Факторы устойчивости банковской системы в переходной экономике: на примере Кыргызской Республики тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.10, кандидат экономических наук Семечкина, Азира Нурдиновна

• Семечкина, Азира Нурдиновна
• кандидат экономических наук
• 2007

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Семечкина, Азира Нурдиновна

Введение.

Глава I. Устойчивость банковской системы в переходной экономике

1.1. Критерии, факторы и национальные особенности устойчивости банковской системы в переходной экономике.

1.2. Роль Центрального банка в повышении устойчивости банковской системы страны.

1.3. Специфика становления банковской системы Кыргызской Республики.

Глава И. Пути повышения устойчивости банковской системы Кыргызской Республики

2.1. Совершенствование правовых аспектов функционирования банковской системы.

2.2. Роль капитализации коммерческих банков для создания устойчивого высокоразвитого рынка.

2.3. Развитие банковского бизнеса и его информационное обеспечение.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Факторы устойчивости банковской системы в переходной экономике: на примере Кыргызской Республики»

Актуальность темы: Банковская система как элемент рыночной инфрастуктуры, существенно влияет на экономику любой страны. Так как эффективная мобилизация временно свободных денежных средств создает благоприятную основу для их размещения в экономической системе и способствует ее росту. Вместе с тем, уровень развития самой экономики и происходящие в государстве политические и социальные события являются факторами, влияющими на состояние банковского сектора и определяют его качественные характеристики.

Трансформируя сбережения в инвестиционные ресурсы, осуществляя платежи и расчеты в хозяйстве, национальная банковская система воздействует на процессы, протекающие практически во всех сегментах экономики. Вследствие своей специфики, заключающейся в концентрации и регулировании денежных потоков, банковская система Кыргызской республики не только оказалась в центре влияния этих процессов, но и была достаточно сильно подвержена дестабилизирующему характеру их воздействия.

Задачи повышения эффективности проводимых преобразований экономики Кыргызстана, обеспечение их стабильной финансовой сферой предполагают устойчивость банковского сектора и его инфраструктуры, надежность ее функционирования. Особенности переходного периода, во многом определяют неустойчивость банковской системы в целом.

В переходной экономике Кыргызстана банковская система еще не реализовала всех своих возможностей: не обладает достаточным ресурсным потенциалом, подвержена высоким рискам, испытывает затруднения в наращивании капитальной базы, по-прежнему ощущается слабость ее воздействия на развитие экономики. В деятельности банковской системы и ее отдельных институтов сохраняются недостатки, которые снижают эффективность как ее функционирования, так и хозяйствования, сдерживают темпы экономического роста, многие банки не выполняют своих основных функций, а главное - не способствуют формированию источников финансирования расширенного воспроизводства.

Причиной сдерживающей развитие банковской системы, по мнению автора, является неблагоприятная политическая, экономическая и социальная обстановка. Спад отечественного производства, хронический дефицит бюджета, кризис платежной системы, политические события, происходящие за последние два года, ослабили ликвидность и устойчивость многих банков. Кыргызская практика их функционирования показала зависимость социально-экономических процессов на стабильность работы. Кыргызские банки испытывают на себе не только различные внутренние риски -процентные, кредитные, валютные, риски несбалансированной ликвидности, но и внешние.

Тюльпановая» революция 2005 года, приведшая к смене власти, митинги со 2- по 8 ноября 2006 года, повлекшие изменения в Конституции, преобразование президентского в парламентско-президентское государство, и дальнейшие изменения в конституции в начале 2007года, и другие социально-политические факторы, оказывающие влияние на экономику республики, в том числе и на банковскую систему.

Коммерческие банки не торопятся внедрять новые технологии, население в первую очередь пытается в такие неустойчивые моменты снять вклады с депозитных счетов или перевести их в иностранную валюту. Так, мартовские события 2005 года повлияли существенным образом на неустойчивость национальной валюты.

Чтобы остановить действие негативных тенденций и в дальнейшем избежать неблагоприятного развития событий, необходим комплекс регламентирующих, стимулирующих и других мер, реализация которых позволит повысить устойчивость работы банковского сектора экономики и тем самым его эффективность.

Острые проблемы, возникающие в практике взаимоотношений банков с субъектами экономики, требуют разработки научных основ устойчивости банковской системы, рекомендаций, направленных на обеспечение ее динамического развития.

Правительством Республики и Национальным Банком Кыргызстана были разработаны концептуальные подходы развития банковской системы, направленные на преобразования в банковском секторе, ориентированные на построение его более устойчивой модели, адекватной требованиям международного стандарта и высокоразвитого рынка. Повышение устойчивости банковской системы может существенно содействовать экономическому росту, повышению производительности труда и социальному развитию, что делает тему диссертации актуальной.

Степень разработанности темы. Не смотря на широкий круг авторов, рассматривавших данную проблему, многие ее аспекты не разработаны, поэтому исследование темы повышения устойчивости банковской системы в переходный период требует дальнейшего глубокого изучения. В своем исследовании, автор опирался на теоретический анализ и научные достижения таких видных российских и зарубежных как: Атлас М.С., Батракова Л.Г., Белоглазова Г.Н., Жуков Е.Ф., Ильясов С.М., Колесников В.И., Коробова Г.Г., Костерина Т.М., Лаврушин О.И., Ларионова И.В., Мамонова И.Д., Масленников В.В., Новикова В.В., Панова Г.С., Пессель М.А., Русанов Ю.Ю., Тагирбеков K.P., Тосунян Г.А., Усоскин В.М., Фетисов Г.Г.,и др., зарубежных ученых: Джозеф Синки, Дж. Кэмпбелл, Питер Роуз, Портер P.C., Роджер Миллер, Тимоти Кох,, Э.Рид и др.

