Привлечение в Россию прямых иностранных инвестиций: Стратегический подход тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, доктор экономических наук Фишер Пауль

• Фишер Пауль
• доктор экономических наук
• 2002

Оглавление диссертации доктор экономических наук Фишер Пауль

ВВЕДЕНИЕ

Общая характеристика работы

Прямые иностранные инвестиции как двигатель экономического роста

РАЗДЕЛ 1:

ПИИ КАК ФЕНОМЕН ЭКОНОМИЧЕСКОГО РОСТА

ГЛАВА 1:

ТЕОРИИ ПИИ КАК ОСНОВА ПИИ-ПОЛИТИКИ

1.1 Парадигма цикла международного производства товара

1.2 Парадигма "летящих гусей" экономического развития

1.3 ПИИ и конкурентное преимущество наций

1.4 Эклектическая парадигма

1.5 Путь инвестиционного развития наций

1.6 ПИИ: от теории к практике

ГЛАВА 2:

МЕСТО РОССИИ В МИРОВОМ РЫНКЕ ПИИ

2.1 Феномен ПИИ как фактор ускорения глобальной экономической интеграции

2.2 Россия и распределение стран-участников мирового рынка ПИИ

2.3 ПИИ как средство поддержания статуса промышленной державы

РАЗДЕЛ 2:

МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФОРМИРОВАНИЯ ПИИ-СТРАТЕГИИ

ГЛАВА 3:

СУЩНОСТЬ И ПРИНЦИПЫ ПИИ-СТРАТЕГИИ

3.1 Необходимость ПИИ-стратегии и ее политической поддержки

3.2 Стратегическая ориентация ПИИ-политики

3.2.1 Общий стратегический подход к активизации ПИИ

3.2.2 Концептуальный подход к формированию ПИИ-стратегии

3.2.3 Стратегическая разведка для промышленного развития

ГЛАВА 4:

ПИИ-СТРАТЕГИЯ КАК ИНСТРУМЕНТ ОПЕРЕЖЕНИЯ

ГЛАВНЫХ КОНКУРЕНТОВ

4.1 Роль КРР в мировом рынке ПИИ

4.2 ПИИ-стратегии КРР: формирование плацдарма для ПИИ

4.3 Отраслевые приоритеты для ПИИ

4.4 ПИИ по типу инвесторов: крупных и средних

4.5 ПИИ-тенденции по виду инвестирования: способы проникновения

ПИИ на национальный рынок

4.6 Конкурентный сценарий и возможности для увеличения притока

ПИИ в Россию

4.7. Привлечение ПИИ в Китае, Индии и Мексике: краткий обзор

ГЛАВА 5:

СПЕЦИФИКА РОССИЙСКОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ КАК ИСХОДНАЯ

БАЗА ФОРМИРОВАНИЯ НАЦИОНАЛЬНОЙ ПИИ-ПОЛИТИКИ

5.1 Сила и слабости промышленности России

5.2 Портфельный анализ промышленности

5.3 Кластеризация взаимосвязанных отраслей

5.4 Промышленный потенциал российских регионов

ГЛАВА 6:

МЕТОДОЛОГИЯ ОТБОРА ПОТЕНЦИАЛЬНЫХ

ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТОРОВ

6.1 Ориентация на экономики Г

6.2 Разработка поэтапного режима: страна-сектор-ТНК

6.3 Мониторинг макроэкономических показателей и конкурентоспособности ведущих промышленно-развитых экономик

6.4 Типология ТНК как субъектов ПИИ-политики

6.4.1. Ведущие ТНК и их глобальный ПИИ-импульс

6.4.2. Скрытые чемпионы: развитие ТНК среднего размера

6.4.3. Глобальные ПИИ-стратегии ТНК

ГЛАВА 7:

ОСОБЕННОСТИ ОПРЕДЕЛЕНИЯ СТРАТЕГИЧЕСКИХ

ПИИ-ЦЕЛЕЙ ПРИМЕНИТЕЛЬНО К РОССИЙСКИМ УСЛОВИЯМ

7.1 Непротиворечие национальным интересам

7.2 Общие ПИИ-цели

7.3 Секторальные и региональные приоритеты

7.4 Отбор стран-экспортеров ПИИ

7.5 Выбор инвесторов: Тор200 и "скрытые чемпионы"

РАЗДЕЛ 3:

РЕАЛИЗАЦИЯ КОНЦЕПЦИЯ ПИИ-СТРАТЕГИИ В РОССИЙСКИХ УСЛОВИЯХ

ГЛАВА 8:

ХОЗЯЙСТВЕННАЯ СРЕДА КАК ПРЕДПОСЫЛКА ФОРМИРОВАНИЯ

ПИИ-ПОЛИТИКИ РОССИИ

8.1 Определение степени и направлений государственного макроруководства

8.2 Обеспечение правовой базы

8.3 Формирование национальной идеи и межкультурное восприятие 242 8.4.1 Категории культуры

8.4.2 Культура и экономический рост

8.4.3 Межкультурное восприятие и подготовка к глобальным переменам

ГЛАВА 9:

СТРАТЕГИЧЕСКИЙ ИНСТРУМЕНТАРИЙ СТИМУЛИРОВАНИЯ ПИИ

9.1 Разработка побудительных механизмов

9.1.1 Типы побудительных механизмов и международная практика

9.1.2 Какая стратегия побудительных механизмов нужна России?

9.2 Создание зон экономического и технологического развития

9.2.1 Всемирные тенденции создания зон и роль региональных властей

9.2.2 Альтернативные модели зон для России

9.3 Создание информационной системы для инвесторов

9.3.1 Информационные потребности иностранных инвесторов

9.3.2 Опыт других стран

9.3.3 Публикации и прочие информационные продукты

9.4 Проведение проактивных промоутерских кампаний по созданию имиджа

9.4.1 Международная практика

9.4.2 Коммуникационная стратегия России

9.5 Оказание консультативных услуг для топ-менеджмента

9.6 Оптимизация финансового инжиниринга

9.6.1 Банковские консорциумы и рынки капитала

9.6.2 Лизинг и венчурный капитал

9.6.3 Внешние займы как источник реализации ПИИ-проектов

ГЛАВА 10:

ПИИ-АГЕНТСТВО КАК ИНСТИТУЦИОНАЛЬНАЯ ФОРМА

РЕАЛИЗАЦИИ ПИИ-ПРОГРАММЫ

10.1 Роль независимой ПИИ-структуры

10.1.1 Международная практика и уроки для России

10.1.2 Российский опыт и пути его оптимизации

10.1.3 Управление российским ПИИ-агентством и его патронаж

10.1.4 Организация и менеджмент агентства

10.2 Необходимость государственной программы по ПИИ

ВЫВОДЫ 345 ПРИЛОЖЕНИЯ

А: Определения и разъяснения П.

