Принципы и механизмы повышения эффективности банковской деятельности на основе использования инноваций тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.10, доктор экономических наук Кох, Лариса Вячеславовна

• Кох, Лариса Вячеславовна
• доктор экономических наук
• 2010

Оглавление диссертации доктор экономических наук Кох, Лариса Вячеславовна

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. НОВАЯ ЭКОНОМИКА И РАЗВИТИЕ БАНКОВСКОГО

БИЗНЕСА НА ИННОВАЦИОННОЙ ОСНОВЕ.

1.1. Развитие мирового банковского бизнеса в условиях формирующейся новой экономики.

1.2. Банковская система России в начале ХХ1-го века и основные тенденции её развития.

Выводы.

ГЛАВА 2. КОНЦЕПЦИЯ ИННОВАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

БАНКА.

2.1. Инновации как инструмент повышения эффективности бизнеса: теоретический аспект.

2.2. Банковские услуги, продукты и технологии как объекты инноваций.

2.3. Концептуальные основы инновационной деятельности банка

Выводы.

ГЛАВА 3. МЕХАНИЗМЫ ИННОВАЦИОННОГО РАЗВИТИЯ

БАНКОВСКОГО БИЗНЕСА И ИННОВАЦИОННЫЕ БИЗНЕС-МОДЕЛИ КРЕДИТНЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ.

3.1. Эволюция и структурный анализ банковских инновационных продуктов и услуг конца ХХ-го - начала XXI веков

3.2. Характеристика инновации как технологий инфокоммуникационного типа.

3.3. Специфика процесса распространения инноваций в банковском бизнесе.

3.4. Формирование инновационных бизнес-моделей банков.

Выводы.

ГЛАВА 4. ТЕОРЕТИКО-МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ К ОЦЕНКЕ ЭФФЕКТИВНОСТИ БАНКОВСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ НА ОСНОВЕ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ИННОВАЦИЙ.

4.1. Инновационный процесс: принципы управления, понятие «эффективность деятельности», её показатели.

4.2. Принципы и критерии повышения эффективности деятельности банка на основе использования инноваций.

4.3. Методы оценки эффективности внедрения информационных технологий.

4.4. Особенности применения сбалансированной системы показателей для оценки эффективности банковских инноваций.

Выводы.

ГЛАВА 5. МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ И КОНЦЕПТУАЛЬНЫЕ

ОСНОВЫ ОРГАНИЗАЦИИ СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ ИННОВАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ БАНКА.

5.1. Сущность и виды банковских рисков

5.2. Классификация банковских рисков и характер их проявления при инновационной деятельности банка.

5.3. Интернет-банкинг и сопутствующие ему риски.

5.4. Формирование системы управления рисками и влияние на неё инновационной деятельности банка.

Выводы.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Принципы и механизмы повышения эффективности банковской деятельности на основе использования инноваций»

Актуальность темы исследования. Перед российской экономикой поставлена задача преодоления сырьевой направленности за счёт ускоренной диверсификации и повышения её эффективности. Одним из способов решения этой задачи является активное внедрение достижений науки и техники в деятельность всех экономических субъектов, перевод экономики нашего государства на инновационный путь развития. Значительную роль в трансформации российской экономики играют коммерческие банки. Функционируя в высококонкурентной среде при снижении доходности по всему спектру банковских операций и увеличении рисков банковской деятельности, кредитным организациям для повышения эффективности своей деятельности необходимо активно внедрять в банковскую практику инновационные продукты, услуги и технологии. Внедрение инноваций позволит банкам оптимально распределять свои ресурсы, минимизировать издержки, совершенствовать каналы доставки банковских продуктов до потребителя, улучшить качество предлагаемых услуг и тем самым повысить эффективность банковской деятельности и обеспечить рост конкурентоспособности банка на финансовом рынке.

Инновационная деятельность банка многогранна. Банковская^ инновация - это не только создание и внедрение новых продуктов, но и расширение списка предлагаемых услуг, использование современных инфокоммуникаци-онных технологий, которые открывают перед клиентами банка уникальные возможности получения банковских услуг. Инновационные решения охватывают сферу управления банка в целом, его отделений и онлайновых офисов. Инновационные подходы наблюдаются в вопросах оценки кредитоспособности заёмщиков и управления рисками. Объективная необходимость разработки и внедрения инноваций обусловлена тем, что это выступает основным механизмом поддержания рентабельности всей деятельности банка в соответствии с процессами, происходящими в экономике государства.

Перед российскими банками поставлена также задача интеграции в мировую финансовую систему. Вследствие этого, им необходимо, критически 4 подходя к успехам и неудачам иностранных банков, активизировать инновационную деятельность и на её основе повысить эффективность банковского бизнеса. Этим и определяется актуальность выбранного направления диссертационного исследования.

Степень научной разработанности проблемы. Научно-методологическую основу проведённого исследования составили фундаментальные исследования как отечественных, так и зарубежных учёных.

Инновационным процессам в банковском бизнесе в той или иной степени посвятили свои исследования зарубежные специалисты П. Роуз, Т. Кох, Дж. Синки, и российские учёные Г.Н. Белоглазова, Е.А. Бибикова, Н.И. Ва-ленцова, Е.Ф. Жуков, Г.Г. Коробова, Ю.И. Коробов, Л.П. Кроливецкая, О.И. Лаврушин, И.Д. Мамонова, В.В. Масленников, A.C. Обаева, Ю.В. Рожков, В.И. Самаруха, Ю.А. Соколов, A.M. Тавасиев, K.P. Тагирбеков и другие. Избрав объектом своих исследований банковскую сферу экономики, они внесли вклад в развитие теории инноваций, разработанной зарубежными учёными и представителями отечественной науки П. Друкером, Ф. Никсоном, Э. Роджерсом, Б. Санто, Й. Шумпетером, Д.М. Гвишиани, Л.М. Гохбергом, В.И. Громека, С.Д. Ильенковым, P.A. Фатхутдиновым и другими. Решению некоторых проблем, связанных с инновационной деятельностью банка, были посвящены труды B.C. Викулова, К.В. Замышляевой, А.И. Полищук, П.В. Се-миковой, Э.А. Уткина и ряда других учёных. Однако ими затронуты лишь отдельные аспекты данной проблемы.

Обострившаяся конкурентная борьба в банковском бизнесе, приведшая к тому, что банки, деятельность которых прежде характеризовалась словами «консервативная», «осторожная», «осмотрительная», стали все чаще вести агрессивную политику. Это привело к росту доли высоко рискованных операций и сделок на финансовом рынке. Влияние инноваций на структуру рисков банковской деятельности неоднозначно. Поэтому, ставя вопрос о повышении эффективности банковской деятельности на основе внедрения инноваций, необходимо исследовать проблему влияния инновационной деятельности на изменение структуры и видов рисков. Разработанные Ф. Найтом, Й. Шумпетером, Дж. Кейнсом, Д. Нейманом, О. Моргенштерном и другими учёными основные положения теории рисков, применительно к финансовой сфере экономики были дополнены исследованиями зарубежных и российских учёных: У. Нэпмэна, К. Рэдхэда, С. Хьюса, Т. Коха, Ф. Джориона, А.Р. Алавердова, А.П. Альгина, НА. Амосовой, В.Н. Вяткина, В.А. Гамза, В.В. Глухова, С.Е. Дубовой, С.Н. Кабушкина, Г.Г. Коробовой, Г.И. Кравцовой, О.И. Лаврушина, В.Р. Окорокова, М.А. Рогова, Ю.В. Рожкова, Ю.Ю. Русанова, H.A. Савинской, В.Т. Севрук, Н.Э. Соколинской, A.C. Шапкина и других.

Однако, несмотря на серьёзную проработку проблем, возникающих при управлении деятельностью банка, некоторые теоретические, методологические, а также многие прикладные вопросы на современном этапе развития банковского бизнеса требуют своего решения и, как следствие, проведения дополнительных исследований. Прежде всего, это относится к учету специфики осуществления инновационной деятельности в банковском бизнесе, когда инновации становятся стратегическим ресурсом в решении задач повышения эффективности и конкурентоспособности. Начавшийся в 2008 году мировой финансовый кризис, среди причин которого широкое использование ряда специфических, в том числе банковских, продуктов, признанных в своё время практически революционными инновациями, предполагает необходимость переосмысления инновационных процессов, происходящих в банковской сфере.

Существует также необходимость теоретического обоснования и практического внедрения инструментария оценки эффективности ведения банковской деятельности с учётом разнообразия применяемых в банке инноваций. Это могут быть и отдельные инновационные продукты, и абсолютно новые для кредитной организации услуги, и технологии, направленные на повышение качества предоставления услуг клиентам или на повышение эффективности отдельных направлений деятельности банка. Финансовые показатели не в силах всесторонне оценить эффективность банковской деятельности, в которой идет активный процесс внедрения разнообразных инновационных проектов. В этих условиях требуется иной, адекватный новой экономике, подход к решению данной проблемы.

Важность решения сформулированной проблемы, недостаточная ее разработанность, как в теоретическом, так и в методологическом аспекте, определили выбор темы, постановку цели и задач диссертационного исследования.

Цель и задачи диссертационного исследования.

Целью исследования является развитие теории, методологических и методических положений, связанных с разработкой принципов и созданием механизмов повышения эффективности деятельности банков на основе внедрения инноваций в условиях становления и развития новой (информационной) экономики.

Достижение поставленной цели обусловило необходимость решения ряда логически взаимосвязанных задач, последовательно раскрывающих тему: основываясь на анализе тенденций современного этапа развития экономики, определить влияние специфики новой экономики на развитие мирового и российского банковского бизнеса;

- проанализировать развитие российской банковской системы, обобщить тенденции и систематизировать этапы внедрения инноваций; теоретически обосновать объект приложения инновационных решений в банке, уточнить сущность дефиниции «банковская инновация» и предложить классификацию банковских инноваций, способствующую повышению эффективности деятельности банка;

- проанализировать новые банковские продукты, технологии и услуги конца ХХ-го - начала ХХ1-го веков, выявить и систематизировать основные направления инновационной деятельности банка, способствующие повышению его эффективности и конкурентоспособности в современной открытой экономике;

- обобщить мировой и российский опыт развития инфокоммуникацион-ных технологий как наиболее перспективных инноваций банковского бизнеса и разработать рекомендации по повышению эффективности их использования;

- адаптировать теорию диффузии инноваций к исследованию процесса распространения наиболее перспективной технологической инновации банковского бизнеса - Интернет-банкинга, провести исследование и разработать рекомендации по повышению эффективности её использования;

- выработать основные принципы системного подхода к повышению эффективности банковской деятельности на основе использование инноваций;

- сформулировать принципы эффективного управления инновационной деятельностью банка, учитывающие специфику банковского бизнеса, и на основе этого разработать критерии, которым должна соответствовать система оценки эффективности внедрения банковских инноваций;

- обосновать выбор метода оценки эффективности деятельности банка, позволяющего учесть особенности внедрения инноваций в банковском бизнесе, и построить модель управления инновационной деятельностью банка, целью которой является повышение эффективности его работы;

- создать системы ключевых показателей эффективности банковской деятельности, позволяющие оценить эффективность внедрения инновационного продукта и инновационной технологии Интернет-банкинга;

- на основе анализа экономической природы категории «риск» и генезиса структуры рисков банковской деятельности предложить классификацию банковских рисков, отражающую последствия внедрения банковских инноваций на структуру и размер рисков, что в свою очередь будет способствовать повышению эффективности деятельности кредитной организации;

- уточнить сущность операционного риска и выявить особенности его влияния на эффективность деятельности банка в условиях активного ведения инновационного процесса; обосновать необходимость создания интегрированной системы управления рисками и разработать модель управления операционным риском.