Отдельные аспекты проблем организации денежного обращения, денежно-кредитного регулирования, реформирования банковской системы отражены в трудах кыргызских ученых и практиков Абакирова М.А., Бушман И.Д., Бектеновой Д.Ч., Жумабаева А.Ж., Койчуева Т.К., Койчуманова Т.Ж., Кумскова В.И., Маматканова Т., Ореховской М.Я., Пронской Н.С., Садыбакасовой Ш.С., Сарбанова У.К., Турсуновой С.А., и др.

Проблема устойчивости чаще всего рассматривалась на уровне коммерческих банков или на уровне отдельных аспектов. Так, Ларионова И.В. рассматривает стабильность банковской системы, Фетисов Г.Г. с точки зрения ее методологической оценки, а Ильясов С.М. с позиции управления и региональных особенностей. Кыргызскими учеными экономистами вопрос устойчивости банковской системы практически не рассматривалось, лишь Сарбанов У.К. показал общие тенденции устойчивости банковской системы Кыргызской республики.

Недостаточная разработанность проблемы устойчивости банковской системы в переходном периоде предопределила выбор темы диссертационного исследования, а также его цели и задачи.

Цель и задачи исследования. Целью исследования является комплексный анализ банковской системы Кыргызской республики и разработка научно-обоснованных рекомендаций по повышению ее устойчивости. В работе предусмотрено решение следующих задач:

- выявить, раскрыть и осуществить классификацию факторов, влияющих на устойчивость банковской системы;

- проанализировать деятельность банковской системы страны на этапе ее становления;

- определить позитивные и негативные моменты присутствия иностранного капитала в банковской системе;

- раскрыть основные направления деятельности Национального Банка Кыргызской Республики для обеспечения устойчивости банковской системы;

- обосновать рекомендации по совершенствованию банковского законодательства Кыргызской республики;

- разработать рекомендации по внедрению в банковскую практику современных продуктов и услуг.

Объектом исследования является банковская система Кыргызской республики

Предметом исследования является процесс обеспечения устойчивости банковской системы Кыргызстана

Теоретической и методологической основой исследования стали труды отечественных и зарубежных ученых-экономистов по проблемам устойчивого развития коммерческих банков, публикации в периодической печати, материалы научных конференций, законодательные и нормативные акты, касающиеся государственного регулирования банковской сферы.

Информационную основу диссертационной работы составляют:

- законы Кыргызской Республики, нормативные акты Национального банка Кыргызской республики (НБКР), касающиеся организации, функционирования и регулирования деятельности кредитных организаций;

- законодательные акты и ведомственные нормативные акты стран СНГ, регулирующие деятельность институтов национальных банковских систем;

- статистические сборники и справочники о развитии кыргызской банковской системы и банковских систем стран СНГ, отчетные материалы Национального Банка Кыргызской республики, данные Национального статистического комитета Кыргызской республики, Материалы Международного валютного фонда;

- материалы научных конференций и семинаров, источники периодической печати, ресурсы глобальной сети Интернет, а также практические данные о деятельности банков.

Научная новизна диссертационного исследования заключается в выявлении особенностей формирования банковской системы Кыргызской Республики, факторов влияющих на устойчивость банковской системы и разработке рекомендаций по ее повышению.

Наиболее существенные научные результаты, полученные автором в ходе исследования и выносимые на защиту, заключаются в следующем: 1. Уточнено содержание понятия «устойчивость банковской системы», доказано, что применительно к странам с переходной экономикой она характеризуется способностью возвращаться в равновесное состояние, несмотря на возмущающие воздействия внутренних и внешних факторов, оказывая стабилизирующее воздействие на национальное хозяйство в целом.

2. Выявлены факторы, воздействующие на формирование банковской системы Кыргызской республики и влияющие на ее устойчивость. Факторы классифицированы на внешние: общеэкономические, политические, правовые, финансовые, социально-психологические, демографические, форс-мажорные и внутренние факторы: организационно-структурные, коммерческие, финансово-экономические, технологические. Аргументирована определяющая роль политических факторов в Кыргызской Республике, что является главным тормозом в становлении эффективной банковской системы.

3. Доказана необходимость законодательного ограничения доминирования в банковской системе иностранного капитала одной страны (Казахстана) в целях недопущения монополизации рынка банковских услуг и создания конкурентной среды. Раскрыто положительное влияние на устойчивость банковской системы Кыргызской республики привлечение иностранного капитала других стран (повышение капитализации банковской системы, внедрение современных банковских технологий, распространение передового зарубежного опыта и др.)

4. Обоснована целесообразность введения института кураторства, для целей укрепления системы внутреннего контроля, повышения эффективности банковского надзора и снижение рисков в банковской деятельности.

5. Разработаны рекомендации по совершенствованию банковского законодательства и нормативно-правовой базы Кыргызской Республики: а. внести в Законопроект «О защите депозитов» следующие поправки: в качестве базы расчета при определении суммы взносов в Фонд защиты депозитов использовать только гарантированную часть депозитной базы банка по вкладам физических лиц в отличие от положения Законопроекта «О защите депозитов»», в котором предполагается формирование фонда за счет отчислений от общего размера депозитной базы; / исключить из системы страхования депозитов Расчетно-Сберегательную Компанию (РСК), в связи с отсутствием в ее деятельности кредитных рисков, и наоборот включить в данную систему Кредитные союзы, имеющие лицензии на привлечение депозитов населения; / создать информационный орган при Агентстве защиты депозитов, с целью обеспечения информацией о финансовых рисках вкладчиков банка, размер которых превышает сумму гарантирования.

Ь. в целях развития безналичного денежного обращения и регулирования уровня инфляции, необходимо законодательное ограничение расчетов наличными средствами в пределах 30000 сом между юридическими лицами, и в пределах 20000 сом между юридическими и физическими лицами.

6. Для развития современных банковских технологий, расширение клиентской базы банков и вывода значительной части доходов населения из теневого оборота предложено на начальном этапе внедрения зарплатных проектов установить налоговые льготы организациям -участникам этих проектов.