1 Определения, связанные с ПИИ

1.1 Общая характеристика ПИИ и их компонентов

1.2 ПИИ и портфельные инвестиции

1.3 Объемы и потоки ПИИ

2 Типы современных ПИИ

2.1 Инвестиции "с нуля"

2.2 Трансплантации

Д 2.3 Стратегические альянсы и совместные предприятия

2.4 Слияния и поглощения

3 Мотивации для инвестирования за границу

3.1 Ресурсо-ищущие ПИИ

3.2 Затрато-ориентированные ПИИ

3.3 Рыночно-шцущие ПИИ

4 Международная практика промышленной классификации

4.1 Классификация отраслей промышленности в России

4.2 Международный стандарт промышленной классификации (ISIC—ООН)

4.3 Европейский стандарт классификации NACE rev.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Привлечение в Россию прямых иностранных инвестиций: Стратегический подход»

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Автор выступил с концепцией привлечения прямых иностранных инвестиций (ПИИ), адаптированной к экономике России. Важность подобного исследования диктуется острой потребностью России в импорте капитала и технологий и направлении их в реальный сектор экономики, а также и тем, что Россия до сих пор не вооружена специальной государственной программой модернизации национальной промышленности посредством ПИИ. Столь необходимый процесс модернизации затруднен. Он давно находится в тисках острого инвестиционного голода. Государственный бюджет не позволяет провести широкомасштабную инвестиционную политику. Отечественные предприятия же испытывают трудности в получении банковских кредитов.

В этом контексте становится особо актуальным использование ПИИ, которые не только финансируют экономический рост, но, что более важно, переводят его на новую ступень эффективности, принося новые технологии, ноу-хау и передовой опыт менеджмента. ПИИ, содействуя модернизации промышленности, сферы услуг и сельского хозяйства, позволят снизить зависимость страны от экспорта сырья и импорта высокотехнологичных продуктов и увеличить в нем долю продукции с высокой добавленной стоимостью. Это не только повысит доходы страны от внешнеэкономической деятельности, но и ослабит ее зависимость от колебаний мировых цен на энергоносители и придаст экономическому росту необходимую устойчивость. ПИИ могут продуцировать долговременный импульс дальнейшего сбалансированного развития экономики страны, причем как в секторальном, так и региональном аспекте.

Следует учесть и то, что интеграция России в мировое хозяйство посредством ПИИ укрепит ее международный статус, облегчит и ускорит вступление страны в ВТО и защитит ее от угрозы политических конфликтов со странами, продуцирующими иностранный капитал.

До сих пор Россия практически не воспользовалась возможностями экономического прогресса с помощью ПИИ. По накопленной за период 1989-1999 гг. сумме ПИИ на душу населения Россия занимает лишь 21 место среди 25 стран Центральной и Восточной Европы, включая страны СНГ (Вопросы экономики, 1999, № 12, с.4). К настоящему времени Россия привлекает ежегодно лишь 0,2% от глобальных мировых потоков ПИИ, что составляет 2-3 млрд. иэ$ в год, в то время как мировые потоки ПИИ сегодня превышают 1 трлн. 115$. Принимая во внимание размер российского рынка, производственные мощности и ресурсную базу, по имеющимся расчетам возможно при разумной экономической и сруктурной политике увеличить приток ПИИ в 4-5 раз уже в ближайшем будущем.

В настоящее же время Россия теряет значительный ПИИ-потенциал в пользу своих основных конкурентов: Китая, Индии, Мексики и переходных экономик Европы и Азии. Эти страны приняли программы привлечения транснациональных компаний (ТНК), предлагая более стабильное правовое и финансовое окружение, а также прочие выгоды, включая побудительные механизмы, быстрое одобрение проектов, налоговые льготы, таможенные послабления, гарантии и частную собственность на землю.

Иностранные капиталы, необходимые для реструктуризации экономики, Россия может получить только в том случае, если условия размещения инвестиций будут в ней относительно лучше, чем в странах, конкурирующих за привлечение капитала. Кроме того, необходимо осуществлять постоянный поиск потенциальных инвесторов и проводить активную информационную и промоутерскую деятельность, открывая им дверь в российский рынок. Однако для повышения эффективности ПИИ-политики и придания ей активного характера необходимы системные знания закономерностей развития мирового рынка ПИИ, особенностей поведения его хозяйственных субъектов, а также и способов привлечения ПИИ в странах, успешно развивающихся с помощью использования такого способа инвестирования. Результаты подобного научного анализа должны лечь в основу разработки концепции привлечения ПИИ и обеспечения ее планомерной реализации. Только развиваясь стратегически можно содействовать долговременным позитивным результатам модернизации экономики с помощью иностранного капитала и ноу-хау. Поэтому разработка методологических основ формирования стратегии развития с помощью ПИИ является чрезвычайно актуальной для проведения наступательной ПИИ-политики.

Хотелось бы добавить, что экономический подъем, начавшийся к концу 2000 года и выразившийся в улучшении важнейших показателей (рост ВВП, покупательской способности, занятости, производства, инвестиционной деятельности и т.д.) может привести к появлению ошибочного мнения о том, что российская экономика в конечном итоге вышла на путь устойчивого развития и не нуждается в дополнительной государственной стратегии. На наш взгляд, сегодняшняя ситуация в России идеальна для запуска новой модели развития, ориентированной на собственное производство широкого ассортимента высококачественных товаров для внутреннего рынка и экспорта. Было бы ошибкой останавливаться на достигнутом и не воспользоваться благоприятным моментом для заложения благосостояния будущих поколений посредством разработки адекватной промышленно-инвестиционной политики.

