Формирование оборотных средств организаций потребительской кооперации тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.10, кандидат экономических наук Соболев, Валентин Иванович

• Соболев, Валентин Иванович
• кандидат экономических наук
• 2002

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Соболев, Валентин Иванович

Введение.

Глава 1. Роль оборотных средств организаций потребительской кооперации в условиях рыночной экономики.

1Л. Сохранение кооперативной самобытности потребительской кооперации в условиях рыночной экономики.

1.2. Экономическая сущность и структура оборотных средств. Особенности формирования оборотных средств потребительской кооперации в условиях централизованного управления экономикой.

1.3. Источники формирования оборотных средств потребительской кооперации в рыночных условиях.

Глава 2. Современное состояние оборотных средств и эффективность их использования.

2.1. Динамика и структура оборотных средств, источников их образования.

2.2. Обеспеченность организаций потребительской кооперации собственными оборотными средствами.

2.3. Эффективность использования оборотных средств.

Глава 3. Факторы роста и стабилизации оборотных средств.

3.1. Увеличение прибыли и восстановление объёмов деятельности в отраслях кооперативного хозяйства.

3.2. Формирование рациональной структуры источников оборотных средств.

3.3. Ускорение оборачиваемости оборотных активов.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Формирование оборотных средств организаций потребительской кооперации»

Происходящие в России глубокие экономические преобразования, связанные с переходом к рыночной экономике, вызвали перестройку экономических отношений между предприятиями, породили на рынке конкуренцию. Выживаемость и возможность дальнейшего развития хозяйствующих субъектов в условиях рыночных отношений во многом зависят от их финансового состояния.

Уровень конкурентоспособности на рынке товаров и услуг можно оценивать различными показателями. На наш взгляд, основными из них являются прибыль и стабильность денежного потока, обеспечивающие платежеспособность и ликвидность организации. Размер получаемой прибыли зависит от рационального использования предприятием финансовых ресурсов.

В результате специфики основной отрасли кооперативного хозяйства -торговли значительную долю в экономических ресурсах занимают оборотные средства. Следовательно, правомерно рассматривать эффективность их использования как один из основных факторов, определяющих стратегию развития кооперативных организаций.

В условиях формирования рыночных отношений организации потребительской кооперации, лишившись доступа к дешевым банковским кредитам, вынуждены самостоятельно решать вопросы финансирования своей хозяйственной деятельности.

Поэтому особое внимание должно уделяться вопросам определения рациональной структуры и оптимального размера оборотных средств, источникам их формирования. Этим вопросам посвящено диссертационное исследование.

Проблемам определения потребности в оборотных средствах и эффективного их использования в экономической литературе посвящено значительное количество работ отечественных и зарубежных ученых. Большой вклад в разработку этой проблемы внесли: Баканов М. И., Барнгольц С. Б., Бирман А. М., Бланк И. А.,Брингхэм Ю.,Вахрин П. И., Гапенски Л., Гребнев А.И.,

Дробозина JI.А., Ефимова О. В., Капелюк З.А.,Ковалев В. В.,Крейнина М. Н., Лебедев А.Н., Наговицина Л.П., Овсийчук М.Ф., Павлова Л. Н., Раицкий К, А., Сидельникова Л.Б., Стоянова Е.С., Фридман A.M., Хорн В., Чуб Н. Г., Шеремет А. Д., Шуляк П. Н. и другие.

Однако, отдельные положения, связанные с формированием оборотных средств в новых экономических условиях и эффективным их использованием разработаны недостаточно. При исследовании оборотных средств многоотраслевой системы потребительской кооперации основное внимание обычно уделялось оборотным средствам предприятий торговли. Комплексное управление формированием оборотных средств и эффективным их использованием нуждается, на наш взгляд, в дополнительном изучении и совершенствовании.

Актуальность проблемы формирования и эффективного использования оборотных средств, недостаточная степень ее разработанности применительно к организациям потребительской кооперации обусловили выбор темы диссертации, определили ее цель, а также основные задачи исследования.

Целью диссертационной работы является разработка направлений увеличения и эффективного использования оборотных средств многоотраслевого хозяйства организаций потребительской кооперации в условиях экономики переходного типа.

В соответствии с поставленной целью в работе предусмотрено решение следующих задач:

- уточнение экономического содержания оборотных средств организаций потребительской кооперации; выявление особенностей формирования оборотных средств потребительских обществ и их союзов в условиях рыночной экономики;

- анализ структуры источников формирования оборотных средств, эффективности их использования;

- разработка методических положений по определению величины и рационального соотношения собственных и заемных средств хозяйствующего субъекта;

- определение путей восстановления собственных оборотных средств организаций потребительской кооперации.

Область исследования. Исследование проведено в рамках п. 3.11 "Способы эффективного управления оборотным капиталом" паспорта специальности 08 00 10 - "Финансы, денежное обращение и кредит".