Теоретическая и практическая значимость работы:

Научно-теоретическая и практическая ценность выводов и рекомендаций состоит в их нацеленности на совершенствование работы банков, повышение устойчивости всей банковской системы и усиление ее влияния на развитие экономики.

Теоретическая значимость исследования заключается в формировании методических основ повышения эффективности управления банковской системой, обеспечивающего ее устойчивость.

Значение исследования определяется возможностью применения его результатов при разработке стратегии и тактики развития банковских систем, для стран с переходной экономикой. Результаты могут быть использованы в дальнейшем для подготовки аналитических отчетов и при разработке основных направлений развития банковской системы в среднесрочном периоде, в частности в переходной экономике Кыргызской Республики.

Материалы диссертации могут быть использованы в качестве учебного пособия для студентов при изучении экономической теории, а также для чтения специального курса по денежно-кредитной системе переходного периода.

Апробация результатов исследования: Результаты исследования докладывались на научно-практических конференциях в Московском государственном университете экономики, статистики и информатики: «Банковское дело: теория, практика и подготовка специалистов», и в VII Международной межвузовской научно-практической конференции «Витебские чтения-2006», Московский банковский институт.

Работа выполнена в соответствии с п.9.6 и п.9.8 паспорта специальности 08.00.10 - «Финансы, денежное обращение и кредит.

Публикации. Основные результаты исследования отражены в шести опубликованных работах, общим объемом 2,5 п.л.

Объем и структура диссертации: Диссертационная работа состоит из введения, двух глав, заключения и содержит 163 страницы машинописного текста. Диссертация проиллюстрирована 15 таблицами, 5 рисунками, 187 наименований списка литературы и приложений.

Заключение диссертации по теме «Финансы, денежное обращение и кредит», Семечкина, Азира Нурдиновна

Заключение

Вовлечение в банковский процесс всех сфер экономики, политической, общественной деятельности усиливает роль банковской системы в обеспечении прогрессивного развития общества, делает данный процесс общественно значимым и подконтрольным обществу. В данных условиях особую актуальность приобретает проблема обеспечения устойчивости и стабильности банковской системы Кыргызской республики, траспарентности процессов, происходящих в ней.

Результатом диссертационного исследования явились следующие выводы:

1. Банковская система, выступая сложной динамической системой, в процессе своей деятельности подвержена влиянию разнообразных по своей природе внешних и внутренних факторов. Неопределенность ее развития в стране обусловлена действием не только социально-экономических и научно-технических, но и политических, демографических и природных факторов. Политические факторы, обусловили дестабилизацию банковского сектора в 2005-2006 гг.

2. Выявлена зависимость устойчивости банковской системы от проводимой НБКР денежно-кредитной политики, регулирования и надзора.

3. Проанализированы все этапы становления банковской системы Кыргызской республики.

4. Доказана, что попытка копировать международный опыт, без адаптации к кыргызским условиям экономики может привести к построению ошибочной модели функционирования банковской системы.

5. Значительная часть аккумулированных средств направлялась банками в финансовый сектор, а не на кредитование реального производства. демографических и природных факторов. Политические факторы, обусловили дестабилизацию банковского сектора в 2005-2007 гг.

3. Выявлена зависимость устойчивости банковской системы от проводимой НБКР денежно-кредитной политики, регулирования и надзора. НБКР, по нашему мнению, достаточно жестко регулирует деятельность кредитных организаций в Кыргызской Республики. Это выражается как в разработке методической базы, на основе которой работают коммерческие банки, так и в осуществлении банковского надзора. Но, несмотря на то, что НБКР проделал значительную работу по укреплению и совершенствованию работы банковской системы, проблемы сохраняются, особенно в том, что касается обеспечения соблюдения коммерческими банками нормативных положений, регулирующих банковскую деятельность. Выходом из данного положения может стать введение института кураторства. В условиях переходного периода характеризующийся неустойчивостью, повышенным риском проводимых операций и низким уровнем рыночной дисциплины, и требует установления более жестких стандартов, чем в странах с высокоразвитой экономикой, считаем, что введение института кураторства приведет к положительным результатам.

4. Проанализированы все этапы становления банковской системы Кыргызской республики с позиции устойчивости. Становление банковской системы Кыргызской республики прошла 5 этапов развития: первый этап с 1991 по 1995гг. являются отходом от старой системы и переход на новый уровень и характеризуются своей неустойчивостью; тенденции формирования и развития банковского сектора в 1996-1997гг., выделенные во второй этап, были связаны со стабилизацией общей ситуации в экономике, обузданием инфляции, стабилизацией курса национальной валюты, характеризуя данный период развития банковской системы краткосрочной устойчивостью. Внедрение в действие нормативной базы регулирования банковской деятельности и постепенное приближение к мировым стандартам способствовало привлечению отечественных и иностранных инвестиций в банковскую систему; третий период с 1998 до середины 2001года характеризуется снижением устойчивости банковской системы на фоне резкого ухудшения внешних и внутренних факторов. Кризисные явления, возникшие в конце 1998 - начале 1999гг. в экономике страны, обострили и обнажили проблемы банковского сектора, накапливаемые в течение ряда лет. Четвертый этап развития банковской системы Кыргызской республики с 2002 по 2004гг. можно назвать этапом возрождения после кризисного периода, стабилизацией банковского сектора, повышением устойчивости банковской системы. Пятый этап с 2005 по сегодняшний день -по нашему мнению необходимо выделить в отдельный этап, так как, социально-политическая нестабильность, царящая в республике, приводит к торможению развития экономики, недоверия населения, что несомненное влияет и на устойчивость банковской системы.

5. Доказана, что попытка копировать международный опыт, без адаптации к кыргызским условиям экономики может привести к построению ошибочной модели функционирования банковской системы.

