб. пособие. -М.: Дело, 2001.

140. Ойхман Е.Г., Попов Э.С. Реинжиниринг бизнеса: реинжиниринг организаций и информационные технологии. М.: Финансы и статистика, 1997.

141. Организация и финансирование инвестиций. Тамбов: ТГТУ, 1999.

142. Орехов С.А. Менеджмент финансово-промышленных групп. М.: МЭСИ, 1999.

143. О совершенствовании законодательства о банкротстве. Доклад Минэкономразвития России на заседании Правительства РФ от 25.11.2004 г.

144. Попов.Р.А. Антикризисное управление М., Высшая школа, 2006.

145. Пиндайк Р., Рубинфельд Д. Микроэкономика. 2-е изд. -М.: Дело, 2001.

146. Полякова Ю., Рыбак С. «Шатура» идет по стопам ИКЕА. Ведомости от 6 марта 2005 г.

147. Процедура реорганизации и ликвидации юридических лиц. М.: Приор, 1998.

148. Попондопуло В.Ф., Сленченко Е.В. Производство по делам о банкротстве в арбитражном суде. С.-Птб., юридический центр Пресс, 2004.

149. Практический опыт арбитражного управления. Сборник реальных ситуаций. М., Олити-Бизнес, 2002.

150. Пустовалова Е.Ю. Судьба требований кредиторов при банкротстве должника. М., Статут, 2003.

151. Райзенберг Б.А., Государственное управление экономическими и социальными процессами: Учеб. пособие. М.: ИНФРА-М, 2005.

152. Реструктуризация кредитных организаций в зарубежных странах/ Под ред. А.Г. Грязновой, М.А. Федотовой и В.М. Новикова. М.: Финансы и статистика, 2000.

153. Реструктуризация предприятий и компаний / Под общ. ред. И.И. Мазура. М.: Высшая школа, 2000.

154. Реструктурирование предприятий: Рациональная система бизнес-единиц. М.: Дело, 1996.

155. Реструктуризация управления компанией: Модульная программа для менеджеров: Модуль 6 / Под ред. В.В. Кондратьева, В.Б. Красновой. М.: ИНФРА-М, 1999.

156. Реформирование предприятий (организаций): Методические рекомендации. М.: Ось-89,1998.

157. Реформирование предприятий: Типовая программа, методические рекомендации, опыт реструктуризации. М.: ИЦ «Акционер», 1998.

158. Робсон М. Практическое руководство по реинжинирингу бизнес-процессов / Под ред. Н.Д. Эриашвили. М.: Аудит; ЮНИТИ, 1997.

159. Родионова Н.В. Антикризисный менеджмент. М.: ЮНИТИ, 2001.

160. Рожкова М.А. Мировое соглашение в арбитражном суде: проблемы, теория, практика, М., Статут, 2004.

161. Росс С., Вестерфилд Р., Джордан Б. Основы корпоративных финансов / Пер. с англ. М.: Лаборатория Базовых Знаний, 2000.

162. Рубинштейн Т.Б. Планирование и расчеты денежных средств компаний. -М.: Ось-89,2001.

163. Рудык Н.Б., Семенова Е.В. Рынок корпоративного контроля: слияние, жесткие поглощения и выкупы долговым финансированием. М.: Финансы и статистика, 2000.

164. Салун В. Стратегическое планирование цель или средство // Маркетинг. 2000. - №1.

165. Самочкин В.Н. и др. Гибкое развитие предприятия: эффективность и бюджетирование. -М.: Дело, 2000.

166. Самоукина Н. Антикризисное управление компанией М. Спб., Питер, 2003.

167. Сатарова О.Н., Смирнова В.Г. Реструктуризация российских предприятий. Тезисы доклада. Материалы конференции «Реструктуризация организаций в переходной экономке. Теория и практика». -М.: МГУ, 1998.

168. Сафронов В. Эффективное управление денежными средствами предприятия // Консультант директора. 1999.- № 23.

169. Сборник тезисов и докладов четвертой научно-практической конференции. М.: Российская гильдия профессиональных антикризисных управляющих; Дело, 2000.

170. Семина А.Н. Банкротство: вопросы правоспособности должника -юридического лица. М., Экзамен, 2004.

171. Скамай JI.A. Расчет ликвидности баланса // Риск. 2002. - № 1.

172. Сортон В. Основы корпоративных финансов / Пер. с англ. М.: Лаборатория базовых знаний, 2000.

173. Справочник кризисного управляющего / Под ред. Э.А. Уткина. М.: Экмос, 1999.

174. Справочник практикующего юриста по арбитражным делам / Под ред. Е.И. Ильина. -М.: Юриспруденция, 2000.

175. Степанов В.В. Несостоятельность (банкротство) в России, Франции, Англии, Германии. -М.: Статус, 1999.

176. Стратегия и тактика антикризисного управления фирмой / Под ред. А.П. Градова и Б.И. Кузина. СПб.: Специальная литература, 1996.

177. Сулицкий В.Н. Методы статистического анализа в управлении: Учеб. пособие. М.: Дело, 2002.

178. Сэй Ж.-Б., Бастиа Ф. Трактат по политической экономии. М.: Дело,. 2000.

