Развитие системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций в России тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.10, кандидат наук Копосова, Анастасия Сергеевна

• Копосова, Анастасия Сергеевна
• кандидат наук
• 2014

Оглавление диссертации кандидат наук Копосова, Анастасия Сергеевна

ОГЛАВЛЕНИЕ

ВВЕДЕНИЕ

ГЛАВА 1 СИСТЕМА ГОСУДАРСТВЕННОГО ФИНАНСОВОГО РЕГУЛИРОВАНИ НОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ И ПРИНЦИПЫ ЕЕ ФОРМИРОВАНИЯ

1.1 Понятие и основные элементы системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций

1.2 Инвестиционный климат и факторы его формирования как показатели эффективности системы государственного финансового регулирования

1.3 Структурный анализ иностранных инвестиций в российской экономике

ГЛАВА 2 АНАЛИЗ СИСТЕМЫ ГОСУДАРСТВЕННОГО ФИНАНСОВОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ

2.1 Механизм государственного финансового регулирования и его правовые основы в России

2.2 Институциональные аспекты государственного финансового регулирования иностранных инвестиций в России

2.3 Зарубежный опыт формирования систем финансового регулирования

иностранных инвестиций

ГЛАВА 3 ОСНОВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ РАЗВИТИЯ ЭФФЕКТИВНОЙ СИСТЕМЫ ГОСУДАРСТВЕННОГО ФИНАНСОВОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ В РОССИИ

3.1 Совершенствование методического инструментария финансового регулирования иностранных инвестиций

3.2 Создание условий привлечения иностранных инвестиций в стратегические

отрасли российской экономики

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

ПРИЛОЖЕНИЕ А Классификация инвестиций, функционирующих в экономике

ПРИЛОЖЕНИЕ Б Классификация иностранных инвестиций по методологии

МВФ

ПРИЛОЖЕНИЕ В Рейтинг WCY за период 2008 - 2012 года по отдельным

странам

ПРИЛОЖЕНИЕ Г Расположение отдельных стран в рейтинге International Institute

for Management Development в 2012 году

ПРИЛОЖЕНИЕ Д Модель проекционного анализа и диагностики

инвестиционного климата регионов России

ПРИЛОЖЕНИЕ Е Система оценки инвестиционного климата страны

ПРИЛОЖЕНИЕ Ж Поступление иностранных инвестиций в российскую

экономику за период 2000-2012 гг

ПРИЛОЖЕНИЕ И Органы государственной власти РФ, отвечающие за регулирование поступающих иностранных инвестиций

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Развитие системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций в России»

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность темы исследования. Глобализация экономик и расширение международного сотрудничества обеспечиваются сегодня в значительной степени перемещением капитала из одних стран в другие. Целесообразность привлечения иностранных инвестиций обусловлена возможностью их использования для увеличения темпа экономического роста экономики, модернизации производственного процесса, увеличения рабочих мест, инвестиционно-инновационного развития отдельных отраслей и в целом экономики государства. Исходя из этого, возникает необходимость, с одной стороны, создания благоприятных условий для увеличения притока иностранных инвестиций и минимизации оттока уже находящегося в стране иностранного капитала, с другой стороны, формирования системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций и контроля над деятельностью иностранных инвесторов.

За первые 10 лет текущего столетия объемы поступления иностранных инвестиций в экономику России увеличились, что, несомненно, является результатом проводимой в Российской Федерации государственной инвестиционной политики. Так в 2000 году объем поступивших иностранных инвестиций составил 10 958 млн. долл. США, в 2012 году - 154 540 млн. долл. США, что в 15 раз больше по сравнению с 2000 годом. За последние три года приток иностранных инвестиций не стабилен. Более того, неблагоприятными являются высокие показатели оттока капитала из российской экономики, в 2012 году их объем составил 149 908 млн. долл. США.

Целесообразность иностранного инвестирования в экономику вызывает необходимость осуществления государственного регулирования и контроля этого процесса. Одним из основных направлений регулирования, несомненно, является финансовое.

Осуществление государственного финансового регулирования возможно различными методами и инструментами, реализуемыми в разных сферах экономики (бюджетная, налоговая, таможенная, внешнеэкономическая,

финансовый рынок). С их помощью государство может перераспределять потоки иностранного капитала между регионами и отраслями, а также стимулировать вложения в наиболее значимые для экономики и государства объекты.

Однако существующая в настоящее время система государственного финансового регулирования иностранных инвестиций не отвечает потребностям российской экономики. Изменение ситуации на международном рынке капитала, и, как следствие, на российском рынке, способствует оттоку капитала из страны, а существующая система государственного финансового регулирования оказывается не способной повлиять на этот процесс.

Таким образом, актуальность темы обусловлена необходимостью развития теоретико-методических основ системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций с использованием накопленного отечественного и зарубежного опыта, а также разработкой практических рекомендаций по улучшению инвестиционного климата как показателя ее эффективности.

Степень разработанности проблемы. Вопросы государственного регулирования иностранного капитала российские ученые начали изучать при переходе к рыночной экономике в конце XX века. Особенности иностранного инвестирования в российскую экономику отражены в работах Аникина М., Вознесенской H.H., Веселковой Е.Е., Игониной JI.JL, Кадыровой Г.М., Князева O.A., Ленина В.И., Скляровой Ю.М., Сухаревой Е.В., Шестаковой М.П. и ДР-

Проблеме оценки инвестиционного климата страны принимающей иностранные инвестиции посвящены диссертационные работы Бирюковой А.И., Ниязова А.Н., Чернев, Д.С., Яковлева O.A., Санакоевой Д.К. и др.

Изучение вопросов привлечения и государственного регулирования иностранных инвестиций различными странами отражены в работах Былковой Е.А., Давыдова А.Ю., Деревянко А., Зарубина В., Зименкова Р., Погорлецкого А.И., Чжана Б., Чжоу Ц., Чхорн П. и др.

Несмотря на значительный интерес исследователей к данной теме, многие ее аспекты остаются мало разработанными. Прежде всего, отсутствует

комплексное изучение проблемы финансового регулирования иностранных инвестиций и условий его обеспечения. В частности, анализируется влияние каждого отдельно взятого инструмента, а не их совокупность; рассматриваются методы и инструменты в рамках отдельных сфер государственного финансового регулирования.

Кроме того, требует дальнейшего исследования определение соотношения использования инструментов стимулирования и контроля за иностранными инвестициями со стороны государства.

Такие авторы как Игонина JLJI., Сухарева Е.В., Яковлев O.A. и другие акцентируют внимание на рассмотрении проблемы государственного регулирования иностранных инвестиций с точки зрения изменения правовых или институциональных основ.

Актуальность и недостаточная научная разработанность проблемы государственного финансового регулирования иностранного инвестирования, поиск направлений ее решения обусловили выбор темы диссертационного исследования.

Целью диссертации является решение научной задачи обоснования основных направлений развития системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций.

Для достижения поставленной цели были определены следующие задачи:

• выявление проблем привлечения иностранного капитала в российскую экономику и построения системы его государственного финансового регулирования;

• определение факторов, формирующих инвестиционный климат страны, как одного из показателей эффективности системы государственного финансового регулирования;

• исследование применяемых в отечественной и зарубежной практике инструментов государственного финансового регулирования иностранных инвестиций;

• разработка предложений по стимулированию привлечения иностранных инвестиций в экономику России, в том числе в приоритетные отрасли.