В области международных отношений важно отметить, что в результате террактов 11 сентября 2001 года в Нью-Йорке произошло определенное сближение между Россией, США и странами Европейского Союза по вопросам борьбы против международного терроризма. Эти положительные для России перемены не должны, однако, отвлекать от важной задачи поиска более сбалансированной позиции также и в области экономических отношений и предпринимательских связей между

Россией и ее основными странами-партнерами. Значение ПИИ в этом вопросе не может быть переоценено.

Степень разработанности проблемы. Теоретические вопросы воздействия ПИИ на реструктуризацию национальной экономики наиболее полно разрабатывались в работах английского экономиста Д. Даннинга. Следует особо выделить работу под его редакцией «Прямые иностранные инвестиции и государства. Катализатор для экономической реструктуризации», Лондон, 1996 г. В ней представлен сравнительный анализ эффекта ПИИ в разных национальных экономиках. Работы, выпущенные Д. Даннингом, раскрывают теорию мотиваций ТНК в их стратегии экспансии капитала, ставятся вопросы влияния ПИИ на изменения макроэкономической структуры. Расширение феномена на глобальном и национальном уровнях исследовалось и другими экономистами. Среди них Д. Терзен и Й. Брикауд «Интернационализация L-инвестиций», Париж, 1996 г., Р. Клузе «ПИИ в переходных экономиках Средней и Восточной Европы как основа повышения эффективности и качества», Фрайбург, 1998 г., Й. Штейн «Детерминанты дифференциации стратегий интернационализации», Киль, 1989 г. Важно отметить ежегодные публикации UNCTAD, в которых анализируется указанный круг проблем рядом ведущих экономистов.

Проблемы прямых иностранных инвестиций в последние годы разрабатывали и российские экономисты: Абалкин Л.И., Андрианов В.Д., Астапович А.З., Богомолов O.T., Богуславский М.М., Григорьев Л.М., Гринберг P.C., Лебедев В.М., Манежев С.А., Новоселова Л.В., Пресняков В.Ю., Смитиенко Б.М., Спиридонов И.А., Супрунович Б.П., Уринсон Я., Фаминский И.П., Шохин А.Н., Яковлева Е.Л., Ясин Е.Г. и др.

Проблематика большинства исследований связана с доказательствами выгодности для России использовать иностранный капитал, а также с необходимостью устранить препятствия для ПИИ. Не отрицая достоинств имеющихся публикаций, все же отметим, что поставленные проблемы рассматриваются зачастую в отрыве от анализа мировых потоков ПИИ и стратегий иностранного капитала, от накопленного опыта привлечения ПИИ в странах с переходной экономикой, движущихся от государственного планирования к рыночному хозяйству. Большинство исследований не претендуют на системный характер и не ставят своей целью обоснование методологических основ особой российской концепции привлечения ПИИ на долгосрочной основе. Теоретическая недостаточность фрагментарного анализа безусловно ограничивает возможности вооружить экономическую политику действенной программой активизации ПИИ.

Последний год стал шагом вперед в исследовании проблемы ПИИ в российский условиях. Об этом свидетельствуют выход в свет монографии коллектива авторов под эгидой Бюро экономического анализа: «Политика привлечения прямых иностранных инвестиций в российскую экономику» (М. ТЕИС, 2001 г.), а также и статья Л.М. Григорьева - одного из ее соавторов - в ж. «Вопросы экономики» (2001 г., № 6).

Мы с удовлетворением можем отметить, что многие идеи о месте ПИИ в трансформации российской экономики, высказанные два года назад в нашей монографии, были восприняты и получили дальнейшую конкретизацию. Это касается прежде всего развенчивания иллюзий о том, что для активизации ПИИ достаточными условиями являются благоприятный инвестиционный климат на базе макроэкономической финансовой стабилизации, а также и применение системы финансовых либо фискальных стимулов.

Кроме указанных условий отмечается необходимость определения направлений, приоритетов перспективной политики в отношении ПИИ. При этом ^при стимулировании отдельных сфер деятельности считается важным предоставление приоритетов для экспортных отраслей, особенно продукции обрабатывающей промышленности и услуг и импорта новых

• технологий.

Безусловно, условием внедрения ПИИ в национальную экономику должен стать импорт новых технологий и ноу-хау. Как нам представляется, ПИИ должны направляться в те сектора, которые обещают хорошие рыночные перспективы. В этом плане стимулирование экспортных отраслей посредством ПИИ имеет основание. Однако, как нам кажется, Россия уже переросла экспортно-ориентированную модель развития. Она все в большей степени ощущает потребность развивать внутренний рынок. Мы ставим более широко вопрос о критериях приоритетных направлений ПИИ, считая, что иностранный капитал должен идти в первую очередь не просто туда, где имеются перспективы платежеспособного спроса. Он должен направляться в промышленные отрасли, в которых ощущается засилье импорта. Совмещение указанных д направлений является принципиальным моментом программы возрождения экономики России, важным звеном которой является эффективная политика привлечения ПИИ.

В указанной монографии коллектива авторов, представленных Бюро экономического анализа, отмечаются и отраслевые приоритетны для ПИИ, которые должны распространяться на высокотехнологические отрасли, на отрасли, имеющие характер узких мест в экономике, и отрасли, позволяющие развить экспорт. Подобные приоритеты констатируются, и на их основе предлагается использование конкретных побудительных мер для ПИИ в настоящее время.

Отличие представленной нами научной разработки состоит в формировании методологии расстановки приоритетов, которые могут менять свои позиции с изменением хозяйственной конъюнктуры. Предложенная разработанная автором методология строится на двух

• подходах:

- на использовании портфельного анализа промышленности, построенного на совмещении ранжирования конкурентоспособности отраслей и динамики спроса на отраслевую продукцию

- на использование анализа межотраслевых зависимостей (кластерный подход).

Использование кластерного подхода важно, поскольку позволит использовать позитивный мультипликативный эффект ПИИ на формирование расширяющейся зоны экономического роста.

