Инвестиционные процессы в свободных экономических зонах Вьетнама тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.14, кандидат экономических наук Нгуен Чи Хиеу

• Нгуен Чи Хиеу
• кандидат экономических наук
• 2004

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Нгуен Чи Хиеу

Введение.

Глава 1. Теоретические основы анализа инвестиций в условиях глобализации.

1.1. Инвестиции как понятие и экономическая категория.

1.2. Влияние иностранных инвестиций на развитии национальной экономики в условиях глобализации.

Глава 2. Роль свободных экономических зон в активизации инвестиционных процессов современного Вьетнама.

2.1. Состояние экономики Вьетнама и необходимость активизации инвестиционных процессов.

2.2. Свободные экономические зоны как объект привлечения иностранных инвестиций.

2.3. Сочетание иностранных и отечественных инвестиций в развитии свободных экономических зон.

Глава 3.Эффективность инвестирования в свободные экономические зоны Вьетнама и пути ее повышения.

3.1. Оценка эффективности инвестиций в свободных экономических зонах Вьетнама.

3.2. Экономические методы стимулирования инвестиционной активности.

3.3. Институциональный механизм активизации инвестиционных процессов в СЭЗ Вьетнама.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Инвестиционные процессы в свободных экономических зонах Вьетнама»

Актуальность темы исследования. В .настоящее время остро стоит проблема ускорения развития экономики Вьетнама, создания в стране условий для обеспечения процесса расширенного воспроизводства. Ведущую роль в этом процессе играют инвестиции.

Необходимость расширения инвестиций за счет внутренних и внешних капиталовложений в экономику, недостаточный уровень притока иностранного капитала побудили к поиску новых механизмов его привлечения. Создание свободных (специальных) экономических зон (СЭЗ) является одним из важных направлений активизации этого процесса в экономической политике Социалистической Республики Вьетнам.

Организация свободных экономических зон даёт возможность стране решать ряд важнейших народнохозяйственных задач: во-первых, позволяет использовать внешние финансовые, технические, технологические и управленческие факторы в процессе национального воспроизводства; во-вторых, приобщает экономику Вьетнама к международным требованиям и стандартам, стимулирует качественный рост производства; в-третьих, способствует развитию системы рыночных отношений внутри страны.

Актуальность темы исследования определяется тем, что научное обоснование совершенствования экономического и институционального механизмов привлечения иностранных инвестиций в СЭЗ Вьетнама позволит сформировать полноценный и эффективно функционирующий национальный рынок инвестиционных ресурсов.

Необходимость исследования инвестиционных процессов на базе свободных экономических зон важна и для решения таких практических задач, как преодоление инвестиционного кризиса; создание эффективного механизма перераспределения доходов с целью активизации инвестиционной деятельности; обеспечение более полной занятости.

Степень разработанности проблемы. Проблеме инвестирования посвящено значительное количество работ, как в мировой, так и в российской экономической науке.

В 50-е годы XX столетия сформировалась "классическая" теория инвестиций, которая возникла и развивалась исходя из потребностей экономических агентов стран с развитой рыночной экономикой. Однако в работах Э.Дж.Доллана, Г.Мэнкью, Ф. Найта, П.Самуэльсона, С. Фишера, П. Хейне, рассматриваются преимущественно инвестиции в финансовые активы, что объясняется высоким уровнем развития рынка ценных бумаг. В работах других авторов изучаются прежде всего прикладные аспекты инвестиционных процессов.

Начиная с 60-х годов, в трудах западных ученых разрабатываются концепции об экономике стран с развивающимися рынками. Видные западные экономисты С.Кузнец, Г.Майер, Г.Хабернер и др. в своих трудах доказывают, что экономический рост в развивающихся странах немыслим без широкомасштабного привлечения иностранного капитала. Эти авторы развивают мысль о том, что благотворное влияние иностранного капитала на развивающееся хозяйство будет положительно сказываться во всех случаях независимо от того, в какой форме он привлекается в национальную экономику. Обобщение мировой практики функционирования СЭЗ содержится в работах Р.Вернона, Н. Икиеру, П. Хансена, Э. Хилтона и др.

В период рыночной трансформации в РФ возросло внимание российских ученых к проблеме СЭЗ. В работах Е.А.Авдокушина, В.Д.Андрианова, Т.П.Данько, З.М. Окрут, П.Лещинского, И.П.Фаминского и др., активно разрабатываются вопросы образования СЭЗ в России, государственного стимулирования иностранных инвестиций, выявляются причины низкой эффективности российских СЭЗ и предлагаются меры по их преодолению.

Среди вьетнамских ученных следует выделить работы Ле Тхань Ха, Ле Тунг Шон, Лыу Таг Тханг, Нгуен Ху Тыонг, Нгуен Суан Чинг, Нгуен Ан Ха, Нгуен Минь Хоа, Нгуен Хоанг Занг, Хоанг Винь Лонг, By Чи Лок, Фам Дак Зуен, Фам Хунг Нгхи, в которых анализируется функционирование СЭЗ вообще и их конкретных форм в частности, а также разрабатываются рекомендации по повышению эффективности их деятельности.

Вместе с тем в научной литературе нет работ, в которых бы специально исследовались инвестиционные процессы в СЭЗ Вьетнама, само понятие «Свободные экономические зоны» используется во множестве значений. Дискуссионным и недостаточно разработанным остается вопрос оптимизации отраслевой и географической структуры иностранных инвестиций в СЭЗ Вьетнама. Нуждается в научном исследовании вопрос влияния глобализации на формирование и развитие СЭЗ, характер складывающихся здесь инвестиционных отношений. В связи с этим, проблема становления, развития и совершенствования инвестиционных процессов в СЭЗ Вьетнама нуждаются в дальнейшей научной разработке и обосновании.

Цель и задачи исследования. Цель исследования состоит в выявлении особенностей инвестиционных процессов в транзитивной экономике развивающихся стран на базе свободных экономических зон и их влияния на процессы экономического роста и развития.

В соответствии с поставленной целью в диссертации решаются следующие задачи:

- определение сущности инвестиций как понятия и экономической категории;

- исследование влияния иностранных инвестиций на развитие национальных хозяйств развивающихся стран с рыночно трансформируемой экономикой в условиях глобализации;

- рассмотрение места и роли свободных экономических зон в активизации инвестиционных процессов современного Вьетнама;

- анализ путей и возможностей сочетания иностранных и отечественных инвестиций в развитии свободных экономических зон;

- оценка эффективности инвестиций в свободных экономических зонах и их воздействия на общие процессы экономического роста;

- анализ особенностей экономических методов стимулирования инвестиционной активности в СЭЗ;

- выявление основных направлений совершенствования институционального механизма активизации инвестиционных процессов в СЭЗ Вьетнама и др.

Предмет и объект исследования. Предметом исследования являются экономические отношения по поводу инвестиционной деятельности в СЭЗ Вьетнама.

В качестве объекта исследования выступают инвестиционные процессы в СЭЗ Вьетнама.

Методологические, теоретические и информационные основы исследования. Методологической и теоретической основой диссертации послужили труды российских, вьетнамских и других зарубежных ученых, внесших существенный вклад в научную разработку проблем глобализации, рынков инвестиционных ресурсов, СЭЗ.

При проведении исследования и изложении материала были применены философские и общенаучные подходы и методы: абстрактный, диалектический, материалистический, ретроспективный, экономико-статистический, сравнительный, структурно-функциональный и другие.

Информационной основой исследования послужили законодательные и нормативные акты официальных органов управления Вьетнама и РФ, справочные и статистические данные вьетнамских, российских и международных экономических организаций, данные периодической печати, собранные и обобщенные соискателем.

