Совершенствование управления инвестиционной деятельностью на предприятиях черной металлургии тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Валуев, Константин Евгеньевич

• Валуев, Константин Евгеньевич
• кандидат экономических наук
• 2000

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Валуев, Константин Евгеньевич

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. СОСТОЯНИЕ ЧЕРНОЙ МЕТАЛЛУРГИИ РОССИИ И ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ПОТЕНЦИАЛ ОТРАСЛИ.

1.1 Состояние черной металлургии России.

1.1.1 Характеристика черной металлургии России и экономические проблемы ее развития.

1.1.2 Рынок металлопродукции.

1.1.3 Стратегические направления развития отрасли.

1.2 Инвестиционный климат в Черной металлургии России.

Глава 2 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ПРЕДПОСЫЛКИ СОЗДАНИЯ СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ ИНВЕСТИЦИЯМИ.

2.1 ОБЩИЕ ВОПРОСЫ КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЙ.

2.2 СТРАТЕГИЧЕСКОЕ ПЛАНИРОВАНИЕ КАК МЕТОД ДОСТИЖЕНИЯ КОНКУРЕНТНОГО ПРЕИМУЩЕСТВА.

2.2.1 Основные этапы разработки стратегии компании.

2.2.2 Стратегический анализ.

2.2.3 Стратегический выбор.

2.2.4 Осу ществл ение стратегии.

2.3 Эффективное управление инвестициями - стратегический выбор Российской черной металлургией.

ГЛАВА 3. СИСТЕМА УПРАВЛЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬЮ^ 3.1 СОЗДАНИЕ СТРУКТУРЫ УПРАВЛЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ

ДЕЯТЕЛЬНОСТЬЮ.

3.2 КОНЦЕПЦИЯ ВЕДЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ НА ПРЕДПРИЯТИИ ЧЕРНОЙ МЕТАЛЛУРГИИ.

3.2.1 Разработка концепции развития.

3.2.2 Разработка бизнес-плана.

3.2.2 Реализация инвестиционных проектов.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Совершенствование управления инвестиционной деятельностью на предприятиях черной металлургии»

Российская экономика и большая часть российских предприятий находятся в настоящий момент в достаточно трудных условиях хозяйствования. Помимо объективных условий, связанных с неопределенной политической и экономической ситуацией в стране, существует достаточно причин, обуславливающих низкую конкурентоспособность российских предприятий:

• переориентация экономики с военной на гражданскую направленность;

• разрыв устоявшихся экономических связей;

• морально и технически устаревшее оборудование;

• отсутствие и/или неприменение энерго- и материалосберегающих технологий;

• низкая производительность труда;

• низкое качество продукции;

• отсутствие развитой инфраструктуры;

• плохо функционирующая финансовая система;

• система налогообложения, препятствующая росту производства и инвестициям в пром ышленность.

Эти и ряд других причин характерны для большинства отраслей промышленности в целом и для черной металлургии в частности.

В результате действия этих факторов и общего промышленного спада производство черных металлов за период с 1990 года упало более чем на 50%, предприятия находятся в тяжелом финансовом положении и можно ставить вопрос о выживаемости отрасли, которая, с одной стороны, не выделяется как приоритетная в документах правительства, а с другой стороны, является и еще долгие годы будет являться базовой отраслью промышленности.

Разумеется, часть падения производства обусловлена излишним металлопотреблением в СССР, и вряд ли можно говорить о восстановлении производства продукции черной металлургии на прежнем уровне. Кто-то может указать, что необходимо закрыть часть предприятий, сосредоточив производство на наиболее эффективных компаниях отрасли. Все это справедливо, однако не следует забывать, что большинство предприятий данной отрасли являются градообразующими, следовательно, их закрытие может привести к резкому росту безработицы и социальным взрывам, поскольку трудовая миграция в нашей стране развита недостаточно.

