Информационно-логические модели формирования стратегии развития промышленного предприятия: на примере горно-металлургического комбината тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Кугушев, Алексей Владимирович

• Кугушев, Алексей Владимирович
• кандидат экономических наук
• 2006

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Кугушев, Алексей Владимирович

Введение.

Глава 1. Теоретические предпосылки разработкитегии развития промышленного предприятия.

1.1. Теоретические основы формирования стратегии развития промышленного предприятия.

1.2. Роль стратегического маркетинга в формировании стратегии развития промышленного предприятия.

Глава 2. Методологическая основа формирования стратегии развития промышленного предприятия.

2.1. Стоимостная концепция принятия стратегических решений на промышленном предприятии.

2.2. Глубинный маркетинг на промышленном предприятии.

2.3. Концептуальная информационно-логическая модель формирования стратегии развития промышленного предприятия.

Глава 3. Система информационно-логических моделей формирования стратегии развития горно-металлургического комбината.

3.1. Модель качественного анализа металлургической отрасли.

3.2. Модель мониторинга и формирования набора ключевых показателей рынков металлов для горно-металлургического комбината.

3.3. Модель анализа маркетинговых решений по направлениям деятельности горно-металлургического комбината.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Информационно-логические модели формирования стратегии развития промышленного предприятия: на примере горно-металлургического комбината»

Актуальность исследования

Для обеспечения эффективности работы промышленного предприятия (в данной работе - горно-металлургического комбината - ГМК) в современных условиях хозяйствования необходим учет всей совокупности рыночных факторов, формирующих спрос на выпускаемую продукцию.

Разработка стратегии развития ГМК на основе потребностей конечного рынка (т.е. потребительского рынка изделий) позволяет своевременно реагировать на структурные изменения рынка, заблаговременно переориентировать инерционные производственные циклы, изменять объемы и структуру загрузки мощностей, что даёт предприятию конкурентные преимущества.

В силу глобализации, усиления конкуренции, бурного роста высоких технологий промышленные предприятия нуждаются в качественно новых механизмах и критериях разработки стратегии своего развития. Если ранее стратегия развития ГМК разрабатывалась централизованно, на основе системы межотраслевых балансов, то в рыночной экономике ключевую роль играют стоимостные критерии. Возрастает роль анализа рынков, изучения потребностей потребителей, перспектив инновационного развития, а также прогнозных исследований. Как никогда ранее для разработки эффективной стратегии развития предприятия необходимо использование системного подхода к сбору и анализу данных о внешней и внутренней среде предприятия и создание новой методологической основы разработки стратегии в изменяющейся конкурентной среде.

Для этого необходимо обобщить современные достижения стратегического менеджмента, промышленного маркетинга, стратегического маркетинга, концепции рыночной стоимости и построить систему соответствующих информационно-логических моделей, позволяющих разработать стратегию развития промышленного предприятия с учетом особенностей работы ГМК в рыночных условиях.

Целью исследования является разработка методологической основы формирования стратегии развития промышленного предприятия (на примере горно-металлургического комбината). Цель исследования обусловила постановку и решение следующих задач:

• выделить отраслевые особенности функционирования предприятий горной металлургии, а также специфику их маркетинговой деятельности для последующего учета влияния выделенных факторов на формирование стратегии развития ГМК;

• сформулировать основные группы задач горнометаллургического предприятия и выделить те из них, которые определяют стратегический вектор развития предприятия или же внутреннее развитие ГМК, и при этом относятся к отраслевому (межотраслевому) взаимодействию ГМК или же к его работе в рамках отдельного рынка продукции;

• провести классификацию аспектов маркетинга и выявить новый аспект промышленного маркетинга, основанный на исследовании цепочки создания ценности на промышленном предприятии: от анализа контрагентов на промышленном рынке к качественному анализу всей производственной цепочки, вплоть до рынков товаров потребительского спроса;

• сформировать множество вариантов критериев выбора эффективной стратегии развития промышленного предприятия и отобрать наиболее перспективные для целей исследования;

• построить информационно-логическую модель цепочки создания ценности в горно-металлургическом производстве в качестве инструмента стратегического анализа для предприятий ГМК;

• построить систему информационно-логических моделей формирования стратегии развития предприятия, учитывающую отраслевую специфику ГМК, а также особенности его работы в современных рыночных условиях.