Предметом исследования являются оборотные средства организаций потребительской кооперации, источники их формирования.

Объектом исследования избраны региональные союзы потребительских обществ Российской Федерации, в частности, Кировский и Пензенский обл потребсоюзы.

Теоретической и методологической основой исследования явились классическая экономическая теория, исследования отечественных и зарубежных экономистов. Исследование базируется на Законах Российской Федерации, Указах Президента РФ, официальных документах Правительства и других органов власти Российской Федерации.

В качестве информационной базы для проведения исследования использовались материалы Госкомстата России, данные ведомственного статистического наблюдения и бухгалтерской отчетности организаций потребительской кооперации, собственные обследования автора.

При разработке и решении поставленных задач применялись: логический и сравнительный анализ, корреляционно-регрессивный анализ, метод группировок, элементы математической статистики, а также графико-аналитические методы для наглядного представления информации.

Научная новизна исследования состоит в следующем:

- уточнено экономическое содержание оборотных средств организаций потребительской кооперации с учетом их многоотраслевого характера деятельности; сформулированы принципы формирования оборотных средств организаций потребительской кооперации в новых условиях хозяйствования;

- разработана методика оценки рационального соотношения собственных и заемных средств;

- предложены пути минимизации издержек обращения и увеличения прибыли;

- определены направления увеличения оборотных средств организаций потребительской кооперации и эффективного их использования.

Практическая значимость исследования заключается в следующем:

- проведена комплексная оценка состава и источников формирования оборотных средств организаций потребительской кооперации Кировской и Пензенской областей за 1990-2000 годы и на ее основе разработаны прогнозы развития финансово-хозяйственной деятельности, реализация которых позволит восстановить собственные средства в обороте до размеров, предусмотренных Концепцией развития потребительской кооперации Российской Федерации на период до 2010 года;

- предложены рекомендации по формированию рациональной структуры источников оборотных средств;

- разработаны рекомендации по анализу оборотных средств и источников их формирования;

- предложены основные направления увеличения и эффективного использования оборотных средств организаций потребительской кооперации.

Апробация и внедрение результатов исследования. Основные результаты проведенного исследования докладывались на научной конференции профессорско-преподавательского состава и аспирантов Московского университета потребительской кооперации "Потребительская кооперация России в XXI веке" (2001 г.).

Отдельные положения диссертации использованы при разработке проекта Федеральной целевой программы "Социальное развитие села на период до 2010 года", Концепции развития потребительской кооперации Российской

Федерации на период до 2010 года, а также в учебном процессе Московского университета потребительской кооперации.

Результаты диссертационного исследования внедрены в практическую деятельность системы Воронежского облпотребсоюза (акт от 12.03.02), потребительского общества "Кировская торговая база культтовары" (акт от 11.03.02), Лопатинского райпо Пензенской области (акт от 11.03.02).

Разработанные с участием автора методические рекомендации "Бизнес-планирование в потребительском обществе" и "Методика анализа собственных оборотных средств потребительского общества" одобрены научно-техническим Советом Центросоюза Российской Федерации и направлены для практического внедрения в организации потребительской кооперации России (справка от 04.03.02).

Публикации. По теме диссертационного исследования опубликовано работ общим объемом 33,6 п.л. (авторских - 4,0 п.л.).

Структура диссертации обусловлена целью и задачами, решенными в процессе исследования. Она состоит из введения, трех глав, заключения, списка используемой литературы и приложений.

Заключение диссертации по теме «Финансы, денежное обращение и кредит», Соболев, Валентин Иванович

Результаты исследования оборотных средств организаций потребительской кооперации Кировской и Пензенской областей, проведенного в предыдущих главах, позволили выявить обеспеченность организаций потребительской кооперации оборотными средствами, определить источники их формирования в условиях рыночной экономики. В процессе анализа состояния оборотных активов и источников их образования был вскрыт ряд недостатков в управлении оборотными активами, определены основные резервы повышения эффективности их использования. В этой главе мы ставим своей целью обосновать основные пути увеличения и стабилизации оборотных средств.

Как уже ранее отмечалось, в условиях рыночных отношений основным источником собственных оборотных средств является прибыль. Перспективы развития деятельности потребительских обществ и их союзов неизбежно связаны с решением проблем укрепления финансового состояния.

До 1992 года в России не было убыточных республиканских, краевых и областных потребсоюзов. В 1994 году с прибылью закончили год лишь 17 региональных потребсоюзов из 78. При этом совокупный убыток в действующих ценах увеличился в 26 раз, в сопоставимых ценах - в 8,1 раза. С 1995 года наметилась тенденция увеличения количества рентабельно работающих организаций потребительской кооперации.