Таким образом, на взгляд автора, необходимо обратиться к такому понятию как конкурентоспособность предприятий черной металлургии РФ, а именно к ее повышению до уровня, позволяющего предприятиям как минимум нормально существовать в рыночных условиях, экспортируя продукцию, не находящую спроса на внутреннем рынке.

Одним из основных мероприятий по повышению конкурентоспособности, безусловно является техническое перевооружение предприятий, освоение ими новейших технологий. Это вряд ли возможно без достаточно масштабных инвестиций, учитывая состояние основных фондов. Соответственно, намного возрастает роль того, каким образом осуществляется процесс управления инвестициями, то есть предприятиям необходимо ответить на ряд вопросов и освоить ряд функций, которые были невостребованы, либо востребованы не полностью в плановой системе и в первые годы рыночных преобразований, когда перед многими предприятиями стояла одна задача - выжить.

Таким образом, большинству фирм предстоит освоить стратегическое планирование, охватывающее все стороны деятельности компании, а также методики и технику привлечения заемных средств и эффективного использования собственных достаточно ограниченных ресурсов для реализации наиболее эффективных проектов, способствующих достижению целей, поставленных в ходе процесса планирования.

Целью исследования является анализ современного состояния российской черной металлургии, перспектив ее развития и повышение конкурентоспособности отдельных предприятий отрасли через осуществление программы технического перевооружения путем привлечения отечественных и иностранных инвестиций. В соответствии с поставленной целью в работе решались следующие задачи:

1. Анализ текущего состояние черной металлургии в России и тенденций развития отрасли в соответствии с прогнозами развития российской экономики.

2. Определение основных проблем предприятий отрасли и путей их решения.

3. Анализ подходов к вопросу конкурентоспособности предприятий и путей ее достижения.

4. Идентификация проблемы управления инвестиционной деятельностью как ключевой для успешного функционирования предприятий черной металлургии в конкурентной среде.

5. Классификация основных источников финансирования капитальных вложений для предприятий черной металлургии.

6. Обоснование создания службы развития и инвестиций, определение ее функций и разработка методических рекомендаций для ее работы.

7. Разработка интегрированной экономико-математической модели предприятия как основы для принятия инвестиционных решений.

Объектом исследования являются крупнейшие предприятия черной металлургии России.

Предметом исследования является деятельность отечественных предприятий в области привлечения инвестиционных ресурсов для технического перевооружения.

Теоретической и методологической основой исследования являются современные разработки в области стратегического планирования, управления проектами, теории корпоративных финансов, публикации и методики международных экономических и финансовых организаций, таких как UNIDO, OECD, EBRD и др., материалы исследований ряда ведущих консультационных компаний (agiplan AG, Beddows Hatch, ЮНИКОН MC), информационно-аналитические обзоры Минэкономики РФ,

Корпорации «Чермет», публикации в российских и зарубежных экономических журналах.

Научная новизна исследования заключается в разработке концепции управления инвестиционной деятельностью на предприятиях черной металлургии, основанной на предложенной автором комплексной методике работы в области осуществления инвестиционных вложений в условиях металлургического предприятия.

Основные научные результаты, полученные лично автором:

• проведен анализ состояния и перспектив развития отрасли и оценен ее инвестиционный потенциал;

• выявлена необходимость осуществления целенаправленной инвестиционной политики в черной металлургии;

• определены направления повышения конкурентоспособности предприятий отрасли;

• разработана и опробована на практике методика проведения подрядных торгов;

• разработан ряд математических моделей для принятия оперативных управленческих решений при ведении инвестиционной деятельности;

• предложена концепция организации инвестиционной деятельности на предприятиях черной металлургии.

Практическая значимость работы заключается в том, что разработанные методики, рекомендации и модели позволяют:

• повысить эффективность управления инвестициями на металлургических предприятиях,

• не допускать нецелевого использования средств,

• повысить оперативность и качество принятия инвестиционных решений,

• использовать ряд процедур в качестве стандартных

Результаты исследования докладывались на международных конференциях, посвященных проблемам металлургии, полученные выводы и методики нашли применение на ряде предприятий и фирм, таких как ОАО «ММК», ЗАО «Пятый передел», CMC Демаг АГ, Мицуи и Ко.

