Современные тенденции развития топливно-энергетического комплекса Великобритании тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.14, кандидат наук Тарасов Александр Андреевич

• Тарасов Александр Андреевич
• кандидат наук
• 2015

Оглавление диссертации кандидат наук Тарасов Александр Андреевич

Введение

Глава 1. Развитие британской энергетики в условиях современного мирового экономического кризиса

1.1 Динамика и перспективы развития мировой топливной энергетики в условиях вызовов XXI в

1.2 Тенденции развития британской энергетики в условиях национального энергетического и мирового экономического кризисов

1.3 Особенности стратегий британских энергетических компаний в условиях кризиса

1.4 Особенности государственной политики в области энергетики на современном этапе

Глава 2. Особенности и перспективы развития различных сегментов британского ТЭК

2.1 Проблемы инвестиционной зависимости в атомной энергетике Великобритании

2.2 Применимость модели американского рынка сланцевого газа в ТЭК В еликобритании

2.3 Инновационное расширение собственной ресурсной базы углеводородов: разработка шельфовых месторождений

2.4 Возобновляемые источники энергии - альтернатива традиционным энергоносителям

Глава 3. Конкурентные преимущества международного сотрудничества России и Великобритании в сфере энергетики

3.1 Международные конкурентные преимущества российской топливной энергетики

3.2 Перспективный формат международного энергетического сотрудничества России и Великобритании

Заключение

Библиография

Приложения

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Современные тенденции развития топливно-энергетического комплекса Великобритании»

Введение

Актуальность темы исследования. В начале XXI в. британская энергетика вступила в эпоху мирового экономического кризиса, который охватил практически все страны. Мировой экономический кризис сопровождается нарастанием кризисных тенденций в энергетике, что особенно проявляется в неустойчивости сотрудничества между нетто-экспортерами и нетто-импортерами энергии.

Великобритания оказывается одной из немногих стран, переживших риски «голландской болезни» в эпоху энергетического кризиса 70-х гг. и ставших в эпоху экономического кризиса 2000-х гг. на инновационный путь развития энергетики. В диссертации анализируется экономика и энергетика в условиях происходящего структурного экономического кризиса, а также исследуются перспективы вероятного перехода к новому технологическому укладу. В работе исследуется проблема внешней энергетической зависимости Великобритании с учетом экологических рисков. Похожая ситуация, в связи с истощением природных ресурсов, может произойти и с другими странами, ныне являющимися нетто-экспортерами энергии. Значение диссертации также проявится в будущем при исследовании национальных экономических систем и, главным образом, экономики России.

Выбор страны исследования обусловлен следующими факторами:

1) Великобритания - одна из немногих крупнейших экономик мира, переживших вызовы «голландской болезни» в 70-80-х гг. XX в. и ставших нетто-импортером энергии в начале XXI в.;

2) ТЭК и экономика страны характеризуются инновационной ступенью развития, согласно The Global Competitiveness Report 2013-2014;

3) Рынок энергетики отличается высокой конкуренцией, а прямое участие государства в управлении ТЭК и инновационными процессами минимизировано.

Сочетание данных факторов, а также отсутствие работ о влиянии экономического кризиса на инновационную среду в ТЭК Великобритании подчеркивают своевременность и важность темы исследования. Выбор Соединенного Королевства также связан с возможностью использования данной страны в качестве примера для снижения энергетических дисбалансов в других странах, ликвидации конъюнктурной зависимости от излишка или дефицита энергосырья.

Значительную часть исследования занимает поиск новых направлений развития ТЭК. Нынешняя структура британской энергетики уже не способна поддерживать динамичное экономическое развитие. Более того, она сдерживает экономический рост и усиливает внешнеэкономическую зависимость всей экономики в связи с ростом импортных поставок сырья. В диссертации найдены направления развития британской энергетики, которые позволят ей повысить энергетическую независимость с помощью устойчивого развития, без ущерба для экологии.

В исследовании раскрываются перспективные направления сотрудничества между Россией и Великобританией, которые в настоящее время находятся на низком уровне. Данные направления включают в себя атомную энергетику, разработку шельфовых нефтегазовых месторождений, подземное хранение природного газа и сжижение природного газа (СНГ). Развитие сотрудничества по вышеуказанным направлениям усилит торговый и инвестиционный оборот между крупными экономиками России и Великобритании и позволит сформировать новые экономические связи между странами.

В работе указываются способы снижения нефтяной зависимости топливной энергетики, которая беспокоит ведущие экономические и политические круги мирового сообщества. Значительная доля рыночной капитализации энергетических компаний определяется трудно прогнозируемой ценой на нефть. Для снижения влияния этого фактора требуется внедрение инноваций в энергетике.

Исследование охватывает в большей степени период с 2007 г. по настоящее время.

Цели и задачи исследования. Цель исследования - определить основные закономерности развития ТЭК Великобритании в условиях мирового экономического кризиса.

Цель потребовала решения следующих научных задач:

1) доказать наличие мирового энергетического кризиса с использованием систематизированной терминологии;

2) проанализировать фактор влияния мирового экономического кризиса на ТЭК Великобритании, выявить тенденции развития сегментов ТЭК с учетом роста импортной зависимости и определить ключевые направления форсированного развития британского ТЭК для достижения максимальной самообеспеченности энергией;

3) дать оценку эффективности политики госрегулирования отраслей ТЭК в предкризисный период и в условиях кризиса и выявить механизмы регулирования энергетики;

4) охарактеризовать стратегии британских энергетических транснациональных корпораций и определить зависимость их рыночной капитализации от цен на нефть;

5) оценить перспективы сотрудничества России и Великобритании в области энергетики, а также возможности использования Россией опыта Великобритании в высокотехнологичном развитии ТЭК.

Объект и предмет исследования. Объект работы - топливно-энергетический комплекс (ТЭК) Великобритании. Предметом исследования являются факторы развития британского топливно-энергетического комплекса в условиях обострения глобальной конкуренции на рынках традиционной и альтернативной энергетики.

Теоретическая и методологическая основа диссертации. Теоретической и методологической основой диссертации послужили работы российских и зарубежных экспертов, аналитиков, экономистов и политиков.

Вследствие необходимости отражения макроэкономических и микроэкономических последствий кризиса, представляется важным рассматривать одновременно методологию исследований отраслевых тенденций энергетики и стратегий отдельных компаний. Большое влияние на понимание задач исследования оказали работы ведущих российских экономистов по теории развития кризиса, таких как Гайдар Е.Т., Глазьев С.Ю., Гуриев С., Кудрин А. Л., а также зарубежных специалистов (Кругман П.). Автор почерпнул множество сведений о британской экономике и ТЭК в научных работах Байкова Н.М., Каныгина П.С., Касаткиной Е.А., Симонии Н.А., Смирнова И.А. и Хесина Е.С., публицистических статьях Кокшарова А.А. Автор опирался на теоретические выкладки о мировой экономике в исследованиях и учебных пособиях Дунаева С.А., Колесова В.П., Лучко М.Л., Осьмовой М.Н., Спартака А.Н. Неоценимую пользу при написании диссертации принесли публикации по мировой энергетике Поспелова В.К. и Смирнова И.А. Выводы о стратегиях ТНК подкреплены учебной литературой авторов Котлера Ф. и Портера М. Научные достижения

Й. Шумпетера в области инноваций внесли свой вклад в понимание автором инновационных процессов.

Построению парадигмы исследования способствовало изучение ряда ранее защищенных диссертаций по энергетике Великобритании, в частности, Кривогуза М.И. по энергетике и экономическому росту и Царевой О.Л. по влиянию энергетического кризиса 70-х гг. на развитие ТЭК Великобритании.

Статьи иностранных ученых Гоу И. (Gough I.), Ли Б. (Lee B.), Престона Ф. (Preston F.), Парага И. (Parag Y.), и Капстика С. (Capstick S.) также внесли свой вклад в разработку исследования.

Для использования эконометрического инструментария автор обращался к учебной литературе авторов Магнуса Я.Р., Катышева П.К., Пересецкого А.А.

В диссертации используются методы анализа и синтеза, индукции и дедукции, приемы комплексного исследования поставленных проблем методами исторического и сравнительного анализа. Результаты исследования фиксировались с соблюдением логических законов и правил.

Информационно-статистическая база исследования. При подготовке диссертации автор использовал материалы журналов «Эксперт», «Economist», медиа-корпорации «BBC». Оказались полезными статьи журнала «Мировая экономика и международные отношения» Института мировой экономики и международных отношений РАН.

Источниками статистической информации по российскому рынку энергетики являлись Росстат, Российское энергетическое агентство, Институт энергетики и финансов РАН. Данные по британскому рынку энергетики черпались из британских статистических обзоров (BP Statistical Review of World Energy, Digest of United Kingdom Energy Statistics, UK Energy in Brief), а достаточно объективные данные по тенденциям международного рынка были представлены в серии изданий Международного энергетического агентства World Energy Outlook, а также Международного экономического форума Global Competitiveness Report и ЮНКТАД World Investment Report.

Научная новизна основных положений заключается в следующем:

1) На основе анализа и обобщения современных тенденций энергетики сделан вывод об углублении мирового энергетического кризиса, появлении в его феноменологии новых черт, связанных с обострением глобальной конкуренции за традиционные и альтернативные источники энергоносителей. Автор делает заключение о том, что нарастание мирового энергетического кризиса проявляется в

6

неустойчивости спроса и инвестиционных потоков, сокращении горизонта планирования инвестиций, росте энергетических дисбалансов, зависимости мирового ценообразования от американского рынка и спекулятивных сделок, а также усложнении добычи сырья, ведущего к росту отрицательных внешних эффектов.

2) Установлен характер одновременной динамики ключевых экономических показателей, отражающих состояние британского ТЭК: реального ВВП, объема производства ТЭК, доли ТЭК в ВВП. Автор доказал, что объем производства ТЭК зависит от среднегодовой цены на нефть, а низкая доля ТЭК в ВВП и высокая энергоемкость ограничивают влияние сырьевых цен на ВВП. Мировая позиция британского ТЭК поддерживается посредством контроля энергетических компаний над ресурсами и уровнем развития технологий. Определена неоднородность влияния цен на нефть на основные сегменты ТЭК в период мирового экономического кризиса, проявившаяся в сокращении использования собственных энергоносителей в зависимости от их вида (угля, нефти или природного газа). Проведены расчеты рисков импортной зависимости по каждому традиционному энергоносителю. В результате, возрастающая импортная зависимость от поставляемого природного газа является самой опасной для экономики в связи с увеличивающейся долей топлива в общем объеме потребления энергоносителей, хотя самая высокая импортная зависимость наблюдается по поставкам угля. На основе сопоставления данных различных лет делается вывод о низкой перекрестной эластичности спроса на возобновляемые источники энергии (ВИЭ) по цене традиционных энергоносителей, низкой эластичности спроса на электроэнергию по цене. Впервые автор проводит анализ высокотехнологичных сегментов энергетики Великобритании в условиях мирового экономического кризиса: атомной энергетики, добычи сланцевого газа, шельфового бурения и возобновляемой энергетики. Анализ различных сегментов энергетики позволяет определить ключевые направления их развития, способные в среднесрочном периоде значительно усилить энергетическую независимость Великобритании и ограничить парниковый эффект - это разработка шельфовых месторождений, главным образом, на шельфах других стран и атомная энергетика. В данных сферах энергетики возможно широкое международное сотрудничество, способное интенсифицировать торговые и инвестиционные связи Великобритании и других стран мира. На примере зарождающегося рынка сланцевого газа впервые представлено взаимодействие цен на нефть и наукоемких сегментов ТЭК, формирующее замкнутый круг. Высокие цены на нефть стимулируют инвестиции в

7

капиталоемкую энергетику, а разработка новых источников энергии снижает цены на нефть, что ограничивает инновационный рост.

3) Автор приводит аргументированное обоснование того, что эффективные механизмы косвенного государственного регулирования британского ТЭК позволяют осуществлять сбалансированное государственное регулирование отрасли, постепенно снижая степень ее демонополизации, а также поддерживать возобновляемую энергетику. В экономике Великобритании, относящейся к англосаксонской модели, происходит широкое развитие некоммерческих организаций, способствующих распространению частно-государственного партнерства для поддержания инноваций в энергетике.

4) В результате проведения исследования стратегий ряда энергетических компаний, доказано, что диверсификация бизнеса позволяет избавиться от дополнительных рисков в период колебаний цен на сырье. Такой тип стратегии способствует более стабильной динамике рыночной капитализации, особенно если бизнес инвестирует в инновации. Построена модель парной линейной регрессии для крупнейших британских нефтегазовых компаний, демонстрирующая зависимость их рыночной капитализации от цен на нефть в период мирового экономического кризиса. Рыночная капитализация компаний, применяющих инновации, в меньшей степени подвержена колебаниям цен на нефть. Продемонстрирована неравномерность влияния сырьевых цен на сегменты ТЭК. Впервые доказано, что рыночная капитализация компаний, занимающихся добычей угля, в большей степени подвержена влиянию цен на нефть, чем капитализация нефтегазовых компаний.

5) Автором представлена оценка потенциала сотрудничества топливно-энергетических компаний России и Великобритании и выявлены наиболее перспективные сферы его развития: атомная энергетика, трубопроводный транспорт, подземное хранение газа, разработка континентального шельфа и инфраструктура СПГ. В работе проанализированы причины, сдерживающие развитие сотрудничества.

Практическая значимость работы. Практическая значимость работы обусловлена возможностью применения результатов исследования на уровне компаний и в макроэкономическом регулировании. Выводы, полученные в результате анализа стратегии крупнейших британских ТНК в топливной энергетике, будут полезны при разработке корпоративных стратегий и проектов по развитию и

8

эксплуатации нефтегазовых месторождений. Для макроэкономики и эффективной реализации экономической политики в России очень важен опыт Великобритании, столкнувшейся в 80-е гг. с «голландской болезнью», а в настоящее время развивающей высокотехнологичную энергетику. Представленные перспективные направления российско-британского сотрудничества по сути являются основой дорожной карты двустороннего развития энергетики посредством взаимовыгодной торговли и международных инвестиций. Выявленные закономерности в британской энергетике представляют собой ценный опыт, который мог бы послужить целям прогнозирования аналогичных тенденций в России.

