Моделирование прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.13, кандидат экономических наук Коробкин, Владимир Иванович

• Коробкин, Владимир Иванович
• кандидат экономических наук
• 2003

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Коробкин, Владимир Иванович

ВВЕДЕНИЕ.

1. ПРОИЗВОДСТВЕННЫЕ ИНВЕСТИЦИИ

В НЕФТЕПРОВОДНОМ ТРАНСПОРТЕ.

1.1. Нефтепроводный транспорт как объект производственных инвестиций

1.2. Содержание и принципы финансово-экономического анализа производственных инвестиций в нефтепроводном транспорте.

1.3. Структура и содержание прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте.

Выводы по главе.

2. МОДЕЛИ И АЛГОРИТМЫ В ПРЕДИНВЕСТИЦИОННЫХ ИССЛЕДОВАНИЯХ НЕФТЕПРОВОДНОГО ТРАНСПОРТА.

2.1. Модель организационного механизма принятия согласованных решений в прединвестициопной фазе нефтепроводных проектов.

2.2. Расчетные алгоритмы анализа инвестиций в нефтепроводном транспорте

2.3. Модели оценки капитальных вложений в инвестиционные проекты нефтепроводного транспорта.

Выводы по главе.

3. ИНФОРМАЦИОННО-ИНСТРУМЕНТАЛЬНАЯ ПОДДЕРЖКА

ПРЕДИНВЕСТИЦИОННЫХ ИССЛЕДОВАНИЙ В

НЕФТЕПРОВОДНОМ ТРАНСПОРТЕ.".

3.1 .Информационная поддержка прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте.

3.2. Инструментальная поддержка прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте.

3.3. Анализ эффективности средств информационно-инструментальной поддержки прединвестиционных исследованиях нефтепроводного транспорта.

Выводы по главе.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Моделирование прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте»

АКТУАЛЬНОСТЬ ИССЛЕДОВАНИЯ. Нефтепроводный транспорт представляет собой важную отрасль топливно-энергетического комплекса страны, основу энергетического обеспечения всех отраслей промышленности. Для единого нефтяного рынка это главная составляющая его инфраструктуры. Магистральные нефтепроводы обеспечивают транспорт подавляющей части всей добываемой в России нефти. Все нефтеперерабатывающие заводы и пункты экспорта (за исключением объектов Дальнего Востока) соединены трубопроводами с крупнейшими нефтяными промыслами.

Система магистральных нефтепроводов является естественной монополией, фактически находится в государственной собственности и полностью контролируется государством посредством установления тарифов на транспортные услуги, распределения прав доступа к экспортным нефтепроводам, согласования инвестиций в нефтепроводный транспорт, также влияющих на тариф. Как монополия система магистральных нефтепроводов имеет определенные преимущества в связи с ее большими масштабами, концентрацией мощностей, осуществлением крупных капиталовложений в научно-технологический прогресс и т.п. Поэтому методы регулирования развития системы магистральных нефтепроводов учитывают это обстоятельство и ее специфику как отраслевой системы.

Сложившаяся система управления отраслью трубопроводного транспорта нефти в целом позволяет эффективно поддерживать ее жизнедеятельность и развитие, привлекать нефтяные компании для решения основных проблем транспорта нефти, не ущемлять интересы хозяйствующих субъектов и соблюдать приоритет государственных интересов. Реализация этого достигается конкретными и многочисленными элементами отраслевой стратегии. Важнейшее место среди стратегических планов отрасли занимают инвестиционные проекты различной направленности. Стратегическая направленность инвестиций проявляется прежде всего в том, что они выступают как средство достижения целей и предназначения организации нефтепроводного транспорта.

Инвестиционные решения - это одни из наиболее ответственных и важных инициатив менеджеров, предпринимателей и собственников в условиях рыночной экономики. Во многом это связано с тем, что инвестиции связывают финансовые ресурсы на относительно длительный период времени со значительным риском не только для их приумножения, но и простого воспроизводства. Инвестиционные проекты направлены не просто на максимизацию объемов производства, минимизацию затрат на потребляемые ресурсы, повышение технической эффективности производства или максимизацию прибыли, они направлены на интеграцию всех технических, экономических, организационных и других факторов производства с целью адекватного развития отрасли как с позиций удовлетворения запросов ее потребителей, так и с оправдания надежд ее собственников и наемных работников.

В настоящее время проблемы развития нефтепроводного транспорта стоят весьма остро. Одна из главных проблем состоит в разрыве между пропускной способностью сети и реальными потоками нефти ( в первую очередь экспортными ). Это требует значительных капитальных вложений в реконструкцию действующих и строительство новых нефтепроводов, в свою очередь это приводит к заметному росту удельных издержек на единицу грузооборота. Существующая высокая концентрация и организационно-технологическая специфика мощностей препятствует адаптации структуры производственных фондов к меняющимся условиям. Невозможно ликвидировать только часть пропускной способности мощного нефтепровода и соответствующую ей долю издержек. Существует объективная необходимость сохранять "лишние" мощности, что связано не столько с надеждами на рост добычи нефти в будущем или с созданием резервов мощностей, сколько с самой конструкцией сети как технической системы.

В этих условиях важное значение приобретает не только использование традиционных, но и изыскание новых способов привлечения реальных (капиталообразующих, производственных) инвестиций в отрасль нефте-проводного транспорта. Один из них основан на участии нефтепроводных компаний в совместных инвестиционных проектах. При этом вклад нефтепроводных компаний состоит в передаче на тех или иных условиях в качестве активов новой компании некоторых из своих основных фондов -отдельных объектов нефтепроводного транспорта. Такой путь признается перспективным, поскольку позволяет задействовать неиспользованные резервы и использовать потенциал рыночных механизмов для решения стратегических задач, стоящих перед отраслью. Реализация подобных крупных инвестиционных монопроектов может осуществляться различными способами, не противоречащими стратегии развития отрасли.

