Прямые иностранные инвестиции в России: роль в модернизации экономики тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.14, кандидат экономических наук Павлюченок, Анатолий Иосифович

• Павлюченок, Анатолий Иосифович
• кандидат экономических наук
• 2004

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Павлюченок, Анатолий Иосифович

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. Прямые иностранные инвестиции: типология и государственное регулирование.

1.1. объектив! 1ые основы прямых иностранных инвестиций и их основные типы.

1.2. государственное регулирование прямых иностранных инвестиций за рубежом.

1.3. Особенности государственного регулирования прямых иностранных инвестиций в Российской Федерации.

ГЛАВА 2. Прямые иностранные инвестиции и экономический рост.

2.1. Последствия прямых иностранных инвестиций для экономики принимающих стран зарубеж11ый 011ыт).

2.2. Анализ структуры притока иностранных инвестиций в российскую экономику.

2.3. Цели и методы деятельности иностранных инвесторов па российском рынке.

ГЛАВА 3. Повышение экономического эффекта от привлечения прямых иностранных инвестиций.

3.1. Формирование благоприятного инвестиционного климата в области приема прямых иностранных инвестиций.

3.2. Повышение роли прямых иностранных инвестиций в улучшении международной производственной специализации России.

3.3. Создание системы инвестиционного промоутинга, отбора и реализации проектов.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Прямые иностранные инвестиции в России: роль в модернизации экономики»

Актуальность темы. В настоящее время в мировом хозяйстве наблюдается усиление миграции капитала. Такое развитие представляется закономерным в условиях глобализации, различные процессы которой разворачиваются особенно интенсивно именно в инвестиционной сфере.

Прямые иностранные инвестиции (ПИИ) представляют собой важнейшую часть мирового движения капитала. Для России они представляют интерес прежде всего потому, что служат фактором модернизации переходной экономики, стимулируют экономический рост и помогают сглаживать объективно существующие экономические и социальные проблемы в период рыночных преобразований. Опыт стран с переходной экономикой свидетельствует о высокой роли ПИИ в осуществлении структурной перестройки экономики, инвестиционной реконструкции и модернизации производства.

Потребность российской экономики в модернизации вызвана незавершенностью структурных и институциоиальных реформ в реальном секторе, его низкой конкурентоспособностью и физической изношенностью производственного аппарата, структурными деформациями народного хозяйства (перекос в сторону топливно-сырьевых секторов при слабой конкурентоспособности обрабатывающей промышленности и низкой доле высокотехнологичных предприятий).

Приток прямых иностранных инвестиций способствует распространению и адаптации современных научных знаний, техники и технологий, которые в свою очередь повышают технологический уровень и конкурентоспособность производства. ПИИ облегчают решеиие таких важных для модернизируемой экономики задач, как обеспечение выхода инновационной продукции на внутренний и внешний рынки, замещение импорта и переход промышленного производства в стадию устойчивого экономического роста.

При правильной организации, стимулировании и размещении прямые иностранные инвестиции могут сыграть большую роль в коренной модернизации производства, улучшении международной специализации России и укреплении на этой основе позиций отечественных компаний на мировом рынке. При этом важно обеспечить формирование благоприятного инвестиционного климата и эффективной струюуры прямых иностранных инвестиций, а также совершенствование механизма взаимоотношений с инвесторами и увязывание интересов российской промышленности с интересами западных партнеров. Особое значение в этих условиях приобретает разработка новых форм и методов привлечения иностранного капитала в экономику России и направления их в приоритетные отрасли отечественной экономики, а также использование позитивного и устранение негативного опыта инвестиционной деятельности в нашей стране.

Степень разработанности темы. В условиях развития рыночных отношений привлечение внешних инвестиций в экономику становится неизбежным явлением на уровне предприятия, отрасли, региона и государства в целом. Проблема использования инвестиций в экономике рассматривается в публикациях ряда российских и зарубежных авторов.1 Среди этих публикаций наибольший интерес представляют работы, посвященные зарубежному опыту привлечения прямых иностранных инвестиций.

В работах последних лет пристальное внимание уделялось проблемам государственной политики по созданию благоприятного инвестиционного климата, правового регулирования и налогообложения привлекаемого зарубежного капитала. Представляют интерес работы ряда российских авторов, в которых дан анализ развития инвестиционного процесса.2 В них сделан вывод о негативном

1 Вознесенская Н. Н. Иностранные инвестиции: Россия и мировой опыт (сравнительно-правовой комментарий). - М., 2001. - 220 е.; Инвестиции в России: тенденции, проблемы, пути решения с учетом зарубежной практики / Рекитар Я. А., Куренков Ю.В., Адно Ю. Л., Байков Н. М.; РАН. Институт мировой экономики и международных отношений. - М., 2000. - 124 е.; Кирин А. В. Регулирование иностранных инвестиций в экономически развитых странах / А. В. Кирин, Д. В. Бакатин, А. В. Хорошилова. - М., 2001. -71с.; Костюнина Г. М., Ливенцев Н. Н. Международная практика регулирования иностранных инвестиций. Учебное пособие - М., 2001. - 128 е.; Ревинский И. А. Инвестиционный бизнес: мировой опыт. -Новосибирск, 2000. — 437 е.; Социально-экономические проблемы переходного общества: Из практики стран СНГ. - М., 2000. - 410 е.; Фишер П. Прямые иностранные инвестиции для России: стратегия возрождения промышленности. - М., 1999. - 510 е.; Чебанов С. Международное регулирование прямых иностранных инвестиций: тенденции и проблемы // Мировая экономика и международные отношения. - 2001. - № 12. -С.21-32.

