Организационно-методические основы управления процессом привлечения активов негосударственных пенсионных фондов в развитие рыбной промышленности: На примере Приморского края тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Панова, Ирина Владимировна

• Панова, Ирина Владимировна
• кандидат экономических наук
• 2006

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Панова, Ирина Владимировна

ВВЕДЕНИЕ.

глава 1. научные основы управления инвестиционным потенциалом промышленности, сформированным на базе негосударственных пенсионных фондов.

1.1. Экономические предпосылки развития негосударственных пенсионных фондов как составляющей инвестиционного потенциала государства.

1.2. Методические подходы к созданию системы трансформации активов негосударственных пенсионных фондов в развитие промышленного производства.

1.3. Тенденции формирования нормативно - законодательной базы негосударственных пенсионных фондов.

глава 2. оценка потребностей отраслей промышленности в инвестиционных ресурсах, формирующихся с участием 66 активов негосударственных пенсионных фондов.

2.1. Анализ инвестирования отраслей национальной экономики с использованием активов негосударственных пенсионных фондов.

2.2. Оценка потребностей в инвестициях рыбохозяйственных предприятий Приморского края.

2.3. Методические подходы к исследованию рынка дополнительного пенсионного обеспечения как основы формирования эффективных институциональных инвесторов.

глава 3. совершенствование управления процессами привлечения активов отраслевых пенсионных фондов в рыбной промышленности приморского края.

3.1. Обоснование экономических и правовых условий функционирования отраслевых и региональных пенсионных фондов.

3.2. Методические рекомендации по созданию отраслевого пенсионного фонда и задействованию его активов в технологическое обновление рыбной промышленности.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Организационно-методические основы управления процессом привлечения активов негосударственных пенсионных фондов в развитие рыбной промышленности: На примере Приморского края»

Постановка проблемы и актуальность исследования. На современном этапе развития российской экономики проявляются противоречащие друг другу тенденции - падение жизненного уровня населения и рост личных сбережений. По разным оценкам у населения сконцентрировано сбережений на общую сумму от 900 до 3600 млрд. руб. В то же время промышленное производство нуждается в дополнительных долгосрочных инвестициях, цена на которые была бы соизмерима с доходностью от их вложения. За счет эффективного использования личных сбережений и накоплений, можно расширить инвестирование в экономику на 300 - 600 млрд. руб. в год.

Создание отраслевых или корпоративных социально-финансовых институтов может стать связующим элементом и дать долговременные дополнительные финансовые источники для преодоления экономического кризиса и возрождения промышленности страны. Такими социальными институциональными инвесторами уже сегодня в России являются негосударственные пенсионные фонды (НПФ), активы которых оказывают определенное влияние на экономику. Несмотря на их более чем двенадцатилетнее существование, многие аспекты деятельности НПФ остаются в стадии исследования. Определенное несовершенство правового и налогового окружения негосударственных пенсионных фондов, форм и методов государственного регулирования их деятельности на фоне социально-экономической значимости задействования дополнительных долговременных финансовых источников обусловили актуальность темы исследования.

Степень разработанности проблемы. В последние годы развитие исследований экономических проблем привлечения личных сбережений в промышленное производство нашло отражение в трудах отечественных ученых И.Т. Балабанова, В.Н. Баскакова, А.Бирман, В.В. Глухова, С.Г. Гребенюка,

Д.И. Кокурина, С.Н. Князевой, C.JL Кабалкина, В.А. Останина, А.К. Соловьева, И.Н. Третьяковой. Анализ работы финансового механизма активизации социальной защищенности населения, а также проблем, связанных с демографией и вопросами занятости проводился Е.И. Александровой, И.С. Безруковым, Р.И. Капелюшниковым, Е.Г. Сорокиной. Вопросы правового регулирования рынка дополнительного пенсионного обеспечения и принципы государственного контроля НПФ в своих работах рассматривают В.В. Батаев, P.A. Кокорев, С.А. Николаев, Ю.В. Пешехонов. Различные методические подходы к оценкам рисков и ведению актуарных вычислений пенсионных взносов и выплат, а также способы страхования и сохранения накоплений исследуют Д.В. Бочкарев, Г.П. Дегтярев, В.В. Морозов, Е.М. Четыркин. Проблемам теории управления и инвестиций, а также вопросам совершенствования структуры региональных и отраслевых инвестиций посвятили свои исследовательские работы такие ученые, как А.П. Латкин, JI. Ю. Рыжановская, В.В. Савалей, В. Г. Сазонов, Л.Ю. Стахович, Ю.Ю. Финогенова.

Вместе с тем пенсионные активы НПФ недостаточно интенсивно используются в промышленном производстве. Это связано с рядом существенных причин: отсутствие действенного механизма привлечения личных сбережений; двойное налогообложение и на входе в негосударственные пенсионные фонды в виде взносов, и на выходе в виде пенсий; жесткие и ничем не оправданные законодательные ограничения на использование пенсионных активов; низкая информированность и заинтересованность общества на фоне дискредитации финансового рынка в целом созданием многочисленных финансовых пирамид и их мгновенным крушением. В основном организованные формы сбережений осуществляются населением через депозиты банковской системы, однако при этом уровень мобилизации депозитов остается чрезвычайно низким.

Цель работы и основные задачи исследования. Целью исследования является разработка организационно-методических основ управления процессом привлечения активов негосударственных пенсионных фондов в развитие рыбной промышленности.