Объектом исследования является промышленное предприятие на примере горно-металлургического комбината.

Предметом исследования диссертационной работы выступает процесс формирования стратегии развития промышленного предприятия.

Методологическую базу исследования составляют работы ведущих зарубежных и отечественных ученых по проблемам стратегического менеджмента, стратегического маркетинга, управления стоимостью компании (Ж.-Ж. Ламбена, М. Скота, Т. Коупленда, Т. Коллера, Д. Муррина, П. Дойля, А. Дамодарана, К. Уолша, С. Минетта, И. Ансоффа, Г. Минцберга, А. Томпсона, А. Стрикленда, Д. Хана, Ф. Коттлера, М. Портера, Г.Б. Клейнера, В.В. Коссова, Е.П. Голубкова, В.В. Ковалева и других). В ходе исследования использованы системный подход, сценарный анализ, контент-анализ, регрессионный анализ, а также методы разработки управленческих решений.

Основные выводы диссертации основаны на системных исследованиях конъюнктуры промышленных рынков металлов (никеля, кобальта, меди, вольфрама, молибдена, металлов платиновой группы и др.) и конъюнктуры рынков конечной продукции, использующих эти металлы.

Научная новизна исследования: • разработана методологическая основа формирования стратегии развития промышленного предприятия в рыночных условиях;

• введено понятие «глубинный маркетинг», которое позволяет прогнозировать изменения на рынке товаров конечного спроса, осуществлять мониторинг рынков для владения информацией обо всей цепочке создания ценности продукта: начиная от добычи руды и заканчивая производством высокотехнологичных товаров;

• разработана информационно-логическая модель цепочки создания ценности для горно-металлургического предприятия, учитывающая все промежуточные стадии производственного процесса от добычи руды до изготовления высокотехнологичных конечных изделий в смежных отраслях экономики и позволяющая сформулировать сбалансированную стратегию ГМК на основе перераспределения затратных ресурсов по различным стадиям передела. Данная модель позволяет избежать недостатков традиционного подхода к оценке экономической эффективности проектов по освоению месторождений, который не учитывает дифференциацию финансовых затрат и отдачи по всей цепочке создания ценности продукта;

• разработана концептуальная информационно-логическая модель формирования стратегии развития промышленного предприятия, предопределяющая структуру процесса разработки и принятия стратегических решений на промышленном предприятии и включающая три центральных блока этого процесса: мониторинг отрасли (рынка), стратегическое прогнозирование, стратегический сценарный анализ;

• на базе концептуальной информационно-логической модели разработана система информационно-логических моделей формирования стратегии развития горно-металлургического комбината, которая позволяет формировать согласованные между собой стратегии развития ГМК с учетом особенностей на уровне отрасли, уровне отдельных рынков, уровне отдельных проектов;

• построена информационно-логическая модель мониторинга и формирования набора ключевых показателей рынков ГМК, отвечающая целям проактивного реагирования высшего менеджмента предприятия на возникающие и прогнозируемые изменения внешней среды.

Практическая значимость работы заключается в том, что основные положения, выводы и рекомендации, полученные в ходе исследования, могут использоваться для повышения эффективности процесса разработки стратегии развития горно-металлургического комбината: подготовки и структурирования информации о внешней среде, генерирования альтернативных вариантов стратегии развития предприятия, выбора лучшей стратегии. Разработанные информационно-логические модели формирования стратегии развития ГМК реализованы в виде практических методик подготовки и принятия стратегических решений, которые с успехом могут быть использованы менеджментом предприятия.

Ряд выводов, полученных автором при исследовании горнометаллургического комбината, может быть применён на промышленных предприятиях других сырьевых отраслей экономики.

Апробация работы

Результаты исследования были использованы автором при реализации консультационных проектов, проводимых им в ООО «Центр информационных и управленческих технологий» для ОАО «Горнометаллургический комбинат «Норильский никель» в 2001-2005 гг.

Публикации

По теме диссертации опубликовано шесть статей, общим объемом 4,47 п.л. (личный вклад: 3,21 пл.).

