Особенности взаимосвязи ценовой и производственной динамики в транзитивной экономике тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.01, кандидат экономических наук Свиридов, Юрий Васильевич

• Свиридов, Юрий Васильевич
• кандидат экономических наук
• 2012

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Свиридов, Юрий Васильевич

Содержание

Введение

Глава 1. Сущность инфляции, ее формы и последствия

1.1. Теоретико-методологические подходы к исследованию инфляционных процессов и их взаимосвязи с производственной динамикой

1.2. Типология инфляции и ее последствия для национальной экономики в целом

Глава 2. Особенности инфляционных процессов в транзитивной экономике России

2.1 Взгляды современных отечественных экономистов на сущность инфляционных процессов, формы и динамику их проявления, взаимосвязь с другими микро- и макроэкономическими явлениями

2.2. Особенности ценовой динамики в российской транзитивной экономике

Глава 3. Количественные и качественные модели взаимосвязи ценовой и производственной динамики в транзитивной экономике России

3.1. Обобщенная модель коллективного поведения лиц, принимающих решения о ценах и объемах выпуска благ в российской обрабатывающей промышленности (на основе эконометрическихмоделей индекса цен и объемов производства)

3.2. Антиинфляционная политика на основе выявленных взаимосвязей макроэкономических величин

Заключение

Список литературы и источников

Приложения

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Особенности взаимосвязи ценовой и производственной динамики в транзитивной экономике»

-3 -Введение

Актуальность темы исследования. Одной из отличительных особенностей российской транзитивной экономики при переходе к рыночным методам распределения ресурсов явилось не только длительное и глубокое снижение валового внутреннего продукта, но и сохранявшийся продолжительный период высокий уровень инфляции. Накопленные к настоящему времени знания о факторах, влияющих на уровень инфляции, а также ее последствиях, как правило, подтверждают нежелательность ее высоких значений, составляющих десятки или сотни процентов в год. При этом слабо исследовано с приведением развернутой статистической аргументации влияние низких уровней инфляции на различные показатели экономического развития, прежде всего, на экономический рост. Для повышения прикладного значения экономической теории, необходимо иметь знание о взаимосвязи ценовой и производственной динамики не только на уровне национальной экономики в целом, но и для менее крупных агрегированных объектов исследования - на уровне отраслей, регионов и т.д. Изучение ценовой динамики любого агрегированного объекта должно опираться на уже накопленную совокупность знаний об инфляции, поскольку деятельность различных экономических субъектов, результаты которой и формируют агрегированные показатели экономического развития, происходит с большим или меньшим влиянием на ее других экономических субъектов, присутствующих в национальной экономике. Поэтому для изучения ценовой динамики объектов исследования различного уровня агрегирования представляет значительный теоретический интерес раскрытие форм, функций и особенностей инфляции в транзитивной экономике России. В силу неоднозначности понятий инфляции и экономического роста, сохраняющейся в научной литературе, требуется уточнение содержания данных категорий.

Для использования в прикладных целях выявленные взаимосвязи ценовой и производственной динамики необходимо иметь в виде обобщенных качественных моделей поведения лиц, принимающих решения, а не только в виде

эконометрических моделей, статистически доказывающих само их существование.

Знание о функциональных связях ценовой динамики крупных агрегированных экономических объектов, таких как отрасли и группы отраслей, может быть использовано для формирования антиинфляционной политики федеральных органов исполнительной власти.

Отраслевой выбор в настоящей работе был обусловлен следующими причинами: масштаб, диверсифицированность, степень технологического и организационного развития обрабатывающих отраслей промышленности оказывают значительное влияние на национальную безопасность, качество и экономический уровень общественного развития России в среднесрочной и долгосрочной перспективе.

Степень разработанности проблемы. К середине 20 века, причины возникновения инфляции получили обобщенное статическое описание в двух основных конкурирующих течениях экономической мысли - кейнсианстве и неоклассическом направлении. Признавая в целом монетарную природу возникновения и поддерживания инфляции, оба направления экономической теории оставляли более узким исследователям изучение конкретных, исторически и социально определенных особенностей ее протекания, многостороннего взаимодействия групп экономических субъектов, приводящих к распространению инфляции.

В результате, огромное количество научных работ, в которых изучаются инфляционные эффекты, являются узкопредметными, рассматривающих инфляционные процессы на уровне отдельных товарных рынков, отраслей, территориальных образований, социальных групп, и т.д. При этом проблематика взаимовлияния ценовой и производственной динамики в связи со сложностью адекватного для этих целей эконометрического инструментария незначительно представлена в трудах отечественных исследователей.

Исследованию проблем инфляции, в том числе ее влиянию на производственную динамику, посвятили свои работы следующие отечественные авторы:

B.Д. Андрианов, A.B. Аникин, В.К. Бурлачков, C.JI. Выгодский, Е.Т. Гурвич,

C.А. Далин, М.С. Драгилев, В.В. Ильяшенко, П.А. Кашутин, JI.H. Красавина, В.Т. Кротков, H.A. Макашева, М.Ш. Марьясин, Н.И. Мохов, P.A. Мусаев, А.Д. Некипелов, С.М. Никитин, A.A. Никифоров, В.Г. Ольшевский, Я.А. Певзнер, М.А. Пивоварова, В.Я. Пищик, И.Н. Платонова, A.A. Пономаренко, Е.В. Попов, A.C. Поршаков, Г.П. Солюс, И.А. Трахтенберг, A.B. Улкжаев, В.М. Усоскин, Г.Г. Фетисов, A.A. Хандруев, А.Ю. Чернов, В.Н. Шенаев, P.M. Энтов.