Объектом исследования является система государственного финансового регулирования иностранных инвестиций.

Предмет — финансово-экономические отношения, возникающие в процессе осуществления иностранных инвестиций в результате государственного финансового регулирования.

Методологической и теоретической базой послужили работы отечественных и зарубежных ученых в области инвестирования в экономику страны, материалы экспертных агентств, нормативно-правовая база Российской Федерации.

Методологическую основу исследования составили научные методы и приемы анализа и синтеза, сравнения и обобщения, экспертных оценок. В исследовании применяются методы системного подхода, выборочного исследования, графический метод и другие.

Исследование соответствует п. 1.6, 2.2 Паспорту специальности 08.00.10 -Финансы, денежное обращение и кредит (экономические науки).

Информационную базу исследования составили федеральные законы и нормативные акты Российской Федерации, регулирующие инвестиционную деятельность; статистические данные Федеральной службы государственной статистики (Росстат), Министерства экономического развития; результаты исследований, проводимых независимыми агентствами; материалы периодических изданий и научно-практических конференций, а также результаты исследования, выполненного непосредственно автором.

Научная новизна исследования заключается в теоретико-методическом обосновании направлений развития системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций, способствующих инвестиционно-инновационной направленности экономического роста российской экономики.

Наиболее важные научные результаты, полученные лично соискателем и выносимые на защиту:

_

1. На основе выявленных тенденций иностранного инвестирования в российскую экономику (значительная доля прочих инвестиций, неравномерное территориальное размещение, узкоотраслевая направленность инвестиций и другие) обоснована и доказана необходимость совершенствования системы государственного финансового регулирования, в том числе определение принципов ее построения, основных элементов, инструментария, порядка взаимодействия различных институтов в области иностранного инвестирования.

2. В качестве одного из индикаторов эффективности системы государственного финансового регулирования предложены интегральный показатель оценки инвестиционного климата страны и его критериальные значения, полученные на основе выявления, группировки и оценки значимости факторов, формирующих условия иностранного инвестирования.

3. На основе систематизация инструментов государственного финансового регулирования иностранных инвестиций по основным его направлениям (административные и экономические) выявлены резервы повышения эффективности государственного финансового регулирования в рамках отдельных сфер (социальной, налоговой и другие).

4. Обоснованы предложения по стимулированию привлечения иностранных инвестиций в приоритетные отрасли экономики, в частности: снижение тарифов страховых взносов для организаций с участием прямого иностранного капитала до 14%; установление ставки НДФЛ на доходы, получаемые от организаций приоритетных отраслей экономики, для нерезидентов на уровне резидентов; включение в качестве расходов в налоговую базу по налогу на прибыль организаций с участием прямых иностранных инвестиций прибыли, направленной на реализацию инвестиционных проектов и другие.

5. Исходя из проведенного анализа административных инструментов, используемых государством для регулирования иностранных инвестиций, и действующего законодательства даны рекомендации по совершенствованию системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций, а именно: исключение дублирования регулирующих функций различными органами исполнительной власти; распространение действия Федерального

закона от 09.07.1999 г. №160-ФЗ «Об иностранных инвестициях» на все виды экономической деятельности, включая коммерческие банки и некоммерческие организации; предоставление гарантий от неблагоприятного изменения законодательства прямым иностранным инвесторам в организации малого и среднего бизнеса, а не только в приоритетные инвестиционные проекты; создание на уровнях субъектов Российской Федерации инвестиционных карт региона по приоритетным направлениям иностранного инвестирования.

Теоретическая значимость исследования состоит в формировании современного подхода к представлению о системе государственного финансового регулирования иностранных инвестиций, принципах ее построения, субъектах, механизме, инструментах и сферах регулирования, выделении наиболее значимых факторов, оказываемых влияние на условия инвестирования, разработке интегрального показателя оценки инвестиционного климата страны и его критериальных значений.

Практическая значимость исследования. Основные положения и выводы ориентированы на использование в деятельности органов исполнительной власти и подведомственных им государственных учреждениях, в том числе органов власти и учреждений, осуществляющих функции регулирования иностранных инвестиций.

В частности, практическую значимость имеют:

• результаты структурного анализа иностранных инвестиций, на основании которых выявлены основные тенденции их размещения и использования в российской экономике;

• интегральный показатель оценки инвестиционного климата страны и предложенные его критериальные значения, что позволяет определить уровень инвестиционного климата страны в целом, а также влияние на него отдельных факторов;

• предложения по стимулированию иностранных инвестиций в приоритетные отрасли экономики, в том числе путем создания необходимых институциональных основ;

• предложения по внесению изменений в алгоритм действий Федеральной антимонопольной службы России при рассмотрении сделок, в которых участвуют иностранный инвестор и хозяйственное общество, осуществляющее деятельность в стратегических отраслях, что позволит сократить время процедуры согласований, производить более тщательный отбор инвесторов, и, тем самым, избежать негативные экономические последствия.

Апробация и внедрение результатов исследования. Результаты исследования представлялись и обсуждались на 10-й международной межвузовской научно-практической конференции «Проблемы модернизации экономики России в XXI веке» (Москва, ВГНА, 4-6 декабря 2008 г.), 13-й международной межвузовской научно-практической конференции «Стратегия развития экономики РФ и проблемы национальной безопасности» (Москва, ВГНА, 24-25ноября 2011 г.), на научно-практическом круглом столе «Актуальные маркетинговые технологии в развитии российской экономики» (Москва, Финансовый университет, 12 декабря 2011 г.), на II международной научно-практической конференции «Современная налоговая система: состояние и перспективы (национальный и международный опыт)» (Москва, Финансовый университет, 30 ноября 2012 г.).

Рекомендации, направленные на развитие системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций и способствующих увеличению объема поступающих иностранных инвестиций в экономику Петушинского района Владимирской области, использовались при подготовке Программы улучшения инвестиционного климата Петушинского района Владимирской области на 2012-2015 годы.

Предложенный интегральный показатель оценки инвестиционного климата использовался при определении инвестиционного потенциала Пермского края «Клубом финансовых директоров Пермского края» (членом которого является «Nexia Finance Group») совместно с администрацией края, что способствовало повышению эффективности государственного регулирования поступающих иностранных инвестиций в Россию.

Предложенная в диссертации схема государственного финансового регулирования иностранных инвестиций в России, которая систематизирует сферы, направления, инструменты и субъекты регулирования, используется при оказании консультационных услуг компаниям по привлечению ими иностранных инвестиций (в частности, группам компаний «Норпексаль Холдинг CA» (Norpexal Holding S.A.) и «СИ Групп»).

Основные положения диссертационного исследования используются кафедрой «Финансы» Негосударственного образовательного учреждения высшего профессионального образования «Московский экономико-финансовый институт» в преподавании дисциплин «Инвестиции» и «Иностранные инвестиции» для студентов, обучающихся по специальности «Финансы и кредит» (специализация «Банковское дело») и по специальности «Менеджмент организации» (специализация «Финансовый менеджмент»), а также для студентов, обучающихся по направлению «Экономика» (профиль «Финансы и кредит»).

Результаты внедрения подтверждены справками о внедрении.

