Управление финансовыми потоками корпорации в условиях риска на основе имитационной модели тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 05.13.10, кандидат технических наук Ганюкова, Наталья Павловна

• Ганюкова, Наталья Павловна
• кандидат технических наук
• 2012

Оглавление диссертации кандидат технических наук Ганюкова, Наталья Павловна

СОДЕРЖАНИЕ

Введение

Глава 1. Проблема управления финансовыми потоками корпорации анализ методов ее решения

1.1. Характеристика специфических свойств объекта управления

1.1.1. Построение формализованной семантической модели знаний

1.2. Финансовые потоки и задачи управления

1.2.1. Исследование рисков финансовых потоков и существующие методики их классификации

1.2.2. Методика выделения наиболее критичных рисков

1.3. Обзор основных моделей и методов управления финансовыми потоками корпораций

1.4. Корпорация как социально-экономическая система

1.5. Технология постановки задачи управления финансовыми потоками корпорации

1.6. Выводы и постановка задачи исследования

Глава 2. Система моделей управления финансовыми потоками корпорации в условиях риска

2.1. Процессное управление финансовыми потоками

2.2.Модель финансовых потоков корпорации

2.3. Исследование и оценка рисков финансовых потоков корпорации

2.3.1. Разработка математической модели управления риском финансовых потоков корпорации

2.3.2. Алгоритм применения математической модели финансовых потоков

2.3.3. Формализация частных задач по управлению риском

2.4. Алгоритм индикации рисков финансовых потоков

2.5. Имитационная модель финансовых потоков корпорации

2.5.1. Параметрические формализации субмоделей

2.5.2. Подбор параметров модели

2.6. Основные выводы и результаты по второй главе

Глава 3. Метод процессного управления финансовыми потоками и внутрикорпоративного бюджетирования

3.1. Реклассификация первичных данных

3.2. Карты маршрутов бизнес-процессов 1С как инструмент реклассификации

3.3. Методика внутрикорпоративного бюджетирования

3.3.1. Предпрогнозный анализ и целесообразность его проведения

3.3.2. Применение алгоритмов последовательного jRlS-анализа и фазового анализа для выявления цикличности в системе

3.3.3. Построение матриц подобия при проведении сравнительного анализа

3.4. Алгоритм метода процессного управления финансовыми потоками корпорации

3.5. Основные выводы и результаты по третьей главе

Глава 4. Применение информационной системы для реализации метода процессного управления

4.1. Технико-экономическая характеристика предметной области объекта исследования

4.2. Структура программного комплекса реализующего метод процессного управления

4.3. Характеристика компьютерной системы управления

4.3.1 Функциональное обеспечение

4.3.2. Модель выходных данных

4.4. Проверка адекватности имитационной модели

4.5. Эффективность внедрения программного комплекса

4.6. Основные выводы и результаты по четвертой главе

Заключение

Список литературы

Приложения

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Управление финансовыми потоками корпорации в условиях риска на основе имитационной модели»

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность темы исследования

В современных условиях кризиса, протекающие в России экономические процессы весьма противоречивы. Для того, чтобы сохранить позиции, предприятия вынуждены применять новые методы финансово-хозяйственной деятельности. В последнее время, появилась тенденция к укрупнению предприятий и возникновению производственно-коммерческих объединений корпоративной структуры (холдингов, концернов и т.п.). Однако, фактически в России еще не накоплен достаточный опыт управления корпоративным сектором экономики, а применение имеющихся в мировой практике наработок ограничено в условиях российской действительности. Во-первых, в связи с нестабильной специфической макро- и микросредой. Во-вторых, по причине того, что даже в развитых странах успешные корпорации не стремятся делиться опытом успешного управления с существующими и потенциальными конкурентами. В связи с чем, возникает задача определения специфических особенностей управления предприятием корпоративной структуры в условиях риска, обеспечение прозрачности финансово-экономических процессов, разработка практических управленческих технологий.

В связи с тем, что финансовые потоки являются универсальным индикатором эффективности функционирования каждого из бизнес-процессов корпорации, они могут характеризовать как деятельность отдельных структурных подразделений, так и эффективность управленческих решений принимаемых в корпорации в целом. Поэтому, контролируемое управление финансовыми потоками является на сегодняшний день одной из принципиальных задач повышения эффективности управления предприятиями корпоративной структуры. Кроме того, критически важно соответствие стратегического развития структурных подразделений генеральной стратегии корпорации в целом.