В указанной монографии была поддержана высказанная автором идея о том, что политика ПИИ не должна поощрять лишь крупные ТНК. Необходимо формировать стимулы для мелких и средних иностранных компаний. Были восприняты идеи о специфике приоритетов регионального развития с помощью ПИИ, о транспарентной основе предоставления льгот для ПИИ, исключающей их индивидуальный, исключительный характер.

Была поддержана высказанная нами идея о необходимости специальной институциональной формы организации ПИИ в виде агентства по иностранным инвестициям. Такое агентство снова планируется сформировать при Министерстве экономического развития и торговли. Однако многие аспекты работы такого института еще находятся в стадии обсуждения. Поэтому автор выступил с обоснованием принципов функционирования подобной организации, подчеркивая необходимость ее независимого, самостоятельного характера. Автор придает этому моменту принципиальное значение, имея в виду, что только в этом случае агентство способно будет реализовывать долгосрочные цели.

Представленное исследование ПИИ, «Бюро экономического анализа» привлекает анализом этапов развития ПИИ в последнее десятилетие России, путей совершенствования законодательства, сложившихся конкретных форм, регулирования иностранных инвестиций. Указанная монография является хорошим подспорьем для выработки представлений о сложившейся ситуации на рынке ПИИ в России и определения путей использования ПИИ в наиболее эффективном режиме. Однако, выход указанной поистине значительной публикации не означает потерю актуальности предложенных в представленной диссертации разработок. Напротив, их актуальность определяется принципиальным отличием, состоящим в разработке методологии формирования ПИИ-политики, адаптированной к российским условиям, и методологии поисков конкретных инвесторов из стран-доноров.

Хотелось бы специально остановиться на позициях Л.М Григорьева, изложенных в его публикации об иностранном капитале в ж. «Вопросы экономики» (2001, № 6). Он указывает, что Россия потеряла десятилетие в борьбе со странами-конкурентами за ПИИ, не создав за этот срок эффективную ПИИ-политику. А произошедшие за это время изменения в микроэкономической среде создали непреодолимые сегодня барьеры для ПИИ, поскольку финансово-промышленные группы захватили уже «лакомые куски» прибыльного производства и, рассматривая иностранный капитал как конкурента, не допускают его на национальный рынок. Л.М. Григорьев делает вывод, что государственная ПИИ-политика поэтому получила дополнительные барьеры. Теперь ПИИ может продуцировать процессы, идущие снизу, за счет включения национального капитала в хозяйственные сети ТНК, занимая в них постепенно определенные ниши, а также за счет иных партнерских деловых связей.

Как нам представляется, интеграционным процессам российского бизнеса нет альтернатив. Пассивность государства в отношении ПИИ нельзя оправдывать. Ни в одной стране монопольный сектор не является всеохватывающим. Везде имеются свободные ниши для предложения капиталов. И Россия в этом плане не является исключением. Более того, осознание правительством опасности монопольного рынка позволит проводить политику его ограничения. ПИИ могут стать орудием антимонопольных мероприятий и одновременно средством модернизации промышленности.

Многие угрозы рыночной трансформации снимаются с помощью ПИИ. Примером тому стало решение открыть для иностранного капитала отчасти банковский сектор. Предложение «качественного» капитала в эту сферу будет означать и определенное давление на поведение финансово-промышленных групп.

Хочется обратить внимание, что иностранные ТНК неохотно вклиниваются в собственность и управление отечественных предприятий. Их привлекает в большей степени иные формы ПИИ, позволяющие им развиваться более автономно, в наибольшей степени использовать рыночный потенциал.

Актуальность эффективной политики привлечения ПИИ отнюдь не теряется, как и не исчезает потребность в выработке ее методологических основ. Поэтому автор убежден, что предложенное исследование должно способствовать процессам хозяйственной трансформации России.

Цель и задачи исследования. Целью исследования является обоснование российской стратегической концепции привлечения ПИИ и разработки программы действий, обеспечивающих успешную ее реализацию.

Реализация цели диссертационного исследования предопределила решение следующих научных задач:

- доказательство того, что ПИИ являются важнейшим инструментом генерирования устойчивого, долговременного экономического роста в переходной экономике, обладая позитивным макроэкономическим эффектом;

- обоснование роли государства в оптимизации ПИИ-процесса в переходной экономике;

- систематизация теорий ПИИ, помогающих понять современные причины активизации вывоза капитала в виде ПИИ и его трансформация в производственных мощностях;

- обобщение тенденций развития мирового рынка ПИИ и определение его хозяйственных субъектов и их типичной стратегии;

- проведение сравнительного анализа моделей функционирования ПИИ-режимов в странах, конкурирующих с Россией по привлечению иностранного капитала в целях использования их накопленного опыта;

- определение потенциальных источников ПИИ и подходов к поиску потенциальных доноров;

- обоснование методологии оценки внутреннего потенциала и внешнего окружения;

- выявление особенностей внутреннего потенциала России и ее возможностей по сравнению с конкурентами (бенчмаркинг);

- определение направлений российской ПИИ-политики;

- выработка критериев секторальных приоритетов по приему ПИИ;

- выявление побудительных механизмов ПИИ, адаптированных к российским условиям;

- обоснование организационных форм реализации эффективной ПИИ-политики в России.

Объектом исследования является глобальный феномен ПИИ как катализатора процесса экономической трансформации. I

Предметом исследования является разработка ПИИ-сгратегии для формирования планомерной ПИИ-политики для России как дополнительного фактора активизации экономического роста.

Теоретическая и методологическая база исследования.

Концептуальную базу исследования составили положения институциональной экономической и ПИИ теории, а также теории экономики предложения, результаты, изложенные в научных трудах зарубежных и российских ученых.

Методологической основой явились традиционные для науки методы дедуктивного и индуктивного анализа, научной абстракции, макроэкономического анализа, приемы сравнительного анализа, системного подхода, методы экономического моделирования.

В качестве специфического метода исследования макроэкономических проблем ПИИ-политики автор использовал инструментарий стратегического менеджмента, применяемый в корпоративном управлении.

Информационную базу исследования составили законодательные и нормативные акты, документы ПИИ-служб изучаемых стран, а также статистические публикации и статьи из международных и российских журналов, опубликованные ПИИ-специалистами ведущих стран мира, ЕС, а также международными и государственными организациями Китая, Индии, Мексики и России. Информационным источником послужило значительное количество интервью с иностранными ПИИ-специалистами и фирмами (потенциальными инвесторами), относящимися к различным секторам.

