Пути привлечения иностранных инвестиций в экономику Азербайджанской Республики тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.14, кандидат экономических наук Ализаде Эльнур Керим оглы

• Ализаде Эльнур Керим оглы
• кандидат экономических наук
• 2007

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Ализаде Эльнур Керим оглы

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА I. ТЕОРЕТИКО-МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ПРИВЛЕЧЕНИЯ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ.

1.1. Иностранные инвестиции как составная часть национальной экономики

1.2. Процесс привлечения иностранных инвестиций и его участники.

1.3. Зарубежный опыт привлечения иностранных инвестиций.

ГЛАВА И. АНАЛИЗ И ПЕРСПЕКТИВЫ ПРИВЛЕЧЕНИЯ ИНОСТРАННЫХ

ИНВЕСТИЦИЙ В НАРОДНОХОЗЯЙСТВЕННЫЙ КОМПЛЕКС АЗЕРБАЙДЖАНСКОЙ РЕСПУБЛИКИ.

2.1. Основные тенденции развития экономики Азербайджанской Республики и необходимость привлечения иностранных инвестиций.

2.2. Социально-экономические и правовые аспекты привлечения иностранных инвестиций в экономику Азербайджана.

2.3. Анализ привлечения иностранных инвестиций в экономику АР в 19912004 гг.

2.4. Нефтегазовый комплекс Азербайджанской Республики и факторы его инвестиционной привлекательности.

ГЛАВА III. ПУТИ ПРИВЛЕЧЕНИЯ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ.

В ЭКОНОМИКУ АР.

3.1. Совершенствование механизма привлечения иностранных инвестиций в экономику АР.

3.2. Соглашение о разделе продукции как инструмент привлечения иностранных инвестиций в нефтедобычу.

3.3. Разработка методики расчета эффективности нефтегазового проекта «ГНКАР» с применением схемы СРП (на примере месторождения Азери-Чыраг-Гюнешли).

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Пути привлечения иностранных инвестиций в экономику Азербайджанской Республики»

Актуальность исследования

Современная Азербайджанская Республика (АР), как и все государства из группы наименее развитых стран, испытывает дефицит внутренних источников накопления необходимых для ускорения социально-экономического развития и постепенного преодоления бедности и отсталости. В 2005 г. валовой доход на душу населения составлял 1200 долл. США. Во многих развивающихся странах, в том числе и в Азербайджане, экономические проблемы непосредственно определяют содержание всех иных проблем: политических, социальных, культурных и др. Согласно расчетам правительства АР, потребность народного хозяйства страны в иностранных инвестициях на реализацию жизненно необходимых проектов составляет более 30 млрд. долл. Собственных денежных ресурсов в таком объеме у АР нет.

Без активного привлечения иностранного капитала АР не может создать такой инвестиционный потенциал, который обеспечил бы ускоренный рост экономики и её устойчиво высокие темпы развития.

Нерешенность некоторых методических и организационно-правовых вопросов, необходимость совершенствования форм привлечения иностранных инвестиций с учетом соблюдения экономической безопасности и независимости АР, как суверенного государства, обусловили выбор темы настоящей работы и её актуальность.

Целью диссертационного исследования является решение ряда ключевых теоретических и методических вопросов разработки эффективного механизма стимулирования, привлечения и использования иностранных инвестиций в приоритетных секторах экономики Азербайджана как реальной основы для структурной перестройки национальной экономики, реализации долгосрочной стратегии социально-экономического развития. В соответствии с поставленной целью в работе определены и решались следующие задачи:

У выявление и анализ специфических закономерностей переходной экономики, характерных для Азербайджана после распада Советского Союза и перехода страны к рыночной экономике; У анализ основных итогов экономических реформ в АР, особенно в области формирования инвестиционного климата, стимулирования инвестиционной активности отечественных и зарубежных фирм; У критический анализ и обобщение отечественного и зарубежного опыта привлечения и использования иностранных инвестиций; У определение роли и места иностранных инвестиций в экономике АР; > разработка и обоснование рекомендаций по совершенствованию механизма и повышению эффективности использования иностранных инвестиций в АР;

У разработка рекомендаций по совершенствованию механизма использования иностранных инвестиций в нефтегазовом секторе республики;

У разработка методики расчета эффективности нефтегазового проекта «ГНКАР» с применением схемы СРП (на примере месторождения «Азери-Чыраг-Гюнешли»).