Однако треть хозрасчетных организаций и предприятий на конец 2000 года оставались убыточными. Основные финансовые результаты исследуемых потребсоюзов представлены в табл. 3.1.

Из табл. 3.1. видно, что в 1990 году оба потребсоюза и практически все хозрасчетные организации были прибыльными, что способствовало формированию собственных оборотных средств, доля которых в общей сумме оборотных активов в Кировском облпотребсоюзе составляла 43,5 процента, в Пензенском - 35,7 процента.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Анализ и систематизация исследований отечественных и зарубежных экономистов, посвященных изучению оборотных средств, позволили охарактеризовать сущность оборотных средств, определиться с понятием оборотных средств, рассмотреть их состав, размещение и характер функционирования. Возникновение категории оборотных средств предприятия обусловлено объективной необходимостью кругооборота капитала в условиях товарного производства.

В диссертационной работе рассмотрены состав и структура оборотных средств организаций потребительской кооперации. Большая часть оборотных средств сосредоточена в сфере обращения, так как основными отраслями деятельности потребительской кооперации являются торговля и закупки сельскохозяйственной продукции.

Система потребительской кооперации России в ходе экономических реформ оказалась в сложной ситуации: резко сократились объемы деятельности; снизился удельный вес кооперативной торговли в объеме оборота розничной торговли страны. В этих условиях доходы от хозяйственной деятельности растут намного медленнее, чем издержки производства и обращения, многие организации и предприятия остались без собственных оборотных средств в результате инфляционных процессов, свободного ценообразования, монопольного положения отдельных товаропроизводителей на потребительском рынке.

Для определения степени влияния и тесноты взаимосвязи между показателями роста оборотных средств, в том числе запасов и индексов цен мы применили корреляционный анализ, используя таблицы по математической статистике Р. Мюллера, П. Ноймана, Р. Шторма. Результаты анализа значимо свидетельствуют о наличии тесной связи между этими показателями на уровне доверия 0,95.

В условиях рыночной экономики особое значение приобретает реализация принципов самообеспечения и самофинансирования. Лишившись доступа к дешевым кредитам банка, организации потребительской кооперации вынуждены самостоятельно решать вопросы финансирования многоотраслевой хозяйственной деятельности.

На всех этапах развития потребительской кооперации одним из важных источников пополнения оборотных средств были средства пайщиков в виде паевых взносов. Наметившиеся в последние годы в ряде потребительских обществ тенденции сокращения численности пайщиков, уменьшения доли паевого фонда в оборотных средствах, увеличения разрыва между утвержденным и фактически внесенным размером паевых взносов, снижения охвата кооперативным оборотом денежных доходов пайщиков - тревожный симптом, вызывающий необходимость серьезного изучения этого явления. Главная задача кооперативных организаций состоит в увеличении численности пайщиков, признании их хозяевами потребительской кооперации не только юридически, но и фактически. Привлечение новых членов в кооперативы позволит увеличить сумму паевого фонда и собственных оборотных средств потребительских обществ. Требуют серьезной проработки вопросы установления оптимальных и приемлемых размеров паевых взносов для всех категорий населения. Важным вопросом остается субсидарная ответственность пайщиков за погашение убытков кооперативных организаций в соответствии с п.4 статьи 116 Гражданского Кодекса РФ. В диссертации даны рекомендации по определению оптимальных размеров паевых взносов, приемлемых для всех категорий населения.

В связи с тем, что доля паевого фонда в источниках формирования оборотных средств за последние годы резко снизилась решающим источником пополнения оборотных средств является прибыль. В этих условиях главной формой экономической поддержки потребительского кооператива пайщиками является их участие в реализации товаров в качестве покупателей, в обеспечении кооперативу гарантированного сбыта товаров. Вторым направлением экономического участия является продажа пайщиками сельскохозяйственной продукции, произведенной в личных подсобных хозяйствах, своему кооперативу, а не конкурентам. Эти меры будут способствовать укреплению финансового состояния потребительских обществ, увеличению и стабилизации их оборотных средств.

В диссертационной работе отмечается, что получение прибыли, необходимой для восстановления собственных оборотных средств, возможно при определенном сочетании объемов торговой, закупочной, производственной деятельности, цен на товары и услуги, издержек обращения и себестоимости продукции.

Существенными источниками формирования оборотных средств остаются фонд развития потребительской кооперации и заемные средства населения. В диссертационной работе показаны экономические преимущества привлечения заемных средств пайщиков и некооперированного населения по сравнению с банковскими кредитами.

В диссертации обосновывается значение кредиторской задолженности как источника пополнения оборотных средств. В сложившейся экономической ситуации, в связи с дефицитом оборотных средств и высокой стоимостью банковских кредитов, кредиторская задолженность поставщикам и другим кредиторам занимает значительный удельный вес в источниках формирования оборотных активов большинства организаций потребительской кооперации.