Исходя из определенной цели, в диссертационном исследовании поставлены следующие задачи:

- исследовать экономические предпосылки развития негосударственных пенсионных фондов как составляющей инвестиционного потенциала государства;

- обобщить существующие отечественные и зарубежные методические подходы к созданию системы трансформации активов негосударственных пенсионных фондов в развитие промышленного производства;

- проанализировать организационно-правовое соответствие негосударственных пенсионных фондов в России международным принципам и тенденции формирования нормативно-законодательной базы в данной области;

- исследовать опыт инвестирования отраслей национальной экономики с использованием активов негосударственных пенсионных фондов;

- оценить потребности в инвестициях рыбохозяйственных предприятий Приморского края;

- обосновать объективные социально-экономические предпосылки возникновения негосударственных пенсионных фондов в России, оценить масштаб и перспективы влияния их на экономическую и социальную жизнь страны;

- провести анализ современного состояния негосударственных пенсионных фондов и их участия в инвестировании отраслей национальной экономики;

- разработать рекомендации по изменению правового и налогового окружения негосударственных пенсионных фондов с учетом мирового опыта и требований, предъявляемых рыночными условиями хозяйствования;

- разработать методические рекомендации по созданию отраслевого пенсионного фонда и привлечению его активов в технологическое обновление рыбной промышленности;

- разработать методические рекомендации по эффективному управлению активами отраслевого пенсионного фонда.

Объектом диссертационного исследования выступают процессы формирования негосударственных пенсионных фондов, как институциональных инвесторов промышленного производства в России и на Дальнем Востоке.

Предметом диссертационного исследования являются организационно-методические проблемы совершенствования управления процессами привлечения активов негосударственных пенсионных фондов в развитие рыбохозяйственных предприятий Приморского края.

Теоретическую и методологическую основу диссертационного исследования составляют труды ведущих отечественных и зарубежных ученых в области экономической теории по вопросам формирования личных сбережений, инвестирования личных сбережений в экономику государства.

Методическую основу диссертационного исследования составляют традиционные методы экономического анализа (временной, структурный, трендовый, коэффициентный, факторный и корреляционный), обеспечивающие исследование изучаемых явлений в их взаимосвязи, движении, изменении и развитии, а также приемы системного анализа, позволяющие рассмотреть объект как целое и как часть целого.

Информационной основой исследования явились Законы Российской Федерации, Указы Президента Российской Федерации, постановления Правительства РФ, а также распоряжения Министерства финансов РФ и Федеральной службы по финансовым рынкам (ФСФР). В работе была использована информационная база в виде аналитических обзоров и статистических отраслевых сборников; аналитических данных Организации Объединенных Наций и Всемирного Банка; Инспекции НПФ при Министерстве труда и соцразвития РФ (до 2003 г.); а также данных социологического исследования проведенного автором.

Наиболее существенные результаты диссертационного исследования заключаются в следующем.

Специальность 08.00.05: обобщены теоретические подходы к развитию негосударственных пенсионных фондов в системе национального хозяйства и выявлены общие тенденции развития;

- определены критерии оптимальности организации и функционирования негосударственных пенсионных фондов; на основании комплексного анализа привлечения активов российских и дальневосточных негосударственных пенсионных фондов определены основные направления их инвестирования в сферу материального производства; оценены потребности в инвестициях отдельных отраслей промышленного производства России; сформулирована концепция создания отраслевого пенсионного фонда, как основного элемента нового механизма привлечения личных сбережений в рыбную промышленность;

- разработаны методические рекомендации по инвестированию пенсионных активов отраслевого пенсионного фонда в технологическое обновление рыбной промышленности;

- проведено социологическое исследование отношения наемных работников рыбной промышленности к процессу привлечения личных сбережений в негосударственные пенсионные фонды;

- проведено социологическое исследование отношения руководителей предприятий рыбной промышленности к созданию отраслевого пенсионного фонда.

Специальность 08.00.10:

- уточнены методические подходы к формированию и задействованию институтов использования личных сбережений в инвестировании промышленного производства;

- разработаны рекомендации по изменению налогового и правового законодательного режима функционирования негосударственных пенсионных фондов с учетом мирового опыта.

Научная новизна полученных результатов исследования заключается в следующем.

Специальность 08.00.05:

- уточнена группировка показателей для оценки состояния негосударственных пенсионных фондов;

- предложена схема участия негосударственных пенсионных фондов по управлению пенсионными активами (резервами) в качестве страховщика по государственному пенсионному обеспечению;

- введены новые экономические показатели — коэффициент кэптивности, отражающий степень корпоративности (кэптивности) негосударственного пенсионного фонда и коэффициент открытости, характеризующий соотношение участников в форме юридических и физических лиц, разработаны их размерность и ограничения;

- предложены количественные и качественные критерии инвестиционных возможностей негосударственных пенсионных фондов.

Специальность 08.00.10:

- уточнена классификация внешних и внутренних факторов, влияющих на формирование активов негосударственных пенсионных фондов и их использование в целях инвестирования;

-предложена схема эффективного налогообложения взносов и выплат в негосударственный пенсионный фонд;

- предложена структура эталонного портфеля пенсионных активов отраслевого пенсионного фонда.

Теоретическая значимость исследования заключается в разработке научно-обоснованного подхода, новых теоретических положений и методических рекомендаций по управлению процессом привлечения средств негосударственных пенсионных фондов в развитие промышленного производства.

Практическая значимость исследования. Материалы диссертационного исследования использованы в учебном процессе при преподавании курсов: «Основы экономики предпринимательства», «Внебюджетные фонды», «Финансы предприятий»; в дипломных работах выпускников специальности «Финансы и кредит» при исследовании взаимосвязи деятельности негосударственных пенсионных фондов и пенсионной реформы, проходящей в России.

Апробация результатов исследования. Основные результаты проведенного исследования докладывались и обсуждались: на научно-практических конференциях «Проблемы развития портовых городов» (филиал ДВГТУ, 2003г., г. Находка), «Проблемы и перспективы развития науки Азиатско-Тихоокеанского региона» (г. Находка, ИТИБ, 2004 г.), на международной научно-практической конференции «Рыбохозяйственные исследования мирового океана» (г. Владивосток, Дальрыбвтуз, 2005г.), на конференции молодых ученых и аспирантов ДВГТУ (г. Владивосток, ДВГТУ, 2005 г.).

Публикации. Основные положения и результаты проведенного исследования изложены в 6 публикациях общим объемом 2,0 печатных листа.

