Формирование инновационной стратегии развития предприятий перерабатывающей промышленности тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Добрышина, Евгения Владимировна

• Добрышина, Евгения Владимировна
• кандидат экономических наук
• 2004

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Добрышина, Евгения Владимировна

ВВЕДЕНИЕ

Глава 1. Теоретические предпосылки перехода на инновационный путь развития предприятий перерабатывающей промышленности

1.1. Формирование холдинговых структур как новая форма 11 организации деятельности промышленных предприятий.

1.2. Инновационные механизмы в системе управления холдингом.

1.3. Роль государства в развитии инновационной деятельности 45 предприятий перерабатывающей промышленности.

Глава 2. Стратегический анализ организации деятельности предприятий перерабатывающей промышленности.

2.1. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия и 62 его роль в обосновании выбора материнской компании.

2.2. Сравнительный анализ показателей ФХД группы предприятий 81 и соло-предприятия.

2.3. Инновационный подход к критериям выбора материнской 97 компании и выбору дочерних фирм.

Глава 3. Инновационная стратегия развития холдинга.

3.1. Принципы формирования инновационной стратегии холдинга.

3.2. Маркетинговая и сбытовая стратегии развития холдинга.

3.3. Инвестиционная стратегия развития холдинга. 149 ЗАКЛЮЧЕНИЕ 173 СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ. 182 ПРИЛОЖЕНИЕ

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Формирование инновационной стратегии развития предприятий перерабатывающей промышленности»

Актуальность темы исследования.

Россия вступила в XXI век и третье тысячелетие, переживая сложнейший исторический период коренного государственного переустройства, глубоких экономических и социальных преобразований. Под воздействием разного рода факторов страна подверглась системному затянувшемуся кризису.

Положение в России усугубилось и непродуманным вариантом перехода к рынку, начатого с цен и торговли, а не с мер по изменению отношений к собственности, скоординированных с учетом развития рыночной инфраструктуры, инвестиционного цикла, институциональных изменений всех сторон экономики.

В результате за прошедший после начала реформ период сформировался тип экономики, характерный для развивающихся стран, занимающих место сырьевых придатков индустриально развитых стран Запада. Развитие и модернизация производства, совершенствование инвестиционно-инновационной деятельности в большинстве случаев отодвинулось на второй план.

Динамика основных макроэкономических показателей развития российской экономики за последние четыре года, хотя и имеет тенденцию к росту, но не обеспечивает необходимые условия опережающего развития. Российская экономика еще далеко не вышла на дореформенный рубеж 1990 года, например, производство основных видов продукции снизилось на 35% -89%, а инвестиции в основной капитал уменьшились на 60 процентов.

Продолжает снижаться доля России в мировом производстве и торговле. Все большее число стран опережает Россию по интегрирующему показателю - валовому внутреннему продукту (ВВП) на душу населения, уровню и качеству жизни. На пороге XXI века наша страна оказалась на 79 месте по мировому рейтингу инвестиционной привлекательности, а ее доля в привлечении мировых инвестиционных ресурсов составила 0,5%. В стране и во многих регионах сложился неблагоприятный инвестиционный климат. Чрезвычайно высоки инвестиционные риски. В результате в настоящее время лишь половина национального накопления идет в инвестиции. Другая половина инвестируется за границу. По разным оценкам за последние годы легально и нелегально вывезено в западные страны от 100 млрд. до 300 млрд. долл. Сюда входят и средства, предназначенные для покрытия непредвиденных расходов государства и крупных организаций, валюта, вывезенная через оффшорные компании, наконец, российский теневой капитал.

Одним из самых негативных явлений, сдерживающих развитие экономики России, является наличие большого количества морально и физически устаревшего оборудования (например, в легкой промышленности -более 80%), и медленные темпы его обновления, что не позволяет увеличивать выпуск конкурентоспособной продукции. Легкая промышленность имеет самые низкие инвестиционные возможности среди всех отраслей экономики, которые уже в течение трех лет не превышают 0,2% от общего объема инвестиций в основной капитал. Затраты на технологические инновации в легкой промышленности составляют всего 0,6% от общего объема этих затрат в промышленности в целом.

В дореформенный период российские предприятия накопили большой опыт в части создания и функционирования крупномасштабного производства. В условиях социалистической системы хозяйствования такие формы общественной организации производства, как углубление специализации, развитие кооперации и концентрации рассматривались в числе приоритетных направлений экономического роста. Однако выбранная модель приватизации привела к разрушению сложившихся в промышленности технологических и кооперационных связей. Государство поспешило самоустраниться от проблем управления промышленным производством в рамках национальной экономики в целом, не создав при этом эффективно действующих альтернативных систем управления, роль которых в промышленно развитых странах выполняет корпоративный сектор экономики.

Практика реформ убедительно показала, что существование стабильно развивающейся экономической системы невозможно без наличия в ней крупных холдинговых и финансово-промышленных объединений, разрушение прежних систем управления промышленностью лишь усугубило общий кризис экономики. Поэтому в настоящее время объективно начался обратный процесс, когда значительная часть промышленных предприятий, банков, финансовых компаний, организаций связи и коммуникации, торговли и других сфер деятельности объединяют свои усилия для повышения конкурентоспособности и достижения стратегических преимуществ.

Различным аспектам деятельности холдинговых структур уделено определенное внимание в научной литературе. Вместе с тем, большинство публикаций носит описательный характер, острый дефицит представляют материалы, в которых приводятся примеры успешного решения тех или иных проблем функционирования холдингов на основе инновационно-инвестиционной стратегии развития. Можно говорить о недостаточном количестве работ, посвященных анализу проблем функционирования холдинговых структур во всем их многообразии и выработке конкретных методов их решения в рамках инновационного подхода к построению корпоративных структур, конкурентоспособных на внутреннем и внешнем рынках.