В диссертационной работе предложена методика расчета структуры источников оборотных средств при различных значениях финансового левериджа, которая позволит организациям потребительской кооперации установить рациональное соотношение собственных и заемных средств, обеспечивающее максимальное увеличение рентабельности оборотных средств и собственного оборотного капитала.

Одним из наиболее дешевым и доступным источником восполнения нехватки средств выступает ускорение оборачиваемости оборотных средств как наиболее мобильной части капитала предприятия. Ускорение оборачиваемости позволяет получить дополнительные средства без затрат на выплату процентов и ухудшения показателей деятельности предприятия.

В наиболее общей постановке оборачиваемость характеризуется отношением размера какого-либо запаса и скорости его выбытия в единицу времени. Показатели оборачиваемости активов, запасов, дебиторской задолженности, денежных средств образуют сложную систему, их динамика взаимообусловлена и обнаруживает тесную, прямую и обратную связь с динамикой различных объемных и качественных показателей, с результатами хозяйственной деятельности.

В диссертации содержится предлагаемая автором методика оценки динамики оборачиваемости оборотных средств, влияния на скорость оборота изменений величины остатков оборотных средств, объемов реализации и изменений их структуры.

Используя модель Дюпона, применительно к оборотным средствам автор работы показывает пути повышения рентабельности оборотных средств.

В условиях острого дефицита оборотных средств возрастает роль эффективного контроля за состоянием средств в расчетах. В виду того, что у большинства предприятий механизм самовоспроизводства оборотных средств в настоящее время нарушен из-за большой дебиторской задолженности, значительная часть авансированных оборотных средств возвращается с большим опозданием, либо совсем не возвращается. Поэтому движение оборотных средств, по существу, превратилось из кругового в прямолинейное. Создалась некая "дыра" (в форме дебиторской задолженности покупателей), через которую происходит утечка, отвлечение оборотных средств из материальной в финансовую сферу и, что очень важно, происходит постоянная незавершенность кругооборота оборотных средств.

Чем больше интервал между моментом отгрузки товаров и предоставления услуг и моментом их оплаты, тем больше величина незавершенного кругооборота. Фактически, огромная величина задолженности количественно характеризует степень незавершенного кругооборота, то есть степень нарушения стоимостного механизма обращения капитала, а по существу, и воспроизводственного процесса.

Значительная часть оборотных средств организаций потребительской кооперации также отвлечена в дебиторскую задолженность и теряется в результате инфляции. Так, по системе Пензенского облпотребсоюза, средний остаток просроченной дебиторской задолженности в 2000 году составлял почти 7 млн. рублей, а ее средний "возраст" - 180 дней. Реальная потеря выручки в связи с инфляцией достигала 675 тыс. рублей.

В диссертационной работе предложены пути сокращения периода оплаты дебиторской задолженности: решение неплатежей на государственном уровне с помощью снижения темпов инфляции; повышение персональной финансовой ответственности руководителей предприятий; построение эффективных систем контроля за движением и своевременной инкассацией дебиторской задолженности. Такой контроль следует организовать в рамках построения общей системы финансового контроля в организации как самостоятельный его блок; продажа счетов дебиторов факторинговой компании; осуществление жесткого контроля за движением просроченной задолженности; осуществление эффективного маркетинга; использование длительных прямых хозяйственных связей; расширение практики предоставления скидок с договорной цены при условии досрочной оплаты по договору. Эффективность предоставления скидок при досрочных расчетах по договору в диссертации подтверждается расчетами по потребительскому обществу "Кировская торговая база культтовары".

Исследование теоретических положений по теме диссертационной работы и оценка состояния и тенденций развития организаций потребительской кооперации позволили определить основные факторы увеличения и стабилизации оборотных средств.

Это прежде всего восстановление объемов деятельности в отраслях кооперативного хозяйства до уровня 1990 года, укрепление финансового состояния кооперативных организаций, совершенствование организационной структуры управления, минимизация издержек обращения и себестоимости продукции.

Таким образом, решена важная прикладная задача, имеющая практическое значение не только для системы потребительской кооперации, но и для юридических лиц других организационно-правовых форм, функционирующих в сфере товарного обращения.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Соболев, Валентин Иванович, 2002 год

1. Гражданский кодекс Российской Федерации. М.: НОРМА-ИНФРА.М, 1999. с.1013.

2. Федеральный закон "О потребительской кооперации в Российской Федерации" (Ведомости Съезда народных депутатов Российской Федерации и Верховного Совета Российской Федерации, 1992, № 30).

3. Федеральный закон от 11 июля 1997 г. № 97-ФЗ "О внесении изменений и дополнений в Закон Российской Федерации "О потребительской кооперации в Российской Федерации" (с изменениями от 28 апреля 2000 г.). Принят Государственной Думой 13 июня 1997 года.