Структура и объем диссертации. Содержание диссертации представлено на 163 страницах, состоит из введения, трех глав, заключения, библиографического списка использованной литературы и приложения. Работа содержит 34 таблицы, 29 рисунка, 6 приложений.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Панова, Ирина Владимировна

Делая выводы по второй главе, выделяем следующие позиции:

• в рыбохозяйственной отрасли повсеместно наблюдается спад производства и прибыльности, сузивших инвестиционную возможность за счет собственных средств предприятий, также произошло многократное сокращение государственных централизованных капитальных вложений, финансируемых из средств федерального бюджета;

• исходя из анализа финансовой отчетности нами выявлено, что в экономике Дальнего Востока большинство отраслей испытывает острую потребность увеличения доли долгосрочных источников заемного финансирования;

• другая сторона кризисного состояния рыбохозяйственного комплекса это: проблемы формирования квалифицированного трудового потенциала, процесс создания эффективной системы мотивации персонала и удержания наиболее ценных работников на предприятии;

• одна из острых и социальных и экономических проблем последних лет является хроническая задолженность заработной платы перед работниками предприятий всех организаций промышленности края;

• выход из затяжного кризиса и стабилизация развития рыбохозяйственного комплекса требует совершенствования механизмов кредитования рыбодобывающих и рыбоперерабатывающих предприятий с учетом специфических особенностей его работы, эффективное использование средств различных бюджетов, собственных и заемных средств предприятий.

Один из вариантов стабилизации рыбохозяйственной отрасли - создание отраслевого пенсионного фонда:

• система социальной защиты возникла в России в 17-18 веке при Петре 1 и непрерывно совершенствовалась и развивалась до октября 1917 г.;

• развитие пенсионных фондов стало одним из главных источником роста и развития финансового рынка различных государств за счет расширения личного участия граждан в формировании пенсионных накоплений и их взаимодействия с финансовыми институтами в процессах инвестирования и управления денежными ресурсами;

• зарубежные пенсионные фонды являются влиятельными финансовыми институтами, деятельность которых затрагивает практически все стороны финансового рынка. При этом роль инвестиций пенсионных фондов в реальный сектор экономики в последние три десятилетия мире высокая и значимая;

• негосударственные пенсионные фонды в России в последние годы демонстрируют устойчивый динамичный рост, они достаточно многочисленны (хотя их количество существенно меньше, чем количество банков и страховых компаний), аккумулировали значительные финансовые ресурсы, а в их орбиту вовлечено большое количество граждан;

• по темпам прироста негосударственные пенсионные фонды находятся на первом месте, в 2 раза опережая темпы роста банковской сферы и в 1,5 раза страховой;

• оценивая результаты дефолта 1998 г. повергнувшего экономику страны в глубокий кризис, выявлен факт, что обанкротившихся негосударственных пенсионных фондов нет, и большинство из них стабильно выполняют свои обязательства перед вкладчиками и участниками;

• к увеличению эффективности накопления пенсионных средств может привести введения налогового вычета и отмены налогообложения дохода от размещения пенсионных резервов, а налогообложению подвергнуть только пенсионные выплаты.

ГЛАВА 3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ УПРАВЛЕНИЯ

ПРОЦЕССАМИ ПРИВЛЕЧЕНИЯ АКТИВОВ ОТРАСЛЕВЫХ ПЕНСИОННЫХ ФОНДОВ В РЫБНОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ

ПРИМОРСКОГО КРАЯ 3.1. Обоснование экономических и правовых условий функционирования отраслевых и региональных пенсионных фондов Производственная система общества создается и совершенствуется, прежде всего, для обеспечения жизнедеятельности человека. Вместе с тем человек является необходимым элементом производства потребительных ценностей. Важнейшим производственным фактором был и остается труд человека. Для того чтобы человека можно было использовать в производстве, его нужно воспитать, обучить, содержать, для чего нужны затраты. Эти затраты в современной экономике являются стоимостью рабочей силы. Современное общество, ориентированное на социальное развитие, в эти затраты включает и обеспечение своих граждан достигших преклонного возраста или ставшими инвалидами достойным существованием. Социально-экономическая ситуация в России выдвигает на одно из первых мест проблему государственного пенсионного обеспечения своих граждан. Средний размер пенсии ниже величины прожиточного уровня в полтора раза, а проводимая в настоящее время пенсионная реформа не дает прогнозов на увеличение солидарной 41 составляющей пенсионных выплат (Табл. 3.1.1),.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Подводя итоги проведенного диссертационного исследования автором сделаны следующие выводы.

Управление экономическим объектом можно признать управлением экономическими процессами, частным случаем которого является изучаемый в данной работе процесс привлечения активов негосударственных пенсионных фондов. Под проблемой управления процессом привлечения активов негосударственных пенсионных фондов понимается процесс формированиям и инвестирования пенсионных активов с целью выплаты вкладчикам негосударственной пенсии. При решении проблем управления пенсионными активами интересен прежде всего многолетний зарубежный опыт, который показывает положительные тенденции в данном направлении экономической деятельности независимо от экономического уровня и социального уклада в государстве.

В современном инвестиционном портфеле пенсионных фондов преобладают корпоративные ценные бумаги, что говорит о актуальности проблемы привлечения активов российских НПФ в промышленное производство.

Сбережения населения, как часть личных финансов возникли с появлением товарно-денежных отношений и относительного обособления семьи и личности как самостоятельного экономического субъекта.

Возникновение сбережений граждан вызвано, прежде всего получением заработной платы за свою рабочую силу, организаторскую и творческую способность, интеллектуальную собственность; развитием индивидуального предпринимательства.