В соответствии с широко ныне применяемой в мире методологией управления инвестиционными проектами, предложенной во Всемирном Банке (World Bank) и подразделении ООН — UNIDO ( United Nations Industrial Development Organization ) и обычно называемой методологией UNIDO, принято выделять три фазы жизненного цикла проекта: предин-вестиционную, инвестиционную и эксплуатационную. Прединвестицион-ная фаза включает предварительные исследования до окончательного принятия инвестиционного решения. Содержание инвестиционной фазы -это разработка проектно-сметпой документации, проведение торгов и заключение контрактов, осуществление строительно-монтажных работ, выполнение пусконаладочных работ, сдача проекта. В производственной фазе осуществляется хозяйственная деятельность на созданном объекте, включая его эксплуатацию, модернизацию и ликвидацию.

Прединвестиционная фаза играет важнейшую роль в реализации инвестиционного проекта, так как закладывает основы оптимизации количественных и качественных параметров, позволяет добиться разумного соотношения между издержками и рисками при принятии решений по вопросам реализации проекта. Тщательно проведенные прединвестиционные исследования - важнейшее условие успешности инвестиционного проекта в целом.

В настоящее время методология анализа реальных инвестиций представляет собой сложный и обширный комплекс знаний. В его развитие внесли заметный вклад многие отечественные и зарубежные ученые, в том числе: Андреев А.Ф., Беренс В., Бирман Г., Бланк И.А., Бромвич М.,Веремеенко С.А., Воронцовский А.В., Данилин В.И., Завлин П.Н., Ид-рисов А.Б., Коссов В.В., Кузьмин В.В., Лимитовский А.В., Липсиц И.В., Львов Д.С., Овсиенко Ю.В.,Хавранек П., Холт Р.Н., Хонко Я., Цвиркун А.Д., Шапиро В.Д., Шеремет А.Д., Шмидт С., Шумилин С.И., и др.

В то же время непосредственное применение существующих разработок для инвестиционных проектов нефтепроводного транспорта оказывается невозможным. Правда, отдельные аспекты управления инвестициями (в том числе и прединвестиционных исследований) нашли отражение в работах таких исследователей и специалистов, как Борисов Н.Н. /17,30/, Вайншток С.М./23-25/, Веремеенко С.А./27-28/, Воронин В.И./ЗО-ЗЗ/, Гав-рина О.Л.,Дудко 3.H./35/, Гордеев О.Г. /42/, Курочкин В.В., Медведев М.Е./75/, Лисин Ю.В./82/, Новоселов В.Ф./98/, Тер-Саркисянц С.Р./121/, Черняев В.Д./136-138/ и др. Однако для нефтепроводного транспорта требуется их существенные конкретизация, детализация и дополнение.

ЦЕЛЬ И ЗАДАЧИ ИССЛЕДОВАНИЯ. Целью настоящего диссертационного исследования является разработка математического, инструментального и информационного обеспечения прединвестиционных исследований проектов развития нефтепроводного транспорта.

Для достижения указанной в диссертации цели поставлен и решен ряд задач, которые условно могут быть объединены в три функциональные группы.

Первая группа задач связана с выявлением места, роли и особенностей организации прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте. К ним относятся задачи:

- анализа отрасли нефтепроводного транспорта как объекта инвестиций;

- определения особенностей и принципов проведения финансово-экономического анализа инвестиций в нефтепроводном транспорте;

- структуризации содержания и процесса прединвестиционных исследований в проектах нефтепроводного транспорта.

Вторая группа задач связана с формализацией процесса прединвестиционных исследований нефтепроводных проектов и с определением основных направлений развития для него методического и математического обеспечения. В рамках этой группы решались задачи:

- моделирования организационного механизма прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте как процесса принятия согласованных решений;

- разработки алгоритмов для задач расчета важнейших финансово-экономических показателей для инвестиционных проектов в нефтепроводном транспорте;

- разработки моделей стоимостной оценки некоторых видов капитальных вложений в проекты нефтепроводного транспорта;

Третья группа задач связана с выявлением и определением основных путей развития информационной и инструментальной поддержки прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте. В нее вошли задачи:

- анализа особенностей и принципов информационной поддержки прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте;

- определения путей инструментальной поддержки прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте;

- апробации отдельных инструментальных средств на примере реального нефтепроводного проекта и анализа их эффективности.

ОБЪЕКТ И ПРЕДМЕТ ИССЛЕДОВАНИЯ. Объектом исследования являются инвестиционные проекты развития нефтепроводного транспоринвестиционного анализа, аппарат теории множеств, методы векторной оптимизации, элементы теории марковских цепей.

В ходе исследования проанализированы и использованы труды отечественных и зарубежных исследователей и специалистов в области управления развитием нефтепроводного транспорта, инвестиционного анализа, экономико-математического моделирования и проектирования информационных систем.

Источниковую базу исследования составили методическая, аналитическая, нормативная и проектная документация межотраслевого и отраслевого характера, опубликованная в статистических справочниках и специальных бюллетенях. Для количественной обработки данных использовались общесистемные и специализированные программные продукты.

НАУЧНАЯ НОВИЗНА ДИССЕРТАЦИИ заключается в формировании методического и математического аппарата прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте.

Элементы новизны содержат следующие результаты и положения диссертационного исследования:

1. Выявлены основные особенности функционирования, развития и государственного регулирования отрасли нефтепроводного транспорта в условиях рыночной экономики. Обоснованы место и роль реальных, капиталообразующих инвестиций в стратегии развития отрасли.