6. Значительная часть аккумулированных средств направлялась банками в финансовый сектор, а не на кредитование реального производства. Основным ограничителем увеличения роли банков в развитии экономики является количество денег, которые концентрируются в банковской сфере. Чем их больше в банках, тем быстрее будут расти активы, в том числе, кредиты. Но на сегодняшний день ситуация крайне неблагоприятная -из всей денежной базы только 18% находится в банковском обороте, большая часть сделок внутри страны осуществляется в наличной форме. В связи с этим, считаем необходимым законодательно укрепить, расчеты денежными средствами между юридическими лицами в безналичной форме должно осуществляться в пределах ЗОтыс.сом, а между юридическими и физическими лицами ввести планку наличных расчетов, в пределах 20тыс.сом.

7. Присутствие большой доли иностранного капитала в банковской сфере республики (70%), 40% из которых являются капиталом казахских инвесторов по мнению диссертанта грозит потерей национальной банковской системы, и при дальнейшем увеличении присутствия иностранного (в данном случае казахского капитала) неконкурентоспособности отечественных банков. Для этого необходимо ограничить присутствие доминирования одного государства в банковской системе республики.

8. С развитием информационных технологий появляются новые услуги в банковский сфере, но сегменты рынка банковских услуг в республике развиты слабо. В основном они существуют в крупных городах, поэтому необходим комплекс мер по скорейшему внедрению новых технологий в жизнь остального населения. Для этого при выдаче лицензии коммерческому банку НБКР мог бы ознакомиться с предоставленным бизнес-планом, по предоставлению новейших форм банковских услуг, за какой период и на какие слои населения готов работать начинающий коммерческий банк. Большое значение для устойчивости банковской системы будет иметь дальнейшее распространение таких услуг, как ипотечное кредитование, пластиковые карты, кредит на приобретение предметов длительного пользования, а также услуги в сельских регионах. Работа в сегменте розничных финансовых услуг перспективна еще и потому что население располагает значительными средствами, которые необходимы банкам. Именно банкам предстоит сыграть активную роль в продвижении на рынок новых видов банковских услуг, которые были бы востребованы населением и выгодны для обеих сторон.

9. Развитие рынка розничных банковских услуг невозможно без надлежащей законодательной базы. Так, необходимо принятие таких важных законопроектов как: «Об ипотечных ценных бумагах», «О кредитных историях», «О защите депозитов» и др., но состояние готовности документов не дает оснований надеяться на их скорое принятие. В этой связи стоит особо выделить Законопроект «О защите депозитов (вкладов)», который имеет почти десятилетнюю историю дебатов и отклонений на разных стадиях, но имеющий принципиальное значение для повышения устойчивости банковской системы. Необходимы поправки в данный законопроект: при формировании календарных взносов коммерческих банков, принимать только гарантированную депозитную базу; исключить из системы страхования депозитов Расчетно-Сберегательную компанию, так как эта банковская организация не занимается кредитованием населения; включить в данную систему Кредитные союзы, занимающиеся приемов вкладов; необходимо объединение Агентства по защите депозитов и ДЕБРА (Агентство по реорганизации и реструктуризации долгов), что должно привести к положительному результату; создать информационный орган при создаваемом Фонде или при Национальном банке, который имел бы все сведения о кредитной истории каждого из кредитной организации, благодаря которому все желающие имели бы возможность получать достоверную информацию о деятельности тех или иных банков. Таким образом, одним из важнейших условий обеспечения устойчивости банковской системы является создание благоприятной внешней среды, в которую входят благоприятная макроэкономическая и политическая ситуация, эффективная денежно-кредитная политика и банковский надзор, способствующие развертыванию деятельности кредитных организаций, законодательная база, активизирующая эффективную банковскую деятельность, бюджетная и налоговая системы ориентированные на развитие рыночных отношений, создание благоприятных конкурентоспособных условий деятельности кредитных организаций, а также несомненно создание благоприятной внутренней среды, где от устойчивости каждой кредитной организации зависит устойчивость всей банковской системы.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Семечкина, Азира Нурдиновна, 2007 год

1. Закон «О Национальном Банке Кыргызской республики» от 29 июля 1997 №59

2. Закон «О консервации, ликвидации и банкротстве банков» от 15.02.2004 №14

3. Закон Кыргызской Республики «О банковской тайне» от 23 июля 2002 года N 122

4. Закон Кыргызской Республики «Об акционерных обществах» от 27 марта 2003 года N 64

5. Закон Кыргызской Республики «Об электронных платежах» от 6 ноября 1999 года N 121

6. Закон Кыргызской Республики «О залоге» от 12 марта 2005 года N 49

7. Ю.Закон Кыргызской Республики «О противодействии финансированию терроризма и легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем от 31 июля 2006 года N 135

8. Федеральный Закон Российской Федерации «О банках и банковской деятельности» от 2 декабря 1990 года N 395-1 (С изм. от 29.12.2006 № 246-ФЗ)

9. М.Закон Республики Казахстан от 03.06.2003 № 423-2 «О Фонде гарантирования страховых выплат»

10. Концепция системы защиты депозитов в Кыргызской республике // Банковский вестник №1. 2004

11. Постановление НБКР № 32/3 от 26.10.2005г. «О минимальном размере капитала (собственных средств)»

12. Тенденции развития банковской системы (Первое полугодие 2005 (8)-Б.: Банковский вестник КР, 2005

13. Постановление Правления НБКР №14/9 от 09.06.2004г. О внесении изменений и дополнений в Положение по надзору НБКР -Б.: Пресс-релиз НБКР 24(445) июнь 2004, С.4-5

14. Основные направления (программа) среднесрочного развития банковского сектора Кыргызской республики. -Б.: Пресс-релиз НБКР 8(429) февраль 2004, С.6-14

15. Банковский вестник Кыргызской республики -Б.: №5. 2006, С.26

16. Концепция защиты депозитов а Кыргызской Республике // Банковский вестник -Б.: №1.2004 С.6-32

17. Постановление Правления Нацбанка КР от 26 октября 2005 года N 32/3 "О минимальном размере капитала (собственных средств)"

18. Бюллетени НБКР за 1996-2007гг.