Процесс разгосударствления собственности придал понятию «сбережения населения», как части личных финансов более развернутую форму, которые условно можно назвать финансовым портфелем гражданина. Финансовый портфель гражданина должен состоять из трех составных частей: потребительской, накопительной, инвестиционной. При этом инвестиционный портфель — сбережения граждан и другие активы, предназначенные для инвестиций, в виде краткосрочного или долгосрочного вложения капитала в какую-либо отрасль промышленности или сферу деятельности с целью получения дохода и других финансовых выгод. Инвестиционная составляющая финансового портфеля гражданина состоит из накопленных и сбереженных денежных средств и других активов, предназначенных для инвестиций, в виде краткосрочного или долгосрочного вложения капитала в какую-либо отрасль промышленности или сферу деятельности с целью получения дохода накопления больших сумм для удовлетворения своих нужд при потере трудоспособности по старости или инвалидности.

Расходы на питание, покупку товаров и оплату услуг в структуре всех расходов находятся в диапазоне 70-75 % в России на протяжении последних двенадцати лет, что является показателем бедности страны в целом.

Хотя препятствием для создания сбережений населением в России является экономически необоснованный и социально неоправданно низкий уровень оплаты труда, тормозящий эффективное использование важнейшего внутреннего резерва экономического развития, в структуре расходов населения в последние годы темпы роста денежных доходов, направляемых в финансово-кредитную систему, существенно выросли (за период 2000-2004 гг. в 2,8 раза), что говорит о формировании нового инвестиционного ресурса в экономике государства.

По состоянию на 1 января 2005 г. общий объем накоплений населения Госкомстатом оценивается в 2828,5 млрд. руб., в том числе вклады на рублевых счетах в банках — 1534,8 млрд. руб., при этом в ценных бумагах - 121 млрд. руб.; остатки наличных денег на руках у населения оценивается в 4363,3 млрд. руб. что говорит о наличии свободных незадействованных в экономике страны финансовых ресурсах.

Наблюдение за денежными доходами и расходами жителей Приморского края показывают, что с 2000 г. впервые за рассматриваемый постреформенный период рост реальных располагаемых денежных доходов составил 10 % в к уровню 1999 г., став в последующие годы достаточно стабильным.

Страны с переходной экономикой должны ставить перед собой более широкие цели, нежели просто достижение как можно более высоких совокупных показателей экономического роста; необходимым условием успешного осуществления процесса перехода к рыночной экономике является поддержание социальной солидарности и сплоченности в обществе.

Целью национальных стратегий должно являться создание многоуровневой, плюралистической и смешанной (государственно-частной) системы социальной защиты, при которой будет закреплена ответственность государства за обеспечение социальной защищенности всего населения.

Накопление пенсионных средств и их использование для инвестиций в экономику является правомерным в рамках накопительных пенсионных систем. Негосударственные пенсионные фонды (НПФ), как показывает международный опыт, являются источником формирования долговременных кредитных ресурсов.

Система социальной защиты возникла в России в 17-18 веке при Петре 1 и непрерывно совершенствовалась и развивалась до октября 1917 года. Созданные в России в начале 19 века эмеритальные кассы российских железных дорог успешно развивались и функционировали на протяжении 45 лет.

С момента выхода Указа Президента РФ «О НПФ» в 1992 г. началась современная история развития дополнительного пенсионного обеспечения и негосударственных пенсионных фондов, как социально-финансовых институтов и инвестиционных ресурсов российской экономики.

Развитие пенсионных фондов стало одним из главных источником роста и развития финансового рынка различных государств за счет расширения личного участия граждан в формировании пенсионных накоплений и их взаимодействия с финансовыми институтами в процессах инвестирования и управления денежными ресурсами.

На данный исторический момент, несмотря на тенденции к старению современного мирового рынка дополнительного пенсионного обеспечения, пенсионные фонды являются влиятельными финансовыми институтами, деятельность которых затрагивает практически все стороны финансового рынка. При этом роль инвестиций пенсионных фондов в реальный сектор экономики в последние три десятилетия очень высока.

Негосударственные пенсионные фонды в России в последние годы демонстрируют устойчивый динамичный рост, они достаточно многочисленны (хотя их количество существенно меньше, чем количество банков и страховых компаний), аккумулировали значительные финансовые ресурсы, а в их орбиту вовлечено большое количество граждан.

По темпам прироста негосударственные пенсионные фонды находятся на первом месте, в 2 раза опережая темпы роста банковской сферы и в 1,5 раза страховой. Оценивая результаты дефолта 1998 года повергнувшего экономику страны в глубокий кризис, выявлен факт, что обанкротившихся негосударственных пенсионных фондов нет, и большинство из них стабильно выполняют свои обязательства перед вкладчиками и участниками.

К увеличению эффективности накопления пенсионных средств может привести введение налогового вычета и отмены налогообложения дохода от размещения пенсионных резервов, а налогообложению подвергнуты только пенсионные выплаты.

В рыбохозяйственной отрасли повсеместно наблюдается спад производства и прибыльности, сузивших инвестиционную возможность за счет собственных средств предприятий, также произошло многократное сокращение государственных централизованных капитальных вложений, финансируемых из средств федерального бюджета.

Исходя из анализа финансовой отчетности нами выявлено, что в экономике Дальнего Востока большинство отраслей испытывает острую потребность увеличения доли долгосрочных источников заемного финансирования.

Другая сторона кризисного состояния рыбохозяйственного комплекса это: проблемы формирования квалифицированного трудового потенциала, процесс создания эффективной системы мотивации персонала и удержания наиболее ценных работников на предприятии. Одна из острых и социальных и экономических проблем последних лет является хроническая задолженность заработной платы перед работниками предприятий всех организаций промышленности края. Выход из затяжного кризиса и стабилизация развития рыбохозяйственного комплекса требует совершенствования механизмов кредитования рыбодобывающих и рыбоперерабатывающих предприятий с учетом специфических особенностей его работы, эффективное использование средств различных бюджетов, собственных и заемных средств предприятий.

