Экономическое сотрудничество Российской Федерации и Европейского инвестиционного банка тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.14, кандидат экономических наук Путилина, Виктория Юрьевна

• Путилина, Виктория Юрьевна
• кандидат экономических наук
• 2008

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Путилина, Виктория Юрьевна

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. РЕГИОНАЛЬНЫЕ БАНКИ РАЗВИТИЯ В ИНСТИТУЦИОНАЛЬНОЙ СТРУКТУРЕ МИРОВОЙ ЭКОНОМИКИ: ЭВОЛЮЦИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ В УСЛОВИЯХ ГЛОБАЛИЗАЦИИ.

1.1. Роль и функции региональных банков развития в международной финансовой системе: общее и различия с Группой Всемирного банка и Международным валютным фондом.

1.2. Европейский инвестиционный банк: специфика функционирования и мобилизации финансовых ресурсов, опыт для региональных банков развивающихся стран.

ГЛАВА 2. РОЛЬ ЕВРОПЕЙСКОГО ИНВЕСТИЦИОННОГО БАНКА В РЕГУЛИРОВАНИИ МЕЖДУНАРОДНЫХ ИНТЕГРАЦИОННЫХ ПРОЦЕССОВ.

2.1. Европейский инвестиционный банк как инструмент экономической политики Европейского Союза.

2.2. Отраслевая и географическая направленность операций Европейского инвестиционного банка: сравнительная характеристика с другими международными финансовыми организациями.

ГЛАВА 3. ПЕРСПЕКТИВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ СОТРУДНИЧЕСТВА ЕВРОПЕЙСКОГО ИНВЕСТИЦИОННОГО БАНКА И РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ.

3.1. Стратегические интересы России в развитии экономического сотрудничества с Европейским инвестиционным банком.

3.2. Направления сотрудничества России с Европейским инвестиционным банком в условиях построения высокоэффективной модели развития экономики.

ЗАКЛЮЧЕНА.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Экономическое сотрудничество Российской Федерации и Европейского инвестиционного банка»

Актуальность исследования. Современная система международных экономических отношений характеризуется усиливающейся взаимозависимостью стран. В XXI веке процесс ускоренного развития глобализации мировой экономики приобретает новое качество благодаря повышенной роли инновационной составляющей и региональной интеграции. При этом все большее значение приобретает эффективное перераспределение накопленных ресурсов с целью снижения неравномерности мирового экономического роста и степени дифференциации в уровне экономического развития национальных экономик. Локальные цели по развитию соответствующих регионов, достигаемые за счет ограниченных ресурсов региональных банков развития (РБР) более полувека назад, сейчас являются важнейшей составляющей стабильного роста мировой экономики. Эволюция РБР в систему крупных международных кредитно-финансовых институтов определяет их возросшее значение в мирохозяйственных связях на современном этапе, в частности, в содействии инновационному развитию и региональной интеграции путем реализации инвестиционных программ, осуществления институциональных и структурных преобразований, уменьшения разрыва в уровне жизни между бедными и богатыми нациями.

Региональные банки, накопившие опыт стимулирования экономического развития, все больше вовлекаются в общие процессы глобализации. РБР укрепляют международные позиции интеграционных объединений, способствуют сближению макроэкономических показателей отдельных стран, а также являются мощным средством внешнеэкономической экспансии, предоставляя финансовые ресурсы далеко за пределами создавших их интеграционных группировок. Так, важнейшей составляющей развития стран Европы является геополитический мотив участия Европейского инвестиционного банка (ЕИБ) в крупных инвестиционных проектах в странах-членах ЕС и за его пределами. ЕИБ является крупнейшим на сегодняшний день региональным банком развития и главной финансовой поддержкой для стран ЕС в условиях растущей нестабильности мировой валютно-финансовой системы. Научный и практический интерес представляет анализ деятельности ЕИБ как гаранта развития и модернизации традиционных отраслей хозяйства и ускорения инновационного роста.

Наиболее значимым и актуальным в этой связи представляется фактор влияния ЕИБ на приграничные ЕС регионы, попадающие в зону расширяющихся политических и экономических интересов Союза, в первую очередь Россию, как одного из важнейших торгово-экономических партнеров Европы. В настоящее время сохраняется необходимость выработки концепции международного сотрудничества России с ЕС и определения роли ЕИБ в контексте такого сотрудничества в целях решения сложных задач укрепления национальной конкурентоспособности и обеспечения устойчиво высоких темпов экономического роста, стоящих сегодня перед Россией. Финансовые ресурсы, экспертные и иные возможности ЕИБ играют важную роль в решении вопроса источников средств, необходимых для достижения плановых показателей развития российской экономики.

В связи с этим, анализ особенностей деятельности Европейского инвестиционного банка и выявление новых возможностей сотрудничества России с данным финансовым институтом становятся особо актуальными как в научно-теоретическом, так и в практическом отношении в рамках углубления экономических связей на основе долгосрочных инвестиционных программ, и послужили основанием для выбора темы диссертационного исследования.

Степень научной разработанности темы. Несмотря на то, что роль международных финансовых организаций в мировой экономике и регулировании мирохозяйственных связей достаточно подробно изучена, и деятельность как глобальных банков развития, так и крупнейших региональных банков развития получила освещение в трудах российских и зарубежных авторов, непосредственно специфика работы Европейского инвестиционного банка не нашла широкого отображения в современной литературе, и, учитывая масштабы операций Банка, а также степень влияния данного финансового института на процессы региональной интеграции, требует проведения более тщательного анализа. В большинстве научных работ, охватывающих проблематику региональных и глобальных банков развития, направления сотрудничества России и ЕИБ детально не рассматривались, а основной акцент делался на взаимодействии с ведущими многосторонними финансовыми институтами в силу их высокой значимости для мировой экономики и России, а также на других РБР, в которых возможно участие России как регионального члена.