2 Ложникова А. В. Инвестиционные механизмы в реальной экономике. - М., 2001. - 176 е.; Политика привлечения прямых иностранных инвестиций в российскую экономику / А. Г. Аверкин, А. 3. Астапович, С. А. Афонцев и др.; Фонд «Бюро экономического анализа». - М., 2001. - 480 е.; Янковский К.П. Организация инвестиционной и инновационной деятельности / К.П.Янковский, И. Ф. Мухарь. - СПб., 2001. - 448с.; Андрианов В. Д. Россия: экономический и инвестиционный потенциал. - М., 1999. - 662 е.; Экономическая ситуация и инвестиционный климат в России // Общество и экономика. - 2001. - № 2. - С.5-46.; Орешкин В. влиянии на развитие рыночных отношений в России крайне низкой инвестиционной активности в промышленном секторе России, в том числе на основе привлечения иностранного капитала.

Однако в научной литературе не просматривается системный подход к изучению всего комплекса теоретических, методологических и практических проблем, решение которых позволит радикально повлиять на создание благоприятного инвестиционного климата в стране и обеспечить рост притока иностранного капитала в промышленность России для коренной модернизации производства и его структурной перестройки. Не исследован процесс инвестиционной деятельности в различные отрасли промышленности, слабо изучен зарубежный опыт инвестирования капитала в промышленность. Эти и другие вопросы рассмотрены в настоящей работе.

Цель исследования. Целью диссертационного исследования является анализ теоретических основ прямых иностранных инвестиций, изучение их характера, структуры и государственного регулирования в отечественной экономике и за рубежом, а также выработка направлений повышения экономического эффекта от привлечения прямых иностранных инвестиций в процессе модернизации экономики Российской Федерации.

Для достижения поставленной цели в работе решаются следующие задачи:

1. Обобщение существующих теоретических подходов к управлению процессом привлечения прямых иностранных инвестиций.

2. Анализ мировой практики государственного регулирования инвестиционной деятельности и оценка возможности использования зарубежного опыта в России.

3. Выявление особенностей привлечения иностранного капитала в экономику Российской Федерации.

4. Анализ роли прямых иностранных инвестиций в экономическом развитии России.

А. Внешнеэкономический комплекс России в условиях интеграции в мировое хозяйство. М., 2002, 23 п.л.; Прямые иностранные инвестиции в России: проблемы совершенствования политики / Всероссийский научно-исследовательский институт внешнеэкономических связей; Под ред. И. П. Фаминского и П. М. Мозиаса. - М., 2001. - 221 с.

5. Разработка направлений повышения роли прямых иностранных инвестиций в модернизации экономики Российской Федерации.

6. Выработка практических рекомендаций по совершенствованию механизма взаимоотношений с иностранными инвесторами.

Объектом исследования является международное движение капитала в форме прямых инвестиций.

Предмет исследования - государственная экономическая политика в области привлечения прямых иностранных инвестиций в переходную экономику Российской Федерации.

Теоретико-методологической основой исследования служат работы отечественных и зарубежных экономистов, законодательные и нормативные акты, материалы международных и российских конференций и семинаров в сфере инвестиционной деятельности как неотъемлемой части современного процесса экономического развития.

Эмпирическая база исследования содержит в себе анализ результатов экономических исследований, публикаций научного и практического характера. В работе использованы аналитический и статистический материалы (см. приложения).

Научная новизна диссертации заключается в комплексном исследовании роли прямых иностранных инвестиций в модернизации экономики России. В ходе работы были получены следующие научные результаты:

- уточнены положительные и отрицательные эффекты привлечения прямых иностранных инвестиций для отечественной экономики;

- на основе анализа структуры прямых иностранных инвестиций в российской экономике показано, что роль иностранных инвестиций в модернизации экономики России остается недостаточно высокой не только из-за небольшого объема иностранных инвестиций, поступивших в страну, но и вследствие того, что лишь их незначительная часть трансформируется в инвестиции в основной капитал;

- сформулированы направления повышения экономического эффекта от привлечения прямых иностранных инвестиций;

- определен комплекс мер по формированию благоприятного инвестиционного климата в области приема прямых иностранных инвестиций в условиях перехода экономики России к рынку;

- обоснованы основные направления повышения роли прямых иностранных инвестиций в улучшении международной производственной специализации России;

- выработаны рекомендации по совершенствованию механизма взаимоотношений с иностранными инвесторами, в том числе предложены принципы отбора и реализации инвестиционных проектов в соответствии с критериями приоритетности и общеэкономической значимости.

Практическая значимость настоящего исследования состоит в том, что в нем разработаны направления повышения роли прямых иностранных инвестиций в модернизации российской экономики и предлагаются практические рекомендации по совершенствованию механизма взаимоотношений с иностранными инвесторами.

Проведенный в диссертации анализ и выработанные рекомендации могут быть использованы при разработке основных направлений государственной внутренней и внешней экономической политики. Теоретические положения диссертационной работы могут быть использованы при обучении студентов экономических специальностей высших учебных заведений.