Материалы диссертации могут быть использованы в университетских курсах бакалавриата «Международная экономика», научном семинаре магистратуры: «Международный бизнес: теория и организационные основы» и спецкурсах магистратуры «Ценообразование в ВЭД», «Модели экономического развития Великобритании».

Положения, выносимые на защиту. Совокупность тенденций, которые охватывают мировую экономику, позволяют утверждать о нарастании глобального кризиса в энергетике. Усиление кризисных тенденций в свою очередь открывает перспективы для развития высокотехнологичной энергетики в странах-импортерах энергии, к которым относится и Великобритания.

Британский ТЭК нуждается в низких ценах на сырье, а высокие цены, установившиеся в период кризиса, толкают участников рынка к инновациям1. В более крупном, макроэкономическом, масштабе ВВП Великобритании не характеризуется высокой зависимостью от цен на энергоносители, что выражается в отсутствии значимой корреляции между трендами ВВП и ТЭК. В отраслевом масштабе уровень цен на нефть формирует стоимостной объем производства ТЭК. Рост импортной зависимости будет продолжаться до тех пор, пока не сформируются одна из двух или обе следующие тенденции: рост энергоэффективности в экономике и/или рост добычи энергоносителей. Реализация первого сценария более вероятна, причем энергоэффективность должна повышаться с помощью домохозяйств и транспорта - основных потребителей энергии, на которые приходится крупнейшая доля выброса парниковых газов. Для решения вопроса импортной зависимости необходим поиск сбалансированного решения двух главных вызовов: энергетической безопасности и улучшении экологии.

1 См. приложение A.

Решение проблемы энергобезопасности при экологических ограничениях видится в развитии спроса на атомную энергию и ВИЭ, а также инновациях в добыче «нетрадиционных» видов нефти и газа. Данные направления развития энергетики стимулируют экономический рост и устойчивое развитие на национальном и глобальном уровне.

В настоящее время конкурентными преимуществами британского ТЭК отличаются технологии добычи сырья на континентальном шельфе, а также генерация энергии на оффшорных ветряных электростанциях. За период мирового экономического кризиса в Великобритании выросло применение инновационных разработок в сфере ВИЭ, СПГ и сланцевого газа, что подтверждает некоторое позитивное влиянии кризиса на развитие энергетики.

Учитывая лидерство природного газа среди различных источников в потреблении, инновации в данном сегменте крайне актуальны. Добыча сланцевого газа в Великобритании вызывает много неопределенностей. Американская сланцевая революция не может быть перенесена в Великобританию. Скорее всего, развитие добычи сланцевого газа примет эволюционный характер в Соединенном Королевстве, а себестоимость добычи будет постепенно снижаться вместе с развитием технологий и ростом конкурентного рынка в сервисном сегменте. Реализация перспектив будет зависеть от бизнеса, государства и тенденций мировой экономики. В краткосрочном и среднесрочном периоде в Великобритании усилятся позиции экспортеров газа, в т.ч. России (за счет трубопроводного транспорта) и США (за счет поставок сжиженного американского сланцевого газа).

Уголь отличается меньшей конкурентоспособностью по сравнению с нефтью и газом, что вызвано сильным загрязнением окружающей среды при его сжигании. За период 2007-2012 гг. в потреблении произошло частичное замещение угля ядерной энергией и ВИЭ, при том что доля нефти и газа в структуре потребления сократилась незначительно. Рост потребления энергоносителей, способный возобновиться при экономическом росте, будет происходить, главным образом, за счет ядерной и альтернативной энергии, которые будут сдерживать увеличение добычи нефти и газа до докризисного уровня.

Энергетическая безопасность предполагает диверсификацию источников и поставщиков энергии. Текущая диверсификация британской энергетики недостаточна, т.к. она связана лишь с нефтью, газом и углем - высокорисковыми для Соединенного Королевства источниками энергии. Многие компании в условиях кризиса, к сожалению, заменяют диверсификацию транснационализацией, что не

10

меняет степень их нефтяной зависимости. Требуется сочетание высокого индекса разнообразия и низкой доли топливного сырья в потреблении энергоносителей. Высокий уровень разнообразия достигается путем наращивания инвестиций в атомную и возобновляемую энергетику. Финансовые средства для инвестиций могут быть найдены преимущественно в развивающихся странах.

К 2040 г. Соединенное Королевство способно достигнуть доли 40% в производстве энергии из возобновляемых источников. Перспективными направлениями развития возобновляемой энергетики являются оффшорная ветроэнергетика (данное направление электроэнергетики наиболее развито в настоящее время) и солнечная энергетика. Высокая материалоемкость энергоустановок требует значительных инвестиций в ВИЭ. Снижению материалоемкости и себестоимости производства энергии способствует научно-технический прогресс, поддержание которого должно осуществляться на основе частно-государственного партнерства. Согласно расчетам, спрос на электричество неэластичен по цене, что делает определяющим относительные цены на электроэнергию в зависимости от источников.

Таким образом, учитывая вышеуказанные условия, ТЭК Великобритании можно рассматривать в качестве удачного примера выхода из кризиса энергетической зависимости для других крупных экономик.

Развитие указанных перспективных направлений энергетики невозможно без инноваций. Инновации призваны повысить энергоэффективность и энергосбережение, а, главное, сформировать альтернативы традиционным сырьевым энергоносителям. Инновации в ТЭК направлены, главным образом, на процессы в сфере производства, переработки, распределения и потребления, а не на конечный продукт, который является однородным.

Инновации в возобновляемую энергетику зависят от цен на рынке нефти. Зависимость характеризуется однонаправленной динамикой. Высокие доходы сырьевых компаний, связанные с благоприятной ценовой конъюнктурой на рынке традиционных энергоносителей, позволяют наращивать капиталоемкие инвестиции в энергетику. Инвестиции в высокотехнологичную энергетику способствуют рационализации и удешевлению методов энергогенерации, а, значит, подталкивают к снижению цен на энергию.

Цены на нефть влияют на инновационную деятельность участников отрасли. Высокие цены на нефть в начале кризиса позволили энергетическим компаниям активно коммерциализировать инновационные разработки. В период фазы

11

кредитного сжатия, когда цены на нефть упали более чем в три раза, компаниям пришлось отказаться от ряда амбициозных высокозатратных инновационных проектов. В результате, падение выручки снижает инновационный спрос, перемещая компании в новое состояние равновесия.

Будучи одним из важнейших элементов стратегии британских энергетических ТНК, прямые иностранные инвестиции (ПИИ) могут способствовать росту отрасли. Однако они требуют доли собственности и права управления проектами и/или дохода от операционной деятельности. Следовательно, приток инновационных технологий в рамках ПИИ связан с ростом энергетической зависимости экономики Великобритании. Данное явление нашло отражение в сфере атомной энергетики. Однако если импорт энергоносителей связан с простым оттоком капитала взамен на товары, то иностранные инвестиции фиксируют международное сотрудничество на долгосрочной основе. Преимущества инвестиционной зависимости перевешивают ее недостатки и недостатки импортной зависимости, но данные преимущества достигаются при неукоснительном следовании обоюдовыгодным контрактным обязательствам.

Наряду с привлечением инноваций из зарубежа, Великобритания экспортирует инновационные технологии. Благодаря высоким накопленным профицитам государственных нефтегазовых компаний развивающихся стран, спрос на инновации остается достаточно устойчивым. Обратные финансовые потоки из развивающихся стран в Великобританию и отдача от инвестиций способны сгладить финансовые дисбалансы в энергетическом секторе страны, дав возможность выйти из кризиса с меньшими потерями при качественно новой структуре отрасли.

В долгосрочной перспективе на отраслевом уровне британские энергетические компании столкнутся с негативной динамикой бизнеса, когда потребители будут отказываться от использования традиционных видов энергии в пользу возобновляемых источников энергии.

Влияние цен на нефть неоднородно в отрасли. По результатам расчетов автора, влияние цен на нефть на рыночную капитализацию компаний невысокое, причем более сильно оно проявляется в горнорудных компаниях по сравнению с нефтегазовыми. Автор доказывает данный факт на основе модели парной линейной регрессии по ежеквартальной динамике показателей с 2007 по 2012 гг.: для нефтегазовых компаний: уЛ = -1,3 хл + 0,4 для горнорудных компаний: уЛ = 1,15хЛ + 0,73

где yA (зависимая переменная) - среднеквартальная рыночная капитализация, xA (независимая переменная) - среднеквартальная цена на нефть марки Brent (см. гл. 1.3).

Наибольшая неопределенность складывается в угледобыче и угольной энергетике, в то время как развитие нефтегазодобывающих и нефтегазоперерабатывающих предприятий оказывается более прогнозируемым. В период кризиса многие нефтегазовые компании Великобритании испытывают не связанные с кризисом явления (преимущественно, с экологическими последствиями), оказывающие влияние на сокращение потенциальных инвестиционных проектов. Расширение использования технологий в бизнес-процессах несет в себе значительные риски. В начале XXI века обращают на себя внимание техногенные катастрофы, влекущие за собой экологические бедствия.

Россия является ключевым участником энергетического рынка и нетто-экспортером энергии. Наибольший прирост добычи энергосырья в России должен произойти за счет использования инновационных методов извлечения полезных ископаемых, в том числе на шельфовых месторождениях. Одним из значимых стимулов развития инноваций может стать российско-британское инвестиционное сотрудничество. Внешние источники инноваций при прагматичном сотрудничестве позволят развивать российский инновационный потенциал на мировом уровне, используя накопленный зарубежный опыт.

Наиболее перспективными направлениями развития российско-британского инвестиционного сотрудничества в высокотехнологичной энергетике в условиях мирового экономического кризиса являются атомная энергетика, трубопроводный транспорт, подземное хранение газа, разработка континентального шельфа и инфраструктура СПГ. С одной стороны, данные направления сотрудничества позволяют внедрить инновационные технологии в российский ТЭК, постепенно излечивая «голландскую болезнь» экономики; с другой стороны, они усиливают энергетическую безопасность Великобритании и минимизируют экологический ущерб, способствуя устойчивому развитию экономики. Взаимовыгодная польза от технологических инвестиций может способствовать более динамичному экономическому росту и скорейшему выходу из мирового финансового кризиса. Несмотря на кризис, энергетический сектор экономики Великобритании остается наиболее сбалансированной структурой среди развитых стран мира.

Список литературы диссертационного исследования кандидат наук Тарасов Александр Андреевич, 2015 год

Другие источники

В настоящее время предпочтение отдается исследованиям в области использования энергии ветра и солнечной энергии. Использование ветряной энергии

находилось на втором месте (18%) среди ВИЭ, причем еще в 2009 г. доля данного источника находилась на уровне 10%. Великобритания лидирует по производству электроэнергии на ветряных электростанциях. Интересы участников данного сектора экономики отстаивает Ассоциация Renewable UK. Государство, стремясь снизить выбросы углерода в атмосферу, стимулирует использование возобновляемых источников, причем затраты на строительство и использование ветряков постепенно снижаются. С 1998 г. развитие ветряной электроэнергии происходит по раундам, когда контролирующая организация Crown Estate выделяет новые участки для строительства ветряков. Процесс получения разрешений на их строительство на суше происходит более сложно по сравнению с оффшорными ветряными электростанциями. Динамичное строительство последних позволяет прогнозировать к 2040 г. рост доли ветроэнергетики в общей электрогенерации до 25%.

В период мирового экономического кризиса с 2008 г. возросла популярность солнечной энергии. Исследованиями в этой области занимается консорциум компаний-производителей оборудования для использования солнечной энергии. Отсутствие благоприятных погодных условий не позволит производству солнечной энергии вырасти к 2040 г. более, чем на 10% в суммарной электрогенерации.

Обширная программа использования энергии морских волн, энергии приливов и отливов продемонстрировала высокие издержки производства электроэнергии, несмотря на наличие 900 миль береговой линии, пригодной для сооружения волновых электростанций. Из всех ВИЭ удельная мощность приливной энергии -самая низкая. В результате, с учетом дальнейшего технологического развития электрогенерации можно предполагать, что к 2040 г. потенциальная доля производства приливной энергии может составить около 3%. Общий геотермальный потенциал недр Великобритании сравнительно невелик. Гидроэнергетика не развита в связи с равнинным рельефом и низким речным расходом воды в стране. Ее доля до 2040 г. будет оставаться на уровне примерно 2%.

Развитие ВИЭ влечет за собой изменения в экономической деятельности участников рынка.

Жизнеспособность электроэнергетики из возобновляемых источников будет зависеть от темпов экономического развития, динамики потребления и спроса на энергоресурсы. Динамичный рост экономики и потребления позволяет инвестировать в инновационные проекты. При стагнации и падении экономики также возможны инвестиции в ВИЭ, но в меньших объемах. Учитывая низкий

естественный прирост и ужесточение иммиграционного законодательства, рост населения в Великобритании ожидается умеренным.

Для успешного перехода электроэнергетики Соединенного Королевства на ВИЭ, в первую очередь, необходимы крупные капитальные инвестиции в инфраструктуру и технологии. Высокий объем инвестиций вызван высокой материалоемкостью энергоустановок, к которой приводит низкая удельная мощность ВИЭ. Учитывая тот факт, что альтернативная энергетика развивается на основе научно-технического прогресса, важны инвестиции не только в прикладные исследования по альтернативной электроэнергетике, но и поддержание фундаментальных исследований. Многие проекты в этом сегменте рынка не являются быстро окупаемыми, а, значит, инвестирование должно проводиться на основе частно-государственного партнерства с государственными гарантиями. Таким образом, жизнеспособность ВИЭ будет зависеть от развития инновационного процесса, который должен снижать высокие затраты на производство энергии из возобновляемых источников.