Наиболее известные зарубежные экономисты, изучавшие взаимосвязи инфляционных процессов с другими макро- и микроэкономическими явлениями: JI. Андерсен, О. Бланшар, К. Браннер, С. Вайнтрауб, К. Виксель, К. Карлсон, Дж.М. Кейнс, А. Лейонхуфвуд, Р. Лукас, А. Мелтцер, Г. Мэнкью, А. Оукен, Э. Прескотт, Д. Ромер, П. Самуэльсон, Т. Саржент, Р. Солоу, Д. Стиг-лиц, И. Фишер, С. Фишер, М. Фридман, Э. Хансен, Д. Хикс, К. Шапиро, Й.А. Шумпетер.

Большой объем работ носит преимущественно описательный характер, выявляющий качественные характеристики рассматриваемых явлений с некоторыми количественными комментариями, но без определения их количественной взаимосвязи с использованием динамических эконометрических моделей. До сих пор наиболее популярными математическими моделями, применяемыми экономистами, являются статические регрессионные модели для пар экономических показателей, что вполне объяснимо их центральным местом в читаемых базовых курсах эконометрики.

Цель и задачи исследования. Цель диссертационной работы состоит в раскрытии особенностей инфляции в транзитивной экономике России, на этой основе установления особенностей взаимосвязи ценовой и производственной динамики для российских обрабатывающих производств и разработке рекомендаций по антиинфляционной политике.

Достижение поставленной цели предполагает решение следующих задач: 1. Уточнение содержания базовых категорий: инфляции; экономического роста.

-62. Раскрытие форм, функций и особенностей инфляции в транзитивной экономике России.

3. Установление факторов, влияющих на объемы производства и рост цен в обрабатывающей промышленности, с последующим статистическим оцениванием наличия, либо отсутствия взаимного влияния ценовой и производственной динамики.

Построение обобщенной модели коллективного поведения лиц, принимающих решения по поводу объемов выпуска и цен в обрабатывающей промышленности России (на основе эконометрических моделей, описывающих взаимосвязь ценовой и производственной динамики, на уровне экономической агрегации, соответствующем разделу Б «Обрабатывающие производства» экономики России1).

4. Разработка рекомендаций по антиинфляционной политике для Правительства и Центрального Банка Российской Федерации.

Область исследования. 1. - общая экономическая теория, 1.2 - микроэкономическая теория: теория фирмы; теория общего экономического равновесия, 1.3 - макроэкономическая теория: теория экономического роста; теория инфляции, 1.4 - институциональная и эволюционная экономическая теория: теория переходной экономики и трансформации социально-экономических систем.

Объект исследования. Российская инфляция, взаимосвязь ценовой и производственной динамики в обрабатывающей промышленности в период экономического роста.

Предмет исследования. Содержание экономических отношений по поводу цен и объемов производства, возникающих у производителей благ, изучаемых на уровне агрегирования, соответствующем российской обрабатываю-

1 Определенном в соответствии с ОКВЭД - Общероссийским классификатором видов экономической деятельности: применяется в государственной системе сбора и обработки статистической информации с 2003г., в значительной степени повторяет аналогичный документ ЕС.

щей промышленности в целом1, с их поставщиками и покупателями.

Теоретическая и методологическая основа исследования. Теоретической базой послужили работы отечественных и зарубежных экономистов по направлениям исследований: общая экономическая теория; макроэкономика; микроэкономика; инфляционные процессы в экономике; система денежного обращения и ее регулирование; государственное регулирование экономики; теория экономического роста; теория фирмы; теория экономических колебаний и делового цикла.

Теоретической основой для выявления и описания качественных зависимостей, верификации и сопоставления вновь полученных количественных зависимостей и качественных выводов с уже имеющимися в рамках теории инфляционных процессов, послужили работы отечественных и иностранных авторов.

Методологической основой для планирования и проведения большой программы вычислительных экспериментов, построения эконометрических моделей, на основе которых было получено новое качественное и количественное теоретическое знание, послужили работы зарубежных авторов, небольшая часть научных результатов которых имеется в переводе на русский язык.

Также были использованы общенаучные методы: анализ, синтез, дедукция, индукция, системный подход, в том числе: сравнительный анализ; факторный анализ; статистические методы анализа, построения моделей, проверки гипотез, отбора, верификации, экстраполяции.

Информационная база исследования. Материалы и статистические данные Государственного Комитета по Статистике Российской Федерации, Центрального Банка РФ, Сбербанка России, Российских бирж - ММВБ и РТС, Петербургского экономического форума, Федеральной Резервной Системы США.

1 Раздел Б «Обрабатывающие производства» ОКВЭД, объединяет более 100 классов и несколько сот подклассов обрабатывающих производств. Полный перечень видов обрабатывающих производств (начальный уровень группировки по ОКВЭД) занимает более 30 машинописных страниц.

Наиболее существенные результаты, полученные автором и их научная новизна:

1. Уточнено содержание категорий и предложены определения: инфляции, экономического роста. Инфляция определена как распространяющиеся по национальной (в некоторых случаях, глобальной) экономике процессы повышения номинальных цен на широкие группы благ, вызывающие рост макроэкономических индексов цен, начинающиеся с увеличения номинальных цен на группу благ, имеющих частично однородные свойства, либо на отдельные блага.

Экономический рост определен как наличие возрастающего тренда реального (дефлированного) ВВП или ВЫП. Для применения данного определения должны быть нормативно установлены: метод расчета тренда, минимальный временной период наблюдения возрастания, а также быть доступны соответствующие дефляторы. В зависимости от выбора метода расчета и минимального периода наблюдения, возможно множество адекватных, но различных конкретизаций данного определения. Предложенное определение применимо и для отраслей, рынков, регионов, областей, городов, и т.д.

2. Раскрыты формы, функции и особенности инфляции в транзитивной экономике России.

Уточнена типология видов инфляции. Дополнительно введен следующий ее вид - гармонизирующая структурная инфляция, характерная для транзитивной экономики, сопровождающая переход от централизованной к либерализованной экономической системе с множеством центров принятия решений.