Апробация результатов исследования. Основные теоретические положения диссертационного исследования обсуждались на теоретико-прикладных конференциях и научных семинарах, изложены в публикациях и научных докладах автора.3

3 Павлючёнок А.И. Основные тенденции и направления в развитии мирового рынка ценных бумаг. //Актуальные проблемы мировой экономики: Сборник статей. По материалам научно-теоретической конференции, май 2000г7Ред. A.A. Хачатуров, В.И. Сенчихин. - 1,0 пл.; Павлючёнок А.И. Проблемы привлечения прямых иностранных инвестиций в условиях переходной экономики России // Научные труды аспирантов и докторантов / ФНПК МГСА. М., 2003. - №15. - 0,7 пл.; Павлючёнок А.И. Совершенствование структуры иностранных инвестиций в национальную экономику // Вторая межвузовская научно-практическая конференция по актуальным вопросам менеджмента и бизнеса: Тезисы докладов аспирантов, докторантов, преподавателей и студентов (24 ноября 2002г.) - М., 2003. том 2. - 0,7 пл.; Мысаченко В.И., Павлючёнок А.И. Приоритетные направления совершенствования политики привлечения прямых иностранных инвестиций в переходную экономику Российской Федерации. // Практика международного бизнеса. - 2003. - № 7 (13). - 1,5 пл.

Заключение диссертации по теме «Мировая экономика», Павлюченок, Анатолий Иосифович

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Комплексное исследование проблем привлечения прямых иностранных инвестиций в экономику Российской Федерации позволило систематизировать теоретические положения рассматриваемой проблематики, проивести анализ, а также предложить конкретные рекомендации по направлениям повышения экономического эффекта от привлечения прямых иностранных инвестиций в экономику России.

Объективными основами прямых иностранных инвестиций являются следующие факторы: фазы экономических циклов; стремление транснациональных корпораций к активизации своей деятельности на мировых рынках и распределению растущих издержек и рисков, связанных с быстрым технологическим прогрессом; либерализация торговых и инвестиционных режимов; региональная и экономическая интеграция в рамках сложившихся политических блоков; усиливающаяся конкуренция, вынуждающая фирмы изыскивать новые пути повышения эффективности, в том числе путем расширения географии своих операций с выходом на новые рынки.

Прямые иностранные инвестиции, приспосабливаясь к быстрым изменениям международных рынков, значительно видоизменяются с течением времени. Обладая рядом преимуществ перед национальными источниками капитала и средствами международных фондов, они оказывают на экономику как положительные, так и отрицательные экономические эффекты.

Положительное влияние прямых иностранных инвестиций проявляется в том, что ускоряется процесс разгосударствления и демонополизации экономики, повышается уровень ее конкурентоспособности, обеспечивается модернизация национального производства и обновление производственной деятельности, формируется «открытость» экономики, ускоряется включение ее в мировое хозяйство. Однако при определенных обстоятельствах и масштабах приток прямых иностранных инвестиций может оказать отрицательное влияние на экономику страны, создавая существенные проблемы для властей и бизнеса.

В связи с неоднозначными экономическими эффектами существует объективная необходимость в государственном регулировании прямых иностранных инвестиций для использования их положительного влияния в интересах развития национальной экономики.

Совокупность политических, социально-экономических, финансовых, социокультурных, организационно-правовых и географических факторов, присущих той или иной стране, влияющих па приток иностранных инвестиций, принято называть ее инвестиционным климатом.

Наибольшую роль в привлечении прямых иностранных инвестиций играют емкость рынка принимающей страны, макроэкономическая и политическая стабильность, уровень развития и доступность объектов инфраструктуры, наличие квалифицированной рабочей силы, открытость национальной экономики, а также государственная политика в области привлечения прямых иностранных инвестиций. Неотъемлемым элементом данной политики является политика регулирования допуска и функционирования иностранных инвестиций па основе применения разнообразных средств.

Кроме этого, составной частью государственной политики в области прямых иностранных инвестиций является политика стимулирования, заключающаяся в содействии зарубежным инвестициям па основе предоставления налоговых, финансовых и прочих стимулов с целью воздействия па направления, величину и характер инвестиционных потоков.

Оценивая инвестиционный климат Российской Федерации можно констатировать, что Россия по многим параметрам уступает большинству стран мира. Наиболее существенными для притока инвестиций с мирового рынка капитала представляются следующие сдерживающие факторы: преступность и коррупция, низкое качество судебной системы, низкая производительность труда, низкий уровень менеджмента, а также отсутствие стабильной, учитывающей международную практику правовой базы, регулирующей деятельность отечественного и иностранного капитала. Частые изменения в законодательстве, регулирующем внешнеэкономическую деятельность, и большое количество подзаконных актов в значительной степени затрудняют деятельность иностранных инвесторов на территории России.

Деятельность иностранных инвесторов на российском рынке характеризуется стремлением установить максимально возможный контроль над использованием вложенных средств и застраховать их от потенциальных конфликтов с российскими партнерами или местной администрацией, а также минимизировать воздействие негативных макроэкономических факторов.