Как известно, большой вклад в развитие российской школы исследований международных финансовых организаций (МФО), их деятельности по способствованию европейской интеграции и влияния МФО на российскую экономику внесли и вносят советские и российские ученые: Абалкин Л.И., Борко Ю.А., Бусыгина Н.М., Владимирова М.П., Воронова Т.А., Глухарев Л.И., Гутник В.П., Данилов Д.А., Дынкин A.A., Дрыночкин

A.B., Журкин В.В., Иванов И.Д., Колесов В.П., Королев И.С., Кулаков М.В., Осьмова М.Н., Рыбалкин В.Е., Смитиенко Б.М., Фаминский И.П., Федоров

B.П., Фитуни JI.JI., Халевинская Е.Д., Хасбулатов Р.И., Шемятенков В.Г., Шенаев В.Н., Шмелев Н.П. и др.

В ходе диссертационного исследования автор опирался на труды зарубежных экономистов, заложивших основы традиционной теории интеграционного развития государств, таких как Бенуа Е., Монне Ж., Рюгман А., Панич М., Робсон П., Руэфф Ж., Хальштейн В., Шуман Р., а также труды современных зарубежных ученых и специалистов в области международных финансовых организаций, прежде всего Баркин С., Гриффит-Джонс С., Йепес Т., Окампо X., Фэй М., исследовавших систему региональных банков развития и рассматривающих функционирование ЕИБ в практической плоскости усиления европейской интеграции, суть и техника которой должна быть использована другими РБР применительно к региональным интеграционным группировкам в других частях света.

Деятельность региональных банков развития широко изучена в трудах российских авторов, в частности: Бобина М.В., Герчиковой И.Н., Звоновой Е.А., Кулешова П.Е., Лобанцевой С.Н., Мазуровой Е.К., Монаховой Л.И., Самодуровой Н.В., Смыслова Д.В., Школяра H.A., Шреплера Х.А. и др., внесших существенный вклад в разработку методологии изучения избранной автором темы диссертационного исследования и формирование концепции сотрудничества России с международными финансовыми органиациями, а также других экономистов, непосредственно раскрывающих тему потенциального взаимодействия ЕИБ и России, в том числе Виноградовой И.В., Павлова A.B.

Цель диссертационного исследования состоит в определении перспектив сотрудничества России и ЕИБ исходя из особенностей функционирования Банка (отраслевой и географической направленности операций) и целесообразности использования его ресурсов для повышения уровня экономического развития России в среднесрочной перспективе (до 2013 г.).

Для достижения поставленной цели решались следующие задачи:

• изучить группу РБР в качестве стабилизирующего звена международной финансовой системы, обеспечивающего ее большую транспарентность;

• выявить приоритетные направления деятельности РБР в новых условиях экономического взаимодействия стран-участниц банков;

• определить практические меры РБР по финансированию развития на современном этапе, дополняющие формы использования ресурсов Бреттон-Вудских институтов;

• исследовать основополагающие принципы функционирования ЕИБ и определить его роль и место среди МФО в системе регулирования мирохозяйственных связей;

• оценить степень содействия ЕИБ региональной экономической интеграции ЕС и влияния на национальные экономики соседствующих с ЕС государств;

• обосновать целесообразность использования ресурсов ЕИБ для развития отдельных секторов российской экономики;

• разработать стратегию расширения сотрудничества России и ЕИБ исходя из модели экономического развития России и механизмов взаимодействия РФ с МФО.

Предмет исследования — механизмы регулирования экономических отношений на региональном уровне мировой экономики Европейским инвестиционным банком.

Объект исследования — валютно-финансовые аспекты деятельности Европейского инвестиционного банка как важной составляющей международных валютно-финансовых и кредитных отношений.

Теоретической и методологической основой исследования являются элементы общих теорий международных отношений, определяющие базовые концепции анализа деятельности многосторонних институтов, а также современные методы их изучения, разработанные российскими и зарубежными ведущими учеными в области международных отношений. В целях определения специфики деятельности ЕИБ и модели экономического сотрудничества с Банком применялись институциональный и диалектический подходы, методы сравнительного и системно-функционального анализа, типологизации изучаемых объектов, экономико-статистические методы.

Отдельным ресурсом, наиболее полно характеризующим деятельность ЕИБ, послужили официальные материалы Европейской Комиссии, Европарламента и Минэкономразвития РФ, подготовленные в целях пересмотра действующих мандатов Банка и перспектив сотрудничества России с данным финансовым институтом.

Информационной базой исследования также послужили ежегодные отчеты глобальных и региональных банков развития (Международного банка реконструкции и развития, Европейского банка реконструкции и развития, Европейского инвестиционного банка, Азиатского банка развития, Межамериканского банка развития, Африканского банка развития), доклады международных экономических организаций, в том числе Организации Экономического Сотрудничества и Развития и Организации Объединенных Наций, материалы Государственной службы статистики РФ, Банка России, Министерства финансов РФ.

Научная новизна исследования состоит в том, что на основе анализа деятельности ЕИБ как важного звена системы институтов ЕС и системы РБР выявлена многоплановая роль ЕИБ в современных международных отношениях и растущая степень влияния ЕИБ на экономику все более широкого круга стран, включенных в зону интересов Евросоюза, а также доказана целесообразность активного сотрудничества России с данным финансовым институтом.

Наиболее существенные результаты, полученные лично автором исследования:

• выявлено, что в условиях нестабильности мировой финансовой системы РБР способствуют формированию новой модели регулирования мирохозяйственных связей путем создания механизмов согласования макроэкономической политики близлежащих стран;

• определено, что высокий уровень экономического развития в рамках интеграционных объединений (ЕС) может быть достигнут на основе наращивания эффективного сотрудничества с РБР за счет оптимального распределения финансовых ресурсов между регионами-реципиентами;

• выявлена важная роль ЕИБ в создании благоприятных условий для экономической деятельности в регионах, соседствующих с ЕС, за счет стимулирования роста производственных предприятий, развития внутренних финансовых рынков, содействия малому бизнесу, финансирования инфраструктуры и коммунальной сферы;

• дана оценка финансовым операциям ЕИБ, позволившая выявить высокую степень интеграции ЕИБ в международную финансовую систему и обосновать формирование кредитного портфеля Банка исходя из этапов становления и развития системы РБР в условиях глобализации;