Установлена и статистически доказана основная закономерность инфляционной динамики для транзитивной экономики: при отсутствии избыточной эмиссии национальной валюты, являющейся единственным законным внутри-экономическим средством платежа, темпы роста инфляции пропорциональны суммарному влиянию темпов прироста реальной валовой добавленной стоимости по всем отраслям - производителям благ.

Доказано, что инфляция в транзитивной экономике при отсутствии избы-

точной эмиссии возрастает более умеренными темпами по сравнению с темпами суммарных структурных изменений (для которых, далее, уравнением (8-6), дано точное математическое определение).

Выдвинуто и обосновано предположение о существовании закономерности уменьшения инфляционных последствий с ростом технологичности.

Особенностью инфляции для российской транзитивной экономики периода экономического роста 2000-2008гг., является сочетание порождающих ее факторов (влияние каждого из которых доказывается):

• эмиссии в силу обязательности продажи валютной выручки экспортерами в условиях долгосрочного положительного сальдо торгового баланса;

• монотонного с небольшими колебаниями постоянного роста кредитного мультипликатора;

• ускорения оборачиваемости средних остатков денежных средств кредитных организаций по корреспондентским счетам в Банке России, сокращения средних сроков совершения расчетных операций;

• импорта долларовой инфляции;

• предоставления нерезидентами российскому небанковскому сектору ссуд и займов, товарных кредитов, возможности приобретения инвестиционных товаров в лизинг;

• долгосрочного роста цен на рынке недвижимости, который в период экономического роста 1999-2008гг. стал площадкой для спекулятивных операций «на повышение», что дополнительно привлекало значительные объемы средств нерезидентов;

• массового прихода на отечественные финансовые, в т.ч. фондовые рынки зарубежных инвесторов и спекулянтов.

3. Установлены факторы, влияющие на объемы производства и рост цен в обрабатывающей промышленности. Доказано наличие взаимного влияния ценовой и производственной динамики.

Для обрабатывающей промышленности, статистически доказано: в число факторов, влияющих на объемы производства, входит прирост индекса цен; в

число инфляционных факторов, определяющих прирост индекса цен, входит прирост объемов производства. Тем самым, доказано и количественно описано взаимное влияние ценовой и производственной динамики на уровне агрегирования, соответствующем российской обрабатывающей промышленности в целом.

Построена обобщенная модель коллективного поведения лиц, принимающих решения по поводу объемов выпуска и цен в обрабатывающей промышленности России (на основе динамических эконометрических АБЬ-моделей, описывающих взаимосвязь темпов роста объемов производства и цен для российских обрабатывающих производств).

4. Разработаны рекомендации по проведению антиинфляционной политики управления курсом российского рубля с учетом стадий делового цикла: для периода после формирования устойчивого тренда экономического роста; для периода после (предполагаемой) середины экономического роста до первых признаков надвигающегося кризиса; непосредственно для предкризисного периода.

Теоретическая и практическая значимость исследования. Результаты проведенных исследований вносят определенный вклад в теорию инфляционных взаимодействий, поскольку:

• уточнено содержание категорий инфляции, экономического роста;

• рассматривается несколько динамических инфляционных эффектов, ранее не описанных в литературе;

• обнаружена и изучена наиболее общая взаимосвязь между структурными изменениями и инфляцией - основная закономерность инфляционной динамики для транзитивной экономики;

• для наиболее важных отраслей российской экономики построены и успешно идентифицированы многофакторные динамические модели с распределенными лагами, позволившие сделать ряд выводов качественного характера;

• доказана, качественно и количественно описана краткосрочная ненейтральность денег применительно к обрабатывающим отраслям России;

• показана ограниченность и неприменимость ряда теоретических положений неоклассической, «новой классической», монетаристской ветвей экономической теории по отношению к современной российской экономике;

• описан ряд ограничений, выполнение которых требуется для успешного эконометрического моделирования на макроэкономическом уровне.

Практическая значимость исследования определяется качественной и количественной конкретизацией факторов, влияющих на темпы роста объемов производства и цен в обрабатывающих отраслях России. Это позволяет планировать и проводить промышленную и общую экономическую политику, опираясь на знание реально существующих в российской экономике закономерностей с учетом длительности и запаздывающего влияния для различных факторов.

На основе выполненных исследований, разработаны рекомендации по проведению антиинфляционной политики управления курсом национальной валюты, учитывающие ряд специфических российских реалий.

Апробация результатов исследования. Результаты, полученные при выполнении настоящей работы докладывались, обсуждались и получили положительную оценку: на XXVI Международной научно-практической конференции «Социально-экономическое развитие России в нестабильном мире: национальные, региональные и корпоративные особенности (г.Челябинск, 2009г.); на Региональной научно-практической конференции «Исследование проблем и процессов социально-экономического развития региона в современных условиях (г.Челябинск, 2009г.).

Публикации. По теме диссертации опубликовано 5 печатных работ, выполненных автором, общим объемом 1,92 п.л.

Структура и объем работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, включающих в себя 6 подразделов, заключения, списка литературы и источников, приложений. Работа содержит 139 страниц основного текста, 2 таблицы, 25 рисунков, 3 приложения. Список использованной литературы и источников составляет 101 наименование, из них 45 - на английском языке.

Заключение диссертации по теме «Экономическая теория», Свиридов, Юрий Васильевич

Выводы из моделей (9) и (10) по М2 косвенно свидетельствуют в пользу инерционной теории инфляции, в рамках которой экономические субъекты, в своих производственных планах не принимают во внимание номинальный рост цен с постоянной скоростью, и по мере возможностей, складывающихся на «своих» рынках сбыта, также индексируют свои цены с примерно постоянным приростом.

Результаты ((10) и Таблица 2) эконометрического моделирования индекса цен раздела Б являются выразительным подтверждением теории инфляции издержек: отечественная обрабатывающая промышленность, создающая, в основном, торгуемые блага, испытывает острую конкуренцию с иностранными производителями и увеличивает отпускные цены, главным образом, из-за давления растущих издержек производства.