Рабочая гипотеза диссертационного исследования базируется на системе теоретических положений и научной позиции автора, согласно которой создание свободных экономических зон является одним из важнейших направлений активизации инвестиционных процессов в развивающихся странах с рыночно трансформируемой экономикой, позволяющим на основе сочетания внутренних и внешних инвестиций обеспечить ускорение и новое качество экономического роста.

Положения диссертации, выносимые на защиту:

1. В настоящее время устойчивое развитие национальных хозяйств развивающихся стран, в число которых входит Социалистическая Республика Вьетнам, находится в непосредственной зависимости от привлечения инвестиционных ресурсов. Одной из наиболее эффективных форм активизации инвестиционных процессов в экономике развития служат свободные экономические зоны, в которых создаются благоприятные условия для функционирования иностранного и отечественного капитала, наращивания современного производственного потенциала, интеграции страны в мировую экономику.

2. Под свободными экономическими зонами следует понимать часть национальной территории, имеющую расширенную самостоятельность в решении хозяйственных вопросов, особый режим экономического регулирования и преференциальные условия экономической деятельности для иностранных и национальных предпринимателей. Такое понимание СЭЗ, будучи адекватным их сущности, позволяет поставить в один синонимический ряд несколько понятий, выражающих конкретные типы и виды зон, встречающихся в мировой практике и тем самым избежать противоречий в трактовке этого понятия.

3. Инвестиционные процессы на базе свободных экономических зон в развивающихся странах с рыночно трансформируемой экономикой характеризуются особенностями, обусловленными влиянием глобализации на национальный рынок инвестиционных ресурсов, транзитивным характером экономической системы, отсталостью производственной и социальной инфраструктуры, низким уровнем доходов и сбережений населения и субъектов хозяйствования.

4. Эти особенности, как это следует из опыта Вьетнама, ведут к преимущественному привлечению иностранного капитала в отрасли легкой и пищевой промышленности, где высока скорость оборота капитала и сравнительно невелика масса инвестиционных ресурсов; диспропорциональному пространственному распределению инвестиций по территории страны; преимущественному использованию инвестиционного потенциала более развитых стран азиатского региона, не являющихся производителями и поставщиками передовых технологий.

5. Устойчивый экономический рост в условиях свободных экономических зон требует органического сочетания иностранных и отечественных инвестиций, поскольку интеграция иностранного и национального капитала порождает больший экономический эффект по сравнению с использованием иностранных ресурсов в чистом виде.

6. Инвестиционные процессы в свободных экономических зонах функционально призваны обеспечивать приоритет общенациональных интересов, поэтому направления, формы и объемы капиталовложений вызывают необходимость регулирования со стороны государственных органов управления посредством экономических и административных методов, которое позволяет оптимизировать развитие СЭЗ в соответствии с социально-экономической стратегией государства.

7. Совершенствование экономического и институционального механизмов регулирования инвестиционной деятельности вьетнамских СЭЗ предполагает: сокращение административных процедур при выдаче разрешений на инвестиционную деятельность зарубежным инвесторам; перераспределение управленческих полномочий по развитию СЭЗ в пользу местных органов власти; снижение общей налоговой нагрузки на предприятия СЭЗ; совершенствование и обеспечение стабильности хозяйственного законодательства; дальнейшую либерализацию национального рынка капитала; введение в СЭЗ института социального партнерства.

Научная новизна диссертационного исследования заключается в разработке концепции активизации инвестиционных процессов в рыночно трансформируемой экономике развивающихся стран на базе свободных экономических зон в условиях глобализации мирохозяйственных связей на основе сочетания отечественных и иностранных инвестиций, что позволяет определить направления и пути совершенствования экономического и институционального механизмов регулирования инвестиционной деятельности. Элементы новизны состоят в следующем.

1. Выявлены и обоснованы закономерности воздействия процесса глобализации на национальный рынок инвестиционных ресурсов развивающихся стран:

- в настоящее время ни одно государство в мире не может успешно развиваться без интеграции в мировую экономику. Это проявляется в прямой зависимости конкурентоспособности, темпов развития национальной экономики, уровня и качества жизни населения от степени вовлеченности страны в международный рынок капитала;

- синхронизация инвестиционного кризиса в разных странах, тенденция которой проявляется в условиях глобализации, находит свое выражение в совпадении периодов подъемов и спадов инвестиционной активности в производственной и финансовой сферах большинства стран;

- интеграция стран с развивающимися рынками в глобальную финансовую систему позволяет им привлекать дополнительные внешние инвестиционные ресурсы. Она способствует развитию внутренних национальных финансовых институтов и рынка инвестиций, но, одновременно, усиливает финансовую зависимость этих стран от экономически развитых государств.

2. Выработаны научные принципы оптимизации сочетания внутренних и внешних инвестиций в экономику Вьетнама, позволяющие обеспечить приоритет общенациональных интересов, которые состоят в дополнительной роли иностранного капитала, в необходимости его инвестирования преимущественно в реальный сектор экономики, в мультиплицирующей значимости зарубежных инвестиций по отношению к отечественному производству.

3. На основе обобщения существенных черт и признаков свободных экономических зон уточнено определение СЭЗ в направлении его унификации, которое позволяет понимать под свободными экономическими зонами часть национальной территории, имеющую расширенную самостоятельность в решении хозяйственных вопросов, особый режим экономического регулирования и преференциальные условия экономической деятельности для иностранных и национальных предпринимателей.

4. В связи с обострением международной конкуренции между странами в сфере привлечения иностранных инвестиций в СЭЗ, в научный оборот введено развернутое понятие «преференциальная конкурентоспособность национальных СЭЗ», выражающее совокупность форм применяемых льгот: внешнеторговых, финансовых, фискальных, административных льгот в их различных сочетаниях и комбинациях. Это понятие может служить в качестве обобщающего критерия инвестиционной привлекательности национальных СЭЗ.

5. На примере СРВ выявлены особенности функционирования национального рынка инвестиционных ресурсов в развивающихся странах с ры-ночно трансформируемой экономикой, связанные с отраслевым и пространственным распределением инвестиций, уровнем «преференциальной конкурентоспособности национальных СЭЗ» по сравнению с рядом соседних стран; степенью развития акционерной формы капитала и фондового рынка, что позволило определить основные направления совершенствования экономического и институционального механизмов регулирования инвестиционной деятельности в СЭЗ Вьетнама.

6. На основе анализа важнейших показателей, характеризующих результативность деятельности иностранных инвесторов в СЭЗ Вьетнама (объем и динамика поступления иностранных инвестиций, их доля в приросте ВВП в народнохозяйственном и отраслевом аспектах; влияние на доходы страны в национальной и иностранной валюте), доказана относительно высокая эффективность инвестиций в СЭЗ по сравнению с другими формами привлечения иностранных инвестиций.

Теоретическая и практическая значимость работы. Выполненный в диссертации теоретический анализ служит приращению научных знаний по вопросам инвестиционного процесса в развивающихся странах с рыночно трансформируемой экономикой в условиях сочетания отечественных и зарубежных инвестиций. Он служит также углублению характеристики одной из важных сторон глобализационного процесса, проявляющегося, в частности, в создании и функционировании свободных экономических зон.

Положения и выводы, ставшие результатом проведенного исследования практически значимы для определения направлений и путей повышения эффективности инвестиционных процессов в СЭЗ Вьетнама и могут быть адаптированы в других странах со сходными экономическими условиями.