Объектом диссертационного исследования выступает банковская деятельность в условиях формирования новой (информационной) экономики, отличительной особенностью которой является динамизм и инновационность её субъектов.

Предметом исследования является система экономических, организационных и финансовых механизмов повышения эффективности деятельности банка на основе использования инноваций.

Теоретической и методологической базой исследования послужили результаты фундаментальных и прикладных исследований в области экономической теории, банковского дела, стратегического и инновационного менеджмента, теории диффузии инноваций и экономико-статистического анализа.

Для обоснования выдвинутых в диссертации положений применялись методы логического, сравнительного, экспертного и статистического анализа, элементы системного подхода.

Информационной базой исследования послужили статистические данные Банка России, Ассоциации российских банков, коммерческих банков, информация, опубликованная в научных журналах экономического и финансового характера, взятая с официальных сайтов Банка России, коммерческих банков и консалтинговых групп, а также данные, собранные и проанализированные автором в процессе диссертационного исследования.

Научная новизна диссертационного исследования заключается в развитии теоретических и методологических положений, направленных на повышение эффективности банковской деятельности на основе разработки принципов и создания механизмов внедрения инноваций в рамках формирующейся информационной экономики.

Основные результаты, содержащие научную новизну и раскрывающие сущность решенной проблемы, были объединены в пять групп.

Первая группа результатов связана с обобщением качественных изменений факторов внешней среды функционирования банка в условиях новой экономики:

- выявлены новые качественные тенденции, определяющие основные направления трансформации мирового банковского бизнеса (глобализация и локализация; либерализация и защита национальных интересов; дерегуляция и нормативные меры государственного регулирования), показана противоречивость их влияния на развитие национальных банковских систем;

- представлено новое видение проблемы дезинтермедиации в свете разразившегося в начале XXI века финансового кризиса, позволяющее поставить под сомнение выдвинутую некоторыми учёными гипотезу «отмирания банков» и обосновать наличие противоположной тенденции - усиление роли и значимости банков как специфических финансовых институтов в экономике государства.

Вторая группа результатов связана с развитием теории банковского дела в направлении конкретизации и дальнейшего углубления теоретических аспектов инновационной деятельности коммерческого банка:

- по результатам анализа развития российской банковской системы обобщены тенденции и систематизированы этапы внедрения инноваций, что позволило выявить характерные особенности каждого из них;

- показано, что банковский продукт и услуга имманентны отношениям, возникающим между банком и потребителем с разных сторон: продукт отражает отношения с точки зрения производителя, а услуга - с позиции потребителя, это позволяет установить логическую взаимосвязь между объектами и субъектами инновационной деятельности банка: банки создают банковские продукты и, используя различные технологии, доводят их до клиента в виде услуги. Обоснованно авторское положение о большем разнообразии инновационных продуктов и технологий и ограниченном количестве инновационных банковских услуг;

- уточнено содержание понятия «банковская инновация» как доведённые до клиентов и принятые ими новые или кардинально изменённые банковские продукты, новые банковские услуги или услуги более качественного уровня, предоставленные на основе использования современных инфоком-муникационных технологий, а также внедрённые в банковский процесс организационные и информационные технологии, позволяющие банку напрямую или опосредованно получать экономический или социальный эффект. Основные отличия содержания предложенного определения от существующих заключаются в следующем: 1) показано, что объектами инновационных решений в банке являются только банковские продукты, услуги и технологии, из определения обоснованно исключены операции и сделки; 2) уточнено, что новыми для клиентов банка могут быть продукты и услуги, а кардинально изменёнными только продукты, относительно инновационной услуги можно говорить только об изменении качества её предоставления, которое зависит от уровня используемых в банке инфокоммуникационных технологий; 3) используемые в банке инновационные технологии могут быть направлены на решение задач организационного типа (улучшение процесса оценки кредитоспособности клиента, совершенствование системы управлении клиентами или системы управлении риском и т.п.) путём внедрения современных информационных систем; 4) экономический или социальный эффект от инновации банк получит только в случае её использования клиентами (диффузия инноваций); 5) в банке эффект от внедрения инноваций часто возникает не только напрямую в виде прибыли от внедрения инновационного решения в банковскую практику, но и опосредованно; предложена классификация банковских инноваций, отличительными особенностями которой являются: а) введение уровня новизны банковских инноваций, связанного с внедрением новых продуктов, услуг, технологий в иногородних филиалах банков при условии необходимости внесения в них значительных изменений, связанных с региональной спецификой; б) деление на инновации front- и back- офисов; в) введение классификационного признака «по видам затрат», что позволяет отделить инновационные услуги и технологии, требующие значительных не только интеллектуальных, но и финансовых вложений, от инновационных продуктов, на создание которых требуются, в основном, только интеллектуальных усилия сотрудников банка. Выявлены специфические характеристики, присущие только банковским инновациям; на основе анализа развития мирового банковского бизнеса выявлены наиболее заметные инновации, оказавшие существенное влияние на эффективность банковской деятельности в конце ХХ-го - начале XXI-го веков. Инновации представлены новыми банковскими продуктами, технологиями и услугами, появлению которых способствовало усиление конкурентной борьбы в банковском бизнесе и стремление повысить эффективность бизнеса; выявлена новая тенденция в развитии банковского бизнеса конца ХХ-го - начала XXI-го веков: банковский бизнес вступил в стадию внедрения инновационных моделей ведения бизнеса, где под инновационной бизнес-моделью банка понимается разработанная в соответствии с инновационной концепцией развития банка уникальная, не поддающаяся копированию технология ведения банковского бизнеса, нацеленная на повышение, с одной стороны экономической стоимости банка для его акционеров, с другой стороны, - финансовой устойчивости для клиентов и сотрудников банка. Предложенное уточненное понятие «инновационная бизнес-модель» позволило подчеркнуть: 1) связь модели ведения бизнеса с инновационной концепцией его развития; 2) уникальность инновационной бизнес-модели каждого банка; 3) нацеленность инновационной бизнес-модели на повышение эффективности бизнеса с точки зрения акционеров, клиентов и сотрудников банка; разработана и апробирована методика анализа восприятия инноваций коммерческих банков, учитывающая специфику банковского бизнеса; сформулированы рекомендации по совершенствованию способов внедрения и продвижения инновационной технологии Интернет-банкинга.

Третья группа результатов диссертационного исследования связана с разработкой методологических положений оценки эффективности банковской деятельности на основе использования инноваций:

- сформулированы основные принципы системного подхода к банковской деятельности и её инновационного направления. Введение принципов многоаспектности, ритмичности, прозрачности и нацеленности на конечный результат отражают специфику применения системного подхода к инновационной деятельности кредитной организации, планомерное ведение которой повышает эффективность работы банка в целом;

- сформулированы принципы эффективного управления деятельностью банка на основе использования инноваций, учитывающие специфику банковского бизнеса. Уточнена сущностная характеристика принципа масштабности новизны, включающая в себя не только уровень новизны, но и масштабность затрат по разработке и внедрению предлагаемой инновации согласно предложенной в диссертационном исследовании классификации инноваций. При раскрытии сущности принципа измеримости подчёркнута необходимость включения в систему оценки эффективности внедрения инноваций наряду с количественными качественных показателей. Введён принцип организационной концентрации инновационных идей, подразумевающий создание специальных подразделений исследования и разработки инновационных проектов, что позволит повысить эффективность деятельности банка;

- разработаны требования, которым должна удовлетворять система оценки эффективности инновационной деятельности банка, где особое внимание уделяется требованию соответствия системы оценки клиентоориенти-рованной концепции развития банка, а короткий жизненный цикл банковской инновации учитывается путём анализа используемого показателя эффективности на его актуальность;

- предложены, механизмы повышения эффективности деятельности банков, основанные на внедрении различного вида инноваций;

- по результатам анализа количественных, вероятностных и качественных методов оценки эффективности предложен метод «сбалансированной системы показателей», который позволяет проанализировать эффективность деятельности банка с оценкой эффективности внедрения-всего спектра инноваций (продукты, услуги, технологии)^ в соответствии с принятой в банке стратегией развития.

Четвертая группа результатов включает, в себя разработанный механизм формирования системы показателей эффективности внедрения инновационных продуктов и технологий в розничном сегменте банковского бизнеса, способствующих повышению эффективности и конкурентоспособности банка:

- разработана методика формирования» системы показателей эффективности банковской деятельности, основанная на концепции «сбалансированной системы показателей», отличие которой от существующих методов оценки эффективности заключается в предложенной декомпозиции показателей, позволяющей при построении причинно-следственных связей обеспечить достижение стратегических целей банком в целом и каждым структурным подразделением банка в отдельности;

- построена модель, управления инновационной деятельностью банка, способствующая повышению эффективности банковского бизнеса в целом, отличительной особенностью которой является сочетание интересов акционеров банка« (рост стоимости кредитной организации) с интересами клиентов и сотрудников (рост финансовой устойчивости банка), что позволит повысить эффективность банковской деятельности;

- предложены варианты модификации системы ключевых показателей эффективности банковской деятельности, позволяющие оценить эффективность внедрения инновационного продукта и инновационной технологии Интернет-банкинга.