Менеджеры в обрабатывающей промышленности увеличивают отпускные цены в случаях: - Прироста цен на топливно-энергетические ресурсы в текущем и предыдущем месяце.

- Прироста цен на транспортные услуги, но делают это с задержкой, в среднем, через 5 месяцев.

Влияние других факторов имеет более сложный характер:

- Увеличение собственного объема производства с задержкой в 4 месяца является слабым понижающим фактором для собственных отпускных цен. На основе анализа предыдущего квартала, в случае роста продаж, менеджеры принимают решения о меньшем увеличении цен, возможно, вследствие экономии на масштабах, либо, чтобы дополнительно стимулировать сбыт.

- Увеличение скорости прироста цен в добывающей промышленности (кроме топливно-энергетической) оказывает, с задержкой в 4 месяца, повышающее воздействие на уровень собственных цен. Вероятнее всего, этот фактор свидетельствует об улучшении конъюнктуры горнорудной промышленности и росте объема заказов на оборудование, что облегчает менеджерам в обрабатывающей промышленности поднятие собственных цен.

- Рост объемов добычи топливно-энергетических ресурсов оказывает слабое понижающее воздействие на рост цен раздела Б с задержкой в 5 месяцев.

- На уровень цен раздела Б оказывает повышающее воздействие увеличение скорости прироста денежной массы, с задержкой в 9-10 месяцев.

Структура лагов моделей (9) и (10) позволяет предположить, что в среднем, полный производственный цикл предприятия обрабатывающей промышленности составляет 4-5 месяцев.

Таким образом, для современного состояния российской экономики и применительно к обрабатывающим отраслям в целом, доказана краткосрочная не-нейтральность денег: увеличение скорости прироста денежной массы сначала вызывает, с двухмесячной задержкой, кратковременный прирост объемов собственного производства, а затем, с задержкой около 9-10 месяцев, увеличение собственных цен.

Домашние хозяйства» характеризуются быстрой реакцией, но недостаточно хорошим аналитическим сопровождением принятия решений, в силу чего непропорционально велика роль инерционных ожиданий. Корпоративный сектор, в силу масштаба хозяйственной деятельности, реагирует в несколько раз медленнее, но реакция объясняется, в основном, причинами объективного характера: инфляцией издержек и изменением экономической активности потенциальных заказчиков. Вывод, полученный для сектора домашних хозяйств, служит серьезным контраргументом против любых построений в пользу существования рынков с совершенной конкуренцией, в частности, «рациональных ожиданий» «новых классиков».

4. Разработаны рекомендации по проведению антиинфляционной политики управления курсом российского рубля

На основе построенных количественных и качественных моделей, разработаны рекомендации по проведению антиинфляционной политики управления курсом национальной валюты с учетом стадий делового цикла: для периода после формирования устойчивого тренда экономического роста; для периода после (предполагаемой) середины экономического роста до первых признаков надвигающегося кризиса; непосредственно для предкризисного периода.

Заключение

На основе проведенных исследований, автором получены следующие результаты:

1. Уточнено содержание категорий и предложены определения: инфляции, экономического роста.

Предложено определение инфляции как развивающегося во времени процесса с различными стадиями формирования: инфляция - это распространяющиеся по национальной (в некоторых случаях, глобальной) экономике процессы повышения номинальных цен на широкие группы благ, вызывающие рост макроэкономических индексов цен, начинающиеся с увеличения номинальных цен на группу благ, имеющих частично однородные свойства, либо на отдельные блага.

Экономический рост для экономики в целом определяется как наличие возрастающего тренда реального (фактически, дефлированного) ВВП, либо ВНП. В зависимости от методики расчета тренда по исходному, несглаженному динамическому ряду ВВП или ВНП, возможно множество адекватных, но несовпадающих количественных конкретизаций данного явления. Также нормативно должен быть установлен минимальный период, на котором должен наблюдаться трендовый рост. Если продолжительность роста меньше пороговой величины, то его можно классифицировать как конъюнктурный всплеск. Данное определение также является определением средне- и долгосрочного экономического роста, но не только в масштабах всей экономики, а также и на более низких уровнях отраслевой и/или географической агрегации: для групп отраслей, отраслей, рынков, регионов, областей, городов, и т.д. Для его фактической применимости, для изучаемых номинальных показателей роста должны быть доступны соответствующие дефляторы.

2. Раскрыты формы, функции и особенности инфляции в транзитивной экономике России.

Помимо описанных другими авторами разновидностей инфляционных процессов, дополнительно выделен следующий ее вид - гармонизирующая структурная инфляция - рост номинальных цен, порождающий процесс изменения количественной и качественной структуры производительных сил, вызывающий изменение соотношения объемов производства и реальных цен на все блага таким образом, что экономика в целом движется к состоянию общего равновесия второго рода (т.е. когда не достигается точка статического общего равновесия по Вальрасу, а происходят колебания вокруг этой точки, в свою очередь, нестационарной). Статистически доказано, что Россия претерпела в 90-х годах 20в. именно гармонизирующую структурную инфляцию.

Выявлена и статистически доказана основная закономерность инфляционной динамики для транзитивной экономики: при отсутствии избыточной эмиссии национальной валюты, являющейся единственным законным внутриэкономическим средством платежа, темпы роста инфляции пропорциональны суммарному влиянию темпов прироста реальной валовой добавленной стоимости по всем отраслям — производителям благ. Предложены две эконометрические модели (7) и (8), конкретизирующие и с высокой точностью доказывающие эту взаимосвязь.

Доказано, что инфляция в транзитивной экономике, при отсутствии избыточной эмиссии, возрастает более умеренными темпами по сравнению с темпами суммарных структурных изменений (для которых уравнением (8-б) дано точное математическое определение).

Выдвинуто и обосновано предположение о существовании закономерности уменьшения инфляционных последствий с ростом технологичности: чем выше уровень переработки исходных сырьевых ресурсов и выше доля добавленной, благодаря наукоемкости и применению высококвалифицированного труда, стоимости, тем меньшее влияние оказывает удорожание данного блага на уровень инфляции. Приведены аргументы, доказывающие существование такого явления.