Материалы диссертационной работы могут быть также использованы в преподавании курсов: «Основы экономической теории», «Международные экономические отношения», «Мировая экономика».

Апробация работы. Основные положения работы докладывались на Международных и вузовских конференциях в г. Пятигорске в 2002, 2003 гг., в выступлениях на заседаниях кафедры экономических дисциплин Пятигорского государственного лингвистического университета. По теме диссертационного исследования опубликовано 5 работ, общим объемом 2,05 п.л.

Структура диссертации. Диссертация изложена на 165 страницах, она состоит из трех глав, восьми параграфов, введения и заключения. Список использованной литературы включает 201 источник. Диссертационная работа содержит 12 таблиц и 1 рисунок.

Заключение диссертации по теме «Мировая экономика», Нгуен Чи Хиеу

Заключение

1. В настоящее время остро стоит проблема возрождения экономики Вьетнама. Ведущую роль в этом процессе играют инвестиции, что обусловлено прежде всего действием мультипликационного эффекта. Эффект мультипликатора выражается в том, что рост инвестиционных вложений даже в одной из отраслей сопровождается оживлением производства в других отраслях, технологически и экономически связанных с первой. Рост производственных инвестиций, по истечении определенного временного лага, сначала ведет к увеличения совокупного спроса на инвестиционные и потребительские товары, затем объемов производства, ВВП и ВНП.

Активизация инвестиционной деятельности улучшает не только количественные макроэкономические показатели, но и качественные: происходит обновление активной части производственных фондов, внедряются новейшие технологии, повышается качество выпускаемой продукции, конкурентоспособность национальной экономики.

2. Представляется, что наиболее общим и всеобъемлющим, является следующее определение инвестиций. Под инвестициями понимаются денежные средства, целевые банковские вклады, паи, акции и другие ценные бумаги, технологии, машины, оборудование, любое другое имущество или имущественные права, интеллектуальные ценности, вкладываемые в объекты предпринимательской деятельности в целях получения доходов (прибыли).

3. В современных условиях, все возрастающее влияние на протекания инвестиционных процессов оказывает мировой рынок и глобализация мирового экономического пространства:

- в настоящее время ни одно государство в мире не может успешно развиваться без интеграции в мировую экономику. Это проявляется в прямой зависимости конкурентоспособности, темпов развития национальной экономики, уровня и качества жизни населения от степени вовлеченности страны в процессы глобализации и интеграции.

- в результате поэтапного достижения многосторонних договоренностей в рамках ВТО, были заметно либерализованы товарные рынки, затем -рынки услуг и финансовые рынки большинства стран мира. Средневзвешенная ставка импортной пошлины в промышленно развитых странах, характеризующая уровень тарифной защиты национального рынка, снизилась с 40 до 4-6%. Возрастание степени либерализации национальных рынков существенно ограничивает возможности государств эффективно защищать нацио: нальных производителей от возросшей иностранной конкуренции.

- в условиях глобализации проявилась тенденция к синхронизации экономических циклов в разных странах. Синхронизация находит свое выражение в одномоментности периодов подъемов и кризисов в производственной и финансовой сферах большинства стран.

- значительная доля суммарных денежных ресурсов многих стран вынужденно направляется на финансирование различных долговых обязательств перед иностранными кредиторами из-за чего ощутимо сужается спрос на продукцию внутреннего производства и ограничиваются возможности стимулирования роста национальной экономики.

- интеграция стран с развивающимися рынками в глобальную финансовую систему позволяет этим странам привлекать из-за границы дополнительные ресурсы для финансирования инвестиций. Она способствует развитию внутренних национальных финансовых институтов и рынков.

4. Исключительно важную роль в развитии национальной экономики играют иностранные инвестиции. Приток иностранных инвестиций в страну улучшает платежный баланс, увеличивает общий объем капиталовложений в народное хозяйство, повышает технический и технологический уровень национальных предприятий, ускоряет процесс создания совместных предприятий, расширяет экспортные возможности страны, обостряет конкуренцию на внутреннем рынке. Как показывает опыт новых индустриальных стран, прямые иностранные инвестиции позволяют ускорять темпы роста экономики, в сравнительно короткие сроки создать новейшие производства и целые отрасли промышленности, повысить уровень благосостояния населения.

5. В Социалистической Республике Вьетнам в реформенный период (с 1986 по 2001 гг.) достигнут заметный экономический прогресс - среднегодовой рост ВВП составлял свыше 8%, почти в два раза возросли доходы населения.

Несмотря на эти позитивные изменения, будущее страны остается под вопросом и вот по каким причинам:

• запасы основных полезных ископаемых хотя и разнообразны, но слабо разведаны и невелики (даже нефтяные);

• сумма внешней задолженности как по взятым ранее, так и за последние годы кредитам слишком велика, она превышает 15 млрд. долл.;

• в стране существует большая безработица, в том числе скрытая. Не хватает высококвалифицированных инженерно-технических и управленческих кадров международного стандарта;

• страна очень бедна. Валовой национальный продукт на душу населения составляет всего 420 долл. США и остается одним из самых низких в мире;

• хозяйство страны характеризуется низкой производительностью труда и аграрной структурой. Процесс индустриализации только начался. Особой задачей в условиях современного Вьетнама является обновление материально-технической базы производства и развитие элементов экономической инфраструктуры. Реализация принятой индустриальной стратегии развития наталкивается на дефицит инвестиционных ресурсов.

6. Острая необходимость во внутренних и внешних капиталовложениях в экономику, недостаточный уровень притока иностранных инвестиций побудили к поиску новых механизмов привлечения внешних инвестиций. Решающую роль в этом играют свободные экономические зоны (СЭЗ) Вьетнама, активное развитие которых является одним из приоритетов государственной политики.

7. На наш взгляд, несмотря на различия в названиях и организационно-функциональном назначении, СЭЗ обладают рядом общих признаков, позволяющих сформулировать следующее их определение. Под свободными экономическими зонами следует понимать часть национальной территории, имеющую расширенную самостоятельность в решении хозяйственных вопросов, особый режим экономического регулирования и преференциальные условия экономической деятельности для иностранных и национальный предпринимателей. Эта наиболее общая формулировка позволяет поставить в один синонимический ряд несколько десятков терминов, идентифицирующих различные типы и виды зон, которые встречаются в мировой практике.

Экономическая и организационно-правовая форма структура СЭЗ достаточно многообразна. В современной практике мирового хозяйства существует до 26 разновидностей СЭЗ. Во Вьетнаме получили развитие четыре формы свободных экономических зон: зоны свободной торговли, промышленные зоны, экспортно-промышленные зоны, зоны высоких технологий.

8. Несмотря на разнообразие целей создания СЭЗ, в работе они разделены на экономические, социальные и научно-технические.

Экономические: более глубокое включение национального рынка в мировую систему хозяйства; привлечение иностранных и национальных инвестиций для развития высокорентабельного производства; использование преимуществ международного разделения труда для расширения выпуска экспортной продукций; увеличение валютных поступлений в бюджет страны.

Социальные: комплексное развитие отсталых регионов; увеличение количества рабочих мест и обеспечение занятости населения; обучение и подготовка квалифицированных национальных рабочих, инженерных, хозяйственных и управленческих кадров; насыщение национального рынка высококачественными товарами.

Научно-технические: использование новейших зарубежных и отечественных технологий; приобщение к новым формам управленческого труда; привлечение опыта и научно-исследовательских достижений инженерно-технических центров; повышение эффективности используемых производственных мощностей, инфраструктуры и конверсионных комплексов.