Предметом настоящего исследования являются экономические отношения между государством и хозяйствующими субъектами (главным образом промышленными предприятиями) АР, с одной стороны, и зарубежными инвесторами, с другой стороны, по поводу привлечения иностранного капитала в народное хозяйство АР.

Объектом данного диссертационного исследования являются теоретические, методологические и организационные вопросы, связанные с совершенствованием форм и методов привлечения иностранных инвестиций в народнохозяйственный комплекс АР в целях структурной перестройки национальной экономики, разработка механизма эффективного использования иностранных инвестиций для решения социально-экономических проблем страны.

Теоретической и методологической основой исследования послужили труды российских, зарубежных и азербайджанских ученых и специалистов по вопросам разработки инвестиционной политики и привлечения иностранных инвестиций в национальную экономику.

Вопросы активизации инвестиционной деятельности в условиях развивающейся и переходной экономики, в том числе путем стимулирования привлечения иностранных инвестиций, достаточно полно отражены в работах целого ряда российских, азербайджанских и зарубежных экономистов. В этом отношении можно отметить труды Лоренса Дж. Гитмана, Майкла Д. Джонка, М. Портера, П.Фишера, П.Х. Линдерта, Л. Абалкина, Ф.Арбатова, А.Андреева, А. Барковского, В. Бочарова, Быкова, Р. Гринберга, В. Дунаева, В. Колесова, Д.Львова, В. Маевского, К. Миловидова, А. Перчика, Е. Рыбалкина, Е.Телегиной, М. Осьмовой, Б. Смитенко, А. Шуркалина, Ч. Аббасова, Р. Алиева, С. Абдинова и других специалистов.

Помимо публикаций указанных авторов, в диссертации использовались ряд законодательных актов Азербайджанской Республики, регулирующих привлечение и расходование иностранных инвестиций в стране, а также данные центрального аппарата по статистике АР, ежегодники государственного статистического комитета АР и материалы, полученные автором непосредственно на объектах исследования.

Научная новизна исследования состоит в том, что автором впервые на материалах современного Азербайджана проведено комплексное исследование, направленное на коренное преобразование и усовершенствование механизма привлечения иностранных инвестиций в АР с учетом национальных особенностей и сложившейся практики. Предложено ряд рекомендаций по совершенствованию Соглашения о разделе продукции (СРП), заключенных Азербайджанской Республикой с иностранными инвесторами. Эта новизна более конкретно выражается в следующем: > предложен механизм государственного регулирования процесса привлечения иностранных инвестиций посредством таргетирования, предполагающего целевой поиск инвесторов на основе учета целей национально-экономической политики, выбора приоритетных секторов и создания в этих секторах льготных налогового и таможенного режимов;

У на основе анализа позитивных и негативных сторон привлечения иностранных инвестиций в нефтегазовый сектор, предложен режим недропользования, отражающий баланс интересов государства и иностранного инвестора;

У научно обоснованы рекомендации по совершенствованию СРП заключенных АР с иностранными инвесторами (на примере месторождения Азери-Чыраг-Гюнешли).

К основным результатам проведенного исследования, отражающим его научную новизну, относятся следующие:

У выявлены основные тенденции развития экономики Азербайджана за годы независимости и определены позитивные и негативные факторы ее роста;

У выявлено что, не смотря на привлекательный инвестиционный климат, иностранные инвестиции размещаются негармонично как в отраслевом, так и в территориальном разрезе, в частности, отраслевая структура экономики Азербайджана остается неэффективной, перекошена в сторону сырьевых отраслей, прежде всего добычу нефти и газа в ущерб развитию обрабатывающих отраслей;

У разработаны и обоснованы приоритетные направления привлечения отечественных и иностранных инвестиций с целью устранения структурных деформаций и повышения эффективности отечественной экономики;

У дана оценка возможностей нефтегазового комплекса АР мультиплицировать эффект экономического роста в национальном хозяйстве за счет привлечения прямых иностранных инвестиций с учетом роста производства и изменения его эффективности;

У проанализированы СРП, заключенные АР с иностранными инвесторами и выявлены позитивные и негативные стороны механизма привлечения прямых иностранных инвестиций в сферу недропользования посредством включения в него соглашений о разделе продукции; > выполнен расчет эффективности нефтегазового проекта «ГНКАР» с применением схемы СРП (на примере месторождения Азери-Чыраг-Гюнешли).