2. Определена структура прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте. Обоснована целесообразность двухуровневого подхода к моделированию процессов прединвестиционных исследований (аналитические задачи прединвестиционных исследований - нижний уровень и механизм согласованного решения задач - верхний уровень) и предложена структурно-логическая схема такого подхода.

3. Разработана математическая модель организационного механизма прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте как сложного многоэтапного, цикличного и многовариантного процесса принятия решений. Модель представляет собой композицию двух блоков, моделирующих соответственно структуру и динамику данного механизма. Структурную часть модели определяет процедура принятия решений, основанная на методах оптимизации по цепочке логически взаимосвязанных частных критериев, а динамическую часть модели представляет марковская цепь с множеством состояний и матрицей вероятностей перехода, имеющими специальный вид. Назначение модели - качественное исследование механизма согласованного взаимодействия субъектов управления при решении аналитических задач по оценке инвестиционного проекта.

4. Выявлены важнейшие задачи финансового анализа нефтепроводных проектов и для их решения разработаны расчетные алгоритмы, которые определяются структурой входной и выходной информации, представляемой в табличной форме, и расчетными соотношениями. Согласованное решение задач обеспечивает получение комплексной финансовой оценки инвестиционного проекта.

5. Выявлены особенности структуры и стоимостной оценки капитальных вложений в проекты нефтепроводного транспорта. Разработана методика стоимостной оценки действующих нефтепроводных мощностей при передаче в создаваемую производственно-коммерческую организацию, обеспечивающую реализацию нового нефтепроводного инвестиционного проекта.

6. Выявлены особенности информационного обеспечения нефтепроводных проектов и обоснована необходимость использования систем поддержки принятия решений (СППР) как главного средства аккумуляции опыта, генерации допустимых и выбора наилучших вариантов проекта. Определены место СППР и ее роль в процессе принятия прединвестиционных решений с учетом таких его особенностей как многоэтапность, цикличность и многовариантность.

7. Обосновано применение инструментального подхода к созданию СППР и предложена структурно-логическая модель системы информационно-программной поддержки для прединвестиционных исследований в нефтепровод-ном транспорте. Сформулированы функциональные спецификации первой очереди СППР.

8. Проведена апробация разработанного математического, инструментального и информационного обеспечения на примере конкретного инвестиционного проекта и определена эффективность его применения.

ПРАКТИЧЕСКАЯ ЗНАЧИМОСТЬ.

Предлагаемое методическое, математическое и программное обеспечение может быть тиражировано на всем множестве инвестиционных проектов развития нефтепроводного транспорта. Разработанное обеспечение призвано обеспечить технологическую платформу для осуществления прединвестиционных исследований (разработок) по таким направлениям как:

- финансово-экономические расчеты инвестиционных проектов в рамках бизнес-плана;

- экспертиза инвестиционных расчетов;

- технико-экономическое обоснование для получения государственной поддержки, кредитов, эмиссии ценных бумаг, привлечения других источников финансирования;

- оценка действующих мощностей предприятий как вида инвестиций в новые проекты развития отрасли;

- финансово-экономическая часть при разработке нормативно-методической документации.

Самостоятельное практическое значение имеют:

- структурно-логическая схема двухуровневого подхода к моделированию процессов прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте;

- композиционная математическая модель организационного механизма прединвестиционных исследований как процесса принятия согласованных решений в нефтепроводном транспорте.

Организационный механизм, модели и алгоритмы, система поддержки принятия решений (СППР), апробированные в нефтепроводном транспорте, в значительной мере являются типовыми и могут найти применение при исследованиях крупных и дорогостоящих инвестиционных проектов в других отраслях ТЭК.

СОСТАВ И СТРУКТУРА РАБОТЫ. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, рисунков, списка использованной литературы и приложений.

Заключение диссертации по теме «Математические и инструментальные методы экономики», Коробкин, Владимир Иванович

ВЫВОДЫ ПО ГЛАВЕ

1.Важной особенностью прединвестиционных исследований в нефтепро-водном транспорте является не столько большие объемы информации, сколько большое разнообразие и взаимозависимость информационных потоков, трудность обеспечения полноты и точности информации, необходимость поддерживать решение задач в различных режимах информационных запросов со стороны лиц, принимающих решения. Выявлены состав источников и структура способов передачи данной информации. Предложено и обосновано использование СППР как главного средства информационной поддержки прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте. Выявлена структура цикла такой поддержки и определены в нем место и роль СППР.

2. Другая важная особенность прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте - аналитический и слабоструктуризованный характер решаемых задач. Предложена и обоснована структурно-логическая модель СППР для прединвестиционных исследований, рассматриваемая как функциональное расширение традиционной информационной системы и как средство инструментальной поддержки прединвестиционных исследований. Проанализированы особенности инструментального подхода к созданию таких СППР на основе существующих и новых программных разработок и обоснован такой подход к их разработке и внедрению СППР для нефтепроводных проектов. Сформулированы требования на разработку программного комплекса, реализующего разработанное методическое и математическое обеспечение и являющегося первой очередью СППР.

3. В качестве примера использования разработанных методических, математических и соответствующих программных средств проанализированы результаты проведенных прединвестиционных исследований по проекту создания Балтийской трубопроводной системы. Представлены содержательное описание альтернативных вариантов использования мощностей конкретного нефтепроводного предприятия как инвестиций в проект, нормативной базы и условий проведения расчетов, результатов расчетов и сравнительного финансово-экономического анализа вариантов участия предприятия в проекте. Анализ результатов проведенных многовариантных расчетов показал эффективность предлагаемого математического и программного обеспечения как средства информационно-инструментальной поддержки прединвестиционных исследований.