• дана сравнительная характеристика РБР и ЕИБ с учетом различий в объемах финансирования инфраструктуры различных групп стран, определяющая необходимость создания эффективных механизмов перераспределения финансовых ресурсов в развивающихся странах Азии, Африки и Латинской Америки на базе опыта ЕИБ по построению модели экономической интеграции в ЕС;

• обоснована целесообразность использования финансовых и экспертных возможностей ЕИБ по реализации инвестиционных проектов в различных отраслях экономики РФ, модернизации инфраструктуры энергетики и транспортной системы, распространению инновационных технологий, а также смягчению последствий нестабильности финансовых рынков и дальнейшей интеграции российской экономики в мировое хозяйство;

• предложена стратегия сотрудничества России и ЕИБ, реализация которой позволит обеспечить увеличение внешнего финансирования реального сектора отечественной экономики, расширение и диверсификацию национального экспорта с учетом принципа минимизации суверенных заимствований, в том числе в рамках частно-государственного партнерства.

Практическая значимость состоит в обобщении опыта ЕИБ в содействии долгосрочному экономическому развитию стран-партнеров Банка и подготовке конкретных предложений по совместной реализации инвестиционных программ, которые могут быть использованы Министерством финансов РФ, Минэкономразвития РФ при принятии решений и составлении проектов документов по вопросам, связанным с участием ЕИБ в инвестиционных проектах на территории России, а также при разработке основных направлений долговой политики в отношении международных банков развития в среднесрочной перспективе.

Кроме того, материалы диссертации могут найти применение в учебном процессе при подготовке основных курсов по мировой экономике и международным экономическим отношениям.

Положения и выводы, содержащиеся в диссертационном исследовании, используются в работе Департамента Центральной и Восточной Европы Международной финансовой корпорации, что подтверждено в справках о внедрении.

Тема диссертационного исследования соответствует пп. 9, 23, 26 и 27 Паспорта ВАК РФ по специальности 08.00.14 — Мировая экономика.

Апробация и внедрение результатов исследования. Основные положения и результаты исследования были изложены в тезисах и докладах на международных конференциях, в том числе на VII международной научно-практической конференции «Мировой рынок услуг: состояние, проблемы и перспективы развития», на международной научно-практической конференции «Новые явления в мировой экономике и международном бизнесе начала XXI столетия: теория и процессы», на Девятнадцатых Международных Плехановских чтениях.

По теме диссертации опубликовано 6 печатных работ общим объемом 1,5 п.л., из них 1 статья опубликована в журнале, входящем в список изданий, рекомендованных ВАК («Проблемы современной экономики» (№ 2 (июнь), 2008 г.).

Структура исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений. Общий объем диссертации составляет 156 страниц машинописного текста, содержит 14 таблиц, 9 рисунков, 10 приложений.

Заключение диссертации по теме «Мировая экономика», Путилина, Виктория Юрьевна

Данные выводы позволяют выявить объективную необходимость в развитии взаимоотношений России с Банком, которые предполагают не только доступ к одному из важнейших международных финансовых институтов, но и расширение конструктивных контактов с ключевыми участниками инвестиционного процесса в европейском регионе, и решение стратегической задачи интеграции России в ключевые структуры европейской экономики.

В настоящее время Российская Федерация достаточно ограниченно сотрудничает с ЕИБ, однако Банк накопил уникальный опыт реализации проектов, необходимых для достижения стабильного роста и сбалансированного развития экономики в различных регионах мира, который может быть использован в целях поддержки социально-экономического развития России. Эти проблемы подробно излагаются в Главе 3.

ГЛАВА 3. ПЕРСПЕКТИВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ СОТРУДНИЧЕСТВА ЕВРОПЕЙСКОГО ИНВЕСТИЦИОННОГО БАНКА И РОССИЙСКОЙ

ФЕДЕРАЦИИ

В настоящее время Россия является членом различных международных финансовых организаций (МФО), а также развивает сотрудничество с некоторыми из них на договорной основе. Вместе с тем, длительное время отсутствовал системный подход к вопросу участия России в деятельности МФО и направлений использования средств таких организаций в целях содействия социально-экономическому развитию Российской Федерации. Сотрудничество с такими финансовыми институтами развивалось, в основном, в рамках взаимодействия с крупнейшими в мире валютно-финансовыми учреждениями — Всемирным Банком и Международным Валютным Фондом. Только в октябре 2003 г. Правительством РФ были приняты общие принципы и направления сотрудничества с МФО и утвержден план мероприятий по осуществлению дальнейшего сотрудничества с МФО, который внес коррективы в стратегию России по сотрудничеству с международными финансовыми институтами и включил в сферу интересов России взаимодействие с региональными банками развития, такими как Европейский инвестиционный банк, Северный инвестиционный банк (СИБ), Черноморский банк торговли и развития (ЧБТР), Азиатский банк

70 развития и Межамериканский банк развития . Место этих региональных банков развития в системе отношений России с МФО должно определяться направлениями внешней политики и экономическим интересам России в Европейском Союзе, на севере Европы, в странах Черноморского бассейна, Азии и Латинской Америки. В силу разного уровня отношений с этими банками стратегия сотрудничества с ними на данный момент имеет разные