Практическая значимость проведенного исследования состоит в том, что полученные результаты и выводы могут быть использованы при разработке стратегии экономического и социального развития Азербайджанской Республики на средне- и долгосрочную перспективу, в том числе государственных инвестиционных программ и нормативных документов, регламентирующих привлечение и использование иностранных инвестиций. Диссертант стремился к тому, чтобы результаты его исследования представляли практический интерес также для хозяйственных органов Российской Федерации, занимающихся вопросами развития экономических, особенно инвестиционных отношений между Российской Федерацией и Азербайджаном.

Апробация работы. Основные положения диссертации нашли свое отражение в опубликованных статьях научных журналов и материалах конференций. Выводы и рекомендации по результатам исследования были изложены и обсуждались в ходе научно-практических семинаров. Материалы диссертации были использованы в учебном процессе РГУ нефти и газа им. И.М. Губкина.

Основные результаты проведенного автором исследования опубликованы в четырех статьях общим объемом 2 п. л.

Указанным целям и задачам исследования отвечает структура настоящей диссертационной работы, которая состоит из введения, трех глав, выводов, списка литературы и приложений.

Заключение диссертации по теме «Мировая экономика», Ализаде Эльнур Керим оглы

Заключение

В результате проведенных исследований нами сделаны следующие выводы:

1.Без масштабных стратегических зарубежных инвестиций, вливаний капитала Азербайджану будет крайне сложно, если вообще возможно, коренным образом оздоровить экономику в целом, а затем провести радикальную модернизацию и техническую реконструкцию народного хозяйства для создания конкурентоспособной рыночной экономики.

Одной из важнейших функций государства является выработка стратегии привлечения иностранных инвестиций, которая должна быть вписана в доктрину экономической безопасности АР. Последняя должна быть нацелена на защиту национальных интересов, а также последовательное проведение ее в жизнь.

2. В настоящее время уже очевидно, что прямые иностранные инвестиции в АР не смогли сыграть роль такого катализатора хозяйственного развития, как это было в Китае, странах Центральной и Восточной Европы и многих других государствах. Их экономическая роль до сих пор не отвечает объективным требованиям страны, поскольку эти инвестиции локализуются в основном в сырьевых отраслях и низкотехнологичных производствах потребительских товаров с повышенной нормой прибыли. Сегодня инвестиционный климат в АР таков, что он заинтересовывает инвесторов осуществлять вложения главным образом в нефте-газовый комплекс, тогда как развитие экспортно-ориентированных производств в обрабатывающей промышленности остаются вне поля их интересов, что привело к развитию «голландской болезни» в экономике АР.

3. Необходимо государственное регулирование процесса привлечения иностранных инвестиций в национальную экономику посредством «таргетирования», что позволит преодолеть диспропорции в развитии народнохозяйственного комплекса АР, будет способствовать развитию рыночных отношений. Это подразумевает необходимость разработки конкретной Программы по оздоровлению инвестиционного климата в АР, которая должна быть нацелена на повышение инвестиционной активности посредством налоговых, таможенных и др. льгот для привлечения средств зарубежных фирм по ключевым для народного хозяйства АР направлениям экономики, во все формы собственности, в различные регионы страны.

4. Важнейшим мероприятием организационного характера по снижению инвестиционных рисков на территории АР должно стать, по мнению автора, создание единого государственного органа по делам иностранных инвесторов, что позволило бы свести до минимума произвол чиновников разных уровней и ведомств, курирующих те или иные аспекты деятельности предприятий с иностранным инвестированием.

5. В нефтедобывающей отрасли Азербайджана инвестиционный климат в целом благоприятен, а там, где он еще не достигает требуемого уровня, сложились положительные тенденции, делающие нефтедобывающую отрасль исключительно интересной для иностранного инвестора. Вместе с тем инвестор стремится обратить вкладываемые им инвестиции на получение максимально возможной прибыли, и даже сверхприбыли. Основные недостатки действующих в АР соглашений раздела продукции заключаются в том, что в этих моделях у подрядчика есть возможность самостоятельно регулировать объем налоговых платежей в зависимости от величины затрат, цен на реализацию, расходов по доставке и других параметров. Автор полагает, что при заключении новых соглашений в будущем целесообразно изменить действующую в настоящее время практику, чтобы новые соглашения в более полной мере отвечали интересам государства.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Ализаде Эльнур Керим оглы, 2007 год

1. Абалкин Л.И. Стратегический ответ России на вызовы нового века. М.: Экзамен, 2004.

2. Аббасов Ч. М. Пути интеграции Азербайджана в мировую экономику. Баку: Элм, 2004.