Пятая группа результатов диссертационного исследования связана с разработкой теоретических и методологических подходов к оценке влияния инновационной деятельности на структуру и характер рисков банковской деятельности:

- предложена авторская классификация банковских рисков с точки зрения инновационной деятельности кредитной организации. В основу классификации положено влияние инновационных продуктов, услуг и технологий на количество и размер рисков банковской деятельности;

- выявлен неоднородный характер влияния инноваций на размер банковского риска: инновация может способствовать уменьшению риска (синдицированное кредитование, валютные и процентные свопы; фьючерсы), может увеличивать риск (работа на фондовом рынке), или её влияние зависит от состояния экономики (введение плавающей процентной ставки по кредитам, секьюритизация), учёт разнонаправленности влияния инноваций на риски будет способствовать повышению эффективности банковского бизнеса;

- уточнена сущность операционного риска, которая позволила расширить его спектр за счет включения внедренческого риска и риска неэффективности; доказано, что процесс внедрения инноваций в банковскую практику всегда приводит к росту операционного риска, что в итоге сказывается на результативности банковского бизнеса;

- обоснована необходимость создания единой для банка системы управления рисками путём внедрения концепции интегрированной системы управления рисками; учитывая специфику операционного риска при инновационной деятельности банка, разработана модель управления операционным риском как части интегрированной системы управления рисками банковской деятельности.

Теоретическая значимость диссертационного исследования состоит в развитии теории и методологии формирования механизма, направленного на повышение эффективности деятельности банка на основе использования инноваций различного вида. Разработанные автором методологические положения и рекомендации повышают результативность и обоснованность банковской деятельности.

Практическая значимость результатов диссертационного исследования заключается в возможности их широкого использования при разработке механизмов управления инновационной деятельностью банка, оценке эффективности отдельных инновационных решений, совершенствовании системы управления рисками для повышения эффективности деятельности кредитной организации.

Достоверность и обоснованность научных положений, основных выводов и рекомендаций диссертационного исследования подтверждается соответствием методологии, принятой в исследовании, основным положениям экономической теории и теории банковского дела.

Апробация результатов диссертационной работы. Основные положения и отдельные результаты исследования обсуждались на научно-практических конференциях: «Теория и практика финансов и банковского дела на современном этапе (г. Санкт-Петербург, СПбГИЭУ, 2007 г., 2008 г., 2009 г.), «Экономика, экология и общество России в 21-м столетии» (г. Санкт-Петербург, СПбГПУ, 2007 г., 2009 г.), «Интеллектуальный потенциал вузов - на развитие Дальневосточного региона-России и стран АТР» (г. Владивосток, ВГУЭС, 2007 г.), на международном научном симпозиуме «New tendencies in the development of international business» (г. Сеул, Республика Корея, 2007 г.), на постоянно действующем научном семинаре Международной высшей школы управления СПбГПУ, а также нашли отражение в соответствующих нормативных документах, регламентирующих инновационную деятельность коммерческого банка «САММИТ-БАНК» (г. Владивосток) и социального коммерческого банка Приморья «ПримСоцБанк» (г. Владивосток), что подтверждается актами о внедрении.

Внедрение результатов диссертационного исследования в учебный процесс во Владивостокском государственном университете экономики и сервиса реализовано при чтении курсов «Банковский менеджмент», «Организация деятельности коммерческого банка» для специалистов, в Санкт-Петербургском государственном политехническом университете при чтении курса «Банковские услуги» для магистров и слушателей Программы MBA, а также при подготовке и повышении квалификации специалистов в области банковского дела.

Публикации результатов исследования. Основные положения диссертационного исследования опубликованы в 4-х монографиях (авторский объем -29,53 п.л.) и в 33 научных статьях, из них 11 статей в научных журналах, входящих в перечень ВАК (общий объем 17,8 п.л., в том числе лично автором - 16,11 п.л.).

Объём и структура диссертационной работы. Диссертация состоит из введения, пяти глав основного текста, заключения, списка использованных источников и приложений. Объём работы 362 с. Список литературы включает 246 наименований.

Заключение диссертации по теме «Финансы, денежное обращение и кредит», Кох, Лариса Вячеславовна

Выводы

1. Проанализировав воззрения, современных ученых, специализирующихся в теории риска, был сделан вывод, что большинство исследователей связывает риск с неопределённостью прохождения> процесса, вероятностью его отклонения от прогнозируемой траектории развития, возможностью наступления нежелательного события.

2. Была предложена оригинальная классификация банковских рисков, которая послужила основой-для создания классификации рисков, связанных с инновационной деятельностью.

3. Обосновано расширение понятия операционный риск за счет включения в него внедренческого риска и риска неэффективности.

4. Предложен и реализован подход к классификации рисков с точки зрения оказания влияния» на их величину банковских инноваций. Приведены

327 примеры, подтверждающие различное воздействие инноваций на величину банковских рисков.

5. Доказано, что развитие современных информационных технологий не приводит к появлению новых рисков, появляются только новые источники риска, происходят сдвиги в структуре банковского риска.

6. Доказано, что максимальные сдвиги в структуре риска при внедрении Интернет-банкинга касаются, в первую очередь, стратегического, операционного, правового,1 репутационного, в меньшей степени, странового рисков.

7. Разработаны принципы управления рисками внедрённых инноваций, сгруппированные в четыре блока: первый блок - для уровня топ-менеджеров банка; второй блок включил принципы управления рисками инфокоммуни-кационных технологий; в третий блок вошли принципы, связанные с продажей клиентам инновационных продуктов и предоставлением им качественных банковских услуг; четвёртый блок объединил принципы управления стратегическим и репутационным рисками.

8. Обоснована необходимость использования единой для банка системы управления рисками. Рекомендована к внедрению интегрированная концепция управления рисками, объединяющая разрозненные управленческие подсистемы в сфере риск-менеджмента.

9. Предложена модель управления операционным риском как часть интегрированной системы управления рисками банковской деятельности.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В диссертационной работе осуществлено исследование проблем повышения эффективности банковской деятельности на основе использования инноваций в период трансформации мировой экономики, перехода её из постиндустриальной стадии развития к новой (информационной) экономике.

Проведённый анализ состояния современной экономики позволил автору найти дополнительные аргументы, доказывающие её информационный характер. Это дало право опровергнуть мнение некоторых зарубежных учёных, отрицающих революционное влияние информации на экономику, и подтвердить мнение их оппонентов, утверждающих, что мировая экономика вступила в новую фазу своего развития, т. е. пришла эра новой (информационной) экономики.

Проанализировав различные точки зрения на проблему существования новой экономики, диссертант пришел к выводу, что новая (информационная) экономика существует и характерными её чертами является интенсивное внедрением инновационных решений в производимые продукты, услуги и способы ведения бизнеса. Современная экономика всё больше приобретает виртуальный характер, об этом свидетельствует появление новых схем взаимодействия в корпоративном (ВиБтезБ^о-ВизтеяБ) и розничном (ВизтезБ-Ю-СопБитегя) бизнесах, развитие Интернет-банкинга, Интернет-инвестирования, Интернет-бирж.

В процессе исследования соискатель раскрывает новые моменты, которые показывают трансформацию роли кредитных организаций в информационной экономике и доказывает, что современный банк сегодня - это не только источник формирования, размещения кредитных ресурсов и расчётный центр, это - высокотехнологичный финансовый институт, готовый комплексно обслуживать сложные коммерческие сделки и проекты с партнёрами по всему миру.

Проведённое автором исследование подтвердило ранее полученные учёными выводы о том, что мировая банковская система находится под влиянием трёх факторов, которые и определяют основные направления трансформации банковского бизнеса:

- глобализация финансовых рынков;

- либерализация и дерегуляция национальных финансовых рынков;

- переход к мировым интегрированным технологическим системам.

Диссертантом найдены дополнительные аргументы, раскрывающие особенности влияния всех трёх факторов на банковский бизнес.

Глобализация в банковской сфере находит своё выражение в значительном расширении границ банковского бизнеса, который всё более принимает сетевой характер, то есть сопровождается созданием сети зарубежных филиалов. Одновременно на территорию государства проникают крупнейшие нерезиденты - представители мирового банковского бизнеса и, как следствие, отмечается рост числа филиалов и представительств иностранных банков. Активно идут процессы слияний и поглощений. Продолжающаяся консолидация в банковском бизнесе обусловлена стремлением банков увеличить долю на рынке, преумножить капитал банка, реструктуризировать розничный банковский бизнес, консолидировать ресурсы банка для создания инновационных банковских продуктов, услуг и технологий, усилить конкурентоспособность банка на рынке.

Проведённое автором исследование влияния процессов глобализации на стратегию и тактику ведения банковского бизнеса выявило следующую тенденцию: одновременно с глобализацией наблюдается усиление локальных факторов на банковский бизнес. Оценивая современную ситуацию в мировом банковском бизнесе, соискатель считает, что более корректно использовать термин «глокализация», не получивший пока широкого применения. В диссертации показаны новые аспекты, подтверждающие это явление. Глокализация, по мнению автора, затронула в, первую очередь региональные банки трансграничных территорий, которые, используя инструменты глобальной экономики, создают альянсы, играющие всё более заметную роль в экономике отдельных территорий своих государств. Следует также отметить влияние экономических и национальных особенностей на структуру, а иногда и на стратегию и тактику формирования и внедрения банковских продуктов.

Автор присоединяется к уже существующей точке зрения, что либерализация банковской деятельности породила явление дезинтермедиации, которое заключается в том, что банковские операции начинают совершать небанковские финансовые организации, а банки выходят на ранее закрытые для них рынки. Таким образом, стирается грань между банками и финансовыми организациями небанковского типа. Подобного рода процессы привели к тому, что среди учёных и специалистов в области банковского дела начались дискуссии по поводу скорого «отмирания» банка как специфического финансового института.

Признавая существование дезинтермедиации в банковском бизнесе, диссертант доказывает несостоятельность гипотезы об «отмирании» банков. Сегодня, в условиях разразившегося мирового финансового кризиса, наблюдается усиление роли и значимости, банков. Никто, кроме банков, не может взять на себя риски, присущие деятельности на финансовом рынке. На современном витке развития финансового кризиса роль банков в области управления рисками только повышается.

Активно идущая либерализация в банковской сфере носит достаточно противоречивый характер, что следует из результатов исследования, проведённого в рамках диссертационной работы. Это выражается, с одной стороны, снятием юридических ограничений на проникновение иностранного капитала в национальную банковскую систему, с другой стороны, появлению административных мер по защите национальных интересов. Причём это характерно в первую очередь для стран с достаточно развитой рыночной экономикой.

На преобразования в мировом банковском бизнесе заметное влияние оказывает развитие глобальной информационной сети Интернет. Как показал в своей работе автор, Интернет изменил облик современного банка: сократилась доля традиционных банковских операций в пользу увеличения новых, отвечающих качественно изменившимся запросам клиентов, началось активное внедрение инновационных продуктов, услуг, технологий, что в свою очередь привело к развитию инновационных бизнес-процессов.