9. Накопленный мировой опыт говорит о том, что создание и функционирование СЭЗ требует весьма значительных объемов капитальных вложений. В работе доказывается, что динамичное развитие экономики СРВ непосредственно связано с оптимизацией сочетание внутренних и внешних, отечественных и иностранных капиталовложений в СЭЗ.

Поскольку негативное воздействие на привлечение иностранных инвестиций во Вьетнаме оказывает именно неразвитость инфраструктуры, в последние годы государство прилагало немало усилий для улучшения производственной и социально-бытовой инфраструктуры в СЭЗ за счёт капитальных вложений из государственного бюджета. Создание инфраструктуры примерно 70% всех существующих во Вьетнаме СЭЗ, осуществлено целиком вьетнамскими кампаниями развития инфраструктуры (КРИ).

Однако собственных инвестиционных ресурсов у Вьетнама пока еще недостаточно. Поэтому для финансирования экономических преобразований и необходимо оптимизировать сочетание отечественных и иностранных инвестиции в их разнообразных формах.

10. Для оптимизации указанного сочетания, по мнению автора, необходимо соблюдение следующих принципов инвестиционной политики:

• иностранный капитал должен быть лишь дополнением к внутренним сбережениям, но не их заменой;

• иностранный капитал необходимо вкладывать в сферу производства, а не потребления;

• приток зарубежных инвестиций должен сопровождаться ростом производственных возможностей, а не использоваться для покрытия бюджетного дефицита. В этом случае приток иностранного капитала не приведет к разбалансированности денежного хозяйства в стране и позволит избежать сильной инфляции.

Эффективность сочетания внутренних и внешних инвестиций в СЭЗ во многом зависит от выбора организационных форм привлеченных иностранных инвестиций. Формы, в которых могут осуществляться иностранные инвестиции, четко определены вьетнамским законодательством: создание предприятий со стопроцентным иностранным участием; создание совместных предприятий или компании под общим названием «совместное предприятие»; деловое сотрудничество на основе договора о деловом сотрудничестве. 11. В работе осуществлена комплексная оценка эффективности иностранных инвестиций в СЭЗ Вьетнама. Анализ показал, что за последние годы СЭЗ Вьетнама внесли большой вклад в развитие промышленного потенциала, экспорта и экономики страны в целом. Эффективную деятельность СЭЗ Вьетнама и возрастающий их вклад в развитии экономики страны характеризуют следующие статистические данные.

СЭЗ стали эффективным каналом привлечения в экономику прямых иностранных и отечественных инвестиций. За период с 1991 по 2003 гг. во Вьетнаме создано 125 СЭЗ. К их деятельности удалось привлечь иностранных инвесторов из 40 стран, ими реализовано 2.319 инвестиционных проектов на сумму 9868 миллионов долларов США (в эту сумму включены иностранные инвестиции на образование инфраструктуры свободных экономических зон) и отечественных предпринимателей с 1066 проектами на сумму 3650 миллионов долларов США.

С 1996 по 2002 гг. доля СЭЗ в общем объеме промышленного производства страны возросла с 10 до 26%, в экспорте - с 6 до 18%, а в численности занятых - с 60000 до 390000 человек, т.е. более чем в 6 раз. По данным официальной статистики общая сумма иностранных инвестиций в СЭЗ в 2002 г составляла примерно 18,8% общей их суммы в стране.

Основной поток иностранных инвестиций направляется в реальный сектор экономики, что привело к позитивным изменениям в структуре ВВП. Если в 1990 г. продукция сельского хозяйства, промышленности и сферы услуг в ВВП страны составляла, соответственно, 38,74%, 22,67% и 38,59%, то в 2002 г. зафиксирован сдвиг в сторону промышленности и услуг - соответственно 22,99%, 38,55% и 38,46%. Это значит, что в стране происходит переход от аграрного к промышленному развитию.

Иностранные инвестиции увеличили экспортные возможности Вьетнама. Это стало следствием экспортной ориентированности производства в СЭЗ. Так, на долю продукции, экспортируемой из СЭЗ Вьетнама, приходится свыше 60% от общего валового продукта, производимого в этих зонах. В 1996 г. общий объем вьетнамского экспорта составлял 3 млрд. долл., а в 2001 г. он достиг 15,1 млрд. долл. В 2000г. стоимость экспорта продукции из СЭЗ составил 2170 млн. долларов, что равно около 62% общего объема экспорта продукции, созданной на предприятиях иностранных инвесторов и 16% от общего объема экспорта стране.

Все это свидетельствует о том, что иностранные инвестиции в СЭЗ оказывают все возрастающее влияние на вьетнамскую экономику, а предпринимательская деятельность иностранных инвесторов в СЭЗ была эффективней, чем в других отраслях вьетнамской экономики.

12. Значительное внимание в СРВ уделяется совершенствованию экономических методов стимулирования инвестиционной активности в СЭЗ. Экономические, косвенные методы стимулирования воздействуют на интересы, мотивацию, поведение участников хозяйственной жизни через конкретные формы и инструменты осуществления рыночных отношений: цены, процентные ставки, кредит, финансы, налоги, тарифы, нормы амортизации, субсидии, субвенции, трансфертные платежи и др.

Иностранным инвесторам предоставляются дополнительные льготные условия на территории свободных экономических зон: право на аренду по низким тарифам земельных участков, зданий и производственных помещений, складов и другой недвижимости; предоставление государственных гарантий сохранности вложенного капитала, создание условий для его быстрого перелива в более выгодные сферы деятельности; приоритетное обеспечение материально-техническими ресурсами предприятий зоны по льготным договорным ценам; преимущественное использование высококвалифицированных рабочих и инженерно-технических работников из местного населения; льготное налогообложение, частичное или полное освобождение от налогов инвесторов, вкладывающих крупные капиталы в развитие инфраструктуры, освобождение от уплаты налога с оборота в течение первых двух-трех лет работы, гарантия перевода за границу прибыли, полученной от деятельности в особой зоне, освобождение от уплаты налога с суммы реинвестиций; частичное или полное освобождение от уплаты таможенных пошлин на экспортируемые и импортируемые товары и услуги. Прибыль иностранных хозяйственных организаций или частных лиц, переводимая за границу, облагается налогом в размере 5%, если доля инвестиций этих субъектов превышает 50% уставного фонда или сумма инвестиций превышает 10 млн. долл., в других случаях - в размере 10%.

13. В последнее десятилетие в мировой экономике развернулась острая конкуренция между государствами в области разного рода льгот, предоставляемых для привлечения иностранных инвесторов в СЭЗ. Наибольший объем зарубежных инвестиций получает та страна, которая предложит иностранным инвесторам наиболее выгодные условия инвестирования.

В этой связи, предложено ввести в научный оборот развернутое понятие «преференциальная конкурентоспособность национальных СЭЗ». Преференциальная конкурентоспособность СЭЗ включает в себя все основные группы льгот: внешнеторговые, финансовые, фискальные, административные льготы в их различных сочетаниях и комбинациях. Проведенный нами анализ инвестиционного климата в СЭЗ Вьетнама позволяет сделать вывод, что преференциальная конкурентоспособность национальных СЭЗ находится на невысоком уровне, так как по ряду принципиальных моментов, она уступает многим развивающимся странам.

В СЭЗ Вьетнама практически не используются т.н. «налоговые каникулы», связанные с освобождением от налогов иностранных предприятий в первые годы их функционирования. Высока общая налоговая нагрузка на предприятия с иностранным капиталом, что обусловлено сравнительно высоким корпоративным налогом, незначительными льготами по налогам за пользование земельными, водными и морскими территориями Вьетнама. Отсутствуют льготы по подоходному налогу. Вследствие дефицита государственного бюджета государственные субсидии и льготные кредиты практически недоступны для иностранных инвесторов. Сдерживают приток иностранных инвестиций в СЭЗ и административные барьеры. Это ведет к усложнению административной процедуры в механизме государственного управления и сдерживанию развития СЭЗ в целом.