3. Аббасов Ч. М. Основные направления внешнеэкономической политики Азербайджана. Баку: Элм, 2001.

4. Аббасов А. Контракт века //CASPIAN ENERGY. 2001. - 3(10).

5. Абрамов С.И. Инвестирование. М.: Центр экономики и маркетинга, 2002.

6. Абыкаев Н. Инвестиционный потенциал и инвестиционный спрос. // Экономист. 2000. - №6.

7. Авдокушин Е. Ф. Международные экономические отношения. Учебное пособие. М.: ИВЦ Маркетинга, 2000.

8. Азербайджанская экономика продолжит рост в ожидании инвестиционного бума // Internet news. 2003. - №108, 1 мая.

9. Алиев Р. Р., Абдинов С. С. Проблемы привлечения иностранных инвестиций в Азербайджанскую экономику. Сборник научных трудов КГУТД. Киев: 2000. №8.

10. Алимов Г., Цыганов О., Алиев И. У нас все получится // Известия. 2002. - 25 апреля.

11. И. Анализ мирового опыта дифференциации налогов и платежей при добыче нефти с позиций применимости в российских условиях. М.: ТЭНИ, 2005.

12. Андреев А.Ф. Методические подходы к оценке эффективности газопотребления в хозяйственном комплексе страны // Нефть, газ и бизнес. -2005.-№9.-С. 65-68.

13. Антикоррупция. Бюллетень. 2000. - сентябрь, № 8.

14. Аренд Р. Как поддерживать экономический рост в ресурсно-зависимой экономике? //Вопросы экономики. 2006. - №7.

15. Арыстанбеков К. Экономическая политика Казахстана в условиях высокого уровня иностранных инвестиций. И Вопросы экономики. -2004. №8.

16. Ахмедов А., Мухсинова JI. Международная торговля Азербайджанской Республики. Баку: Сада, 2002.

17. Багиров Т. А. Российско-Азербайджанское сотрудничество в области нефти и газа//CASPIAN ENERGY. 2001. - 3(10).

18. Балацкий Е., Павличенко Р. Иностранные инвестиции и экономический рост: теория и практика исследования. // МЭиМО. 2002. -№1.

19. Башмаков И. Нефтегазовый ВВП как индикатор динамики российской экономики. // Вопросы экономики. 2006. - №5.

20. Башмаков И. Цены на нефть: пределы роста и глубины падения. //Вопросы экономики. 2006. - №3.

21. Белоус Т.Я. Прямые иностранные инвестиции в России: плюсы и минусы //МЭ и МО. 2003. - №9.

22. Белоус Т.Я. Экономическое развитие Китая и прямые иностранные инвестиции // Вестник Моск. Ун-та; Сер. 6: Экономика. 2003. -№5. - С. 39-57.

23. Бирюков Д. О некоторых аспктах правового регулирования иностранных инвестиций, осуществляемых в форме капитальных вложений в РФ. // Хозяйство и право. 2005. № 4.

24. Бочаров В.В. Финансово-кредитные методы регулирования рынка инвестиций. М.: Финансы и статистика, 1998.

25. Бромвич М. Анализ экономической эффективности капиталовложений (пер. с англ.). -М., 1996.

26. Булатов А.С. Страны и регионы мира 2003 // Экономико-политический справочник. -М.: ТК Велби, изд-во Проспект, 2003.

27. Быков А.Н. Глобализация и регионализация: российские интересы и перспективы евразийской интеграции //Российский экономический журнал. 2001. - № 7. - С. 59-74.

28. Быков А. Россия и евразийская интеграция в условиях глобализации //Проблемы прогнозирования. 2004. - № 4.- С. 146-158.

29. Василенко А., Разуваев В. Нефть и международные отношения // МЭ и МО. 1998. - № 12.

30. Вахтеров С. Больше инвестиций: хороших и разных // Рынок ценных бумаг. 2003. - № 5. - С. 36-37.

31. Вашанов А. В. Россия-СНГ: экономические отношения. М.: Изд. дом «АЛВО», 2002.

32. Водянов А. Шанс на инвестиционный подъем и трудности его реализации // Российский экономический журнал. 2000. - № 11-12.

33. Владимир Мишин. Экономическая политика Азербайджана // Нефть России. 2002. - №7.

34. Вознесенская Н.Н. Иностранные инвестиции: Россия и мировой опыт (Сравнительно-правовой комментарий). М.: Юридическая фирма «Контракт», ИНФРА-М, 2002.