19. Пресс-релиз НБКР № 36 (561)2006 (с 4 по 8 сентября) с. 10-11

20. Пресс-Релиз НБКР 9(654) февраль-март 2006г. С. 4

21. Абдурасулов Ы. Достижения и проблемы земельно-аграрной реформы в Кыргызстане // Общественный рейтинг. -Б.: 11.03.2004г.

22. Акаев А. А. Кыргызстан: на пути становления независимости //Избранные выступления и речи Президента Кыргызской Республики А.А.Акаева -Б.: Илим, 2000.

23. Акматбеков Р. Повышение эффективности и безопасности банковской системы остается актуальным вопросом сегодняшнего дня // Банкир -Б.: 14.07.2001 -с. 2-8

24. Акынбеков Р.Д. Совершенствование методов денежно-кредитного регулирования //Реформа -М.: 2003, №1. С.55-57

25. Алдылдаев Т. Денежно-кредитная политика КР в современных условиях // Банковский вестник -Б.: 2003, №8. С. 13-17

26. АРБ выступает в защиту отечественных банков // Банковское дело в Москве -М.: 2005. Февраль С. 16

27. Ашимбаева Р. ЦЭиСР при Минфине КР «Интервью М.Ишенбаева, первого заместителя Председателя НБКР»- «Состояние и перспективы развития банковской системы в КР»- Кабар, 15 апреля 2005 г.

28. Байбулатов Р.Ж. Банковский надзор в системе денежно-кредитной политики государства (теоретические аспекты)// Финансы и кредит, 2001, №8, С.35-41

29. Байкожоев Б. Угроза со стороны казахского капитала // спецномер Акипресс -Б.: 2006, №5, С.29

30. Банки, деньги и долги // Акипресс -Б.: 2006, №5 с. 19-23

31. Банковские электронные услуги: Учебное пособие для вузов, под ред. Рудакова О.С М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2000

32. Банковский вестник Б.: 1995, №8 С. 13

33. Банковский вестник КР 2002, № 12 С.5-10.

34. Банковское дело: управление и технологии /под.ред. Тавасиева. -М.: Юнити-Дана, 2001, С. 863

35. Банковское дело: Учебн./Под ред. Г.Г. Коробовой -М.: Экономисть, 2003. С. 751

36. Бектенова Д.Ч. Денежно-финансовая стабилизация КР // Финансы -М.: 2003, №6. С.73-75

37. Бектенова Д.Ч. Закономерности денежно-финансового капитала /Реформа-М.: 2003, №2. С.38-43

38. Бектенова Д.Ч. Финансы, денежное обращение и кредит -Б.: 2000, С. 250

39. Белых Л.П. Устойчивость коммерческих банков. Как банкам избежать банкротства? -М.: Юнити, 1996. С.26

40. Боконтаев К.К. Маркетинговая стратегия банков в условиях экономики// Банковский вестник -Б.: 2000, № 12 С.24

41. Борубаев A.A. Банковская система Кыргызской Республики // Экономика KP: проблемы и перспективы Б. 1999 -С.35

42. Буров И.В. Иностранный капитал в банковском секторе стран с переходной экономикой //Бизнес и банки М.: 2005, №25 (761)

43. Вахрушев Д.С. Самоорганизация и динамическая устойчивость экономических систем.- Кострома.: КГУ им. H.A. Некрасова, 2004. С. 137

44. Глобализация и центральные банки. //«Банкир» Еженедельное приложение к журналу Банковский вестник. (168) № 38 от 11.10.2000г. С.4

45. Гусейнов Э.С. Факторы и условия, определяющие специфику построения и функционирования национальных банковских систем и перспективы их интеграции // Банковский бизнес, 2006, № 4

46. Денежно-кредитная и валютная политика: научные основы и практика // Деньги и кредит -М.: 2002, №6 С.72-80

47. Деньги, кредит, банки, МБИ. // Русанов Ю.Ю., Андреева А.Б. 2001.

48. Е. Мешкова. Страхование депозитов -гарантия наших и ваших вкладов // Рынок капиталов -Б.: 2002, №9 С.32-34

49. Живалов В.Н. Финансовая система России: эффективность и устойчивость КБ -М.: Интер, 2003, с. 210

50. Живалов В.Н., Финансовая система России: эффективность, устойчивость коммерческих банков. -М.: Экономика, 1999

51. Журкина Н.Г. Современная ипотека: состояние, проблемы, решения.//Финансы.-2002, №663.журнал АКИпресс, спецномер, март 1999. -с. 1464.3алог -как форма обеспечения возвратности кредита // Банковский вестник-Б.: 2002, №3 С.9

52. Захаров B.C. О рисках банковской системы//Деньги и кредит.- 2004, №3 С. 23.

53. Иванов С. Г. Политическое самоопределение Кыргызстана в глобализующемся мире // Социальные и гуманитарные науки. Б.: 2005, №1 С. 131-134.

54. Идинов К. Кыргызстан в системе международных экономических отношений -Б.: Илим, 1997.