Потенциал экономики Великобритании позволяет выполнить данное условие. В течение последнего десятилетия Соединенное Королевство прочно удерживает лидерство среди 15 стран по уровню конкурентоспособности111. По субиндексу технологической готовности Великобритания занимала 4 место в мире, а по инновациям - 12. К примеру, снижаются затраты на строительство эффективных аккумуляторов, накапливающих энергию из возобновляемых источников.

Переход на ВИЭ зависит также и от потребительских стимулов. Потребитель электроэнергии должен быть заинтересован в потреблении электроэнергии, выработанной инновационными способами.

Спрос на электричество является неэластичным по цене, т.к. отсутствуют товары-субституты, а образ жизни человека в настоящее время не представляется возможным без электричества. К примеру, в 1990-2010 гг. динамика спроса и цен на электроэнергию демонстрировала неэластичность, а в 2012 г. наблюдался эффект Гиффена (см. таблицу 15). В 2011 г. спрос на электроэнергию по цене оказался эластичным. На эластичность спроса влияет продолжительность оцениваемого периода. Длинный период практически нейтрализует влияние погоды на спрос, в то время, как годовой период сильно зависит от погоды зимой, вследствие которой потребление электроэнергии изменяется уже не по законам рынка.

Таблица 15 Расчет эластичности спроса на электроэнергию по цене в

Великобритании в 1990-2012 гг.112

1990 2000 2008 2009 2010 2011 2012

Реальная цена на электричество (2005=100) 120,9 85,6 153,0 162,7 145,6 146,7 151,6

Изменение цен по сравнению с предыдущим периодом, % [1] -29 78,7 6,3 -10,5 0,8 3,3

Первичное потребление электроэнергии, млн т нефтяного эквивалента 213,7 234,8 225,6 211,5 216,8 202,1 206,3

Изменение потребления по сравнению с предыдущим периодом, % [2] 9,9 -3,9 -6,3 2,5 -6,7 2,1

Эластичность спроса по цене [2] / [1] -0,34 -0,05 -1 -0,24 -8,38 0,64

Таким образом, существенным фактором для потребления ВИЭ становится не реальная цена на электроэнергию, а относительные цены на нее в зависимости от энергоносителей. Кроме того, субсидирование тарифов на электроэнергию способно переместить спрос в сторону возобновляемых источников вне зависимости от относительных цен на электроэнергию из них.

Однако в настоящее время себестоимость выработки электроэнергии на основе природного газа или дизельного топлива ниже себестоимости производства электроэнергии из ВИЭ (см. таблицу 16)

Таблица 16 Расчет себестоимости производства электроэнергии для проектов,

113

начинающихся в 2013 г., ставка дисконтирования 10%, £/МВт

Газовая турбина АЭС ВЭС Переработка Оффшорные Оффшорные Солнечные Газовая

комбинированного на биомассы ВЭС (Зоны ВЭС (Зоны электро- турбина

цикла суше второго третьего станции открытого

>5 раунда) раунда) цикла

МВт

Себе- 80 90 101 108 113 120 158 181

стоимость

Министерство энергетики и климатических изменений представляет прогноз себестоимости производства электроэнергии в 2030 г. (см. таблицу 17)

Таблица 17 Расчет себестоимости производства электроэнергии для проектов с датой завершения строительства в 2030 г., ставка дисконтирования 10%, £/МВт114

Газовая турбина АЭС Уголь - ВЭС Переработка Офф- Офф- Солнечные Газовая

комбинированного модернизи- на биомассы шорные шорные электро- турбина

цикла рованные суше ВЭС ВЭС станции открытого

электростанции, >5 (Зоны (Зоны цикла

улавливающие МВт второго третьего

углеродные раунда) раунда)

выбросы

Себе- 88 80 95 97 108 105 111 90 195

стоимость

Таким образом, согласно прогнозу, к 2030 г. ожидается снижение себестоимости производства атомной, ветровой и солнечной энергии.

Разнообразие источников энергии считается ключевой предпосылкой надежности электроснабжения. Диверсификация энергоресурсов означает относительно более широкий выбор как ископаемых видов топлива и соответствующих технологий, так

113 Источник: Department of Energy and Climate Change

114 Источник: Department of Energy and Climate Change

и ВИЭ по конкурентным ценам. Усиление разнообразия энергоносителей является особенно важным при высокой внешней энергозависимости британской экономики.

Один из главных факторов, определяющих спрос и предложение ВИЭ, тесно связан с ростом энергетической эффективности экономики. Особенно велик потенциал развития ВИЭ в жилищном хозяйстве и на транспорте, которые сейчас являются лидерами по потреблению энергии.

Большое воздействие на энергетику окажут структурные сдвиги в экономике: быстрый рост новых отраслей в промышленности, производящих наукоемкую и менее энергоемкую продукцию, вытеснение традиционных энергоемких отраслей, а также опережающее развитие сферы услуг по сравнению с промышленностью.

Жизнеспособность ВИЭ имеет серьезные ограничения, связанные с внешними условиями, не зависимыми от человека, например, наличие ветра или солнечной погоды. Для получения электроэнергии с помощью силы ветра, эквивалентного производящемуся на современной ТЭС средней мощности, требуется занять под ветрогенераторы площадь размером более 20 гектаров. Широкомасштабное строительство приливных и волновых электростанций, которые будут занимать значительные участки побережья, и перенос ветроэнергетических установок в море создадут проблемы для судоходства. Скептики полагают, что для покрытия затрат энергии и топлива на нагрев, охлаждение и транспортировку требуется не 100% возобновления энергии, а гораздо больше. Следовательно, для генерации электроэнергии из возобновляемых источников необходима энергия, которая полностью нейтрализует отсутствие парниковых газов от возобновляемых источников.

Развитие ВИЭ находится в настоящее время на таком этапе, что рынок не способен в достаточной степени в денежном эквиваленте оценить положительные экстерналии от их использования. Производство электроэнергии в данном сегменте требует государственной поддержки, которая реализуется с помощью специальных инструментов стимулирования производства и потребления электроэнергии: законодательства, планирования и субсидирования.

Важное значение для роста использования ВИЭ имеет степень либерализации рынка. Гарантом интересов потребителей является конкуренция, позволяющая малому и среднему бизнесу участвовать в производстве энергии. Распределительные сети должны быть независимыми от генерирующей и энергосбытовой деятельности. Правовая база эффективной либерализации заложена в Законе об электроэнергетике 1989 г. и Законе о коммунальных предприятиях 2000 г., благодаря которым была

89

проведена либерализация энергетического сектора. Последний закон предоставил потребителям свободу выбора розничного поставщика.

Важным инструментом, способствующим использованию ВИЭ, является Обязательство о возобновляемых источниках (Renewables Obligation). Согласно Обязательству, операторы электросетей должны покупать определенную долю электроэнергии у производителей возобновляемой энергии. Выполнение своих обязательств поставщиками осуществляется путем представления соответствующих «зеленых» сертификатов (Renewables Obligation Certificates). В противном случае выплачивается штраф в специальный фонд, из которого осуществляются выплаты компаниям, выполнившим свои обязательства по генерации энергии из возобновляемых источников.

Аналогичная программа NFFO (Non-Fossil Fuel Obligation), активно действовавшая в последнее десятилетие XX в. и находящаяся на завершающем этапе к настоящему времени, показала свою эффективность. Она функционировала на основе принципа конкурентных торгов. Контракты размещались Агентством по закупке неископаемых энергоресурсов от имени региональных электрораспределительных компаний и предоставляли долгосрочные (до 15 лет) гарантии соглашений о закупках. Осуществленные в 1990 г. в рамках первого тендера NFFO проекты использования ветровой энергии позволили выработать электроэнергию по цене примерно 14,7 центов за кВт. В 1999 г. эти проекты обеспечили выработку электроэнергии стоимостью в 4,85 центов за кВт - лишь на 0,1 цента дороже, чем средняя продажная цена электроэнергии в Великобритании. Программа NFFO, преследуя цель стимулирования капиталовложений в ВИЭ, позволила серьезно снизить себестоимость выработки ветровой электроэнергии, что способствовало росту привлекательности ветроэнергетики для электрогенерирующих компаний.

Другое обязательство, заявленное в законе «Об изменении климата» 2008 г., ставит ориентиром снижение выбросов парниковых газов на 34% к 2020 г. и на 80% к 2050 г. относительно показателей 1990 г., что должно предотвратить рост температуры воздуха.

ВИЭ позволят не только снизить внешнюю энергетическую зависимость, но и стимулировать экономический рост в энергетике и других отраслях. Поэтому в середине 2008 г. правительство активизировало усилия по поддержанию ВИЭ. С июня 2008 г. начала действовать новая программа по поощрению производства солнечной энергии самими потребителями на территории частных жилых

90

домовладений. На возрастание значения энергетических проблем указывает создание Министерства по энергетике и борьбе с климатическими изменениями (Department of Energy and Climate Change). В июне 2009 г. создан специальный орган - "Инфраструктура Великобритании" (Infrastructure UK), который должен способствовать повышению эффективности инфраструктурных проектов, прежде всего в энергетике.

В мае 2009 г. британское правительство утвердило программу сокращения выбросов парниковых газов до 2022 г. на 34% по сравнению с 1990 г.115 Затем было принято обязательство сократить выбросы парниковых газов на 80% к 2050 г. Это означает резкое сокращение использования угля и природного газа в производстве электроэнергии. В настоящее время требуется достижение ситуации, при которой альтернативные источники энергии могли бы обеспечить большую часть потребностей экономики страны в электроэнергии.

К сожалению, политика в отношении ВИЭ остается недостаточно эффективной, т.к. требуется большее стимулирование перехода домохозяйств и транспортных компаний на ВИЭ. Отрасль нуждается в расширенной региональной политике и многоуровневом подходе в достижении поставленных целей.

Экономика Великобритании является открытой, высоко интегрированной в мировое экономическое пространство. Взяв на себя обязательства по росту потребления электроэнергии от возобновляемых источников, британское правительство сформировало план действий, учитывающий постепенную перестройку электроэнергетики, в котором отражаются высокие темпы использования ВИЭ. В результате, жизнеспособность возобновляемых источников энергии зависит от проработанности и реалистичности плановых показателей в международных обязательствах, а также от перспективных взаимосвязей экологически чистой электроэнергетики с другими отраслями.

Одно из обязательств, связанное со снижением уровней выброса газов, создающих парниковый эффект, регулируется Рамочной конвенцией ООН об изменении климата и Киотским протоколом. За 1990-2009 гг. Великобритания снизила объем выбросов парниковых газов на 15,2%, превысив плановые показатели Киотского протокола, предполагавшие снижение на 12,5%. 116

Однако международные обязательства характеризуются некоторой степенью противоречивости. В Декларации Тысячелетия в 2000 г. было заявлено о

115 Имамутдинов И. Британцы ловят CO2 // Эксперт.2009. №17-18.

116 Источник: МЭА

необходимости уменьшить энергетическую бедность. Следовательно, от политиков и экономистов требуется постановка целей и задач таким образом, чтобы вместе с ростом использования ВИЭ сохранилась и энергетическая обеспеченность потребителей.

На развитие британской электроэнергетики на основе ВИЭ влияют общеевропейские программы. В середине 2008 г. Великобритания в рамках общеевропейских договоренностей обязалась к 2020 г. производить 20 % электричества из ВИЭ, страна участвует в международных программах исследований в данной области по линии МЭА и ЕС. Высокую степень вероятности достижения поставленной цели и возможность достижения уровня 40% электрогенерации из возобновляемых источников в 2040 г. подтверждает дальнейший динамичный рост сегмента ВИЭ.

Предлагаемая автором структура энергогенерации реализуема с учетом сложившихся макроэкономических, институциональных, технологических и глобальных условий.

1) К 2012 г. на долю данных источников уже приходилось 11% производства энергии. Тенденция роста их использования продолжится и ускорится вместе с вводом в эксплуатацию новых, более рентабельных электростанций и развитием инфраструктуры. В условиях стабилизации уровня потребления электроэнергии традиционные источники энергии будут замещаться возобновляемыми при государственной поддержке, усиливающей конкурентоспособность последних.

2) Электрогенерация на основе данных источников позволит диверсифицировать отрасль, способствуя конкуренции и доступу малых и средних предприятий, а также повышению энергетической эффективности экономики.

3) Использование ВИЭ позволит снизить внешнюю энергетическую зависимость, зависимость электрогенерации от цен на нефть а также улучшить экологию.

4) Возобновляемая электроэнергетика будет стимулировать другие отрасли экономики, в т.ч. машиностроение, и увеличивать занятость в них.

117 Григорьев Л., Крюков В. Мировая энергетика на перекрестке дорог: какой путь выбрать России? // Вопросы экономики. 2009. №12.

5) Исчерпание традиционных энергетических ресурсов благоприятствует росту потребления ВИЭ.

6) Цели, поставленные правительством Великобритании, а также национальные и международные обязательства подтолкнут экономику к росту использования ВИЭ.

7) Функционирование приливных электростанций будет зависеть от развития технологий. Текущее состояние этого сегмента электрогенерации не позволяет утверждать о значительном его развитии в будущем.

Ограничениями жизнеспособности ВИЭ являются:

1) Высокие капиталовложения в инфраструктуру и технологии.

2) Достаточно низкий уровень цен на традиционные энергоносители и высокая себестоимость электрогенерации из возобновляемых источников по сравнению с традиционными.

3) Нестабильность электрогенерации в связи с погодными условиями.

4) Низкая удельная мощность ВИЭ.

5) Отрицательные экологические последствия при выработке электроэнергии из возобновляемых источников.

Таким образом, электрогенерация на основе ветровой, солнечной и приливной энергии будет к 2040 г. экономически жизнеспособным решением.