70Доклад Министерства экономического развития Российской Федерации на Заседании Правительства Российской Федерации 20 мая 2004 года «О стратегии сотрудничества Российской Федерации с региональными банками развития на среднесрочную перспективу,— С. 3 задачи. Для Европейского инвестиционного банка такая задача заключается в увеличении привлечения кредитов и инвестиций, развивая взаимовыгодное сотрудничество на договорной основе. В данной Главе рассматриваются перспективы возможного сотрудничества России и ЕИБ, начало которому было положено в 2001 г. в связи с претворением в жизнь Плана действий ЕС по Северному измерению, направленного на решение экологических проблем Севера Европы. Отправной точкой развития взаимоотношений между Россией и ЕИБ стало подписание на саммите ЕС в Стокгольме в марте 2001 г. главами государств и правительств стран-членов ЕС мандата ЕИБ на участие в финансировании экологических проектов на северо-западе РФ на сумму 100 млн. евро. В декабре 2002 г. между правительством России и ЕИБ было подписано рамочное соглашение о кредитовании Банком проектов в РФ. В данной Главе определяются экономические предпосылки расширения сотрудничества России с ЕИБ исходя из модели экономического развития России и перспектив наращивания притока иностранных инвестиций в экономику страны, рассматриваются наиболее приемлемые механизмы такого сотрудничества с учетом стратегии Правительства РФ по минимизации суверенных заимствований. Кроме того, в этой главе дается характеристика работы Банка в России, сопоставляется структура кредитного портфеля Банка в России и других регионах мира и рассматривается соответствие отраслевых приоритетов кредитной политики Банка и политических интересов ЕС в отношении России тем отраслям российской промышленности, развитие которых является ключевым фактором роста экономики РФ. На основе анализа имеющихся данных о реализованных проектах ЕИБ в России, а также целей и задач, поставленных Правительством РФ по социально-экономическому развитию, в работе обосновывается целесообразность использования ресурсов Банка для диверсификации составляющих экономического роста и развития отдельных отраслей экономики РФ. Особое внимание уделяется развитию энергетического сектора экономики и даются рекомендации по использованию аналитического и ресурсного потенциала ЕИБ в осуществлении крупномасштабных инвестиций в энергетику России, где отдача от инвестирования носит долговременный характер. В качестве результатов диссертационного исследования в данной Главе сформированы перспективные направления сотрудничества с Европейским инвестиционным банком с учетом первоочередных задач по реформированию российской экономики в среднесрочной перспективе, конкурентных преимуществ и специфики отраслевой направленности финансирования ЕИБ, а также заинтересованности и возможностей данного финансового института оказывать эффективное содействие развитию рассматриваемых отраслей экономики РФ исходя из экономических и политических целей Европейского Союза.

3.1. Стратегические интересы России в развитии экономического сотрудничества с Европейским инвестиционным банком

Согласно опубликованному в 2006 г. Организацией Экономического Сотрудничества и Развития (ОЭСР) обзору инвестиционной политики Российской Федерации, объем иностранных инвестиций, несмотря на его расширение, остается еще незначительным. Эксперты ОЭСР отмечают, что Россия, учитывая масштабы и уровень ее экономики, пока остается недостаточно привлекательной для притока прямых иностранных инвестиций (ПИИ) по сравнению со странами ОЭСР, а также по сравнению со многими странами с развивающейся экономикой. Объем ПИИ в 2006 г. достиг 13,6 млрд. долл. США, однако это составило только 3% от Валового внутреннего продукта (ВВП) РФ, что ниже, например, чем соответствующий показатель в Польше (5%).

Общие трансграничные финансовые потоки России (прямые, портфельные и другие инвестиции) существенно увеличились с 2000 г., но их общий объем остается низким по сравнению с основными промышленноразвитыми и развивающимися странами ОЭСР. В отличие от промышленно-развитых стран, где портфельные инвестиции, как правило, являются наиболее важной частью как входящих, так и исходящих потоков (составляя

71 от трети до половины совокупных инвестиций ), в России этот компонент был относительно маловажен на протяжении последних лет с начала текущего десятилетия, и только в 2006 г. доля портфельных инвестиций увеличилась. В инвестиционных потоках России доминируют другие инвестиции, состоящие, главным образом, из финансовых сделок, торговых кредитов и займов (74% совокупных инвестиционных потоков в 2007 г., их доля в 2006 г. составила 69%), что указывает, в частности, на существенные внешние заимствования российскими банками и предприятиями. В табл. 3.1 приведены данные о структуре иностранных инвестиций в России.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Проведенный в диссертации анализ места Европейского инвестиционного банка в системе международных финансовых организаций, его кредитной политики в странах-участницах ЕС и вне его пределов дает возможность сформулировать основные выводы и рекомендации относительно возможностей сотрудничества России с данным финансовым институтом:

1. Прежде всего, необходимо разработать научно-практические основы политики сотрудничества России с ЕИБ. В условиях достижения относительной политической стабильности в отношениях между Россией и ЕС и укрепления российской экономики возникают предпосылки повышения роли Российской Федерации в экономике Европейского Союза, выхода российских энергетических компаний на европейский рынок. Активное участие ЕИБ в инвестиционных проектах на территории Российской Федерации позволит диверсифицировать направления экспорта сырьевых товаров из России в ЕС, позволит расширить возможности экспорта продуктов с повышенной добавленной стоимостью, создать систему транспортировки таких продуктов с обеспечением экономической независимости от стран ближнего зарубежья. Результаты выполненных исследований позволяют говорить о геополитической заинтересованности Европейского Союза в деятельности ЕИБ, так как страны-члены ЕС являются основными кредиторами ЕИБ и определяют направления кредитной политики Банка. В частности, мандат на операции Банка в России утверждается Европейской Комиссией, которая определяет основные отрасли, в которые должны быть направлены инвестиции. При этом должно учитываться, что минимальное присутствие коммерческих интересов в деятельности Банка может быть эффективно использовано при кредитовании тех отраслей экономики, отдача от инвестиций в которых носит долгосрочный характер. С учетом специфики отраслевой направленности опреаций ЕИБ должны быть выработана политика в отношении деятельности ЕИБ на территории России.

2. Политика сотрудничества России и ЕИБ должна быть интегрирована в общую стратегию взаимодейтсвия РФ с международными финансовыми организациями. В условиях параллельного развития в современном мире процессов глобализации и регионализации закономерным является тесное сотрудничество региональных банков с многосторонними кредитно-финансовыми институтами во многих областях деятельности. При некоторых общих чертах ЕИБ с другими региональными банками развития, выявленных в процессе сравнения показателей РБР, каждый из них имеет определенную специфику, в частности, по величине капитала, активов, условиям и видам кредитования, что отражает поиски оптимизации их деятельности с учетом своих финансовых возможностей, потребностей и особенностей стран-членов.

РБР вносят важный вклад в реализацию отдельных проектов и региональных экономических программ и тем самым накоплен большой опыт финансирования интеграционных мероприятий на микро- и макроуровне.