Структура диссертации

Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, четырех Приложений и библиографического списка использованной литературы, состоящего из 126 отечественных и зарубежных источников. Общий объем диссертации составляет 156 страниц машинописного текста и включает 11 таблиц и 22 рисунка.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Кугушев, Алексей Владимирович

4. Выводы.

В ближайшей перспективе (шесть лет) вклад никеля в структуре продуктового портфеля в стоимость компании окажется самым большим, в сравнении с другими анализируемыми металлами, так как оно даст наибольший дисконтированный поток выручки (несмотря на то, что в физическом выражении никеля производится меньше, чем меди).

Выручка от реализации кобальта ожидается несколько больше, так как это растущий рынок.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

1. Результаты проведенного исследования показали, что в связи с глобализацией, усилением мировой конкуренции, бурным ростом высоких технологий возникают новые предпосылки формирования стратегии развития промышленного предприятия. В связи с этим требуется совершенно иная организация процесса разработки долгосрочной стратегии развития промышленного предприятия, а также иные механизмы принятия стратегических решений на ГМК.

2. Выделены как отраслевые, так и маркетинговые особенности деятельности ГМК, критические для разработки эффективной стратегии развития ГМК. К первым относятся: инерционность процесса производства, длительный период перевооружения, длительный инвестиционный цикл и срок разработки и окупаемости производственных нововведений и др. В качестве маркетинговых особенностей в работе выделены: вторичность спроса на продукцию, удаленность от потребителей, невозможность быстро реагировать на структуру изменения спроса, зависимость параметров выпуска от технологий. В связи с этим промышленная политика горно-металлургического комбината обязана подстраиваться под намечающиеся структурные изменения рынка еще на стадии зарождения этих изменений, а также непосредственно влиять на потребительские рынки путем стимулирования развития новых направлений использования своих металлов в будущих изделиях.

3. Специфика ГМК, усиление конкуренции на мировых рынках металлов, требуют новых подходов к глубине проработки и подготовки информации для руководства предприятия, структуре и качеству маркетинговых исследований. В связи с этим, автор вводит новое понятие - глубинный маркетинг, который решает вопросы долгосрочной рыночной ориентации стратегического маркетинга на предприятии. Глубинный маркетинг выполняет так же две главные функции на предприятии: во-первых, он является задающим, первичным звеном по отношению к производству и научно-исследовательским и опытно-конструкторским разработкам и, во-вторых, выполняет функцию «создания рынка», т.е. поиск и инициацию потенциальных потребностей рынка, еще не выраженных в виде спроса.

4. Обосновано использование стоимостной концепции принятия стратегических решений на промышленном предприятии. Показано, что наиболее подходящими критериями ранжирования альтернативных стратегий развития предприятия являются стоимостные критерии, в частности - вклад в стоимость предприятия, рассчитанный на основе дисконтированных денежных потоков от реализации альтернативной стратегии.

5. Построена информационно-логическая модель цепочки создания ценности для отдельных видов продукции ГМК, показаны принципы ее построения. Обоснована продуктивность подхода, основанного на анализе производственной цепочки создания ценности при разработке долгосрочной стратегии развития промышленного предприятия.

6. Разработана концептуальная информационно-логическая модель формирования стратегии развития промышленного предприятия, состоящая из трех основополагающих блоков: блока мониторинга, блока стратегического прогнозирования, блока стратегического сценарного анализа. Выделенные блоки соответствуют предлагаемой логике разработки стратегических решений на предприятии.

7. Создана методологическая основа формирования стратегии развития ГМК, которая использует понятие глубинный маркетинг, стоимостную концепцию принятия стратегических решений, концептуальную информационно-логическую модель и учитывает отраслевые особенности предприятий горной металлургии, а также специфику их маркетинговой деятельности.