139

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

1. Отрасль нефтепроводного транспорта представляет собой масштабную инженерную и экономическую систему, охватывающую территорию всей страны и имеющую сложную систему организационного управления. Проанализированы основные особенности функционирования и развития отрасли в условиях построения рыночной экономики: организация управления отраслью, особенности отрасли как естественной монополии, особенности государственного регулирования и контроля в отрасли. Обоснованы и проанализированы место и роль реальных (капи-талообразующих) инвестиций в отраслевой стратегии и структура инвестиционного цикла.

2. Проанализированы принципы инвестиционного анализа с учетом потребностей осуществления прединвестиционных исследований по проектам в нефтепроводном транспорте и факторы, обуславливающие необходимость адаптации существующих стандартных методических разработок к реальным российским и отраслевым условиям. Для отечественной нефтепроводной отрасли предложен гибкий подход, который предусматривает разработку типовой (для отрасли) методики, соответствующего ей математического и программного обеспечения, их дальнейшую корректировку с учетом опыта их использования в конкретных проектах.

3. Выявлен многоэтапный, циклический и многовариантный характер процессов принятия решений в прединвестиционных исследованиях нефтепроводного транспорта. Выявлены типовые последовательно реализуемые этапы принятия решений и дана их характеристика с точки зрения специфики решаемых на них аналитических задач. Обоснована целесообразность двухуровневого подхода к моделированию процессов прединвестиционных исследований: на нижнем уровне моделируются локальные (частные) аналитические задачи прединвестиционных исследований, а на верхнем уровне моделируется механизм их согласованного решения в рамках прединвестиционной фазы. Предложена модель (в виде структурно-логической схемы) такого подхода.

4. Разработана комплексная математическая модель организации прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте как сложного механизма принятия решений. Структура и динамика данного механизма моделируется различным математическим аппаратом. Модель структуры этого механизма - это схема принятия решений, основанная на комплексном применении методологии декомпозиции глобальной задачи прединвестиционных исследований и методологии оптимизации по последовательно применяемым критериям (методологии лексикографической оптимизации). Модель динамики указанного механизма - неоднородная марковская цепь с конечным множеством состояний и с матрицей вероятностей перехода, соответствующей специфике предложенной структуры механизма принятия решений.

5. В качестве основных задач анализа инвестиционных проектов в нефтепроводном транспорте определены следующие: расчет потребности в финансировании, расчет возврата кредитов, расчет тарифов, расчет ежегодных доходов и расходов, расчет критериев экономической эффективности инвестиций, расчет доходов бюджетов различного уровня. С учетом специфики нефтепроводной отрасли разработаны расчетные алгоритмы для решения данных задач. Данные задачи взаимосвязаны и образуют комплекс задач, решение которого позволяет получить всестороннюю финансово-экономическую оценку инвестиционных проектов в нефтепроводном транспорте.

6. Выявлены и проанализированы особенности структуры и оценки капитальных вложений в основных инвестиционных ситуациях : при реконструкции действующих и строительстве новых предприятий нефтепроводного транспорта, а также при передаче на различных финансовых условиях действующих нефтепроводных мощностей в активы вновь создаваемых коммерческо-производственных структур. Проанализирована возможность применения для стоимостной оценки таких мощностей различных методов и на основе метода сооружения новых аналогичных мощностей предложена методика стоимостной оценки производственных мощностей нефтепроводного транспорта как специфического вида инвестиций.

7. Для прединвестиционных исследований в нефтепроводном транспорте выявлены характерные особенности состава, структуры, способов сбора, передачи и использования информации лицами, принимающими решения. Предложено и обосновано использование СППР как главного средства информационной поддержки прединвестиционных исследований в нефтепроводном транс-цорте. Выявлена структура цикла такой поддержки и определены в нем место и роль СППР.

8. Прединвестиционные исследования в нефтепроводном транспорте предусматривают решение важных аналитических и слабоструктуризованных за* дач. Предложена и обоснована структурно-логическая модель СППР для прединвестиционных исследований, рассматриваемая как функциональное расширение традиционной информационной системы и как средство инструментальной поддержки прединвестиционных исследований. Сформулированы требования на разработку программного комплекса, реализующего разработанное методическое и математическое обеспечение и являющегося первой очередью СППР.

9. Предлагаемое математическое и программное обеспечение использовано при проведении прединвестиционных исследований по проекту создания Балтийской трубопроводной системы. Представлены содержательное описание альтернативных вариантов использования мощностей конкретного нефтепроводного предприятия как инвестиций в проект, нормативной базы и условий проведения расчетов, результатов расчетов и сравнительного финансово-экономического анализа вариантов участия предприятия в проекте. Результаты расчетов по данному и другим проектам показали эффективность указанного обеспечения как средства информационно-инструментальной поддержки прединвестиционных исследований.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Коробкин, Владимир Иванович, 2003 год

1. Айвазян С.Н. Статистический анализ марковских цепей.- М.: ЦЭМИ АН СССР.-1975,37 с.

2. Александров В., Воронин В. Тарифы на услуги нефтепроводного транспорта. М: "Наука", 1997.- 72 с.

3. Александров J1.B., Карпова Н.Н. Рабочая книга по систематизации информации. М.: НПО "Поиск", 1993.-441 с.

4. Александров Н.И., Комков Н.И. Моделирование организации и управления решением научно-технических проблем. М.: "Наука", 1988.- 215 с.

5. Ансофф И. Стратегическое управление. Сокр. пер. с англ. М.: "Экономика", 1989.- 519 с.

6. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа.- М.: "Финансы и статистика", 1995.- 284 с.

7. Белвенисте Г. Овладение политикой планирования. М.: АО "Прогресс", 1994.-304 с.

8. Беренс В., Хавранек П.М. Руководство по оценке эффективности инвестиций. М.: "Инфра-М",1995.-527 с.