Проведённый в диссертационной работе анализ состояния российской банковской системы свидетельствует закреплении положительных тенденций развития банковского сектора. Однако, проблема диспропорции в обеспеченности банковскими услугами населения России, остаётся актуальной и в XXI веке, так же как количество и качество предоставляемых услуг. Одним из путей решения данной проблемы является активная инновационная деятельность российских банков, которая началась практически сразу же с момента формирования современной банковской системы России и продолжается по настоящее время, пройдя определённые этапы в своем развитии. Обобщение тенденций развития российского банковского бизнеса позволило автору систематизировать инновационные процессы и выделить три этапа внедрения инноваций.

Так как главной движущей силой инновационных процессов в банке является борьба за клиента, то актуальным становятся исследования по использованию понятий «банковский продукт», «банковская услуга» и «банковская технология» как объекта приложения инноваций в современном банковском бизнесе. Анализ воззрений учёных и специалистов на данную проблему показали отсутствие единой точки зрения на понимание сущности продукта, услуги и технологии для кредитной организации.

Критически переосмыслив взгляды учёных на данную проблему, автор пришёл к выводу, что банковский продукт и услуга имманентны отношениям, возникающим между банком и потребителем с разных сторон: продукт отражает отношения с точки зрения производителя, а услуга - с позиции потребителя. Набор банковских услуг представляет собой дискретную величину, их перечень ограничен и редко подлежит изменению; набор банковских продуктов практически ничем не ограничен. Таким образом, автором сделан вывод, что количество инновационных банковских продуктов будет значительно больше, чем инновационных банковских услуг.

Ещё одной важной составляющей банковской деятельности являются его технологии. Для всестороннего анализа инновационных процессов, в банковских технологиях предлагается различать два вида банковских технологий: организационную технологию и информационно-коммуникационную. Соискатель рассматривает банковские технологии в «узком смысле» этого понятия как организацию деятельности банка, связанную с последовательностью осуществления операций, совокупностью приёмов и методов, с помощью которых банковские продукты доходят до потребителя в виде определённой банковской услуги.

Выявление тенденций развития инновационной банковской деятельности и трансформации банковских продуктов, услуг и технологий требует выработки концептуальных подходов, определяющих их взаимозависимость. Автором предпринята попытка объединить все три понятия в одно уравнение, которое будет выражать связь между ними: если к банковскому продукту применять различные банковские технологии, которые складываются из определённой последовательности банковских операций, то клиент банка получит банковскую услугу.

Изучив сущность дефиниции «инновация» для экономических систем и проанализировав имеющиеся различные точки зрения на понимание банковских инноваций, было сформулировано авторское понимание банковской инновации с учётом тех изменений, которые произошли в банковском бизнесе.

Предложенная соискателем классификация банковских инноваций позволяет выявить взаимосвязи и соотношения различных групп и типов банковских инноваций. Классификация дополнена новыми классификационными признаками: первый связан с необходимостью разделения инноваций, внедряемых во front- и back- офисах, второй связан с видом затрат на разработку банковских инноваций, что позволяет подчеркнуть специфику создания банковских продуктов. Оценивая масштабность инноваций, соискателем была обоснована необходимость введения четвёртого уровня банковских инноваций, который связан с внедрением новых продуктов, услуг, технологий в иногородних филиалах коммерческих банков при условии необходимости внесения в них значительных изменений, связанных с региональной спецификой. Автором определены особенности, присущие только банковским инновациям. Проведённый структурный анализ инновационных решений в банковском бизнесе выявил основные области их внедрения и определил тенденции из развития.

Поистине революционные изменения произошли в сфере информационных банковских технологий. Наступила эра электронного банковского бизнеса: телебанкинг, Интернет-банкинг, мобильный банкинг, РС-банкинг, видео банкинг. Автором выявлены новые моменты во взаимоотношениях между различными формами дистанционного банковского обслуживания. Несмотря на то, что многие аналитики, рассматривая достижения науки в коммуникационной среде, предрекали отмирание одних технических решений и активный приход им на замену других (например, замена телебанкинга Интернет-банкингом, вытеснение технологии ЗМБ-сообщений и т.п.), автор доказал обратное. Все существующие на сегодняшний день каналы дистрибуции, по его мнению, не конкурируют между собой, а во многом дополняют друг друга, предоставляя клиентам широкий выбор каналов доступа к собственным банковским счетам. Главное преимущество удалённых банковских технологий - создание комфортных условий для потребителей банковских услуг.

Понимая то, что в случае непредоставления своим клиентам возможности работы через Интернет, банки проиграют в конкурентной борьбе за клиента, в банковскую практику активно внедряются Интернет-технологии.

Диссертант исследует существующие в настоящее время два варианта организации банковской деятельности с использованием Интернет: классический банк, перенёсший в виртуальное пространство возможность совершения части банковских операций через глобальную сеть Интернет (Интернет-банкинг);

- виртуальный банк, который осуществляет свою деятельность только во всемирной компьютерной сети.

Несмотря на эйфорию, царившую в банковском бизнесе по поводу перспектив развития Интернет-банков в конце ХХ-го - начале ХХ1-го веков, диссертант достаточно сдержанно оценивает их перспективы. Проведённые им оценки подтвердили его гипотезу о том, что виртуальные банки не смогут заменить традиционные банки, так как удовлетворить все потребности клиентов на сегодняшний день виртуальные банки не в состоянии, с одной стороны, с другой стороны, далеко не все клиенты банков готовы отказаться от традиционного банковского обслуживания. Анализ использования Интернет-технологий в банковском бизнесе показал необходимость совмещения традиционных и виртуальных схем обслуживания клиентов. Именно такая стратегия, как утверждает соискатель, даст конкурентные преимущества и повысит эффективность банковского бизнеса.

Успех любой банковской инновации будет зависеть от того, насколько востребована она будет у потребителей. Оценка восприятия Интернет-банкинга как инновационной технологии проводилась путём анкетирования клиентов и топ-менеджеров кредитных организаций в г. Владивостоке.

Результаты проведённого исследования показали, что респонденты проявляли больше позитивного настроя по отношению к банковским Интернет-услугам, нежели нейтрального или негативного. Они осознали удобство, которое несёт этот способ банковского самообслуживания. Ответы опрашиваемых в отношении материальных выгод и общественного давления были достаточно противоречивы, а в отношении доступности и конфиденциальности негативны.

Во вторую группу анкетируемых респондентов входили те, кто активно не принимает Интернет-банкинг. В ходе исследования были выявлены причины неприятия клиентами Интернет-банкинга. Определены восемь факторов, которые тормозят процесс принятия этой инновационной технологии в банковском бизнесе: риск, ненужность, недостаток знания об Интернет-банкинге, инерция, недоступность, недостаток в человеческом общении, цена услуги (подразумевается покупка компьютера), усталость.

Исследование, проведённое автором, показало наличие проблем в тарифной политике банков по предоставлению традиционных и виртуальных услуг (в соотношении стоимости услуг, полученных традиционным и дистанционным способами).

Обе группы опрашиваемых на первое место ставили вопросы безопасности (конфиденциальность или риск). Отсюда следует вывод, что банкам необходимо уделять особое внимание системам банковской защиты от несанкционированного доступа в банковские сети и доведение информации о достижениях банка в этой области до каждого банковского Интернет-пользователя.

Восприятие Интернет-банкинга банковскими топ-менеджерами, как показало авторское исследование, не зависят от размеров банка или филиала, количества сотрудников, капитала банка, стоимости всех активов и прибыли. По результатам статистической обработки полученных ответов на заданные вопросы относительно восприятия и принятия Интернет-услуг было выделено четыре группы, в каждую из которых вошли менеджеры с практически одинаковым восприятием такого рода инноваций: робкие, уверенные, скептики, нерасположенные. Обработка ответов на анкеты, предложенные руководству кредитных организаций, показала, что в отличие от высказываний в прессе некоторых аналитиков банковские топ-менеджеры в качестве самого выгодного канала продвижения услуг клиентам считают филиалы и дополнительные офисы и уверены, что они таковыми и останутся. Интернет-банкинг для них на данный момент является менее важным, согласно ответам респондентов он занимает вторую позицию.

Следовательно, большинство респондентов (топ-менеджеров) не верят, что Интернет вытеснит филиалы, а также личные взаимоотношения, которые сегодня являются важнейшим элементом в предоставлении банковских услуг. Здесь точка зрения топ-менеджеров совпадает с мнением их клиентов.

Оценивая деятельность мировых лидеров в области банковских инноваций, диссертант обнаружил новую тенденцию, а именно, на данном этапе развития банковского дела топ-менеджеры крупнейших финансовых институтов^ концентрируют свои усилия уже не на внедрении отдельных инновационных проектов, а на реформировании всей операционной деятельности. Таким образом, можно утверждать, что банковский бизнес вступил в стадию внедрения инновационных моделей ведения бизнеса.

Рассматривая банк как объект системной организации, принципы системного подхода были преобразованы с целью учёта специфики банковского бизнеса и его инновационной составляющей, направленной на повышение эффективности и усиление конкурентных позиций.

Инновационные процессы должны быть управляемы и эффективны, поэтому автором были сформулированы принципы управления инновационным процессом в банке, разработаны методологические и методические основы оценки его эффективности.

Применительно к банковскому бизнесу, ключевые принципы эффективного управления инновационными процессами сформулированы соискателем следующим образом: принцип масштабности новизны; принцип перспективности; принцип клиентоориентированности; принцип опережения; принцип реализуемости (или принцип обеспеченности ресурсами); принцип организационной концентрации инновационных идей; принцип ограниченности по времени; принцип измеримости; принцип эффективности.

В ходе диссертационного исследования выявлены причины создания системы показателей, характеризующих эффективность инновационного процесса, и сформулированы требования, которым должна отвечать эта система.

Так как понятие эффективности было впервые введено в оборот в семнадцатом веке, в диссертационной работе проанализирована трансформация взглядов на понимание сущности эффективности применительно к экономическим системам. Автор доказал, что традиционная система оценки эффективности, основанная на количественных показателях, не позволяет измерить такие главные явления «новой» экономики как динамизм, инновацион-ность, способность адаптироваться к меняющейся среде. Им обоснована правомерность рассмотрения эффективности как степени достижения поставленных целей. Соискатель предлагает оценивать эффективность инновационной деятельности банка через систему частных критериев, отражающую соответствие результатов деятельности коммерческого банка поставленным целям на каждом временном отрезке его функционирования. Только достижение всех, а не единичных, критериев позволяет, с точки зрения автора, говорить об эффективности банковских инноваций.