Один из вариантов стабилизации рыбохозяйственной отрасли - создание отраслевого пенсионного фонда. Одним из наиболее действенных способов формирования доверия и приверженности работника к предприятию является разработка так называемого социального пакета, предусматривающего набор дополнительных материальных стимулов к производительному труду. К их числу относятся пенсионные программы предприятия, благодаря которым сотрудники обретают уверенность в будущем, имея возможность получать дополнительную пенсию, сформированную полностью или частично за счет средств работодателя.

Но создание корпоративного пенсионного фонда влечет и ряд серьезных недостатков и рисков:

• во-первых, создание КПФ предприятия снижает гарантии сохранности пенсионных резервов и своевременности выплат пенсии в сравнении с отраслевой или федеральной;

• во-вторых, корпоративность пенсионного обеспечения совершенно не проработана на законодательном уровне. Закон «О НПФ» [115] много уделяет внимания моменту организации НПФ и его участию в пенсионной реформе, а также контролю за инвестированием пенсионных резервов, но не регламентирует деятельность корпоративных пенсионных фондов. Началу деятельности корпоративной пенсионной программы предприятия должно предшествовать введение законодательного обеспечения порядка функционирования КПФ;

• в-третьих, сложными представляются операции по сохранению приобретенных пенсионных прав работников- льготников в случае перемены ими места жительства как в период «зарабатывания» льготного стажа на разных предприятиях, так и в период получения пенсии.

Таким образом, автор доказывает, что на сегодняшний момент актуально создание отраслевого или регионального пенсионного фонда, а предприятия и наемные работники могут иметь следующие преимущества.

Предприятия за счет использования уже существующих налоговых льгот для негосударственных пенсионных фондов совершенно легитимным образом может увеличить общий компенсационный пакет для своих сотрудников, включив в него негосударственные пенсии и льготные благотворительные выплаты.

Дополнительная пенсия для наемных работников, которую они будут получать в отраслевом фонде, является стимулом для качественной работы, повышает социальные гарантии и снижает зависимость человека от единственной государственной пенсии.

Концентрация значительных финансовых резервов в виде пенсионных активов в отрасли позволяет проводить эффективную инвестиционную политику, обновления производства на родственных предприятиях.

Создание отраслевых пенсионных фондов даст возможность привлечь долговременные финансовые источники к формированию и проведению экономической политики на территории в целом, так как ограничения на использование пенсионных резервов, декларируемые законодательством, дают возможность использовать их на одном предприятии не более 15-25 %, остальные 80 % будут задействованы в экономику региона.

По результатам проведенного диссертационного исследования на тему: «Организационно - методические основы управления процессом привлечения активов негосударственных пенсионных фондов в развитие рыбной промышленности (на примере Приморского края)» на защиту выносятся следующие научные положения.

- Условия рыночной экономики рождают новые социально- финансовые институты, являющиеся во всем мире активными институциональными инвесторами - это негосударственные пенсионные фонды.

Создание отраслевого пенсионного фонда даст возможность предприятиям рыбной промышленности решить проблему нехватки долгосрочных инвестиционных ресурсов в технологическое обновление производства, смягчить социальную напряженность в производственных коллективах, создавая дополнительные социальные гарантии наемным работникам.

- Создание отраслевых пенсионных фондов даст возможность привлечь долговременные финансовые источники к формированию и проведению экономической политики на территории Приморского края в целом, так как ограничения на использование пенсионных резервов, декларируемые законодательством, дают возможность использовать их на одном предприятии не более 15-35%, остальные 65% пенсионных будут задействованы в экономику региона.

- Отраслевые пенсионные фонды могут стать центром, куда будут поступать государственные средства для осуществления общенациональных федеральных программ, а доходы от внедрения этих программ распределяться по индивидуальным счетам вкладчиков.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Панова, Ирина Владимировна, 2006 год

1. Абрютина Н.П. Инвестиционные ресурсы и негосударственные пенсионные фонды / Н.П. Абрютина // Пенсионные деньги. 2004. - №6. -С. 47-50.

2. Авдашева С.Б. Барьеры входа и конкуренция на российском рынке персональных инвестиций / С. Б. Авдашева // Экономический журнал ВШЭ.-2001.- №3.-С. 300-310.

3. Авраменко С. Новые формы инвестиций в условиях переходной экономики / С. Авраменко // Экономист. 1999. - № 3. - С. 92 - 96.

4. Александров Д.Г. Пенсионная система в России: состояние, проблемы, перспективы / Д. Г. Александров. СПб.: Изд-во СПбГУЭФ, 2000. - 199с.

5. Александрова Е.И. Финансовый механизм активизации социальной защищенности населения (западный опыт 1990-х годов и проблемы современной России) / Е. И. Александрова // Финансы и кредит. 2003. -№5(119).- С. 59-63.

6. Анализ сберегательного поведения населения России / под ред. А. Бирман, Д. Ибрагимовой М.\ Фонд "Содействия развитию и построению ИПН", 1999.-С. 26-49.

7. Антимонопольная политика и развитие конкуренции на финансовом рынке / под ред. P.A. Кокорева, A.B. Даниловой. М.: ТЕИС, 2003. -105с.

8. Бабич А. М. Финансы: учеб. / A.M. Бабич, Л.Н. Павлова М.: Изд-во ФБК - Пресс, 2000. - 760 с.

9. Ю.Балабанов А.И. Финансы: учеб. / А.И. Балабанов, И.Т. Балабанов СПб.: Питер, 2000.- 189 с.

10. М.Балабанов И.Т. Финансы граждан (как россиянам создать и хранить богатство) / И. Т. Балабанов. М.: Финансы и статистика, 1999. - 222 с.

11. Батаев В.В. Состояние системы негосударственных пенсионных фондов России и принципы государственного контроля / В.В. Батаев // Пенсионные деньги. 2004. - №2. - С. 23 - 29.

12. Батаев В.В. Создание лучшей в мире системы НПО возможно в ближайшие пять лет / В.В. Батаев // Пенсионные деньги. 2003. — №1. -С. 14-16.