Преодоление указанных недостатков связано, как представляется, с совершенствованием институционального механизма активизации инвестиционных процессов.

14. Отличительной чертой институционального механизма управления СЭЗ во Вьетнаме является его жесткая централизация. Принятия всех принципиальных решений по вопросам создания и функционирования СЭЗ осуществляется Правительством СРВ. Такая система противоречит экономическому содержанию СЭЗ, которые по определению характеризуются как структуры наделенными широкими правами и полномочиями с ограниченными масштабами государственного вмешательства в экономические, в том числе инвестиционные, процессы. Организационная структура управления зоной, должна быть инструментом оперативного решения организационных проблем (регистрационных, визовых, таможенных и др.), осуществления экспортно-импортных операций.

Поэтому сложившийся институциональный механизм управления СЭЗ нуждается в кардинальном совершенствовании. Помимо перераспределения управленческих полномочий в пользу местных органов власти, многое здесь будет зависеть от улучшения правового регулирования полномочий инвесторов. Первоочередными мерами должны быть упрощение процедуры открытия филиалов банков с участием иностранного капитала, устранения излишней централизации рассмотрение и выдачи разрешений на инвестиционную деятельность, применение принципа «одной двери» при оформлении проектов, получении разрешения на использование земельных участков под строительство.

Приток иностранных инвестиций сдерживается несовершенством и нестабильностью хозяйственного законодательства, неясностью прав собственности, особенно на землю, значительными коммерческими рисками и др. Поэтому серьезные коррективы следует внести в Закон об иностранных инвестициях, в Законы о СЭЗ, необходимо принять единый закон о СЭЗ.

15. Как известно, характерной чертой СЭЗ является особой режим, регулирующий использование рабочей силы (ограничение социальной защиты трудящихся, приостановление действия трудового законодательства в части фиксирования минимальной заработной платы и максимальной продолжительности рабочего дня, освобождение предпринимателей от уплаты взносов в фонды социального страхования и т.д.).

Именно этому, как одному из негативных последствий создания СЭЗ, призван противодействовать институт социально партнерства между предпринимателями, профсоюзами и государством. Однако институт социального партнерства во Вьетнаме находится пока на стадии становления. Поэтому должна быть создана такая законодательная база, которая бы предоставила профсоюзам достаточные полномочия для эффективного противодействия давлению работодателей при отстаивании интересов наемных работников в области социально-трудовых отношений. В условиях организационной слабости профсоюзов роль государства в регулировании системы социального партнерства должна быть усилена. Другим важным направлением институционального регулирование государством трудовых отношений являются вопросы подготовки и переподготовки рабочих кадров.

16. Одним из эффективных институциональных способов мобилизации инвестиций является осуществление, разными уровнями управленческой иерархии СЭЗ, «паблик рилейшнз» (ПР), а также пропаганды и рекламы преимуществ СЭЗ, которое заметно отражается на их судьбе. Для этого необходимо проводить специальные мероприятия, с целью привлечения внимания новых инвесторов, акционеров, партнеров, лучших работников к самой СЭЗ, его деятельности и продукции. Основными событиями могут быть церемонии открытия, приемы, презентации, конференции, дни открытых дверей, круглые столы, выставки, реклама. Они расширяют и улучшают партнерские отношения с контрагентами СЭЗ, улучшают его репутацию и имидж. Правительство должно оказывать финансовую помощь для осуществления рекламной и маркетинговой работы по поводу стимулирования инвестиций в СЭЗ.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Нгуен Чи Хиеу, 2004 год

1. Конституция Российской Федерации.М.,1993.

2. Закон РСФСР «Об инвестиционной деятельности в РСФСР» от 26 июня 1991 г. с изменениями, внесенными федеральными законами от 19 июня 1995 г. и от 25 февраля 1999г.

3. Федеральный Закон «Об иностранных инвестициях в Российской Федерации» от 9 июля 1999 г.

4. Федеральный Закон от 22 апреля 1996 г. N 39-Ф3 «О рынке ценных бумаг» // Российская газета. 1996. 25 апреля.

5. Федеральный закон от 26 декабря 1995 г. N 208-ФЗ «Об акционерных обществах» // Российская газета. 1995. 29 декабря.

6. Инвестиции в России: Стат.сб./Госкомстат России. М.: Госкомстат России, 2001.

7. Закон «Об иностранных инвестициях во Вьетнаме» от 29.12.1987г.

8. Закон «Об иностранных инвестициях во Вьетнаме» от 09.06.2000г. (поправка и дополнение). Ханой: Государственно-политическое изд., 2000.

9. Закон «О земле» (поправка и дополнение). Ханой: Государственно-политическое изд., 2001.

10. Официальный документ правительства №:07-KCN от 16.06.1997г. О предоставлении полномочий по выдаче разрешения инвестиционной деятельности.

11. Официальный документ правительства №:19-KCN от 12.11.1997г. «О передаче земли в СЭЗ».

12. Положение Министерства финансов №47 ТС/ТСТ от 01.06.1994г. Об инструкции отмены и возвращения импортного налога для предприятий с участием иностранного капитала.

13. Положение о ЭПЗ Тан Тхуан. Отдел управления СЭЗ Хо Ши Мин.14. Положение а СЭЗ. 1997

14. Постановление Правительства №12/СР от 18.02.1997г. Конкретные положения о реализации Закона «Об иностранных инвестициях во Вьетнаме».

15. Постановление Правительства №:36-СР от 24.04.1997г. Об объявлении Положения о СЭЗ Вьетнама.

16. Постановление Правительства РФ от 29.09.1994г. Об активизации работы по привлечению иностранных инвестиций в экономику РФ.

17. Постановление Правительства № 192 CP от 25.12.1994г. Об объявлении положения о ПЗ.

18. Постановление Правительства №:58-СР от 03.10.1996г. О выдаче разрешения права на труд иностранцам, работающим в организующихся во Вьетнаме предприятиях.

19. Постановление Правительства 36/2003/QD-TTg от 11.03.2003г. «О поощрении прямых и портфельных иностранных инвестиций в предприятия Вьетнама».

20. Постановление Правительства 146/2003/QD-TTg от 17.07.2003 года «Положение о проценте участия иностранной стороны в рынке акций Вьетнама».

21. Постановление Министерства планирования и инвестиций №3815 -BKH/KCN от 27.06.1997г. О доле продуктов на экспорт, производящихся в предприятиях с иностранными инвестициями.

22. Постановление Министерства планирования и инвестиций №229/1998/QO ВКН от 29.04.1998г. Об объявлении списка продуктов, доля экспорта которых должна составлять не меньше 80%.

23. Постановление Главного таможенного управления №66 TCHQ/GSQL от 28.06.1996г. Об обнародовании таможенных Положений в СЭЗ.

24. Постановление Министерства финансов №63/1998/ТТ/ВТС от 13.05.1998г. О руководстве по использованию налоговых мер, направленных на обеспечение и поощрение деятельности иностранных инвестиций во Вьетнаме.

25. Указ Председателя правительства №519 TTg от 06.08.1996г. Об общем плане развития промышленности и инфраструктуры на период 1996 — 2010г.

26. Указ Председателя правительства №:969-TTg от 28.12.1996г. О создании отдела управления СЭЗ Вьетнама.1. Монографии, сборники

27. Абалкин Л.И. Курс переходной экономики. М., 1997.