В качестве критериев эффективности банковских инноваций предлагается рассматривать как финансовые результаты от внедрения инноваций (доход и прибыть, рентабельность инноваций), так и всю совокупность показателей банковской деятельности (конкурентоспособность, ликвидность, надёжность, риски) с учётом их ценностной или целевой значимости.

Для оценки способности банка к инновационной деятельности автор предлагается использовать суммарный балл инноваций, формула расчёта которого для многофилиального банка адаптирована автором. Рекомендуется рассматривать вопрос о внедрении инновации, только если суммарный балл инноваций выше 50% от величины критериального значения.

Анализ перспектив развития информационных технологий в банковском секторе в контексте стремительного расширения новой экономики, привёл автора к принципиально новому видению роли информационных технологий в системе повышения эффективности банковского бизнеса. К настоящему времени сформировалась целая школа специальных методик, призванных оценить качественные (нематериальные) преимущества, которые дают информационные технологии, установить реальную и измеримую связь между информационными технологиями и инновационной стратегией банка, определить содержательным образом и описать количественно риски.

Автором использована традиционная группировка основных методов оценки эффективности информационных технологий: количественные, качественные и вероятностные. Рассмотрев суть данных методов, им были выявлены достоинства и недостатки каждого из них.

Все методы были исследованы соискателем с точки зрения возможностей использования их для оценки эффективности не только информационных технологий, но и инновационных продуктов, услуг и технологий организационного типа в банковском бизнесе. Проведённое исследование показало, что для оценки эффективности банковских инноваций наиболее приемлемым является метод, называемый сбалансированной системой показателей.

Автором был предложен вариант применения сбалансированной системы показателей для оценки эффективности банковских инноваций. Используя методологический подход Каплана и Нортона, соискателем создана, методика внедрения сбалансированной системы показателей для отдельной бизнес-единицы коммерческого банка, которая позволяет определить эффективность конкретного инновационного банковского решения. Для розничного банковского бизнеса предложен вариант ключевых показателей эффективности всех четырёх проекций. Также в диссертационной работе приведена авторская концепция корректировки в системе ключевых показателей эффективности при осуществлении банками инновационной деятельности на примере внедрения инновационного банковского продукта и инновационной технологии Интернет-банкинга.

Современные воззрения на эффективность как на способность достижения поставленных ранее целей приводит автора к одной из побудительных причин внедрения инноваций в банковском бизнесе - к проблеме управления рисками, присущими банковской деятельности.

Автором проанализирована трансформация взглядов учёных на природу риска. Несмотря на проработанность положений классического и неоклассического направления, теория риска не рассматривалась как самостоятельная отрасль знания. Сегодня уже никто не оспаривает существование такого научного и практического направления как риск-менеджмент.

Автор показал, что риск необходимо рассматривать как объективную социально-экономическую категорию, поскольку он является результатом объективно сложившихся на определённом этапе развития социально-экономических условий и резко возросшей неустойчивости и неопределённости рынка.

Банковский риск рассматривается как характеристика эффективной деятельности банка в условиях неопределённости, требующая наличия системы управления, которая препятствует наступлению негативных событий в банке, уменьшает их воздействие (если таковые наступили) либо приводит к получению дополнительного положительного результата.

Исследовав экономическую природу и генезис структуры рисков банковской деятельности, соискателем были сформулированы концептуальные основы классификации банковских рисков. Была предложена оригинальная классификация банковских рисков, раскрыто содержание каждого риска, включённого в классификатор, обосновано расширение или исключение некоторых видов рисков из классификатора. Обосновано расширение понятия операционный риск за счёт включения в него внедренческого риска и риска неэффективности.

Данная классификация легла в основу классификатора рисков, связанных с инновационной деятельностью. Автором был предложен и реализован подход к классификации рисков с точки зрения оказания влияния на их величину банковских инноваций. Приведённые диссертантом примеры подтверждают различное воздействие инноваций на величину банковских рисков.

Развитие современных информационных технологий оказало заметное, влияние на банковский бизнес. Как и в оценки эффективности, так и в анализе рисков, Интернет-технологиям было уделено особое внимание. Проведённое исследование подтвердило ранее высказанное некоторыми учёными предположение о том, что внедрение Интернет-банкинга не приводит к появлению каких-либо новых видов рисков. Таким образом, соискатель не видит необходимости вводить новый вид риска - информационный риск.

Опровергая точку зрения противников этого мнения, было доказано, что при использовании Интернет-технологий в банках появляются только новые источники риска и происходят сдвиги в конфигурации банковских рисков, то есть в их внутренней структуре. Автором обосновано, что максимальные сдвиги в структуре риска при внедрении Интернет-банкинга касаются, в первую очередь, стратегического, операционного, правового, репута-ционного, в меньшей степени, странового рисков. Соискателем также обосновал утверждение, что любая банковская инновация значительно увеличивает операционный риск.

Так как риск непосредственно влияет на эффективность банковской деятельности, соискателем были рассмотрены подходы к организации эффективного риск-менеджмента в банке. Для достижения этой цели рекомендуется обратить особое внимание на внедрение интегрированной системы управления рисками, которая объединяет разрозненные управленческие подсистемы в сфере риск-менеджмента. Необходимость внедрения интегрированной системы управления рисками обусловлена внешними и внутренними факторами. Активное внедрение инноваций в банковскую практику и заметное их влияние на структуру банковских рисков предопределило необходимость сформулировать принципы управления рисками, которые были сгруппированы в четыре блока. Так как операционный риск является неотъемлемой частью инновационной деятельности банка, необходимо создать систему управления операционным риском. Для решения этой задачи была разработана модель технологической цепочки процесса управления операционным риском как составной части интегрированной системы управления.

Внедрение интегрированной системы управления рисками будет способствовать достижению стратегических целей банка: повышению устойчивости кредитной организации и росту её стоимости.

Список литературы диссертационного исследования доктор экономических наук Кох, Лариса Вячеславовна, 2010 год

1. Официальные и нормативные материалы

2. Налоговый кодекс Российской Федерации. Ч. 1: федеральный закон от 31 июля 1998 г. № 146-ФЗ: принят ГД ФС РФ 16 июля 1998 г.: по состоянию на 19 июля 2009 г. Электронный ресурс. База данных «Консультант плюс». - Режим доступа: компьютерная сеть СПбГПУ.

3. О банках и банковской деятельности: федеральный закон от 2 декабря 1990 г. № 395-1: по состоянию на 21 марта 2002 г. Электронный ресурс. — База данных «Консультант плюс». — Режим доступа: компьютерная сеть СПбГПУ.

4. О Концепции инновационной политики Российской Федерации на 1998-2000 годы: постановление Правительства РФ от 24 июля 1998 г. № 832 Электронный ресурс. База данных «Консультант плюс». - Режим доступа: компьютерная сеть СПбГПУ.

5. О типичных банковских рисках: письмо Центрального банка Российской Федерации от 23 июня 2004 г. №70-Т Электронный ресурс. База данных «Консультант плюс». - Режим доступа: компьютерная сеть СПбГПУ.

6. Об организации управления операционным риском в кредитных организациях: письмо Центрального банка Российской Федерации от 24 мая 2005 г. №76-Т Электронный ресурс. База данных «Консультант плюс». - Режим доступа: компьютерная сеть СПбГПУ

7. Алавердов А. Р. Стратегический менеджмент в коммерческом банке / А. Р. Алавердов. М.: Маркет ДС, 2007. - 576 с.

8. Альгин А. П. Грани экономического риска / А. П. Альгин. М.: Знание, 1991.-64 с.

9. Альгин А. П. Риск и его роль в общественной жизни / А. П. Альгин. -М.: Мысль, 1989.-188 с.

10. Англо-русский словарь по экономике и финансам / под ред. А. В. Аникина. СПб.: Экономическая школа, 1993. - 590 с.

11. Балабанов И. Т. Деньги и финансовые институты / И. Т. Балабанов, О. В. Гончарук, Н. А. Савинская. СПб.: Питер, 2000. - 224 с.

12. Балабанов И. Т. Инновационный менеджмент / И.Т. Балабанов. -СПб.: Питер, 2000. 208 с.

13. Балабанов И. Т. Основы финансового менеджмента: учеб. пособие / И. Т. Балабанов. Изд. 3-е, перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2002. -528 с.

14. Банковская система России. Настольная книга банкира: в 3 книгах / Я. М. Миркин и др.. М.: ДеКа, 1995.

15. Банковские информационные системы / под ред. В. В. Дика. М.: Маркет ДС, 2006. - 816 с.

16. Банковские операции / под ред. Ю. И. Коробова. М.: Магистр, 2007. -446 с.

17. Банковские риски / под ред. О. И. Лаврушина, Н. И. Валенцовой. — М.: КНОРУС, 2008. 232 с.

18. Банковский портфель: в 3 книгах / под ред. Ю. И. Коробов, Ю. Б. Рубин, В. И. Солдаткин. -М.: СОМИНТЭК, 1994-1995.

19. Банковское дело / под ред. Г. Н. Белоглазовой, Л. П. Кроливецкой. -СПб.: Питер, 2008. 400 с.

20. Банковское дело / под ред. О. И. Лаврушина. М.: Финансы и статистика, 2004. - 672 с.

21. Банковское дело: дополнительные операции для клиентов / под ред. А. М. Тавасиева. М.: Финансы и статистика, 2005. - 416 с.

22. Банковское дело: стратегическое руководство / под ред. В. Платонова, М. Хиггинса. М.: Консалтбанкир, 2001. - 432 с.----27. Банковское дело: управление и технологии / под ред. А. М. Тавасиева.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001.- 863 с.

23. Банковское дело: учебник / под ред. проф. Г. Г. Коробовой. М.: Экономиста, 2005. - 751 с.

24. Бартон Л. Комплексный подход к риск-менеджменту: стоит ли этим заниматься / Л. Бартон, Г. Шенкир, Л. Уокер. М.: Вильяме, 2003. - 208 с.

25. Борисов Б. А. Большой экономический словарь / Б. А. Борисов. 2-е изд. - М.: Книжный мир, 2007. - 896 с.

26. Боровкова В. А. Основы теории финансов и кредита / В. А. Боров-кова, C.B. Мурашова. СПб.: Питер, 2004. - 224 с.

27. Бреусенко С. А. Построение и структурные элементы банковской технологии // Банковские технологии. 2003. - № 9 (93). - С. 9-12.

28. Валдайцева С. В. Управление инновационным бизнесом / С. В. Вал-дайцева. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. - 343 с.