8. Разработана система моделей формирования стратегии развития горно-металлургического комбината, которая включает в себя концептуальную информационно-логическую модель формирования стратегии развития промышленного предприятия и является ее реализацией на трех уровнях деятельности предприятия: уровне отрасли, уровне рынка, уровне проекта. Каждому выделенному уровню соответствует своя соподчиненная информационно-логическая модель: модель качественного анализа отрасли; модель мониторинга и формирования набора ключевых показателей рынков; модель анализа маркетинговых решений по направлениям деятельности. Разработанная система моделей позволяет системно решать вопросы информационно-логической организации разработки долгосрочной стратегии ГМК.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Кугушев, Алексей Владимирович, 2006 год

1. Авдашева СБ., Розанова Н.М. Теория организации отраслевых рынков: Учебник.- М.: Магистр-Пресс, 1998.

2. Айвазян А., Балкинд О.Я., Баснина Т.Д. и др. Стратегии бизнеса: Аналитический справочник. Под ред. Академика РАЕН Г.Б. Клейнера. М.: КОНСЭКО, 1998. 3.

3. Ансофф И. Стратегическое управление. «Экономика», 1

4. Антикризисное управление предприятиями и банками. М.: Дело, 2001.

5. Антошин В.Н., Кугушев А.В. Глубинный маркетинг в стратегии развития предприятия. М.: Аналитический журнал «РИСК: Ресурсы, Информация, Снабжение, Конкуренция», IV 2005 (372).

6. Антошин В.П., Кугушев А.В. Глубинный маркетинг основа стратегического видения в промышленности, М.: «Маркетинг в России и за рубежом», №1, 2006.

7. Антошин В.Н. Кугушев А.В. Формирование региональной промышленной политики. М.: Аналитический журнал «РИСК: Ресурсы, Информация, Снабжение, Конкуренция», IV -2005(372).

8. Аркатов А. Инвестиционная компонента стоимостной стратегии развития промышленного предприятия. Белгород, 2001.

9. Аутсорсинг: создание высокоэффективных и конкурентоспособных организаций. под ред. проф. Аникина Б.А.-М.:Инфра-М,2003.

10. Багиев Г., Алексеев А. Основы проведения маркетинговых исследований. «СПУЭФ», Санкт-Петербург, 1997.

11. Магистратура ГУ-ВШЭ, 2000г.

12. Бертонеш М., Найт Р. Управление денежными потоками. СПб.: Питер, 2004. 14. 15. БИКИ. 2000. 30 (8074). На рынке вольфрама. БИКИ. 2000. 109 (8153). Японский рынок инструмента из сверхтвердых сырьем.

13. Бирман Г., Шмидт Экономический анализ инвестиционных проектов./ Пер. с англ. под ред. Л.П. Белых. М.: Банки и биржи, Юнити, 1997.

14. Голубков Е.П. Основы маркетинга./2-е изд., перераб. и допол. -М.:Финпресс, 2003.

15. Голубков Е.П. Маркетинг. Словарь-справочник. М.: Дело, 2001.

16. Голубков Е.П. Маркетинговые исследования: теория, сплавов и обеспечение его металлическим методология и практика. М Издательство «Финпресс», 1998. 20.

17. Гольдштейн Г., Катаев А. Маркетинг, «ТРТУ», Таганрог, 1999. ГОСТ 815-

18. Химический состав вольфрамовых фабриках концентратов, производимых на обогатительных стран СНГ.

19. Гранберг А.Г. Основы региональной экономики. /3-е изд. М.: ГУ-ВШЭ, 2003.

20. Грязнова А.Г., Федотова М.А., Эскиндаров М.А., Тазихина Т.В., Иванова Е.Н., Щербакова О.Н. Оценка стоимости предприятия (бизнеса). М Интерреклама, 2003.

21. Гурков И.Б. Магистерский курс лекций «Стратегический менеджмент». Магистратура ГУ-ВШЭ, 2001.

22. Гурков И.Б. Магистерский курс лекций «Организация исследовательской деятельности». Магистратура ГУ-ВШЭ, 2001.

23. Джеймс М., Кол л ер Т. Формирующиеся рынки: особенности оценки компаний. The McKinsey Quarterly, JSfe4, 2000.

24. Дойль П. Маркетинг, ориентированный на стоимость. Маркетинговые стратегии для обеспечения роста компании и увеличения ее акционерной стоимости. /Перевод с англ./ СПб.: «Питер», серия «маркетинг для профессионалов», 2001.