Корпорация «ЭЛКО» является крупнейшим холдингом Астраханского региона и входит в 100 крупнейших холдингов России. Основным механизмом управления финансовыми ресурсами в компании служит внутрикорпоративное бюджетирование, а инструментом оперативного контроля денежных потоков - единая корпоративная информационная система управления ресурсами. Однако данная система управления не может эффективно функционировать в результате влияния рисков, дестабилизирующих экзо- и эндогенную среду, приводящих к невыполнению бюджета и к неудовлетворительным значениям показателей финансово-хозяйственной деятельности предприятия. При возрастающих рисках, предприятиям со сложной, иерархически организованной, корпоративной структурой, важно не только адаптироваться к изменяющимся условиям внешней среды, но и предвидеть возможные негативные влияния, а также принимать корректирующие управленческие решения.

Вопросы управления корпоративными структурами были рассмотрены в работах таких ученых-экономистов, как Е. С. Стоянова, В.В. Бочаров, В.Г. Балашов и др. Данные работы детально описывают управление корпоративными структурами под экономико-ориентированным углом зрения, вопросы применения современных моделей и методов рассмотрены фрагментарно. В области технических наук проблема управления финансовыми потоками исследована Горбуновым А.Р., Устиновым А.Г., Бобыревым В.В., Килиным И.Ю. и др. Только Горбунов А.Р. описывает финансы корпоративных структур, в частности холдингов. В работах остальных ученых исследованы модели и методы управления отдельными параметрами финансовой системы предприятий, не описано применение предложенных механизмов для корпоративных структур. Мировые фундаментальные исследования в области данной проблематики представлены трудами ученых-экономистов: И. Ансофф, Р. Брейли, Л. Гапенски, П. Друкер, С. Майерс, М. Портер, А.Дж. Стрикленд, К, Уорд.

Данные обстоятельства вызывают необходимость постановки и решения актуальной научно-технической задачи разработки метода процессного управления финансовыми потоками предприятия корпоративной структуры, с учетом специфики организационной архитектуры и факторов риска с использованием современных информационных технологий и

инструментальных средств.

Цель и задачи диссертационного исследования. Целью диссертационного исследования является совершенствование управления финансовыми потоками предприятия корпоративной структуры на комплексной математической, алгоритмической и инструментальной основе.

Для достижения поставленной цели требуется решение следующих задач:

1. Провести исследование существующих методов и моделей управления финансовыми потоками корпорации и их рисков, выделить системные свойства финансовых потоков и количественные оценки присущих им рисков с учетом эндогенных и экзогенных факторов;

2. Разработать метод управления финансовыми потоками, позволяющий от модели предметной области перейти к программной реализации информационно-советующей системы, необходимой для принятия решения в задачах внутрикорпоративного финансирования в условиях неопределенности.

3. Разработать семантическую и математическую модели предметной области в форме финансово-логистической модели внутрикорпоративных финансовых потоков с учетом факторов риска;

4. На основе финансово-логистической модели разработать имитационную модель движения финансовых потоков корпорации с целью выявления причин возникновения рисков и оценки степени их критичности, апробировать ее в среде имитационного моделирования Arena.

5. Сформулировать методику проверки гипотезы о «подобии»

параметров корпоративного и локальных бюджетов, основанную на фрактальном анализе динамических рядов, характеризующих финансовые потоки корпорации и ее подразделений;

6. Разработать структуру комплексной информационно-советующей системы, реализующей авторский метод процессного управления финансовыми потоками, позволяющую тиражировать ее в типовой корпорации.

Объектом исследования является финансовая деятельность предприятия корпоративной структуры.

Предметом исследования являются модели и методы управления финансовыми потоками корпорации.

Теоретические и методологические основы и методы исследования.

Теоретической и методологической основой исследования послужили фундаментальные концепции, представленные в трудах отечественных и зарубежных ученых, законодательная база РФ в области финансов.

В работе реализован системный подход с использованием методов экспертной оценки, математического и имитационного моделирования, математической статистики, теории управления, логистики, теории самоподобия фракталов.

В диссертационной работе использованы последовательный ^¿"-анализ и фазовый анализ фрактальной математики, абстрактно-логический, статистико-экономический, экономико-математический, логистический и другие методы исследований.

Научная новизна диссертационного исследования. Разработан метод управления финансовыми потоками корпорации, реализованный на основе авторской методики, алгоритмического и математического инструментария управления рисками, а именно:

- разработана модель предметной области в форме финансово-логистической модели, представляющая математическое описание функционирования системы финансовых потоков, позволяющая

генерировать оценки степени рисков и формализовать постановки частных оптимизационных задач;

- для перехода к процессному управлению предложена процедура реклассификации, позволяющая агрегировать первичную информацию для анализа финансовых потоков и устранить избыточность информации объектного подхода при решении задач стратегического управления финансами корпорации;

- создана имитационная модель системы финансовых потоков корпорации, позволяющая эмулировать внутрикорпоративные процессы в целях определения оптимальных состояний, формирования реестра рисков и интегральной балльной оценки;

разработан алгоритм внутрикорпоративного бюджетирования, отличающийся применением анализа фазовых портретов и 7?/£-анализа временных рядов для оценки «фрактального подобия» бюджетов подразделений бюджету корпорации.