Степень разработанности проблемы. Методологические аспекты формирования холдинговых структур исследовали современные отечественные и зарубежные ученые в области экономики и управления: Абалкин Л.И., Акофф Р., Батлер У.Э., Бланк И.А., Батчикова С.А., Бернштам

Е., Винслав Ю.Б., Герчикова И.Н., Горовой А., Деминг В.Е., Егоров А.Ю., Журавлев A.A., Клейнер Г.Б., Конотопов М.В., Котлер Ф., Львов Д., Масютин С.А., Никитин A.A., Павлова И.В., . Петухов В.Н., Салиенко Н.В., Соловьев B.C. Томпсон A.A., Стрикленд А.Дж., Ушанов. Ю.А., Фатхутдинов P.A., Френкель A.A., Яковлев К.П. и др.

Несмотря на определенное количество работ, посвященных вопросам формирования и внедрения механизма управления инновационным развитием промышленных предприятий, создания крупных объединений различных форм (ФПГ, холдингов, ассоциаций, концернов и т.п.), в экономической литературе еще недостаточно разработаны вопросы механизма адаптации инноваций на крупных промышленных предприятиях и развития холдинговой структуры управления.

Цель исследования. Основной целью диссертационной работы является разработка методических рекомендаций по формированию инновационной стратегии развития промышленных предприятий и совершенствованию холдинговых структур, как прогрессивной формы организации промышленных предприятий отраслей перерабатывающей промышленности.

Выдвинутая цель предопределяет логику и задачи исследования, анализ и решение которых составляет содержание работы. В их числе:

- исследовать теоретические предпосылки формирования и развития крупных корпоративных структур, к числу которых относятся холдинговые структуры управления предприятиями в условиях перехода к рыночным отношениям;

- оценить инновационные механизмы для формирования и совершенствования потенциала холдинговых объединений; провести комплексный анализ финансово-хозяйственной деятельности крупного предприятия, имеющего возможность быть материнской компанией, с целью разработки методологии по выбору материнской компании среди предприятий отрасли, выявить определяющие показатели, которым должна соответствовать материнская компания;

-исследовать проблему оценки потенциальных дочерних компаний и их стратегии развития;

- исследовать принципы формирования инновационной стратегии развития крупных предприятий перерабатывающей промышленности;

- определить маркетинговую стратегию как основу инновационного развития предприятия;

- сформулировать инвестиционную стратегию предприятия и стратегию привлечения стратегических партнеров для создания конкурентоспособной продукции и расширения рынка сбыта;

- предложить методы государственной поддержки для создания холдинговых структур с целью развития производства.

Объектом исследования является крупное отечественное предприятие, производящее товары народного потребления.

Предметом исследования является система организационно-экономических отношений в процессе создания и функционирования холдинговой структуры управления.

Методологическая и теоретическая основа научного исследования включает в себя фундаментальные научные труды ведущих отечественных и зарубежных ученых и специалистов, посвященные управлению крупными предприятиями, анализу финансово-хозяйственной деятельности, антикризисной политике и управлению инвестициями и инновационной деятельностью.

Статистическую и фактологическую базу исследования составляют данные Государственного комитета по статистике, обзорные, аналитические материалы, авторские целевые исследования.

Научная новизна исследования. Научная новизна состоит в разработке методических рекомендаций по формированию инновационной стратегии развития предприятия и совершенствованию холдинговых структур в сфере производства товаров народного потребления.

Наиболее существенные научные результаты, полученные автором:

- обоснована целесообразность создания холдинговых структур в сфере производства товаров народного потребления, заключающаяся в создании условий для преобразования нестабильно работающих предприятий в стратегически успешные бизнес-единицы;

- уточнено определение понятия холдинга с учетом отраслевой специфики производства товаров народного потребления, в котором материнская компания активизирует инновационную деятельность с целью превращения нестабильно работающих предприятий в стратегически успешные бизнес-единицы с сохранением и развитием производства;

- определены и систематизированы критерии выбора предприятия в качестве материнской компании, позволяющие выявить наиболее выгодное взаимодействие предприятий, обеспечивающее сохранение и преумножение производственного потенциала дочерней компании;

- усовершенствована методика оценки потенциала дочернего предприятия, позволяющая выявить перспективы его вхождения в холдинговую структуру, а также выгоду холдинга в случае присоединения нового дочернего предприятия;

- предложены подходы к организации взаимоотношений дочерних производственных предприятий со сбытовыми структурами на коммерческой основе, позволяющие значительно повысить эффективность функционирования холдингов в отраслях, производящих товары народного потребления;

- уточнены принципы формирования инновационной стратегии развития промышленных предприятий, базирующиеся на активизации механизма технологического трансфера с учетом повышения уровня специализации и кооперирования в результате образования холдинговых структур; - разработаны функциональные стратегии инновационного развития холдингов в перерабатывающей промышленности, позволяющие, во-первых, значительно облегчить доступ к дополнительным источникам инвестиционных ресурсов, во-вторых, минимизировать трансакционные издержки предприятий, входящих в холдинг, в-третьих, сократить необходимый размер инвестиций для внедрения инноваций;

Теоретическая и практическая значимость результатов исследования заключается в том, что основные теоретические положения и выводы, содержащиеся в диссертации, могут быть использованы для формирования инновационной стратегии развития предприятий перерабатывающей промышленности, и, прежде всего, для отраслей, производящих товары народного потребления, и позиционирования их на рынке.

Практическая значимость диссертационной работы состоит в целесообразности применения ее положений и выводов в текущей деятельности и при разработке стратегии развития каждого предприятия перерабатывающей промышленности, ставящего перед собой задачу расширения рынка своей продукции и повышения объема продаж за счет привлечения дополнительных инвестиций и развития своего инновационного потенциала.

Результаты проведенного исследования могут быть использованы при написании учебных и практических пособий и чтении общих лекционных и специальных курсов в высших экономических учебных заведениях, а также на курсах повышения квалификации работников, занятых в отраслях перерабатывающей промышленности.

Апробация работы и использование результатов. Основные теоретические и методологические положения диссертационной работы апробированы в учебных лекциях и семинарах, прочитанных в Государственной академии профессиональной подготовки и повышения квалификации руководящих работников и специалистов инвестиционной сферы. Предложения по формированию инновационной стратегии развития предприятий перерабатывающей промышленности (на примере предприятий, выпускающих товары народного потребления) обсуждены и одобрены на всероссийской научно-практической конференции «Современная Россия: экономика и государство».