Работа состоит из трех глав. В первой главе проведен анализ состояния и перспектив развития черной металлургии России, а также рассмотрен инвестиционный климат в отрасли. Во второй главе будет дано краткое описание ряда теоретических положений, имеющих важнейшее значение для понимания вопроса конкурентоспособности компаний и путей ее достижения. Третья глава посвящена вопросу разработки на металлургическом предприятии концепции управления инвестициями, создания в ее рамках службы инвестиций и развития и разработке методики ее работы.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Валуев, Константин Евгеньевич

Выводы по Гпаве 3.

1. Для создания эффективной системы управления инвестициями необходимо создать структуру, координирующую деятельность всех подразделений предприятия, задействованных в инвестиционном процессе.

2. Основными направлениями службы должны быть разработка программ развития, долгосрочное планирование и анализ эффективности инвестиций, и подготовка и реализация инвестиционных проектов, исходя из чего служба должна состоять из трех функциональных блоков.

3. Для удачного вхождения новой службы в существующую организационную структуру разработан распорядительный документ - типовой стандарт предприятия, регламентирующий взаимодействие всех подразделений в ходе инвестиционного процесса.

4. Работа службы состоит из ряда взаимосвязанных шагов, охватывающих инвестиционный процесс на предприятии: разработка концепции развития, подготовка бизнес-плана компании, реализация инвестиционной программы, анализ исполнения и внесение необходимых корректировок.

5. Служба развития и инвестиций должна использовать необходимый инструментарий для целей планирования и анализа, в частности для осуществления долгосрочного планирования предлагается разработанная интегрированная модель предприятия, позволяющая оценивать различные сценарии развития.

6. Разработана методика проведения подрядных торгов как основной формы подготовки проекта к реализации и обеспечения привлечения заемных средств и ряд других инструментов, позволяющих повысить качество оперативных инвестиционных решений.

7. Внедрение всего комплекса предложенных мероприятий позволяет создать эффективную систему управления инвестициями на предприятии.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

1. В ходе анализа состояния и перспектив черной металлургии России, выявлены основные проблемы и недостатки отрасли, определены основные направления ее развития, сделан вывод о необходимости осуществления значительных капиталовложений для достижения конкурентоспособности в долгосрочной перспективе.

2. В связи с неблагоприятным инвестиционным климатом в отрасли и ее низкой конкурентоспособностью на мировом рынке сделан вывод о необходимости разработки и внедрения новой системы управления инвестициями, позволяющей повысить конкурентоспособность предприятия в условиях ограниченности ресурсов.

3. Предложено создать службу развития и инвестиций, координирующую весь процесс осуществления инвестиционных вложений, состоящую из департаментов развития, долгосрочного планирования и анализа, и проектов.

4. Разработаны основные функции службы развития и инвестиций, включающие в себя разработку программ развития, осуществение долгосрочного планирования, анализ эффективности и финансовой состоятельности проектов, разработку и координацию реализации проектов.

5. Разработана методика и процедуры работы данной структуры в рамках действующего предприятия, позволяющие организовать эффективное взаимодействие с существующими подразделениями при разработке и исполнении инвестиционной программы компании.

6. Предложен инструментарий работы службы развития и инвестиций, включающий в себя ряд математических моделей и структурированных организационных методик, позволяющих поднять качество принимаемых управленческих и инвестиционных решений .

7. Внедрение всего комплекса предложенных мероприятий позволяет:

• определить направления развития компании;

• создать эффективную систему долгосрочного планирования и осуществления инвестиционных вложений;

• оптимизировать процесс реализации инвестиционных проектов;

8. Отдельные элементы разработанной системы управления инвестициями успешно применяются на ведущих предприятиях отрасли, таких как ОАО «ММК», ЗАО «Пятый передел», позволяя принимать обоснованные инвестиционные решения и снизить инвестиционные издержки по проектам.