25. Друкер П. Задачи менеджмента в XXI веке. пер. с англ. М.: Издательский дом «Вильяме», 2003.

26. Дятлов А.П. Магистерский курс лекций. Управление ГУ-ВШЭ, организационными изменениями. Магистратура 2001г.

27. Дятлов А.Н. Роль менеджера в управлении стратегическими изменениями. 2000. 31.

28. Зеликман А., Пикитина Л. Вольфрам. Металлургия, 1

29. Зозулев А.В. Промышленный маркетинг: стратегический аспект. Харьков: «Студцентр», 2005. 33. Зуб А.Т. Стратегический менеджмент: Теория и практика: Учебное пособие для вузов. М.: Аспект Пресс, 2002.

30. Ивашковская И.В. Магистерский курс лекций «Стратегический финансовый менеджмент». ГУ-ВШЭ, 2001г.

31. Магистратура Информационные технологии в бизнесе. под ред. М. Желены. Серия «Бизнес-класс». СПб.: «Питер», 2002.

32. Канлан P., Нортон Д. Сбалансированная система показателей: от стратегии к действию. пер. с англ. М.: ЗАО «ОлимпБизнес», 2003.

33. Кеворков В., Леонтьев Политика и нрактика маркетинга на предприятии. 1998.

34. Клейнер Г.Б. Эволюция институциональных систем. М.: Наука, 2004.

35. Клейнер Г.Б., Тамбовцев В.Л., Качалов P.M. Предприятие в нестабильной экоьюмической среде: риски, стратегия, безопасность. М.: Экономика, 1997.

36. Ковалев В.В. Введение

37. Козырев А.Н., Макаров В.Л. Оценка стоимости нематериальных активов и интеллектуальной собственности. М.: Интерреклама, 2003.

38. Койн К., Субраманиам Дисциплина стратегии. The McKinsey Quarterly, 24,1996.

39. Кортни X., Керкленд Д., Вигери П.. Стратегия в условиях неопределенности. The McKinsey Quarterly, JY23, 2000.

40. Коссов В.В. Бизнес-план: обоснование решений. Учебное пособие для вузов. М.: ГУ-ВШЭ, 2002.

41. Коссов В.В., Шахназаров А.Г., Лившиц В.Н. Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов. М.: Экономика, 2000. 46.

42. Коттлер Ф. Основы маркетинга. «Прогресс», 1

43. Коупленд Т., Коллер Т., Муррин Дж. Стоимость компаний: оценка и управление. 3-е изд./ Перевод с англ./ М.: ЗАО «Олимп-бизнес», 2005.

44. Кошкин В.И. и др. Антикризисное управление: 17-модульная программа для менеджеров «Управление развитием организации». Модуль 11. «Инфра-М», 2000.

45. Кояма X., Р. ван Тассел. Капиталовложения: как сэкономить 25%. The McKinsey Quarterly, №3, 1998.

46. Кравченко Т.К., Пресняков В.Ф. Инфокоммуникационные технологии управления предприятием. М.: ГУ-ВШЭ, 2003.

47. Краткий экономический словарь /под ред. А.Н. Азрилияна. М.: Институт новой экономики, 2001г.

48. Кугушев А.В. Методические подходы к мониторингу внешней среды в формировании стратегических направлений деятельности горно-металлургического предприятия. Электронный журнал «Исследовано в России», 218, 22512262,2005. http://zhumal.ape.relam.ru/articles/2005/218.pdf

49. Кугушев А.В. О формировании стратегии развития горнометаллургического предприятия в рыночных условиях. М.: «Минеральные ресурсы России. Экономика и управление», №6,2006. 54.

50. Кудинов А.А. От кризиса к успеху. М.: «Анкил», 2

51. Ламбен Ж.-Ж. Менеджмент, ориентированный на рынок. Стратегический и операционный маркетинг. СПб.: Питер, 2004. (Серия «Классика MB А»).

52. Ламбен Ж.-Ж. Стратегический маркетинг. «Наука», СанктПетербург, 1996.

53. Липсиц И.В., Коссов В.В. Экономический анализ реальных инвестиций. М.: Экономистъ, 2004.