Публикации. Полученные результаты диссертационного исследования опубликованы в 7 работах общим объемом 3,99 п.л. (авторский объем - 3,79 п.л.), в том числе 4 работы объемом 2,46 п.л. (весь объем авторский) в рецензируемых научных изданиях, определенных ВАК Минобрнауки России.

Структура и объем диссертации. Структура диссертации обусловлена целью, задачами и логикой исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы из 115 источников, 8 приложений. Основной текст диссертации изложен на 210 страницах. Работа иллюстрирована 11 таблицами и 16 рисунками.

ГЛАВА 1 СИСТЕМА ГОСУДАРСТВЕННОГО ФИНАНСОВОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ И ПРИНЦИПЫ ЕЕ

ФОРМИРОВАНИЯ

1.1 Понятие и основные элементы системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций

Инвестиционная деятельность является одним из движущих факторов экономического развития страны. Привлечение инвестиций в экономику для каждой страны является приоритетной задачей, так как они способствуют экономическому росту, обновлению технологий и повышению профессиональных качеств работника. Поступившие инвестиции организация направляет, прежде всего, на обновление своих основных фондов, что влечет за собой изменение технологического процесса, ассортимента выпускаемой продукции и ее объемов. При реализации инвестиционных проектов создаются новые рабочие места, проводится повышение квалификации работников и формирование нового качества труда. Все перечисленные преимущества иностранных инвестиций приводят к увеличению объемов внутреннего валового продукта.

В инвестиционной политике государства большая роль отводится регулированию иностранных инвестиций. Среди различных направлений регулирования, несомненно, ведущее место занимает финансовое.

Построение системы государственного финансового регулирования базируется на следующих принципах: целостность, открытость, прозрачность, целенаправленность, экономическая обоснованность, понятность и доступность, практическая реализация, синергетичность, комплексность, взаимосвязанность.

В систему государственного финансового регулирования иностранных инвестиций включаются различные элементы: субъекты, объекты, ее направления и сам механизм регулирования. Субъектами представленной системы являются органы государственной власти, осуществляющие регулирование экономики,

воздействуя на объемы и структуру поступающих иностранных инвестиций (Рисунок 1).

Методы и инструменты, с помощью которых субъекты могут оказывать влияние на иностранный капитал, поступающий в экономику принимающей страны, а также правовые основы представляют собой фундамент механизма государственного финансового регулирования.

Инвестиционный климат

Бюджетная сфера

Система государственного финансового регулирования иностранных инвестиций

Социальная сфера

Налоговая сфера

Правительство РФ Минэкономразвития ФАС РФ, Минрегразвития

Й 5! к

к к о к я к н о

<и «

я

к

те:

Министерство финансов РФ

Федеральная служба по труду и занятости Правительство РФ

Таможенная сфера

2

Финансовый рынок

ФАС РФ

ЦБ РФ

Кредитно-денежный рынок

Рынок ценных бумаг

Внешнеэкономическая сфера

ФТС РФ

Минэкономразвития ФАС РФ

Рынок страховых и пенсионных продуктов

Рынок производных финансовых инструментов

Страхование доходов от инвестиций в ценные бумаги

Инвестиционный климат

Источник: разработано автором

Рисунок 1 - Направления и субъекты системы государственного финансового регулирования иностранных инвестиций

Используя только один инструмент или несколько, но в одной сфере рассматриваемой системы, невозможно обеспечить всестороннюю поддержку иностранному капиталу. Только совокупность мер, закрепленных законодательно и обеспеченных регулирующими функциями органов исполнительной власти, позволит привлечь больший объем иностранных инвестиций в российскую экономику.

Как было сказано выше, одним из элементов исследуемой системы являются ее сферы. К таковым относятся бюджетная, социальная, налоговая,

_

таможенная, внешнеэкономическая и сфера финансового рынка. Комплексный подход в разрезе данных сфер при применении методов и инструментов государственного финансового регулирования иностранных инвестиций позволит обеспечить наилучшие результаты проводимой инвестиционной политики. Действуя только в одном из представленных сфер невозможно создать не только благоприятные условия для иностранного инвестирования, но и, в первую очередь, ожидать положительный эффект от такого инвестирования.

Объектами рассматриваемой системы государственного финансового регулирования являются иностранные инвестиции.

Понятие «инвестиции», как и любая другая экономическая категория, имеет свое историческое развитие, в результате которого оно как получило свое глубинное раскрытие, так и приобрело множество противоречивых толкований.

Еще со времен Аврелия Августина и Фомы Аквинского философы и экономисты задумывались о накоплении средств и получении от них экономической выгоды. Развитие экономической мысли на протяжении всего времени меняет представление о многих категориях, в том числе и об «инвестициях».

Представители ранней школы канонистов, одним из которых был Аврелий Августин, считали допустимым создание богатства только за счет труда людей в виде материальных благ, в том числе золота и серебра. Следовательно, торговая прибыль и ростовщический процент, полученные в результате торговых и ссудных операций, считались «искусственным богатством», которое расценивалось как не богоугодное и грешное явление. Фома Аквинский, являющийся представителем поздней школы канонистов, рассматривал золото и серебро в качестве источника приумножения частной собственности и «умеренного богатства». Что же касается получения выгоды из торговых и ссудных операций, то в этом вопросе он был более либерален в своих взглядах. Выгода в виде торговой прибыли и ростовщического процента, по его мнению, допустима, если она получена трудом, связана с риском и издержками, например транспортными.

Развитие экономической мысли способствовало появлению все новых научных школ, а, следовательно, и появлению новых и разносторонних взглядов по поводу накопления капитала и получения с этой операции дохода. Одной из таких школ был меркантилизм, преобладающий в XVI - XVIII вв. Основными категориями, на которых основывалось учение меркантилизма, являлись «богатство» и «инвестиции».

Основным требованием, выдвигаемым меркантилистами относительно инвестиций, являлось недопущение появления на отечественном рынке зарубежных инвестиций.

Противоположное мнение высказывали сторонники другой экономической школы — классической политической экономии, развивавшейся параллельно с меркантилизмом с конца XVII - начала XVIII веков. Представители этой школы резко критиковали принципы меркантилистов, придерживались принципа свободной конкуренции и свободной торговли как внутри национальной экономики, так и с другими государствами.

Наиболее ярким представителем данного экономического течения является А. Смит. Он считал что, «то, что сберегается, - инвестируется, и потому не потребляется, но Смит, имеет в виду, что результатом инвестиций является выплата дохода, который в свою очередь расходуется на потреб л ение<...> Сбережения сами по себе вовсе не имеют никакого смысла, утверждает Смит, потому что они создают платежеспособный спрос, и не меньший, чем расточительное потребление. В аргументации Смита скрыт особый практический смысл: сбережения равнозначны инвестициям, так как откладывание «про запас», накопление свободных денежных средств без их применения — явление исключительное. Если исключить откладывание «про запас», то деньги действительно нужны как средство обмена и не более того, отсюда следует, что сбережение или не потребление, непременно равно инвестициям».1

Новый виток развития классической политической экономии связывают с ее последователем - Д. Рикардо, который также в своих учениях затрагивал

1 Блауг, М. Экономическая мысль в ретроспективе / М. Блауг. - Пер с англ., 4-е изд. - М.: Дело Лтд, 1994 г. - С. 49

категорию «инвестиции». По его мнению, тезаврация - это постоянная проблема для экономики, находящейся в стадии роста.2

Современник Рикардо и последователь этой же школы - Д. Милль - считал, что капитал - это результат сбережений, но капитал, тем не менее, может потребляться на различные нужды. Милль считал, что ничего нет предосудительного в получении кредитов от других государств для поддержания национальной экономики.