9. Беренс В.,Хавранек П. Руководство по подготовке технико-экономических исследований. Пер. с англ. перераб. и доп. М.: АОЗТ "Интерэксперт", 1995.

10. Берзон Н.И.,Ковалев А.П. Акционерное общество: капитал, правовая база, управление. М. АО "Финстатинформ", 1995.- 207 с.

11. Бескровный И.М., Шихаев К.Н. Методы и модели, управления отраслевым производством. М.: "Радио и связь", 1987.- 272 с.

12. Бирман Г., Шмидг С. Экономический анализ инвестиционных проектов. Пер. с англ. М.: " Банки и биржи ",1997,- 631 с.

13. Бланк И.А. Инвестиционный менеджмент. Киев: МП "ИТЕМ",1995.

14. Блюменау Д.И. Информация и информационный сервис. -JL: "Наука", 1989.- 190 с.

15. Бляхман Л.С. Экономика, организация управления и планирование научно-технического прогресса. М.: "Высшая школа", 1991.- 228 с.

16. Большой экономический словарь. М.: Фонд "Правовая культура",1994.

17. Борисов Н.Н. Роль государственного регулирования в экономике магистрального нефтепроводного транспорта России .- М.: " ОЛМА-ПРЕСС 2000,- 160 с.

18. Бочаров В.В. Финансово-кредитные методы регулирования рынка инвестиций. -М.: "Финансы и статистика", 1993.-185 с.

19. Бренц А.Д., Колядов JI.B., Комарова JI.A. и др. Экономика транспорта и хранения нефти и газа. М.: "Недра", 1989.- 287 с.

20. Бромвич М. Анализ экономической эффективности капиталовложений. Пер. с англ. М.: "Инфра-М",1995,- 320 с.

21. Бурков В., Ириков В. Модели и методы управления организационными системами. М.: "Наука", 1994.- 270 с.

22. Вадцайцев С.В. Оценка бизнеса и инновации.- М.: "Филин", 1997.- 336 с.

23. Вайншток С.М. Инвестиционная политика компании "Транснефть" при реализации нефтепроводных проектов. // Трубопроводный транспорт нефти,1999,№ 12.-c.3-6.

24. Вайншток С.М. Транснефть на пути устойчивого развития. // Трубопроводный транспорт нефти,2000,№ 3.-С.7-10.

25. Вайншток С.М. Развитие направлений экспорта нефти из России. // Трубопроводный транспорт нефти,2000,№ 7.-е. 11-14.

26. Веденеев Г.И. Проблемы автоматизации управления системой нефтепродуктов беспечения РФ в условиях смешанной экономики . // НТИС, серия "Транспорт и хранение нефтепродуктов" .- М.: ЦНИИТЭнефтехим, 1994, № 4,-с.15-17.

27. Веремеенко С.А. Управление инвестициями на трубопроводном транспорте. М.:'Международная инженерная академия, 1993.-278 с.

28. Веремеенко С.А., Зоря Е.И.,Фролов Ю.А. Перспектива развития трубопроводных систем в условиях перехода к рынку. // Проблемы эффективности и научно-технический прогресс. М.: Международная инженерная академия, 1993.-c.4-14.

29. Волков Н.Г. Учет долгосрочных инвестиций и источников их финансирования. М.: "Финансы и статистика", 1994.

30. Воронин В.И, Борисов Н.Н. Экономика нефтепроводного транспорта. -М.: Наука, 1997.-310 с.

31. Воронин В., Жиров А. Товарно-коммерческие проблемы в экономике нефтепроводного транспорта. М.: "Наука", 1997.-88 с.

32. Воронин В., Коробкин В. Инвестиционный анализ и разработка бизнес-планов. М.: "Наука", 1997.-64 с.

33. Воронин В., Ясинский Г. Управление качеством труда в нефтепроводном транспорте. -М.: "ВНИИОЭНГ", 1989. -44 с.

34. Воронцовский А.В. Инвестиции и финансирование методы оценки и обоснования. Изд-во С.-Пб. Университета, 1998. - 528 с.

35. Гаврина O.JL, Дудко З.Н., Камнева Е.Б. Расчет капитальных вложений при оценке проектов перспективного развития нефтепроводов. // Трубопроводный транспорт нефти,2000,№ 1 .-с. 19-21.

36. Галеев В.Б., Карпачев М.З., Харламенко В.И. Магистральные нефте-продуктопроводы. М.: "Недра",1988.-246 с.

37. Гитман Л.Д., Джонк М.Д. Основы инвестирования: Пер. с англ. М.: "Дело". 1997.

38. Глазьев С.Ю., Львов Д.С., Фетисов Г.Г. Эволюция технико-экономических систем: возможнрсти и границы централизованного регулирования. -М., 1992.-208 с.

39. Грешилов А.А. Как принять наилучшее решение в реальных условиях. М.: "Радио и связь", 1991.- 320 с.

40. Григорьев В.В., Федотова МЛ. Оценка предприятий: теория и практика. М.: "Инфра - М",1997.-320 с.

41. Грязнова А.Г., Федотова М.А. Оценка бизнеса.- М.: "Финансы и статистика",1998.-512 с.

42. Гордебв О.Г. Внешнеэкономические связи АК " Транснефть " и перспектива их развития. // Трубопроводный транспорт нефти, 1997,№ 7.-С.8-10.

43. Государственное регулирование нефтепродуктообеспечения в условиях перехода к рыночным отношениям. // Обзорная информация .- М.:-ЦНРШТЭнефтехим, 1993.-69 с.

44. Громов Г.Р. Очерки информационной технологии. М.: "ИнфоАрт", 1993.- 336 с.

45. Давлетъяров Ф.Г., Глухарев К.К., Зоря Е.М., Цигарели Д.В. Сетевой опыт, рынок и информатика нефтепродуктообеспечения НТИС, серия "Транспорт и хранение нефтепродуктов". - М.: ЦНИИТЭнефтехим,1993,№1,-с.2-3.