При иллюстрации отрицательных свойств инфляции, на примере России статистически доказано, что инфляция:

• снижает реальные доходы экономических субъектов, особенно тех, у которых они фиксированы в номинальном выражении;

• усиливает социальное неравенство, поскольку наименее обеспеченные слои населения нередко получают фиксированный номинальный доход,

• снижает внутренний спрос на блага для конечного потребления;

• обесценивает кассовые остатки, финансовые активы (с фиксированной номинальной стоимостью и/или доходностью) и сбережения в номинальных денежных единицах, что приводит к уменьшению покупательной способности денежной массы (определяемой соответствующим образом, с учетом указанных активов), часть которой используется для инвестиционных целей;

• примерно с годовым лагом, снижает инвестиционную активность;

• может «импортироваться», если во внешнеэкономических расчетах используется обесценивающаяся валюта других стран, а национальная валюта имеет слабо волатильный по отношению к ней курс;

• в условиях устойчивого положительного сальдо трансграничного движения капитала, может вызываться чрезмерной эмиссией национальной валюты, проводимой для предотвращения «избыточного» укрепления ее обменных курсов по отношению к валютам других стран. В таких условиях, в наибольшей степени дорожают неторгуемые блага.

При рассмотрении экономики как динамической системы, а не набора сопоставляемых статических состояний, были выявлены и описаны следующие положительные динамические инфляционные эффекты:

• инфляционного структурного выравнивания производительных сил -движения к общему равновесию второго рода, вызванному взаимодействием гармонизирующей структурной инфляции и производственной динамики по всем отраслям. Является дополнительным ускорителем и катализатором процесса модернизации производительных сил;

• временной инфляционной демаргинализации бизнесов: сохранения номинальной положительной рентабельности из-за разной инфляционной динамики цен производимых благ и используемых производственных факторов;

• динамического аннулирования инфляции: совместный рост как издержек, так и собственных цен продаж, при условии, что средний темп роста собственных цен не отстает от среднего темпа роста суммарных издержек, приводит к тому, что бизнес может не терять рентабельность, в том числе удельную (на единицу производимого блага), а значит, у собственников не будет инфляционных причин стремиться уменьшать производство. Показана ограниченность применимости понятий инфляции спроса и предложения к современной экономике России и промышленно развитых стран. Отчасти это происходит по причине высокой сложности бизнес-процессов даже для относительно небольших бизнесов, фактической невозможности точного финансового моделирования полных маржинальных затрат. Это может порождать различные явления снижения общей эффективности бизнеса, такие, как описанная автором настоящей работы институциональная ловушка «неполная управляемость при увеличении сложности», следствием которой будет замедленное появление инфляции издержек, уменьшение устойчивости экономики перед лицом экономических шоков.

Для российской экономики периода экономического роста 2000-2008гг., обосновано влияние на величину инфляции следующих факторов:

• эмиссии в силу обязательности продажи валютной выручки экспортерами в условиях долгосрочного положительного сальдо торгового баланса;

• почти монотонного, с небольшими колебаниями, постоянного роста кредитного мультипликатора;

• ускорения оборачиваемости средних остатков денежных средств кредитных организаций по корреспондентским счетам в Банке России, сокращения средних сроков совершения расчетных операций;

• импорта долларовой инфляции;

• предоставления нерезидентами российскому небанковскому сектору ссуд и займов, товарных кредитов, возможности приобретения инвестиционных товаров в лизинг;

• долгосрочного роста цен на рынке недвижимости, который сделал его в период экономического роста 1999-2008гг. площадкой для спекулятивных операций «на повышение», что дополнительно привлекало значительные объемы средств нерезидентов;

• массового прихода на отечественные финансовые, в т.ч. фондовые рынки зарубежных инвесторов и спекулянтов;

• не афишируемого присутствия монополий и олигополий на множестве различных рынков благ;

• дефицита квалифицированных работников;

• высокого уровня коррупции.

Введен следующий критерий разграничения объектов по принадлежности к области макро- или микроэкономических исследований. Если объект исследования является агрегатным показателем, отражающим динамику на невзаимосвязанных рынках благ, то его следует отнести к макроэкономическим объектам.

3. Установлены факторы, влияющие на объемы производства и рост цен в обрабатывающей промышленности. Доказано наличие взаимного влияния ценовой и производственной динамики. Построена обобщенная модель коллективного поведения лиц, принимающих решения по поводу объемов выпуска и цен в обрабатывающей промышленности России.

На основе эконометрических моделей (9) и (10), получены выводы в виде обобщенной модели коллективного поведения лиц, принимающих решения об объемах выпуска товаров, работ, услуг по обрабатывающей промышленности в целом:

• Для менеджеров, при определении целесообразности увеличения текущих производственных планов, важны уже имевшие место в течение последних 8 месяцев приросты объема производства, причем, учитывая, что значимость приростов выпуска в более ранние месяцы не является монотонно убывающей, часть менеджеров анализирует статистику своего выпуска в квартальном разрезе, и при этом принимается во внимание сезонность. Влияние динамики приростов выпуска в более ранние месяцы статистически незначительно. Чем выше были приросты объема производства в предыдущие месяцы, тем ниже будет запланирован прирост объема производства в текущем месяце. Наиболее «понижающее» влияние на решения менеджеров оказывают приросты объема производства, имевшие место 3-5 месяцев назад. Влияние приростов объема производства, имевших место более 8 месяцев назад, статистически не подтверждается. Такая производственная политика позволяет предполагать, что она ориентирована, прежде всего, на выравнивание запасов готовой продукции.