Таким образом, в ходе работы выявлены основные проблемы черной металлургии РФ, рассмотрены теоретические вопросы для нахождения путей их решения, разработана методика осуществления инвестиционных вложений для достижения конкурентоспосбности предприятий.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Валуев, Константин Евгеньевич, 2000 год

1. Корпорация производителей черных металлов «Чермет». Информационно-аналитический обзор «Производство, экономика и маркетинг в черной металлургии», №1, 1999

2. Корпорация производителей черных металлов «Чермет». Сборник информационных материалов по социальным вопросам, инвестициям и ВЭД, №3, 2000

3. Стратегия развития металлургической промышленности России до 2005 года, Департамент экономики металлургического комплекса Минэкономики РФ,1999

4. Конец игры или новая игра: выход из порочного круга. Проект экспертной группы «МакКинзи» по металлургии и горнодобывающей отрасли, Магнитогорск, 2000.

5. Окончательный отчет для ЕБРР «ММК, Экспертиза проекта», «Беддоуз Хатч»,2000

6. The steel market in 1998 and the outlook for 1999 and 2000, OECD Report, 1999

7. Survey of effective capacity for the production of pig iron and steel: 1999 to 2002, OECD Report, 1999

8. Statistical annex to the report on the steel market in 1998 and the outlook for 1999 and 2000, OECD Report, 1999

9. Корпорация производителей черных металлов «Чермет». Информационно-аналитический обзор «Производство, экономика и маркетинг в черной металлургии», № 2, 1999

10. Harkness. The factor-proportions model with many nations, goods and factors: theory and evidence, Review of Economic and Statistics, Vol. 65, #2, 1984

11. Leontief. Domestic production and foreign trade: the American capital position reexamined, Economica internazionale, Vol. 7, Feb. 1954

12. Vernon. International investment and international trade in the product cycle, Quarterly Journal of Economics, Vol. 80, #2, May 1966

13. Porter "The Competitive advantage of nations", NY, The Free Press, 1990

14. Porter. Competitive Advantage, Free Press, 1980

15. Johnson, Scholes "Exploring Corporate Strategy", Prentice Hall, 1997

16. Porter. Competitive Strategy, Free Press, 1980

17. Ambrosini. Exploring Tecniques of Analysis and Evaluation in Strategic Management, Prentice Hall, 1998

18. Clarke. Rethinking the Company, Pitman, 1994

19. Bowman, D. Faulkner. Competitive and corporate Strategy, Irwin, 1996

20. Ansoff. Corporate Strategy, Penguin, 1988

21. Peters and Waterman, In Search of Excellence, Harper and Row, 1982

22. Уве Кумм. Анализ состояния и перспективы российской черной металлургии, Металлоснабжение и сбыт, №1, 2000

23. Гринберг. Стратегический план: плыть по течению, Металлоснабжение и сбыт, № 6, 19992606 инвестиционной деятельности в РСФСР. Закон №1488-1 от 27.12.912706 утверждении Положения о подрядных торгах в РФ. Распоряжение от 13.04.96, №660-р/18-17

24. Д. Шапиро и др. Управление проектами, СПб, ДваТрИ, 1996

25. Эрик С., Зигель и др. Составление бизнес-плана /Пер. с англ., М.: Джон уайли энд Санз, 1994

26. Behrens, Havranek. Manual for the preparation of Industrial Feasibility Studies, UNIDO Publication, 1991

27. M. Четыркин. Методы финансовых и коммерческих расчетов, М.:делоб 1992

28. В. Шеремет и др. Управление инвестициями: в 2-х т. Т.2., М.:Высшая школа, 1998

29. Методические рекомендации по оценке проектов и их отбору для финансирования, М.:Информэлектро, 1994

30. Порядок работы с проектами, финансируемыми за счет займов МБРР. Утвержден постановлением правительства РФ № 395 от 3.04.96.

31. Методические рекомендации по оценке оферт и выбору лучшего предложения из представленных на подрядные торги, М., ЦНИИЭУС, 1994