Глава 3. Конкурентные преимущества международного сотрудничества России и Великобритании в сфере энергетики

3.1. Международные конкурентные преимущества российской топливной энергетики

Россия является ключевым участником энергетического рынка и нетто-

118

экспортером энергии. Добыча нефти и газа, по многим прогнозам , будет расти,

хотя небольшими темпами. Ухудшение доступности месторождений требует новых

способов разработки и добычи119. Однако наибольший прирост добычи должен

произойти за счет использования инновационных методов извлечения полезных

ископаемых, а также за счет добычи на шельфовых месторождениях120.

121

В 2010 г. (последние сравнения по всем странам ) Россия занимала второе место в мире по экспорту нефти после Саудовской Аравии и первое место в мире по экспорту природного газа. Однако на мировом рынке ужесточается конкуренция между экспортерами энергоносителей. Одновременно российские нефегазовые ресурсы, находящиеся в традиционных местах добычи, стремительно истощаются. Данное обстоятельство уже повлияло на снижение объемов экспорта российских энергоносителей в 2012 г. Приоритетным является производство и экспорт сырой нефти и газа, а продукты глубокой переработки занимают небольшую долю в экспорте.

Избыточное наличие сырьевых ресурсов привело к «голландской болезни», выражающейся в зависимости национальной экономики от цен на нефть и внешней конъюнктуры. Доля ТЭК в ВВП в последние годы постепенно возрастала. В 2002 г. данный показатель находился на уровне 7%. В 2009-2010 гг. в связи с острой фазой

мирового экономического кризиса произошло небольшое падение доли ТЭК в ВВП,

122

а затем рост возобновился, достигнув 11% в 2012 г. Для поступательного развития экономике требуются высокие цены на энергоносители, сохраняющиеся в период кризиса. Любая трансформация энергопотоков, которая может проявиться в

118 Источник: ВНИГНИ (Всероссийский научно-исследовательский геологический нефтяной институт)

119 В 2012 г. было введено в разработку крупнейшее за последнее время Бованенковское нефтегазоконденсатное месторождение, находящееся в труднодоступных условиях Крайнего Севера.

120 Прогнозные данные о запасах углеводородов на российском шельфе, которые в большей степени сконцентрированы в Арктике, оцениваются в 130 млрд т нефтяного эквивалента (нефти и конденсата - 48 млрд т, 82 млрд т газ).

121 Источник: cia.gov (ЦРУ США)

122 Источник: www.gks.ru (Росстат)

результате разработки сланцевых месторождений в Северной Америке, повлияет на российскую экономику. Доходы государственного бюджета проистекают от экспорта сырья. Рынок высоко монополизирован и контролируется государственными компаниями. Доступ малого и среднего бизнеса - традиционных носителей инноваций на энергетический рынок серьезно сдерживается монополистами. Монополии очень осторожно относятся к иностранным инвестициям и ограничивают приток зарубежных технологий. Однако опора на отечественный потенциал инвестиций, знаний и производственных мощностей де-юре превращается в низкоэффективное функционирование отрасли де-факто с формальным, а не реальным вкладом российских инноваций в экономический оборот. Монополисты больше заинтересованы в росте спроса на собственную продукцию, чем в повышении энергоэффективности, энергосбережении и использовании различных инновационных технологий. Доля неработающих скважин в эксплуатационном фонде наглядно демонстрирует неэффективные методы добычи,

123

соответствующие рентоориентированному поведению участников рынка. Государство активно поддерживает монополистический уклад рынка и ввело в мае 2008 г. ограничения для зарубежных вложений в ТЭК, признанным стратегической отраслью экономики. Компании, занимающие более 25% в отрасли, также стали стратегическими. Инвестиции, в результате которых контроль переходит в руки иностранцев, должны быть санкционированы государством. Частичная приватизация крупнейших компаний, объявленная правительством РФ в 2010 г., задерживается, хотя способна привлечь дополнительные средства в бюджет и стимулировать инновационные процессы в компаниях. Стратегия органов государственной власти по привлечению иностранных инвестиций основана на обмене активами. Иностранные партнеры осваивают и разрабатывают нефтегазовые месторождения в обмен на допуск к распределительным сетям. Данный обмен предусматривает участие крупных компаний в международном сотрудничестве и предполагает активную роль государства. Однако в сфере ТЭК ужесточается конкуренция за счет инновационных способов добычи, переработки и транспортировки сырья. К примеру, в 2008-2010 гг. начался процесс постепенного вытеснения «Газпрома» с европейского газового рынка производителями СПГ из стран Персидского залива (главным образом, Катаром). Планируется развитие экспортоориентированной инфраструктуры Австралией и Нигерией. В кратко- и среднесрочной перспективе следует ожидать экспорта сланцевого газа из США. Устаревающие технологии

добычи уже в ближайшие 10 лет не позволят крупнейшей российской компании находиться на достойных позициях на мировом рынке. Рентополучатели выводят значительную часть выручки в оффшоры, отказываясь от реинвестирования в инновации. Кроме того, достаточные стимулы для инноваций в условиях большого объема запасов сырья просто отсутствуют. Несовершенная налоговая система и коррупция тормозят использование инноваций в ТЭК России. Избыточные объемы энергоресурсов ведут к низкой энергоэффективности и расточительному использованию энергии. Энергоемкость ВВП России остается выше мирового

124

уровня в 2,5 раза .

С другой стороны, в России существуют уникальные инновационные технологии, преимущественно накопленные в советское время. Россия обладает развитыми технологиями в атомной энергетике, в трубопроводном транспорте и строительстве подземных хранилищ газа (ПХГ), которые могут служить инвестициями в энергетику других стран.

Важное место в перспективном высокотехнологичном развитии ТЭК занимает разработка и добыча на континентальном шельфе, потому что ресурсы шельфа могут поддержать стабильный уровень добычи. Разработка шельфа с учетом национальных интересов приведет к развитию отечественной науки. Однако к 2013 г. в мировой промышленности отсутствовали предприятия, способные удовлетворить технологические потребности при разработке арктического шельфа. Таким образом, требуется совместный инновационный процесс. Худшей альтернативой активному участию России в инновациях будет дальнейшее заимствование зарубежных технологий. В данных условиях значительным препятствием для инновационного процесса стало монопольное право государственных компаний «Роснефть» и «Газпром» работать на континентальном шельфе, что ограничило приток иностранных инноваций. Иностранные компании и российские частные компании ТЭК не допускаются к самостоятельной добыче и разработке континентального шельфа. Несмотря на наличие Государственной Программы освоения континентального шельфа до 2030 г., разработка континентального шельфа не вышла к 2013 г. на плановые показатели этапа реализации в связи с неблагоприятной конъюнктурой рынка для двух компаний и перераспределением инвестиций в менее труднодоступные районы. Партнерство российских монополистов с иностранными компаниями в шельфовых проектах пока

124 URL: www.i-russia.ru/energy/ (Совет по модернизации экономики и инновационному развитию России)

не приносит ощутимых результатов. По расчетам экспертов, объем требуемых

125

инвестиций в разработку российского шельфа составляет от 300 до 700 млрд долл.

По данным ЮНКТАД, за последнее время происходит значительный приток ПИИ в Россию 126. С другой стороны, по данным Росстата, рост ПИИ нестабилен, что проявилось в 2008-2010 гг. (см. приложение K).

Инвестиции в ТЭК растут, причем в большем объеме, чем добыча топливно-энергетических полезных ископаемых. Очевидно, инвестиции не приносят должной отдачи. В 2010 г. Россия снизила позиции в рейтинге стран по доступности технологий, а в 2012 г. - по способности к инновациям и расходам компаний на НИОКР (в т.ч. по соответствующим индексам). Данный рейтинг (The Global Competitiveness Report) отражает несостоятельность государственной политики в области инноваций и потерю конкурентоспособности страны в инновационной сфере. Действительно, расходы на НИОКР в России несоизмеримо ниже расходов развитых стран, а благоприятная ситуация на рынке энергоносителей не ведет к росту инноваций в экономике, что является симптомом «голландской болезни».

Большая часть прямых инвестиций (куда включаются слияния и поглощения) происходит из развитых стран Европы. Российские компании инвестируют в другие страны, благодаря сохранению высоких цен на энергоносители. Эксперты ЮНКТАД полагают, что инвестиционные потоки между Россией и остальным миром будут расти, особенно в сфере услуг, благодаря вступлению России в ВТО. Здесь приобретает значение использование зарубежного консалтинга в энергетике. В целом, вступление России в ВТО предоставляет большую уверенность и предсказуемость для инвесторов. С другой стороны, Россия ухудшила свои позиции среди стран - главных реципиентов инвестиций для ТНК, опустившись с 5 места в

127

2010-2012 гг. на 8 место в 2012-2014 гг. По данному показателю Россия занимает последнее место среди стран БРИК.

Доля инвестиций в ТЭК за последние годы не изменилась и сохраняется на уровне 12-13% от общего объема инвестиций. По сравнению с инвестициями в основной капитал, инвестиции в ТЭК отличались большей устойчивостью. Уровень колебаний инвестиций в ТЭК менее резкий, чем уровень колебаний инвестиций во всю экономику.

125 Источник: газета «Ведомости»

126 World Investment Report 2012. - N.Y., Geneva: United Nations, 2012. P.58.

127 World Investment Report 2012. - N.Y., Geneva: United Nations, 2012. P.22.

Если вплоть до 2008 г. на фоне растущих нефтяных котировок и экспорта сырья высокий экономический рост и относительная макроэкономическая стабильность привлекали иностранных инвесторов, то с началом кризиса ситуация изменилась. Из всех стран БРИК и Группы восьми экономика России испытала наиболее глубокое падение. Произошел обвал цен на нефть, а капитал стал уходить из страны. Доля инвестиций в российском ВВП в условиях мирового экономического кризиса остается ниже, чем в Индии, Казахстане или Китае. Снижение ресурсной ренты на некоторое время не привело к изменению политико-экономических институтов, а последующий рост котировок на нефть в целом укрепил status quo, т.е. доминирование докризисных приоритетов среди экономических агентов. Сохраняющаяся модель интеграции энергетического сектора в национальную экономику еще с советских времен не позволяет выйти на новый уровень эффективности и связей с другими отраслями.

Место страны по доступности последних технологий, по данным Доклада о Глобальной конкурентоспособности, падает последние четыре года. Место России в мире по расходам компаний на НИОКР стабильно держится на уровне 46-50. Улучшился за последнее время лишь показатель потенциала страны к инновациям.

Удельный вес инновационных товаров в российском ТЭК, принадлежащем к добывающей промышленности, в 2007-2010 гг. объективно был ниже, чем в целом во всей промышленности (см. таблицу 18) и оставался на стабильном уровне. Резкий рост отгруженных инновационных товаров в ТЭК в 2011 г. связан с завершением крупных проектов, в т.ч. «Северного потока». Малый бизнес практически не участвует в инновациях. С 2009 г. значительно улучшились показатели затрат на технологические инновации в сфере ТЭК в то время, как рост затрат на технологические инновации по всей экономике был незначителен. Такая благоприятная тенденция в ТЭК сформировалась благодаря высокой выручке энергетических компаний-монополистов. Импорт технологий в условиях кризиса продолжает в разы превосходить экспорт технологий в добыче топливно-энергетических полезных ископаемых.

«-• „ 128 Таблица 18 Инновационная активность российских компаний в 2007-2011 гг.

Год 2007 2008 2009 2010 2011

Удельный вес инновационных товаров и услуг в общем объеме отгруженных товаров и услуг в промышленности, % 5,5 5,1 4,6 4,9 6,1

Удельный вес инновационных товаров и услуг в общем объеме отгруженных товаров и услуг в сфере добычи топливно-энергетических полезных ископаемых, % 3,2 2,8 2,8 3,0 7,5

Удельный вес инновационных товаров и услуг в общем объеме отгруженных товаров и услуг в сфере добычи топливно-энергетических полезных ископаемых предприятиями малого бизнеса, % н.д. н.д. 0,88 н.д. 1,11

Удельный вес затрат на технологические инновации в общем объеме отгруженных товаров и услуг в промышленности, % 1,2 1,4 1,9 1,5 1,5

Удельный вес затрат на технологические инновации в добыче топливно-энергетических полезных ископаемых, % 0,7 0,7 2,2 2,2 н.д.

Экспорт технологий в добыче полезных ископаемых, млн руб. (с 2009 г. - млн долл США) 1241,6 1210,1 15,1 25,6 19,3

Импорт технологий в добыче полезных ископаемых, млн руб. (с 2009 г. - млн долл США) 11911,1 11227,7 336,3 56,0 85,7

Одной из самых высокотехнологичных компаний отрасли является «Лукойл», занимающаяся проектами нефтедобычи на шельфе Каспийского моря.

Компании «Башнефть» и «ТНК-ВР» используют инновационные способы добычи на выработанных и трудноизвлекаемых месторождениях.129 «Газпром» занимается добычей сланцевой нефти.

Экономический кризис всё-таки привлек внимание государства к проблеме энергоэффективности, но позитивная динамика в решении этой приоритетной задачи

130

пока не наметилась. Энергетическая стратегия России на период до 2030 г.

128 URL: www.gks.ru (Росстат)

129 Источник: газета «Ведомости».

130 URL: http://www.energystrategy.ru/proiects/es-2030.htm (Институт энергетической стратегии)

закрепляет главную роль национальной инновационной системы в росте энергоэффективности. Рост энергоэффективности может позволить компаниям сохранять конкурентоспособность за счет снижения себестоимости продукции. В 2011 г. были внесены изменения в законы «Об иностранных инвестициях в РФ» и «О порядке осуществления иностранных инвестиций в хозяйственные общества, имеющие стратегическое значение для обеспечения обороны страны и безопасности

131 „

государства» . Изменения повысили планку иностранной доли в собственности добывающих компаний с 10 % до 25 %, выше которой требуется подтверждение правительства. Более свободный приток иностранных инвестиций в энергетике должен способствовать формированию устойчивой национальной инновационной системы. Правительство создало Российский фонд прямых инвестиций (РФПИ), использующие собственный портфель активов и привлекающий крупнейших мировых институциональных соинвесторов для инвестирования в лидирующие динамичные компании, в т.ч. в сфере глубокой переработки природных ресурсов, технологической разработки важнейших месторождений. РФПИ также заинтересован проектами в высокотехнологичной энергетике. Введена должность инвестиционного омбудсмена в 8-ми федеральных округах, в обязанности которого входит содействие крупным ТНК в контактах с властями всех уровней.