46. Данилин В.И. Экономико-математическая модель развития корпорации. / Российский экономический журнал , № 10, 1997.

47. Десмонд Гленн М., Келли Ричард Э. Руководство по оценке бизнеса: Пер. с англ. М.: Российское общество оценщиков, 1994.- 272 с.

48. Друкер Питер Ф. Рынок: как выйти в лидеры. Практика и принципы/Пер, с англ. М.: 1992.V

49. Дубинский В.Г.,Дубинская Н.В. Экономика нефтепродуктового транспорта. М.:"Недра",1984.- 216 с.

50. Дубов Ю.А., Травкин С.И., Якимец В.Н. Многокритериальные модели формирования и выбора вариантов систем. М.: "Наука", 1986.- 295 с.

51. Еременко П.Т.,Воробьев Н.А. Развитие трубопроводного транспорта в СССР и за рубежом.- М.: "Недра", 1989.-166 с.

52. Завлин П.Н., Васильев А.В.,Кноль А.И. Оценка экономической эффективности инвестиционных проектов (современные подходы).- Спб.: "Наука",1995.

53. Землянский С., Кумылганов А., Воронин В. Концепция регулирования естественных монополий в условиях рынка в методике расчета тарифов АК "Транснефть" // Трубопроводный транспорт нефти. 1997,№3.

54. Зингер И.С.,Кругликов Б.И.,Садовников В.И. Информационное обеспечение в организационных системах управления. М.: "Наука", 1987.- 208 с.

55. Иванов Ю.Н., Токарев В.В., Уздемир А.П. Математическое описание элементов экономики. М.: "Физико-математическая литература" ВО "Наука", 1994,-416 с.

56. Инвестиции и предпринимательская деятельность. / Красильников С.А.-М.: 1994.-194 с.

57. Идрисов А. Методика разработки и экспертизы инвестиционных проектов // Финансовая газета. — 1993.-№41, 42, 44.

58. Идрисов А.Б. Планирование и анализ эффективности инвестиций. -М.: PRO-invest Consulting, 1995.

59. Инвестиционная деятельность. Сборник методических материалов. Вып. 1. М.: Интерэксперт, 1994.

60. Инвестиционное проектирование: практическое руководство по экономическому обоснованию инвестиционных проектов. / Шумилин С.И. М.: 1995.-237 с.

61. Информационное обеспечение иерархических АСУ ТП магистральных нефтепроводов.- М.: ВНИИОЭНГ,1990.- 54 с.

62. Искусственный интеллект и проблема организации знаний. Сборник научных трудов ВНИИСИ. М.:ВНИИСИ, 1991.

63. Карпелевич Ф.И. Элементы теории марковских цепей и массового обслуживания и их применение в решении транспортных задач.- М.: Московский институт инженеров железнодорожного транспорта ,1981.-20 с.

64. Кемени Дж.Д., Снелл Дж.Л. Конечные цепи Маркова. -М.: ."Наука", 1970.-271 с.

65. Ковалев А.П. Оценка стоимости активной части основных фондов.-М.: "Финстатинформ",1997,- 175 с.

66. Концепция дальнейшего развития трубопроводного транспорта нефтепродуктов. / Лурье М.В., Генкина М.В., Лебедева Л.Н. и др. М.: ЦНИИТЭ-Нефтехим, 1991.-63 с.

67. Концепция строительства распределительных нефтепродуктопроводов . / ГИПРОНИИНЕФТЕТРАНС, МИНГ им. И.М. Губкина.- Волгоград-М.:1990.-171 с.

68. Коршак А.А., Коробков Г.Е. Обеспечение надежной работы магистральных нефтепродуктопроводов.- Уфа, Уфимский нефтяной институт, 1993,148 с.

69. Коссов В.В., Липсиц И.В. Инвестиционный проект: методы подготовки и анализа. "Бек".- 293 с.

70. Котлер Ф. Основы маркетинга. Пер. с англ. М.: 1995.- 702 с.

71. Кузьмин В.В. Развитие маркетинговых систем в организациях. // "Маркетинг в России и за рубежом", 1998,№6.-с.З-11.

72. Кузьмин В.В. Задачи планирования организационно-технологических комплексов производств. М.: "Машиностроение", 1996- 320 с.w*

73. Курс экономической теории. / Чепурина М., Киселева Е. М.: "Финансы и статистика", 1995.- 624 с.

74. Кулик Ю.В. Автоматизированное управление потокораспределением в трубопроводных системах.- Киев, 1992.-67 с.

75. Курочкин В.В., Медведев М.Е., Ретюнин Ю.П., Велиев М.М. Оценка эффективности инвестиций в трубопроводном транспорте. // Трубопроводный транспорт нефти, 1998,№ .-с. 17-19.

76. Лагоша Б.А., Шаркович В.Г., Дегтярева Т.Д. Методы и модели совершенствования организационных структур. М.: "Наука", 1988.- 186 с.

77. Ламбен Ж. Стратегический маркетинг: европейская перспектива./ Пер. с франц.- С-Пб.,"Наука",1996.

78. Ларичев О.И. Объективные модели и субъективные решения. М.: "Наука", 1987.- 143 с.

79. Лившиц В.Н. Проектный анализ: методология, принятая во Всемирном банке.- М.: 1994.

80. Лимитовский М.А. Основы оценки инвестиционных и финансовых решений.-М.: "Дека", 1996.

81. ЛипсицИ.В., Коссов В.В. Инвестиционный проект.- М.: "БЕК",1996.

82. Лисин Ю.В. Программа оптимизации производственных мощностей ОАО"АК Транснефть". // Трубопроводный транспорт нефти, 1999,№ 11.-е. 12-14.