Одной из ярких фигур завершающего этапа классической политической экономии во второй половине XIX века был К. Маркс. Инвестиции он отождествлял с понятием «сбережения» и связывал их в первую очередь с получением прибыли.

Во второй половине XVIII века в классической политической экономии выделяется специфическое течение - школа физиократов. А. Тюрго, как представитель данной экономической школы, серьезно занимался вопросом природы ссудного процента, как одного из источника получения дохода, и резко

3

критиковал меркантилистов за отнесение этого вида дохода к преступлению.

Проанализировав взгляды сторонников классической политической экономии, можно сделать вывод, что в основном они не затрагивали в своих трудах такую категорию как «инвестиции», подразумевая непосредственно сбереженные средства. Само понятие «сбережения» подразумевало под собой инвестирование в дополнительные капитальные блага. На их взгляд сбережения и создаются для того, чтобы инвестировать их в капитальные вложения. По их мнению, не должно было существовать ограничения на экспорт и импорт со стороны государства, что должно было так же способствовать привлечению инвестиций от других государств.

Следующим экономическим течением, которое сменяет в конце XIX века классическую политическую экономию, является неоклассическая экономическая

2 Блауг, М. 100 великих экономистов после Кейнса / М. Блауг. - Пер. с англ. под ред. М.А. Сторчевого. - СПб.: Экономическая школа, 2008. - 384 с.

3 Ядгаров, Я.С. История экономических учений: учебник / Я.С. Ядгаров. - 4-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2010.-С. 100-102

теория. Представители этого экономического течения также объясняли в своих исследованиях сущность и значение инвестиций.

При изучении движения денег на макроэкономическом уровне И. Фишер и А. Пигу призывали принимать во внимание интересы хозяйствующих субъектов, которые считали необходимым некоторую часть денежных средств накапливать на банковских счетах или вкладывать их в ценные бумаги. А. Маршалл понимал «под инвестициями некий фактор, влияющий на поведение населения. При этом он различал понятия «сбережения» и «накопления», и предполагал, что их взаимодействие зависит от ставки банковского процента: каждое сокращение производственной ставки способно побуждать многих людей сберегать меньше, а не больше, чем в противном случае».4 Маршалл полагал, что «инвестиции -рационально распределяемая индивидуумом часть текущего дохода по срокам и видам употребления, обеспечиваемая предельную прибыль, компенсирующую ожидание и риски, связанные с отсрочкой получения этой прибыли».5

Список литературы диссертационного исследования кандидат наук Копосова, Анастасия Сергеевна, 2014 год

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Конвенция о защите прав инвестора [Электронный ресурс]: заключена в г. Москве 28 марта 1997 г. // Вестник ВАС РФ. - 1997. - № 8. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.12.2012 г.)

2. О сотрудничестве в области инвестиционной деятельности [Электронный ресурс]: соглашение стран СНГ от 24 дек. 1993 г. // Бюлл. международных договоров. - 1995. - №4; Информационный вестник Совета глав государств и Совета глав правительств СНГ «Содружество». - 1993. - № 5; Дипломат, вестник. -1994. — № 1-2. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 15.07.2012 г.)

3. Об утверждении единой Товарной номенклатуры внешнеэкономической деятельности Таможенного союза и Единого таможенного тарифа Таможенного союза [Электронный ресурс]: Решение Совета Евразийской экономической комиссии от 16 июля 2012 г. № 54: ред. от 08 апр. 2014 г. // Офиц. сайт Евразийской экономической комиссии. - 2012. - 23 июля. - Режим доступа: http://www.tsouz.ru/ Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 17.12.2013 г.)

4. Соглашение о поощрении и взаимной защите инвестиций в государствах-членах Евразийского экономического сообщества [Электронный ресурс]: заключено в г. Москве 12 дек. 2008 г. // Документ опубликован не был. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.12.2012 г.)

5. Соглашение о торговле услугами и инвестициях в государствах-участниках Единого экономического пространства [Электронный ресурс]: заключено в г. Москве 09 дек. 2010 г. // Собр. законодательства РФ. - 2012 г. - № 4. - ст. 453; Вестник Фед. палаты адвокатов РФ. - 2013. - № 4. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.12.2012 г.)

6. Конституция Российской Федерации [Электронный ресурс]: принята всенародным голосованием 12 дек. 1993г.: ред. 05 фев. 2014 г. (п.4 ст.15) // Офиц. интернет-портал правовой информации. - 2014. - 11 апр. - Режим доступа:

http://www.pravo.gov.ru Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.12.2012 г.)

7. Бюджетный кодекс Российской Федерации [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 31 июля 1998 г. № 145-ФЗ: принят Гос. Думой 17 июля 1998 г.: одобр. Советом Федерации 17 июля 1998 г.: ред. от 28 дек. 2013 г., с изм. от 03 фев. 2014 г. // Собр. законодательства РФ. - 1998. - № 31. - ст. 3823; Рос. газ. -1998. - № 153-154. - 12 авг. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.01.2014 г.)

8. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 05 авг. 2000 г. № 117-ФЗ: принят Гос. Думой 19 июля 2000 г.: одобр. Советом Федерации 26 июля 2000 г.: ред. от 05 мая 2014 г. (ст. 149) // Собр. законодательства РФ. - 2000. - № 32. - ст. 3340; Парлам. газ. - 2000. -№ 151-152. — 10 авг. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.10.2013 г.)

9. О естественных монополиях [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 17 авг. 1995 г. № 147-ФЗ: принят Гос. Думой 19 июля 1995 г.: ред. от 30 дек. 2012 г. (ст.4) // Собр. законодательства РФ. - 1995. - № 34. - ст. 3426; Рос. газ. -1995. - № 164. - 24 авг. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.12.2013 г.)

10. О защите конкуренции [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 26 июля 2006 г. № 135-Ф3: принят Гос. Думой 8 июля 2006 г.: одобр. Советом Федерации 14 июля 2006 г.: ред. от 28 дек. 2013 г. (п.2 ст.5) // Рос. газ. - 2006. - № 162. -27 июля; Собр. законодательства РФ. - 2006. - № 31 (1 ч.). - ст. 3434; Парлам. газ. - 2006. - № 126-127. - 03 авг. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.02.2014 г.)

11. О лицензировании отдельных видов деятельности [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 04 мая 2011 г. № 99-ФЗ: принят Гос. Думой 22 апр. 2011 г.: одобр. Советом Федерации 27 апр. 2011 г.: ред. от 02 июля 2013 г. (ст. 12) // Рос. газ. - 2011. - № 97. - 06 мая; Собр. законодательства РФ. - 2011. - № 19. -

ст. 2716; Парлам. газ. - 2011. - № 23. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.02.2014 г.)

12. О некоммерческих организациях [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 12 янв. 1996 г. № 7-ФЗ: принят Гос. Думой 8 дек. 1995 г.: ред. от 21 фев. 2014 г. (п.4 ст.2) // Собр. законодательства РФ. - 1996. - № 3. - ст. 145; Рос. газ. - 1996. -№ 14. - 24 янв. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 14.08.2012 г.)