Проведенный анализ характера и структуры иностранных инвестиций свидетельствует об отрицательных моментах, сложившихся при осуществлении прямых иностранных инвестиций в российскую экономику. Отраслевая структура прямых иностранных инвестиций является деформированной и характеризуется концентрацией инвестиций в сырьевых отраслях при сравнительно малом внимании к высокотехнологичным отраслям. В то же время, анализ тенденций развития мировой экономики показывает, что структурные сдвиги в мировой экономике характеризуются уменьшением доли традиционных отраслей производства и ростом высокотехнологических наукоёмких отраслей, аккумулирующих новейшие достижения научно-технического прогресса, а также сферы услуг. Таким образом, технологические структурные изменения, вызванные прямыми иностранными инвестициями ухудшают международную специализацию экономики России.

Анализ технологической структуры инвестиций свидетельствует о низкой инновационной активности в промышленности, что препятствует модернизации и повышению эффективности отраслей. На современном этапе инвестиции в основном ориентированы на краткосрочные и вспомогательные элементы технологического оборудования, что приводит к консервации устаревших технологий и не способствует производству конкурентоспособной высокотехнологичной продукции.

Проводимые российским правительством экономические реформы по формированию условий для привлечения иностранного капитала не привели к ощутимому притоку иностранных инвестиций, адекватному размерам и промышленному потенциалу страны. Несмотря на формальное признание приоритетности задач по стимулированию прямых иностранных инвестиций, реальная деятельность государственных органов нередко прямо противоречит декларируемым целям, фактически создавая дополнительные барьеры на пути иностранных инвестиций. В результате иностранные инвесторы сталкиваются со множеством законодательных и административных барьеров; многие сферы хозяйственной деятельности остаются закрытыми для прямых иностранных инвестиций, либо в них действуют ограничения на доступ или деятельность иностранного капитала. Кроме того, высокие инвестиционные риски в результате недостаточных гарантий, низкие инвестиционные рейтинги и неустойчивость правового режима в отношении иностранных инвестиций также приводят к отсутствию заинтересованности у иностранных инвесторов во внесении капиталов в российскую промышленность.

Система правового и административного регулирования прямых иностранных инвестиций страдает рядом существенных недостатков, не позволяющих России эффективно конкурировать в деле их привлечения с другими странами с развивающейся и переходной экономикой. Для коренного изменения сложившейся ситуации и интенсификации притока прямых иностранных инвестиций необходимо пересмотреть государственную политику в области прямых иностранных инвестиций. Привлечение прямых иностранных инвестиций должно являться одним из ключевых моментов при разработке экономической политики, направленной на долгосрочный экономический рост.

Целями государственной инвестиционной политики в этих условиях будут проведение технологического перевооружения в промышленности, повышение доли продукции обрабатывающих отраслей промышленности в ВВП, ускоренное инвестиционное развитие секторов «новой экономики», прежде всего становление инновационных и информационных отраслей, повышение доли продукции с высокой степенью переработки в российском экспорте.

Для достижения целей государственной инвестиционной политики необходимо сконцентрировать усилия на приоритетных инвестиционных направлениях, что может позволить России сэкономить время и средства на цели привлечения инвестиций.

По мнению автора приоритетными являются следующие направления повышения экономического эффекта от привлечения прямых иностранных инвестиций в переходную экономику Российской Федерации:

1. формирование благоприятного инвестиционного климата в области приема прямых иностранных инвестиций;

2. создание системы инвестиционного промоутиига, отбора и реализации проектов;

3. повышение роли прямых иностранных инвестиций в улучшении международной производственной специализации России.

Исходя из проведенного анализа, автором сделан ряд выводов как практического так и теоретического плана, высказаны следующие рекомендации и предложения:

• Для обеспечения благоприятных условий притока прямых иностранных инвестиций в экономику России необходимо провести работу по изменению налогового, инвестиционного и корпоративного законодательства.

• Имеет смысл пересмотреть систему государственных гарантий иностранным инвесторам, включая предоставление полноценной гарантии от изменения условий хозяйственной деятельности на протяжении всего периода реализации инвестиционного проекта.

• Следует провести адаптацию национального законодательства к условиям участия в международных инвестиционных и торговых организациях, а также расширение практики дву- и многосторонних соглашений о гарантиях и взаимной защите инвестиций. В связи с этим, при отборе стран, с которыми предполагается заключить соглашения, необходимо учитывать интересы российского бизнеса. Кроме этого, необходимо осуществить присоединение России ко всем международным механизмам разрешения инвестиционных споров.

• Представляется целесообразным принятие закона "Об изъятиях ограничительного характера из национального режима для иностранных инвестиций, осуществляемых на территории Российской Федерации", который содержал бы исчерпывающий перечень изъятий из национального режима на длительную перспективу. Кроме того, следует четко определить возможные изъятия стимулирующего характера.

• Представляется крайне важным интенсифицировать работу по расширению регионального экономического сотрудничества между ЕС и Россией, а также начать работу по приближению норм российского инвестиционного законодательства к стандартам, принятым в ЕС.

• Ощущается потребность в создании государственной системы страхования прямых иностранных инвестиций в Российской Федерации. При формировании средств гарантийного фонда нагрузка должна быть разделена между федеральным и региональными бюджетами.

• В целях повышения эффективности контактов с иностранными инвесторами необходимо создать специализированное агентство по решению проблем иностранного инвестирования, по предоставлению зарубежным корпорациям помощи в процессе реализации проектов и реальной информации о положении дел в экономике.