83. Лопатников Л. Экономико-математический словарь. М.: "Наука", 1996.-704 с.

84. Лотов А.В. Введение в экономико-математическое моделирование. -М.: "Наука", 1984.-392 с.

85. Львов Ю.А. Основы экономики и организации бизнеса. С.-Пб.: ГМП "Формика", 1992.- 383 с.

86. Макаров В.Л., Маршак В.Д. Модели оптимального функционирования отраслевых систем. М.: "Экономика", 1979.- 159 с.

87. Матвейчук А.А. Основные источники информационного обеспечения и маркетинговых исследований рынка в области строительства трубопроводов // Строительство трубопроводов, 1994,№4.- с. 14 -17.

88. Материалы Российско-Американского семинара ( 20-24 июля 1992 г. в г. Москве). // НТИС серия " Транспорт и хранение нефтепродуктов ".- М.:•*

89. ЦНИИТЭнефтехим,1993,№1с.7-37.

90. Международная Конференция "Трубопроводный транспорт в России"// Трубопроводный транспорт нефти, 1994,№11.-е.28-30.

91. Мелкумов Я.С. Экономическая оценка эффективности инвестиций и финансирования инвестиционных проектов. М.: ИКЦ "ДИС",1997.-160 с.

92. Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов и их отбору для финансирования. Утв. Госстроем России, Минэкономики РФ, Минфином РФ, Госпромом России. М.: Информэлектро, 1994.

93. Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов (вторая редакция ). Утверждены Минэкономики России, Минфином России и Госстроем России (№ ВК 477 от 21.06.1999 г.).- М.: "Экономика",2000.

94. Методическое пособие по разработке систем управления проектами на предприятиях и в организациях с различными формами собственности. М.: МГСУ - ИнфоСервис, 1994.

95. Мир управления проектами. Пер. с англ. под ред. Х.Решке, Х.Шеме. -М.: "Алане", 1993.

96. Моделирование экономических процессов: Монография / Голосов О.В., Дрогобыцкий И.Н. и др.; Под ред. О.В. Голосова. -М.: "Финансы и статистика", 1992.-163 с.

97. Моисеева Н.К., Карпунин М.Г. Основы теории и практики функционально-стоимостного анализа. М.: "Высшая школа",1988.-189 с.

98. Нефтяной транспорт в новом тысячелетии. // Трубопроводный транспорт нефти,1999,№ ll.-c.3-5.

99. Новоселов В.Ф., Фролов Ю.А., Муфтахов Е.М. Трубопроводная система для транспорта высоковязких нефтей и нефтепродуктов.// Экспресс-информация ВНИИОЭНГ серия " Транспорт и хранение нефти ".- 1990,№ 6.- с. 3-5.

100. Новые технологии и организационные структуры: Пер. с англ. М.: "Энергоатомиздат", 1991.-288 с.

101. Норткотт Дерил. Принятие инвестиционных решений: Пер. с англ.- М.: "Банки и биржи", ЮНИТИ,1997.

102. Нормы технологического проектирования развития нефтепродук-топроводов: ВНТПЗ 90 .- М.: Госкомнефтепродукт РСФСР, 1991.-90 с.

103. ОголеваЛ.Н. Инновационное предпринимательство. — М., 1994.124с.

104. Овсиенко Ю.В. Методологические проблемы эффективности инвестиционных проектов.// "Экономика и математические методы", 1995, т.31, вып.2. с.5-15.

105. Петров А.Н. Методология выработки стратегии развития предприятия. С-Пб., 1992,- 192 с.

106. Первозванский А.А. Математические методы в управлении производством. М.: "Наука", 1975.- 615 с.

107. Першиков В.В., Савинков В.М. Толковый словарь по информатике. -М.: "Финансы и статистика", 1991.- 537 с.

108. Подиновский В.В., Ногин В.Д. Парето-оптимальные решения многокритериальных задач. М.: "Наука", 1982,- 256 с.

109. Попов Ю.А. Тенденции развития трубопроводного транспорта и защита среды при его эксплуатации . // ИНТ ВИНИТИ. Серия " Трубопроводный транспорт ".- М.: 1990,т. 13.- с.3-62.

110. Поршнев А.Г. Управление инновациями в условиях перехода к рынку.- М.: "Мегаполис-контакт", 1993.

111. Последовательная перекачка нефтепродуктов по разветвленным трубопроводам. / Новоселов В.Ф.,Ярыгин Е.Н.,Казачук Б.А. и др.- М.: "Недра",1994.-112 с.

112. Поспелов Д.А. Ситуационное управление: теория и практика. -М.: "Наука", 1986.-284 с.

113. Прахова М.Ю. Автоматизация производственных процессов в трубопрововодном транспорте. -Уфа, Уфимский государственный нефтяной институт, 1996,- 120 с.

114. Представление и использование знаний. Пер. с англ. под ред. Х.Уэно, М.Исудзука. М.: "Мир", 1987,- 220 с.

115. Принципы инвестирования. М.: Крокус Интернешнл, 1992,- 322 с.

116. Руководство по эффективности инвестиций.-М.: АОЗТ "Интерэкспресс", ЮНИДО (UNIDO), 1993.

117. Санто Б. Инновация как средство экономического развития / Пер. с венг. — М.: "Прогресс", 1990.- 296 с.

118. Системная надежность трубопроводного транспорта углеводородов. / Черняев В.Д. и др.-М.: "Недра", 1997.-516 с.

119. Старик Д.Э. Расчеты экономической эффективности инвестиций. Учебное пособие.-М.: Изд-во МАИ,1994.-90 с.

120. Ставровский Е.Р., Ясин Э.М. Система магистральных нефтепроводов как естественная монополия. // Трубопроводный транспорт нефти, 1997,№ 2.-с.10-16.