13.0 порядке осуществления иностранных инвестиций в хозяйственные общества, имеющие стратегическое значение для обеспечения обороны страны и безопасности государства [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 29 апр. 2008 г. №57-ФЗ: принят Гос. Думой 2 апр. 2008 г.: одобр. Советом Федерации 16 апр. 2008 г.: ред. от 03 фев. 2014 г. (ст.6) // Собр. законодательства РФ. - 2008. - № 18.

- ст. 1940; Рос. газ. - 2008. - № 96. - 07 мая; Парлам. газ. - 2008. - № 33. - 15 мая. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 17.02.2014 г.)

14. О рынке ценных бумаг [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 22 апр. 1996 г. №39-Ф3: принят Гос. Думой 20 марта 1996 г.: одобр. Советом Федерации 11 апр. 1996 г.: ред. от 28 дек. 2013 г. (ст.2) // Собр. законодательства РФ. - 1996.

- № 17. - ст. 1918; Рос. газ. - 1996. - № 79. - 25 апр. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 10.02.2014 г.)

15. О федеральном бюджете на 2012 год и на плановый период 2013 и 2014 годов [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 30 нояб. 2011 г. №371-Ф3: принят Гос. Думой 22 нояб. 2011 г.: одобр. Советом Федерации 25 нояб. 2011 г.: ред. от 03 дек. 2012 г. // Собр. законодательства РФ. - 2011. - № 49. - ст. 7049; Рос. газ. -2011. - № 275. - 07 дек.; Офиц. интернет-портал правовой информации. - 2011. -02 дек. - Режим доступа: http://www.pravo.gov.ru, 02.12.2011. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 27.05.2013 г.)

16. О финансовой аренде (лизинге) [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 29 окт. 1998 г. № 164-ФЗ: принят Гос. Думой 11 сент. 1998 г.: одобрен Советом Федерации 14 окт. 1998 г.: ред. от 28 июня 2013 г. // Собр. законодательства РФ. -

1998. - № 44. - ст. 5394; Рос. газ. - 1998. - № 211. - 05 нояб. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 10.08.2013 г.)

17. Об акционерных обществах [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 26 дек. 1995 г. №208-ФЗ: принят Гос. Думой 24 нояб. 1995 г.: ред. от 28 дек. 2013 г. (п. 3 ст. 34) // Рос. газ. - 1995. - № 248. - 29 дек.; Собр. законодательства РФ. -1996. - № 1. - ст. 1. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 24.02.2013 г.)

18. Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 25 фев. 1999 г. № 39-Ф3: принят Гос. Думой 15 июля 1998 г.: одобр. Советом Федерации 17 июля 1998 г.: ред. от 28 дек. 2013 г. // Собр. законодательства РФ. - 1999. - № 9. - ст. 1096; Рос. газ. - 1999. - № 41-42. -04 марта. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 09.09.2013 г.)

19. Об иностранных инвестициях [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 09 июля 1999 г. № 160-ФЗ: принят Гос. Думой 25 июня 1999 г.; одобр. Советом Федерации 2 июля 1999 г.: ред. от 03 фев. 2014 г., с изм. от 05 мая 2014 г. (ст. 2) // Собр. законодательства РФ. - 1999. - № 28. - ст. 3493; Рос. газ. - 1999. - № 134. -14 июля. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 25.09.2013 г.)

20. Об обществах с ограниченной ответственностью [Электронный ресурс]: фед. закон РФ от 08 фев. 1998 г. №14-ФЗ: принят Гос. Думой 14 янв. 1998 г.: одобр. Советом Федерации 28 янв. 1998 г.: ред. от 05 мая 2014 г. (п. 1 ст. 15) // Собр. законодательства РФ. - 1998. - № 7. - ст. 785; Рос. газ. - 1998. - № 30. -17 фев. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 24.02.2013 г.)

21. О недрах [Электронный ресурс]: Закон РФ от 21 фев. 1992 г. № 2395-1: ред. от 28 дек. 2013 г. (ст.2.1) // Собр. законодательства РФ. - 1995. - № 10. - ст. 823; Рос. газ. — 1995. - № 52. - 15 марта. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.02.2014 г.)

22. О прекращении временного применения соглашения о сотрудничестве в области инвестиционной деятельности [Электронный ресурс]: распоряжение Президента России от 04 марта 2002 г. №84-рп // Собр. законодательства РФ. -2002. - № 10. - ст. 996 Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.12.2012 г.)

23.0 Консультативном Совете по иностранным инвестициям в России [Электронный ресурс]: постановление Правительства РФ от 30 дек. 1999 г. №1141 // Собр. законодательства РФ. - 2010. - № 2. - ст. 203. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.12.2012 г.)

24.0 порядке отбора и координации реализации приоритетных инвестиционных проектов федеральных округов и внесении изменений в некоторые акты Правительства Российской Федерации [Электронный ресурс]: постановление Правительства РФ от 03 авг. 2011 г. №648: ред. от 28 марта 2014 г. // Собр. законодательства РФ. - 2011. - № 32. - ст. 4843; Рос. газ. - 2011. - № 174.

- 10 авг. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 18.08.2013 г.)

25. О порядке работы с проектами, реализуемыми Российской Федерацией при участии международных финансовых организаций [Электронный ресурс]: постановление Правительства РФ от 28 янв. 2005 г. №43: ред. от 30 нояб. 2009 г. // Собр. законодательства РФ. - 2005. - № 6. - ст. 458; Рос. Бизнес-газета. - 2005. -№4.-08 фев. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 25.08.2013 г.)

26.0 Российском центре содействия иностранным инвестициям при Министерстве экономики Российской Федерации [Электронный ресурс]: постановление Правительства РФ от 30 июня 1995 г. №657: ред. от 10 марта 2009 г. // Рос. газ. - 1995. - № 129. - 06 июля; Собр. законодательства РФ. - 1995.

- № 28. - ст. 2683. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.12.2012 г.)

27.0 совершенствовании порядка работы с проектами, реализуемыми в Российской Федерации при участии международных финансовых организаций

[Электронный ресурс]: постановление Правительства РФ от 30 нояб. 2009 г. №971 // Собр. законодательства РФ. - 2009. - № 49 (2 ч.). - ст. 5974; Рос. Бизнес-газета.

- 2009. - № 48. - 15 дек. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 25.08.2013 г.)

28. Об утверждении Положения о Федеральной налоговой службе [Электронный ресурс]: постановление Правительства РФ от 30 сент. 2004 г. №506: ред. от 02 нояб. 2013 г. // Собр. законодательства РФ. - 2004. - № 40. -ст. 3961; Рос. газ. - 2004. - № 219. - 06 окт. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 18.12.2013 г.)

29. Об утверждении Правил осуществления предварительного согласования сделок и согласования установления контроля иностранных инвесторов или группы лиц, в которую входит иностранный инвестор, над хозяйственными обществами, имеющими стратегическое значение для обеспечения обороны страны и безопасности государства: постановление Правительства РФ от 17 окт. 2009 г. № 838: ред. от 02 авг. 2012 г. // Собр. законодательства РФ. - 2009. - № 43.

- ст. 5087; Рос. Бизнес-газета. -2009. - № 48. - 15 дек. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.10.2012 г.)