13. Бердникова Т.Б. Оценка ценных бумаг: учеб. пособие / Т. Б. Бердникова1. М.: ИНФРА-М, 2005. 144 с.

14. Борисенко Н.Ю. Проблемы инвестирования средств обязательных пенсионных накоплений / Н. Ю. Борисенко //Финансы. — 2004. № 7. — С. 54-60.

15. П.Бясов К.Т. Роль стратегического управления в инвестиционной деятельности организации / К. Т. Бясов // Финансовый менеджмент. -2005. №2. - С. 20 - 25.

16. Вьюницкий В. Что осталось за строкой Закона №111-ФЗ? / В. Вьюницкий // Пенсионные фонды и инвестиции. 2002. - №4. - С. 42 - 43.

17. Глухое В.В. Личные финансы: организация и управление: дис. канд. экон. наук: 8.00.05, 08.00.10. дис. защищена 26.12.2002.; -Владивосток: Дальневост. гос. ун-т , 2002. - 180 с.

18. Глущенко В.В. Финансы: учеб./ В.В. Глущенко, И.И. Глущенко. М.: Железнодорожный НПЦ «Крылья», 1998. - 416 с.21 .Голикова Л. Гарантии ненадежности / Л. Голикова // Коммерсант Деньги.-2004.- №43 (448).- С. 14-18.

19. Горшков М. Задуматься о пенсии никогда не рано / М. Горшков // Комсомольская правда. 2004. - № 41. - С. 4.

20. Гребенюк С.Г. Сбережения населения как источник инвестиций: автореф. дис. на соиск. учен. степ. канд. экон. наук: (08.00.5) / Гребенюк Светлана Григорьевна; Хабаровск, ин-т. эконом, исслед. ДВО РАН, 2000. 18 с.

21. Григорьев Л. Анализ и прогноз развития финансовых рынков в России / JI. Григорьев, Е. Гурвич, А. Саватюгин. М., 2003. - 120 с.

22. Дегтярев Г.П. Основные пенсионные модели / Г. П. Дегтярев // Национальная ассоциация негосударственных пенсионных фондов Электронный ресурс.: Электрон, журн. - 2004. - Режим доступа к журн.: http: // www.napf.ru/index-70.htm.

23. Денежные доходы и расходы населения за 2000-2004 годы. Стат. сб./ под ред. В. Ф. Шаповалова. Влад-к.: Примкрайстат, 2005. - 25 с.

24. Залко Г. Пенсионные деньги для фондового рынка / Г. Залко // Рынок ценных бумаг. 2005. - №9(288). - С.22.

25. Зарубежные пенсионные системы: опыт для России. Аналитическийвестник Государственной Думы РФ вып. №16 Электронный ресурс.: -Электрон, журн. 2001. - Режим доступа к вып.: // http: www.wbase.duma.gov.ru.

26. Инвестиции и строительство в Приморском крае в 2003 году. Стат. сб. / под ред. В.Ф. Шаповалова. Влад-к.: Примкрайстат, 2004. - 72 с.

27. Инвестиции и строительство в Приморском крае в 2004 году. Стат. сб. / под ред. В.Ф. Шаповалова.— Влад-к.: Примкрайстат, 2005. 73 с.

28. Капетошников Р.И. Экономическая теория прав собственности / Р. И. Капелюшников. — СПб.:-Питер, 1999.- 75с.

29. Ъб.Караусова Г. Пенсионная система республики Казахстан. Опыт реформирования / Г. Караусова // Финансы и кредит. 2003. - №11 - С. 99-103.

30. Квейсер М. Пенсионная реформа и международные организации: от конфликта к конвергенции / М. Квейсер // Пенсия. 2000. - №10 - С. 3040.

31. ЪЪ.Кейнс Дж. Общая теория занятости, процента и денег: Учеб. / Дж. Кейнс.- М.: Наука, 1978.-С. 117-119.

32. Кокорев P.A. Правовые особенности заключения и расторжения договора об обязательном пенсионном страховании / Сб. материалов под ред. Берга A.A. // Актуальные проблемы негосударственного пенсионного обеспечения. 2003. — №3. - С. 43-68.

33. Кокурин Д.И. Оптимальный портфель сбережений россиян / Д. И. Кокурин, Т. Д. Мамиконян, Д. В. Лисиченко // Финансы. -2003. №7. -С. 64-70.

34. АА.Колпакова Г.М. Финансы, денежное обращение, кредит: учеб. пособие / Г. М. Колпакова. М.: Финансы и статистика, 2001. - 386 с.

35. Кондратьев В. Особенности инвестиционной модели развития России/ В. Кондратьев // Мировая экономика и международные отношения. 2003. -№11.-С. 3-16.

36. Конкуренция на рынке небанковских финансовых услуг / Под ред. С.Б. Авдашевой, А.Е. Шаститко. М.: ТЕИС, 2002. - 197 с.

37. Комментарии к Конституции Российской Федерации / под ред. Л. А. Окунькова. М.: БЕК, 1996. - 187 с.

38. А9.Крючкова П.В. Издержки и риски саморегулирования / П. В. Крючкова, А. Ю. Обыденнов. М.: ИИФ СПРОС Конф ОП, 2003 - С. 10-22.

39. Луковцев Ф. Пенсионные деньги не лишние в регионе / Ф. Луковцев // Дальневосточный капитал. - 2005. - №12(64). - С. 36.

40. Малишевский Б.Ф. Теория и практика пенсионных касс / Б.Ф. Малишевский М.: Экономика, 1968. - 240 с.

41. Маркс К. Капитал / К. Маркс, Ф. Энгельс. М.: 1980. - соч. 2-е изд. - Т. 46, ч. 1. — с. 167

42. Минакир П.А. Дальний Восток России: экономический потенциал РАН / П.А. Минакир, H.H. Михеева Владивосток: Дальнаука, 1999. - 284 с.

43. Миркин Я. Традиционные ценности населения и фондовый рынок/ Я. Миркин // Рынок ценных бумаг. 2000. - № 7. - С. 33-35.