• С целыо структурной перестройки и эффективного использования прямых иностранных инвестиций автором предложены принципы отбора и реализации инвестиционных проектов в соответствии с критериями приоритетности и общеэкономической значимости.

• В связи с неудовлетворительной отраслевой, технологической, региональной и страновой структурой поступивших прямых иностранных инвестиций автором предложены приоритетные направления повышения роли прямых иностранных инвестиций в улучшении международной производственной специализации России. Для стимулирования притока новых технологий, реформирования производственно-технического и технологического потенциала страны необходимо обеспечить приоритетную государственную поддержку наукоемких технологий и стимулировать производственно-технологические преобразования с использованием передового иностранного опыта по стимулированию инноваций.

Важно учитывать огромный накопленный зарубежными государствами позитивный опыт привлечения долгосрочных инвестиций. Однако при этом следует иметь в виду, что формы и методы инвестиционной деятельности, используемые в западной стабильной экономике, обладающей богатыми традициями в этой области, не могут быть полностью использованы в отечественной экономике переходного периода.

В целом же, при тщательно продуманном использовании сочетания предложенных мер у России имеется возможность активизировать приток прямых иностранных инвестиций и в сравнительно короткие исторические сроки преодолеть дистанцию, которая отделяет ее от экономически развитых стран.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Павлюченок, Анатолий Иосифович, 2004 год

1. Нормативные документы

2. Об инвестиционной деятельности в РФ. Закон от 26.06.91 г. № 1488-1

3. Об иностранных инвестициях в РФ. Закон от 09.07.99 г. № 160 ФЗ.

4. Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений. Закон от 25.02.99 г. № 39 ФЗ.

5. О государственной регистрации юридических лиц. Закон от 08.08.01 г. №129-ФЗ

6. О финансовой аренде (лизинге). Закон от 29.10.98 г. № 164 ФЗ

7. Об акционерных обществах. Закон от 26.12.95 г. № 208 ФЗ

8. О соглашениях о разделе продукции. Закон от 30.12.95 г. № 225 ФЗ

9. Налоговый кодекс РФ часть первая от 31.07.98 г. № 146 ФЗ и часть вторая от 05.08. 2000 г. № 117-ФЗ.

10. Конвенция об урегулировании инвестиционных споров между государствами и физическими или юридическими лицами других государств (Вашингтон, 18 марта 1965 г.)

11. Ссульская конвенция 1985 года об учреждении Многостороннего агентства по гарантиям инвестиций (Сеул, 11 октября 1985 г.)

12. Соглашенис о партнерстве и сотрудничестве, учреждающее партнерство между Российской Федерацией, с одной стороны, и Европейскими сообществами и их государствами-членами, с другой стороны (о. Корфу, 24 июня 1994 г.)

13. Code of Liberalization of capital Movements / OECD. 1992. P.231. Монографии

14. Андриапов В.Д. Россия: экономический и инвестиционный потенциал. М.: ОАО «Издательство «Экономика», 1999. - 662 с.

15. Бард B.C. Теория и практика финансирования инвестиционного комплекса России в современных условиях: Автореф. дис. д-ра экон. наук. М., 2000. -55 с.

16. Богданов В.Г. Прямые иностранные инвестиции в экономике Российской Федерации: Автореф. дис. . канд. экон. наук. М., 2000. - 23 с.

17. Вознесенская H.H. Иностранные инвестиции: Россия и мировой опыт (сравнительно-правовой комментарий) / Вознесенская H.H.; РАН. Институт государства и права. М.: Контракт, 2001. — 213 с.

18. Доунс Дж. Финансово-иивестиционный словарь / Дж.Доунс, Д.Гудман. М., 1997.-586 с.

19. Жуков Е.Ф. Инвестиционные институты: Учеб. пособие. М., 1998. - 199 с.

20. Инвестиции в России: тенденции, проблемы, пути решения с учетом зарубежной практики / Рекитар Я.Л., Куренков Ю.В., Лдпо ЮЛ., Байков Н.М.; РАН. Институт мировой экономики и международных, отношений. -М., 2000.- 124 с.

21. Иностранные инвестиции и соглашения о разделе продукции в России: Законодательство, коммент., судеб, практика / Авт.-сост. В. Рощин, С.П. Илюнин, М.Е. Ковешников и др.; Под ред. В.Г. Нестерепко. М.: Нестор Акад. Паблишерз, 2002. - 698 с.

22. Кирин A.B. Регулирование иностранных инвестиций в экономически развитых странах / А.В.Кирин, Д.В.Бакатин, А.В.Хорошилова. М., 2001. -71с.

23. Копкурентоспособность России в глобальной экономике / Руководители: чл.-корр. РАН А.А.Дынкин, Ю.В.Куренков. М.: «Международные отношения», 2002, 25 п.л.

24. Костюнина Г.М., Ливепцев H.H. Международная практика регулирования иностранных инвестиций. Учебное пособие М.: Анкил, 2001. - 128 с.

25. Ложникова A.B. Инвестиционные механизмы в реальной экономике. М., 2001.- 176 с.