Вступление России в ВТО должно способствовать либерализации рынка и генерировать приток ПИИ в российскую энергетику и российских инвестиций на зарубежные рынки. Будучи членом ВТО, Россия должна строго следовать порядку инвестирования, в т.ч. соответствовать требованиям Третьего энергетического пакета ЕС. Основным препятствием для российских добывающих компаний служит требование отказаться от контроля за инфраструктурой трубопроводов и за системой распределения энергоносителей. Что касается ПИИ, то вступление России в ВТО решительно не способствует их притоку в связи с действием закона о доступе иностранцев в стратегические отрасли (см. выше). Однако в сфере производства электроэнергии у британских компаний больше возможностей для инвестирования, чем в сфере добычи энергоносителей. К примеру, немецкая компания E.On и итальянская компания Enel уже занимают значительную долю рынка электрогенерации в России.

Многие эксперты (например, академик А.Дмитриевский) склоняются к необходимости перехода России от ресурсно-сырьевой к ресурсно-инновационной

131 URL: http://base.consultant.ru/cons/cgi/online.cgi?req=doc;base=LAW;n=121775 (Сайт КонсультантПлюс)

модели развития, основанной на рынке энергетических услуг и технологий. Действительно, внедрение альтернативных источников энергии - это долгосрочный процесс, связанный с высокими затратами и структурными изменениями. Добыча нефти и газа инновационными методами представляет собой ускоренный вариант модернизации и некий промежуточный уровень между доминированием традиционных и альтернативных видов топлива. От внедрения технологий зависит будущее развитие отрасли, а также региональное развитие. При этом требуется развитие внутренних стимулов к инновациям, которые будут необходимым звеном в предпринимательской деятельности, а не элементом отчетности перед органами государственной власти.

Одним из значимых стимулов развития инноваций может стать российско-британское инвестиционное сотрудничество. Внешние источники инноваций при прагматичном сотрудничестве позволят развивать российский инновационный потенциал на мировом уровне, используя накопленный зарубежный опыт.

3.2. Перспективный формат международного энергетического сотрудничества России и Великобритании

Россия и Великобритания находятся на различных этапах экономического развития, обладают различными энергетическими комплексами и по-разному переживают мировой финансовый кризис. Несмотря на это, существуют точки соприкосновения для развития сотрудничества в условиях кризиса.

Великобритания занимает ведущие позиции среди ключевых стран-инвесторов в Россию. В 2012 г. по накопленным инвестициям в России Великобритания занимала 5 место, что составляло 7,4% от общего объема накопленных

132

инвестиций. При этом прямые инвестиции занимали 12%. В качестве реципиента российских инвестиций Соединенное Королевство находилось также на 5 месте с долей 5% от общего количества накопленных инвестиций России за рубежом. Накопленные прямые инвестиции России в Великобритании в 2012 г. составили 40%, что является позитивным сигналом для дальнейшего инвестиционного сотрудничества.

К сожалению, на данный момент технологическое участие России в энергетическом рынке Великобритании практически незаметно и не отражается в официальной статистике. Большая часть инвестиций со стороны России имеют спекулятивный характер. Инвестиционный приток из Великобритании превышает отток инвестиций из России (см. приложение L). Более того, заметную долю в инвестициях занимают ПИИ, хотя этот показатель снижается. Таким образом, состояние инвестиционного оборота между двумя странами в сфере энергетики не является удовлетворительным и требует повышенного внимания и активных действий со стороны государства и частных компаний.

Низкий уровень сотрудничества в энергетике России и Великобритании противоречит потенциалу месторождений, находящихся в собственности у российских и британских компаний. Например, обеспеченность запасами британских нефтяных компаний отстает от обеспеченности российских компаний (см. таблицу 19). С другой стороны, затраты всех российских нефтяных компаний на

тт 133

НИОКР в 4 раза меньше затрат компании Shell. Данное обстоятельство является фундаментом для развития сотрудничества между российскими и британскими компаниями.

132 Источник: URL: www.gks.ru (Росстат)

133 URL: http://inter-pc.ru/ShowArticle.aspx?ID=4930&AspxAutoDetectCookieSupport=1 (Агентство IPC)

102

Таблица 19 Обеспеченность текущими извлекаемыми запасами нефтяных ТНК в 2010 г.134

Компании Обеспеченность запасами, лет

Российские компании

Роснефть (без ТНК-ВР) 41

Лукойл 36

Сургутнефтегаз 24

Газпромнефть 37

Британские компании

Shell 32

BP 13

Российские и британские технологии должны широко использоваться в инвестиционном сотрудничестве.

В сфере ряда технологий атомной энергетики Россия практически не имеет конкурентов. Один из лидеров мирового рынка по строительству АЭС, электрогенерации на АЭС, добыче и обогащению урана российская компания «Росатом» могла бы осуществить инвестиции в атомную энергетику Великобритании, в т.ч. в сфере экспорта технологий и современных услуг. Отличительная черта «Росатома» заключается в том, что одна компания обладает и технологиями, и финансовыми средствами для инвестиций. В других случаях зачастую требуется привлечение двух инвесторов: финансового и технологического.

Российские инвесторы заинтересованы в инвестициях в британскую атомную энергетику. Эта отрасль обладает большим потенциалом для привлечения иностранных инвестиций, учитывая неполноту развития данного сегмента рынка. В целом, соотношение инвестиций и требуемого времени на строительство новых АЭС можно назвать благоприятными по сравнению с аналогичными показателями для возобновляемых источников энергии, которые требуют более крупные инвестиции в НИОКР и более продолжительного периода развития до конкурентоспособного уровня.

Многие разработки «Росатома» уникальны, но британские контролирующие органы крайне осторожно относятся к российским инвестициям в энергетику, опасаясь роста энергозависимости. Сложившаяся зависимость от других иностранных компаний в атомной энергетике, в первую очередь от французских, не менее опасна для энергетики. В результате, складывается неравноправный доступ иностранных инвесторов на британский энергетический сектор.

Россия активно развивает сеть трубопроводного транспорта, где применяются отечественные и зарубежные технологии. За время мирового экономического кризиса в России реализован крупнейший инновационный проект «Северный поток» - магистральный газопровод по дну Балтийского моря из России в Германию. На стадии строительства находятся проекты газопровода «Южный поток» по дну Черного моря, а также нефтепровода «Восточная Сибирь - Тихий Океан». В итоге, мировой экономический кризис, укрепив цены на нефть на достаточно высоком уровне, стимулирует поиск ренты от экспорта энергоносителей, а, значит, развитие «голландской болезни» и ограничивает мотивацию к инновациям в энергетике. В перспективе запасы энергоносителей на легко доступных месторождениях будут исчерпываться, а объемы добычи - снижаться, что также потребует инноваций, но более оперативно и в более крупном объеме.

Контрольный пакет акций газопровода «Северный поток» находится в собственности России, что открывает возможности для российско-британского сотрудничества в развитии трубопроводного транспорта. Условия ВТО благоприятствуют экспорту энергоносителей, т.к. упраздняют пошлины за транзит энергоносителей через страны-члены ВТО, имевшие место до вступления России в эту организацию. С другой стороны, требования Третьего энергетического пакета ЕС сужают возможности компании «Газпром» одновременно контролировать добычу, поставку энергоносителей и инфраструктуру трубопроводного транспорта на территории Великобритании.

Россия также может специализироваться в строительстве подземных хранилищ газа (ПХГ), развивая российско-британское инвестиционное сотрудничество.

135

Требуемые инвестиции в развитие данного сектора, согласно расчетам , ниже в 2-4 раза инвестиций в аналогичные проекты по сезонному регулированию добычи газа непосредственно на месторождениях. Строительство ПХГ снижает удельные

135 Арутюнов А.Е., Парфенов В.И., Бузинов С.Н., Трегуб С.И. Современные тенденции развития подземного хранения газа в Российской Федерации // Подземное хранение газа. Проблемы и перспективы. Сборник научных трудов. - М., 2003.

3 „

затраты на 4-5 долл. на каждый 1 млн м в сутки по сравнению с разработкой месторождений. Хранилища являются незаменимым средством регулирования национального и международного баланса энергетических резервов на основе закачки, хранения и последующего отбора газа. В условиях постепенного замещения потребления нефти газом и появлением новых газовых хабов они открывают дополнительные возможности для получения дополнительной выручки, которая формируется на основе спотовой торговли (закупки газа по более низким ценам с последующей продажей газа по более высоким ценам). При этом хранение газа осуществляется в ПХГ вблизи газовых хабов. Развитие биржевой торговли активно способствует этому. В странах-потребителях газа (в США и Западной Европе) такая схема приносит ощутимую выгоду участникам торговли. Развитию хранилищ очень способствует активная интеграция газовой отрасли и электроэнергетики, а также европейская региональная интеграция. В мире функционирует около 640 ПХГ с мощностью хранения 333 млрд м3.136 10,8% потребления природного газа приходится на подземное хранение. По прогнозам международной ассоциации газовой промышленности Сеё1§а2, до 2020 г. ожидается рост спроса на ПХГ на 3,3%

з

в год, а общая мощность хранения достигнет 465 млрд м . Мировыми лидерами по мощности ПХГ являются США, Россия и Украина. Государственное регулирование отпускных цен на газ для предприятий ЖКХ в России ограничивает инвестиционную емкость в секторе подземного газохранения, поэтому с коммерческой точки зрения его развитие является малорентабельным.

Учитывая значительный научно-технологический опыт российских компаний в подземном газохранении, более благоприятные условия иностранного инвестирования по сравнению со внутренним, а также наличие развитой транспортной инфраструктуры с Западной Европой, Россия может стать потенциальным высокотехнологичным инвестором в ПХГ и их инфраструктуру в Европе.

В странах Западной Европы в течение последних 35 лет происходит устойчивый рост емкостей ПХГ. На развитие их рынка в Европе серьезное влияние оказывает высокая зависимость от импорта газа. Западноевропейские ПХГ ограничивают риски колебаний импорта. Развитие экологически чистых видов энергетики (например, ветроэнергетика) также требует специальных хранилищ газа. Поскольку газовые электростанции служат резервными мощностями для ветряных генераторов, работающих в крайне неравномерном режиме, от поставщиков газа

требуется организация гибких схем снабжения, которые могут обеспечить ПХГ. Именно здесь на помощь приходят ПХГ, где важен не столько рабочий объем, сколько возможность быстрой закачки газа.

Ограничение инвестиционных ресурсов со стороны России на развитие подземных хранилищ всегда может быть компенсировано эквивалентным объемом экспортированного буферного газа для закачки в них. Недискриминационный доступ к системе транспортировки и распределения газа закреплен в законодательстве ЕС, что на законодательном уровне позволяет российским компаниям выходить на рынок ЕС. В 2011 г. крупнейшая российская компания «Газпром» объявила о планах по удвоению мощностей своих ПХГ в Европе в

137

течение четырех лет.

Общая мощность всех действующих ПХГ в Великобритании составляет лишь 5% годового национального потребления газа и рассчитана на 15 дней среднего потребления при отсутствии других источников (см. таблицу 20), что значительно меньше, чем в других крупных европейских странах-потребителях

138

газа . Лишь 10% британского импорта природного газа может сохраняться в

139

ПХГ. Они способны компенсировать сезонные краткосрочные всплески потребления, но не могут стать подушкой безопасности на несколько месяцев. Данная ситуация чревата риском возникновения перебоев поставок газа конечному потребителю.

Таблица 20 Количество дней для снабжения природным газом из системы ПХГ страны при среднем уровне потребления в 2011 г.140

Страна Количество дней

Великобритания 15

Нидерланды 48

Италия 63

Франция 99

Испания 66

137 URL: www.rbc.ru (ИА «РосБизнесКонсалтинг»)

138 Источник: IEA Monthly Gas Statistics. Согласно данным сайта www.oilcapital.ru (Аналитический журнал «Нефть и капитал»), www.tek-russia.ru, среднеевропейский уровень составляет 19% (у Франции - 18%, у Германии - 20%)

139 Источник: IEA Monthly Gas Statistics.

140 По данным сайта engineerlive.com (Журнал «Engineer Live»)

Германия

122

Крупнейшее британское ПХГ Rough находится в истощенном нефтегазовом месторождении в Северном море с активным объемом природного газа 2,8 млн м3 141 и контролируется энергетической компанией Centrica.

Первое газохранилище в соляных кавернах в Великобритании было создано в начале 60-х годов в районе Солтхем. Состоящее из подземных резервуаров небольшого объема, это хранилище работает в режиме покрытия как суточной, так и недельной неравномерности газопотребления. Второе хранилище в соляных кавернах создано в Хорнси на морском побережье Йоркшира. Сейчас оно состоит из семи подземных резервуаров, в которых хранится 420 млн м3 активного газа142.

Ранее британские компании и правительство не были заинтересованы в инвестициях в ПХГ, т.к. были уверены в стабильных поставках с собственных месторождений в Северном море. В связи с падением собственной добычи газа на шельфе Северного моря Соединенное Королевство остро нуждается в росте мощностей по хранению газа. Природный газ оказывается единственным традиционным энергоносителем, выделяющим минимальное количество двуокиси углерода при сжигании. На газ приходится максимальная доля потребления среди всех энергоносителей - порядка 43%.143 Риски высокой доли импорта в потреблении газа (40% - в 2010 г., 80% (по прогнозам) - в 2015 г.144) могут компенсировать подземные хранилища.