Научная новизна проведенного исследования состоит в следующем: Обоснована необходимость для России самостоятельной, проактивной, строго наступательной ПИИ-политики. Пассивность опасна потерей необходимых ПИИ-потоков и уступкой их странам-конкурентам, которые накопили уже опыт активной ПИИ-политики; Разработана стратегическая концепция развития промышленности России с помощью ПИИ на основе теорий маркетинга и менеджмента

Разработан пятишаговый план реализации ПИИ-стратегии, предполагающий следующую последовательность: 1.определение направлений ПИИ-стратегии, 2. ПИИ-разведка, 3. цели ПИИ-стратегии, 4. реализация ПИИ-политики, 5. координация и контроль йм за реализацией ПИИ-стратегии. Обоснованы блоки мероприятий в • рамках каждого этапа;

Проведен 5\Л/ОТ-анализ России: выявлены ключевые факторы успеха, слабостей, возможностей и угроз в отношении привлечения ПИИ;

Разработана методология определения приоритетов для ПИИ, построенные на совмещении процессов: выявления конкурентоспособности отрасли и определении необходимости ПИИ в каждой их них на базе портфельного анализа, обоснована необходимость кластерного подхода в определении направлений ПИИ;

Разработана методика поисков возможных доноров ПИИ, включающая два направления: «сграна-^сектор-»предприятие» и «предприятие->сектор->страна». Направление «страна->сектор-> ё предприятие» может дать особый эффект при поиске средних ТНК;

Обращено внимание на привлекательность для России привлечения средних и малых ТНК, которые не в состоянии формировать олигополистические структуры и способны быстро заполнить недостающие ниши на национальном рынке;

Определен пакет макро- и микро-инструментов активизации ПИИ. Показаны принципы распределения побудительных механизмов и особых экономических зон для разных субъектов рынка ПИИ в российских условиях. Обоснована необходимость коммуникационной стратегии для повышения имиджа России и информационной и консалтинговой службы для ПИИ и формы их институционализации. Определена специфика использования особого инструмента финансового инжиниринга для финансирования проектов ПИИ в российскую экономику при « поддержке банков;

Выявлена необходимость функционирования координирующей ПИИ-структуры как институциональной формы организации ПИИ-притоков. Автор обосновал функции и принципы организации такого агентства.

Выявлены слагаемые результатов экономической трансформации на основе ПИИ в Китае, Индии и Мексике - стран, обладающих, как и Россия крупными развивающимися рынками и собственными ресурсами. Эти результаты связываются с выходом этих стран при поддержке правительства на новую траекторию индустриального развития, с обеспечением финансовой стабилизации, увеличением занятости, ростом экспорта, в т.ч. и экспорта ПИИ и, кроме того, увеличением доли эффективного частного сектора; Выявлены цели ПИИ-стратегии, делающие необходимым включить ПИИ-политику в особый блок ориентации на планомерную реструктуризацию хозяйства, предполагающую: а) приоритетные направления и ограничения ПИИ в секторах и регионах народного хозяйства, б) отбор типов ПИИ, исходя из требований конкурентоспособности, предъявляемых мировым рынком, в) определение оптимальных рыночных структур, в рамках которых государство поощряет организацию иностранного капитала, г) применение особых побудительных механизмов привлечения ПИИ; Отмечена обязательность увязки ПИИ-стратегии с состоянием мирового рынка ПИИ. Такая увязка предполагает постоянный хозяйственный маневр, адаптированный к изменениям мирового рынка ПИИ и развития страны-реципиента.

Практическая значимость. Представленное исследование содержит информацию о глобальных ПИИ-сценариях и стратегичекие рекомендации по формированию проактивной политики привлечения инвестиций в Россию. Их реализация позволит а) увеличить притоки иностранных инвестиций в страну и более эффективно использовать

ПИИ, 6) повысить эффективность и уровень взаимодействия с международными носителями ПИИ, в) вооружить инвестиционно-консалтинговые организации в определении структурных позиций и направлений их работы.

Разработанные автором теоретические положения могут быть использованы в учебном процессе высших учебных заведениях РФ по курсам: «Экономическая теория», «Международные экономические отношения», спецкурсам «Макроэкономика», «Экономическая политика», «Стратегическое административное управление», «Государственное регулирование инвестиционного процесса», «Привлечение прямых иностранных инвестиций в экономику».

Апробация результатов диссертационного исследования.

Основные положения представленной работы нашли практическое применение при создании информационного-консалтингого агентства при МЭСИ и реализации инвестиционных разработок в рамках двусторонней программы, финансируемой Министерством экономического сотрудничества и развития Германии^ и реализованный в сотрудничестве с Министерством образования РФ. В реализации этой программы автор принимал активное участие, будучи ее стратегическим консультантом. Сегодня, автор оказывает консалтинговые услуги иностранным инвесторам из стран ЕС, желающих вложить свои капиталы в экономику России.

Проблемы, связанные с обобщением опыта привлечения иностранных инвестиций и их влияния на формирование российской ПИИ-политики, были изложены на пресс-конференции, состоявшейся в посольстве Германии 17 июня 1999 г. Выступления автора по данной проблематике также успешно прошли в Совете Федерации, в мэрии Москвы и в областных администрациях некоторых регионов России.

Основные итоги по теме диссертации были доложены на международной конференции «Инвестиции 2001» организованной в

Санкт-Петербурге 15-17 февраля 2001 года администрацией СевероЗападного федерального округа, на конференции «Проблемы иностранного инвестирования в России», проведенной клубом предпринимателей стран-членов ЕС 7 декабря 2000 года в г. Москве и на международной научно-методической конференции «XXI век: новая модель специалиста-экономиста» Финансовой Академии при Правительстве РФ 28-30 марта 2000 г.

Публикации. По теме диссертации опубликованы 9 научных работ общем объемом 115 п.л., в т.ч.; монография «Прямые иностранные инвестиции для России (стратегия возрождения промышленности), М., изд. Финансы и статистика, 1999 г.,объемом 53,8 п.л., ее дополненный и j обновленный вариант вышел на английском языке в 2000 году, Лондон, изд. MacMillan, объемом 54 п.л.