Таким образом, для наиболее эффективной реализации проектов в различных отраслях экономики, Россия имеет возможность сотрудничать с теми РБР, которые наиболее компетенты в той или иной области. Уникальный опыт ЕИБ в финансировании инфраструктурных проектов, проектов в области транспорта, энергетики, защиты окружающей среды должен быть использован как при реализации программы суверенных заимствований РФ, так и при финансировании и поддержке крупнейших объектов транспортной инфраструктуры в рамках частно-государственных партнерств.

3. В качестве одной из основных целей сотрудничества России с Европейским инвестиционным банком может быть создание благоприятных условий участия российских компаний в проектах, кредитуемых ЕИБ. Необходимость модернизации производственно-технологической базы инфраструктурных отраслей (электроэнергетика, транспорт) потребует перераспределения ресурсов в экономике, либо приведет к расширению кризисных зон. С другой стороны - достаточно емкий внутренний рынок, собственный потенциал технологических заделов, расширение возможностей технологического трансферта — все это создает условия для встраивания элементов российской промышленности в международные цепочки производства добавленной стоимости. В условиях усиления стратегической неопределенности обеспечение общей системной устойчивости и реализация новых возможностей предполагают капитализацию сравнительных преимуществ российской экономики в процессе ее интеграции в мировое хозяйство, то есть превращение этих преимуществ в источники добавленной стоимости и объекты для инвестирования, а в инфраструктурном плане — формирование надежной и эффективной энергетической, транспортной и информационной инфраструктур, сопряженных с инфраструктурами Европы и Азии.

4. Сегодня за счет благоприятной мировой конъюнктуры Россия накопила значительные финансовые резервы, поэтому основная задача состоит в их эффективном использовании. Существующие тенденции развития отечественного ТЭКа не позволяют сделать вывод о том, что в ближайшее десятилетие России удастся укрепить свои позиции на мировом энергетическом рынке, превратив свой энергетический потенциал в политические дивиденды. Взаимовыгодное сотрудничество России с ЕИБ и совместное участие в крупных инвестиционных проектах в энергетической отрасли позволит снизить влияние основных факторов, сдерживающих рост добычи нефти в России, а именно: критическое состояние действующей нефтеэкспортной инфраструктуры, проблемы воспроизводства минерально-сырьевой базы, низкая инвестиционная активность нефтяных компаний, морально и физически устаревшее оборудование подавляющей части российских НПЗ, являющееся причиной того, что качество российской нефтепереработки значительно ниже мировых стандартов. Занимая лидирующие позиции по масштабам добычи и транспортировки углеводородов, Россия значительно отстает по уровню использования наиболее перспективных технологий. Учитывая заинтересованность ЕС в России, как в надежном поставщике качественного сырья и продуктов переработки, ресурсный, инновационный и консультационный потенциал ЕИБ должен быть использован для модернизации технологической базы ТЭК в части финансирования тщательно отобранных инвестиционных проектов.

5. Усиление экономической и социальной консолидации стран-членов ЕС, а также поддержка уровня экономического развития стран-кандидатов и сопредельных ЕС государств проявляется в расширении кредитования развития информационных и коммуникационных технологий, научных исследований, охраны окружающей среды, поддержки частных капиталовложений, содействия малым и средним предприятиям. Масштабы участия ЕИБ в таких проектах на территории России должны в значительной степени зависеть от государственной политики РФ в сфере взаимодействия с международными финансовыми организациями, элементами которой могут быть: долгосрочный подход, координация действий внешнеэкономических ведомств и предприятий, повышение инвестиционной составляющей внешнеэкономического сотрудничества, принятие комплекса мер, стимулирующих отчечественные высокотехнологичные предприятия. Для эффективного использования возможностей перспективного сотрудничества с ЕИБ необходимо осуществление дополнительного комплеса мер, в числе которых должны быть: поддержка участия российских производителей в тендерах по проектам, кредитуемых Банком, подготовка специалистов для работы с ЕИБ со стороны государственных ведомств и учреждений, оказание политико-лоббистской поддержки со стороны государственных структур.

Целесообразность потенциального сотрудничества России с Европейским инвестиционным банком обосновывается не только гуманитарными целями официальной помощи развитию экономики и улучшения экологической обстановки, но и долгосрочными интересами политико-стратегического характера, интересами отечественных компаний в важнейших отраслях экономики, общеэкономическим эффектом, инновационными возможностями, которые могут быть открыты перед Россией. Ключевым фактором принятия решения в пользу более активного сотрудничества с Банком является возможность доступа к ресурсам крупнейшего института Европейской экономики, имеющего своей целью интеграцию европейского экономического пространства с соседствующими регионами и предпринимающим реальные шаги для достижения поставленных задач.

Таким образом, благодаря своему географичесому положению и двойственному экономическому статусу, сочетающему в себе элементы развитого и равивающегося хозяйств, Россия, как никакая другая страна, может использовать ресурсы ЕИБ в качестве укрепления взаимосвязей с главным торгово-экономическим партнером, диверсификации источников внешнего финансирования с минимальными сроками окупаемости, принимая во внимание наивысший кредитный рейтинг ЕИБ, стимулирования региональной интеграции и укрепления собственных геоэкономических позиций.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Путилина, Виктория Юрьевна, 2008 год

1. Доклад Министерства экономического развития Российской Федерации на Заседании Правительства Российской Федерации 20 мая 2004 года «О стратегии сотрудничества Российской Федерации с региональными банками развития на среднесрочную перспективу».

2. Доклад Министерства экономического развития Российской Федерации на Заседании Правительства Российской Федерации 30 октября 2003 года «Об основных принципах и направлениях дальнейшего сотрудничества с международными финансовыми организациями».

3. Министерство энергетики Российской Федерации. Энергетическая стратегия России на период до 2020 года, утвержденная Распоряжением Правительства Российской Федерации от 28 августа 2003 года №1234-р.

4. Пресс-релиз Заседания Правительства Российской Федерации от 13 июля 2007 года «О программе государственных внешних заимствований Российской Федерации за 2005, 2006, 2007 годы».