26. Матяш В.Н. Привлечение иностранных инвестиций стратегия России в XXI столетии и позиция Запада: Учеб. пособие / В.Н. Матяш; Институт актуальных международных проблем. - М., 2001. - 119 с.

27. Международные экономические отношения: Учебник для вузов / Е.Ф. Жуков, Т.И. Капаева Л.Т. Литвинепко и др.; Под ред. Проф. Е.Ф. Жукова. -М.: ЮНИТИ-ДАНА, 1999. 485 с.

28. Мир на рубеже тысячелетий (прогноз развития мировой экономики до 2015 г.) / Руководители авторского коллектива академик РАН В.А. Мартынов, член-корр. РАН A.A. Дынкин. М.: "Издательский Дом НОВЫЙ ВЕК", 2001. -592 с.

29. Мировая экономика: глобальные тенденции за 100 лет / Под ред. И.С. Королева. М.: Юрист, 2003. - 604 с.

30. Обзор экономической политики в России за 2001 год/ С. Б. Авдашева, А. 3. Астапович, С. Б. Баткибеков и др.; Фонд «Бюро экономического анализа». -М.: ТЕИС, 2002. 400 с.

31. Орешкин В.А. Внешнеэкономический комплекс России в условиях интеграции в мировое хозяйство. М.: ИМЭМО РАН, 2002, 23 п.л.

32. Политика привлечения прямых иностранных инвестиций в российскую экономику / А. Г. Аверкин, А. 3. Астапович, С. А. Афонцев и др.; Фонд «Бюро экономического анализа». М.: ТЕИС, 2001. - 480 е.: табл., прил.

33. Прямые иностранные инвестиции в России: проблемы совершенствования политики / Всероссийский научно-исследовательский институт внешнеэкономических связей; Под ред. И.П. Фаминского и П.М. Мозиаса. -М., 2001.-221 с.

34. Ревинский И.А. Инвестиционный бизнес: мировой опыт. Новосибирск, 2000. - 437с.41 российская экономика в 2002 году. Тенденции и перспективы / Институт экономики переходного периода М., 2003. - 539 с.

35. Современное экономическое и социальное развитие стран СНГ на рубеже XXI века (проблемы и перспективы). Ученые и специалисты Санкт-Петербурга и Лен. обл. Петерб. экон. форуму 2001 года. СПб., 2001. - 335 с.

36. Социально-экономические проблемы переходного общества: Из практики стран СНГ. М.: Наука, 2000. - 410 с.

37. Фишер П. Прямые иностранные инвестиции для России: стратегия возрождения промышленности. М., 1999. - 510 с.

38. Фролов В.Ф. Всемирная торговая организация: меры в отношении иностранных инвестиций, затрагивающие торговлю товарами (Соглашение по ТРИМс) / В.Ф. Фролов. СПб., 2002. - 127 с.

39. Яковлева Е.Л. Повышение эффеетивности региональной политики привлечения прямых инвестиций: Отчет о научно-исследовательской работе. М.: Бюро экономического анализа, 2001.

40. Янковский К.П. Организация инвестиционной и инновационной деятельности / К.П. Янковский, И.Ф. Мухарь. СПб., 2001. - 448 с.

41. Foreign direct investment: Regional guide. / Troika dialog., 2001. 85 p.

42. Guidelines on the Treatment of Foreign Direct Investment /World Bank. 1992.

43. Inter-American Development Bank: Annual Report 2002. Washington D.C., 2003.- 178 p.1. Статьи

44. Аксаков А. Законодательное обеспечение инвестиционной политики // Проблемы теории и практики управления. 2002. - № 4. - С. 72-76.

45. Андрианов В.Д. Иностранный капитал в экономике России // ЭКО. 1999. -№ 11.-С. 2-15.

46. Басенко A.M. Привлечение иностранных инвестиций в свободные экономические зоны // Социально гуманитарные знания. - 2002. - № 1. - С. 193-197.

47. Барскоонскис события: опыт взаимоотношения НПО и ТПК // Вестник «Зеленое спасение».- 2000. № 13. - С. 5-7.

48. Ваганов А. По дороге в мобильный рай // Независимая газета. 24.08.2001 -№156(2466).

49. Владимирова И.Г. Организационные формы международного бизнеса: российская практика // Менеджмент в России и за рубежом. 1998. - № 1. -С. 71-78.

50. Водяпов А. Инвестиционная политика: каким методам госрегулирования отдать предпочтение? // Российский экономический журнал. 2001. - № 11-12.-С. 3-10.

51. Галкина JI. Об особенностях нашего роста // Информационно — аналитический бюллетень «Регион». 2001. - №7. - С. 10

52. Гладышевский А.И. Инвестиционные резервы экономического роста / А.И.Гладышевский, С.И.Максимцова, Е.А.Рутковская // Проблемы прогнозирования. 2002. - № 5. - С. 14-28.

53. Горбунов И. Инвестиции: Добро пожаловать, или Посторонним вход воспрещен // Экономика и жизнь. 2000. - Нояб. (№ 47). - С. 1.

54. Грачева М. Электронные банковские услуги: особенности управления рисками // Банковские Технологии. 2002. - № 6. - С. 12-18.

55. Движение зарубежного капитала в республики бывшего СССР // Иностр. печать об экон., науч. техн. и воен. потенциале государств - участников СНГ и техн. средствах его выявления. Сер. "Экон. и науч. - техн. потенциал". - 2000. - № 1.-С. 17-26.