28. Авдокушин.Е.Ф. Свободные (специальные) экономические зоны. М.,1993.

29. Австрийская школа в политической экономии: К.Менгер, Е.Бем-Баверк, Ф.Визер. М.: Экономика, 1992.

30. Актуальные валютно-финансовые проблемы зарубежных стран: Налоговые системы западных стран / Под ред. И.Г. Русаковой. М., 1991.

31. Андрианов В.Д. Россия экономический и инвестиционный потенциал. М. Экономика, 1999.

32. Бард В. С. Финансово-экономический комплекс: теория и практика в условиях реформирования российской экономики. М.: Финансы и статистика, 1998.

33. Бартенев С. А. Экономические теории и школы (история и современность): Курс лекций. М., 1996.

34. Бочаров В.В. Финансово-кредитные методы регулирования рынка инвестиций. М.: Финансы и статистика, 1993.

35. Бромвич М. Анализ экономической эффективности капиталовложений / Пер. с англ. М.: ИНФРА М, 1996.

36. Бухвальд Е.М., Павлов И.Т. Инвестиционная политика в регионе. М.: Наука, 1994.

37. Виленский П.Л., Лившиц В.Н., Орлова Е.Р., Смоляк С.А. Оценка эффективности инвестиционных проектов. Учебно-практическое пособие. М.: Дело, 1998.

38. Воронина С.Н. и Воронина Л.А. Зоны свободного предпринимательства.1. М.: Изд. "Дело", 1993.

39. By Чи Лок. Иностранные инвестиции. Ханой: "Образование", 1997.

40. Гаврилова С.Н., Корнеев И.М., Корнеев М.И. Адаптация предприятий инвестиционной сферы в условиях нестабильной экономики. Екатеринбург, 1999.

41. Газеев М.А., Смирнов С.А., Хрычев А.Н. Показатели инвестиций в условиях рынка. М.: Экономика, 1993.

42. Гайдар Е.Т. Аномалии экономического роста. М.: Евразия, 1997.

43. Галкин И.В., Комов А.В., Чижов С.Д. Фондовые рынки США и России. Становление и регулирование. М.: Экономика, 1998.

44. Гитман Л.Дж., Джонк М.Д. Основы инвестирования / Пер. с англ. М.: Дело, 1997.

45. Глазунов В.Н. Финансовый анализ и оценка реальных инвестиций. М.: Финстатин форм, 1997.

46. Грановский А.Е. Накопление и экономический рост. М.: Наука, 1983.

47. Гуцериев М.С. Свободные экономические зоны (опыт, проблемы, перспективы). М.: НПО "Школа", 1997.

48. Данько Т.П., Округ З.М. Свободные экономические зоны. М.: ИНФРА-М, 1998.

49. Денисон Э. Исследование различий в темпах экономического роста. М.: Прогресс, 1971.

50. Долгов С. Глобализация экономики: новое слово или новое явление? М.: Экономика, 1998.

51. Доничев О.А. Создание результативной инновационно-воспроизводственной модели регулирования рынка инвестиционных ресурсов. М., 1997.

52. Евсеенко А.В., Зверев B.C., Унтура Г.А. Интеграционные процессы в экономике региона / РАН СОИЭиОПП / Отв. ред. Кулешов В.В. Новосибирск: ИэиОПП СО РАЕ, 1996.

53. Евстегнеев В.Р. Зависимость фондового рынка России от мирового фондового рынка / Экономическая безопасность. Сборник научных трудов / Под ред. Сенчагова В.К. М.,1998.

54. Жуков Е.В. Инвестиционные институты: Учебное пособие для вузов. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1998. •

55. Зубарев А.А. Формирование эффективной инвестиционной политики в макро- и микроэкономических системах в условиях рыночных отношениях. СПб.: СПбУЭФ, 1998.

56. Игнатов В.Г., Бутов В.И. Свободные экономические зоны. М.: Ось,1989.

57. Игонина JI.JI. Проблемы финансирования инвестиционной деятельности //Финансы, 1998. №9.

58. Ильинская ЕМ, Денисова Т.П. Инвестиционная деятельность: Реальные и финансовые вложения. СПб.: С-ПГААП, 1997.

59. Инвестиционная привлекательность регионов: причины различий и экономическая политика государства: Сборник статей / Институт экономики переходного периода. Под ред. В.A. May, О.В. Кузнецовой. М.: ИЭПП, 2002.

60. Иностранные инвестиции в России современное состояние и перспективы. /Под ред. И.П. Фаминского. М.: Международные отношения, 1998.

61. Иностранные инвестиции в экономике России: история и современность: Сборник обзоров / РАН. ИНИОН. Отдел экономических наук. / Отв. ред. Богомолова Е.В. М.: ИНИОН, 1995.

62. Кейнс Дж. Избранные произведения /Пер. с англ. М.: Экономика, 1993.

63. Кларк Дж. Распределение богатства. М.: Соцэкгиз, 1934.

64. Кныш М.И., Перекатов Б.А, Тютиков Ю.П. Стратегическое планирование инвестиционной деятельности. СПб.: Бизнес-пресса, 1998.

65. Jle Тхань Лыонг. Создание и функционирование СЭЗ в условиях СРВ: Афтореферат канд. дисс. Российская экономическая академия им. Г.В. Плеханова. Москва., 1995.

66. Леуский А.И. Экономика зон свободного предпринимательства.1. Л.:ЛФЭИ, 1991.

67. Лузина И.А. Государственное регулирование экономики. Уфа., 1998.

68. Май Нгонг Кыонг. Экспортно-производственные зоны Азиатско-тихоокеанского региона и Вьетнам. Экономический центр Азиатско-тихоокеанского региона. Ханой: Изд. "Статистика", 1993.

69. Маркс К. Энгельс Ф. Капитал. Собр. соч. 2- изд. Т.23,24,25.

70. Михайлова Е.В. Финансовый рынок в РФ (опыт и проблемы становления). СПб., 1992.

71. Морозова Т.Г. Региональная экономика. М.: ЮНИТИ, 1999.

72. Научные основания некоторых проблем в стратегии социально-экономического развития СРВ до 2010 года. Ханой: Государственно-политическое изд., 2001.

73. Нгуен Минь Хоа. Свободные экономические зоны и их роль в современной экономике Вьетнама. Канд. дисс., Ростов-на-Дону. 2002.

74. Овчинникова С.Г. Зоны свободного предпринимательства. СПб.: СПб УЭФ, 1996.

75. Райберг Б.А., Лозовский Л.Ш. и др. Современный экономический словарь. М.:ИНФА. М., 1997.

76. Регулирование инвестиционных процессов и внешнеэкономической деятельности: Метод, материалы / Рос. акад. гос. службы при Президенте РФ. М., 1998.4. 2.

77. Россия в цифрах. 2003: Крат. стат. сб./Госкомстат России.-М., 2003.

78. Россия и страны мира. 2002.:Стат.сб./ Госкомстат России. М., 2002.

79. Рыбалкин В.Е. Международные экономические отношения. М. :ЮНИТИ-ДАНА, 1999.

80. Сакс Дж., Ларрен Ф.Б. Макроэкономика. Глобальный подход //Пер. сангл. М., 1996.

81. Самуэльсон П. Экономика. М., 1992.

82. Сергеев Е.Ю. Международные экономические отношения. М.: "Маркетинг", 2000.

83. Смординская Н.В., Белова Г., Богачева О. и др. Свободные экономические зоны уроки мировой практики. М.: Находка, 1993.