• Менеджеры, как правило, снижают текущие месячные планы выпуска, если цены на собственную товарную продукцию в текущем месяце возрастают, но влияние прироста цен в более ранние месяцы не выявляется, отсутствует «длинная память» на ценовую динамику за последние несколько периодов. Это косвенно может свидетельствовать о недостаточно высоком уровне аналитического сопровождения при принятии решений на большинстве российских обрабатывающих предприятий.

• Менеджеры увеличивают текущие планы выпуска при положительных приростах объема продаж по разделу Б в текущем и предыдущем месяцах (но не в более ранние периоды), причем влияние прироста в текущем месяце существенно превосходит влияние прироста в предыдущем месяце. Данная закономерность демонстрирует эффект быстрого увеличения производства как реакцию на улучшение общеэкономической конъюнктуры.

• Менеджеры активно увеличивают портфели заказов при улучшении конъюнктуры для сырьевых отраслей: увеличивают прирост текущего объема производства по разделу Б приросты продаж в текущем месяце по подразделу СВ «Добыча полезных ископаемых, кроме топливно-энергетических», а также по подразделу СА «Добыча топливно-энергетических полезных ископаемых», имевшие место в предыдущем месяце. Коэффициент для СВ превосходит более, чем в 5 раз коэффициент для СА, что подтверждает более «короткую» и тесную взаимосвязь отечественных обрабатывающих производств, предположительно, прежде всего, металлургов, с горнорудной промышленностью, чем с топливным разделом экономики, работающим с широким применением импортного оборудования и, прежде всего, на экспорт.

• На текущий объем производства влияет скорость прироста М2, с лагом в 2 месяца.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Свиридов, Юрий Васильевич, 2012 год

Список литературы и источников

1. Андрианов В.Д. Инфляция и инструменты ее регулирования // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

2. Блауг М. Экономическая мысль в ретроспективе. Пер. с англ., 4-е изд. М.: «Дело, Лтд», 1994. 720 с.

3. Бурлачков В. К. Денежная теория и динамичная экономика: выводы для России. М.: Эдиториал УРСС, 2003. 352с.

4. Бурлачков В. К. Инфляция в России: общее и особенное // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

5. Гамза В.А. Инфляция в России: замкнутый круг // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

6. Годовой отчет Центрального банка Российской Федерации за 2010 год. URL:http://www.cbr.ru/publ/main.asp?Prtid=:God

7. Гурвич Е. Бюджетная и монетарная политика в условиях нестабильной внешней конъюнктуры // Вопросы экономики. №3, 2006.

8. Гэлбрейт Дж. Экономические теории и цели общества. М.: Прогресс, 1976. 408с.

9. Доклад о конкурентоспособности России 2011. Совместный документ Сбербанка России и Strategy Partners Group. Представлен 17 июня 2011г. на Петербургском международном экономическом форуме. Официальный сайт Сбербанка России. URL:http://www.sbrf.ru/common/img/uploaded/pmf2011 /Report 3 .pdf

Ю.Ильяшенко B.B. Инфляция: проблемы теории и практики. Екатеринбург: Изд-во Урал. гос. экон. ун-та, 2002. 200с.

П.Ильяшенко B.B. Макроэкономические и микроэкономические аспекты инфляции в трансформируемой экономике России. Екатеринбург: Изд-во Урал, гос. экон. ун-та, 2006. 207с.

12.Кейнс Дж. М. Общая теория занятости, процента и денег. М..: Прогресс, 1978. 340с.

13.Красавина JI.H. Обзор выступлений на дискуссии // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

14.Красавина Л.Н., Пищик В.Я. Регулирование инфляции: мировой опыт и российская практика. М.: Финансы и статистика, 2009. 280с.

15. Круглый стол Сбербанка России «Конкурентоспособная Россия: миссия (не)выполнима?» на Петербургском международном экономическом форуме. Официальный сайт Сбербанка России. URL :http ://www. sbrf.ru/moscow/ru/press_center/pmf2011 /video2/

16.Маршалл А. Принципы экономической науки. В трех томах. М.: Прогресс, 1993. 1080с.

17.Марьясин М.Ш. Базовая инфляция в российской экономике // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

18.Международная инвестиционная позиция Российской Федерации в 20012011 гг.: иностранные активы и обязательства на начало года. Официальный сайт Центрального Банка Российской Федерации. URL:http://www.cbr.ru/statistics/print.aspx?file=credit statistics/iip rf,htm&pid= svs&sid^mip

19.Милль Дж. Ст. Основания политической экономии с некоторыми применениями к общественной философии / Милль Джон Стюарт; пер. с последнего англ. изд. Остроградской Е. И.; под ред. О. И. Остроградского; ЮжноРусское Книгоиздательство Ф. А. Иогансона. Киев: Харьков: Тип. И. И. Чо-колова, 1896. 866 с. Милль Д. С. Основы политической экономии: Пер. с

англ. / А.Г. Милейковский (общ.ред.), А.Г. Милейковский (авт. предисл.), Ю.Б. Кочеврин (авт. предисл.). М.: Прогресс, 1980. 496с.

20.Мусаев P.A. Макроэкономические условия экономического роста в условиях инфляции // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

21.Наиболее важные дела ФАС России в 2004-2011гг. Официальный сайт Федеральной Антимонопольной службы России. URL:http://www.fas. gov.ru/press-center/materials-for-press/

22.Некипелов А.Д. Экономический рост и инфляция: основные теоретические подходы к проблеме. // Экономическая наука современной России. 1998. -№3. - с.12-31.

23.Никифоров A.A. Макроэкономика: научные школы, концепции, экономическая политика / A.A. Никифоров, О.Н. Антипина, H.A. Миклашевская; под общ. ред. д-ра экон. наук, проф.А.В. Сидоровича. М.: Издательство «Дело и Сервис», 2008. 534 с.

24.Носко В.П. Эконометрика. Введение в регрессионный анализ временных рядов. Москва, 2002. 254 с.