29. Вальравен К. Д. Управление рисками в коммерческом банке: учеб. пособие / К. Д. Вальравен; при участии Н. Э. Соколинской; под ред. М. Э. Уорд, Я. М. Миркина. 2-е изд. - Вашингтон: Институт экономического развития Мирового банка, 1997. - 319 с.

30. Васильев В. С. «Новая американская экономика»: шаг вперед три шага назад: статистический анализ экономики США в 20-м и 21-м вв. // США. Канада. Экономика, политика, культура. - 2005. - № 9. - С. 3-27.

31. Вертакова Ю. В. Управление инновациями: теория и практика / Ю. В. Вертакова, Е. С. Симоненко. М.: Эксмо, 2008. - 432 с.

32. Вечканов Г.С. Современная экономическая энциклопедия/ Г.С. Веч-канов, Г.Р. Вечканова.- СПб.: Изд-во Лань, 2002. 880 с.

33. Викулов В. С. Инновационная деятельность кредитных организаций // Менеджмент в России и за рубежом. 2001. - №1. - С.79-89.

34. Винер Н. Кибернетика, или Управление и связь в животном и машине / Н. Винер. М.: Наука, 1983. - 344 с.- 40.-Воройский Ф. С. Информатика. Новый систематизированный толковый словарь / Ф. С. Воройский. М.: ФИЗМАТЛИТ, 2003. - 760 с.

35. Вяткин В. Н. Базельский процесс: Базель-2 управление банковскими рисками / В. Н. Вяткин, В. А. Гамза. - Изд. 2-е, доп. - М.: Экономика, 2007. -191 с.

36. Галкин Г. Методы определения экономического эффекта от ИТ проекта / Г. Галкин Электронный ресурс. - Режим доступа: www.iteam.ru /publications/it/section53/article2905.

37. Глухов В. В. Математические методы и модели для менеджмента / В. В. Глухов, М. Д. Медников, С.Б. Коробко. СПб.: Лань, 2000. - 480 с.

38. Гойденко Ю. Н. Ценообразование в коммерческих банках: ориентация на выживание / Ю. Н. Гойденко, Ю.В. Рожков; под научной ред. проф. В. И. Самарухи. Иркутск: Изд-во БГУЭП, 2005. - 432 с.

39. Гойденко Ю.Н. Категория «финансовый риск» в проблематике обеспечения долгосрочного функционирования банка // Управление риском. — 2007. -№1.- С. 2-7.

40. Гончарова Н. П. Маркетинг инновационного процесса: учеб. пособие / Н. П. Гончарова, П. Г. Перерва. Киев: ВИРА-Р, 1998. - 267 с.

41. Гранатуров В. М. Экономический риск: сущность, методы измерения, пути снижения / В. М. Гранатуров. М.: Дело и Сервис, 2010. - 208 с.

42. Грачева М. В. Банковская система развитых стран: некоторые проблемы цифровых технологий / М. В. Грачева. М.: Ось-89, 2003. - 96 с.

43. Гращенко Н. Ю. Особенности управления сложными производственными системами в условиях неопределённости / Н. Ю. Гращенко, В.-Р.-Окороков. СПб.: Изд-во Политехи, ун-та, 2006. - 147 с.

44. Гуенков В. Число пользователей интернет-банкинга в Корее превысило 20 млн. человек // Сеульский вестник. 2003. - 4 августа.

45. Гурьянов С. А. Маркетинг банковских услуг / С. А. Гурьянов; под общ. ред. проф. В. В. Томилова Электронный ресурс. Режим доступа: books.artbevza.com.

46. Деньги, кредит, банки / под ред. Г. Н. Белоглазовой. М.: Юрайт-Издат, 2007. - 620 с.

47. Деньги, кредит, банки: учебник / под ред. О. И. Лаврушина М.: Финансы и статистика, 2003. - 464 с.

48. Деятельность коммерческих банков: учеб. пособие / под ред. проф. А. В. Калтырина. Ростов-н/Д: Феникс, 2004. - 384 с.

49. Долгов П. П. Математические модели энергоэкономического анализа / П. П. Долгов. Л.: Наука, 1968. - 95 с.

50. Друкер П. Ф. Новое общество организации // Вестник СПбГУ. Серия Менеджмент. 2004. - Вып. 1. - С. 96-112.

51. Друкер П. Ф. Рынок. Как выйти в лидеры: практика и принципы / П. Ф. Друкер. М.: Book Chamber International, 1992. - 352 с.

52. Дубинин M. В. Банковские технологии: сущность, история развития и перспективы // Финансы и кредит. 2007. - № 34. - С. 57-63.

53. Дубова С.Е. Анализ рискообразующих факторов в системе управления рисками// Финансы и кредит. 2006. - №7(211). - С. 38-45.

54. Ершов А. П. Кризис ликвидности: если ружьё висит на стене. // Банковское дело. 2007. - № 12. - С. 31-33.

55. Житенко Е.Д. Оценка состояния законодательства РФ, регулирующего инновационную деятельность // Инновации. 2003. - № 2. - С.79-84.

56. Замышляева К. В. Влияние технологических инноваций на развитие банковской сферы России // Финансы и кредит. 2007. -№ 2. - С. 22-30.

57. Зырянов М. ИТ в банках. «Альфа-Банк» совершенствует продажи / М. Зырянов Электронный ресурс. // Директор ИС. 2003. - № 11. - Режим доступа: http://www.osp.rU/cio/2003/l l/046.htm.

58. Ивлев В. Balanced Scorecard альтернативные модели / В. Ивлев, Т.Попова Электронный ресурс. - Режим доступа: http://www.iteam.ru /publications/strategy/section27/article478/.

59. Инновационный менеджмент: учеб. для вузов / С. Д. Ильенкова и др.; под ред. С. Д. Ильенковой. М.: ЮНИТИ, 2001. - 327 с.

60. Кабушкин С.Н. Управление банковским кредитным риском/ С.Н. Ка-бушкин. М.: Новое знание, 2007. - 336 с.

61. Канторович JI. В. Системный анализ и некоторые проблемы научно-технического прогресса // Диалектика и системный анализ: сб. ст. / отв. ред. Д.М. Гвишиани; ВНИИ систем, исслед. М.: Наука, 1986. - С. 158-166.

62. Каплан Р. Разработка сбалансированной системы показателей. Практическое руководство с примерами / Р. Каплан, Д. Нортон. М.: Олимп-Бизнес, 2007. -128 с.

63. Каплан Р. Сбалансированная система показателей. От стратегии к действию / Р. Каплан, Д. Нортон. М.: Олимп-Бизнес, 2006. - 304 с.

64. Каплан Р. Секреты применения BSC от Роберта Каплана / Р. Каплан; подготовил И. Москаленко Электронный ресурс. Режим доступа: http://www.iteam.ru/publications/strategy/section27/article1294.

65. Каплан Р. Стратегические карты. Трансформация нематериальных активов в материальные результаты / Р. Каплан, Д. Нортон М.: Олимп-Бизнес, 2005.-512 с.

66. Карпов А. В. Формирование единой системы классификации рисков в инвестиционной деятельности // Финансы и кредит. 2008. - № 29. - С. 22— 27.

67. Касте л ьс М. Информационная эпоха: экономика, общество и культура / М. Кастельс; под науч. ред. О. И. Шкаратана. М.: ГУ ВШЭ, 2000. - 608 с.

68. Кейнс Дж. М. Общая теория занятости, процента и денег / Дж. М. Кейнс. -М.: Эксмо, 2007. 960 с.

69. Козлов A.A. Модернизация банковского сектора: задачи совершенствования банковского надзора / A.A. Козлов // Деньги и кредит. 2003. - № 1. - С. 3-8.

70. Королева Е. Интегрированная CRM-система приоритет банковской автоматизации №1 //Банки и технологии. - 2006. - № 4. - С. 15-18.

71. Кох Л. В. Банковский менеджмент: учеб. пособие / JI. В. Кох, Ю. В. Кох. Владивосток: Изд-во ВГУЭС, 2006. - 280 с.

72. Кох JI. В. Нейросетевые экспертные системы как пример инноваций в области банковских информационных технологий / JI. В. Кох, В. С. Просало-ва // Научно-технические ведомости СПбГТУ. 2006. - № 5. - Т. 2. - С. 299304.

73. Кузнецов В. Измерение финансовых рисков // Банковские технологии. -1997.-№7.-С. 35-39.

74. Лаврушин О. И. Мировые тенденции развития банковской деятельности и банковских технологий // Современные банковские технологии: теоретические основы и практика / под. ред. Н. Ф. Карпычевой. М.: Финансы и статистик, 2005. - С. 10-15.

75. Лаврушин О.И. От теории банка к современным проблемам его развития в экономике // Банковское дело. 2003. - № 7. - С. 3-8.

76. Леонтьев В. Е. Финансы, деньги, кредит, банки: учеб. пособие /

77. B. Е. Леонтьев, Н. П. Радковская. СПб.: Знание, ИВЭСЭП, 2002. - 384 с.

78. Лямин Л. В. Анализ факторов риска, связанных с Интернет-банкингом // Расчеты и операционная работа в коммерческом банке. 2006. — № 5.1. C. 52-63.

79. Лямин Л. В. Интернет-банкинг // Деньги и кредит. 2005. - № 5. -С. 48-57.87.- Макшиа^М. Создание сбалансированной программы развития ИТ / М. Макшиа Электронный ресурс. - Режим доступа: www.osp.ru/os /2007/01/3999240/.

80. Маркова В. Д. Маркетинг услуг / В. Д. Маркова. М.: Финансы и статистика, 1996. - 127 с.

81. Маршалл А. Принципы экономической науки: в 3 т. Т.1. / А. Маршалл. М.: Прогресс, 1993. - 415 с.

82. Маршал Джон Ф. Финансовая инженерия: Полное руководство по финансовым нововведениям: Пер. с англ. / Маршал Джон Ф., Бансал Випул К.; науч. ред. Г.А. Агасандян. М.: Инфра-М: НФПК, 1998. - 784 с.

83. Масленников В. В. Национальная банковская система / В. В. Масленников, Ю.А. Соколов. М.: Элит-2000, 2003. - 244 с.

84. Масленченков Ю. С. Технология и организация работы банка: теория и практика / Ю. С. Масленченков. М.: ДеКА,1998. - 432 с.

85. Масленченков Ю. С. Финансовый менеджмент банка / Ю. С. Масленченков. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 399 с.

86. Менеджмент организации / под ред. 3. П. Румянцевой, Н. А. Солома-тина. М.: ИНФРА-М, 1995. - 159 с.