Основные положения работы отражены в опубликованных научных трудах автора общим объемом 0,68 п.л., использованы при разработке бизнес-планов предприятий - учредителей Фонда «Товары России» для обоснования возвратности инвестиций, и построения стратегии управления с последующим развитием указанного Фонда.

Структура и объем работы.

Диссертационная работа состоит из введения, трех глав, выводов, списка использованной литературы, включающего 147 наименований, и приложений. Объем работы составляет 215 с. машинописного текста, включая 193 с. основного текста , 44 таблицы, 16 рисунков, 3 графика, 1 диаграмма, 2 приложения.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Добрышина, Евгения Владимировна

Выводы:

1. Темпы роста материальных запасов выше темпов роста объема реализации.

2. Оборачиваемость дебиторской задолженности имеет циклический характер. До 2000г. виден рост, далее падение и небольшой рост.

3. Удельный вес дебиторской задолженности в активах растет.

4. Снижается доля дебиторской задолженности в объеме реализации. Руководителю в данном случае следует обратить внимание на эффективность использования товарно-материальных запасов. Политика управления дебиторской задолженностью должна быть тщательно продумана: удельный вес дебиторской задолженности в активах растет (данный фактор наряду с замедлением оборачиваемости может отражать ложную оценку платежеспособности предприятия и привести к высокому риску банкротства). Темп отгрузки был ниже темпа роста дебиторской задолженности до 2002г., в 2002г. темп отгрузки превысил темп роста объема реализации, что является положительной тенденцией.

Анализ таблицы № 14, (Приложение 1), в которой приводятся показатели оборачиваемости капитала, показывает, что предприятию необходимо более эффективно подходить к использованию средств, т.к. низкая оборачиваемость ведет к ухудшению показателей эффективности.

Коэффициент оборачиваемости текущих активов подтверждает, что оборачиваемость активов предприятия очень низкая. Причем, в 1998г. она повысилась в 1,8 раза, в 1999г. произошло небольшое повышение до 2,34 раза, далее данный коэффициент стал падать и снизился в 2002 г. до 1,57. Этот показатель свидетельствует о том, что предприятию приходится привлекать постоянно дополнительные средства в связи с увеличением периода оборота текущих активов. Для выяснения причин увеличения периода оборота текущих активов, рассчитывается операционный цикл, что было сделано выше.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала характеризует различные аспекты деятельности. Низкий коэффициент указывает на необходимость вложения собственных средств в другой, более соответствующий данным условиям источник дохода. В 1998г. этот коэффициент составлял 0,41, в 1999г. вырос до 1,05. Следующие колебания данного коэффициента были незначительными. В 2002г. он составляет - 1,06. В целом повторяет кривую изменений оборачиваемости совокупного капитала.

Все коэффициенты оборачиваемости связаны с рентабельностью, так как отражают эффективность деятельности данного предприятия.

Анализ рентабельности предприятия.

Рентабельность активов характеризует отдачу на вложенные в бизнес средства, изучается в динамике, оценивает качество управления предприятием. Чем выше значение этого показателя, тем лучше. Рентабельность определяет привлекательность инвестиционных решений и влияет при получении длинных и коротких денег.

Однако оценка рентабельности прямо связана с анализом рациональности структуры имущества. Замедление оборачиваемости может быть вызвано объективными и субъективными причинами.

Факторы, замедляющие оборачиваемость активов

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

1. Проводимые в России реформы привели к тому, что в стране с огромным научно-производственным потенциалом, высшими мировыми научными достижениями структура экономики характеризуется ярко выраженной сырьевой направленностью. Доля добывающих отраслей промышленности в общем ее объеме возросла с 15,5% в 1990 году до 25% -в 2002 году, перерабатывающих, соответственно, снизилась с 84,5% до 75%. Особенно резко сократилась доля легкой и текстильной промышленности (С 10% до 2%).

В результате проведенных реформ произошло расслоение бизнеса. Неконтролируемый поток импорта подорвал основы средних и малых предприятий. Массовость приватизации и высокие амбиции руководителей предприятий разрушили прежние крупные объединения, оставив собственников отделившихся бизнес-единиц с проблемами развития их бизнеса. Особенно пострадали производственные предприятия с устаревшими технологиями и отсутствием рынков сбыта, продукция которых оказалась неконкурентоспособной

Все это не способствует благополучию и процветанию государства, разрушает статус России как развитой индустриальной державы, все больше отдаляет страну от возможности занять достойное место в новом мировом разделении труда.

Для решения поставленной перед страной задачи - удвоения ВВП -необходим перевод на инновационный путь развития всех промышленных предприятий, прежде всего отраслей перерабатывающей промышленности. Это позволит обеспечить прогрессивные сдвиги в структуре экономики, соответствующие мировым тенденциям, увеличить конкурентоспособность российской экономики и рост доли несырьевого экспорта, то есть осуществить структурную перестройку промышленности и отдельных ее отраслей.

2. В работе установлено, что одним из инструментов достижения данной цели являются новые формы организации бизнеса. Практика реформ убедительно показала, что существование стабильно развивающейся экономической системы невозможно без наличия в ней крупных холдинговых и финансово-промышленных объединений, разрушение прежних систем управления промышленностью лишь усугубило общий кризис экономики. Поэтому в отраслях перерабатывающей промышленности актуальным стало объединение предприятий в форме холдинговых структур.

В работе доказано определяющее влияние инновационной деятельности на развитие всех отраслей экономики (особенно это важно для отраслей перерабатывающей промышленности), раскрыты вопросы формирования и внедрения механизма управления инновационным развитием промышленных предприятий, создания крупных объединений различных форм, проблемы механизма адаптации инноваций на крупных промышленных предприятиях, организованных в форме холдинговых структур.

В свою очередь механизмом достижения поставленной цели холдинговых структур является объединение материальных, нематериальных активов и финансовых ресурсов ее участников для повышения конкурентоспособности и эффективности производства, создание рациональных и технологических операционных связей, увеличения экспортного потенциала, ускорение научно-технического прогресса, привлечение инвестиций.