56. Дсйнеко В.А. Привлечение иностранных инвестиций в экономику России: состояние и развитие процесса // Финансы. 2000. - № 12. - С. 21-23.

57. Зименков Р. Прямые инвестиции США в российскую экономику // Российский экономический журнал 1999. - № 9-10. - С. 43-50.

58. Иванов А. Предварительная экспертиза прямых инвестиций в промышленность России / А.Иванов, А.Перевозчиков, Г.Лапушинская // Экономист. 2000. - № 4. - С. 63-66.

59. Игонина JI.JI. Международный рынок инвестиций: современные тенденции развития // Финансы. 2002. - № 9. - С. 75-77.

60. Инвестиционный климат в России: Доклад Экспертного института // Вопросы экономики. 1999. - № 12. - С. 4-33.7^Инвестиционный климат в России // Общество и экономика. 1999. - № 12. -С. 175-231.

61. Инвестиционный рейтинг российских регионов 1999-2000 годы // Эксперт. -2000. -№ 41.-С. 68-94.

62. Иностранные инвестиции в экономику России в 2001 году (по материалам Госкомстата России) // Вопросы статистики. 2002. - № 7. - С. 60-64.

63. Караваев В. Государственное регулирование иностранных инвестиций: российские реалии и мировой опыт // Проблемы теории и практики управления. 2002. - № 2. - С. 48-53.

64. Комаров В. Инвестиции в СНГ // Инвестиции в России. 2002. - № 7. - С. 820.

65. Комаров В. Инвестиционная деятельность в СНГ: межгосударственное правовое поле. // Инвестиции в России. 1999. -№ 9. - С. 15-21.

66. Комаров В.В. Правовые основы инвестиционной деятельности в СНГ // Право и экономика. 1999. - № 10. - С. 76-82.

67. Комаров В. Развитие инвестиционной деятельности на пространстве СНГ // Вестник Содружества (Москва).- 2002.- № 4. С. 29-30.

68. Концепция межгосударственной инновационной политики государств -участников Содружества Независимых Государств на период до 2005 года // Инновации. СПб., 2001. - № 7. - С. 4-14.

69. Коссов В. Проблемы повышения инвестиционной активности в российской экономике // Проблемы теории и практики управления. 2001. - № 5. - С. 5256.

70. Кротов М. Экономическая интеграция стран СНГ: проблемы и перспективы // Российский экономический журнал. 2001. - № 1. - С. 67-74.

71. Лукашина О. О процессе принятия решений по вопросам иностранного инвестирования (германская методика) // Общество и экономика. 2002. -№2.-С. 149-161.

72. Манвелов Н. Несуществующий фонд желаемой стабилизации // Газета «Сегодня». 07.03.01. - № 52

73. Мартынов A.B. Государственное участие в долгосрочных инвестициях // Общество и экономика. 1997. - № 11-12. - С. 3-29.

74. Меланин В.В. Роль финансово-промышленных групп и транснациональных структур в производственной кооперации и промышленной интеграции стран СНГ// Промышленность России. 1999. - № 7. - С. 34-40.

75. Мельникова J1.B. Инвестиционные процессы в республиках бывшего СССР // Экономика регионов: внутренние возможности и ресурсы взаимодействия. Новосибирск, 1998. - С. 64-79.

76. Мозиас П. Прямые иностранные инвестиции: современные тенденции // Мировая экономика и международные отношения. 2002. - № 1. - С. 65-72.

77. Мысаченко В.И., Павлюченок А.И. Приоритетные направления совершенствования политики привлечения прямых иностранных инвестиций в переходную экономику Российской Федерации. // Практика международного бизнеса. 2003. - № 7 (13). - С. 35-50.

78. Никулин H.H. Иностранные инвестиции в экономике стран Содружества Независимых Государств // Вопросы статистики. 2001. - № 11. - С. 59-71.

79. Павличепко Р. Регулирование прямых иностранных инвестиций: тенденции и проблемы // Мировая экономика и международные отношения. 2001. -№4. - С. 30-35.

80. Панорама инвестиций в регионах России // Эксперт. 2000. - № 42. - С. 3437.

81. Покровский В. Перспективы взаимодействия стран СНГ // Проблемы теории и практики управления. 2000. - № 1. - С. 68-69.

82. Рамилова А. Прямые иностранные инвестиции как объект государственного регулирования (материалы к лекциям и семинарам) // Российский экономический журнал. 2000. - № 7. - С. 74-80.

83. Рейтинг инвестиционной привлекательности российских регионов: 2001 -2002 года // Эксперт. 2002. - № 45. - С. 89-110.

84. Рекитар Я.А. Наиболее эффективные сферы и отрасли использования иностранного капитала в российском инвестиционно-строительном комплексе // Петербургский строительный рынок. 2001. - №12. - С. 18-20.

85. Романова Е. Перспеетивы привлечения прямых инвестиций США в Россию // Маркетинг. 2002. - № 1. - С.3-14.

86. Романчук Я. Япония: кризис корпоративного социализма // Информационно-аналитический еженедельник «Белорусская газета».- 09.04.2001. № 14.- С. 10-15.