Практическую ценность работы составляют:

1. Структура программного комплекса, являющегося элементом автоматизированного рабочего места специалистов по финансовому планированию корпорации.

2. Алгоритмы экспорта входной информации из информационной базы корпорации для реализации метода управления, формализованные в виде вновь разработанных шести карт маршрутов средствами бизнес-логики 1С.

3. Предложенный метод управления финансовыми потоками и разработанная автором «Компьютерная система управления риском финансовых потоков корпорации на основе имитационной модели» принят к реализации в планово-финансовом отделе корпорации «ЭЖО» (г. Астрахань). Учебный вариант программного обеспечения используется в Астраханском государственном техническом университете.

Апробация и внедрение результатов исследования. Основные положения, теоретические и практические выводы были представлены на следующих конференциях:

• Международной конференции «Информационные технологии в образовании, технике и медицине» (Волгоград, 2006);

• V Международной научно-практической конференция «Результаты и проблемы социально-экономического развития Астраханской области» (Астрахань, 2006);

• XX, XXI, XXIII международных научных конференциях «Математические методы в технике и технологиях» ММТТ - 20, ММТТ -21, ММТТ - 23 (Ярославль, 2007; Саратов, 2008, 2010);

• Международной научно-практической конференции «Суперкомпьютеры: вычислительные и информационные технологии» (Хабаровск, 2010);

• Конференциях профессорско-преподавательского состава АГТУ в 2005 - 2011гг. (Астрахань 2005 - 2011).

Предложенный метод процессного управления финансовыми потоками в условиях риска принят к реализации в структуре корпорации «ЭЛКО» во главе с управляющей компанией ООО «Электротехническая компания». Разработанная автором «Компьютерная система управления риском финансовых потоков корпорации на основе имитационной модели» внедрена для проведения опытной эксплуатации в планово-финансовом отделе корпорации «ЭЛКО».

Учебный вариант программного обеспечения используется в Астраханском государственном техническом университете для: студентов специальности 230700.65 «Прикладная информатика в экономике» (специализация «Корпоративные информационные системы») при изучении дисциплины «Предметно-ориентированные экономические информационные системы»; студентов направления бакалаврской подготовки 080500.62

«Бизнес-информатика» (профиль «Информационная бизнес-аналитика») при изучении дисциплины «Системы поддержки принятия решений».

Структура диссертационной работы включает введение, четыре главы, заключение, библиографический список и приложения. Основная часть диссертации изложена на 138 страницах, содержит 48 рисунков и 10 таблиц. Библиографический список включает 112 наименований.

Заключение диссертации по теме «Управление в социальных и экономических системах», Ганюкова, Наталья Павловна

4.6. Основные выводы и результаты четвертой главы

1. Представлена технико-экономическая характеристика субъекта исследования - корпорации торгово-строительного сектора «ЭЖО» г. Астрахань, выделены специфические черты внутрикорпоративных финансовых потоков и определены функции подразделений, участвующих в финансовых процессах.

2. Для обеспечения внедрения предложенного метода процессного управления, представлена структура программного комплекса информационно-советующего типа, определены и описаны семантические зоны, выделенные в структуре комплекса.

3. Представлена характеристика компьютерной системы управления, автоматизирующей вычислительную функцию разработанного метода, описаны функциональное обеспечение и модель данных системы.

4. Осуществлена проверка построенной имитационной модели, являющейся частью программного комплекса, на адекватность реальному объекту методами верификации моделирующих компьютерных программ и методами повышения валидации и доверия к модели.

5. Проведен анализ эффективности внедрения программного комплекса в корпорации «ЭЖО», выбраны критерии оценки эффективности и рассчитаны их значения, полученные результаты подтверждают практическую значимость и целесообразность внедрения результатов данного научного исследования.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Актуальность проблемы управления корпоративными структурами обуславливает необходимость исследований, направленных на разработку методик, алгоритмов и инструментов, обеспечивающих последовательное финансовое управление процессами корпорации. В связи с тем, что финансовые потоки являются универсальным индикатором эффективности функционирования каждого из бизнес-процессов, они могут характеризовать как деятельность отдельных структурных подразделений, так и эффективность управленческих решений, принимаемых в корпорации в целом. Контролируемое управление финансовыми потоками является одной из принципиальных задач повышения эффективности управления корпорацией.

Основные научные и практические результаты диссертационной работы состоят в следующем:

1. Проведен анализ существующих методов и моделей управления финансовыми потоками корпорации и их рисков, на основе которого выделены системные свойства финансовых потоков и присущих им рисков. Выявлено, что отсутствует комплексный подход к задаче управления финансовыми потоками, использующий совокупность современных программных средств и методик на основе математического и имитационного моделирования.