35. Волков А. М. Импорт капитала. Необходимая комплексная стратегия // США: Экономика, политика, идеология. 1990,- №12.

36. Воронина Н. Налогообложение при недропользовании как фактор формирования инвестиционного климата //Инвестиции в России. -2003.-№ 12.-С. 3-6.

37. Глоссарий специальных терминов и понятий в сфере налогообложения недропользования /Под ред. д.э.н., проф. Л.П. Павловой, д.э.н., проф. А.Б. Паскачева. М.: Оргсервис- 2000. 2003.

38. Годин Ю. Геополитическая роль внешней торговли энергоресурсами для России // МЭ и МО. 2006. - № 2. - С. 103-109.

39. Горский И.В. Налоги в экономической стратегии государства // Финансы. 2001. - № 8. - С. 36-39.

40. Государственное регулирование инвестиций (колл. авторов). -М.: Наука, 2000.

41. Герман Алексеев. Нефтяные Гиганты объединились для разведки Каспийских месторождений // CASPIAN ENERGY. 2001. - 3(10).

42. Глобализация экономики и внешнеэкономические связи России. Под ред. И.П. Фаминского. М.: Республика, 2004.

43. Гончаренко Н. В. Государственное регулирование ВЭД в условиях переходного периода. М.: С-Пб, 2000.

44. Гринберг Р. Место и роль России в мировой экономике //Проблемы теории и практики управления. 2004. - № 5. - С.40-46.

45. Гринберг Р. Россия и страны ЦВЕ: проблемы экономического взаимодействия //Общество и экономика. 2003. - № 11. - С. 96-101.

46. Донской С., Выгон Г. Шельф: не в этом налоговом режиме // Нефтегазовая вертикаль. 2005. - № 16. - С. 46-52.

47. Джабиев Р. Иностранные инвестиции в Азербайджане // Общество и экономика. 2002. - №7.

48. Дынникова О. Как лечить «голландскую болезнь» России? (http://www.eeg.ru/publication) 2003 0066.html.

49. Дунаев Ф. Экономические проблемы освоения нефтегазовых месторождений на условиях СРП в России и Казахстане. М.: РГУНГ, 2002.

50. Ершов М.В. О важнейших механизмах экономической политики // Экономика и право. 2004. - № 3. - С. 3-21.

51. Журнал "Нефть и Капитал", 2000, №10.

52. Журнал "Нефть и Капитал", 2006, №5.

53. Журавлев С. Парадоксы роста. //Эксперт. 2006. - 13 марта.

54. Забелина О. Российская специфика «голландской болезни» // Вопросы экономики. 2004. - № 11,

55. Закон Азербайджанской Республики «О защите иностранных инвестиций и инвестиционной деятельности иностранных компаний в Азербайджане». Баку. 1996.

56. Закон Азербайджанской Республики «О защите иностранных инвестиций». Баку. 1999.

57. Зверева П., Исаев Р. Азербайджанская нефть течет через Россию, // «Русский телеграф». 28 апреля 1998.

58. Зви Б., Алекс К., Алан М. Принцип инвестиций. Издание 4-е. Пер. с англ. М.: Издат. дом «Вильяме», 2004.

59. Ибрагимов С. Об инвестиционном процессе в Казахстане. // Общество и экономика. 2002. - №7.

60. Ивченко В.П., Пригода В.Н. Международные монополии в экономике развивающихся стран. М., 1990.

61. Иноземцев В. Китайский экономический феномен: состояние и перспективы // Проблемы теории и практики управления. 2004. - № 2. - С. 27-33.

62. Интервью с Алиевым Ильхамом. // Каспийское море: Нефть и люди. Часть 2. гл.1-3. 2002.

63. Интервью с Алиевым Натиком. // Нефтяная Вертикаль. 2003. -№6. авт. Владимир Мишин.

64. Иршинская Л.И. Конкурентоспособность и стратегии вертикально-интегрированных нефтяных компаний. М.: Экономика, 2004.

65. Капустин В.М. Стоптанные туфельки Золушки. Критический взгляд на инвестиционную политику стран СНГ и Балтии в области нефтепереработки. // НефтеРынок. 2004.

66. Кокин Н.В. Недропользование: теоретико-правовой анализ. М.: Нестор Академик Паблишерз, 2005.

67. Комаренко Т. Е. Экономическая глобализация: теория и практика. // Экономист. 1998. - №2.