84. Статистический ежегодник 1990. Ханой 1998.

85. Статистический ежегодник 1997. Ханой 1999.

86. Статистический ежегодник 1998. Ханой 2000.

87. Статистический ежегодник 1999. Ханой 2001.

88. Теоретическая экономика. Политэкономия: Учебник для вузов / Под ред. Журавлевой Г.П, Мильчаковой Н.Н. М,: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997.

89. Турбина К.Е. Инвестиционный процесс и страхование инвестиций от политических рисков. М.: Центр Анкил, 1995.

90. Фадеев В.Д. Факторы и направления развития инвестиционных процессов в условиях несбалансированности экономики России. М.: Диалог-МГУ, 1999.

91. Фам Гуан Тхао и др. Денежно-финансовый кризис в Азии Причина и урок. Ханой: Национальная политика, 1998.

92. Фам Дак Зуиен. Экономико-финансовое содержание прямых иностранных инвестиций в СРВ. Изд. Финансы, 1999.

93. Финансово-экономический словарь / Под ред. Назарова М.Г. М.: Фин-статинформ, 1995.

94. Хейне П. Экономический образ мышления / Пер. с англ. М.: Новости, 1991.

95. Хикс Дж. Р. Стоимость и капитал / Пер. с англ. М.: Прогресс, 1993.

96. Шарп У.Ф., Александер Г. Дж., Бэйли Дж. В. Инвестиции: Учеб. / Пер. с англ. Буренина А.Н., Васина А.А. М.: ИНФРА-М, 1999.

97. Шемятенков В. Теории капитала. М., 1977.

98. Шумпетер Й. Теория экономического развития. М., 1982.

99. Экономика стран в регионе. Опыт и тенденции развития. Ханой: Изд. Научно-общественная информационная академия, 1996.

100. Экономика : учебник. / Под ред. доц. А.С. Булатова. 2-е изд., перераб. и доп. М., 1997.

101. Экономикс: Принципы, проблемы и политика. Кэмпбелл Р. Макконнелл, Стэнли JI. Брю. М., 1993.

102. Экономическая теория (политэкономия). / Под ред. В.И. Видяпина, Г.П. Журавлевой. М. 1997.

103. Экономическая теория /Под ред. А.И. Добрынина, Л.С.Тарасевича: Учебник для вузов. СПб., 1997.

104. Юридические документы о СЭЗ Вьетнама. Ханой: Государственно-политическое издательство, 1998.1. Статьи

105. Аносова Л. А. Вопросы перестройки внешнеэкономических связей Вьетнама // Известия академии наук СССР Экономическая серия, 1990. №:3.

106. Ан Иен. Привлечение инвестиций в ПЗ и ЭПЗ в СРВ. Газета «Экономика Вьетнама» 19.03.2003.

107. Бабинцев В. и Валиуллин X. Особые экономические зоны // Российский экономический журнал, 1992. №:9.

108. Бак Хай. Иностранные инвестиции выросли из-за активизации поощрительных мер. // Газета "Экономика Вьетнама". 17.01.2000.

109. Балацкий Е. Павличенко Р. Иностранные инвестиции и экономический рост: теория и практика исследования // МЭМО, 2002. № 1.

110. Барыбин В.В. Крыксин Г.В. Инвестиционный рост в отдельно взятом регионе// Деньги и кредит. 2002. № 5.

111. Богачева Г.Н., Денисов Б.А. О многообразной трактовке категории «капитал»// Менеджмент в России и за рубежом. 2000.№1.

112. Богачева Л. Государственное воздействие на сферу фиктивного капита-ла//Экономист. 2000. №10.

113. Бортова М.П. Современные проблемы транснационализации производства и капитала // Менеджмент в России и за рубежом. 2000. №3.

114. Булатов А. Особенности капиталообразования в современной России// Деньги и кредит. 2001. №7.

115. Виноградов В.А. Сбережения граждан в банках и инвестиционный потенциал экономики страны // Деньги и кредит. 1999. № 5.

116. Водянов О. Инвестиционная политика: каким методам госрегулирования отдать предпочтение// Российский экономический журнал. 2001. № 11-12.

117. Волчкова Н.А. Интеграция банковского и промышленного капиталов в экспортных отраслях // Экономика и математические методы. 2000. №3.

118. Vietnam economy news. Газета, 01.01.2003, 20.01.2003, 19.03.2003, 09.05.2003.

119. Гельбрас В. Импортозамещение и экспортная ориентация экономики КНР. // Мировая экономика и международные отношения. 1999. №:7.

120. Голованов В. Банки как источник финансово-кредитный ресурсов для предприятий реального сектора экономики// Рынок ценных бумаг. 2001. №21.

121. Давыдов. А. Труд и капитал в экспортных зонах Азии и Дальнего Востока. // Вопросы экономики. 1990. №6.

122. Дагаев А.А. Проблема накопления капитала в ходе становления смешанной экономики // Вестник Российского гуманитарного научного фонда.1997. № 1.

123. Данг Тни Хиеу Jla. Вьетнам на пути к рынку. // Вопросы экономики.1998. №3.

124. Демичев А. Банковский сектор и экономикаЮкономист. 2001. №11.

125. Денисова Е. И. От финансовой стабилизации к экономическому росту: опыт латиноамериканских стран // Мировая экономика и международные отношения. 1996. № 3

126. Дергачев В. Открытость экономики и СЭЗ. // Деловой мир. 1992. №:87.

127. До Дык Чи. Некоторые мнения о количестве СЭЗ Вьетнама // Журнал

128. Информация о СЭЗ Вьетнама". 1997. №:10.

129. Доклад О предварительных итогах функционирования СЭЗ Вьетнама в первую половину 1999-го года выступление заместителя директора Отдела управления СЭЗ на конференции 19.6.1999 года в Ханое.

130. Долженкова Л.Д. Иностранные портфельные инвестиции в развивающихся странах // Деньги и кредит. 1995. № 10.

131. Ершов М. Россия и рычаги глобализации. // МЭМО, 2002. № 5

132. Зыонг Лам. Капиталовложения за 10 лет. Газета «Экономика Вьетнама» 19.03.2003.

133. Иванов В. Привлечение инвесторов. // Журнал для акционеров. 1999.№ 4.

134. Иванченко В. Инвестиции экономического роста (новая концепция) // Экономист. 1996. №11.

135. Игнатовский П. Роль заемных ресурсов в экономике// Экономист 2001. №8.137. «Инвестиции» Газета. 24.12.2002г., 22.04.2003г., 07.08.2003г.

136. Иовчук С., Квашнина И. Иностранные капиталовложения в России: состояние и перспективы. // Вопросы экономики. 1997. № 12.

137. Калин А. Модели привлечения капитала крупными российскими корпорациями // Финансы и кредит. 2001. №4.

138. Караваев В. Инвестиционно-структурные ориентиры для частного капитала// Проблемы теории и практики управления. 1996. №5.

139. Карельских А. Хороший инвестор — защищенный инвестор // Нефть и капитал. 1999. № 5.

140. Коллонтай В. Эволюция западных концепций глобализации.//МЭМО, 2002. № 1.

141. Комаров В. Мировой инвестиционный процесс и региональные тенденции // Финансист. 1998. № 12.

142. Конг Тхань. Право на пользование землей в СЭЗ. // Журнал "Информация о СЭЗ Вьетнама". 2000. №3.

143. Кондратенко Е. Инвестиционные ресурсы проблемы аккумуляции.//1. Экономист, 1998. №7.

144. Котов В. К вопросу защиты инвестиций от рисков //Экономика строительства. 2001. №8.