2. Разработана формальная финансово-логистическая модель внутрикорпоративных финансовых потоков, характеризующая корпоративные финансовые процессы и движение финансовых средств между ними с учетом факторов риска. Представление системы финансовых потоков в виде графа позволило создать математические модели управления риском и осуществить индикацию наиболее критичных рисков. Формализованы частные задачи по управлению риском финансовых потоков корпорации.

3. Разработана имитационная модель внутрикорпоративных

136 процессов, реализующая управление финансовыми потоками корпорации на основе финансово-логистической модели, с целью выявления факторов рисков и оценки степени их критичности. Представлены параметрические формализации и моделирующий алгоритм, которые могут быть перенесены в другую среду имитационного моделирования.

4. Разработан алгоритм выявления «подобия» кластеров корпоративного и локальных бюджетов, основанный на методах фрактальной математики, позволяющий выявить соответствие глобального и локального бюджетов. Применение данного алгоритма может способствовать обеспечению контрольной функции при осуществлении внутрикорпоративного бюджетирования.

5. Разработан метод процессного управления финансовыми потоками корпорации, являющийся элементом автоматизированного рабочего места специалиста по корпоративному финансированию, объединяющий совокупность вышеописанных инструментов.

6. Разработан программный комплекс информационно-советующего типа, обеспечивающий поддержку принятия решений по управлению финансовыми потоками корпорации и внутрикорпоративного финансирования в условиях риска на основе вновь разработанного метода управления. В структуре программного комплекса выделены зоны, с елью обеспечения планомерного внедрения в корпорации.

7. Проведена проверка эффективности разработанного метода: он успешно применен при решении задач внутрикорпоративного финансирования в корпорации «ЭЖО», о чем свидетельствует акт о внедрении. При сравнении предыдущих финансовых результатов и полученных с применением предложенного метода, выявлено, что во втором случае интегральная балльная оценка рисков финансовых потоков уменьшилась в среднем на 37%. При проверке текущих бюджетов подразделений корпорации на стратегическое соответствие были выработаны рекомендации по корректировке бюджетов двух структурных подразделений.

8. Учебный вариант программного обеспечения используется в ФГБОУ ВПО «Астраханский государственный технический университет», получен акт о внедрении с указанием объема внедрения.

Таким образом, в настоящей диссертационной работе предлагаются семантические, логические и математические модели, алгоритмы, методики и совокупность программных средств для совершенствования управления финансовыми потоками предприятий корпоративной структуры, объединенные в метод процессного управления.

Предложенный метод обеспечивает достижение двух основных целей управления финансовыми потоками:

- выявление и снижение присущих финансовым потокам рисков;

- повышение эффективности внутрикорпоративного бюджетирования за счет контроля финансового стратегического соответствия бюджетов различных уровней.

Результаты диссертационной работы могут быть использованы на Российских предприятиях корпоративной структуры. Внедрение метода процессного управления и организация программного комплекса соответствующей структуры позволит автоматизировать основные финансово-аналитические процессы и снизить вероятность появления неточностей и ошибок в расчетах.

Список литературы диссертационного исследования кандидат технических наук Ганюкова, Наталья Павловна, 2012 год

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Абдикеев Н.М. Корпоративные информационные системы управления / Абдикеев Н.М., Китова О.В., Завьялова Н.Б., Киселев А.Д. М.: ИНФРА-М, 2010 г.-464 с.

2. Авельцов Д.Ю. Анализ существующих систем управления в РФ и за рубежом. Электр, ресурс. http://bizness-plan.nm.rU/bpstart/teor_upr/sist_upr/2, 04.09.02. - 25с.

3. Аникин Б.А. Логистика: учебник. - М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2008. -408 с.

4. Ансофф И.И. Новая корпоративная стратегия. Пер. с англ. С. Жильцова. -СПб.: Изд-во «Питер», 1999. - 413 с.

5. Антонов A.B., Системный анализ: Учебник для ВУЗов. - М.: Высшая школа, 2006. - 454с.

6. Анфилатов B.C. Системный анализ в управлении: Учеб. пособие / B.C. Анфилатов, A.A. Емельянов, A.A. Кукушкин; Под ред. A.A. Емельянова. -М.: Финансы и статистика, 2002. - 368 с: ил.

7. Алтунин А.Е. Модели и алгоритмы принятия решений в нечетких условиях / А.Е. Алтунин, М.В. Семухин. - Тюмень: Изд-во ТюмГУ, 2000. -352 с.

8. Балдин К.В., Воробьев С.Н., Риск-менеджмент. - М.: Гардарики, 2005. -285с.

9. Башмаков А.И., Башмаков И.А., Интеллектуальные информационные технологии. - М.: Изд-во МГТУ им. Н.Э. Баумана, 2005. - 302с.

10. Бережнов Г.В. Логистическая деятельность предприятия / Астраханский государственный технический университет - М.: Издательский дом "МЕЛАП", 2006. - 248 е.: ил.