87. Рубен Д. Инвестиции в СНГ: уроки и перспею-ивы // Деловые люди. 1999. -№100 (апр.).-С. 56-58.

88. Савин В. Нужны ли России свободные экономические зоны // Мировая экономика и международные экономические отношения. 2000.- № 3.- С. 6771.

89. Самохвалов А.Ф. Нужна стратегия развития производительных сил! // Свободная мысль XXI. - 2000. - № 11. - С. 18-27.

90. Сидорова И. Особенности региональной инвестиционной политики стран Запада // Проблемы теории и практики управления. 1996. - № 6. - С. 60-64.

91. Слипенчук М. Структурные особенности источников инвестиций // Экономист. 2002. - № 10. - С. 38-42.

92. Соколова И.Ю. Вопросы регулирования иностранных инвестиций в США // США Канада: экономика, политика, культура. - 2002. -№ 8. - С. 90-102.

93. Темник Д.В. Иностранные инвестиции и инвестиционный климат в России // Деньги и кредит. 2001. - № 11. - С. 35-39.

94. Ткачева В.Л., Хакимов P.C. Стратегия инвестиционной деятельности как фактор повышения интеграционного потенциала нефтегазовых комплексов стран СНГ // Нефть, газ и бизнес. 2000. - № 4. - С. 32-37.

95. Фишер П. Стратегия привлечения инвестиций в промышленность России // Проблемы теории и практики управления. 2000. - № 3. - С. 64-71.

96. Хавлик П. Европейский Союз и Россия: современные аспекты взаимоотношений // Проблемы теории и практики управления. 2002. - № 6. -СЛ.

97. Хачатуров A.A. К вопросу об иностранных инвестициях //Актуальные проблемы мировой экономики: Сборник статей. По материалам научно-теоретической конференции, май 2000г. / Ред. A.A. Хачатуров, В.И. Сенчихин. С. 4-21.

98. Чебанов С. Международное регулирование прямых иностранных инвестиций: тенденции и проблемы // Мировая экономика и международные отношения. 2001. - № 12. - С. 21-32.

99. Чистов А. Закон о разделе продукции: что нового? // Экономика и жизнь. 1999.-№5 (8751).

100. Шастико А.Е., Яковлева E.JI. Принципы организации особых экономических зон в Российской Федерации // Фонд «Бюро экономического анализа» Информационно-аналитический бюллетень. 2003. - № 46.

101. Шастико А.Е. Участие государства в развитии венчурного инвестирования в России // Фонд «Бюро экономического анализа» Информационно-аналитический бюллетень. 2003. - № 45.

102. Шимали М. Государство и транснациональные компании // Проблемы теории и практики управления. 1999. - № 4. - С. 15-20.

103. Шмаров А. Опережающие индикаторы инвестиционной обстановки // Эксперт. 20.10.03-26.10.03. - № 39(392). - С.22.

104. Экономическая ситуация и инвестиционный климат в России // Общество и экономика. 2001. - № 2. - С. 5-46.

105. Юданов Ю. Восточноевропейский регион СНГ: поиск новых концепций «благоприятности инвестиционного климата» // Мировая экономика и международные отношения. 2000. - № 10. - С. 61-70; № 11. - С. 104-110.

106. Юданов Ю. Центральная Азия новый фаворит иностранных инвесторов // Мировая экономика и международные отношения. - 2000. - № 3. - С. 72-79.

107. Ячеистова Н. Сотрудничество МАП России с ОЭСР // Экономика России -XXI век. -2001.- №2. -С. 12-17.

108. Antonio R. Parra Principles Governing Foreign Investment, as Reflected in National Investment Codes / ICSID Review, Foreign Investment Law Journal V.7, No.2(1992). P. 428,434.

109. Becker G. Competition. Chicago, Illinois, September 12, 1999

110. Good governance and best practices for investment policy and promotion. /OECD. Geneva, 6-7 June 2002. P. 1-11.

111. Kaminski B. Foreign Trade and FDI in Hungary and Slovenia: Different Paths — Different Outcomes, Transition, The World Bank and The William Davidson Institute, December 1998, p. 10-25.

112. The EIB Group strengthens its support for European Union policies //European Investment Bank Information. 2002. - № 110. - P. 1-24.1. Справочники126.06 иностранных инвестициях в экономику России в 2002г./ Госкомстат России.

113. Российский статистический ежегодник 2002 / Госкомстат. М., 2002.

114. Российский статистический ежегодник 2003 / Госкомстат. М., 2003.

115. Россия в цифрах / Госкомстат. М., 2003.

116. Социально-экономическое положение России. 2002 год / Госкомстат России. -М., 2003. №12.

117. International Financial Statistics, Balance of Payments, October 2001

118. PRS Group: International Country Risk Guide. NY., 2002, - P. 10.

119. UNCTAD, Handbook of statistics 2002. N.Y., 2002. P. 330

120. UNCTAD, World Investment Report 2000: Cross-border Mergers and Acquisitions and Development, Overview, United Nations, New York and Geneva, 2000. P. 10.

121. UNCTAD, World Investment Report 2001: Promoting Linkages, box table 1.1.1, p.7.

122. UNCTAD, World Investment Report 2001: Promoting Linkages, table 1.1, p. 10

123. UNCTAD, World Investment Report 2002: Transnational Corporations and Export Competitiveness, table 1.1.