3. Само понятие инновационной стратегии развития для предприятий всей перерабатывающей промышленности, в том числе отраслей легкой и текстильной промышленности, является достаточно новым в российской экономической литературе, поэтому в работе подробно раскрывается данное понятие и определяется влияние стратегии позиционирования на механизмы регулирования эффективности инновационного развития предприятий, производящих товары народного потребления.

Инновационно - инвестиционная деятельность на предприятиях легкой промышленности в России пока не получила достаточно детального теоретического и практического развития. В то время как за рубежом данное направление исследования является высоко актуальным, поскольку эффективное управление инновационными и инвестиционными механизмами регулирования текущей деятельности предприятий легкой промышленности приносит им высокий уровень годового дохода. К сожалению, в российской экономике вопросу инновационно — инвестиционной деятельности уделяется мало внимания. Фактически, значительная доля интеллектуального и промышленного потенциала отечественных предприятий не используется.

В современных условиях жесткой и не всегда корректной конкуренции возросла актуальность разработки инновационной стратегии развития отечественных предприятий. Одним из этапов инновационного развития предприятий является формирование модели функционирования предприятий, которая позволяет адекватно реагировать на потребности рынка и внедрять инновационные формы развития.

В настоящее время перед промышленными предприятиями, особенно специализированными на производстве товаров народного потребления, возникла наиболее острая проблема выдержать конкуренцию с фирмами, поставляющими продукцию на отечественный рынок, очень часто не на корректных условиях. Именно конкурентоспособность на современном этапе инициирует структурные сдвиги и обновление ассортимента вырабатываемой продукции, внедрение инноваций в производство, то есть прогрессивных технологий и принципиально нового технологического оборудования, пересмотр форм и методов управления производством и реализацией товаров.

4. Изучив теоретические предпосылки формирования и развития крупных корпоративных структур, к числу которых относятся холдинговые структуры управления предприятиями и их задачу в переходный период экономики, в исследовании предложено следующее определение холдинговой структуры, которое наиболее ярко отражает роль холдингов в отраслях перерабатывающей промышленности: Холдинговая компания — это группа предприятий, в которой материнская компания, владея контрольными пакетами акций или долями в паях дочерних предприятий, активизирует инновационную деятельность и выступает в качестве локомотива по превращению нестабильно работающих предприятий в стратегически успешные бизнес-единицы с целью увеличения прибыли.

5. На современном этапе развивается практика недружественного поглощения предприятий, находящихся в кризисном состоянии, в целях использования их площадей под создание офисных, складских, торговых, развлекательных и других комплексов, ничего общего не имеющих с профилем и миссией покупаемого предприятия. В этой связи поглощаемому предприятию, ставящему перед собой задачу дальнейшего развития по своей специализации за счет использования инновационных технологий, но не имеющих средств, предлагается рассмотреть вопрос о выборе компании поглотителя.

В этом случае интеграция предприятий возникает на базе взаимного коммерческого интереса, поэтому важная роль принадлежит выбору материнской компании, которая использует все имеющиеся ресурсы данного предприятия: марка, сложившаяся специализация, основной состав трудового коллектива, особенно высококвалифицированных специалистов -профессионалов своего дела, завоеванное место на рынке выпускаемой продукции. В связи с этим в работе сформирован ряд условий, которым должно соответствовать предприятие данной отрасли промышленности для выполнения функции материнской компании:

• Высокий уровень показателей, характеризующих финансово-хозяйственную деятельность предприятия (комплекс показателей).

• Исторические традиции предприятия.

• Опыт работы предприятия по выполнению функций головной организации.

• Имидж компании.

• Интеллектуальные ресурсы главного менеджера и других специалистов, совмещающих в себе категории работников и собственников.

• Стратегическая цель главного менеджера и возглавляемого им коллектива: сохранить работоспособность предприятия конкретной специализации для получения с его помощью средств к существованию.

• Отношение органов государственной власти (федеральных, региональных, муниципальных) к предприятию.

6. В свою очередь для развития потенциала холдинга и присоединяемой компании, естественным шагом является оценка инвестиционной стоимости потенциального дочернего предприятия. В работе предложена усовершенствованная методика оценки потенциала дочернего предприятия, позволяющая выявить перспективы его вхождения в холдинговую структуру, а также выгоду холдинга в случае присоединения нового дочернего предприятия.

Перед тем, как принять решение о приобретении пакета акций будущего дочернего предприятия, следует, наряду с анализом его финансово-хозяйственной деятельности, рассмотреть оценку инвестиционной привлекательности этого предприятия. В данном случае акцент делается на перспективную оценку слияния, а не статическое состояние потенциальной дочерней компании, которую оценивают финансовые институты. Определение инвестиционной привлекательности предприятия основывается на оценке потенциалов данного предприятия: рыночного, финансового, производственного, интеллектуального, а также оцениваются имеющиеся бизнес-проекты и перспективы развития будущей бизнес-единицы в холдинге и вне холдинга.

7. Коммерческий подход к организации взаимоотношений между производственными бизнес-единицами и сбытовыми структурами холдинга является необходимым инструментом развития инновационного потенциала и контроля за производимым товаром. Коммерческой подход строится на маркетинговой стратегии, которая обеспечивает производство инновационной продукции и получения высокой отдачи.

С одной стороны, сбытовые структуры заказывают ассортимент, используя как отечественных так и зарубежных партнеров для формирования ликвидного ассортимента продукции. С другой стороны, дочерние компании производят обувь для размещения на продажу в Торговом доме (внутри холдинга, по договору с Торговым Домом), а также для реализации другим потребителям. Такой комплексный подход является мощным регулятором качества производимой продукции и стимулом для формирования творческой команды управленцев.

Торговый Дом, расширяя сеть клиентской базы по всей стране, формирует свою рыночную привлекательность и для холдинга, и для остальных отечественных и зарубежных производителей. При этом создаются каналы распределения продукции не только за счет стратегии интенсивного охвата рынка, но и за счет различных дополнительных функций и юридических форм контролируемых магазинов.