30. Об утверждении Правил представления иностранным инвестором или группой лиц, в которую входит иностранный инвестор, информации о совершении сделок с акциями (долями), составляющими уставные капиталы хозяйственных обществ, имеющих стратегическое значение для обеспечения обороны страны и безопасности государства: постановление Правительства РФ от 27 окт. 2008 г. № 795 // Собр. законодательства РФ. - 2008. - № 44. - ст. 5097. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 29.10.2012 г.)

31. Об утверждении Правил формирования и использования бюджетных ассигнований Инвестиционного фонда Российской Федерации [Электронный ресурс]: постановление Правительства РФ от 01 марта 2008 г. №134: ред. от 30 апр. 2013 г. // Собр. законодательства РФ. - 2008. - № 10 (2 ч.). - ст. 932.

Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.07.2013 г.)

32. Об утверждении федеральной целевой программы «Экономическое и социальное развитие Дальнего Востока и Забайкалья на период до 2018 года [Электронный ресурс]: постановление Правительства РФ от 15 апр. 1996 г. №480: ред. от 06 дек. 2013 г. // Собр. законодательства РФ. - 1996. - № 17. - ст. 2007; Рос. газ. - 1996. - № 91. - 16 мая. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 17.01.2014 г.)

33. Положение о Федеральной службе по труду и занятости [Электронный ресурс]: постановление Правительства РФ от 30 июня 2004 г. №324: ред. от 02 нояб. 2013 г. // Рос. газ. - 2004. - № 144. - 08 авг.; Собр. законодательства РФ. - 2004. - № 28. - ст. 2901. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 18.12.2013 г.)

34. Концепция долгосрочного социально-экономического развития Российской Федерации на период до 2020 года [Электронный ресурс]: распоряжение Правительства РФ от 17 нояб. 2008 г. №1662-р: ред. от 08 авг. 2009 г. // Собр. законодательства РФ. - 2008. - № 47. - ст. 5489. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 18.08.2013 г.)

35. О намерении Российской Федерации не становиться участником Договора к Энергетической хартии, а также Протокола к Энергетической хартии по вопросам энергетической эффективности и соответствующим экологическим аспектам [Электронный ресурс]: распоряжение Правительства РФ от 30 июля 2009 г. № 1055-р // Документ опубликован не был. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 15.07.2012 г.)

36. О перечне международных финансовых организаций, сделки с участием которых не подлежат предварительному согласованию [Электронный ресурс]: распоряжение Правительства РФ от 03 фев. 2012 г. № 119-р // Собр. законодательства РФ. - 2012. - № 7. - ст. 899. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 20.08.2013 г.)

37. О порядке принятия Банком России решения о государственной регистрации кредитных организаций и выдаче лицензий на осуществление банковских операций [Электронный ресурс]: инструкция Банка России от 02 апр. 2010 г. № 135-И: зарег. в Минюсте России 22 апр. 2010 г. № 16965: ред. от 26 нояб. 2013 г. (п. 4.3 гл. 4) // Вестник Банка России. - 2010. - № 23. - 30 апр. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.04.2013 г.)

38. Об утверждении административного регламента Федеральной антимонопольной службы по предоставлению государственной услуги по рассмотрению ходатайств о предварительном согласовании сделок и (или) установлении контроля иностранного инвестора или группы лиц над хозяйственными обществами, имеющими стратегическое значение для обеспечения обороны страны и безопасности государства: Приказ ФАС России от 18 авг. 2011 г. № 597: зарег. в Минюсте России 24 нояб. 2011 г. № 22396: ред. от 28 июня 2013 г. // Бюлл. нормат. актов фед. органов испол. власти. -2012. - № 2. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения:

28.10.2012 г.)

39. Об освобождении от налогообложения доходов отдельных категорий иностранных граждан [Электронный ресурс]: приказ Министерства иностранных дел РФ №13748 Министерства РФ по налогам и сборам № БГ-3-06/387 от 13 нояб. 2000 г.: документ в гос. рег. не нуждается // Документ опубликован не был. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения:

04.10.2013 г.)

40. Об утверждении положений по бухгалтерскому учету (вместе с «Положением по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» (ПБУ 1/2008)», «Положением по бухгалтерскому учету «Изменения оценочных значений» (ПБУ 21/2008)») [Электронный ресурс]: приказ Минфина России от 06 окт. 2008 г. № 106н: зарег. в Минюсте России 27 окт. 2008 г. № 12522: ред. от 18 дек. 2012 г. (п. 7) // Бюлл. норм, актов фед. орг. испол. власти. - 2008. - № 44. -03 нояб. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.08.2013 г.)

41. Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов» (ПБУ 14/2007) [Электронный ресурс]: приказ Минфина РФ от 27 дек. 2007 г. № 153н: зарег. в Минюсте РФ 23 янв. 2008 г. № Ю975: ред. от 24 дек. 2010 г. (п. 4) // Рос. газ. - 2008. - № 22. - 02 фев. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.08.2013 г.)

42. Аникин, М. Иностранные инвестиции в Российской Федерации: система государственного регулирования / М. Аникин. // Актуальные проблемы экономической теории и менеджмента / Ученые записки. - М.: ЭКОН-ИНФОРМ, 2003.-С. 3-20

43.Белицкая, А. Государственно-частное партнерство: историко-правовой аспект [Электронный ресурс] / А. Белицкая // История государства и права. -2010. - №21. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 14.04.2011 г.)

44. Бирюкова, А.И. Оценка инвестиционной привлекательности промышленного сектора региона: автореф. дис. ... канд. экон. наук: 08.00.05 / Бирюкова Анастасия Ивановна. - Иркутск, 2004. - 18 с.

45. Блауг, М. Экономическая мысль в ретроспективе / М. Блауг. - Пер с англ., 4-е изд. - М.: Дело Лтд, 1994 г. - 720 с.

46. Блауг, М. 100 великих экономистов после Кейнса / М. Блауг. - Пер. с англ. под ред. М.А. Сторчевого. - СПб.: Экономическая школа, 2008. - 384 с.

47. Большая советская энциклопедия [Электронный ресурс]. - 3-е издание. -М.: Советская энциклопедия, 1969 — 1978. - Режим доступа: http://slovari.yandex.ru/~%D0%BA%D0%BD%D0%B8%D0%B3%D0%B8/%D0%91 %D0%A 1 %D0%AD/%D0%98%D0%BD%D0%B2%D0%B5%D 1 %81 %D 1 %82%D0 %B8%D 1 %86%D0%B8%D 1 %8F/ (дата обращения: 28.05.2011 г.)

48. Большой энциклопедический словарь [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http ://vslovare.ru/slovar/bolshoij -j entziklopedicheskiij -slovar (дата обращения: 28.05.2011 г.)

49. Былкова, Е.А. Германия в международной миграции капитала в форме прямых инвестиций: дис. ... канд. экон. наук: 08.00.14 / Екатерина Алексеевна Былкова. - Москва, 2008. - 231 с.

50. Веселкова, Е.Е. Источники правового регулирования иностранных инвестиций в России на современном этапе [Электронный ресурс] / Е.Е. Веселкова // Законодательство и экономика. - 2012. - №3. - С. 53 - 58. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 04.10.2012 г.)

51. Вознесенская, H.H. Современное понятие «иностранные инвестиции» [Электронный ресурс] / H.H. Вознесенская // Закон. 2012. - № 5. - С. 167-174. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 17.08.2012 г.)