Значительно способствовала притоку инвестиций на внутренний рынок энергетики либерализация рынка газа, проведенная в 2000-х гг. Большое внимание в Великобритании уделяется безопасности ПХГ. Некоторые программы их развития сталкиваются с противодействием местных сообществ. Большие обсуждения были связаны с каверной Preesall и истощенным месторождением Welton, где планировалось размещение подземных хранилищ.

Британские геологи в качестве приоритетных выбрали ПХГ на базе истощенных нефтегазовых месторождений и соляные каверны145. Использование водоносных пластов (используются в Германии и Франции) признается нерентабельным в связи с высокими инвестициями в оценку возможных рисков.

141 Источник: The future of UK gas supplies. Postnote No230.

142 По данным сайта www.stilerman.ru («Подземное строительство»)

143 URL: www.bis.gov.uk (Министерство бизнеса, инноваций и профессионального образования)

144 Gas emergency policy: Where do IEA countries stand? -Paris: International Energy Agency, 2011.

145 Источник: URL: www.bgs.ac.uk/research/energy/undergroundGasStorage.html (British Geological Survey)

В результате мирового экономического кризиса британские компании стали проявлять повышенный интерес к ПХГ. К 2011 г. были увеличены инвестиционные программы в подземном газохранении по сравнению с 2007 г. в три раза146 В Соединеном Королевстве, по данным Совета по Энергетике (Energy Industries Council), планируется внедрение дополнительно мощностей на 12 млрд м активного газа ( в т.ч. проекты морского ПХГ Gateway в графстве Камбрия и в Ларнском заливе в Северной Ирландии). Одновременно на британские компании оказывают сдерживающее влияние кризисные явления (ухудшение условий кредитования, нестабильность на финансовом рынке, спад национального спроса). В 2009 г. компания Stag Energy, к примеру, столкнулась с трудностями при получении кредита на 600 млн ф.ст. В разгар кризиса в конце 2008 г. компания Portland Gas приостановила строительство хранилища на 1 млрд м в Дорсете, на что требовались расходы в объеме 500 млн ф.ст. В складывающихся условиях возникает необходимость снижения затрат на строительство и содержание инфраструктуры ПХГ. Снижение затрат, особенно операционных, возможно реализовать через НИОКР. Необходимо внедрять удаленный мониторинг объектов и автоматическую диагностику.

На данный момент участие России в газовом рынке Великобритании практически не заметно. Большинство аналитиков и трейдеров в оценках прогнозируют рост спроса на природный газ, а, значит, на заполнение существующих и будущих британских ПХГ. Выход на рынок ПХГ мог бы открыть российским компаниям (в первую очередь, Газпром) рычаги управления ценами на европейском рынке газа. Основная часть инвестиций Газпрома в иностранные ПХГ относится к континентальной Европе.

Крупный проект в сфере ПХГ Газпром планирует развивать на базе истощенного газового месторождения Солтфлитби. Компании Wingas Storage UK Ltd (дочерней структуре российской компании Газпром и немецкого химического

147

концерна BASF) выдали в 2010 г. разрешение на переоборудование истощенного газового месторождения в подземное хранилище газа. Лицензия на месторождение была куплена в 2004 г. у австралийской компании Roc Oil Company Ltd за 85,5 млн

146 Согласно данным сайта www.tek-russia.ru (Информационно-политический журнал «ТЭК. Стратегии развития»)

147 По данным портала rbc.ru (ИА «РосБизнесКонсалтинг»), Wingas Storage UK Ltd - дочерняя структура Wingas GmbH. В свою очередь, 35% акций Wingas GmbH принадлежат Газпрому, а 65% -Wintershall - 100% дочернему предприятию BASF)

дол.148, а процесс санкционирования занял 6 лет. Большое значение имели переговоры с местными муниципалитетами. Срок строительства газохранилища занимает 3 года. В сентябре 2013 г. Газпром проводил технико-экономическую оценку проекта. ПХГ будет рассчитано на объем активного газа 0,75 млрд м , в результате оно может стать вторым по величине газохранилищем в Великобритании. Благодаря таким инвестициям Газпром сможет укрепить конкурентные преимущества, а также улучшить свои позиции на британском рынке природного газа.

Инвестиции в ПХГ сталкиваются с ограничениями со стороны законодательства ЕС. Третий энергетический пакет нормативов ЕС обязывает компании отделять газораспределительную сеть от торговых операций, предотвращая монополизацию отдельных сегментов рынка. Газпром сталкивается с необходимостью выделения части собственности в дочерние компании или ее продажи.

У российских компаний на британском рынке имеются серьезные конкуренты. Немецкая компания E.On Gas Storage GmbH действует через свою дочернюю структуру E.On Gas Storage UK. В проект включены восемь хранилищ в Холфорде (Holford Gas Storage Facility - второе по величине подземное хранилище), три из которых уже функционируют.

Таким образом, несмотря на жесткую конкуренцию, ПХГ остается крупным сегментом перспективного российско-британского сотрудничества.

В свою очередь, Великобритания остается потенциальным поставщиком технологий в Россию. Сложный инвестиционный климат в России позволяет осуществлять инвестиции преимущественно крупным британским компаниям, имеющим высокую капитализацию, трансфертное ценообразование, а также возможности для лоббирования своих проектов. Инвестируя в Россию, британские компании сталкиваются не только с вышеуказанными вызовами российской экономики, но и с глобальными вызовами мирового экономического кризиса. Энергетические компании, проводя долгосрочные инвестиционные проекты, заинтересованы в стратегическом сотрудничестве с российскими партнерами, несмотря на существование значительных дисбалансов и вызовов мировой и российской экономик. Более того, Россия предоставляет возможность уменьшить дисбалансы за счет отдачи от инвестиций. Таким образом, для многих компаний, уже долго работающих в России, кризис не является непреодолимым препятствием в

достижении успеха в условиях постоянного жесткого давления со стороны конкурентов, государства и колебаний потребительского спроса.

В России государственные монополии привлекают зарубежных инвесторов для использования иностранных технологий, не имеющих российских аналогов. Британские технологии могут быть использованы в рамках разработки месторождений на континентальном шельфе, в т.ч. в жестких условиях Крайнего Севера. По данным СМИ, на освоение разведанных участков российского шельфа необходимо будет потратить около 200 млрд долл.149 Для достижения рентабельности проектов необходима точность прогнозных показателей, а также сильная научная основа. Отсутствие последних ведет к неудачным проектам, например, ряд проектов «Сахалин» компании «Роснефть» с иностранными партнерами на шельфе Охотского моря. Исключение составил проект «Сахалин-2» Газпрома и Shell, потребовавший 20 лет от начала разработки до начала промышленной добычи и переработки. Оператор проекта - компания «Sakhalin Energy» - находится в совместной собственности российской компании «Газпром», британской компании «Shell», японских компаний «Mitsui» и «Mitsubishi». Данное совместное предприятие осуществляет добычу природного газа, владеет трубопроводом, заводом СПГ и терминалом отгрузки, обеспечивая функционирование всей инфраструктуры проекта. СПГ экспортируется в страны АТР. Успех проекту, примером чего может являться «Сахалин-2», приносит формирование системы производства, переработки и транспортировки до других перерабатывающих предприятий или потребителей. Комплексные инфраструктурные решения делают сырье доступным ключевым клиентам, что отражается на выручке и рентабельности проекта. Учитывая закрепление шельфовых месторождений за российскими монополистами «Газпромом» и «Роснефтью», здесь необходимо сотрудничество в рамках стратегических альянсов и совместных консорциумов.

В действительности, на мировом рынке энергоносителей большинство инноваций в сфере торговых операций сконцентрированы в инфраструктуре СПГ. Британская компания Shell является одним из создателей технологии сжижения газа Shell DMR - технологии двойного охлаждения смешанным хладагентом, которая считается одним из конкурентных преимуществ компании. Во многом, успех развития технологии производства сжиженного природного газа зависит от уровня цен на газ. Высокие цены на природный газ позволяют использовать достаточно

дорогую технологию его сжижения. Низкие цены делают это производство нерентабельным. Расширение участия России в рынке СПГ является залогом сохранения конкурентных позиций России в мировой топливной энергетике.

На арктическом шельфе наибольшего уровня разработанности достигло Штокмановское месторождение, однако и его разработка была приостановлена из-за неблагоприятной внешнеэкономической конъюнктуры. Широкомасштабное освоение месторождений в российской Арктике, в первую очередь, в Баренцевом и Карском морях может начаться лишь в среднесрочной перспективе в связи с недостаточным технологическим уровнем добычи в сложных климатических условиях, недостаточной изученностью геологии шельфа, возможными землетрясениями, захоронениями ядерных отходов, а также отсутствием технологий борьбы с загрязнением окружающей среды в случае утечек топлива во льдах.

Другим примером положительного переноса инноваций британских компаний является сотрудничество компаний Shell и Газпром в сланцевых проектах на Верхне-Салымском нефтяном месторождении. Но по экономическим оценкам, добыча сланцевых газа и нефти в России невыгодна, т.к. в наличии имеются большие запасы традиционных видов топлива, а технологии добычи сланцевых энергоносителей нерентабельные.

Компания BP, как и Shell, обладает широкими технологическими возможностями для реализации инноваций в России. Давний опыт в развитии шельфовых месторождений может быть полезен российским нефтегазовым монополистам. Однако данная компания оказалась наиболее сильно подвержена политическим факторам и на протяжении своей работы в России продвигала решение конфликтных ситуаций с акционерами и партнерами политическими методами. В основе конфликта между британской BP и российской AAR, являющихся паритетными акционерами ТНК-BP, лежала инвестиционная программа компании. Компания BP выступала за сокращение издержек и против расширения инвестиционной программы в условиях неустойчивых цен на нефть и высоких затрат на разработку нефтяных месторождений. Представления российской компании полностью противоречили видению компании BP. Тем временем, российские органы государственной власти дистанцировались от решения корпоративных конфликтов, но поддержали альянс с компанией «Роснефть». С другой стороны, благодаря опосредованному участию британской BP в российском нефтяном бизнесе через совместное предприятие, компании также удается получать дополнительные доходы. В октябре 2008 г. правительство России согласилось

111

предоставить средства компании «ТНК-ВР» для рефинансирования внешних долгов. Государство также ввело налоговые послабления для российских нефтяных компаний. В октябре 2008 г. объем кредита для ТНК-ВР оценивался в объеме $1,8 млрд. Эволюция стратегии ВР в России демонстрирует высокую вовлеченность государства в бизнес, что подрывает инвестиционную привлекательность страны.

Россия и Великобритания обладают достаточными перспективами роста инвестиционных потоков и развития рынка слияний и поглощений. Развитие взаимного инвестиционного сотрудничества способствует расширению рынков сбыта, поиску новых источников сырья, а также снижению издержек, что особенно актуально в период снижения доходов. Россия может служить альтернативным объектом инвестирования по отношению к американскому рынку, где экологи серьезно ограничивают деятельность британских компаний. Преимуществом России является и тот факт, что она не принадлежит к организации ОПЕК, благодаря чему исчезает ряд политических рисков. С другой стороны, высокая степень государственного регулирования рынка энергоносителей в России отталкивает потенциальных инвесторов, а также серьезно ограничивает приток ПИИ и технологий.

Российское государственное регулирование должно быть направлено на повышение эффективности отрасли. Государству необходимо переходить к объективному аудиту и регулированию фьючерсных сделок. При реализации проектов оно должно иметь целью сформировать систему мультипликативных связей: от добычи полезных ископаемых до их переработки, включая широкое использование на всех этапах локальных производственно-технических, научных и кадровых ресурсов. Масштабы сырьевого сектора экономики позволяют осуществить реальный прорыв в сфере развития наукоемких технологий и финансирования инфраструктурных проектов.

Итак, наиболее перспективными направлениями развития российско-британского инвестиционного сотрудничества в энергетике в условиях мирового экономического кризиса являются атомная энергетика, трубопроводный транспорт, разработка континентального шельфа и инфраструктура СПГ. Данные направления сотрудничества будут полезны для обновления российского ТЭК и снижения энергоемкости ВВП, а также усилят энергетическую безопасность Великобритании и минимизируют экологический ущерб, способствуя устойчивому развитию экономики. Взаимовыгодная польза от технологических инвестиций может

способствовать более динамичному экономическому росту и скорейшему выходу из мирового финансового кризиса.

Заключение

Разработка, активная добыча, исчерпание природных ресурсов и переход на возобновляемые источники энергии, происходившие в Великобритании с 1960-х гг. по 2010-е гг., позволили на уровне национальной экономики представить процесс развития мировой энергетики. Аналогичные процессы в мировой экономике могут продолжаться более 150 лет. Экономика, темпы развития которой должны характеризоваться умеренным уровнем, обрела во второй половине XX в. динамичную энергетику и стала донором технологий для других стран мира.

Для динамичного развития энергетики требуется наличие научно-технологической базы инфраструктурных компонентов, позволяющих форсированно изобретать и внедрять новые механизмы использования ресурсов. Либеральный механизм регулирования энергетики, зародившийся в эпоху тэтчеризма, позволил сосуществовать на конкурентной основе в условиях нефтяного бума крупному и малому бизнесу. Сильная интеграция британской энергетики в мировую экономику, сопровождавшаяся высокой секьюритизацией отрасли, позволяла получать высокую маржу компаниям ТЭК, но глобальные кризисные тенденции заставили факторы, ранее способствовавшие позитивной динамике, стать ограничителем долгосрочного роста энергетики. Возник кризис доверия в связи с неадекватным управлением рисками и финансовыми потоками. Финансовый сектор стал доминирующим в товарном производстве. Крупнейший европейский финансовый центр Лондон благоприятствовал росту фондового рынка, не подкрепленного обязательствами. Финансовые дисбалансы отразились на энергетическом секторе, снизив потребительский спрос и объемы производства. Верховенство рыночной саморегуляции оказалось не стратегическим качеством, а краткосрочным методом извлечения прибыли для участников финансового сектора. Государственный сектор, использующий неоклассические и монетаристские методы регулирования, оказался в таком виде несостоятелен.