55. Ильясов С.М. О сущности и основных факторах устойчивости банковской системы //Деньги и кредит-М.: 2006, №2 С.46

56. Ильясов С.М. Устойчивость банковской системы: механизмы управления, региональные особенности. -М.: Юнити-Дана, 2001 с.255

57. Иманалиев AM. Условия создания системы защиты депозитов // Банковский вестник -Б.: 2004, №1 с.ЗЗ

58. Ипотечное кредитование: каким ему быть? //Банковский вестник -Б.: 2000, №8 С. 33-38

59. Исакова Г.А, ТермечиковУ.А. Денежный рынок KP, этапы становления //Банковский вестник-Б.: 2003, №1 С.31-33

60. Исалиева К.Ш. Что лежит в основе успешной деятельности банка //Банковский вестник -Б.: 2002, №5 С. 352

61. Казимеж Клец. Банковские системы Украины, Грузии и Кыргызстана и проблема банковского кризиса. -Варшава, Case, 2001, С.33-34

62. Калистратов Н.В., Кузнецов В.А., Пухов A.B. Банковский розничный бизнес -М.: БДЦ-пресс, 2006, С.274-292

63. Канн. М. Развитие электронной коммерции // Рынок капитала-Б.: 2001, №7-8 С.65-66

64. Комментарии НБКР (денежно-кредитная политика КР) //Банковский вестник -Б.: 2003, №5 С. 17-20

65. КОР -стратегия развития Кыргызстана -Б.: ЦЭиРС при Минфине КР, 2000

66. Коробов Ю.Н. Менеджмент как фактор конкуренции коммерческих банков. //Банковское дело -М.: 1995, №3

67. Кох, Тимоти У. Управление банком. В пяти кн. -М.: Спектр, 1993

68. Кредитные вложения в экономику //Банковский вестник -Б.: 2005, №7 С.21

69. Кулаков Т.Ю. -Формирование и регулирование банковской системы России: Уч.пособие -М.: 1997г.

70. Кумсков В.И. Денежно-финансовый фактор в рыночной экономике -Б.: Ин-т экономики, 1998, С.32-33

71. Курманкожоева Р. Особенности антимонопольного регулирования и защиты конкуренции на рынке банковских услуг // Банковский вестник //Б.-.2004, №11 С. 28-29

72. Курс экономической теории //Под ред. Чепурина М.Н. -Киров.: АСА, 2003 С.832

73. Кыргызская республика: новые перспективы. Комплексная основа развития Кыргызской республики на период до 2010года. Общенациональная стратегия -Б.: Учкун, 2001

74. Кыргызстан на новом этапе развития //ПРООН и Правительство КР -сентябрь 2005, с.55

75. Лаврушин О., Фетисов Г.Г. Устойчивость прежде всего. //Национальный банковский журнал. -М. 2004-2005, №11-12 С.58

76. Лаврушин О.И. Банковское дело -М.:Кнорус, 2006, С.701-712

77. Лаврушин О.И. Особенности использования кредита в рыночной экономике // Банковское дело -М.: 2002, №6 С.2-8

78. Лаврушин О.И. Проблемы реформирования банковской системы в России // Бизнес и банки -М.: 2001, №1-2

79. Ларионова И.В. Реорганизация коммерческих банков -М.: Финансы и статистика, 2002 С. 368

80. Лезли Т. Джонсон Будущее кыргызской банковской системы. //Банковский вестник-Б.: 2000, №6 С. 9-10

81. Лунтовский Г.И. Банковский сектор России: совершенствование условий банковской деятельности // Деньги и кредит -М.: 2003, №5 С. 17-22

82. Лямин Л.В. Электронный банкинг // Деньги и кредит 2005, № 5 С.48-57

83. Лямин Л.В. Электронный банкинг: направления банковского регулирования и надзора // Деньги и кредит. М.: 2004, №6. С. 56-61

84. М. Бекешова // ИАЦ «Кабар» 16.01.2006г.

85. Маклакидзе Т. Устойчивая денежно-кредитная система-важный инструмент обеспечения финансовой безопасности //Деньги и кредит -М.: 2002, №6 С.53-56

86. Мамонова И.Д. и др. Экономический анализ деятельности банка -М. Инфра-М, 1996

87. Масленников В.В. Факторы развития национальных банковских систем. -С-Пб.: 2000

88. Мастепанова Д.А. Методология управления устойчивостью банковского сектора российской экономики -М.: Финансы и статистика.

89. Мурзакматов А. Система страхования депозитов -залог стабильности банков // Рынок капиталов -Б.: 2001, №5 С.45-47

90. Н.Корнелюк, Л. Зах. Чужие хозяева. В Восточной Европе власти обеспокоены засильем инобанков.//Национальный банковский журнал М.: 2006, №7 (30) июль С.18-19

91. Надель М.А. «Инвестиционный климат Кыргызской Республики глазами участника рынка» //Банковский вестник Б.: 2005, №6 С. 104106

92. Николаев В. Система защиты депозитов. Какой ей быть? // Рынок капиталов-Б: 2004, №1-2 (63-64) С.42-45

93. О состоянии денежного обращения в KP //Банковский вестник -Б.:2001№1

94. Ожегов С.И., Шведова Н.Ю. Толковый словарь русского языка -4-е изд.доп.-М.: Аванта, 1999г.

95. Основные тенденции рынка депозитов и кредитов //Банковский вестник -Б.: 2005, №3 С. 12-13

96. Основы банковской деятельности /Под ред Тагирбекова K.P., -М.: Инфра-М, 2003

97. Отчет о финансовом состоянии коммерческих банков //Банковский вестник -Б.: 2005, №6 С.20

98. Пластиковые карты. 2-е издание, переработанное и дополненное. Сост. А.А.Андреев. М.: Концерн «Банковский Деловой Центр», 2003. С. 24-25,170

99. Полякова В.П., Московкина JI.A. Основы денежного обращения и кредита -М: 1995, С.208

100. Потапова Н.В. Введение безотзывных вкладов повысит устойчивость банковской системы // Актуальные проблемы финансовой стратегии: Сборник научных трудов Брянск: БГУ, 2005,-С. 57-60

101. Пронская Н.С Проблемы становления банковской системы Кыргызстана и возможности ее укрепления. //Материалы межвузовской научно-практической конференции 24.05.2002 -Б.: 2003, КРСУ, С.5

102. Пронская Н.С. Риски потерь коммерческих банков в условиях переходной экономики //Банковский вестник -Б.: №11, 2002, С.23-27