52. Государственный архив Российской Федерации - Ф.3429. - ОП.6. - Д.87 -Л. 199.

53. Груднина, Е.В. Учет, налогообложение и контроль инвестиционной деятельности: монография / Е.В. Груднина, A.A. Коваленко. - Шахты: Изд-во ЮРГУЭС, 2005. - 142 с.

54. Гусаков, А.Д. Очерки по денежному обращению России / А.Д. Гусаков. -Ленинград: Госфиниздат имени Котлякова, 1946 - 124 с.

55. Давыдов, А.Ю. Иностранные инвестиции в американской экономике в XXI в. [Электронный ресурс] / А.Ю. Давыдов // Россия и Америка в XXI в. - 2007. -№3. - Режим доступа: http://www.rusus.ru/?act=read&id=64 (дата обращения: 04.08.2012 г.)

56. Деревянко, А., Зарубин, В. Некоторые проблемы российско-германского межрегионального торгово-экономического и инвестиционного сотрудничества / А. Деревянко, В. Зарубин // Инвестиции в России. - 2011. - №5. - С. 14-18

57. Доклад о мировых инвестициях, 2011 год: Способы организации международного производства, не связанные с участием в капитале, и развитие. Конференция Организации Объединенных Наций по торговле и развитию (ЮНКТАД) [Электронный ресурс]. - Режим доступа:

http://unctad.org/en/PublicationsLibrary/wir201 l_en.pdf (дата обращения: 17.12.2013 г.)

58. Долан, Э.Д. Микроэкономика: [Пер. с англ.] / Эдвин Дж. Долан, Дэйвид Е. Линдсей. - СПб.: Санкт-Петербург оркестр, 1994. - 446 с.

59. Доэ, Д., Напперт, С., Попов, А. Россия и Договор к Энергетической хартии: общие интересы или непримиримые противоречия? [Электронный ресурс] / Д. Доэ, С. Напперт, А. Попов // НефтьГазПраво. - 2006. - №5. - Режим доступа: http://journal.oilgaslaw.ru/free/doeh5-2006.shtml (дата обращения: 04.10.2012 г.)

60. Зименков, Р. Прямые иностранные инвестиции в экономике США / Р. Зименков // Инвестиции в России. - 2009. - №4. - С. 10-17

61. Иванов, Б.Ю., Караев, В.М., Куксина, Е. И., Орешников, А. С., Сухарева О. В. История Отечества с древнейших времен до наших дней. Энциклопедический словарь / Б.Ю. Иванов, В.М. Караев, Е. И. Куксина, А. С. Орешников, О. В.Сухарева. - Москва, 2003. - 704 с.

62. Ильин, C.B. Был ли инвестиционный климат в экономике царской России благоприятным / C.B. Ильин. // Россия в XIX-XX веках Материалы II научные чтения. - М., 2002. - С. 92-97

63. Игонина, Л.Л. Инвестиции: учебное пособие / Л.Л. Игонина, под ред. д-ра экон. наук, проф. В.А. Слепова. - М.: Экономиста», 2004. - 478 с.

64. Кадырова, Г.М. Финансовый инвестиционный потенциал РФ: международные аспекты формирования и использования / Г.М. Кадырова. - М.: Анкил, 2012.-231 с.

65. Кейнс, Д. Общая теория занятости, процента и денег: [Перевод] / Д. Кейнс. - Петрозаводск: Петроком, 1993. - 306 с.

66. Князев, O.A. Международная инвестиционная деятельность в условиях глобализации: теория и практический опыт / O.A. Князев. - М.: МАКС Пресс, 2010.- 112 с.

67. Колосова, A.C. Оценка инвестиционного климата России на основе выявленных факторов, влияющих на условия инвестирования / A.C. Копосова //

Управление экономическими системами [Электронный ресурс] -2013. - №12(60). - Режим доступа: http://www.uecs.ru/index.php?option=com_flexicontent&view= items&id=2606:2013-12-09-10-25-57 (дата обращения: 29.01.2014 г.)

68. Копосова, A.C. Совершенствование инструментов государственного финансового регулирования иностранных инвестиций в современных экономических условиях / A.C. Копосова // Управление экономическими системами [Электронный ресурс] - 2013. - №12(60). - Режим доступа: http://www.uecs.m/index.php?option=com_flexicontent&view=items&id==2609:2013-12-09-11-04-31 (дата обращения: 29.01.2014 г.)

69. Косинцев, А.П. Реструктуризация промышленности старопромышленного региона посредством иностранных инвестиций: дис. ...д-ра. экон. наук: 08.00.05 / Косинцев Александр Петрович. - Екат., 2000. - с. 275

70. Конопляник, А. Борьба с мифами [Электронный ресурс] / А. Конопляник // Политический журнал. - 2006. - №21. - Режим доступа: http://www.politjournal.ru/preview.php?action=Articles&dirid=36&tek=5823&issue=l 64 (дата обращения: 04.10.2012 г.)

71. Ленин, В.И. Полное собрание сочинений: [пер. с 5-го рус. изд.] / В.И. Ленин. -М.: Прогресс, 1963. -584 с.

72. Лисица М. Интервальная теория портфеля: концепция, инструментарий и эмпирическая проверка // Инвестиции в России, 2011, № 1 (192). С. 25 - 31

73. Лопатников, Л. И. Экономико-математический словарь: Словарь современной экономической науки [Электронный ресурс] / Л.И. Лопатников. — 5-е изд., перераб. и доп. — М.: Дело, 2003. - Режим доступа: http://slovari.yandex.ru/~%D0%BA%D0%BD%D0%B8%D0%B3%D0%B8/%D0%9B %D0%BE%D0%BF%D0%B0%D1%82%D0%BD%D0%B8%D0%BA%D0%BE%D0 %B2/%D0%98%D0%BD%D0%B2%D0%B5%D 1 %81 %D 1 %82%D0%B8%D 1 %86% D0%B8%D0%B8/ (дата обращения: 28.05.2011 г.)

74. Маршалл, А. Принципы экономической науки: кн.2 / А. Маршалл. — М.: Бизнеском, 2010 г. - 254с.

75. Мигулин, П.П. Экономический рост русского государства за 300 лет (16131912) / проф. П. П. Мигулин. - Москва: Тип. Т-ва И. Д. Сытина, 1913. - 223 с.

76. Михеева, Н.М. Дифференциация социально-экономического положения регионов России и проблемы региональной политики [Электронный ресурс] / Н.М. Михеева. - Режим доступа: www.ecrin.ru (дата обращения: 29.05.2013 г.)

77. Ниязов, А.Н. Инвестиционный климат и проблемы его улучшения в условиях экономической трансформации: На примере Кыргызской Республики: дис... канд. экон. наук: 08.00.01 / Ниязов Асан Натуевич. - Бишкек, 2003. - 178 с.

78. Погорлецкий, А.И. Современные налоговые реформы в Германии и Франции [Электронный ресурс] / А.И. Погорлецкий // Вестник СПбГУ. - 2002. -сер. 5, вып. 1. - Режим доступа: http://worldec.ru/content/Vestnik/2002%20%E2%84 %96%201%20%D0%9F%DO%BE%D0%B3%DO%BE%Dl%8O%D0%BB%D0%B5% D1 %86%D0%BA%D0%B8%D0%B9.pdf (дата обращения: 14.12.2012 г.)