145. Кузнецов А. Свободные зоны и национальная экономика.// Мировая экономика и международные отношения. 1990. №12.

146. Куй Хао и Дык Лонг. Промышленные зоны и вопросы об их статусах. // Газета "Экономика Вьетнама" 07.10.1998. №80.

147. Ле Динъ Минь. Планирование развития СЭЗ на всей территории Вьетнама до 2000 года. //Журнал "Экономика и планирование". 1997. №1.

148. Ле Кхоа. Успехи в экономике Вьетнама 2000 года. // Журнал «Экономика и развитие». 2001. №1.

149. Ле Тунг Шон. СЭЗ и развитие территориального пространства Юга. // Журнал "Информация о СЭЗ Вьетнама". 2000. №4.

150. Ле Хуан Чинг. ОЭЗ Чу Лай Цели и направлении развития. // Журнал "Информация о СЭЗ Вьетнама". 2000. №3.

151. Логинов Е.А. Иностранные инвестиции и инвестиционные аспекты экономической безопасности России // Внешнеэкономический бюллетень. 1998. №4.

152. Лыу Таг Тханг и Чанг Хуи Нант. Иностранные инвестиции в строительство инфраструктуры СЭЗ во Вьетнаме. // Журнал "Экономика и развитие" -Ханойский институт народного хозяйства. 1994. №1.

153. Мазурова Е.К., Вихарева О.М. Инвестиционные процессы в условиях глобализации //Вестник МГУ. Сер.6. Экономика, 2002. №3.

154. Макаревич Л. Отечественный и иностранный капитал в российской экономике// Общество и экономика. 2000. №11-12.

155. Маковецкий М. Рынок ценных бумаг как фактор активизации инвестиционного процесса//Финансы и кредит. 2001. №4.

156. Марамыгин М. Государственное стимулирование инвестиционной деятельности в России //Современные аспекты экономики. 2001. №10.

157. Мартынов Л. Государственное регулирование рынка капитала// Экономист. 1996. №1.

158. Международная конвенция по упрощению и гармонизации таможенных процедур (Киотская конвенция, 1973г). Приложение относительно свободных зон. // Право и экономика. 1995. №8.

159. Минь Хоай. Картинка СЭЗ Вьетнама в обобщенном виде. // Журнал "Жизнь и Событие". 2000. №2.

160. Мозиас П. Прямые иностранные инвестиции: современные тенденции.// МЭМО. 2002. № 1.

161. Мухетдинова Н. Инвестиции и государственная инвестиционная политика //Российский экономический журнал. 2002.№8.

162. Научное обоснование некоторых проблем в стратегии социально-экономического развития СРВ до 2010 г. Ханой: Государственно-политическое изд., 2001 г.

163. Нго Ван Днем. Разновидности СЭЗ во Вьетнаме. // Журнал "Информация о СЭЗ Вьетнама". 1997. №10.

164. Нгуен Ань Тхи. Активизация иностранных инвестиций. // Газета "Экономика Вьетнама". 23.06.2000.

165. Нгуен ГуетЧиен. Некоторые меры подготовки рабочей силы для СЭЗ. // Журнал «Экономика и развитие». 2001. №1.

166. Нгуен Куанг Минь. Стимулы и препятствия на пути иностранных инвестиций в экономику Вьетнама. // Российский экономический журнал. 1994. №4.

167. Нгуен Шинь Кук. Состояние свободных экономических зон Вьетнама. //Журнал «Экономика и развитие». 1999.№7.

168. Никитин С.М., Никитин А.С. Прибыль и перелив капитала: теоретические и практические проблемы// Деньги и кредит. 1997. №3.

169. Ордынская И. Спецрежим для раздела продукции.//Экономика и жизнь. 2003. №34.

170. Плышевский Б. Первоначальное накопление капитала тенденции и проблемы.// Экономист. 2000. №8.

171. Попов Г. Анализ эффективности прямых инвестиций //Финансовый менеджмент. 2001. №5.

172. Постановление Правительства РФ от 17 июля 1998 г. N 785 «О Государственной программе защиты прав инвесторов на 1998-1999 годы» // Российская газета. 1998. 28 октября.

173. Романова З.И. Финансовый рынок в условиях глобализации //Латинская Америка. 2000. №9.

174. Салун М. Фомина Е. Международный рынок капитала. Ключевые факторы динамики.// Банковское дело. 1999. № 5.

175. Сергиенко JI. Финансовая модель экономических изменений в условиях неразвитых институтов //Вопросы экономики. 2002. №1.

176. Слипенчук М. Структурные особенности источников инвестиций //Экономист. 2002. №10.

177. Солнцев О.Г., Белоусов Д.Р., Сальников В.А. Финансовый рынок и экономика (уроки одного кризиса) //Проблемы прогнозирования. 1998. №2.

178. Стародубровский В. Кривая дорога прямых инвестиций //Вопросы экономики. 2003.№1.С.73-95.

179. Тхай Нгуен Бачь Лиен. Снятие барьеров для ЭПЗ. // Газета "Экономика Сайгона". 2000.8.6. № 24.

180. Тхай Нгуен Бачь Лиен. ЭПЗ Тан Тхуан вперёд в новый век. // Журнал «Экономика и развитие». 2000. №17.

181. Тхай Тхань. Практика действия СЭЗ в 2000 году. // Журнал "Промышленность и торговля". 2000. №15.

182. Тхай Тхань. Семь главных задач в плане социально-экономического развития Вьетнама на период 2001-2005г. // Журнал "Наука и Развитие". 2000. №35.

183. Тхань Ха. Некоторые проблемы в деятельности ЭПЗ и ПЗ во Вьетнаме. //"Экономика и планирование". 1996. №:8.

184. Тхао Лам. Первая зона высокой технологии во Вьетнаме. // Газета "Народ". 06.03.1998.

185. Фам Нгок Лонг. Экономика 1999г. Газета «Экономика Вьетнама» -21.04.2000.

186. Фам Фунг. О плате за аренду земли в СЭЗ Доклад начальника подотдела управления СЭЗ Хо Ши Мин. 06.1999.

187. Фам Хунг Нгхи. Активизация отношения между ЭПЗ и отечественными предпринимателями. // Газета "Экономика Вьетнама". 26.05.2000. №:63.

188. Фам Хунг Нгхи. Экономические отношения между ЭПЗ и отечественными предпринимателями. // Газета "Экономика Вьетнама".07.11.1998.

189. Фам Хунг Нгхи. Открытая экономическая зона "Чу Лай" Первая во Вьетнаме экспериментальная модель. // Газета "Экономика Вьетнама".0603.1999.

190. Фам Хунг Нгхи. Необходима новая политика аренды земли. Газета «Экономика Вьетнама» . 19.03 2003.

191. Чанг Зыонг. Почему экспортно-производственные зоны менее привлекательны, чем промышленные зоны. // Газета "Промышленность Вьетнама".2505.2000. №22.

192. Чанг Тхиеу Фук. Как делать, чтобы повысилась эффективность деятельности промышленных зон. // Газета "Новый Ханой". 03.03.1999.

193. Шевчук В. Концессия как способ финансирования экономической инфраструктуры // Финансовый бизнес. 1999. № 3.

194. Шишков Ю. Глобализация и судьбы развивающихся стран. // Мировая экономика и международные отношения. 1998. №5.

195. Экономическая ситуация и инвестиционный климат в России //Человек и труд. 2002. №4.1. Сайтыhttp://www.vcci.com.vn http://www.vneconomy.com.vn http://www.vnagency.com.vn http://www.fpt.vn