11. Бланк И. А. Управление финансовыми рисками: учебный курс. М.: Эльга-Н, 2006 .-445 с.

12. Бланк И. А. Основы финансового менеджмента. В 2 т. 3-е изд., перераб. и доп. Бланк И.А. М.: Омега-Л, 2011.- 1330 с.

13. Бланк И.А. Финансовая стратегия предприятия. - К.: Изд-во «Ника-центр», 2004. - 362 с.

14. Бланк И.А. Управление финансовыми рисками. - К.: Изд-во «Ника-центр», 2005. - 600 с.

15. Бобырев В.В. Поддержка принятия управленческих решений на основе имитационной модели денежных потоков /диссертация на соискание ученой степени к. т. н. / Курск, 2006.

16. Бочаров В.В., Леонтьев В.Е., Корпоративные финансы. - СПб.: Питер, 2002. - 544 с.

17. Брейли Р., Майерс С., Принципы корпоративных финансов: Пер. с англ. -М.: ЗАО «Олимп-Бизнес», 1997. - 1120 с.

18. Бурков В.Н., Коргин H.A., Новиков Д.А. Введение в теорию управления организационными системами / Под ред. чл.-корр. РАН Д.А. Новикова. - М.: Либроком, 2009. - 264 с.

19. Берников Г., Стандарт онтологического исследования IDEF5: www.vernikov.ru // Электронный ресурс. - М.: CITFORUM.RU, 1999.

20. Винслав Ю., Лисов А. Становление холдинговых компаний: правовое и организационное обеспечение// Российский Экономический Журнал. - 2000. - №5-6. - с.62 - 68.

21. Вдовин В.М. Теория систем и системный анализ: Учебник / В.М. Вдовин, JI.E. Суркова, В.А. Валентинов. - М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К0», 2010. - 640 с.

22. Воронин А. А., Губко М. В., Мишин С. П., Новиков Д. А. Математические модели организаций: Учебное пособие. — М.: ЛЕНАНД, 2008. - 360 с.

23. Гаджинский A.M. Основы логистики: Учебное пособие: М.: ИВЦ Маркетинг", 1995. - 124с.

24. Ганюкова Н.П., Шуршев В.Ф. Методология управления финансовыми потоками корпорации с точки зрения системы массового обслуживания // Вестник Астраханского государственного технического университета. 2007. №4(37). -С. 49 -53.

25. Ганюкова Н.П. Шуршев В.Ф. Построение формализованной семантической модели знаний предприятия корпоративной структуры в форме предметной онтологии// Вестник Астраханского государственного технического университета. 2007. № 6. С. 166 - 169.

26. Ганюкова Н.П., Ганюков В.Ю., Среда имитационного моделирования в современной экономической науке // Материалы международной конференции «Информационные технологии в образовании, технике и медицине». Волгоград, 2006. с.44 - 45.

27. Ганюкова Н.П., Колосов В.В. Проблемы и тенденции развития информационных сред моделирования // V международ, научн.-практич. конф. «Результаты и проблемы социально-экономического развития Астраханской области»:: Тез. докл. - Астрахань, АФ МЭСИ, 2006. - С. 8485.

28. Ганюкова Н.П., Шуршев В.Ф. Моделирование риска финансовых потоков корпорации // Сб. трудов XX между нар. Науч конф. «Математические методы в технике и технологиях - ММТТ-20» в 10 т. Т. 8 Секции 8 / под общ. Ред. B.C. Балакирева. - Ярославль: Изд-во Яросл. Гос. Техн. Ун-та, 2007. - С. 64 - 66.

29. Ганюкова Н.П., Ганюков В.Ю. Риск-менеджмент финансовых потоков корпорации // Сб. трудов XX междунар. Науч конф. «Математические методы в технике и технологиях - ММТТ-20» в 10 т. Т.8 Секции 8 / под общ. Ред. B.C. Балакирева. - Ярославль: Изд-во Яросл. Гос. Техн. Ун-та, 2007. -С. 63 - 64.

30. Ганюкова Н.П. Управление риском финансовых потоков нефинансовых корпораций на основе имитационных моделей// XXI междунар. Науч конф. «Математические методы в технике и технологиях - ММТТ-21»; Ярославль: Изд-во Яросл. Гос. Техн. Ун-та, 2008.

31. Ганюкова Н.П. К вопросу о применении теории фракталов в управлении корпоративными финансовыми потоками. XXIII междунар. Науч конф. «Математические методы в технике и технологиях - ММТТ-23»; Ярославль: Изд-во Яросл. Гос. Техн. Ун-та, 2010.

32. Ганюкова Н.П. Моделирование финансовой системы вертикально-интегрированной корпорации в разрезе финансовых потоков/ Ганюкова Н.П. //Сборник материалов к Международной научно-практической конференции «Суперкомпьютеры: вычислительные и информационные технологии». Хабаровск. 2010. - С. 184 - 190.