Британская либеральная модель управления на основе долгового характера экономики в условиях кризиса оказалась неприемлема. Регулирующая роль государства в Великобритании намного ниже государственного влияния в континентальной Европе. Высокая интеграция в мировую экономику и долговой кризис в ЕС стали причинами медленного восстановления британской экономики. Выдающаяся роль лондонского Сити в мировой финансовой системе сделали британскую экономику чрезвычайно восприимчивой к кредитным кризисам в других

114

странах. Гипертрофированно расширилась финансово-кредитная сфера. Усилились макроэкономические диспропорции в экономике.

Кризис показал необходимость более глубокого вовлечения государства в экономику. Социальная роль государства расширяется. Реализуется сценарий восстановления макроэкономической стабильности, сочетающий жесткую финансовую и мягкую монетарную политику. Цели финансовой политики заключаются в сокращении государственных расходов. Программа количественного смягчения предполагает увеличение денежной массы в стране с помощью выкупа государственных ценных бумаг. Возрастает внимание к структурным и институциональным преобразованиям в экономике. Однако фундаментальные основы экономики остались непоколебимы. Кризис заставил британскую экономику искать новые пути роста. В 2012-2013 гг. смещаются акценты с антикризисных мер на решение долгосрочных стратегических задач модернизационного характера. Обсуждается изменение баланса в пользу реального сектора экономики.

Британская экономика нуждается в низких ценах на сырье, а высокие цены, установившиеся в период кризиса, толкают участников экономики к инновациям. Либеральный инвестиционный климат с широким участием малого и среднего бизнеса благоприятствует экономическому развитию в долгосрочной перспективе. Инновации призваны увеличить энергоэффективность, повысить энергосбережение, а, главное, сформировать альтернативы традиционным сырьевым энергоносителям. В долгосрочной перспективе британские компании могут столкнуться с отказом потребителей от использования традиционных видов энергии в пользу ВИЭ. Великобритания является одним из лидеров в сфере НИОКР в ТЭК. Многие новейшие технологические решения были реализованы именно британскими компаниями.

Возникает необходимость сбалансированного подхода в решении двух задач национальной энергетики: улучшении экологии и энергобезопасности. Главенствующим звеном в энергетическом обеспечении экономического роста становится улучшение работы механизма научно-технического прогресса, совершенствования структуры экономики и ее способности к перестройке.

К конкурентным преимуществам британской энергетики можно отнести технологии добычи сырья на континентальном шельфе, а также генерацию энергии на оффшорных ветряных электростанциях. Рост применения инновационных разработок в сфере ВИЭ, СПГ и сланцевого газа позволяет утверждать о позитивном влиянии кризиса на инновационный процесс в энергетике.

Прямые иностранные инвестиции способствуют инновационному росту в отрасли. Приток инновационных технологий в рамках ПИИ связан с ростом энергетической зависимости экономики Великобритании от других стран. Однако в отличие от торговых отношений, иностранные инвестиции отличаются долгосрочным характером взаимодействия инвесторов и реципиентов инвестиций.

Ценообразование на энергетическом рынке Соединенного Королевства, как и во всем мире, зависит от американского рынка. Основным ценовым ориентиром на рынке энергоресурсов служит цена на нефть (в основном, марки Brent и WTI). ВВП Великобритании не характеризуется высокой зависимостью от цен на энергоносители, что выражается в отсутствии сильной корреляции между трендами ВВП и ТЭК. Экономика Великобритании высоко диверсифицирована, что позволяет ей получать доходы от экспорта товаров с высокой добавленной стоимостью. Уровень импортной зависимости от энергоносителей усиливается в Великобритании ежегодно. Позиции природного газа и нефти в потреблении очень прочные, но в условиях роста энергетической зависимости и высоких цен на углеводороды усиливается использование возобновляемых источников энергии.

Рост импортной зависимости будет продолжаться до тех пор, пока не проявится одна из двух или обе следующие тенденции. При первой тенденции темпы падения спроса на нефть и газ обгоняют темпы падения внутреннего предложения, а при второй - замедляется или прекращается падение предложения нефти и газа. Реализация первого сценария при росте энергоэффективности более вероятна. Для решения вопроса импортной зависимости необходим поиск сбалансированного решения двух главных вызовов: энергетической безопасности и улучшении экологии. Проблема решения вопроса энергобезопасности при экологических ограничениях видится в развитии спроса на атомную энергию и ВИЭ, а также инновациях в добыче «нетрадиционных» видов нефти и газа.

Низкий уровень диверсификации британской энергетики выражается в опоре на высокорисковые источники энергии для экономики Соединенного Королевства: нефть и газ. Национальная экономика нуждается в сочетании высокого индекса разнообразия и низкой доли топливного сырья в потреблении энергоносителей. Нарастив инвестиции в различные сегменты энергетики, можно достигнуть высокий уровень разнообразия. Поиск финансовых средств для инвестиций возможен преимущественно вне еврозоны.

Одними из перспективных направлений развития энергетики являются атомная энергетика и разработка шельфовых месторождений. Атомная энергетика позволяет

116

диверсифицировать используемые источники энергии, снизить энергетическую зависимость и улучшить экологию на основе уже существующих технологий и ясного горизонта планирования. Исследование и разработка шельфовых месторождений, особенно на Крайнем Севере, экстенсивно расширяет торгово-инвестиционные возможности сотрудничества британских компаний.

Учитывая лидерство природного газа среди различных источников в потреблении, инновации в данном сегменте крайне актуальны. Одно из направлений в развитии добычи природного газа с помощью новейших технологий - это его добыча из сланцевых месторождений. «Сланцевая революция», состоявшаяся в США, не может быть перенесена в Великобританию. Скорее всего, развитие добычи сланцевого газа примет эволюционный характер в Соединенном Королевстве, а себестоимость добычи будет постепенно снижаться вместе с развитием инновационных технологий и ростом конкурентного рынка в сервисном сегменте. Реализация перспектив будет зависеть от бизнеса, политики государства и тенденций мировой экономики.

В краткосрочном и среднесрочном периоде в Великобритании усилятся позиции экспортеров газа, в т.ч. России (за счет трубопроводного транспорта) и США (за счет поставок сжиженного американского сланцевого газа). В долгосрочном периоде снижение стоимости природного газа на британском рынке не сможет повлечь кардинальных изменений в отрасли, но снизит зависимость от импортного топлива.

Наряду с привлечением иностранных инноваций, Великобритания также занимается экспортом инновационных технологий. Британские инновации в энергетике применяются во всем мире. В свою очередь, инновационная среда Великобритании питается за счет экспорта технологий в области ТЭК за рубеж. Международные инвестиционные потоки в инновационной среде энергетики являются мощнейшим фактором выхода из кризиса. Благодаря высоким накопленным профицитам государственных нефтегазовых компаний развивающихся стран, спрос на инновации остается достаточно устойчивым. Обратные финансовые потоки из развивающихся стран в Великобританию и отдача от инвестиций способны сгладить финансовые дисбалансы в энергетическом секторе страны, дав возможность выйти из кризиса с меньшими потерями при качественно новой структуре отрасли.

Нефтегазовое хозяйство традиционно является сферой деятельности крупного

капитала. Большинство компаний отрасли - вертикально интегрированы, благодаря

117

чему устанавливается сбалансированность сбыта. Стратегия британских энергетических компаний будет устойчива при сохранении косвенной государственной поддержки, а также при наличии спроса на инновации, который имеет место в современных условиях национального рынка. Многие компании в условиях кризиса, к сожалению, заменяют диверсификацию транснационализацией, что не избавляет их от нефтяной зависимости. Уникальность стратегиям британских компаний придает неповторимое сочетание политических и экономических факторов на основе либеральной модели развития. Рост доли экологических программ также является важным фактором инновационного развития компаний. Мировой экономический кризис накладывает серьезные ограничения на реализацию стратегий компаний, а скорость внедрения инноваций зависит от государственной политики, институциональных и рыночных механизмов ограничения спекуляций.

По результатам расчетов влияние цен на нефть на рыночную капитализацию компаний невысокое, причем более сильное их влияние демонстрируют горнорудные компании по сравнению с нефтегазовыми. Цены на нефть влияют также на инновационную деятельность участников отрасли. Их рост в начале кризиса позволил энергетическим компаниям активно коммерциализировать инновационные разработки. В период фазы кредитного сжатия при падении цен на нефть более чем в три раза, компаниям пришлось отказаться от ряда амбициозных высокозатратных инновационных проектов. В период кризиса многие нефтегазовые компании Великобритании испытывают не связанные с кризисом явления (преимущественно, с экологическими последствиями), оказывающие влияние на сокращение потенциальных инвестиционных проектов. Расширение использования технологий в бизнес-процессах несет в себе значительные риски. С начала XXI века серьезное беспокойство вызывают техногенные катастрофы, влекущие за собой экологические бедствия.

Россия является ключевым участником энергетического рынка и нетто-экспортером энергии. Наибольший прирост добычи в России должен произойти за счет использования инновационных методов извлечения полезных ископаемых, а также за счет добычи на шельфовых месторождениях. Российско-британское инвестиционное сотрудничество - значимый стимул развития инноваций. Внешние источники инноваций при прагматичном сотрудничестве позволят развивать российский инновационный потенциал на мировом уровне, используя накопленный зарубежный опыт.

Наибольшую рентабельность в российско-британском торгово-инвестиционном сотрудничестве могут обрести совместные проекты по развитию атомной энергетики, трубопроводного транспорта, разработке континентального шельфа и инфраструктуры СПГ. С одной стороны, данные направления сотрудничества позволяют придать развитию российского ТЭК более инновационную направленность, постепенно «излечивая» «голландскую болезнь» экономики; с другой стороны, они усиливают энергетическую безопасность Великобритании и минимизируют экологический ущерб, способствуя устойчивому развитию экономики. Взаимовыгодная польза от технологических инвестиций может способствовать более динамичному экономическому росту и скорейшему выходу из мирового финансового кризиса.

Несмотря на кризис, энергетический сектор экономики Великобритании остается наиболее сбалансированной структурой среди развитых стран мира. Сформировался определенный консенсус во взаимодействии государственных и рыночных структур. В дальнейшем, при выполнении взвешенной поэтапной государственной политики и сбалансированной стратегии компаний, особенно ТНК, доля ТЭК в британской экономике будет неуклонно снижаться вместе с энергоемкостью экономики. У Великобритании есть все шансы сохранить лидерство в мировой высокотехнологичной энергетике, первой перейдя на более высокий и качественно новый уровень развития.

Книги и монографии

1. Внешнеэкономическая деятельность: учеб. для студентов сред. проф. учеб. заведений /под ред. Б.М. Смитиенко, В.К. Поспелова — 7-е изд., перераб. и доп.

— М.: Издательский центр «Академия», 2011.

2. Герасименко В.В. Современный маркетинг. - М.: ТЕИС, 2007.

3. Глобализация мирового хозяйства: Учеб. пособие / Под ред. д-ра экон. наук, проф. М.Н. Осьмовой, канд. Экон. наук, доц. А.В. Бойченко. - М.: ИНФРА-М, 2006.

4. К вопросу о влиянии мирового финансового кризиса на международные экономические отношения: сборник научных работ молодых ученых кафедры экономики зарубежных стран и внешнеэкономических связей экономического факультета МГУ им. М.В. Ломоносова / под ред. Касаткиной Е.А., Градобоева В.В. - Москва: МАКС Пресс, 2009.

5. Касаткина Е. К вопросу о современных тенденциях развития экономики Великобритании. - М.: МАКС Пресс, 2013.

6. Колесов В.П., Кулаков М.В. Международная экономика: Учебник. - М.: ИНФРА-М, 2009.

7. Кривогуз М.И. Британская энергетика: 50 лет реформ - М.: Экслибрис-Пресс, 2004.

8. Кругман П., Обстфельд М. Международная экономика. Теория и политика. СПб.: Питер, 2004.

9. Лучко М.Л. Конкурентные стратегии транснациональных компаний в 90-е гг. XX - начале XXI в./ М.Л. Лучко; Моск.гос.ун-т им. М.В.Ломоносова. Экон.фак.

— М.: ТЕИС, 2004.

10. Магнус Я.Р., Катышев П.К., Пересецкий П.К. Эконометрика: Учебник - 8-е изд., испр. - М.: Дело, 2007.

11. Международные экономические отношения: учебник / под ред. В.Е. Рыбалкина.

— М.:Юнити-Дана, 2012.

12. Международные экономические отношения: учебник / под ред. Б.М. Смитиенко. — М.: Инфра-М, 2008.

13. Мировая экономика в современных условиях [Текст]: сборник научных работ молодых ученых кафедры мировой экономики экономического факультета МГУ

им. М.В. Ломоносова / под ред. Касаткиной Е.А., Градобоева В.В. - Москва: МАКС Пресс, 2012.

14. Мировая экономика в условиях кризиса [Текст]: сборник научных работ молодых ученых кафедры экономики зарубежных стран и внешнеэкономических связей экономического факультета МГУ имени М.В. Ломоносова / под ред. Касаткиной Е.А., Градобоева В.В. - Москва: МАКС Пресс, 2010.

15. Мировая экономика: некоторые аспекты кризиса: сборник научных работ молодых ученых Кафедры экономики зарубежных стран и внешнеэкономических связей Экономического факультета МГУ им. М.В. Ломоносова / под ред. Касаткиной Е.А., Градобоева В.В. - Москва: МАКС Пресс, 2009.

16. Мировая экономика: учебник / под ред. Б.М. Смитиенко. — М.: Высшее

образование, Юрайт-издат, 2009.

17. Мировая энергетика в условиях глобализации: вызовы для России: [сборник] / Российская акад. Наук, Ин-т мировой экономики и международных отношений; [Симония Н А. и др.]. - Москва: ИМЭМО РАН, 2007.