Структура работы обусловлена поставленной целью и задачами диссертационного исследования. Она состоит из введения, трех разделов, содержащих 10 глав, заключения и библиографического списка и приложений. Структура имеет следующий вид:

Список литературы диссертационного исследования доктор экономических наук Фишер Пауль, 2002 год

1. Смитисико Б.М. Иностранные инвестиции в России и Восточноевропейских странах: проблемыи перспективы. Москва. ИНИОН РАН, 1994.

2. Спиридонов И.А. Мемсдународная конкуренция и Россия. Москва. 1997.

3. Спиридонов W.K. Мировая экономика. Москва. 1997.

4. Уткин Э. А., Эскиндаров М.А. Финансово-промышленные группы. Москва. 1998.

5. Фишер П. Иностранные инвестиции для России: Стратегия промышленного возрождения.1. Москва. 1999.

6. Юдаиов А.Ю. Конкуренция: теория и практика. Москва. 1998.

7. Щербанин Ю.А. п ар. Международные экономические отношения. Москва. 1997,

8. Эрнст и Янг Внешконсалт. Составление бизнес-плана. Москва. 1995.

9. Экономическая политика : экономика роста (концепция развития России в среднесрочнойперспективе). Ж. Проблемы прогнозирования, 2000, № 1.

10. Ясин Е.Г. Эконо.мическийрост как цель и средство.,.ж. Вопросы экономики, 2001, № 1.

11. Adams Ch. et al. Harenherg Ldnderlexlkon 199-1-1997. Dortmund.

12. Albcrtini J.-M. L'Economie en 200 schemas (The economy in 200 schemes). Paris. 1994.

13. Archibu|c;i D. et al. Economia glohale e innovazione-la sfida dell'industria italiana (Global economy andinnovation-the challenge for Italian industry). Rome. 1997.

14. Baratta M. Der Fischer Weltalmanach 1996, 1997. Frankfurt a. M.

15. Баг1пц A. Scheitert Deutschland? Ahschied von un.seren fVunschwe/ten (Will Germany fail? Fare^vellfrom wishful thinking). Stuttgart. 1997.

16. Barker T. and Brailovski V. Oil or industry? Energy, industrialisation, and economic policy in Canada,

17. Mexico, the nehterlands, Norway and the United Kingdom. London. 1991.

18. Biales M. et al. Notions fondamentales d'economie. Paris. 1998

19. Bonder M. JVem gehdrt was in Europa? Die 100 grofiten Konterne (Who owns what in Europe? Profilesof the 100 largest corporations). Dus.scldorf. 2000.

20. Brahm. L. China as No. 1. Singapore. 1996.

21. Brahm. L. Red Capital. Hong Kong 1997. China money takes center .stage. Hong Kong. 1997.

22. Buckley P. J. and Casson J. The Economic Theory of the Multinational Enterprise. London. 1985.

23. Buckley P. J. and Casson J. The Future of the Multinational Enterprise. London. 1976.

24. Bundesinstitut fuer ostwissenschaftliche und intemationale Studien. Zwischen Krise und

25. KonsoHdierung. GefShrdeter Systentwech.se! im Osten Europas. (Between crisis and consolidation.

26. Endangered systemic change in eastern Europe. Munich 1995.

27. Byars L. Strategic management: planning and implementation. New York. 1987.u Cadot O. et al. European casebook on industrial and trade policy. London. 1996.

28. Campbell A. et al. Sinergia estrategica (strategic synergies). Bilbao. 1994.

29. Capul J-Y. Les strategies d'entreprises (enterprise strategy). Paris. 1996.

30. Chan S. et al. Foreign investment in a changing global political economy. New York. 1995.

31. Colombo D. El Nafta-en el marco del desafio americano al mercado unico (The NAFTA-against thebackground of the American challenge toward a single market). Madrid. 1995.

32. Cragg C. The New Maharajas. The Commercial Princes of India, Pakistan & Bangladesh. London. 1997.

33. De Mooji M. Global marketing and advertising-understanding cultural paradoxes. Thousand Oaks.1. California (USA). 1998.

34. Dicken M. Global Shift. The Internationalization of Economic Activity. New York. 1992.

35. Dickson T. Mastering Finance. London. 1998.

36. Droege W. et al. Strategie fur Investitionsgiitermdrkte (Strategies for capital goods industries).1.ndsberg/Lech, 1993.

37. Dunning J. ^. International Production and the Multinational Enterprise. London. 1981.

38. Dunning J. H. Multinational enterprises and the global economy. London. 1992.

39. Dunning J. H. 'International Investment Patterns' in Oxelheim L. The Global Race for FDI. Berlin1. Heidelberg. 1993.

40. Dunning J. H. and Narula R, Foreign Direct Investment and Governments. Catalysts for economicrestructuring. London. 1996.

41. Duran J. Multinacionales espanolas I-algunos casos relevantes (Spanish multinationals-selected casestudies). Madrid. 1996,

42. Economist Intelligence Unit, a) Country reports. Brazil, China, India, Mexico, Russia, b) Multinationalcompanies in China: Winners and Losers. 1997.

43. Ehrmann H. Planung. Kompendium der praktischen Betriebsyvirtschaft. (Planning, guide book forpractitioners). Ludwigshafen (Germany). 1995.

44. Fischer P. Optimizing Russian Statistics during transition 1993-1997-Strategic orientations for the

45. Russian government andstati.stical services. Eurostat. Luxembourg. 1994.

46. Fischer P. System Advice for Russian Statistics, 1994-1995. Proposal for the Goskomstat of the Russian

47. Federation. Strategic publications, public relations. Eurostat. Luxembourg. 1994.ь 1. П:БИШ1ИОГРАФИЯ ЛбВ

48. Fischer Р. Enterprise survey evaluation and conclusions for the strategic orientations and launch of aninternational consultancy agency. MESI. Moscow. July 1996.

49. Fischer P. Foreign Direct Investment in Russia: a Strategy for Industrial Recovery. London. 2000.

50. Foglio A. Marketing strategico e competitivo. Le strategic vincenti dell'impresa (Strategic and competitivemarketing. Winning corporate strategies). Milan. 1995.