44. Михайлов М. Пенсионная программа предприятия им профсоюзы / М. Михайлов, В. Мудраков, О. Харченко // Пенсия. 2000. - №6. - С. 25.

45. Морозов В.В. Актуарные пенсионные расчеты / В.В. Морозов, Д. В. Бочкарев М.: Экономический факультет МГУ, ТЭИС, 1998. - 24 с.

46. Новицкий Н. Выбор инвестиционной стратегии на новом этапе реформ / Н. Новицкий // Экономист. 2001. - № 6. - С. 27-34.

47. Новицкий Н. Инновационный путь развития экономики / Н. Новицкий // Экономист. 2000. - № 6. - С. 34-40.

48. НПФ в рейтинге крупнейших финансовых учреждений России в 2004 году / Стат. обзор Электронный ресурс. Режим доступа к обзору: htpp: //www. FandShub.ru/16942

49. Окулов В. Эффективность управления пенсионными накоплениями в 2004 году / В. Окулов // Рынок ценных бумаг 2005. - №4(283). - С. 26-36.

50. Организация и финансирование инвестиций / под ред. д.э.н. А.П. Латкина. Владивосток: изд-во Дальневосточный гос. техн. рыбохоз. унт; Междунар. ин-т конъюнктуры и прогнозирования, 2000. - 125 с.

51. Основные показатели деятельности негосударственных пенсионных фондов по состоянию на 1 апреля 2004 года / стат. данные Инспекции НПФ // Пенсионные фонды и инвестиции. 2004. - № 2. - С. 33-45.

52. А.Пешехонов Ю.В. Взаимоотношения населения с финансово-кредитной системой в условиях становления рыночной экономики / Ю. В. Пешехонов // Финансы. 2003. - №3. - С . 54 - 60.

53. Пешехонов Ю.В. Пенсионные схемы в негосударственном секторе страхования / Ю.В. Пешехонов // Бухгалтерский вестник. 2001. - №3. -С. 27-32.

54. Подвинская Е.С. Условия эмиссии и организации рынка пенсионных страховых ценных бумаг с учетом начала пенсионной реформы в России / Е. С. Подвинская, Л. В. Стахович // Финансы и кредит. 2003. - №9(123). -С.41 -46.

55. Подвинская КС. Совершенствование налогового законодательства в целях развития негосударственного пенсионного обеспечения / К. С. Подвинская, А. А. Столярова, Е.Ж. Намсараева // Финансы и кредит. -2003. №10(124). - С. 56 - 60.

56. Полежаева В. Как жили и работали путейцы в начале 20 века / В. Полежаева // Труд. 2000. - № 067. - С. 3.

57. Положение о лицензировании деятельности негосударственных пенсионных фондов по пенсионному обеспечению и пенсионному страхованию: постановление Правительства РФ от 5.12.2003 г. № 735// ПО Консультант плюс.

58. Послание Президента Российской Федерации Федеральному Собранию о вопросах социальной политики в 2005 году/ под ред. В. Вьюницкого // > Пенсия. 2005. -№1.- С. 3-5.

59. Правила размещения пенсионных резервов негосударственных пенсионных фондов и контроля за их размещением: постановление Правительства РФ от 23.12.99 г. №1432 // Справочная правовая система КонсультантПлюс, 2004.

60. Приморский край в 2004 году: стат. ежегодник / под ред. В. Ф. Шаповалова. Владивосток: Примкрайкомстат, 2005. - 280 с.

61. Приморский край. Уроки рыночных реформ / под ред. д.э.н. проф. А.П. Латкина. Владивосток: изд-во Дальневосточный гос. ун-т, 1997. - 148с.

62. Проект программы развития рыбного хозяйства Приморского края на период до 2010 г. Владивосток: Изд-во Дальрыбвтуз, 2002.

63. Промышленность Приморского края в 2004 году: стат. ежегодник / под ред. В. Ф. Шаповалова. Владивосток: Примкрайкомстат, 2005. - 280 с.

64. Радаев В.В. О сбережениях и сберегательных мотивах российского населения / В.В. Радаев // Вопросы социологии. 1998. - № 8. - С. 39-54.

65. Роик В.Д. Утверждение страховых основ социальной защиты населения: необходимость и проблемы / В. Д. Роик // Российский экономический журнал. 2004. - № 1. - С. 56.

66. Роик В.Д. Пенсионная реформа: результаты и перспективы / В. Д. Роик // Страховое дело. 2003. - №7. - С. 25

67. Рыбная промышленность в Дальневосточном округе в 1999-2002 гг.: стат. сб./ под ред. В.Ф. Шаповалова. Владивосток: Примкрайкомстат, 2003.31 с.

68. Рыжановская Л.Ю. Национальная система сбережений / Л.Ю. Рыжановская // Финансы. 2005. - №5. - С. 67-70.

69. Рыжановская Л.Ю. Развитие пенсионной реформы в России, создание и размещение пенсионных резервов / JI. Ю. Рыжановская, A.A. Столярова, К. М. Намсараева // Финансы и кредит. 2003. - №7(121). -С. 58-65.

70. Сазонов В. Г. Основы теории формирования и совершенствованиясистем показателей внутрифирменного планирования: монография / В.Г.

71. Сазонов. Владивосток: Изд-во Дальнаука, 2002. - 296 с.

72. Сорокина Е.Г. Зарубежный опыт моделирования пенсионных систем / Е. Г. Сорокина // Национальная лига управляющих НПФ Электронный ресурс.: Электрон, журн. - 2004. — Режим доступа к журн.: http:// www.nlu/npf/sorokina.

73. Статистические данные по деятельности негосударственных пенсионных фондов в России за 1999-2001 гг./ Стат. данные Инспекции НПФ при Минсоцтруда РФ // Пенсионные фонды и инвестиции. 2002. -№ 2. - С. 23-30.