18. Некоторые аспекты развития мировой экономики в современных условиях [Текст]: сборник научных работ молодых ученых кафедры мировой экономики экономического факультета МГУ им. М.В. Ломоносова / под ред. Касаткиной Е.А., Демихова В.Ю., Градобоева В.В. - Москва: МАКС Пресс, 2011.

19. Нефть, газ, модернизация общества / под общ. ред. Н.А. Добронравина, О.Л. Маргания - СПб.: «Экономическая школа» ГУ ВШЭ, 2008. - 522 с.

20. Норт Д. Институты, институциональные изменения функционирования экономики. М.: Начала, 1997. С.17.

21. Осьмова М.Н., Бойченко А.В. Глобализация мирового хозяйства. Учебное пособие. М.: Инфра-М, 2006.

22. Поспелов В.К. Электроэнергетика и электрификация арабских стран: Монография. - М.: Финансовая академия при Правительстве РФ, 2004.

23. Приватизация в Великобритании: социально-экономический и политический анализ: монография / Виноградов В.А., Черноморова Т.В., Веселовский С.Я., Зарецкая С.Л., Животовская И.Г.; Редкол.: Виноградов В.А., отв. ред. и др.; РАН. ИНИОН. - М., 2000.

24. Роль государства в инновационной деятельности компаний в современных условиях: сборник научных работ молодых ученых кафедры экономики

121

зарубежных стран и внешнеэкономических связей экономического факультета МГУ им. М.В. Ломоносова / под ред. Касаткиной Е.А., Градобоева В.В. -Москва: МАКС Пресс, 2009.

25. Роль транснациональных компаний в современной мировой экономике: [сб. работ] / Моск. гос. ун-т им. М.В. Ломоносова. Экон. фак.; Отв. ред. Касаткина Е.А., Лучко М Л. - М.: МАКС Пресс, 2004.

26. Россия после кризиса: сб.ст. / авт.-сост. С. Гуриев, Э. Качинс, А. Ослунд; пер. с англ. О.Литвиновой, М. Оверченко. - М.: ООО «Юнайтед Пресс», 2011.

27. Словарь современной экономической теории Макмиллана. - М.: ИНФРА-М,

2003.

28. Современные черты мировой экономики: сб. науч. работ молодых ученых каф. экономики зарубеж. стран и внешнеэкон. связей экон. фак. МГУ им. М.В. Ломоносова / [под ред. Касаткиной Е.А., Демихова В.Ю.]. - М.: МАКС Пресс,

2004.

29. Спартак А.Н. Россия в международном разделении труда: выбор конкурентоспособной стратегии; Всерос. науч.-исслед. конъюнктур. ин-т. - М.: Макс Пресс, 2004.

30. Факторы развития мировой экономики: сборник научных работ молодых ученых кафедры экономики зарубежных стран и внешнеэкономических связей экономического факультета МГУ им. М.В. Ломоносова / под ред. Касаткиной Е.А., Градобоева В.В. - Москва: МАКС Пресс, 2008.

31. Финансовый кризис в России и в мире / Под ред. Е.Т. Гайдара - М.: Проспект, 2009.

32. Черников Г.П. Очень крупные транснациональные корпорации и современный мир / Г.П. Черников, Д.А. Черникова. - М.: ЗАО «Издательство «Экономика», 2008.

33. Шумпетер Й. Капитализм, социализм, демократия. - М., 1985.

34. Экономические аспекты энергетического сотрудничества России с другими странами и безопасность: [сборник] / Российская акад. Наук, Ин-т мировой экономики и междунар. отношений; [Симония Н.А. и др.]. - Москва: ИМЭМО РАН, 2006.

Нормативные правовые акты

35. Распоряжение Правительства РФ от 28 августа 2003 г. N 1234-р. Энергетическая стратегия России на период до 2020 года.

Диссертации, статьи и статистические сборники

36. Арутюнов А.Е., Парфенов В.И., Бузинов С.Н., Трегуб С.И. Современные тенденции развития подземного хранения газа в Российской Федерации // Подземное хранение газа. Проблемы и перспективы. Сборник научных трудов. -М., 2003.

37. Байков Н. Мировая нефтяная промышленность: прогнозы развития до 2035 г. // Мировая экономика и международные отношения. 2013. №3.

38. Боброва В., Протасов К. Прямые иностранные инвестиции в странах БРИКС // Мировая экономика и международные отношения. 2013. №2.

39. Варнавский В. Новые подходы к финансированию инфраструктуры в Великобритании // Мировая экономика и международные отношения. 2012. №9.

40. Глазьев С. Об альтернативной политике устойчивого социально-экономического развития России // Мир перемен. 2013. №1.

41. Григорьев Л., Крюков В. Мировая энергетика на перекрестке дорог: какой путь выбрать России? // Вопросы экономики. 2009. №12.

42. Доклад об экономике России №23. - М.: Группа Всемирного Банка, 2010.

43. Ершов М. Кризис 2008 года: «Момент истины» для глобальной экономики и новые возможности для России // Вопросы экономики. 2008. №12.

44. Изменение глобального экономического ландшафта [Текст]: [монография]: проблемы и поиск решений / [А.Авилова и др.; отв. ред. Е. Хесин]; Нац. исслед. ун-т высш. шк. экономики. - Москва: Изд.дом Высш. школы экономики, 2011.

45. Имамутдинов И. Британцы ловят С02 // Эксперт.2009. №17-18.

46. Каныгин П.С. Экономика возобновляемых источников энергии (на примере ЕС) // Мировая экономика и международные отношения. 2009, №6, с.31-42.

47. Касаткина Е.А., Градобоев В.В. Глобальные проблемы мировой экономики как фактор развития международной маркетинговой политики // Транспортное дело. 2012, №6.

48. Касаткина Е., Градобоев В. Изменения товарных рынков в условиях глобализации. - М.: МАКС Пресс, 2013.

49. Касаткина Е.А. Особенности развития инновационной системы Великобритании // Национальные инновационные системы. Под ред. В.П.Колесова, М.Н. Осьмовой / В. Колесов, Е.Касаткина, М. Кулаков и др. - М.: МАКС Пресс, 2011.

50. Кокшаров А. Двигатель стал тормозом // Эксперт. 2009. №6.

51. Кокшаров А. Перспектива сланца // Эксперт, №20 (803), 21-27 мая 2012 г.

52. Кривогуз М.И. Энергетика и экономический рост в промышленно развитых стран: На примере Великобритании: диссертация...кандидата экономических наук: 08.00.14. - М., 2003

53. Кудрин А. Мировой финансовый кризис и его влияние на Россию // Вопросы экономики. 2009. №1.

54. Макаров А., Галкина А., Грушевенко Е., Грушевенко Д., Кулагин В., Митрова Т., Сорокин С. Перспективы мировой энергетики до 2040 г. // Мировая экономика и международные отношения. 2014. №1.

55. Мау В. Головокружение от ошибок // Forbes. 2009.№2.

56. Мир. Вызовы глобального кризиса. Великобритания // Мировая экономика и международные отношения, 2013, №6, с.75-89.

57. Оценка экономической эффективности использования возобновляемых источников энергии: на примере ветроэнергетики Германии: диссертация ... кандидата экономических наук: 08.00.14 / Беккер Наталья Анатольевна; [Место защиты: Рос. гос. ун-т нефти и газа им. И.М. Губкина]. - Москва, 2007.

58. Полоус К.Ю. Оценка влияния развития добычи сланцевого газа на перспективы реализации новых российских проектов в области производства и поставок сжиженного природного газа: диссертация...кандидата экономических наук: 08.00.05, 08.00.14. - М., 2011

59. Природный газ: краткий обзор мировой отрасли и анализ сланцевого бума. - М.: Центр макроэкономических исследований Сбербанка РФ, 2012

60. Сапир Ж. Энергобезопасность как всеобщее благо // Россия в глобальной политике. №6, ноябрь-декабрь 2006.

61. Симония Н.А. Глобальный финансовый кризис и мировой нефтегазовый сектор // Мировая экономика и международные отношения. 2009. №4.

62. Симония Н.А. Мировая нефтегазовая промышленность: проблемы и перспективы // Мировая экономика и международные отношения. 2009. №10.

63. Симония Н.А. «Революция сланцевого газа»: мифы и реалии // Мировая экономика и международные отношения. 2013. №12.

64. Смирнов И.А. Минимизация рисков нефтегазовой отрасли // Российское предпринимательство. 2008. №10. Вып.2.

65. Смирнов И.А. Основные направления развития и реформирования нефтегазового сектора стран-экспортеров // Процессы глобализации в мировой экономике / Под ред. д.э.н., профессора Касаткиной Е.А., к.э.н. Градобоева К.В. - М.: МАКС Пресс, 2005.

66. Смирнов И.А. Оценка инвестиционной привлекательности проектов в международном нефтегазовом секторе // Новые тенденции в мировой экономике / Под ред. д.э.н., профессора Касаткиной Е.А., к.э.н. Градобоева К.В. - М.: МАКС Пресс, 2006.

67. Смирнов И.А. Роль и место российских нефтегазовых компаний в мировой нефтегазовой индустрии // Российское предпринимательство. 2009. №4. Вып. 2.

68. Стрежнева М. Эволюция торговой политики Европейского союза // Мировая экономика и международные отношения. 2012. №8.

69. Телегина Е. Глобализация рынков газа - новые вызовы // Мировая экономика и международные отношения. 2012. №4.

70. Терегулов Р. К. Развитие технологий производства и хранения сжиженного природного газа: диссертация ... кандидата технических наук: 02.00.13, 07.00.10 / Уфимский государственный нефтяной технический университет Уфа, 2009.

71. Хесин Е. Великобритания: от подъема к кризису // Мировая экономика и международные отношения. 2009. №12.

72. Хесин Е. Особенности британской модели социально экономического развития. / Западноевропейские страны. Особенно социально-экономических моделей. -М.: Наука, 2002.

73. Хесин Е. Расширение европейского комплекса / Расширение ЕС на восток: предпосылки, проблемы, последствия. - М.: Наука, 2003.

74. Хесин Е. Ситуация в Великобритании // В кн.: Глобальный кризис и проблемы обеспечения общественно-политической стабильности: опыт стран Запада и России. М.: ИМЭМО РАН, 2009.

75. Хесин Е. Эволюция британской экономики: глобальные интеграционные и глобальные факторы развития // Национальная экономика в условиях глобализации. - М.: Магистр, 2007.

76. Царева О.Л. Влияние мирового энергетического кризиса на развитие топливно-энергетического хозяйства Великобритании: Автореф. дис. на соиск. учен. степ. канд. экон. наук. (08.00.14.) - М.: Изд-во МГУ, 1981.

77. Черноморова Т. Региональная инновационная политика Великобритании // Мировая экономика и международные отношения. 2012. №4.

Источники на иностранных языках

78. BP Statistical Review of World Energy June 2012 // BP. - 2012.

79. BP Statistical Review of World Energy June 2013 // BP. - 2013

80. Digest of United Kingdom Energy Statistics 2013. - L.: TSO, 2013

81. Europe awaits a shale gas revolution // Petroleum Economist, December 2009, p. 1415.

82. Gas emergency policy: Where do IEA countries stand? -Paris: International Energy Agency, 2011.

83. Gelh A. Oil Windfalls: Blessing or Curse? Oxford, 1988

84. Gough I. Climate change, double injustice and social policy: a case study of the United Kingdom. Occasional Paper One Social Dimensions of Green Economy and Sustainable Development. - United Nations Research Institute for Social Development, 2011.

85. International Energy Outlook May 2009. - Washington: Office of Integrated Analysis and Forecasting, US Department of Energy, 2009.

86. Lee B., Preston F., Kooroshy J., Bailey R., Lahn G. Resources Futures. A Chatham House Report// London: Chatham House. - 2012

87. Parag Y., Capstick S., Poortinga W. Policy Attribute Framing: A Comparison Between Three Policy Instruments For Personal Emissions Reduction// Journal of Policy Analysis and Management, Vol.30, No.4, 889-905 (2011).

88. Powering the UK. Investing for the future of the Energy sector and the UK 2012// Ernst & Young. - 2012.

89. Sachs J. and Warner A. Natural Resources Abundance and Economic Growth / NBER Working Paper №5398. 1995.

90. Shale gas should replace EU coal-fired power: UK Economist // Pipeline & Gas Journal, May 2012, Vol.239 Issue 5, p.111-112.

91. The BP Energy Outlook 2030. - L.: BP, 2013.

92. The Global Competitiveness Report 2012-2013. - Geneva: World Economic Forum, 2012.

93. The Global Competitiveness Report 2013-2014. - Geneva: World Economic Forum, 2013.

94. UK Energy in Brief 2012. - L.: Department of Energy and Climate Change, 2012.

95. UK Energy Sector Indicators 2012. - L.: Department of Energy and Climate Change, 2012.

96. World Investment Report 2012. - N.Y., Geneva: United Nations, 2012. Электронные ресурсы

97. www.aceee.org (Американский совет по энергоэффективной экономике)

98. www.atomic-energy.ru (Российское атомное сообщество)

99. www.bankofengland.co.uk (Банк Англии)

100.www.bbc.co.uk (BBC)

101.www.bis.gov.uk (Министерство бизнеса, инноваций и профессионального образования Великобритании)

102.www.bgs.ac.uk/research/energy/undergroundGasStorage.html (British Geological Survey)

103. data.worldbank.org (Всемирный Банк)

104.www.cbr.ru (Центральный Банк РФ)

105.www.cedigaz.org (Международная ассоциация газовой промышленности).

106.www.cia.gov/library/publications/the-world-factbook/index.html (CIA World Factbook)

107.www.consultant.ru (Консультант Плюс)

108.www.cuadrillaresources.com (Cuadrilla Resources)

109.www.decc.gov.uk (UK's Department of Energy and Climate Change)