4. Федеральный закон от 28 апреля 2000 г. № 54-ФЗ "О внесении изменений и дополнений в Закон Российской Федерации "О потребительской кооперации (потребительских обществах, их союзах) в Российской Федерации". Принят Государственной Думой 29 марта 2000 года.

5. Указ Президента Российской Федерации "О мерах по стабилизации обеспечения сельского населения товарами и услугами от 31.05.96 № 795.

6. Постановление Правительства Российской Федерации от 24.01.94 № 24 "Вопросы потребительской кооперации Российской Федерации".

7. Письмо Минфина РФ, Госналогслужбы РФ, Центросоюза РФ от 5 февраля 1995 г. № 10 "О Фонде развития потребительской кооперации Российской Федерации".

8. Письмо Госналогслужбы РФ и Центросоюза РФ от 27 июля 1995 г. №№ НП-4-01/39Н, ЦСЦ-36 "О порядке отражения в учете организациями и предприятиями потребительской кооперации заемных средств обслуживаемого населения".

9. Положение о Фонде развития потребительской кооперации Российской Федерации (утверждено постановлением Правления Центросоюза РФ от 15.12.94 №74).

10. Александров А. И., Колесников В. Вопросы экономики. № 11.- С.15.

11. И. Ансофф И. Стратегическое управление: Пер. с анг. М: Экономика, 1986-367с,

12. Аргапонов Б. Н. Финансы СССР. 1973, № 9. - с.24,

13. Артеменко В. Г., Беллендир М. В. Финансовый анализ: Учебное пособие. М: Издательство ДИС, 1997.-128с.

14. Артемьев С. П., Дадашева О. Ю., Асессорова Е. В., Карелин Ю. Д. Кредитование кооперации. М: "Финансы и статистика", 1991.-126с.

15. Баканов М. И. Рентабельность торговли и резервы ее повышения. М: Экономика, 1978.-212с.

16. Баканов М. И., Шеремет А. Д. Теория экономического анализа: Учебник. М: Финансы и статистика. 1993.-288с.

17. Балабанов И. Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом? М: Финансы и статистика, 1995 .-344с.

18. Балабанов И. Т. Риск менеджмент. - М: Финансы и статистика, 1996.192с.

19. Балабанов И. Т. Основы финансового менеджмента: Учебное пособие. -М: Финансы и статистика, 1998.-482с.

20. Барнгольц С. Б. Оборотные средства промышленности СССР. М: Финансы, 1965.

21. Белик Ю. А., Борисова Е. Ф., Керман Г. Я. Краткий экономический словарь. -М: Экономика, 1973-340с,

22. Беляев Ю. А. Дефицит, рынок и управление запасами. М: Изд. Университета дружбы народов, 1991.-228с.

23. Бизнес-планирование в потребительском обществе (методические рекомендации) Новосибирск: СКАПК, 1996,-144с.

24. Бирман А. М. Планирование оборотных средств. М: Госкомиздат, 1956.-232с.

25. Бирман А. М. Экономические рычаги повышения эффективности производства: размышления экономиста. М: Мысль, 1980.-240с.

26. Блатов Н. А. Оборачиваемость средств, вложенных в производственное предприятие. JL, Советский печатник, 1935.

27. Бланк И. А. Основы финансового менеджмента: В 2-х ТТ. Киев: "Ника-Центр "Эльга", 2000.-1104с.

28. Бригхэм Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: полн. курс: В 2-х тт.: Пер. с англ./ Под ред. В. В. Ковалева. Т. 1.- С-Пб.: Экономическая школа, 1997.-669с.

29. Бунич П. Г., Перламутров В. Л., Соколовский Л. X. Вопросы экономики. 1970, № 5 - с.66.

30. Ван Хорн Дж. Основы управления финансами: Пер. с англ./ Гл. ред. серии Я. В. Соколов. М.: Финансы и статистика, 1996.-810с.

31. Вахрин П. И. Финансовый анализ в коммерческих и некоммерческих организациях: Учебное пособие. М.: Издательско-книготорговый центр "Маркетинг', 2001.-520с.

32. Вахрин П. И., Нешитой А. С. Финансы: Учебник. М.: Информационно-внедренческий центр "Маркетинг", 2000.-500с.

33. Вопросы экономики. 1949, № 4.

34. Вопросы экономики. 1984, № 4.

35. Грибовский С. В. Методы капитализации доходов. С-Пб.: Университет, 1997.

36. Грицай А. П., Иванов Н. И., Чибисов Н. Д. Оборотные средства социалистических промышленных предприятий. М.: Высшая школа, 1963-86с.

37. Даниленко А. И., Шемшученко И. В., Николаева Л. Н. Финансово-промышленные проблемы социалистической промышленности. Киев: Наукова думка, 1977.-260с.

38. Деловой вестник "Российской кооперации" .N"2 5, 2001.