74. Стахович Л. Ю. Анализ зарубежного опыта размещения пенсионных и страховых резервов в ценные бумаги / J1. Ю. Стахович, Г. Э. Шахназарян // Финансы и кредит. 2003. - №8(122). - С. 54.

75. Ткаченко А.Т. Россия и развитие страны на пути пенсионных реформ / А. Т. Ткаченко // Власть. 2003. - №8(122). - С. 62-68.

76. Третьякова И.Н. Сбережения населения в процессе формирования и развития рыночной экономики: дис. канд. экон. наук: 08.00.01.

77. Защищена 21.10. 2004 г.; Кемерово: Кем. гос. ун-т., 2002. - 25 с.

78. Туруев КБ. Основные тенденции в развитии пенсионных фондов США на современном этапе / И. Б. Туруев // Страховое дело. 2004. -№6.-С. 32-40.

79. Усиление социальной защищенности и уменьшение уязвимости в условиях глобализации в мире/ доклад генерального секретаря ООН на Экономическом и Социальном Совете 13-23 февраля 2001г. // Пенсия. -2003.- №7.- С. 27-32.

80. Фаянс С. Возможные альянсы «розничных» НПФ / С. Фаянс // Рынок ценных бумаг. 2005. - №9(288). - С. 25.

81. Федеральный закон "Об обязательном пенсионном страховании» от 15.12.2001г. № 167-ФЗ (ред. 29.06.2004 №58-ФЗ) // Справочная правовая система КонсультантПлюс, 2004.

82. Федеральный закон « О некоммерческих организациях» от 12.01.97г. №7-ФЗ ( ред. 23.12.2003 №179-ФЗ) // ПО Консультант плюс.

83. Федеральный закон «О защите конкуренции на рынке финансовых услуг» от 23.06.99г. № 117-фЗ (ред. 30.12.2001 №196-ФЗ) // Справочная правовая система КонсультантПлюс, 2004.

84. Федеральный закон «О индивидуальном (персонифицированном) учете в системе обязательного пенсионного страхования» от 01.04.96г. №27-ФЗ (ред. 31.13.2002 №198-ФЗ) // Справочная правовая система КонсультантПлюс, 2004.

85. Федеральный закон «О негосударственных пенсионных фондах» от 07.05.97г. №75-ФЗ (ред. от 10.01.2003 №14-ФЗ) // Справочная правовая система КонсультантПлюс, 2004.

86. Федеральный закон «Об инвестировании средств для финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации» от 24.07.2002 г. №111-ФЗ (в ред. от 10.11.2003 №135-Ф3) // Справочная правовая система КонсультантПлюс, 2004.

87. Финансы, денежное обращение и кредит: учебное пособие / подред. А.П. Ковалева. Ростов н/Д: Феникс, 2001. - 480 с.

88. Финансы. Денежное обращение. Кредит: учебник / под ред. Г.Б. Поляка.- М.: Юнити, 2000. 512 с.

89. Финогенова Ю.Ю. Финансирование негосударственной пенсии и сохранность дополнительных пенсионных накоплений / Ю.Ю. Финогенова // Финансовый менеджмент. 2005. — №2. - С. 54.

90. Хмыз О. В. Государственный и негосударственные пенсионные фонды: какой выбрать?/ О. В. Хмыз // Финансы. 2003. - №11 - С. 50 -60.

91. Хмыз О. В. Инвестиции пенсионных средств на финансовом рынке/ О. В. Хмыз // Финансы. 2004. - №10 - С. 55 - 60.

92. Хмыз О. В. Проблемы негосударственных пенсионных фондов / О. В. Хмыз // Вопросы экономики. 2004. - №7 - С. 123

93. Хмыз О.В. Основные принципы регулирования частных пенсий / О. В. Хмыз // Финансы. 2004. - №6.— С. 24-27.

94. Чалдеева JI.A. Сбережения и инвестиции / J1. А. Чалдеева, A.A. Килячков // Финансы и кредит. 1999. - №1. - С. 7-10.

95. Червяков И. В. Состояние и перспективы налогообложения негосударственных пенсионных фондов / И. В. Червяков // Финансы. -2005.-№1.- С. 33-35.

96. Чернов А. Ю. Личные финансы. Доходы и расходы семейного бюджета/А. Ю. Чернов. -М: Перспектива, 1995. 186 с.

97. Шмиголь Н.С. Государственные финансы Великобритании / Н. С. Шмиголь // Финансы и кредит. 1999. - № 6. - С. 20.

98. Экономическая теория: учебник для вузов / под ред. В. Камаева. -М: Владос, 2002.-640 с.

99. Экономический словарь (Словарь современной экономики)/ под ред. Лапотникова Л.И. М: Финансы и статистика, 1999. - С. 148.

100. Яндиев М.И. Теория финансов. Трансформация финансов органов власти: учебное пособие / М.И. Яндиев. М.: Юнити, 2001. — 215 с.

101. Board of Govermos of the Federal Reserve System, From of Funds Accounts of the United States, Second Quarter 2001,P.76

102. De Alessi L. The economics of property rights: a review of evidence. // Research in Law and Economics, 1980, v.2.

103. Flow of Funds Accounts, June 2003.

104. Fundamentals. Investment Company institute, 2002. Vol. 11, No. 2. Mutual Funds and the Retirement Market. June 2002.

105. OECD Secretariat Compilation from Various National Sources and Instutional Investors database. OECD.2002.july

106. Robert Holzmann, Robert Palacios, Asm Zviniene. Implicit Pension Debt: Issues. Measurement and Scope in International Perspective. World Bank. August 2001. P. 10-17.

107. Skeetal K. Chand and Albert Jaegor. Aging populations and Public Pension Schemes.IMF, Wash.Desember 1996.P.7

108. Statictical Abstract of the United States 2004.P.345

109. Tke State and Local Government Public Employee Retirement System Survey. U.S. Census Bureau. 2002. T. 1.// www.liber.rsuh.ru/Conf/Region2002/jelnin2.htm