54. Лобанова Е.Н., Лимитовский М.А. Управление финансами: 17-модулышя программа для менеджеров «Управление развитием организации». Модуль 14. «Инфра-М», 2000.

55. Маттис П., Понсар Ж.-П. Система управления, нацеленная на создание стоимости, и корпоративные центры прибыли. Экономические стратегии, ШЗ 2002г.

56. Минаев Д.В. Маркетинг в схемах и моделях. Серия «Высшее профессиональное образование». Ростов н/Д: Феникс, 2004.

57. Минаев Э.С., Агеева Н.Г., А.Аббата Дага. Управлепие производством и операциями: 17-модульная программа для менеджеров «Управление развитием организации». Модуль 15.-«Инфра-М», 2000.

58. Минетт Промышленный маркетинг. Принципиально новый подход к решению маркетинговых задач. М.: Издательский дом «Вильяме», 2003.

59. Минцберг Г., Куинн Дж., Гошал Стратегический процесс: концепции, проблемы, решения. пер. с англ. под ред. Ю.Н. Каптуревского./ Серия «Теория и практика менеджмента» СПб.: «Питер», 2001. 65. 66.

60. Михайлова Е.А. Основы бенчмаркинга. М.: Юристъ, 2

61. Паумов В. Маркетинг сбыта. 1

62. Оценка бизнеса, /под ред. Грязновой А.Г., Федотовой М.А. М.: Финансы и статистика, 1998. 68. ОШонесси Дж.. Конкурентный маркетинг: стратегический подход. пер. с англ. под ред. Д.О. Ямпольской. Серия «Бизнес-класс». -СПб.: «Питер», 2001.

63. Попов А. Стратегическое для менеджеров управление: «Управление 17-модульная развитием программа организации». Модуль 4. «Инфра-М», 2000.

64. Портер М. Конкурентная стратегия. М.: Альпина Бизнес Букс, 2005.

65. Портер М. Конкурентное преимущество: Как достичь высокого результата и обеспечить его устойчивость. Пер. с англ. М.: Альпина Бизнес Букс, 2005.

66. Прохоров М.Д. Выступление на совместном заседании Президиума РАН и Правления ОАО «ГМК «Норильский никель» «Химия и жизнь», 2004, №1.

67. Райе Э., Траут Д. Маркетинговые войны. СПб: «Питер», 2000.

68. Скотт М. Факторы стоимости: Руководство для менеджеров по выявлению рычагов создания стоимости. /Перевод с англ. М «Олимп-бизнес», 2000.

69. Сливотски А. Миграция ценности. Что будет с вашим бизнесом послезавтра? пер. с англ. А.А. Шапошниковой [под ред. М.В. Фербера и А.В. Степанова]. М.: Манн, Иванов и Фербер, 2006.

70. Сливотски А., Моррисон Д. Маркетинг со скоростью мысли. М.: Изд-во Эксмо, 2002.

71. Стратегии, которые работают: Подход BCG. /пер. с англ. /Сост. Карл Штерн и Джордж Сток-Мл. [под общ. ред. И.В. Лазуковой]. М.: Манн, Иванов и Фербер, 2005.

72. Теплова Т. Финансовый менеджмент: управление капиталом и инвестициями. М.: Tacis, ГУ-ВШЭ, 2000. 79. 80.

73. Тогунов И. Маркетинг: философия моделирования. 1

74. Томпсон А., Стрикленд А. Стратегический менеджмент. 1

75. Уолш К. Ключевые показатели менеджмента. М.: «Дело», 2001. 82. Хан Д. Планирование и контроль. статистика», 1997. М.: «Финансы и 76. Хейвуд Дж. Аутсорсинг: ноисках конкурентных преимуществ./пер. с англ. М.: Издательский дом «Вильяме», 2002.

77. Хелферт Э. Техника финансового анализа Пер. с англ. Под ред. Л.п. Белых. М.: Аудит, Юнити, 1996.

78. Черчилль Г.А. Маркетинговые исследования. СПб.: Питер, 2001. (Серия «Маркетинг для профессионалов»).

79. Шеер Август-Вильгельм. Бизнес-процессы. Основные понятия. Теория. Методы. Изд.2-ое, пер. с англ. М.: Просветитель, 1999.