39. Долгин И. Как установить нормативы оборотных средств// Финансы СССР. 1958. № 6, с.36.

40. Дьяченко В. П. История финансов СССР. М.: Наука, 1978,-233с.

41. Дьяченко В. ГТ. Товарно-денежные отношения и финансы при социализме. М.; Наука, 1974.

42. Ермолович Л. М. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. -Минск: ООО "Интерпрессервис", 2001.-570с.

43. Ефимова О. В. Финансовый анализ. М.: Бухгалтерский учет, 1999-349с.

44. Жевтяк П. Н. Финансы промышленного предприятия. М.: Госфи-низдат, 1963.-288с.

45. Жуков Е. Ф. Самофинансирование при капитализме: теория и практика. М.: Финансы и статистика, 1990.-159с.

46. Захаров И. В. Финансы потребительской кооперации. Паевой фонд потребительского общества. М.: МУГТК, 1999-59с.

47. Капелюк 3. А. Методические рекомендации по комплексному анализу хозяйственной деятельности кооперативной организации. Новосибирск: СУПК, 2000.-205с.

48. Керашев М. А., Рубин Г. Я. Хозяйственный механизм управления экономикой. Краснодар: Кн. издательство. 1990.-107с.

49. Киселева Г. В. Уверенные шаги к намеченным целям// Деловой вестник "Российской кооперации. 2002. № 1, с.5-10.

50. Клепикова Н. А. Практика антикризисного управления предприятиями потребительской кооперации: Учебное пособие. Воронеж: Издательство, 2001.-440с.

51. Ковалев А. И., Привалов В. П. Анализ финансового состояния предприятия. Изд. 4-е, испр. и доп. М.: Финансы и статистика, 2000.-142с.

52. Ковалев В. В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. М.: Финансы и статистика, 1995.-432с.

53. Ковалев В. В, Анализ и управление дебиторской задолженностью// Бухгалтерский учет. .N"2 10, - 1995. с.37-42. Корнеева Р. В.// Финансы СССР. -1974. № 9. - 27.

54. Ковалева А. М., Лапуста М. Г., Скамай Л. Г. Финансы фирмы: Учебник. М.; ИНФРА-М, 2000.-412с,

55. Ковалева А, М. Финансы. М.: "Финансы и статистика", 2000.-382с.

56. Колганов А. Закономерности переходной экономики: экономические тенденции и модели// Вопросы экономики. № 2. - 1995. - с.50-60.

57. Концепция развития потребительской кооперации Российской Федерации на 2002-2005 годы. Новосибирск: СУПК. 2001-1 Юс.

58. Котлер Ф. Основы маркетинга./ Пер. с англ. М.: Прогресс. 1992.-734с.

59. Крейнина М. Н. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве и торговле. М.: ДИС, МВ-центр, 1994.-256с.

60. Крейнина М. Н. Финансовый менеджмент.: Учебное пособие. М.: Дело и Сервис, 1998.-304с,

61. Крупнов Ю. С. О платежном кризисе// Финансы. Ж1 4. - 1995. - с.8-12.

62. Лебедев А. Н., Хаматова Л. А. Оборотные средства потребительских обществ: проблемы управления. Мурманск: ООО "Научно-технический центр", 1999.-260с.

63. Лисициан Н. С.// Вопросы экономики. 1975, .Ne 2. - с.49.

64. Литвин М. М. О факторном методе планирования прибыли и рентабельности// Финансы. № 2. - 1994. - с.29-35.

65. Макферсон Я. Принципы кооперативного движения. Белгород: БУПК, 1998.-86С,

66. Марк К. Капитал, Т.1// Маркс К., Энгельс Ф. Соч. 2-е изд. Т.23, 590с.

67. Маркс К. Капитал, Т.2// Маркс К., Энгельс Ф. Соч. 2-е изд. Т.24. -589с.

68. Методические рекомендации по комплексному анализу финансово-хозяйственной деятельности районной кооперативной организации,/ Под ред. Л. П. Наговициной. Новосибирск: СУПК, 2000.-206с.

69. Мительман Е. Финансирование и кредитование промышленности. М.: Финансы, 1964-360с.

70. Моляков Д. С. Финансы предприятий и отраслей народного хозяйства. 2-е изд. М.: Финансы и статистика, 1997.-176с.

71. Моляков Д. С., Шохин Е. И. Теория финансов предприятий: Учебное пособие. М.: Финансы и статистика, 2000.-112с.

72. Наговицина Л. П. Кооперативная самобытность в новом тысячелетии. -Новосибирск.: СУПК. 160с.

73. Негашев Е. В. Анализ финансов предприятия в условиях рынка. М.: Высшая школа, 1997-192с.

74. Общая теория финансов: Учебник./ Под ред. Л. А. Дробозиной. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995.-256с.