5. Приложение №53 к Федеральному Закону «О федеральном бюджете на 2007 год» от 26 декабря 2007 года (Кредиты (займы) международных финансовых организаций в 2007 году).

6. Программа государственных внешних заимствований Российской Федерации на 2008-2010 годы (Приложение №45-№46 к Федеральному Закону «О федеральном бюджете на 2008 год и на плановый период 2009 и 2010 годов» от 11 июля 2007 года).

7. Программа государственных гарантий РФ в иностранной валюте на 2008-2010 годы (Приложение №48 к Федеральному Закону «О федеральном бюджете на 2008 год и на плановый период 2009 и 2010 годов» от 11 июля 2007 года).

8. Программа социально-экономического развития Российской Федерации на среднесрочную перспективу (2006-2008 годы), утвержденная Распоряжением Правительства Российской Федерации от 19 января 2006 года №38-р.

9. Рамочное соглашение между Российской Федерацией и Европейским Инвестиционным Банком, регулирующее деятельность Банка в Российской Федерации от 06.02.2002 г.

10. Федеральный Закон «О Федеральном бюджете на 2007 год» №238 от 19 декабря 2006 г.

11. ЦБ РФ. Обзор финансовой стабильности за 2006 год. Монографии, брошюры, справочные издания, доклады

12. Абалкин Л.И. Экономический рост в Российской Федерации: проблемы и перспективы / Доклад Восьмого Российского Экономического Форума «Экономический рост в Российской Федерации: проблемы и перспективы». —Екатеринбург, 2003.

13. Авдокушин Е.Ф. Международные экономические отношения. — М.: Юристь, 2001.

14. Бобин М.В. Межгосударственные финансово-экономические организации Европы: правовые аспекты учреждения и деятельности. — М.:Элекс, 2001.

15. Богомолов О.Т. Мировая экономика в век глобализации. - М.: Экономика, 2007.

16. Борко Ю.А., Буторина О.В. Европейский союз на пороге XXI века: выбор стратегии развития. — М., УРСС, 2001.

17. Бусыгина Н.М. Региональная политика Европейского Союза и возможности использования ее опыта для России / Доклад Института Европы №17.-М.: РАН, 1995.

18. Владимирова М.П., Козлов А.И. Деньги. Кредит. Банки. - М.: КноРус, 2005.

19. Воронова Т.А. Инвестиционная активность экономики: оценка роста и проблемы регулирования. — М.: Изд-во Рос. экон. акад., 2003.

20. Введение в конституционное и институционное право Европейского Союза / М. Азарова / Материалы лекций. — М.: Институт Международных Отношений Перспектива.

21. Герчикова И.Н. Международные экономические организации: регулирование мирохозяйственных связей и предпринимательской деятельности. — М.: Консалтбанкир, 2000.

22. Глухарев Л.И. Региональная интеграция и Европа. — М.: Изд-во МГУ, 2001.

23. Гранберг А.Г. Региональное развитие: опыт России и Европейского Союза. - М.: Экономика, 2000.

24. Гутник В.П., Подколзина И.А., Островская Е.П. Финансовая политика стран ЕС. - М.: Наука, 2004.

25. Давыдов В.М. Современный финансово-экономический кризис. Реакция нарождающихся рынков и центров мировой экономики. — М.: ИЛА РАН, 1999.

26. Данилов Д.А., Борко Ю.А. Россия - Европейский Союз: стратегия стратегического партнерства / Доклад института Европы №157. — М.: РАН, 2005.

27. Дрисколл Д. Международный Валютный Фонд и Всемирный банк: в чем их различие? — Вашингтон, 1995.

28. Дрыночкин А.В. Восточная Европа как элемент системы глобальных рынков. — М.: Олита, 2004.

29. Дынкин А.А. Мировая экономика: прогноз до 2020 года. — М.: Магистр., 2007.

30. ЕБРР. Годовой отчет за 2005 год.

31. ЕБРР. Годовой отчет за 2006 год.

32. ЕБРР. Годовой отчет за 2007 год.

33. ЕБРР. Стратегия для Российской Федерации. — 2006. — 25 июл.

34. Европейский союз на пороге XXI века: страны Центральной и Восточной Европы в преддверии вступления в ЕС. / Борко Ю.А., О. Буторина О.В., Быховский С ; под ред. Борко Ю.А. - М.: УРСС, 2001.

35. ЕИБ. Стратегия ЕИБ на 2005-2007 годы. - 2004.

36. Елизаренко Т.П. Интернационалиация накоплений как материальная основа современной глобализации. — М.: Научная книга, 2005.

37. Журкин В.В. Европейский Союз: внешняя политика, безопасность, оборона. — М.: Институт Европы РАН, 1998.

38. Звонова Е.А. Международное внешнее финансирование в современной экономике. - М . : Экономика, 2002.

39. Иванов И.Д. Европа регионов. — М.: Международные отношения, 1998.

40. Итоги реформирования экономики России и перспективы ее развития.: Доклад Национального экономического совета. X Российский экономический форум. — Екатеринбург, 2005. — 20 мая.

41. Караганов А. Мир вокруг России: 2017. Контуры недалекого будущего. - М . : ГУ-ВШЭ. РИО-Центр, 2007.

42. Ключевые аспекты конкурентной ситуации транпортно-логистических услуг в Балтийском регионе / М. Белова / Доклад конф. Трансроссия. — М., 2006.-21 мар.

43. Колесов В.П., Кулаков М.В. Междунродная экономика. - М.: Инфра-М, 2004.

44. Концепция модернизации Соглашения о партнерстве и сотрудничестве между Россией и ЕС и заключения Соглашения о продвинутом партнерстве, учреждающим ассоциацию / Н. Арбатова, Ю. Борко, Кашкин, П. Калиниченко, М. Энтин / сб. науч. тр. - М., 2007.

45. Кулешов П.Е. Современная система региональных финансовых институтов и интересы России: автореф. дис... канд. экон. наук / П.Е. Кулешов. - М., 2004.

46. Лобанцова Н. МАБР — крупнейший региональный банк мира (политика, механизмы, опыт). — М.: ИЛА РАН, 1998.