8. На основе проведенного исследования разработаны следующие принципы формирования инновационной стратегии:

Признание значимости инновационной деятельности и ее определяющего влияния на конкурентоспособность и эффективность работы Компании .

Обеспечение системный подхода к формированию инновационной политики Компании.

Согласованность Корпоративной и инновационной стратегий

Комплексное формирование инновационной политики Компании в целом с разбиением по блокам деятельности, с учетом их специфики и потенциала.

Концентрация ресурсов на приоритетных направлениях с четким определением источников финансирования.

Приоритетное развитие производственного блока (основной деятельности) на основе инновационных технологии для обеспечения конкурентоспособности продукции.

Обеспечение кадрового потенциала для проведения инновационной политики.

9. В работе исследована инвестиционная стратегия предприятия. Особое внимание уделено привлечению профильных инвесторов. Для отечественных производителей товаров народного потребления весьма остро стоит вопрос об инновациях, ориентированных на повышение конкурентоспособности своих изделий на уровне мирового рынка. Практика показывает, что в сфере производства товаров массового потребления (обувь, одежда, спортинвентарь и т.п.) на мировом рынке сложились лидеры или законодатели моды. Поэтому стратегическая конкурентоспособность напрямую зависит от степени сотрудничества с ними.

Традиционные партнеры законодателей моды заинтересованы в широкомасштабном освоении новых рынков, в том числе российского и стран пост советского пространства. Установление долгосрочных стратегических связей отечественного предприятия с лидерами означает для иностранных производителей существенное ограничение своей экспансии на соответствующие рынки. В то же время для российского предприятия это означает прорыв в новую сферу конкурентной борьбы, как с отечественными, так и зарубежными фирмами.

Для привлечения профильных инвесторов необходимо предложить им такой способ выхода на отечественный рынок, который более эффективен, чем с помощью других производителей. Иногда профильные инвесторы сами проявляют инициативу по совместной деятельности с новыми производителями, стремясь занять новую нишу на рынке раньше своих конкурентов.

Для крупных предприятий целесообразно привлечение стратегического инвестора, который способен обеспечить внедрение стратегических инноваций, предназначенных для достижения выпуска конкурентоспособной продукции.

Как частный случай инвестирования предлагается рассматривать также поглощение предприятия. Покупая убыточное предприятие, холдинг вкладывает в его развитие не только деньги, но и интеллектуальные ресурс в виде управленческого ноу-хау. После завершения такого управленческого инновационного проекта, инвестор получает прибыль, право управления успешным предприятием, готовую продукцию и другие ресурсы.

В зависимости от категории участника предприятия, процесс поглощения может быть добровольным или принудительным. При добровольном поглощении предприятие, по существу, само организует инвестирование, предлагая имеющиеся у него невостребованные ресурсы. В самом деле, убыточное предприятие, находящееся на грани банкротства владеет в определенный промежуток времени административным ресурсом «право выбора поглотителя», методика которого предложена в данной работе. Несмотря на кратковременность такой ресурс может быть эффективно использован. После инициации процедуры банкротства какимлибо кредитором, ресурс права выбора поглотителя исчезает, а предприятие приобретается покупателем, не зависящим от собственника предприятия-банкрота.

Крупное предприятие в форме холдинга выступает одновременно в двух ипостасях — инвестора и заемщика, когда средства полученные от деятельности одних бизнес - единиц вкладываются в инновационные проекты других бизнес - единиц, поэтому можно говорить о само инвестировании.

В отечественной практике наблюдаются ситуации, когда холдинг специально создает целые комплексы, имеющие высокую тактическую ресурсную отдачу, для получения постоянного источника капитала для инвестирования в основное производственное направление.

10. Особое положение в качестве стратегического инвестора занимает государство и местные органы власти, которые заинтересованы в социальном эффекте стратегических инновационных проектов.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Добрышина, Евгения Владимировна, 2004 год

1. Абалкин Л.И., Избр. Труды в 1. томах, т. IV, М. «Экономика», 2000 г.

2. Аганбегян А.Г. «Предисловие к книге Масютина С.А. «Механизмы корпоративного управления». М. Финстатинформ. 2002 г.

3. Акофф Р., Сасиени М. Основы исследования операций./ Пер. с англ. М.: Мир, 1971.

4. Акофф Р. «Планирование будущего корпорации». М. Изд. «Прогресс», 1985 г.

5. Алейничев В.В. Страхование кредитных и валютных рисков. М.: ЮКИС, 1993.

6. Алехин Б.И. Рынок ценных бумаг: Введение в фондовые операции. -М.: Финансы и статистика, 1991.

7. Амосов А., «Эволюция экономического планирования», «Промышленные ведомости», октябрь, 2002 г.).

8. Ансофф И. Стратегическое управление. М.: Экономика, 1989.

9. Бадалов Л.М. Антимонопольное регулирование национальной экономики: Учебное пособие. М.: Изд. РЭА, 1999.

10. Ю.Базовый курс по рынку ценных бумаг: Учебное пособие, рекомендованное ФКЦБ для подготовки к базовому экзамену. М.: Финансовый издательский дом «Деловой экспресс», 1997.

11. П.Балабанов И.Т. Риск-менеджмент. -М.: Финансы и статистика, 1966.

12. Батлер У.Э. «Основные черты российского открытого акционерного общества и американской корпорации» . Государство и право 1998 г. № 7.

13. Бердникова Т.Б. «Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятий: учебное пособие». М.: ИНФРА-М, 2001г.

14. Бернштам Е. Новые аспекты управления смешанным холдингом// Управление компанией № 7, 2003

15. Бизнес-план инвестиционного проекта. Практическое пособие./ Под ред. Иванниковой И.А. М.: «Экспертное бюро - М», 1997.

16. Бизнес-планирование: Учебник / Под ред. В.М. Попова и С.И. Ляпунова. М.: Финансы и статистика, 2001.

17. Бланк И.А. Инвестиционный менеджмент. — Киев, МП «ИТЕМ» ЛТД, «Юнайтед Лондон Трейд Лимитед», 1995.