79. Райзберг, Б. А., Лозовский, Л. Ш., Стародубцева, Е. Б. Современный экономический словарь [Электронный ресурс] / Б. А. Райзберг, Л. Ш. Лозовский, Е. Б. Стародубцева. - 5-е изд., перераб. и доп. — М.: ИНФРА-М,2007. — 495 с. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 28.05.2011 г.)

80. Российский статистический ежегодник [Электронный ресурс]. - 2013. -Режим доступа: http://www.gks.ru/bgd/regl/bl3_13/Main.htm (дата обращения: 20.02.2014 г.)

81. Рубцов, Б.Б. Современные фондовые рынки: учебное пособие для вузов / Б.Б. Рубцов. - М.: Альпина Бизнес Букс, 2007. - 926 с.

82. Склярова, Ю.М. Инструменты и методология многофакторного анализа инвестиционного климата Российской Федерации: монография / Ю.М. Склярова. - Ставрополь: АГРУС, 2006. - 240 с.

83. Смушков, В. Экономическая политика СССР [Электронный ресурс] / В. Смушков. - Харьков: Пролетарий, 1925. - Режим доступа: http://www.fintrest.ru/politekonomia25.html (дата обращения: 11.04.2012 г.)

84. Сухарева, Е.В. Правовое регулирование национальных инвестиций России / Е.В. Сухарева. - Всероссийская научно-практическая конференция: Инвестиции -главный фактор экономического развития России. - Москва, ИНИОН, 26.05.2005 г. - С. 240-250

85. Текущее состояние инвестиционного климата и бизнес-среды в России [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.economy.gov.ru/wps/wcm/ соппес1/есопотуПЬ4/тег/асйуЬу/8есйоп8Лпуе81теп1роИсу/1пёех (дата обращения: 19.12.2013 г.)

86. Финам: финансовый словарь [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.fmam.ru/dictionary/wordfD0247/ (дата обращения: 28.05.2011 г.)

87. Черкасов, В.Е. Международные инвестиции: учеб. пособие / В.Е. Черкасов. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Дело, 2003. - 288 с.

88. Чернев, Д.С. Формирование региональной привлекательности инвестиций: дис. ...канд. экон. наук: 08.00.05 / Чернев Денис Сергеевич. - Н-Новгород, 2003. -227 с.

89. Чжан, Б. Теоретические основы хозяйственного механизма привлечения иностранных инвестиций в трансформационной экономике (на примере КНР): дис. ... канд. экон. наук: 08.00.01 / Бэйбэй Чжан. - Орел, 2008. - 167 с.

90. Чжоу, Ц. Роль иностранных инвестиций в экономике Китая: дис. ... канд. экон. наук: 08.00.14 / Цзэн Чжоу. - Москва, 2005. - 175 с.

91. Чхорн, Пролынг. Правовое регулирование иностранных инвестиций в странах-участницах АТЭС: дис. ... док. юрид. наук: 12.00.03 / Пролынг Чхорн. -М., 2006.-390 с.

92. Шестакова, М.П., Лазарева, Т.П., Хлестова, И.О. Международное частное право и инвестиции [Электронный ресурс] / М.П. Шестакова, Т.П. Лазарева, И.О. Хлестова // Журнал российского права. - 2008. - №2. Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс». (дата обращения: 17.02.2013 г.)

93.Ядгаров, Я.С. История экономических учений: учебник / Я.С. Ядгаров. -4-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2010. - 480с. - (высш.образ).

94. Яковлев, О.А. Региональный фондовый рынок: оценка и пути повышения инвестиционной привлекательности: дис. ...канд. экон. наук: 08.00.10 / Яковлев Олег Алексеевич. - Саратов, 2000. - с. 163

95. Balance of Payments Manual [Электронный ресурс]. - P. 86-100. - Режим доступа: https://www.imf.org/external/pubs/ft/bopman/bopman.pdf (дата обращения:

20.05.2012 г.)

96. Chapter 6: Functional Categories [Электронный ресурс]. - Р. 99. - Режим доступа: https://www.imf.org/external/pubs/ft/bop/2007/pdf/chap6.pdf (дата обращения: 20.05.2012 г.)

97. CLS Currency Program Briefing Book [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.cls-group.com/Publications/CLS_Currency_Program_Briefmg_ Book.pdf (дата обращения: 26.03.2013 г.)

98. Economy report of the President [Электронный ресурс]. - 2011. - P. 93. -Режим доступа: http://www.whitehouse.gov/sites/default/files/microsites/201 l_erp_ full.pdf (дата обращения: 17.12.2013 г.)

99. Outflows and inflows of foreign direct investment [Электронный ресурс] // Factbook 2012 OECD. - 2013. - Режим доступа: http://www.oecd-ilibrary.org/economics/oecd-factbook-2013/outflows-and-inflows-of-foreign-direct-investment_factbook-2013-table85-en/ (дата обращения: 17.12.2013 г.)

100. The United States: Spillover report [Электронный ресурс]. - 2011 Article IV consultation. - 2011. - P.5. Режим доступа: http://www.imf.org/external/pubs/ft/scr/2011/crl 1203.pdf (дата обращения:

14.03.2013 г.)

101. Официальный сайт агентства Bloomberg [Электронный ресурс]. -http://www.bloomberg.com/(дата обращения: 18.12.2011 г.)

102. Официальный сайт о китайской экономике [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.english.china.com/ (дата обращения: 26.03.2013 г.)

103. Официальный сайт скоординированного обследования портфельных инвестиций Международного валютного фонда [Электронный ресурс]. - Режим доступа http://www.cpis.imf.org/ (дата обращения: 14.03.2013 г.)

104. Официальный сайт рейтинга «Ведение бизнеса» Всемирного банка [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.doingbusiness.org/ (дата обращения: 20.10.2013 г.)

105. Официальный сайт Федеральной антимонопольной службы [Электронный ресурс] - Режим доступа: http://www.fas.gov.ru/ (дата обращения: 05.01.2014 г.)

106. Официальный сайт Министерства экономического развития РФ [Электронный ресурс] - Режим доступа: http://www.economy.gov.ru/ (дата обращения: 05.01.2014 г.)

107. Официальный сайт агентства Euromoney [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.euromoney.com/ (дата обращения: 20.10.2013 г.)

108. Интернет-портал Международных инвестиционных проектов [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.iip.ru/ (дата обращения: 28.05.2013 г.)

109. Официальный сайт International Institute for Management Development [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.imd.org/ (дата обращения: 20.10.2013 г.)

110. Официальный сайт Международного валютного фонда [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.imf.org/ (дата обращения: 20.05.2012 г.)

111. Интернет-портал Инвестиционной карты Российской Федерации [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.invest.gov.ru (дата обращения: 17.12.2013 г.)

112. Официальный сайт рейтингового агентства «РА Эксперт» [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.raexpert.ru/ (дата обращения: 20.10.2013 г.)

113. База данных инвестиционных проектов [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.smsr-senclub.ru/ (дата обращения: 18.07.2012 г.)

114. Интернет-портал Stockspy.ru [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.stockspy.ru/(дата обращения: 14.03.2013 г.)

115. Портал внешнеэкономической информации [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.ved.gov.ru/ (дата обращения: 14.08.2013 г.)