33. Гринберг A.C., Шестаков В.М., Информационные технологии моделирования процессов управления экономикой: Учебное пособие для вузов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 399с.

34. Горбунов А.Р Дочерние компании, филиалы, холдинги. Методические рекомендации. Изд-е 3-е, перер. и дополн. - М.: «Анкил», 2000. - 176с.

35. Горбунов А.Р., Управление финансовыми потоками и организация финансовых служб предприятий, региональных администраций и банков. -М.: Издательская фирма «Artikul», 2000.

36. Горбунов А.Р. Управление финансовыми потоками. Проект «Сборка холдинга» / Издание пятое, дополненное и переработанное. - М.: Изд-во «Глобус», 2004. - 240 с.

37. Григорьева Е.М., Перепечкина Е.Г., Финансы корпораций: Учеб. пособие / Под ред. Тактарова Г.А. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 288с.

38. Дегтярев С.А. Экономическое содержание и организация финансов корпоративных групп. Финансы, денежное обращение и кредит: Науч.зап. Екатеринбург: Изд. Урал. гос. экон. ун.-та, 2002.Вып.12.

39. Дегтярев С.А. Логика функционирования финансовой службы предприятия. Финансы, денежное обращение и кредит: Науч.зап. Екатеринбург: Изд. Урал. гос. экон. ун.-та, 2004. Вып. 16.

40. Дементьев В.Т. Задачи оптимизации иерархических структур / В.Т. Дементьев, А.И. Ерзин, P.M. Ларин, Ю.В. Шамардин. - Новосибирск: Изд-во Новосиб. Ун-та, 1996.

41. Дербенева E.H. Холдинг как особый тип корпоративного хозяйствующего субъекта// Наука: Поиск 2003. Сб. научн. ст. Вып. 2: В 2 т. Т.1/ Астрахан. гос. техн. ун-т. Астрахань: Изд-во АГТУ, 2004. - С. 70-74.

42. Жариков О.Н., Королевская В.И., Хохлов С.Н. Системный подход к управлению: Учеб. Пособие для вузов ред. В.А. Персианова. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001.-62 с.

43. Игнатьева A.B., Максимцов М.М Исследование систем управления: Учеб. пособие для вузов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 157 с.

44. Калин А. Крупные корпорации: между прошлым и будущим. // Экономика и жизнь. - 1999. - №16. - С.28-29.

45. Карелин B.C., Финансы корпораций: Учебник. - М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2005.

46. Килин И.Ю. Оптимизация системы управления финансовыми потоками компании // Государственное регулирование экономики. Региональный

аспект. Материалы III международной научно-практической конференции.

23-25 октября 2001г. -Н. Новгород: Изд. ННГУ, 2001.

47. Килин И.Ю., Савинов К.В., Тутаринова М.Ю. Принципы управления финансовыми потоками компании // Экономическая безопасность региональный аспект. Тезисы докладов IV Всероссийской научно-практической конференции. Н. Новгород: 2002.

48. Касти Дж. Большие системы. Связность, сложность и катастрофы: Пер. с англ. - М.: Мир, 1982, - 216 е., ил.

49. Кобелев Н.Б. Основы имитационного моделирования сложных экономических систем: Учеб. Пособие. - М.: Дело, 2003. - 336 с.

50. Кельтон В., Jloy А. Имитационное моделирование. Классика CS. - СПб.: Питер; Киев: издательская группа BHV, 2004. - 847 с.

51. Коханенко И.К. Фрактальная топология и динамика экономических систем //. экономика и математические методы, 2007, том 43, №1, с.87-96.

52. Коханенко И.К. Фрактальная размерность как критерий системной устойчивости // Известия РАН. Теория и системы управления. № 2, 2003. - С.

24-27.

53. Качалов P.M. Управление хозяйственным риском / P.M. Качалов. - М.: Наука, 2002.

54. Кочкаров A.M. Фрактальные графы и их размерность / A.M. Кочкаров, В.А. Перепелица, Л.М. Сергеева. - Карачаево-Черкесский технологический институт, 1996. Деп. в ВИНИТИ, №3284-В96.

55. Квятковская, И.Ю. Проблема управления финансовой системой корпорации в разрезе финансовых потоков / И.Ю. Квятковская, Н.П. Ганюкова // Труды Международной научно-практической конференции, посвященной 80-летию АГТУ «Фундаментальные и прикладные исследования университетов, интеграция в региональный инновационный комплекс», 13-15 октября 2010 года / Астрахан. гос. техн. ун-т. - Астрахань: Изд-во АГТУ, 2010. - Т. 1. - С. 69 - 72.

56. Квятковская И.Ю. Использование онтологий для создания баз общих знаний при классификации информации о предметной области // Вестник Астраханского государственного технического университета. 2007. № 4. С. 225 - 227.