75. Овсийчук М. Ф., Сидельникова Л. Б. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. М,: Дашков и К0, 200.-152с.

76. Организация и планирование кредита: Учебник/ Под ред. В. С. Геращенко, О. И. Лаврушина. 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 1982-342с.

77. Павлова Л. Н. Финансовый менеджмент. Управление денежным оборотохм предприятия: Учебник. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995.-400с.

78. Павлова Л. Н. Финансы предприятий: Учебник. М.: ЮНИТИ, 1998.-639с.

79. Парфняк П. А. Оборотные средства социалистической промышленности. М., Госфиниздат, 1950.-238с.

80. Перегняк В. Г. Финансирование и кредитование потребительской кооперации. М.: Экономика, 1973-118с.

81. Примерный Устав потребительского общества.

82. Политическая экономия социализма: Учебник. Под общ. ред. А. Ф. Румянцева и др. М.: Политиздат, 1982.-591с,

83. Программа стабилизации и развития потребительской кооперации Российской Федерации на 1998-2002 годы. Новосибирск: типогр. СУПК, 1998.- 174с,

84. Раицкий К. А. Экономика потребительской кооперации. М.: Экономика, 1987.309с.

85. Раицкий К. А. Экономика предприятия: Учебник. изд. 2-е. - М.: Информационно-внедренческий центр "Маркетинг", 2000.-694с.

86. Раицкий К. А. Экономика предприятия: Учебник. изд. 3-е, перераб. и доп. - М.: Издательско-торговая корпорация "Дашков и К°", 2002.-1012с.

87. Родионова В. М., Федотова М. А. Финансовая устойчивость предприятия в условиях инфляции. М.: Перспектива. 1995.-112с,

88. Ротштейн Л. А. Оборотные средства в промышленности. М.: Финансы и статистика. 1986.-95с.

89. Рындин А. Б., Шамаев Г. А. Организация финансового менеджмента на предприятии. М.: РДЛ, 1997.

90. Рыночная экономика: Учебник./Под ред. Максимова В. Ф., Шишова А. П. М.: СОМИНТЕК, 1992.

91. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. 6-е изд. перераб. и доп. - Минск: ООО "Новое знание", 2001.-704с,

92. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. Минск, Москва: ИП "Экоперспектива", 1998.

93. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. 4-е изд. перераб. и доп. - Минск: ООО "Новое знание", 2000.

94. Самобытность потребительской кооперации: опыт и проблемы управления (материалы научно-практической конференции). Белгород: изд. БУПК "Кооперативное образование", 2001.-109с.

95. Сборник распоряжений и декретов по финансам. М., - 1992. Т.5: -с.125.

96. Сборникъ практическихъ указан! для учредителей и руководителей потребительныхъ обществъ Московского Союза потребительныхъ обществъ. -М. 1916. - 518с.

97. Сипко Л. А., Ефремова Г. М. Методические рекомендации по организации и повышению экономического участия пайщиков кооперативным выплатам. Новосибирск.: Сибирский университет потребкооперации. 2000.-27с,

98. Сероштан М. В. Перспективы развития кооперативного движения в XXI веке: Кооперативная самобытность в новом тысячелетии. М.: МУПК, 2001.-с.140-155.

99. Советский энциклопедический словарь. М.: "Советская энциклопедия", 1985.- 1599с.

100. Солопенко М. И. Оборотные средства предприятий и объединений. -М.: Финансы, 1977,-125с.

101. Состояние социально-трудовой сферы села и предложения по ее регулированию. Ежегодный доклад по результатам мониторинга.; М, -Министерство с/х-ва РФ, Всероссийский НИИ экономики с/х-ва РАСХН - 2001 - 161с.

102. Социально-экономическое положение потребительской кооперации. -М.: Центросоюз РФ, 2000.-236с.

103. Справочник финансиста./Под ред. А. А. Володина. М.: ИНФРА-М, 1995 (IV).

104. Старков Р. Ф. Оборотные средства: как измерить эффективность их использования?// Эко. 1989. - № 2. - с.69-77.

105. Стоянова Е. С. Финансовый менеджмент. Российская практика. М.: Перспектива, 1994. - 420с.

106. Стоянова Е. С. Финансовый менеджмент в условиях инфляции. М.: Перспектива. 1994.-64с.

107. Стоянова Е. С. Финансы маркетинга. М.: Перспектива. 1994.-88с.

108. Стоянова Е. С., Быкова Е. В., Бланк И. А. Управление оборотным капиталом. М.: Перспектива, 1998.-130с.

109. Сычев Н. Г. Финансы промышленности; Учебник. 3-е изд., перераб и доп. - М.: Финансы и Статистика, 1982.-390с.