87. Минин С. CRM заинтересовал банкиров / С. Минин Электронный ресурс. Режим доступа: crm.com.ua/index.php?langid=l&contentid=1324.

88. Минина Е. И. Повышение эффективности деятельности региональных коммерческих банков: автореф. дис. . канд. экон. наук. — Волгоград, 2007. 27 с.

89. Мирецкий А. П. Конкурентная позиция банка: автореф. дис. . канд. экон. наук.-- Саратов, 1999. 26 с.

90. Мишальченко Ю. В. Риски в международной банковской деятельности / Ю. В. Мишальченко, И. О. Кроли // Бухгалтерия и банки. 1996. - № 3. -С. 17-21.

91. Мишкин Ф. Экономическая теория денег, банковского дела и финансовых рынков / Ф. Мишкин; под ред. М. Е. Дорошенко; пер. с англ. Д. В. Виноградова. М.: Аспект Пресс, 1999. - 820 с.

92. Мухин В. И. Исследование систем управления / В. И. Мухин. М.: Экзамен, 2006. - 479 с.

93. Найт Ф. X. Риск, неопределенность и прибыль / Ф. X. Найт. М.: Дело, 2003. - 358 с.

94. Натхов Т. Риск и неопределенность экономической среды как системные факторы страхования / Т. Натхов Электронный ресурс. — Режим доступа: http://www.inrevu.ru/FAVORIT/theoryanalysis/0505-2.htm.

95. Никонова И. А. Стратегия и стоимость коммерческого банка / И. А. Никонова, Р. Н. Шамгунов. М.: Альпина Бизнес Букс, 2004. - 304 с.

96. Никсон Ф. Инновационный менеджмент / Ф. Никсон. М.: Экономика, 1997.-240 с.

97. Нойбауэр X. Инновационная деятельность на малых и средних предприятиях // Проблемы теории и практики управления. 2002. - № 3. - С. 6263.

98. Нэпмэн У. Роль страхования в управлении рисками банков. Природа банковских рисков, примеры убытков, мировая статистика // Финансовый бизнес. 1997. -№ 5. - С. 13-17

99. Обаева А. С. Финансовые рынки: анализ функционирования и направления развития I А. С. Обаева. Иваново: Изд-во ИХТУ, 2001. - 156 с.

100. Ожегов С. И. Толковый словарь русского языка: 80 000 слов и фразеологических выражений / С. И. Ожегов, Н. Ю. Шведов. Изд. 3-е, доп. -М.: Азбуковник, 1997. - 944 с.

101. Организация деятельности коммерческого банка / под ред. К. Р. Та-гирбекова. М.: Весь мир, 2004. - 848 с.

102. Основы банковской деятельности (Банковское дело) / под ред. К. Р. Тагирбекова. М.: ИНФРА-М; Весь мир, 2003. - 702 с.

103. Основы инновационного менеджмента: Теория и практика / под ред. П. Н. Завлина. М.: НПО; Экономика, 2000. - 475 с.

104. Палевич А. Риски внедрения CRM в банках // Банковское дело в Москве. 2006. - № 01. - С. 9-11.

105. Панова Г. С. Инновации в банковском бизнесе искусство банковских технологий // Современные банковские технологии: теоретические основы и практика / под. ред. Н. Ф. Карпычевой. М.: Финансы и статистика, 2005. - С.73-84.

106. Папирян Г. А. Экономика и управление банковской сферой: международный аспект / Г. А. Папирян. М.: Экономика, 2004. - 150 с.

107. Парусимова Н. И. Банковское дело: модель развития / Н. И. Паруси-мова. М.: Московская Академия Предпринимательства, 2005. - 495 с.

108. Перехожев В. А. Современные подходы к пониманию категорий «банковский продукт», «банковская услуга», «банковская операция» // Финансы и кредит. 2002. - № 21. - С. 23-32.

109. Полищук А. И. Основные типы банковских рисков // Финансы и кредит. 2008. - № 25. - С. 20-31.

110. Проблема эффективности в современной науке: методол. аспекты / отв. ред. А. Д. Урсул; АН Молд. ССР; отд-е философии и права. Кишинев: Штиинца, 1985.-256 с.

111. Разработка сбалансированной системы показателей: практическое руководство с примерами / под ред. А. М. Гершуна, Ю. С. Нефедьевой. — М.: Олимп-Бизнес, 2007. 128 с.

112. Рассудовский В. А. Правовое регулирование инновационной деятельности // Правовое регулирование предпринимательской деятельности: сб. ст. / под ред. В. В. Лаптева. М.: Институт государства и права РАН, 1995. -С. 35-45.

113. Рикардо Д. Начала политической экономии и налогового обложения (1817): в 5 т. Т. 1. / Д. Рикардо. М.: Госполитиздат, 1995. - 360 с.

114. Рогов М. А. Риск менеджмент: монография / М. А. Рогов. - М.: Финансы и статистика, 2001. - 119 с.

115. Рогова Е. М. Возможности применения метода оценки реальных опционов для обоснования технологических инноваций / Е. М. Рогова Электронный ресурс. Режим доступа: www.intellectualassets.info/Output/7.pdf.

116. Роуз П. С. Банковский менеджмент / Питер С. Роуз. М.: Дело Лтд, 1995.-768 с.

117. Русанов Ю. Ю. Эволюция терминологии банковского риск-менеджмента // Банковское дело. 2004. - № 2. - С. 29-33.

118. Рыкова И. Н. Слияния в России как инструмент банковской консолидации // Финансы и кредит. 2007. - № 1(241). - С. 9-19.

119. Савинская Н. А. Теоретические и методологические основы системной организации банковской деятельности: дис. . д-ра экон. наук: 08.00.10. -СПб., 2001.-343 с.

120. Сазыкин Б.В. Управление операционным риском в коммерческом банке/ Б.В. Сазыкин. М.: Вершина, 2008. - 272 с.

121. Санто Б. Инновация как средство экономического развития / Б. Сан-то. М.: Прогресс, 1990. - 397 с.

122. Севрук В. Т. Банковские риски / В. Т. Севрук. М.: Дело ЛТД, 1994. -72 с.

123. Семенов А. В. Интернет-банкинг // Банковские технологии. 2002. — №2.-С. 17-22.

124. Семикова П. В. Банковские инновации и новый банковский продукт // Банковские технологии. 2002. - № 11. — С. 42-47.

125. Сильви де Куссерг. Новые подходы к теории финансового посредничества и банковская стратегия // Вестник финансовой академии. 2001. — № 1(17).-С. 5-9.

126. Синки Дж. Финансовый менеджмент в коммерческом банке и в индустрии финансовых услуг / Дж. Синки. М.: Альпина Бизнес Букс, 2007. -1018 с.

127. Скобелева И.П. Риски коммерческого банка: оценка; система оптимального управления; риск, доходность, стратегия банка/ И.П. Скобелева, В.В. Мищенко. СПб.: СПГУВК, 2006. - 187 с.

128. Смирнов А. Стратегия и экономика ГГ. Методы контроля расходов на 1Т и получение гарантированного уровня сервиса / А. Смирнов Электронный ресурс. Режим доступа: www.beneffy.com.ua/article20.php.

129. Смит А. Исследование о природе и причинах богатства народов / А. Смит. М.: Эксмо, 2007. - 960 с.

130. Современные банковские технологии: теоретические основы и практика / под. ред. Н. Ф. Карпычевой. М.: Финансы и статистика, 2005. - 287 с. - (Серия «Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований»).

131. Соколов Ю. А. Основные принципы организации и направления развития банковской системы России / Ю. А. Соколов, В. В. Масленников, Д. В. Николаев. Иваново: Талка, 1996. - 212 с.

132. Соколов Ю.А. Система страхования банковских рисков. Научное издание./ Ю.А. Соколов, H.A. Амосова. М.: ООО «Издательства Элит», 2003. -288 с.

133. Солопов П. Оценка целесообразности инвестиций в ИТ / П: Солопов Электронный ресурс. Режим доступа: www.osp.ru/cio/2005/09/379612/.

134. Сорвин С. В. Об оценке рисков в деятельности кредитных организаций, связанных с использованием электронных технологий // Деньги и кредит. 2004. - № 1. - С. 32-34.

135. Статистика науки и инноваций. Краткий терминологический словарь / под. ред. JI. М. Гохберга. М.: Центр исследований и статистика науки, 1996.-221 с.

136. Стрелец И. А. Новая экономика и информационные технологии / И. А. Стрелец. М.: Экзамен, 2003. - 256 с.

137. Строганова Е. В. Технология как основа деятельности банка // Современные банковские технологии: теоретические основы и практика / под. ред. Н. Ф. Карпычевой. М.: Финансы и статистика, 2005. - С. 154-162.

138. Твисс Б. Управление научно-техническими нововведениями / Б. Твисс. М.: Экономика, 1989. - 271 с.

139. Тедеев А. А. Электронные банковские услуги и Интернет-банкинг: правовое регулирование и налогообложение / А. А. Тедеев. М.: Новый индекс, 2002. - 320 с.

140. Тенденции развития немецкой банковской системы, и опыт для России / под ред. Г. Н. Белоглазовой, Д. Хуммеля, Т. В. Никитиной, К. Бергер. -СПб.: Бизнес-пресса, 2003. 528 с.

141. Трэйси Мэйор. Методология оценки ИТ // Директор ИС. 2002. -№9.-С. 18-21.

142. Тюнен И. Изолированное государство / И. Тюнен. М.: Экономическая жизнь, 1926. - 115 с.

143. Управление деятельностью коммерческого банка (банковский менеджмент) / под ред. О. И. Лаврушина. М.: Юристъ, 2002. - 688 с.

144. Управление инновационными проектами / под ред. В. Л. Попова. -М.: ИНФРА-М, 2007. 336 с.

145. Уткин Э. А. Нововведения в банковском бизнесе России / Э. А. Уткин, Г. И. Морозов, Н. И. Морозов. М.: Финансы и статистика, 1998. - 352 с.

146. Уткин Э. А. Инновационный менеджмент / Э. А. Уткин, Г. И. Морозов, Н. И. Морозов. М: АКАЛИС, 1996. - 113 с.

147. Уткин, Э. А. Банковский маркетинг / Э. А. Уткин. М.: Инфра-М, 1995.-304 с.

148. Фатхутдинов Р. А. Инновационный менеджмент: учеб. для вузов / Р. А. Фатхутдинов. Изд. 5-е. - СПб.: Питер, 2004. - 448 с.

149. Федотова H. Н. Кризис идентичности в условиях глобализации // Человек. 2003. - № 6. - С. 50-58.