25.0 численности и потребности организаций в работниках по профессиональным группам на 31 октября 2008 года. Федеральная служба государственной статистики РФ. URL:http://www.gks.ru/free doc/2009/potrorg/potrorg08.htm

26.Объем торгов по месяцам. Биржа РТС. URL:http://www.rts.ru/a2403

27.Ольшевский В. Теория инфляции в России: исторический аспект // Вопросы экономики. №1, 2006.

28.Пивоварова М.А. Взаимосвязь экономического роста и инфляции // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

29.Платежная система России. Официальный сайт Центрального Банка Российской Федерации. URL:http://www.cbr.ru/analYtics/print.asp?file=pavment sys.html

30.Платонова И.Н. Влияние валютного курса на инфляцию в России // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

31.Попов Е.В., Симонова B.JI. Оппортунизм экономических агентов. Екатеринбург: ИЭ УрО РАН, 2007. 186с.

32.Попов Е.В. Эволюция институтов миниэкономики / Е.В.Попов; [отв. ред. А.В.Некипелов]; Институт экономики УрО РАН. М.: Наука, 2007. 542с.

33.Поршаков А., Пономаренко А. Проблемы идентификации и моделирования взаимосвязи монетарного фактора и инфляции в российской экономике // Вопросы экономики. №7, 2009.

34.Риккардо Д. Начала политической экономии и налогового обложения // Антология экономической классики. В 2-х т. т.1. М.: МП «Эконов», 1993. 475 с.

35.Российский статистический ежегодник. 2010. Стат.сб. / М.: Росстат., 2010. 813с.

36.Сессия «Инфраструктура развивающихся регионов: где взять деньги». Официальный сайт Петербургского международного экономического форума. URL:http://www.forumspb.com/upload/summary/summary 205 ru.pdf

37.Сессия «Предпринимательский климат для малого бизнеса: индекс опоры 2010—2011». Официальный сайт Петербургского международного экономического форума. URL:http://www.forumspb.com/upload/summary/summary 256 ru.pdf

38.Слуцкий Е.Е. Экономические и статистические произведения: Избранное. М.: Эксмо, 2010. 1152с.

39.Смит А. Исследование о природе и причинах богатства народов // Антология экономической классики. В 2-х т. т.1. М.: МП «Эконов», 1993. 475 с.

40.Статистика внешнего сектора. Официальный сайт Центрального Банка Российской Федерации. URL:http://www.cbr.ru/statistics/?Prtid=svs

41.Статистика по денежно-кредитной сфере. Центральный Банк Российской Федерации. URL:http://www.cbr.ru/statistics/credit statistics/

42.Суслов В .И., Ибрагимов Н.М., Талышева Л.П., Цыплаков А.А. Эконометрия. Учебное пособие. Новосибирск: Издательство СО РАН, 2005. 744 с.

43.Тарасевич JI.C., Гребенников П.И., Леусский А.И. Макроэкономика. 6-е изд., испр. и доп. М.: Высшее образование, 2007. 654 с.

44.Торнтон, Г. Исследование природы и действия бумажного кредита в Великобритании. / Истоки: Экономика в контексте истории и культуры. М.: ИД ГУ-ВШЭ, 2004. 250 с.

45.Улюкаев А.В. Инфляция и задачи банка России // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

46.Условия предоставления капитала для маржинальных сделок. Брокерский дом «Открытие». URL:http ://www.open-broker.ru/ru/ services/mar gin-lending/credit-terms/

47.Фалалеев, M. Чистка мундиров. Рашид Нургалиев: Неприкасаемых чиновников-коррупционеров больше не будет // Российская газета. Федеральный выпуск №4771. 14.10.2008г.

48.Фетисов Г.Г. Инфляция, рост цен и экономическое развитие России // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

49.Финансы России. Сборники за 2002, 2004, 2006, 2008, 2010 годы. Издание Федеральной службы государственной статистики РФ.

URL:http://www.gks.ru/wps/wcm/connect/rosstat/rosstatsite/main/publishing/cata

log/statisticCollections/doc 1138717651859

50.Хайнман Д.Н. Современная микроэкономика: анализ и применение. В 2-х т. ТII. Пер с англ. М.: Финансы и статистика, 1992. 384с.

51.Харрис JI. Денежная теория. М.: Прогресс, 1990. 750с.

52.Центральная База Статистических Данных Федеральной службы государственной статистики РФ URL: http: //www. glcs.ru/dbscripts/Cbsd/DBInet. с gi# 1

53.Чернов А.Ю. Проблемы регулирования финансовых факторов инфляции в России // Инфляция и экономический рост: теория и практика. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и Статистика, 2007. 288с.

54.Число выявленных административных правонарушений (по 2005 год включительно). Центральная База Статистических Данных Федеральной службы государственной статистики РФ.

URL:http://www.gks.ru/dbscripts/Cbsd/DBInet.cgi?pl=2366001

55.Шумпетер, Й.А. Теория экономического развития. М.; Прогресс, 1983. 153с.

56.Экономическая теория / Под ред. Дж. Итуэлла, М. Милгейта, П. Ньюмена: Пер. с англ. / Науч. ред. чл.-корр. РАН B.C. Автономов. М.: ИНФРА-М, 2004. 931 с.

57.Andersen L.C., Carlson К.М. A Monetarist Model for Economic Stabilization // Federal Reserve Bank of St. Louis Review. Vol. 52. April, 1970. p.7-25.

58.Ball L., Romer D. Real Rigidities and Nonneutrality of Money. Chicago: University of Chicago Press, 1997. 257p.

59.Blanchard O.J., Summers L.H. Hysteresis in Unemployment / New Keynesian Economics. Editors: G. Mankiw, D.Romer. Massachusetts: The MIT Press, 1991.

60.Вгаппег, К., Meltzer A.H. Money, Debt and Economic Activity // Journal of Political Economy. Vol.80. September / October, 1972.

61.Cantillon, R. Essai sur la nature du commerce en general. P., 1952. 320 p.

62.Domar, E. Expansion and Employment // American Economic Review. 1947. Vol.37.