57. Квятковская И.Ю., Полумордвинова А.О. Информационная система поиска оптимального управленческого решения // Вестник Астраханского государственного технического университета. Серия: Морская техника и технология. 2009. № 2. С. 61 - 64.

58. Квятковская И.Ю., Шуршев В.Ф., Квятковский К.И. Интегрированные механизмы информационной поддержки принятия решений крупномасштабной территориально-распределенной экономической системы // Вестник Саратовского государственного технического университета. 2010. - Т. 4. № 2с. - С. 181-189.

59. Квятковская И.Ю., Ажогин Е.Ю. Корпоративная база знаний как инструмент обеспечения бесперебойной работы информационных систем //

Вестник Астраханского государственного технического университета. Серия: Управление, вычислительная техника и информатика. - 2010. №2. С. 7 - 14.

60. Корнев Д.В. Проблема универсальности корпоративного управления в современных экономических условиях // Вопросы экономических наук, №4(8), 2004.-С. 116-126.

61.Кофман А., Хил-Алуха JI. Введение в теорию нечетких множеств в управлении предприятиями. -Мн.: Вышэйшая школа, 1992.

62. Кричевский М. JI. Интеллектуальные методы в менеджменте / М. JI. Кричевский. - СПб.: Питер, 2005. - 304 с.

63. Кугаенко A.A. Тринадцать тренажеров по управлению социально-экономическими процессами (+CD). -М.: Финансы и статистка, 2001. - 240с

64. Логистика: Учебное пособие / Под ред. Б.А.Аникина. - М.: ИНФРА-М, 1999.-327 с.

65. Мишин С.П. Оптимальные иерархии управления в социально-экономических системах. - М.: ПМСОФТ, 2004. - 190 с.

66. Модели и методы искусственного интеллекта. Применение в экономике: учеб. пособие / М.Г.Матвеев, А.С.Свиридов, H.A. Алейникова. - М.: Финансы и статистика; ИНФРА-М, 2008. - 448 с.

67. Назаров A.B. Нейросетевые алгоритмы прогнозирования и оптимизации систем / A.B. Назаров, А.И. Лоскутов. - СПб.: Наука и техника, 2003.

68. Новиков Д.А. Управление проектами: организационные механизмы. -М.: ПМСОФТ, 2007. - 140с.

69. Новиков Д.А. Теория управления организационными системами [Текст]/ Новиков Д.А. - М.: МПСИ, 2005. - 584с.

70. Новиков Д.А. Структура теории управления социально-экономическими системами. - М.: Управление большими системами (УБС). № 24 (2009), с.216-257.

71. Новиков Д.А. Механизмы функционирования многоуровневых организационных систем. М.: Фонд "Проблемы управления", 1999г. - 161с.

72. Новиков Д.А. Стимулирование в социально-экономических системах (базовые математические модели). М.: ИПУ РАН, 1998. - 216 с.

73. Новиков Д.А., Чхартишвили А.Г. Активный прогноз. М.: ИПУ РАН, 2002.-101 с.

74. Новиков Д.А. Теория управления организационными системами/ Новиков Д.А. М.: МПСИ, 2005. - 584 с.

75. Парфенова Т. Горизонталь власти // БОСС. - 2001. - №4.

76. Партыка Т.Л., Попов И.И. Математические методы: Учебник. - М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2005. - 464с.

77. Перепелица В.А, Д.А. Тамбиева. Системы с иерархической структурой управления: разработка экономико-математических и инструментальных методов/ - М.: Финансы и статистика, 2009. - 270с.

78. Перепелица В.А. Об одном классе многокритериальных задач на графах и гиперграфах / В.А. Перепелица // Кибернетика. - 1984. - №4.

79. Перепелица В.А. Об одном подходе выявления свойств самоподобия в динамике временных рядов / В.А. Перепелица, Д.А., Тамбиева, Д.Б. Айбазов

// Третьи Курдюмовские чтения: Синергетика в естественных науках: Материалы Международной междисциплинарной научной конференции. -Тверь: Твер. гос. ун-т, 2007.

80. Перепелица В.А. Исследование R/S-траектории одного временного ряда страхования // Электронный журнал «Исследовано в России», 248. - 2004. http://zhurnal.ape.relarn.ru/articles/2004/248.pdf

81. Перепелица В.А. Методы фрактального анализа в исследовании динамики одного социального временного ряда / В.А. Перепелица, Д.А. Тамбиева // Материалы Второй Всероссийской научно-практической конференции «Перспективные системы и задачи управления». - Таганрог: Изд-во ТТИ ЮФУ, 2007.

82. Перепелица В.А., Зеляковская В. М. и др. Управление рисками и прогнозирование в АПК «Экономика развития региона. Проблемы, поиски, перспективы» Ежедневник Южной секции содействия развитию экономической науки. ООН РА. Вып. 4 - Волгоград: ВолГУ, 2003.