150. Финансовая система РФ: проблемы и пути развития / Ю. А.Соколов и др.. СПб.: Инкор, 2002. - 412 с.

151. Финансово-кредитный словарь: в 3 т. Т. 3 / гл. ред. Н. В. Гаретов-ский. Изд. 2-е. - М.: Финансы и статистика, 1994. - 512 с.

152. Финансово-кредитный энциклопедический словарь / под общ. ред. А. Г. Грязновой. -М.: Финансы и статистика, 2004. 1168 с.

153. Финансовые инновации: Зарубежный опыт/ М.В. Лычагин, Б. Скотт-Квинн, В.И. Суслов и др.; отв. ред. М.В. Лычагин, В.И. Суслов. Новосибирск: Наука. Сиб. Предприятие РАН, 1997. - 160 с.

154. Хмызин О. В. Глобализация банковского сектора мировой экономики // Банковское дело. 2007. - № 12. - С. 49-55.

155. Хомутский Д. Как измерить инновации? // Управление компанией. -2006.-№2. -С. 50-53.

156. Шапкин А. С. Теория риска и моделирования рисковых ситуаций: учебник / А. С. Шапкин, В. А. Шапкин. М.: Дашков и К, 2007. - 880 с.

157. Шапкин А. С. Экономические и финансовые риски. Оценка, управление, портфель инвестиций / А. С. Шапкин, В. А. Шапкин. М.: Дашков и К, 2008. - 244 с.

158. Школин A. CRM: управление клиентами // Финанс. 2004. -№ 39(80). - С. 42-48.

159. Шмонин А. В. Экономико-правовая сущность и содержание банковских технологий // Финансы и кредит. 2005. - № 25. - С. 55-62.

160. Штефан Е. Объем электронных финансовых расчетов вырос в полтора раза // Сеульский вестник. 2003. — 17 июня.

161. Шумпетер Й. Теория экономического развития. Исследование предпринимательской прибыли, капитала, кредита, процента и цикла конъюнктуры / Й. Шумпетер; пер. с нем. В. С. Автомона, М. С. Любского, А. Ю. Чепу-ренко. М.: Прогресс, 1982. - 563 с.

162. Эмерсон Г. Двенадцать принципов эффективности // Управление -это наука и искусство / А. Файоль, Г. Эмерсон, Ф. Тейлор, Г. Форд; составитель Г. Л. Подвойский. М.:Республика, 1992. - С. 96-220.

163. Яковец Ю. В. Ускорение научно-технического прогресса: теория и экономический механизм / Ю. В. Яковец. М.: Экономика, 1988. - 335 с.

164. Яковец Ю. В. Эпохальные инновации XXI века / Ю. В. Яковец. М.: Экономика, 2004. - 444 с.

165. Aleda V. Roth. Stratégie déterminants of service quality and performance: evidence from the banking industry / Aleda V. Roth, W. E. Jackson III // Management Science; Focused Issue on Service Management. 1995. - November. -Vol. 41 -№ 11.-P. 1720-1733.

166. Aleda V. Roth. World class banking: benchmarking the strategies of retail banking leaders / Aleda V. Roth, Marjolijn van der Velde. USA: Fuqua School of Business; Duke University Bank Administration Institute, 1993. - 57 p.

167. Boer F. Peter. The real options solution: finding total value in a high risk world / Boer F. Peter. USA: John Wiley & Sons Inc, 2002. - 406 p.

168. Bruene Jim. Online banking forecast: 2005-2014. In 2004, two steps forward, one back // Online Banking Report. 2005. - January 17. - 20 p.

169. Brynjolfsson E. Beyond the productivity paradox: computers are the catalyst for bigger changes // Communications of the ACM. 1998. - V. 141. - № 9. -P. 49.

170. Brynjolssen E. Beyond computation: information technology, organizational transformation and business performance / Brynjolssen E., Hitt L. // Journal of Economic Perspectives. 2000. - V.14. - № 4 - P.40-41.

171. David P. The Dynamo and computer: an historical perspective on the modem productivity paradox // American Economic Review. Papers and Proceedings. 1990. - V. 80. - № 2. - P. 355-361.

172. Davidow W. The virtual corporation: structuring and revitalizing the corporation for the 21st century / W. Davidow, M. Malone. New York: Harper Collins, 1992.-304 p.

173. Desmet Dr. Banking behind the scenes / Driek Desmet, David Fine, Jacques Meyer // McKinsey Quarterly. 2002. - December. - P. 6-8.

174. Drucker P. Managing in a time of great change / P. Drucker. New York: Plume, 1998.-384 p.

175. Drucker P. The next information revolution // Forces ASAP. 1998. -August 24. - P. 47-58.

176. Edwin Mansfield. Microeconomic: theory and application / Edwin Mansfield. 3rd ed. - New York; London: Norton, 1970. - 548 p.

177. Eric von Hippel. The sources of innovation / Eric von Hippel. New York: Oxford University Press, 1988. - 218 p.

178. Gerrard Ph. The diffusion of Internet banking among Singapore consumers / Gerrard Ph., Cunningham B. J. // International Journal of Bank Marketing. -2003.-№21/1.-P. 16-28.

179. Gordon R. Does the «new economy» measure up to the great inventions of the past? // Journal of Economic Perspectives. 2000. - V. 14. - № 4. — P. 4974.

180. Guzman M.G. The Economic impact of bank structure: a review of recent literature // Economic and Financial Review. 2000. - Q 1 (2). - P. 11-25.

181. Horn van J.C. Of Financial Innovations and Excesses// Journal of Finance/ 1985/ - July. - P. 621-631

182. Hudson H. E. Extending access to the digital economy to rural and developing regions // Understanding of Digital Economy: Data, Tools, and Research / eds. E. Brynjolfsson, B. Kahin. Cambridge, M. A.: The MIT Press, 2000. -P. 261-291.

183. Jorion Philippe. Value at risk: the new benchmark for managing financial risk / Jorion Philippe. New York: McGraw-Hill, 2006. - 600 p.

184. Kaplan R. Chemical bank: implementing the balanced scorecard / Robert S. Kaplan, Norman Klein USA: Harvard Business School Press, 1995. — 19 p.

185. Kaplan R. The strategy focused organization: how balanced scorecard companies thrive in the new business environment / Robert S. Kaplan, David P. Norton. - USA: Harvard Business School Press, 2001. - 416 p.

186. Kelly K. New rules for the new economy. 10 radical strategies for a connected world / Kevin Kelly. New York: Penguin Group, 1998. - 192 p.

187. Koch Timothy W. Bank management / Koch T. W. USA, Florida: The Dryden Press Orlando, 1992. - 970 p.

188. Mann C. Global electronic commerce. A policy primer / Catherine L. Mann, Sue E. Eckert, Sarah Cleeland Knight. Washington: Institute for International Economics, 2000. - 230 p.

189. Merton H. Miller. Financial Innovation: Achievements and Prospects// Corporation Risk Management. Journal of Applied Corporate Finance/ edited by Donald H. Chew. NY (USA): Columbia Business School, 2008. - 470p.

190. Merton H. Miller. Financial Innovations and Market Volatility. Cambridge, MA: Blackwell Publishing, 1991. - 288p.

191. Merton H. Miller. Financial Innovations: The Last Twenty Years and The Next// Journal of Financial and Quantitative Analysis, Cambridge University Press. 1986. - December. - V. 21(04). - P. 459-471

192. Moyer R. C. Contemporary Financial Management / R. Charles Moyer, James R. McGuigan, William J. Kretlow. USA: South-Western College Publishing, 2007.-800 p.

193. Prasad B. Competition and software acquisition decisions in services: the case of retail banking: working paper / B. Prasad, P. T. Harker. Philadelphia: Wharton Financial Institutions Center, 1998. - 42 p.

194. Prasad B. Examining the contribution of information technology toward productivity and profitability in U.S. retail banking: working paper / B. Prasad, P. T. Harker. Philadelphia: Wharton Financial Institutions Center, 1997, - 38 p.

195. Rauch J. The new old economy // The Atlantic Monthly. 2001. -V. 287.-№1.-P. 35.

196. Roach St. America's technology dilemma: a profile of the information economy: special economic study / Stephen S. Roach. New York: Morgan Stanley, 1987.-20 p.

197. Roger Alkaly. The new economy: what it is, how it happened, and why it is likely to last / Roger Alkaly. New York: Farrar, Straus and Giroux, 2003. -336 p.

198. Rogers E. M. New product adoption and diffusion // Journal of Consumer Research. March 1976. - V. 2. - P. 290-301.

199. Rogers E. M. Diffusion of innovations / Everett. M. Rogers. 5th ed. -New York: Free Press, 2003.-512p.

200. Shepard St. The new economy: what in really means // Business Week -1977. November 17. - P. 38-40.

201. Sinkey J. Commercial* bank financial management in the financial services industry / J. Sinkey. New Jersey: PRENTICE HALL, 1998. - 992 p.

202. Solow Robert M: We'd better watch out // New York Times Book Review. 1987.-July 12.

203. Statistical abstract of the United States: 2004-2005: the National data book / dir. Charles Louis Kincannon. 124th ed. - Washington, D.C.: U. S. Census Bureau, 2004. - 1022 p.

204. Stein I. Nur eine frage der zeit // Wirtschafts Woche. 1998. - № 25. -P. 16-24.

205. The annual report of the council of economic advisers: economic report of the President / edr. Martin N. Baily, Robert Z. Lawrence, Kathryn L. Shaw. -Washington, D. C.: Government Printing Office, 2000. 238 p.

206. The North America banking sectors: a company and industry analysis / pub. Jonathan Worrall, dir. John Pedernales, ed. Peter O'Shea. Charlotte, North Carolina, USA: Mergent, Inc., 2003. - November. - 28 c.

207. The North America banking sectors: a company and industry analysis / pub. Jonathan Worrall, dir. John Pedernales, ed. Peter O'Shea. Charlotte, North Carolina, USA: Mergent, Inc., 2006. - April. - 28 c.

208. The North America banking sectors: a company and industry analysis / pub. Jonathan Worrall, dir. John Pedernales, ed. Peter O'Shea. Charlotte, North Carolina, USA: Mergent, Inc., 2006. - October. - 36 c.

209. Tyler Maroney. An air battle comes to the web with the major U.S. airlines preparing to launch a joint website, travel agents-both old-line and online—are fighting mad // Fortune. 2000. - June 26. - P. 115-116.

210. World economic and social survey: trends and policies in the world economy (2000) / edr. Kofi A. Annan, Nitin Desai. New York: United Nations, 2000. - 296 p.