103. Пронская Н.С. Фактор риска в переходной экономике // Монография Б.: 2006 с.234-259

104. Прямые иностранные инвестиции в развитии экономики республики // Банковский вестник Кыргызской Республики. -Б.: 2004, № 9 С. 39

105. Реализация КОР в 2001-2002гг. -Б.: ЦЭиРС при Минфине KP, 2003, С.102

106. Роджер Л. Миллер, Дэвид Д.Ван-Хауз. Современные деньги и банковское дело -М.: Инфра-М. 2000, С. 285

107. Роуз. П.С. Банковский менеджмент -М.: Дело ЛТД, 1995, С.768

108. Рубинштейн Т.Б., О.В. Мирошкина Пластиковые карты -М.: Гелиос АРВ, 2005, С. 27

109. Рудько-Силиванов В.В, Афанасьев A.A. Интернет-банкинг: состояние, проблемы и перспективы //Деньги и кредит -М.: 2001, №8 С.20

110. Рудько-Силиванов В.В., Афанасьев А.А, Лапина К.В. Базельские соглашения по банковскому капиталу и риски производных финансовых инструментов //Деньги и кредит-М.: 2004, №2 С. 20-25

111. Русанов Ю.Ю. Национальные особенности и приоритеты розничного банковского бизнеса //Виттебские чтения-2006-М.:МБИ 2006 с.7

112. Ручко С. Банк на дому //Национальный банковский журнал. -М. 2004-2005 №11-12 С.106-109

113. Рысалиев М.Д. Принципы управления рисками при электронном банкинге. //Банковский вестник -Б.: 2005, №9 С. 16-17

114. Рысалиев М.Д. Электронные деньги и их регулирование: экономический детерминизм. //Банковский вестник -Б.: 2005, №12 С.30-34

115. С учетом не только банковских рисков. Интервью с А.Мурычевым // Финансовый контроль -М.: №4 (53) апрель 2006.C.23-24

116. Самойлов Г.О., Бачалов А.Г. Банковская конкуренция -М.: Экзамен, 2002, С. 256

117. Сарбанов У.К. Перспективы развития банковской системы //Акипресс -Б.: 2003, №7-8 С.2-6

118. Саркисянц А.Г. О состоянии банковской системы и возможных направлениях ее реформирования //Банковское дело -М.: №9, 2000, С. 2-8

119. Семенов A.B. Интернет-банкинг // Банковские технологии. -2002. №2. С. 1-3.

120. Семенов С.К. Деньги Кредит Банки -М.: Экзамен, 2005 С.242-245

121. Симановский А.Ю. Базель II: к концепции регулятивного капитала//Деньги и кредит-М.: 2006, №5 С.28-37

122. Синки Дж. Управление финансами в коммерческих банках. -4изд.-М.: Catallaxy. 1994, С. 773

123. Сорокин Е.Д. Саморегулирование в экономике -М.: Экономика, 1990. С.159

124. Стародубцева Е.Б. Основы банковского дела ~М.: Форум-Инфра-М, 2006, с.20

125. Страховка по вкладам растет быстрее самих вкладов //ИФ «Альянс медиа по материалам газеты «Финансовые известия» 09.08.2006

126. Сыдыков Ж. У людей нет излишков денег //спецномер Акипресс -Б.: 2006, №5 С.32-33

127. Тедеев A.A. Электронные банковские услуги -М.: Эксмо, 2005 С.9

128. Тенденции развития системы коммерческих банков за 1-е полугодие 2005года//Банковский вестник-Б.: 2005, №8 С.23-24

129. Тимоти У. Кох. Управление банком. Ч. 2. Уфа.: Спектр, 1993. -С. 104.

130. Титарев М.М. Перестройка банковской системы // Деньги и кредит -М.: 1989, № 7, С.17

131. Тосунян Г.А., Викулин А.Ю., Экмалян A.M. Банковское право Российской Федерации. Общая часть: учебник/под.ред. Б.Н. Топорнина.-М., 1999. С.261

132. Турбанов A.B. Система страхования вкладов: текущее состояние и перспективы развития // Деньги и кредит-М.: 2005, №9, С.5-6

133. Тютюнник A.B., Турбанокв A.B. Банковское дело -М.: Финансы и Статистика, 2005, с.29, 182-184

134. Угроза со стороны казахского капитала // Акипресс-Б.: 2006. № 5с.29

135. Усоскин В.М. Секьюритизация активов // Деньги и кредит -М.: 2002, №5С. 39-44

136. Усоскин В.М. Современный коммерческий банк: управление и операции -М.: «Все для вас», 1993, С.320

137. Усоскин В.М. Современный коммерческий банк: управление и операции. -М., 1994. С.13.

138. Факторы, влияющие на возникновение и устойчивость проблемы «плохих» кредитов в переходных экономиках //Банковский вестник -Б.: 2000, №8 С.28-32

139. Фетисов Г.Г. Устойчивость коммерческого банка и рейтинговые системы ее оценки. М.: Финансы и статистика, 1999 С. 168

140. Фетисов Г.Г. Устойчивость, стабильность, равновесие и надежность банковской системы: понятие и критерии оценки //Законодательство и экономика -М.: 2002, № 8 С.45

141. Финансово-экономические аспекты реализации КОР Кыргызской Республики // Межвузовская научно-практическая конференциясоциально-экономические механизмы реализации программы КОР КР»-Б.: 2001, С. 50

142. Финансы, денежное обращение и кредит /Под ред Романовского М.В. -М.: Юрайт-М, 2001, С.543

143. Цыганов М.В. Проблема выбора стратегии банка в конкурентной барьбе // проблемы развития учебного процесса -М.: МЭСИ, 2006, С.200

144. Чекулаев М. Банковская картография. //Национальный банковский журнал. -М.: 2004-2005 №11-12 с.76-77