83. Петере Э. Фрактальный анализ финансовых рынков: Применение теории хаоса в инвестициях и экономике / Э.Петерс. - М.: Интернет-трейдинг, 2004.

84. Пегат А. Нечеткое моделирование и управление / А.Пегат ; пер. с англ. -М.: Бином. Лаборатория знаний, 2009. - 798 е.: ил.

85. Поспелов Д.А. Ситуационное управление: теория и практика. - М.: Наука. - Гл. ред. физ.-мат. лит., 1986. - 288 с.

86. Проект Федерального закона № 99049555-2 «О холдингах».

87. Работы группы «БИТ» http://bigc.ru/publications/bigspb/finance/.

88. Репин В.А., Елиферов В.Г. Процессный подход к управлению. Моделирование бизнес-процессов. - М.: Стандарты и качество, 2005г.

89. Томпсон A.A., Стрикленд А.Д. Стратегический менеджмент. Искусство разработки и реализации стратегии. - М.: Банки и биржи, 1998 - 567с.

90. Тамбиева Д.А. Нестатистические подходы к выявлению свойства подобия в динамике временных рядов / Д.А. Тамбиева, М.М. Шидакова // Всерос. симп.: «Математические модели и информационные технологии в экономике». - Т. 2. - 2007. - Кисловодск: Изд. центр КИЭП, 2007.

91. Теория систем и системный анализ в управлении организациями: ТЗЗ Справочник: Учеб. пособие / Под ред. В.Н. Волковой и A.A. Емельянова.- М.: Финансы и статистика, 2006. - 848 с: ил.

92. Уильямсон О. Вертикальная интеграция производства: соображения по поводу неудач рынка. Пер. с англ. / Теория фирмы / Под ред. В.М. Гальперина. - СПб:Эк.школа, 1995. - с.ЗЗ - 53.

93. Федер Е. Фракталы. М.: Мир, 1991г. - 260с.

94. Харари Ф. Теория графов / Ф. Харари. - М.: Мир, 1973г.

95. Хахонова H.H. Учет, аудит и анализ денежных потоков предприятий и организаций. - М.: МарТ, 2003г. - 304 с.

96. Хил Лафуэнте A.M. Финансовый анализ в условиях неопределенности. -Мн.: Тэхналопя, 1995г.

97. Хелферт Э. Техника финансового анализа. Серия: Академия финансов. -М. :2003г.- 640 стр.

98. Чернов В.А. Инвестиционный анализ. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Юнити-Дана, 2009. — 160 с.

99. Шредер М. Фракталы, хаос, степенные законы. Миниатюры из бесконечного рая / М. Шредер. - Ижевск: НИЦ «Регулярная и хаотичная динамика», 2001.

100. Щенников С.Ю. Реинжиниринг бизнес-процессов. Экспертное моделирование, управление, планирование и оценка. - М.: "Ось-89" 2004 -288 с.

101. Эскиндаров М.А. Развитие корпоративных отношений в современной российской экономике. - М.: «Республика», 1999. - 367с.

102. Юдицкий С.А., Владиславлеев П.Н. Основы предпроектного анализа организационных систем: Учеб. пособие. - М.: Финансы и статистика, 2005 -144 с.

103. Юдицкий С.А. Сценарный подход к моделированию поведения бизнес-систем. Серия «Управление организационными системами». - М.: СИНТЕГ, 2011,-112 с.

104. Юдицкий С.А., Радченко Е.Г., Моделирование движения потоков при предпроектном анализе сложных систем // Приборы и системы. Управление, контроль, диагностика. - 2003. - №9.

105. Armstrong M. Reward management. London, 2000. - 804 p.

106. Beaudry P., Poitevin M. Signaling and renegotiation in contractual relationships // Econometrica. 1993. Vol. 61. № 4. P. 745 - 781.

107. Benoit J.-P., Krishna V. Finitely repeated games // Econometrica. 1985. Vol. 53. N4. P. 905-922.

108. Fellingham J.C., Newman D.P., Suh Y.S. Contracts without memory in multiperiod agency models // J. of Econ. Theory. 1985. V. 37. N 2. P. 340 - 355.

109. Hurst, H.E. "Long-term Storage of Reservoirs," Transactions of the American Society of Civil Engineers 88, 1991.

110. Mandelbrot B. New Methods in Statistical Economics / B. Mandelbrot //Journal of Political Economy (1963).

111. Whitman L., Huff В., Presley A. Structured models and dynamic systems analysis: the integration of the IDEF0/IDEF3 modeling methods and discrete event simulation//Proceedings of the 1997 Winter Simulation Conference. 1997. P. 518524.

112. Zeleny M. Linear Multiobjective Programming / M. Zeleny. - Springer: Berlin, 1974.