18. Боумэн К. Основы стратегического менеджмента. Пер. с англ. М.: ЮНИТИ, 1997.

19. Браверман А. Маркетинг в российской экономике переходного периода: методология и практика. — М.: Экономика, 1997.

20. Буров В. П., Ломакин А. Л., Морошкин В. А. Бизнес-план фирмы: Теория и практика. М.: ТАНДЕМ, ЭКМОС, 2000.

21. Бусленко Н.П. Моделирование сложных систем. М.: Наука, 1978.

22. Венчурное финансирование инновационных проектов. М.: АНХ, 1999.

23. Веснин В.Р. Менеджмент: Учебное пособие в схемах. М.: Белые альвы, 1999.

24. Виленский П.П. и др. Оценка эффективности инвестиционных проектов. Серия «Оценочная деятельность»/ Учебно-практическое пособие. М.: Дело, 1998.

25. Воеводская Н.Д. Новые банковские технологии // Банковские услуги. 1999. № 11-12.

26. Волынец Руссет Э.Я. Коммерческая реализация изобретений и ноу-хау: (На внешнем и внутренним рынках): Учебник. - М.: Юрист, 1999.

27. Вольчик В.В. Курс лекций по институциональной экономике. -Ростов н/Д: Изд. Рост. Ун-та, 2000.

28. Гарнер Д., Оуэн Р., Конвей Р. Пособия Эрнст энд Янг. Привлечение капитала: Пер. с англ. М.: Джон Уайли энд Санз, 1995.

29. Герчикова И.Н. Международное коммерческое дело. Практикум: Учебное пособие. М.: Банки и биржи, ИНИТИ-ДАНА, 1999.

30. Герчикова И.Н. Международное коммерческое дело: Учебник. -М.: Банки и биржи, ИНИТИ-ДАНА, 1996.

31. Герчикова И.Н. Менеджмент: Учебник. М.: «Банки и биржи», Изд. объединение «Юнити», 1997.

32. Гитман JI. Д., Джонк М. Д. Основы инвестирования. М.: Дело, 1997.

33. Горбунов А.Р. «Дочерние компании, филиалы, холдинги». Методические рекомендации. Организационные структуры. Консалтинг. Издание 4-е.- М. :Издательство «Глобус», 2002 г.

34. Горбунов А.Р. Управление финансовыми потоками и организация финансовых служб предприятий, региональных администраций и банков. М.: Издательская фирма «Анкил».2000 г.

35. Горемыкин В.А. Основы технологии лизинговых операций: учебное пособие.- М.: Ось -89, 2000 г.

36. Гражданский кодекс Российской Федерации. Полный текст. М.: «Гном-пресс», 1997.

37. Грачев Ю.Н., Плотников Ю.Н. Практика внешнеэкономической деятельности. — М.: АО «Бизнес-школа. Интел-Синтез», 1994.

38. Дагаев A.A. Рычаги инновационного роста.//Проблемы теории и практики управления. 2000. - №5. - с.70-76.

39. Демин А.И. Информационная теория экономики. М.: Палев, 1996.

40. Деминг В.Е. Выход из кризиса. Пер. с англ. — Тверь: Альба, 1994.

41. Джоунс Г. Торговый бизнес. Как организовать и управлять. М.: Инфра-М, 1996.

42. Диксон Питер Р. Управление маркетингом. Пер. с англ. // Под общ. Ред. Ю.В. Шленова. -М.: ЗАО «Издательство БИНОМ», 1998.

43. Долголаптев A.B. Инновационная составляющая развития экономики. Вектор прирастания российской экономики восточный? // Внешняя торговля, 2000, № 5-6.

44. Донцова A.B. Инновационная деятельность: состояние, необходимость государственной поддержки, налоговое стимулирование // Менеджмент в России и за рубежом. 1998. № 3.

45. Друкер П. Задачи менеджмента в XXI веке. Пер. с англ. Учебное пособие. — М.: Изд. Дом «Вильяме», 2000.

46. Друкер П. Рынок: как выйти в лидеры. Практика и принципы. Пер. с англ. М.: СП «Бук Чембэр Интернэшнл», 1992.

47. Друкер П. Эффективнгое управление. Экономические задачи и оптимальные решения. Пер. с англ. М. Котельниковой. М.: ФАИР-ПРЕСС, 2001.

48. Егоров А.Ю. Волков С.С. Основные тенденции развития и функционирования мирового продовольственного рынка и особенности интеграции России в него. — М.: Изд. РЭА, 1999.

49. Егоров А.Ю. Инновационно-инвестиционная составляющая предпринимательской деятельности // Управление инновациями и инвестиционной деятельностью / Под ред. М.В. Конотопова, А.Ю Егорова. М.: ГАСИС, 2002.

50. Журавлев A.A., Русинов Ф.М. Конкурентоспособность: образование, информационный потенциал, принятие управленческих решений // Консультант директора, 1996, №2.

51. Журавлев A.A. Управление ресурсным обменом. М.: Прометей, 2002.52.3авлин П.Н. и др. Инновационный менеджмент: Учебное пособие. -СПб, Наука, 2000.

52. Ильенкова, JI.M. Гохберг, С.Ю. Ягудин и др. Инновационный менеджмент/ Учебник для вузов. М. Юнити,1997.

53. Инвестирование в инновационный бизнес: мировая практика -венчурный капитал / Сост. и общ. ред. Н.М.Фонштейн. М.: «ЗелО», 1996.

54. Ингельгарт Р. Модернизация и постмодернизация. // Новая постиндустриальная волна на Западе. Антология. / Под ред. B.JI. Иноземцева. М.: «Academia», 1999.

55. Инновационный менеджмент. Учебное пособие. Под ред. П.Н. Завлина, А.К.Казанцева, Л.Э.Миндели. -СПб.: Наука, 2000.

56. Инновационные подходы в науке: теоретические и методологические проблемы социогуманитарного познания. Сборник статей / Отв. Ред. Ю.Г. Волков. Ростов-н/Д, 1995.

57. Инновационный менеджмент. Учебник для вузов/ Под ред. С.Д. Ильенкова. М.: Банки и биржи ЮНИТИ, 1997.