121. Строительный комплекс в капиталистической экономике. (Функционирование экономического механизма и новые явления в развитии). М., 1991.- 132 с.

122. Тер-Саркисьянц С.Р. Концепция перспективного развития экспорт-• ного магистрального транспорта нефти в России. // Трубопроводный транспортнефти,1997,№7.-с.4-7.

123. Техника и технология транспорта и хранения нефти и газа . / Ф.Ф. Абудов, Алиев Р.А., Новоселов В.Ф. и др. М.: "Недра", 1992.-320 с.

124. Требования по составу и содержанию экспертного заключения по ТЭО (проекту) на строительство объектов производственного назначения. М.: Госстрой России, 1993.

125. Трубопроводный транспорт нефти и газа. / Алиев Р.А. , Белоусов В.Д., Немудров А.Г. и др., 2-е изд.- М.: "Недра", 1988.-368 с.

126. Трубопроводный транспорт углеводородного сырья. / Черняев В.Д. и др.-М.: 1991.- 342 с.

127. Управление проектами (зарубежный опыт). Под ред. В.Д. Шапиро. С.-Пб.: "ДваТри", 1993.

128. Уткий Э.А. Бизнес-план. Организация и планирование предпринимательской деятельности. М.: "Тандем", 1997,- 96с.

129. Уотермен Р. Фактор обновления. Как сохраняют конкурентоспособность лучшие компании / Пер с англ.- М., 1988.

130. Хейне П. Экономический образ мышления. Пер. с англ.-М.: "Новости" при участии Catallaxy,1991.

131. Холт Р.Н., Барнес С.Б. Планирование инвестиций. -М.: "Дело", 1994.-118 с.

132. Хонко Я. Планирование и контроль капиталовложений. М.: "Экономика", 1987.- 191 с.

133. Хруцкий В.Е., Корнеева И.В., Автуханова Е.Э. Современный маркетинг. М.: "Финансы и статистика", 1991.- 254 с.

134. Цагарели Д. Нефтепродуктовое обеспечение России. // Российский экономический журнал.- 1995.- с. 46-50.

135. Центр им. Карла Дуйсберга. Семинар по теме " расчет рентабельности и потребности в инвестициях".-М.: Изд-во МАИ, 1994.

136. Цвиркун А.Д., Акинфиев В.К., Соловьев М.М. Моделирование развития крупномасштабных систем: на примере топливно-энергетических отраслей и комплексов. М.: " Экономика ",1992.

137. Черняев В.Д. АК " Транснефть " сегодня и завтра: надежность и развитие нефтепроводной системы России. // Трубопроводный транспорт нефти, 1996,№ 7.-с.2-4.

138. Черняев В.Д., Воронин В.И. АК "Транснефть" :стратегия развития. // Трубопроводный транспорт нефти,1998,№ 1.-С.4-8.

139. Черняев В.Д., Воронин В.И. Концепция регулирования естественных монополий в условиях рынка и ее отражение в методике расчета тарифов АК "Транснефть". // Трубопроводный транспорт нефти, 1997,№ 12.-c.4-6.

140. Четыркин Е.М. Финансовый анализ производственных инвестиций . -М.: "Дело", 1998.- 256 с.

141. Шарп У.Ф., Александер Г.Д.,Бейли Д.В. Инвестиции: Пер. с англ.-М. :"Инфра-М", 1998.

142. Шаммазов A.JI. Основы трубопроводного транспорта нефти.-Уфа, Уфимский государственный университет нефти, 1996.-151 с.

143. Шафранский В.В. Математические модели и методы планирования отраслевой промышленности. М.: "Наука", 1984.- 224 с.

144. Шеремет А.Д., Сайфуллин Р.С. Методика финансового анализа. М. "Инфра-М", 1996,-172 с.

145. Шумпетер И. Теория экономического развития. (Исследование предпринимательской прибыли, капитала, кредита, процента и цикла конъюнктуры)/

146. Пер. с англ. М.: "Прогресс", 1987.-140 с.

147. Экономика и оптимизация. / Канторович JL, Лассман В., Шилар X. и др.; Отв. ред. В.Л. Макаров. М.: "Наука", 1990.-247с.

148. Японская экономика в преддверии XXI века. Становление конкурентного корпоративно-государственного капитализма. — М., 1991.

149. Яковлев Е.И. Управление магистральными трубопроводами, техническое обслуживание и ремонт. // ИНТ ВИНИТИ, серия "Трубопроводный транспорт". М.: 1990 т.13.-с.63-136.

150. Ясин Э.М. Пообъектный учет затрат на предприятиях магистрального нефтепроводного транспорта. // Трубопроводный транспорт нефти, 1995,№ 12.-С.43-45.

151. Childs P.D., Trintis A.J. Dynamic R&D investment policies // Management science.-Providence,1999.- Vol.45, № 10.- P. 1359-1377.

152. Ellingsen T.,Warneryd K. Foreign direct investment and the political economy of protection // Intern, econ. rev.- Philadelphia; Osaka, 1999,- Vol.40, № 2.- P. 357-379.

153. Hartwick J.,M., Long Ngo Van. Constant consumption and the economic depreciation of natural capital: the nonautonomouse case // Intern, econ. rev.- Philadelphia; Osaka, 1999.- Vol.40, № 1.- P. 53-62.

154. Kaplan S.N., Zingales L. Do investment cash flow sensitivities provide useful measures of financing constraints ? // Quart, j. of economics.-Cambridge ( Mass); 1997.- VOL. 62, № 1.- P. 169-215.

155. Pointon J., Hooper V. The impact of obsolescence risk on the aftertax value of a project.- Canberra: Austral, nat. univ., 1997.- 20 p.