80. Юлдашева О. Промышленный маркетинг: теория и практика. 1999.

81. Berbner J., Raby P. Управление эффективностью: Инструменты не главное. Вестник McKinsey, 2005, №1 (10).

82. Copeland Т., Ostrovsky К. Скрытый потенциал капиталовложений. The McKinsey Quarterly, №2,1993.

83. Courtney Н., Kirkland J., Viguerie P. Стратегия в условиях неопределенности. The McKinsey Quarterly, 2000, .№3.

84. Coyne К., Buaron R., Foster R., Bhide A. Как превзойти конкурентов. W The McKinsey Quarterly, 2000, КЗ.

85. Coyne K., Subramaniam S. Дисциплина стратегии. W Вестник McKinsey, 2002, №1.

86. Dalby M., Smit T. Новый взгляд на диверсификацию. The McKinsey Quarterly, 2004, JNTol.

87. Damodaran A. Value Creation and Enhancement: Back to the Future. Stem School of Business. 1999.

88. Farrell D., Terwilliger Т., Webb A. Оправданные технологии. W The McKinsey Quarterly, 2003, №2.

89. Grobbel Chr., Maly J., Molitor M. Ha пороге пизкоуглеродного будущего. W The McKinsey Quarterly, 2004, JV24.

90. Нафег N., Viguerie S. Are You Too Focused? W The McKinsey Quarterly, 2002, special edition: Risk and Resilience, p. 28—37. 99. 100. 101.

91. Henderson B.D. Business Thinking.W Perspectives, BCG, 1

92. Henderson B.D. Cash Traps.W Perspectives, BCG, 1

93. Henderson B.D. Corporate PortfoIio.W Perspectives, BCG, 1

94. Henderson B.D. Strategic and Natural Competition.W Perspectives, BCG, 1980. 103.

95. Henderson B.D. Strategic Sectors.W Perspectives, BCG, 1

96. Henderson B.D. The Experience Curve Reviewed: Why Does It Work? W Perspectives, BCG, 1974. 105.

97. Isaacs Jo.L. Probing. W Perspectives, BCG, 1

98. Isaacs Jo.L. Reengineering Bumps into Strategy. W Perspectives, BCG, 1994. 107. 108.

99. London prices. Mining Journal, July 28, 2000. V. 335, 8

100. Maby M. Tungsten. Mining Annual Review. 2

101. Malchione R. Making Performance Measurements Perform. W Perspectives, BCG, 1991.

102. Mintzberg H. Crafting Strategy. W Harvard Business Review, JulyAugust 1987. 111.

103. Olsen E. Economic Value Added. W Perspectives, BCG, 1

104. Quinn J.B., Voyer J. Logical Incrementalism: Managing Strategy Formation. W The Strategy Process, Prentice Hall, 1994.

105. Rumelt R. Evaluating Business Strategy. W Strategic Management and Business. W.F. Glueck, ed.. New York: McGraw-Hill, 1980.

106. Scott M. Joining Forces. Future economic value. 2001.

107. Stalk G., Jr., Evans Ph.B., Shulman L.E. Competition on Capabilities: The New Rules of Corporate Strategy. W Perspectives, BCG, 1992.

108. Stuckey J., White D. Когда нужна и не нужна вертикальная интеграция. Вестник McKinsey, 2004, №3 (8).

109. Wilson Dominic F. Why divide consumer and organizational buyer behavior? W European Journal of Marketing. Vol 34. No7. «MCB University Press», 2000. 118. 119. 120. 121. 122. 123. 124. 125.

110. Интернет-ресурс: http://harvardbusinessonline.hbsp.harvard.edu Интернет-ресурс: http://marketing.al.ru/ Интернет-ресурс: http://workingknowledge.hbs.edu/ Интернет-pecvpc: http://www.4p.ru/ Интернет-ресурс: http://www.balancedscorecard.org Интернет-ресурс: http://www.cfin.ru/marketing Интернет-ресурс: http://www.marketing.spb.ru/ Интернет-pecvpc: http://www.stem.nyu.edu/adamodar/ Интернет-ресурс: http://www.vbmresources.com