145. Чокоев 3. Денежно-кредитная политика: опыт десяти лет // Акипресс-Б.: 2003, №7-8 С. 19-24

146. Шалпыков К.А. Руководители коммерческих банков проводят итоги года и рассказывают о хлопотах на будущее. //Банковский вестник -Б.: 2005, №2 С.33-34

147. Шевчук Д.А., Шевчук В.А. Банковское дело -М.: РИОР, 2005, С. 128

148. Шестаков И. Экономика, бизнес: готова ли Киргизия обменять свой внешний долг на имидж бедного государства?- Фергана, 16.04.06

149. Шмелев Н. Монетарная политика и структурные реформы в экономике постсоветской России // Вопросы экономики -М.: 2002, №5 С.26-38

150. Экономика Кыргызской республики //под ред. Койчуев Т., Кумскова Н., Турсунова С -Б.: КТУМ, 2003, с. 161-173

151. Экономика СНГ: 10 лет реформирования и интеграционного развития // СНГ Исполком, -М.: Финстатинформ, 2001.

152. Экспресс-информация Статкомитета КР от 21 ноября 2005г

153. Юданов А.Ю. Секреты финансовой устойчивости международных монополий. -М.: Финансы и статистика, 1991, с. 101. Диссертации

154. Ильясов С.М. «Устойчивость региональной банковской системы» дис-ция на соискание доктора -Махачкала 2001. С.ЗЗ

155. Ларионова И.В. Стабильность банковской системы в условиях переходной экономики // докт.дисс., -М.2001, Финансовая академия при правительстве РФ. С. 163

156. Новикова В.В Методологические основы формирования рейтинга надежности коммерческих банков // Автоерф, дисс.кан. экон.наук. М.: 1996, С. 24

157. Фетисов Г.Г. Устойчивость банковской системы и методология ее оценки //докт.дисс. -М.2003. с 159, 3601. Газеты

158. Капитализация кыргызских коммерческих банков. //«Банкир» Еженедельное приложение к журналу Банковский вестник, от 03.07.2000г. (068) № 39 С.2

159. Кубанычбеков Б. Защита депозитов: Дождемся ли? // Экономика, Бизнес, Банки -Б.: 08.06.06 №20 (164) с.3-4

160. Лариса Ли. Наша система не созрела для страхования вкладчиков / газета Моя столица-Б.: 13.05.2004

161. Новинка на банковском рынке: моментальные платежи // Экономика, Банки, Бизнес// 5.04.2006 №12 (156) с.1

162. Инструменты Денежно-кредитной политики проводимой НБКР

163. Инструменты Процентная ставка Периодичность Срочность Примечание

164. Операции на открытом рынке (покупка/продажа госуд.ценных бумаг, РЕПО-операции) По доминирующим рыночным ставкам Ежедневно Для РЕПО операций от 1-180дней

165. Интервенция на межбанковском валютном рынке Ежедневно

166. Аукцион по продаже Нот НБКР Доходность определяется на аукционе в зависимости от спроса и предложения Еженедельно 7,14 и 28 дней

167. Кредит «овернайт» Определяется НБКР не чаще 1 раза в неделю По запросу ком. банка 1 день Беззалоговый

168. Кредит последней инстанции 0,8 от учетной ставки НБКР По запросу ком. банка Не более 6 месяцев При наличии программы оздоровления банка, одобренной правлением НБКР

169. Учетная ставка Привязана к текущей аукционной доходности Нот НБКР сроком обращения 28 дней Еженедельно

170. Обязательные резервные требования Норма 10% Базовый период 2 недели Все депозиты за исключением депозитов в ин.валюте сроком более 1года Обеспечение резервных требований Кор.счет в НБКР и касса в нац.валюте

171. Основные макроэкономические показатели развития экономики Кыргызской Республики за 1993- 2005 годыоо о

172. Показатели 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005

173. Номинальный ВВП (млн.сом) 5354,7 12019,2 16145,1 23399,3 30685,7 34181,4 48744,0 65357,9 73883,3 75366,7 83871,6 94350,7 100,115,5

174. Темп прироста реального ВВП (%) -15,5 -20,1 -5,4 7,1 9,9 2,1 3,7 5,4 5,3 00 7,0 7,0 -0,6

175. Экспорт % к ВВП 34,0 33,6 30,0 32,1 38,2 36,6 43,0 41,9 36,6 39,7 38,8 42,6 38,6

176. Импорт % к ВВП 48,6 44,8 48,6 58,8 46,2 57,0 57,6 48,0 36,9 44,7 45,5 51,3 58,2

177. Индекс потреб цен (к декабрю пред. года), % 1366,0 87,2 32,1 34,8 13,0 16,8 39,9 9,6 3,7 2,3 5,6 2,8 4,9

178. Обменный курс, com/USD (на конец периода) 8,03 10,65 11,20 16,70 17,38 29,38 45,42 48,3 47,71 46,09 44,19 41,6 41,03

179. Общ. доходы госбюджета 848,0 1891,2 2745,9 3933,1 5038,6 6011,6 8091,5 10029,1 12543,6 14392,1 16214,9 18335,9 20368,1

180. Общ. расходы госбюджета 1225,8 2812,8 4610,5 5202,4 6695,7 7298,3 9312,0 11308,2 12255,7 15190,2 16895,9 18841,7 20143,7

181. Дефицит /профицит госбюджета -377,8 -921,6 -1864,4 -1269,3 -1605,4 -1033,4 -1220,5 -1279,1 284,0 -798,1 -681,4 -505,8 224,4

182. Дефицит в % ВВП -7,1 -7,7 -11,5 -5,4 -5,2 -3,0 -2,5 -2,0 0,4 -1,1 -0,8 -0,5 0,2

183. Средняя заработная плата (сом) 83,8 233,4 368,2 490,9 680,2 840,6 1048,7 1226,8 1454,8 1682,3 1913,4 2240,3 2569,5я