68. Конопляник А.С. С новыми налогами господа! Анализ ожидаемых результатов от налоговой реформы нефтяной отрасли // Нефть и капитал. 2002. - № 1.

69. Куприянов Д. Влияние иностранных инвестиций на экономический рост: опыт зарубежных стран //Инвестиции в России. 2005. - № 7. - С. 19-22.

70. Кэмбэлл Р. Макконелл, Стенли Р. Брю. Экономикс: принципы, проблемы и политика. В 2-х т. /Пер. с англ. М.: Республика. 1998. Т. 1.

71. Линдерт П. Мировая экономика хозяйственных связей (перевод с англ. под ред. Ивановой О. В.). М.: Прогресс, 1996.

72. Лоренс Дж. Гитман и Майкл Д. Джонк. Основы инвестирования /Пер. с англ. М.: Дело, 2001. 108 с.

73. Лунев А.Н. Особенности инвестиционных проектов в нефтегазовой отрасли Российской Федерации //Экономика природопользования. 2003. - № 4.

74. Маевский В. Эволюционная теория и технологический прогресс //Вопросы экономики. -2001. -№ 11. С. 4-16.

75. Макеев Ю. История успеха или привлечение прямых иностранных инвестиций в Китай // Рынок ценных бумаг. 2003. - № 13.

76. Макинтайр Р.Дж. Прямые иностранные инвестиции и малое предпринимательство в рамках экономической политики // Проблемы и практика управления. 2004. - № 4.

77. Мауленов К. Государственное управление и правовое регулирование в области иностранных инвестиций в РК. Алматы, Жети жаргы, 2000.

78. Межгосударственный статистический комитет СНГ, 2004.

79. Миловидов К., Коржубаев А., Эдер Л. Нефтегазообеспечение глобальной экономики: учебное пособие для вузов. М.: ЦентрЛифтНефтегаз, 2006 - 400 с.

80. Миловидов К., Лобанов И. Экономическая рента: теория и зарубежная практика //Технологии нефти и газа. 2005. - № 1.

81. Мировая экономика. Экономика зарубежных стран. Учебник /Под редакцией В.П. Колесова, М.Н. Осьмовой. М.: МПСИ, ФЛИНТА, 2003.-480 с.

82. Моисеев С. Глобализация финансовых рынков. // Вопросы экономики. 1999. - № 6.

83. Моисеев С., Михайленко К. Terra incognita: глобализация финансовых рынков. //Вопросы экономики. 2002. - № 6.

84. Морозов В.В. Условия и факторы роста инвестиционной активности в территориальных экономических системах // Экономика строительства. 2004. - № 5.

85. Мухсинова Л. Состояние и перспективы развития топливно-энергетического комплекса Азербайджанской Республики. Баку: Элм, 1998.

86. Назаров В. Экономическая роль иностранных инвестиций // Экономист. -2001.-№11.

87. Натиг А. Г. Нефтяной бизнес Азербайджана. // CONCULTING & BUSINESS. 1999.-№7.

88. Нефтяная рента // Нефть и капитал. 2004. - № 2.

89. Никитина Е.А. Проблемы государственного регулирования инвестиционной деятельности // Финансы. 2004. - № 9. - С. 19-21.

90. Особенности современного регулирования прямых иностранных инвестиций // Инвестиции в России. 2004. - №1.

91. Основная каспийская нефть пойдет по маршруту Азербайджан-Грузия-Турция. // Сегодня. 1998. 12 мая.

92. О социально-экономическом развитии страны. // Статистический бюллетень, Баку: Госкомстат, 2005, № 8.

93. О социально-экономическом развитии страны. // Статистический бюллетень. Баку: Госкомстат. 2000, № 12.

94. Паньков B.C. Глобализация как одна из фундаментальных тенденций развития мировой экономики. // Мировая экономика и сферасервиса. Сборник научных трудов и выступлений. Под ред. Карпова С.А. -М.: МГУ Сервиса. 2004.

95. Перчик А. Налогообложение нефтедобычи. Право. Экономика. -М.: Nestor, 2004-464 с.

96. Поляков В. Сырьевая ориентация российского экспорта // МЭ и МО.--2006.-№ 1.-С. 88-95.

97. Портер М. Международная конкуренция /Под ред. В.Д. Щетинина. М.: Международные отношения, 1993. - 895 с.

98. Рамилова А.Э. Прямые иностранные инвестиции как объект государственного регулирования. // Российский экономический журнал. -2000. №7.