51. Fontanel J. La conversion economique du secteur militaire (The conversion of the military sector). Paris.1994,

52. Frankfurter Institut. Schlusselfrage Innovationsfdhigkeit (Innovative capability as a key issue). Bad1. Homburg. 1997.

53. Gamblin A. et al. Images economiques du monde 2000. Paris. 1999.

54. Garvin A.P., Bcrmont H. How to win with information or lose without it. Washington D.C. 1983.

55. Gausemcier J. et al. Szenario-Management: planen undfuhren mit Szenarien (Scenario-management:planning and managing tvith scenarios). Miinchcn. 1996..

56. Geiss I. Europa-Vielfalt und Einheit (Europe-diversity and unity). Mannheim. 1993.

57. Graham E.M. Transatlantic Investment by Multinational Firms: A Rivalistic Phenomenon. Journal of

59. Grewal. S.S. The thinking investor. New Delhi. 1995.

60. Grocgcr H. et al. Standort Ausland. Ein Arheitshandbuch fiir das internationalplanende Unternehmen(foreign locations-a guide hook for internationally active corporations). Stuttgart. 1987.

61. GroI3c-Octringhau.s W. Strategische Identitat-Orientierung im Wandel (Strategic identity-changingorientations). Berlin. 1996.

62. Guandalini M. et al. Global Business 2000 - Guida ai trend dell'economia mondiale. Milano. 2001.

63. Guerrero D, Competitividad: teoria у politico (competitiveness: theory and politics). Barcelona. 1995.

64. Guoping G. International economic and technological cooperation. Wuhan (China). 1995.

65. Hauchler I. Glohale Trends (global trends) 1996, 1997. Bonn .

66. Heribert D. Die Asienkrise. Marburg. 1998.

67. Uickson D.J., Pugh. D.S. Management worldwide. London. 1995.

68. Hinterhubcr H. Strategische Unternehmensfiihrung (strategic management). Berlin. 1977.

69. Hornero A.C. Intergacion economicaу regionalismo. Madrid. 1994.

70. Horst T. The Industrial Composition of US Exports and Subsidiary Sales to the Canadian Market .

72. Hymer S.H. The International Operations of National Firms: a Study of Direct Investment. Ph.D. thesis.

73. Massachusetts Institute of Technology. 1976.

74. Johnson Ch., Briscoe S. Measuring the economy. A guide to understanding official statistics, London.1995.

75. Johnson G, Scholes K- Exploring corporate strategy. Hertfordshire (UK). 1993.

76. Юе1ег DiskussionsbeitrSge.'/>/V wirtschaftliche Lage Rupiands-Investitionsschweche verhindert

77. Wachstum' (Russia's economic situation-low investments hinder growth). May 1996.

78. Kimura Y. Firm-specific Strategic Advantages and Foreign Direct Investment Behaviour of Firms,

79. Journal of International Business Studies. 1989.

80. Юndleberger C.V. American Business Abroad. New Haven. 1969.

81. ЮгсЬЬаит J. Made in Germany-an overview of 100 market leaders. Koln. 1997.

82. Knickerbocker F.T, Oligoplistic Reaction and the Multinational Enterprise. Cambridge (USA). 1973.

83. Kojima K. Direct Foreign Invetsment: a Japanese Model of Multinational Business Operations, London.1978.

84. Kojima K. and Ozawa T. Micro- and Macro-economic Models of Direct Foreign Invetsment: Toward a

85. Synthesis, Hitotsuhashi Journal of Economics. 1984.

86. Kotler Ph. Marketing Management, New Jersey. 1994.

87. Kotler Ph. Et al. The Marketing of Nations. New York. 1997.

88. Kotler Ph. And Kartajaya H. Repositioning Asia: from Bubble to Sustainable Economy. Singapore.2000.

89. Kryzdal B. et al. Mexico-business opportunities and legal framework. Mexico D.F. 1995.

90. S. et. Al. Sun Wu 's Art of War and the Art of Business Management. Hong Kong. 1994.1.tz V. Horizontale strategische АШащеп (Horizontal strategic alliances). Hamburg. 1993. 1. Ц:БИКЛИОГРАФИЯ -Я? О

91. Maisch Ch. Beurteiungskriterien fUr Auslandsinvestitionen deutscher Unternehmen (Evaluation criteriafor foreign investment operations of German companies). Frankfurt a.M. 1996,

92. Meng T. ct al. Business opportunities in India. Singapore. 1996.

93. Meng T. et al. Business opportunities in the Yangtze River Delta. Singapore. 1996.

94. Mort D. European Market Information. A Handbook for Managers. London. 1992.

95. Mucchielli R. Lesfirmes multinationales: mutations et nouvelles perspectives. Paris. 1985.

96. Munro D. Oxford Dictionary of the yvorld. Oxford. 1996.

97. Miissig K, Diegroflen 500 aufeinen Blick (Germany's Top 500 in a nutshell). Berlin. 1997.

98. Nabbi. Manual for foreign collaboration and investment in India. New Delhi.1995,1996.

99. Narula R. Multinational Investment and Economic Structure: Globalization and Competitiveness.

100. Routledge Studies in International Business and the World. 1996.

101. Nicholas R.L. China and the World Economy. Washington D.C. 1994.

102. Ninni A. et al. La politico industriale-teorie e esperienie (Industrial policy-theories and experiences),1. Rome. 1997.

103. Pauli K.S. Leitfaden fiir die Pressearheit (guidelines for press relations). Miinchen (Beck). 1993

104. Peyrard L. Gestion financiere internalionale. Paris. 1999.

105. Piramal G. Business Maharajas. Ne\v Delhi. 1996.

106. Porter M. The competitive advantage of nations. London. 1990.

107. Quclenncc M. L'industrie en France (French industry). Paris. 1997

108. Ramstettcr E. Export propensities and foreign ownership shares in Southeast Asian manufacturing.

110. Rao M.B. Joint Ventures. International Business with Developing Countries. New Delhi. 1999.

111. Riel. Principles of Corporate Communication. London. 1995.

112. Robson W. Strategic Management and Information Systems. London. 1997.

113. Rota F. PR undMedienarheit (public and media relations). Miinchen (Beck). 1990.

114. Rugman A.M. Inside the Multinational, the Economics of Internal Markets, London. 1981.

115. Sattlcr R, Unternehmerisch denken lernen. Das Denken in Strategie, Erfolg undRisiko. (entrepreneurialthinking. How to think in terms of strategy, .success and risk). Miinchen (Beck). 1998.