179. Таль Г.К., Григорьев В.В., Бадаев Н.Д., Гусев В.И., Юн Г.Б. Оценка предприятий: доходный подход. М.: Гильдия специалистов по антикризисному управлению, 2000.

180. Таль Г.К., Григорьев В.В., Юн Г.Б. и др. Арбитражное управление предприятием: Практич. пособие. М.: Дело, 2001.

181. Таль Г.К., Юн Г.Б., Панков В.В. Антикризисное управление предприятием: процедура наблюдения. М., Российская гильдия профессиональных антикризисных управляющих, 2002.

182. Ткач В.И., Кубасова Т.О., Шумилин Е.П. Бухгалтерский учет реорганизации, санации, покупки предприятия. М.: Приор, 2000.

183. Ткачев С.И. Реструктурирование предприятия: Методика и опыт. М.: Приор, 1997.

184. Ткачук М.И. Финансовое планирование в условиях интенсификации производства. М.: Финансы и статистика, 1999.

185. Тельнов Ю.Ф. Реинжиниринг бизнес-процессов. М.: МЭСИ, 1999.

186. Телюкина М.В. Конкурсное право: Теория и практика несостоятельности (банкротства) М.: Дело, 2002.

187. Теория и практика антикризисного управления: Учебник / Под ред. С.Г. Беляева, В.И. Кошкина. М.: Закон и право; ЮНИТИ, 1996.

188. Теплова Т.В. Планирование в финансовом менеджменте. М.: ГУ ВШЭ, 1998.

189. Теплова Т.В. Финансовый менеджмент: Управление капиталом и инвестициями. М.: ГУ ВШЭ, 2000.

190. Тосунян Г.А., Викулин А.Ю. Реструктуризация кредитных организаций: Учеб.-практ. пособие. -М.: Дело, 2002.

191. Тренев В.Н. и др. Реструктурирование предприятий. -М.: Приор, 1998.

192. Уолш К. Ключевые показатели менеджмента. Как анализировать, сравнивать и контролировать данные, определяющие стоимость компании. /Пер. с англ./ 2-е изд. М.: Дело, 2001.

193. Управление эффективностью и качеством: Модульная программа. Под ред. И. Прокопенко, К. Норта /Пер. с англ./ В 2 ч. М.: Дело, 2001.

194. Управление в условиях кризиса М., Альника Бизнес-Букс, 2005.

195. Уткин Э.А., Бинецкий А.Э. Аудит и управление несостоятельным предприятием: Учебник. -М.: ТАНДЕМ, 2000.

196. Фатхутдинов Р.А. Стратегический менеджмент: Учебник. 5-е изд. М.: Дело, 2002.

197. Финансовое планирование и контроль / Пер. с англ. / Под ред. М.А. Поукока и А.Х. Тейлора. М.: ИНФРА-М, 1996.

198. Финансовый бизнес-план: Учеб. пособие / Под ред. проф. В.М. Попова. М.: Финансы и статистика, 2000.

199. Финансовый менеджмент: Теория и практика / Под ред. Е.С. Стояновой. -М: Перспектива, 1999.

200. Финансы корпораций: теория, методы и практика / Пер. с англ. М.: ИНФРА-М, 2000.

201. Финансы предприятий: Учебник для вузов / Под ред. проф. Н.В. Колчиной. Изд. 2-е, перераб. и доп. -М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001.

202. Фишер И. Покупательная сила денег. М.: Дело, 2001.

203. Фостер Р. и др. Созидательное разрушение. М.:, Альбина-бизнес-букс, 2005.

204. Франк Ригер Реструктурирование: основной подход, принципы, особенности. Реструктуризация организаций в переходной экономике. Теория и практика. Материалы конференции. М.: МГУ, 1998.

205. Фридман П. Контроль затрат и финансовых результатов при анализе качества продукции. -М.: Аудит, ЮНИТИ, 1999.

206. Фридмен М. Если бы деньги заговорили. 3-е изд. М.: Дело, 2002.

207. Хаммер М., Чампи Д. Реинжиниринг корпораций. Манифест революции в бизнесе. СПб.: СПбГУ, 1997.

208. Хоминин И.П. Реструктуризация компаний (финансовые аспекты). М.: РЭА им. Плеханова, 1998.

209. Черникова Ю.В. Юн Б.Г., Григорьев В.В. Финансовое оздоровление предприятий: теория и практика, М. Дело, 2005.

210. Черняк В.З., Сергеева И.А. Оценка инвестиционных проектов. М.: 1999.

211. Четыркин Е.М. Финансовый анализ производственных инвестиций. 3-е изд., испр. М.: Дело, 2002.

212. Шарп У.Ф., Александер Г. Дж., Бэйли Дж. В. Инвестиции: Учебник / Пер. с англ. М.: ИНФРА-М, 1999.

213. Шеин В.И. и др. Корпоративный менеджмент: опыт России и США. «Типография «Новости». -М.: Дело, 2000.

214. Юн Г.Б. Антикризисное управление предприятиями: теоретические и практические аспекты. -М.: Московский издательский дом, 2002.