63.Fhillips, A. The Relation Between Unemployment and the Rate of Change of Money Wage Rate in the United Kingdom, 1862-1957//Ecomonica. 1958. Vol 25, № 100.

64.Fisher, I. The Purchasing Power of Money. N.Y.: McMillan, 1911.

65.Fisher, S. On Activist Monetary Policy with Rational Expectations / Rational expectations and economic policy. Editor: S. Fisher. Chicago: The University of Chicago Press, 1981. 302p.

66.Friedman, M. A Monetary Theory of Nominal Income // Journal of Political Economy. Vol.79. 1971. February.

67.Friedman, M. The Lag in Effect of Monetary Policy // Journal of Political Economy. Vol.69. October, 1961.

68.Friedman M., Schwartz A.J. A Monetary History of the United States, 1867-1960. Princeton: Princeton University Press, 1963. 1430p.

69.Friedman, Milton. The Methodology of Positive Economics / Essays in Positive Economics. Chicago: Univ. of Chicago Press, 1953. pp. 3-16, 30-43.

70.Greene, W.H. Econometric Analysis. 5th ed. Prentice-Hall, 2003. 1026 p.

71.Gross Federal Debt (FYGFD). Economic Research from the Federal Reserve Bank of St. Louis. URL:http://research.stlouisfed.org/fred2/series/FYGFD/downloaddata?cid=5

72.Gross National Product: Implicit Price Deflator (GNPDEF). Economic Research from the Federal Reserve Bank of St. Louis URL:http://alfred.stlouisfed.org/series/downloaddata?seid=GNPDEF&cid=21

73.Hall, R.E. Stochastic Implications of the Life-Cycle Permanent Income Hypothesis: Theory and Evidence // Journal of Political Economy. Vol.86. 1978. April.

74.Hansen, A. Monetary Theory and Fiscal Policy. New-York: McGraw-Hill, 1949. 420p.

75.Harrod, R. An Essay in Dynamic Theory // Economic Journal. 1939. Vol.100.

76.Hicks, J.R. Contribution to the Theory of the Trade Cycle. Oxford: Oxford University Press, 1950. 372p.

77.Hicks, J.R. Mr. Keynes and the "Classics". A Suggested Interpretation. Economet-rica, Vol. 5, No. 2. Apr., 1937, pp. 147-159.

78.Humphery Th. M. A Monetary Model of the Inflationary Process // Federal Reserve Bank of Richmond Economic Review. Vol. 61. November / December, 1975. p.13-23.

79.Lucas R., Prescott E.C. Investment under Uncertainty // Econometrica. Sept.., 1981.

80.Lucas R., Rapping L. Real Wages, Employment and Inflation // Journal of Political Economy. Sept.., 1969.

81.Lucas R.E. Model of Business Cycles. Oxford, 1987. 715 p.

82.Lucas R.E. Studies in Business Cycle Theory. Oxford, 1981. 304 p.

83.Lucas R.E., Rapping L. Expectations and Neutrality of Money // Journal of Economic Theory. April, 1972.

84.Ml Money Multiplier (MULT). Economic Research from the Federal Reserve Bank of St. Louis. URL:http://research.stlouisfed.org/fred2/series/MULT/downloaddata?cid=25

85.Ml Money Stock (Ml). Economic Research from the Federal Reserve Bank of St. Louis. URL:http://alfred.stlouisfed.org/series/downloaddata?seid:=::Ml&cid:::::25

86.Mankiw G. Macroeconomics. 5th edition. Massachusetts: The MIT Press, 2002. 462p.

87.Mankiw G.N. Small Menu Costs and Large Business Cycles: a Macroeconomic Model of Monopoly // Quarterly Journal of Economics. Vol. 100. May, 1985.

88.0kun A.M. Efficient Disinflationary Policies // American Economic Review. Vol.68. June, 1978. p.348-352.

89.Rational Expectations and Econometric Practice / Lucas R.E., Sargent T.J. editors. Volume 1, 2. Minneapolis: The University of Minnesota Press, 1981. 704 p.

90.Rational Expectations and Economic Policy / Fischer, S. editor. Chicago: The University of Chicago Press, 1980. 293p.

91.Rudd J., Whelan K.. New tests of the New Keynesian Phillips curve // Journal of Monetary Economics. 2005. Vol.52. №6.

92.Samuelson P.A. Interaction Between the Multiplier Analysis and the Principle of

Acceleration // Review of Economics and Statistics. Vol.21. 1939. 93.Sargent T.J. A Classical Macroeconometric Model for the United States// Journal of Political Economy. Vol.84. April, 1976.

94. Sargent T.J. Rational Expectations, the Real Rate of Interest and the «Natural» Rate of Unemployment // Brookings Papers on Economic Activity. 1973. №2.

95.Shapiro C., Stiglits J. Equilibrium Unemployment as a Worker Discipline Device // The American Economic Review. Vol.74. June, 1984.

96.St. Louis Adjusted Monetary Base (AMBNS). Economic Research from the Federal Reserve Bank of St. Louis. URL:http://research.stlouisfed.org/fred2/series/AMBNS/downloaddata?cid=124

97. Studies in the Quantity Theory of Money / Editor: M. Friedman. Chicago: University of Chicago Press, 1956. 170p.

98.Trade Balance: Goods, Balance of Payments Basis (BOPGTB). Economic Research from the Federal Reserve Bank of St. Louis. URL:http://research.stlouisfed.org/fred2/series/BOPGTB/downloaddata?cid=125

99.Watkins M. H. A Staple Theory of Economic Growth // Canadian Journal of Economics and Political Science. Vol. 29. May, 1963.

100. Wheelock, David C. The Monetary Base and Bank Lending / Federal Reserve Bank of St. Louis Economic Synopses. No. 24. September, 2010.

101. Wicksell, K. Interest and Prices. A study of the causes regulating the value of money. Transl. by R. F. Kahn. New York: Sentry Press, 1936. 239p.