116. Savona P. Geoeconomia-il dominio dello spazio economico (Geoeconomy-the domination of economicspace). Milan. 1995.

117. Shangquan G. New progress in China's Special Economic Zones. Beijing. 1997.

118. Simon H. Hidden Champions. Lessons from the world's best unknown companies. Boston. 1996.

119. Simoas J. Indu.striepolitik (industrialpolicy). Stuttgart. 1996.

120. Siroen J.M. La regionalLsation de I'economie mondiale. Paris. 2000.

121. Smith D. Eurofutures-five scenarios for the next millennium. Oxford. 1997.

122. Stebn J. Determinanten differenzierter Internationalisierungsstrategien (Determining factors ofdifferentiated internationalization strategies). Kiel. 1989.

123. Strobbach J.-U. Ahsatzmdrkte in Rufiland. {Sales prospects in Russia). 1995.

124. Taggart J. et al. The essence of international business. New Delhi. 1995.

125. Tagliacarne G. Le piccole e medie imprese dell'industria alimentare italiana (Small and medium-sizedenterprises of the Italian food industry). Milan. 1997.

126. Tata Services Ltd. Statistical outline of India. Bombay. 1999, 2000.

127. Tearie R Managing transition. Pretoria. 1992.

128. Tersen D. et al. L'investissement international (Foreign investment). Paris. 1996.

129. Turnheim G. Chaos management. Vienna. 1993.

130. Tytko D. Grundlagen der Projektfinanzierung. Suttgart. 1998.

131. Vaitilingam R. Guide to using economics and economic indicators. London. 1994.

132. Van Riel C.B.M. Principles of Corporate Communications. Hcmcl Hempstead. 1995.

133. Vernon R 'International Investment and International Trade in the Product Cycle'. Quaterly Journalof Economics. London. 1966.

134. Vernon R. 'The Location of Economic Activity' in Dunning J.H. Economic Analysis and Multinational1. Enterprise. London. 1974.

135. Wolf J. Marketing fUr den Mittelstand (Marketing for medium-sized companies). Munich. 1994.

136. Yang J. Shanghai-basic facts 1997. Shanghai. 1997.

137. Yergin D., Gustafson Th. Russia 2010. New York. 1995

139. В/2 ОФИЦИАЛЬНЫЕ ПУБЛИКАЦИИ (НАЦИОНАЛЬНЫЕ

140. УЧРЕЖДЕНИЯ, МЕЖДУНАРОДНЫЕ ОРГАНИЗАЦИИ)1. BfAI. К51п. 1.nderreport Rupiand. Wirtschaftstrends zur Jahresmitte 1999-2001. Hans-Friedrich Ruwwe.

142. Yearbooks and various publications.

143. Confederation of Indian Industry (CII). New Delhi.

144. Handbook of statistics. 1999-2000.1. DIHT. Bonn.

145. Geschaftserfolg in China, (business success in China). Bonn. 1994.

146. European Bank for Reconstruction and Development (EBRD). London.

147. Transition reports. 1995-2000.1. Eurostat. Luxembourg.

150. EUDirect Investment Yearbook. 1997. 2000.1.ternational Monetary Fund (IMF). Washington.

151. Directions of Trade Statistics. 1998, 2000.

153. F's Response to the Asian crisis. April 1998.'An Overview of Transition: a Decade of Achievements and Challenges, Finance & Development. June 1999.

154. Japan External Trade Organization (JETRO).

155. China Newsletters. 1998-2000.1. OECD. Paris.

156. Economic Surveys. Russian Federation. 1997. 2000.

157. Benchmark definition of foreign investment. 1995.1.ternational direct investment statistics yearbook. 1996, 1997.

158. Main economic indicators (monthly). 1999, 2000.1.dustrial structure statistics. 1997. 1999.

159. Small firms as foreign investors. Case studies from transition economies. 1996.

160. Small firms as foreign investors: case studies from transition countries. Paris. 1996.1.dustrial competitiveness, 1996. 1.dustrial competitiveness in the knowledge-based economy-the new role of governments (proceedings). 1997.

161. Regional development and structural policy in Mexico. 1997.

162. Open markets matter. The benefits of trade and investment liberalization. 1998.

163. State Statistical Bureau of the People's Republic of China. Beijing.

164. China StatLstical Yearbooks 1999-2000.

165. A Statistical Survey of China. 1999. 2000.

166. Statistisches Bundesamt. Wiesbaden.

167. Statistisches Jahrbuch (Statistical Yearbook). 1999. 2000.

168. United Nations Conference for Trade and development (UNCTAD). Geneva.

169. World Investment Reports. 1998,1999, 2000. 2001.

170. United Nations Industrial Development Organization (UNIDO). Vienna.1.dustrial Statistical Yearbook. 1999-2000, 1.dustrial Development Report 1997.1998. 1999.

171. UNIDO Manual for the Preparation of Industrial Feasibility Studies. 1995,1. В:БИБЛИОГРАФИЯ 37 Л

173. World Development Reports. 1999. 2000.

175. Mobilizing domestic capital markets for infrastructure financing. 1997.

176. Between state and market Mass privatization in transition economies. 1997.

177. Clear water, blue skies. China's environment in the new century. 1997.

178. Foreign Direct Investment. (International Finance Corporation) 1997. 1999.

179. World Trade Organization (WTO). Geneva.1. Annual Report. 1999-2000. 1.ternational trade statistics. 1999. 2000.

180. The results of the Uruguay round of multilateral trade negotiations: the legal texts. 1995.

181. Competition-related provisions in existing WTO agreements. 1997.1. Госкомстат. Москва.

182. Статистические емсегодники 1998-2001.

183. Россия в цифрах. 1999-2001.

184. Об инвестициях в экономике Российской Федерации. 1995-1997.