99. Рзаев Р. Состояние и перспективы развития отношений между Азербайджаном и Россией. // CASPIAN ENERGY. 2001, - 3(10).

100. Румянцева Е.Е. Некоторые негативные черты современного инвестиционного процесса в России // Финансы и кредит. 2005. - № 4. - С. 15-20.

101. Салимов С.М. Основные тенденции и перспективы развития нефтегазового комплекса Азербайджана. // Нефть, газ и бизнес. 2004. - №1.

102. Салимов С.М. Методы управления нефтяными доходами в Азербайджане. // Совершенствование налоговой системы на предприятиях ТЭК: материалы юбилейной научно-техн. Конф. РГУ нефти и газа. -М.: Нефть и газ, 2005.

103. Салин А.В., Рассказова М. Инвестиционный климат, проблемы и перспективы налогообложения нефтедобывающей отрасли: Монография. -М.: МПГУ, 2004. 166 с.

104. Ю4.Самуэльсон П. Экономика. В 2-х т. М.: НПО «Алгон», ВНИИСИ «Машиностроение», 1999, Т. 1,

105. Сборник. Объемы минерально-сырьевых запасов Азербайджана в 3-х разделах.

106. Сергеев П.О. Мировая экономика. М.: Юриспруденция, 1999.

107. Сколько нефти в Азербайджане. //«Деловой Азербайджан», №28, 17 декабря 2003.

108. Современный финансово-кредитный словарь /Под общ. Ред. М.Г. Лапусты, П.С. Никольского. М.: ИНФРА, 2001.

109. Сосна С.А. Концессионное соглашение: теория и практика. М.:2002.

110. Старостина Е., Хартуков Е. Что делать с нефтью? // Нефтегазовая вертикаль. 2005. - № 16.

111. Статистический ежегодник Южно-Кавказских стран 2002-2003 гг. Баку. 2003.

112. Стрыгин А.В. Мировая экономика. М.: Издательство «Экзамен». 2004.

113. Субботина Т. Россия на распутье: два пути к международной конкурентоспособности // Вопросы экономики. 2006. - № 2.

114. Субботин М.А. СРП: время «черного пиара» // Нефть, газ & СРП. -2003.-№2.

115. Суворовеч А. В. Особенности развития рынков капитала. // Деньги и кредиты. 2000, - №7.

116. Телегина Е.А. Геополитические и экономические интересы России в глобальном энергетическом пространстве//Энергия: экономика, техника, экология. 2001. - № 1. - С. 11-17.

117. Топливный рецидив синдрома приобретенного инвестиционного дефицита // Нефтегазовая вертикаль. 2005. - № 14.

118. Трушин А. Стабильность на нефтедолларах // Прямые инвестиции. 2005. № 10 (42). С. 22-27.

119. Фаминский И. П. Глобализация экономики и внешнеэкономические связи России. М.: Республика, 2004.

120. Фикрет А. Главные свершения впереди. // «CASPIAN ENERGY» -2001,-3(10).

121. Фильзенбаум В. Иностранные инвестиции в России. //Вопросы экономики. 2001. - №8.

122. Филатов В. Проблемы инвестиционной политики в индустриальной экономике переходного типа. // Вопросы экономики. 1994. - № 7.

123. Чернявский С. Экономическое сотрудничество России и Азербайджана в начале нового BeKa.//«CASPIAN ENERGY» 2001, - 3(10).

124. Чернявский С. Россия готова сотрудничать с Азербайджаном. // Международная жизнь. 2001. - №1.

125. Хулхачиев Б.В. Финансовый рынок России как механизм привлечения инвестиций // Финансы. 2005. - № 1. - С. 12-15.

126. Шамин С.Р. Роль иностранных инвестиций и формы их привлечения в экономику РФ. Организационно-экономические аспекты. // дисс. к.э.н.- М. 2002.

127. Шапран В. Нефтяные инвестиции в Россию или туманные перспективы // Рынок ценных бумаг. 2003. - № 16. - С. 26-30.

128. Ширяев В. На каспийской трубе сошлись политический пламень и экономический лед. // Новые известия, 23 октября 1998 г.

129. Шпаков В.А. Состояние и перспективы развития нефтегазодобычи в Азербайджане. // Проблемы экономики и управления нефтегазовым комплексом. 2005. -№6.