58. Инозмецев В. J1. Перспективы постиндустриальной теории в меняющемся мире // Новая постиндустриальная волна на Западе. Антология / Под ред. B.J1. Иноземцева. М.: «Academia», 1999.

59. Исследования по общей теории систем/ Сб. переводов под ред. В.Н. Садовского и Э.Г. Юдина. М.: Прогресс, 1969.

60. Капелюшников Р.И. Экономическая теория прав собственности. —М.: ИМЭМО, 1990.

61. Карданская H.J1. Основы принятия управленческих решений. Учебное пособие. — М.: Русская деловая литература, 1998.

62. Клейнер Г.Б., Тамбовцев В.Л., Качалов P.M. Предприятие в нестабильной экономической среде: риски, стратегии, безопасность. -М.: Экономика, 1997.

63. Кныш М.И., Перекатов Б. А., Тютинов Ю.П. Стратегическое планирование инвестиционной деятельности: Учебное пособие. -СПб.: Изд. дом «Бизнес-Пресса», 1998.

64. Ковалев B.B. Финансовый анализ: методы и процедуры. М.: Финансы и статистика. 2002 г.

65. Ковалев Г.Д. Инновационные коммуникации. М.: ЮНИТИ, - 2000

66. Кол околов В. А. Инновационные механизмы функционирования предпринимательских структур Менеджмент в России и за рубежом №1 /2002.

67. Кондратьева С.И. Инновационный менеджмент: Практикум 2002.

68. Конотопов М.В., Сметанин С.И. Из тупика: Экономический опыт мира и путь России. 2-е изд, перераб. - М.: Изд «Палеотип», 2002.

69. Конотопов М.В., Сметанин С.И. История экономики: Учебник для вузов. -Изд. 3-е. М.: Академический прооект, 2001.

70. Косенков P.A. Инновационные модели экономики (теория, методы и сферы применения): Монография. Волгоград: ВолгГТУ, 2000.

71. Котлер Ф. Маркетинг. Менеджмент = Marketing management. Пер. с англ. СПб.: Питер, 2000.

72. Коуз Р. Фирма, рынок и право. М.: Дело, 1993.

73. Краснова И.А. Страховые фонды и финансово-кредитные отношения. М.: Изд. центр СО «Анкил», 1993.

74. Круглов А.Г. Системный анализ научно-технических нововведений. -М.: Наука, 1991.

75. Крылов Э.И., Власова В.М., Журавкова И.В. Анализ эффективности инвестиционной и инновационной деятельности предприятия. М.: Финансы и статистика, 2003.

76. Кудинов Л.Г. Инновационные стратегии в машиностроении. М.: Изд. РЭА, 1998.

77. Львов Д.С.«Экономика России: прорыв в XXI век», журнал «Проблемы теории и практики управления» №4, 2000 год.

78. Львов Д. Провалы в нации провалы в экономике. Независимая газета. 1995 г. 23 марта.

79. Маклярский Б.М. «Экономика России», М. «Международные отношения», 2001 г.

80. Маниловский Р. Г., Юлкина JI.C., Колесникова Н. А. и др. Бизнес-план. Методические материалы. 3-е изд., доп. / Под ред. Колесниковой Н. А., Миронова А. Д. - М.: Финансы и статистика, 2000.

81. Масютин С.А. «Механизмы корпоративного управления». М. Финстатинформ. 2002 г.

82. Менеджмент. Пер. с англ. серия «Мастерство». - М.: ЗАО «Олимп-бизнес», 1999.

83. Молодцова Р.Г. Инвестиции и инновации в концепции экономического роста: Научное издание. М.: Изд. РЭА, 1997.

84. Морозов Ю.П. Инновационный менеджмент: Учебное пособие. Н. Новгород : ННГУ, 1997.

85. Мосийчук В.А., Швец A.M. Опыт и теория развития техники в условиях рынка. М.: МП «Зонд», 1991.

86. Неиндустриальные организации инвесторов на рынке финансовых услуг. Методическое пособие / под ред. Плахотной Д.Г. -М.: ИИФ «СПРОС» КонфОП, 2000.

87. Никитин A.A. «Переломить себя, чтобы понять свою же выгоду». М. Журнал «Банковское дело в Москве», №3, март 2002 года.

88. Никитин A.A. «Парижская Коммуна»: выжили на свои, под развитие можем взять в долг». М. Журнал «Банковское дело в Москве», №5, май 2002 г.

89. Никитин A.A. «Основы стратегического управления современным промышленным предприятием». М. Изд. «Палеотип»,2002 г.

90. Никитин A.A. « Повышение эффективности управления промышленности важный фактор развития экономики». М. Изд. «Палеотип»,2002 г.

91. Никитин A.A. «Формирование системы стратегического управления крупными предприятиями как направление развития реального сектора экономики России». М. Изд. «Палеотип»,2002 г.

92. Никулин Л.Ф., Бусов В.И. Менеджмент горизонтальных структур: Учебное пособие. М.: Изд. РЭА, 1993.

93. Никулин Л.Ф., Егоров А.Ю. Виртуальный мир современного менеджмента. М.: Издатель Каткова Т.В., 2000.

94. Новая постиндустриальная волна на Западе. Антология / Под ред. B.JI. Иноземцева, М.: «Academia», 1999.

95. Норт Д. Институты, институциональные изменения и функционирование экономики. М., 1997.

96. Павлова И.В., Салиенко Н.В. Развитие холдингов как формы организации крупного бизнеса// Кожевенно-обувная промышленность, 1999, №3.

97. Панов А.И. «Стратегический менеджмент». М. «ЮНИТИ ДАНА», 2002 г.

98. Пантелеев Е.А. — руководитель авторского коллектива. «Промышленная политика Правительства Москвы на 2001-2003 годы». Сборник. М. Департамент науки и промышленной политики. 2001 г.

99. Перевалов Ю.В. Инновационное предпринимательство и проблемы технологического развития // Общество и экономика. 1997. №5.

100. Петухов В.Н. Корпорации в российской промышленности. М.: Изд. Городец, 1999.