110. Татаркин А. И. Оборотные средства хозрасчетных предприятий (политико-экономический аспект). Иркутск: Изд-во Иркутского университета. 1985.-272С,

111. Татаркин А. И. Ресурсы хозрасчетного предприятия: механизм управления. М.: Экономика. 1989.-95с.

112. Ткач В. И. Финансовые проблемы предприятия.// Финансы • № 3. ■ 1992. -с.25-30.

113. Тренев Н. Н. Управление финансами. М,: "Финансы и Статистика", 1999.-494с.

114. Тропаревская Jl. Е. Предприятие в кризисе неплатежей// Финансы. N° 2,- 1995. -сЛ 1-14.

115. Управление оборотными средствами предприятий// Досье финансиста. 1995. 1. - с.5-20. Ко 2. - с.5-19.

116. Усатов И. А. Планирование оборотных средств промышленного предприятия. М.: Госфиниздат, 1961,-213с.

117. Усоскин М. М. Организация и планирование кредита: Учебное пособие. М.: Госкомиздат, 1961.-415с.

118. Уткин Э. А. Управление фирмой. М.: "Акалис", 1996.-516с.

119. Федоров В., Шишов В., Бойко С. Инвестиции и инфляция// Экономист. № 5. - 1995. - с.45-57.

120. Федотова М. А. Доходы предпринимателя. М.: Финансы и статистика. - 1993.-96с.

121. Финансы/ В. М. Родионова, Ю. Я. Вавилов, Л. И. Гончаренко и др.: Под ред. В. М. Родионовой. М.: Финансы и статистика, 1993.-400с.

122. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник/ Под ред. В. К. Сенчагова. М.: "Проспект", 2001.-487с.

123. Финансы предприятий: Учеб. пособие/ Е. И. Бородина, Ю. С. Голикова, Н. В. Колчина, 3. М. Смирнова: Под ред. Е. И. Бородиной. М.: Банки и биржи. ЮНИТИ. 1995.-208с.

124. Финансы и финансовое управление: Учеб. пособие/ Под ред. П. П. Табурчака. С-Пб.: Химия, 1998.-330с.

125. Фридман A.M. Экономика, организация и планирование кооперативной торговли. М.: Экономика. 1981. с. 697.

126. Хандруев А. А., Родионов С. С., Бабичев Ю. А. Управление совокупным денежным оборотом// Деньги и кредит. Ш 9 - 1989.-C.28-34.

127. Холт Р. Н. Основы финансового менеджмента. М.: Дело. 1993.-128с.

128. Хорин А. Н. Анализ интенсификации производства: вопросы методологии и практики. М.: Финансы и статистика. 1990.-е. 174.

129. Цигичко А. Н. Налоговый механизм формирования эффективности. -М.: Экономика, 1990.-192с.

130. Чеблоков А. С. Стабильное производство основа финансовой устойчивости предприятий.//Финансы. - Х» 8 - 1995.-С.16-19.

131. Четыркин Е. М. Методы финансовых и коммерческих расчетов. М.: Дело. 1992.-320с.

132. Чуб Н. Г. Собственные средства потребительской кооперации. М.: Экономика, 1973 .-87с.

133. Чуб Н.Г. Финансы потребительской кооперации: Учебник. 2-е изд., перераб. - М.: Экономика, 1985.-247с.

134. Чуб Н. Г., Максименко Р. А., Богачевский М. Б. Финансы потребительской кооперации. -М,: Экономика, 1970.-317с.

135. Шабанова Н. Н. Некоторые проблемы кредита// Деньги и кредит. -1984, JSr2 8. с.32-35.

136. Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Методика финансового анализа. М,: ИНФРА-М, 1995.-176с.

137. Шеремет А.Д., Сайфулин Р. С., Негашев Е. В. Методика финансового анализа. М.: ИНФРА-М, 2000.-207с.

138. Шим Джей К., Сигел Джоэл Г. Финансовый менеджмент/ Пер. с англ. М: Информ.-издат. дом "Филинъ". 1996.-400с.

139. Шокун В. В. Проблемы управления оборотными средствами промышленности. -Киев. 1980.-240с.

140. Шуляк П. Н. Финансы предприятия: Учебник. 2-е изд., - М.: Издательский Дом "Дашков и К0", 2001.-750с.

141. Шуляк П. Н., Белотелова Н. П. Финансы: Учеб. пособие (с применением структурно-логических схем). М.: Дашков и К°, 2000.-452с.

142. Экономика предприятия: Учебник/ В. Я. Горфинкель, Е. М. Куприянов, В. П. Прасолова М,: Банки и биржи, ЮНИТИ. 1996.-368с.

143. Экономическая энциклопедия "Политическая экономия". Т.З. М.: Советская энциклопедия, 1979.

144. Энштейн Д. Рентабельность сельского хозяйства как фактор социально-экономической стабильности.// АПК: экономика, управление. № 10 -1994.-c.66-7!.