47. Мазурова Е.К. Международные экономические организации в системе регулирования мирохозяйственных связей: автореф. дис... докт. экон. наук / Е.К. Мазурова. - М., 2003.

48. МВФ. Перспективы развития мировой экономики. Вторичные эффекты и циклы в мировой экономике. — 2007. — Апр.

49. Монахова Л.И. Переход к рыночной экономике и роль международных финансовых институтов. — М.: Изд-во Рос. экон. акад., 1999.

50. Осьмова М.Н., Бойченко А.В. Глобализация мирового хозяйства. — М.: Инфра-М, 2006.

51. ОЭСР. Обзоры инвестиционной политики ОЭСР: Российская Федерация. Повышение прозрачности политики. - 2006.

52. Рыбалкин В.Е. Международные экономические отношения. - М.: Юнити-Дана, 2000.

53. Самодурова Н.В. Всемирный банк: кредитование экономики. — М.: Финансы и статистика, 2003.

54. Самодурова Н.В. Всемирный банк: роль в кредитовании экономики : автореф. дис... канд. экон. наук / Н.В. Самодурова. — М.: Финансовая академия при Правительстве РФ, 2002.

55. Смитиенко Б.М. Международные экономические отношения. - М.: Инфра-М, 2008.

56. Смыслов Д.В. Внешнее финансирование России в переходный период. — М.: ИМЭМО РАН, 2001.

57. Средиземноморская политика Европейского Союза: эволюция и перспективы /Н.А. Ковальский / Конф. 40 лет Римским договорам: Европейская интеграция и Россия. — 2005.

58. Фаминский И.П. Мировое хозяйство: динамика, структура производства, мировые товарные рынки. — М.: Магистр, 2007.

59. Федоров В.П. Крушение Европы? (Один из возможных сценариев будущего) / Доклад Института Европы №167. - М.: РАН, 2005.

60. Фитуни Л.Л. Международное движение капитала в условиях глобализации. - М.: Изд-во МНЭПУ, 2000.

61. Халевинская Е.Д. ЕБРР в системе международных экономических отношений: автореф. дис... докт. экон. наук / Е.Д. Халевинская. — М., 1993.

62. Халевинская Е.Д. Евробанк: политическая структура, банк развития, коммерческий банк. — М.: Финансы и статистика, 1992.

63. Хасбулатов Р.И. Экономическая интеграция в мировом хозяйстве / Р.И. Хасбулатов, Т.Е. Мигалева-М.: РЭА, 2002.

64. Шмелев В.В. Экономические группировки развивающихся стран: Словарь-справочник. - М.: Мысль, 1984.

65. Шемятников В.Г. Европейская интеграция. - М.: Изд-во МО, 2003.

66. Школяр Н.А. Международные региональные банки развития и перспективы сотрудничества с ними России: теория и практика: автореф. дис... докт. экон. наук / Н.А. Школяр - М.: РУДН, 2004.

67. Шреплер Х.А. Международные экономические организации. — М.: Междунар. отношения, 1999.

68. Энергетическая стратегия России на период до 2020 года и реальная жизнь. Что дальше? / В. Бушуев, А. Троицкий / сб. науч. тр. — М.: ГУ ИЭС, 2005. Статьи в периодической печати

69. Авдевич М.В. Взаимоотношения России с международными финансовыми организациями / М.В. Авдевич // Внешнеэкономический бюллетень. - 2 0 0 1 . - №6.

70. Арбатова Н.К. Россия и ЕС: сближение на фоне разрыва? / Н.К. Арбатова, В.А. Рыжов // Россия в глобальной политике. - 2005. — №1.

71. Белоусов Д.Р. Сценарии экономического развития России на пятнадцатилетнюю перспективу / Д.Р. Белоусов // Проблемы прогнозирования. - 2006. - №1.

72. Белый А.В. Энергетическое 11 сентября / Белый А.В., Суслов Д.В. // Независимая газета. - 2008. - 15 фев.

73. Богучарский М.Е. Место России в современной энергетической стратегии Европейского Союза / М.Е. Богучарский // Финансы. Право. Менеджмент. - 2003.

74. Бусыгина И.М. Ассиметричная интеграция в Евросоюзе / И. Бусыгина // Международные процессы. - 2007. - № 3 (15).

75. Виноградова И.В. Европейский инвестционный банк / И.В. Виноградова // Внешнеэкономический бюллетень. — 2004. - №5.

76. Внешторгбанк организует финансирование в размере 753 млн. долл. для реализации инвестиционного проекта «Север» компании «Транснефтепродукт» / Агентство экономической информации Прайм-ТАСС. - 2006. - 29 мар.

77. Всемирный Банк. Доклад об экономике России. - 2007. - нояб.

78. Долгов С И . О проектах реформирования международной финансовой системы / СИ. Долгов // Деньги и кредит. - 2000. — №6.

79. Информационный бюллетень Природоохранного партнерства Северного измерения. - 2007. - №14.

80. Кровеносная система отечественного ТЭК / Российская Газета. — 2005. — 23 авг.

81. Кузьмин В.И. Внешние инвестиционные связи и региональное развитие: проблемы и тенденции / В.И. Кузьмин, Э.М. Фазельянов // Внешнеэкономические связи. — 2005. — №8.

82. Ластовская М. Зеленая книга. Стратегия Европы по устойчивому и безопасному развитию энергетики на основе конкуренции / М. Ластовская // Мировая энергетика. - 2006. - №4 (28).

83. Лиухто К. Как развязать гордиев узел между Россией и ЕС? / К. Лиухто // Россия в глобальной политике. - 2008. - №1.

85. Мазурова Е.К. Роль международных организаций в регулировании глобальных экономических процессов / Е.К. Мазурова // Вестник МГУ. Серия 6. Экономика-2002-№ 4.

86. Павлов А.В. Россия и международные банки развития / А.В.Павлов // Финансы. - 2005. - № 3.

87. Романова Е. Сотрудничество России с группой Всемирного Банка: состояние и перспективы / Е. Романова // Инвестиции в России. — 2003. — №1.