101. Плотников B.C., Шестакова В.В. Финансовый и управленческий учет в холдингах/ под ред. В.И. Бариленко. М.: ИД ФБК - ПРЕСС, 2004 г.

102. Портер М. Международная конкуренция. Пер. с англ. / Под ред. В.Д. Щетинина. — М.: Международные отношения, 1993.

103. Прокопьев A.A. Современный отечественный промышленный менеджмент: Учебное пособие. М.: Изд. РЭА, 1999.

104. Промышленность Москвы. Промышленная политика. Экономика. Финансы. Справочник. М. Информационный издательский центр «Наука и Промышленность». 1999 г.

105. Российские статистические ежегодники. М.: Госкомстат, 1992 -2002.

106. Русинов Ф.М., Никулин Л.Ф., Фаткин J1.B. Менеджмент и самоменеджмент в системе рыночных отношений: Учебное пособие. — М.: Изд. РЭА, 1996.

107. Сакайя Т. Стоимость, создаваемая знанием, или история будущего. // Новая постиндустриальная волна на Западе. Антология / Под ред. B.JI. Иноземцева. М.: «Academia», 1999.

108. Санто Б. Инновация как средство экономического развития. -М.: Прогресс, 1990.

109. Сборник бизнес-планов с комментариями и рекомендациями. / Под ред. В. М. Попова. Издание третье, перераб. и доп. КноРус. -М.: ГНОМ и Д, 2000.

110. Селигмен Б. Основные течения современной экономической мысли. Пер. с англ. -М.: Прогресс, 1968.

111. Сенчагов B.K. Экономическая безопасность: геополитика, глобализация, самосохранение и развитие М.: Финстатинформ, 2002.

112. Соловьев B.C. Стратегический менеджмент: Учебник. Ростов на Дону, изд. «Феникс», 2002.

113. Стоянова Е.С. и др. Финансовый менеджмент: теория и практика. -М.: Изд-во «Перспектива», 2000 г.

114. Строков В. А. Коммерческая деятельность товаропроизводителя. -М.: ХОРС, 1998.

115. Томпсон A.A., Стрикленд А. Дж. Стратегический менеджмент. Искусство разработки и реализации стратегии. Пер. с англ. М.: «ЮНИТИ», 1998.

116. Тоффлер Э. Третья волна. М.: ACT, 1999.

117. Туроу J1. Будущее капитализма. Как экономика сегодняшнего дня формирует мир завтрашний. // Новая постиндустриальная волна на Западе. Антология / Под ред. В.Л. Иноземцева. М.: «Academia»,1999.

118. Управление инвестициями в 2-х т. Том 2 / В.В. Шеремет и др. -М.: Высшая школа, 1998.

119. Управление инновациями. Становление и развитие малой технологической фирмы / Сборник статей. М.: АНХ, 1999.

120. Управление инновациями. Факторы успеха новых фирм / Сост. и общ. ред. Н.М. Фонштейн. Пер. с англ. М.: «ДелоЛтд», 1995.

121. Управление нововведениями и стратегия корпораций. М.: Экономика, 1990.

122. Уринсон Я.М. О мерах по оживлению инновационного процесса в России/ Вопросы экономики, 1997, № 1.

123. Уткин Э. А. Бизнес-план компании. М: ТАНДЕМ, ЭКМОС,2000.

124. Фаткин JI.B. Утопии, мифы и иллюзии менеджмента. М.: Главн. ред. межд. журн. «Проблемы теории и практики управления», 2002.

125. Фаткин Л.В., Петросян Д.С Основы теории менеджмента: Учебное пособие. -М.: Изд. РЭА, 1992.

126. Фатхутдинов P.A. Инновационный менеджмент: Учебник. -СПб.: Питер, 2003.

127. Фатхутдинов P.A. Управленческие решения: Учебник. М.: ИНФРА-М, 2002.

128. Фатхутдинов P.A. «Стратегический менеджмент», учебник, М. Изд. «Дело», 2002 г.

129. Фондовый рынок России: ведущие эмитенты / Справочник. М.: Изд-во СКЕЙТ и ММВБ, 2001, выпуск 5.

130. Фукуяма Ф. Доверие. Социальные добродетели и созидание благосостояния. // Новая постиндустриальная волна на Западе. Антология / Под ред. В.Л. Иноземцева. М.: «Academia», 1999.

131. Хоминич И.П. Финансовая стратегия компании: научное издание. М.: изд-во «Рос.экон.акад», 1998 г.

132. Хучек М. Инновации на предприятиях и их внедрение. М.: Луч, 1992.

133. Чудаков А.Д. Логистика: Учебник. М.: Изд. РДЛ, 2001.

134. Шеко П. Инновационный хозяйственный механизм.//Проблемы теории и практики управления. 1999. - №2.

135. Шеремет А. Д., Сайфулин P.C., Мегашев Е.В. Методика финансового анализа. М.: ИНФРА - М. 2001 г.

136. Шиткина И.С. «Холдинги. Правовой и управленческий аспекты.» -М., ООО «Городец-издат», 2003 г.

137. Шумпетер И.Теория экономического развития. М.: Прогресс, 1982.-c.211.

138. Эдвинссон Д., Мэлоун М. Интеллектуальный капитал. Определение истиной стоимости компании. // Новая постиндустриальная волна на Западе. Антология / Под ред. B.JI. Иноземцева. М.: «Academia», 1999.

139. Эрроу К. Возможности и пределы рынка как механизма распределения ресурсов // THESIS. 1993. Т. 1. Вып. 2.

140. Demarest, М. "Understanding knowledge management", Long Range Planning, Vol. 30, 1997.

141. Hall R. The strategic analysis of intangible resources. Strategic Management Journal, 1992. 13.

142. Miller, W. "Building the ultimate resource", Management Review, January, 1999.

143. Miller, W. "Fostering intellectual capital", HRFocus, January, 1998.

144. North D.C. Institutions, institutional change and economic performance. Cambridge. 1990.

145. Sadler P. Managerial Leadership in Post-Industrial Society. Aldershot, 1988