130. Шуркалин А.К. О перспективах привлечения иностранных инвестиций в НТК России. // Актуальные проблемы состояния и развития нефтегазового комплекса России: тез. Докл. 6-ой науч. Тех. Конф., -М., 2005.

131. Шуркалин А.К. Проектное финансирование как форма глобального инвестирования // Инвестиционные процессы в условиях глобализации / Под ред. проф. Колесова В.П., проф. Осьмовой М.Н. М.: Экономический факультет МГУ, ТЕИС, 2002.

132. Экономика стран Содружества Независимых Государств в I полугодии 2002 года. // Общество и экономика, 2002, №7, с. 172-191

133. Эксперт, 2000 г., № 1, № 3, № 8, №9.

134. Экономический обзор Азербайджана. ТАСИС, 1999, Июль-декабрь.

135. Экономическая энциклопедия /гл. ред. Л.И. Абалкин. М.: ОАО «Изд-во «Экономика», 1999.

136. Экспертный институт. Инвестиционный климат в России. // Вопросы экономики. 2006. - №5. - С.48-77.

137. Литература на английском языке:

138. Abbasov Ch. М. Azerbaijan's Investment Policy. // «Caspian», London, 1999.

139. Auty R. Resource Abundance and Economic Development: Improving the Performance of Resource Rich Countries. World Institute for Development Economics Research, Research for Action. Paper 1998, №44.

140. Black's law dictionary. West publishing company. St. Paul, 1999.

141. Corden W. Booming Sector and Dutch Disease Economics: Survey and Consolidation. Oxford Economic Papers, 1984, vol. 36.

142. Hl.Corden W. Booming Sector and Dutch Disease Economics: Survey and Consolidation. Development Economics, 1992, vol. 4.

143. Eastwood R., Venables A. The macroeconomic Implications of a Resourse Discovery in an Open Economy. the Economic Journal, June 1982.

144. Eastwood R.K. Macroeconomic Impacts of Energy Shocks. Oxford Economic Papers, New Series, July 1992, vol 44, № 3.

145. Ellman M. Natural Gas, restructuring and Re-Industrialization: The Dutch Experience of Economic Policy. In: Marker Т., Brailovsky V. (eds.). Oil or Industry? London, Academic Press, 1981.

146. Khalova G.O. Economik Reform in Turkmenistan: Issues and Challenges: SPF Tokyo, Japan 2000.

147. Kuralbayeva K., Kutan A., Wyzan M. Is Kazakhstan Vulnerable to the Dutch Disease? Center for European Integration Studies. Working Paper, 2001, № B-29.

148. Manzano O., Pigobon R. Resource Curce or Debt Overhang? : NBER Working Papers No 8390. July 2001.

149. Megginson W., Netter J. From State to Market: A Survey of Empirical Studies on Privatization // journal of Economic Literature. 2000. Vol. 39. № 2.

150. Milov V. Russian Energy Sector and its International Inflictions: Institute of Energy Policy Discussion Paper. March 2005.

151. Narrain A., Rabanal p., Byskov S. Prudential Issues in Less Developed Economies: IMF Working Paper WP / 03 // 98. October 2003.

152. PEL Market Services, (KBC) A division of Process Technology Ltd Tanker Freight Cost Report. Murmansk-Rotterdam 1995-2025. 2003, April.

153. Sanchs J., Warner A Natural Resources and Economic Development: The Curse of Natural Resources // European Economic Review. 2001. Vol. 45.

154. Wijbergen S. "The Dutch Disease": A Disease after all? the Economic Journal, March 1984, vol. 94.

155. Wijbergen S. optimal Capital Accumulation and Investment Allocation over Traded and Non-Traded Sectors in Oil Producing Countres. Development Research Center. World Bank, Washington, D.C., 1982, April.156.

156. Литература на азербайджанском языке:

157. Aliev G. A. Yeni neft strategiyasi. Baki, 2000.

158. Azadlyg, 17 may, 2000, № 88.

159. Азербайджан в цифрах. Baki: Azerbaycan Respublikasi Statistika Komitesi. 2000.

160. Ahmedov A., Gadjyev M. Azerbaycanin iqtisadiyyati. Baki: «Sada». 2004.160. «Yeni Musavat». 29 aprel, 1999, № 98.

161. Налоговый кодекс Азербайджанской Республики. Baki. 2003.

162. Основные показатели социальной экономики. 1994-2005 гг. // Azerbaycan Respublikasi Statistika Komitesi

163. Таможенный кодекс Азербайджанской Республики. Baki. 2003.