88. Савнч М. Особенности функционирования механизма социальной политики Европейского Союза на современном этапе / М. Савич // Белорусский журнал международного права и международных отношений. - 2003 — №2.

89. Солнцев О. Финансовый сектор. Перспективы развития и политика национальной конкурентоспособности / О. Солнцев // Банковское дело в Москве.-2005.-№11.

90. Тарасов И. Перспективы внешнеполитического единства ЕС / И. Тарасов // Международные процессы. — 2007. — №5 (13).

91. Федоренко Н.А. ER-стратегии - ответ на вызовы XXI века / Н.А. Федоренко // Внешнеэкономические связи. — 2006. — №1.

92. Хэнсон Ф. Россия и ЕС: энергетическое сотрудничество неизбежно / Ф. Хэнсон // Россия в глобальной политике. — 2008. — №1.

93. Шенаев В.Н., Шмелев Н.П. Экономические отношения России и ЕС: заглядывая в XXI век // Российский экономический журнал. - 1999. — №8.

94. Школяр Н.А. Международные банки развития и Россия / Н. Школяр // МЭ и МО.-2003.-№12.

95. Школяр Н.А. Место России в системе международных банков развития // Банковское обозрение. - 2003. - №7.

96. Школяр Н.А. Новая политика сотрудничества России с МФО: системный подход / Н. Школяр // Вопросы экономики. - 2004. - №2.

97. Школяр Н.А. Россия и Европейский Инвестиционный Банк: стратегические ориентиры сотрудничества / Н. Школяр // МЭ и МО. -2004.-№8. Научная и справочная литература на иностранных языках

98. A secure Europe in a better world. European Security Strategy / European Commission. - Brussels, 2003. - 12th Dec.

99. Age B. International Financial Institutions. — London and New York: Addison Wesley Longman, 1996.

100. An external policy to serve Europe's energy interests / European Commission. -2007.

101. Archer C. International organizations. 4th ed. —London: Routledge, 1992.

102. Bank for International Settlements. Annual Report 2006.

103. Communication from the Commission to the Council and the European Parliament on relations with Russia / European Parliament. - 2004. - 09th Feb.

104. Crafts N. Globalization and Growth in the Twentieth Century / IMF Working Paper WP/01/44. - Washington D.C.: IMF, 2001.

105. Dumon J. Les systemes de protection sociale en Europe. — Paris: Economica, 1998.

106. Fay M. Investing in Infrastructure: What is Needed from 2000 to 2010? / M. Fay, T.Yepes // World Bank Policy Research Working Paper No. 3102, 2003.

107. Griffith-Jones S. Enhancing the role of regional development banks. The time is now / Paper prepared for G-24.

108. Griffith-Jones S. Long Term Strategy for the EIB: analysis and some suggestions / Report prepared for DFID.

109. Barkin S.J. International Organization: Theories and Institutions. — L.: Palgrave Macmillan, 2006.

110. M. Van Meerhaeghe. International Economic Institutions. - Boston: Kluwer Academic, 7th ed., 1998.

111. Macsik Z. Institutional status of the European Investment Bank / Working Paper of European Parliament prepared by Directorate-General for Research // Division for Economic, Monetary and Budgetary Affairs. Economic Affairs Series. ECON132EN.

112. Monnet J. La Communaute europeerme et la Grande-Bretagne. 1958.

113. Ocampo J. International Finance and Development / J. Ocampo, J. Kregel, S. Griffith-Jones. - Hyderabad, London and Penang: Orient Longman, Zed Books and Third World Network, 2006.

114. Ocampo J. La reforma financiera international: una agenda ampliada / Revista de la CEPAL № 69. - Santiago, 1999.

115. Ocampo J. Regional Financial Cooperation. - Washington D.C.: Brookings Institution and ECLAC, 2006.

116. Regional Development Banks: A Comparative Perspective / J. Ocampo, F. Sagasti, F. Prada; in J. Ocampo, Regional Financial Cooperation. — Baltimore: Brookings Institution Press, MD, 2006.

117. Report on operations conducted under the External Lending Mandates of the EIB and future outlook. Analysis of EIB operations under the External 1.ending Mandate 2000-2006 / European Commission. - 2006. - 22nd June.

118. Report on operations conducted under the External Lending Mandates of the EIB and future outlook. Review of regional outlook under the new EIB External Mandate 2007-2013 / European Commission. - 2006. - 22nd Jun.

119. Robson P. The Economics of international integration. Fourth edition. — 1.ondon: Routledge, 1998.

120. Rugman A. The end of globalization: why global strategy is a myth and how to profit from the realities of regional markets? - Amacom, 2001.

121. Schuman R. Pour l'Europe. — Nagel-Briquet, 2005.

122. The Energy Dialogue between the European Union and the Russian Federation between 2000 and 2004 / European Commission. — 2004.

123. The African Development Bank. Annual Report 2005.

124. The African Development Bank. Annual Report 2006.

125. The African Development Bank. Annual Report 2007.

126. The Asian Development Bank. Annual Report 2005.

127. The Asian Development Bank. Annual Report 2006.

128. The Asian Development Bank. Annual Report 2007.

129. The Energy Dialogue between the European Union and the Russian Federation between 2000 and 2004 / European Commission. - 2004.

130. The European Investment Bank. Annual Report 2005.

131. The European Investment Bank. Annual Report 2006.

132. The European Investment Bank. Annual Report 2007.

133. The European Investment Bank. EIB Strategy for the period 205-2007. - 2004.

134. The European Investment Bank. Report on the EIB's activities in its first twenty years, 1958-1978.-Luxembourg, 1980.

135. The Inter-American Development Bank. Annual Report 2005.

136. The Inter-American Development Bank. Annual Report 2006.

137. The Inter-American Development Bank. Annual Report 2007.

138. The International Monetary Fund. Annual Report 2006.

139. The synergy between EU cohesion policy and European investment bank activities / European Parliament Study. — 2006. — 05th Jul.

140. The World Bank. Annual Report 1998.

141. The World Bank. Annual Report 2005.

142. The World Bank. Annual Report 2006.

143. The World Bank. Annual Report 2007.

144. The World Bank. Global development finance, 2003.