Экономическая эффективность комплексной переработки апатито-нефелиновых руд Хибинских месторождений тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Жигулевич, Павел Александрович

• Жигулевич, Павел Александрович
• кандидат экономических наук
• 2011

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Жигулевич, Павел Александрович

Оглавление

Введение

Глава 1. Современное состояние и проблемы комплексного использования нефелинового концентрата

1.1. Проблемы комплексного использования минерального сырья

1.2. Характеристика месторождений апатит-нефелиновых руд

1.3. Оценка современного уровня использования нефелинового концентрата

1.4. Анализ научных работ, посвященных экономическому обоснованию использования нефелинового концентрата

1.4.1. Существующие способы переработки нефелинового концентрата

1.4.2. Методологические проблемы калькулирования себестоимости различных видов продукции при комплексной переработке минерального сырья

1.5. Выводы к главе 1:

Глава 2. Совершенствование экономических методов оценки рационального и комплексного использования нефелинового концентрата

2.1 .Совершенстование методов экономической оценки комплексной переработки

нефелинового концентрата

2.2.Разработка рекомендаций по совершенствованию механизма распределения косвенных расходов в комплексном производстве

2.3. Разработка рекомендаций по определению ставки дисконта

2.4. Выводы к главе 2

Глава 3. Экономическая эффективность проекта комплексной переработки нефелинового концентрата

3.1 Конъюнктура рынка глинозема

3.1.1 Мировое производство глинозема

3.1.2 Производство глинозема в России

3.1.3 Мировые цены на глинозем

3.1.4 Неметаллургические сорта глинозема

3.2 Конъюнктура рынка цемента

3.2.1 Мировое производство цемента

3.2.2 Производство цемента в России

3.2.3 Цены на цемент на внутреннем рынке и в мире

3.3 Конъюнктура рынка кальцинированной соды

3.3.1 Мировой рынок кальцинированной соды

3.3.2 Производство кальцинированной соды в России

3.3.3 Мировые и внутренние цены на кальцинированную соду

3.4 Конъюнктура рынка поташа

3.4.1 Производство поташа в России

3.4.2 Прогноз развития российского рынка поташа

3.5 Расчет экономической эффективности проекта переработки нефелинового

концентрата

3.5.1 Расчетный период финансово-экономического анализа

3.5.2 Оценка макроэкономических показателей

3.5.3 Оценка капитальных затрат на строительство

3.5.4 Выпуск продукции

3.5.5 Оценка издержек производства

3.5.6 Оценка рабочего капитала

3.5.7 Оценка потребности в финансировании

3.5.8 Показатели финансового расчета строительства комплекса

3.5.9 Выводы к главе 3

Заключение

Список литературы:

Приложение 1

Приложение 2

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Экономическая эффективность комплексной переработки апатито-нефелиновых руд Хибинских месторождений»

Введение

Актуальность темы диссертации. Хибинские месторождения апатито-нефелиновых руд являются комплексными. Основные рудообразующие минералы: апатит, нефелин, сфен, титано-магнетит, полевой шпат, эгирин. Руды характеризуются сравнительно постоянным содержанием этих компонентов. Кроме перечисляемых компонентов в рудах присутствуют редкие земли, стронций, фтор, литий, рубидий, цезий и галлий.

Основной продукцией при переработке апатито-нефелиновых руд являются апатитовый и нефелиновый концентраты, а также эгириновый, сфеновый и титаномагнетитовый концентраты. Апатитовый концентрат используется для производства высококачественных фосфорных удобрений, пользующихся большим спросом на мировом и внутреннем рынках. При переработке нефелинового концентрата производятся глинозем, цемент и содопродукты. Эгириновый концентрат используется при прокатке труб, для производства фрикционных изделий, глазурей, облицовочных плиток и минеральной ваты. Сфеновый концентрат используется для производства лакокрасочных материалов, художественного стекла, глазурей, а также для производства сварочных электродов. Титаномагнетитовый концентрат используется для производства ванадиевого чугуна и титановых шлаков ферросиликотитана, абразивов, огнеупоров и пигментов.

В настоящее время наиболее актуальной проблемой комплексной переработки апатито-нефелиновых руд является разработка и экономическое обоснование более совершенной технологии использования нефелинового концентрата для производства глинозема, соды, поташа, цемента, галлия, рубидия, цезия и других видов ценной продукции. Глинозем является минеральным сырьем для производства алюминия.

В хвостохранилищах обогатительного производства ОАО «Апатит» находятся более 550 миллионов тонн нефелина, извлечение которого

современными прогрессивными методами обеспечит потребность страны в минеральном сырье на многие десятилетия.

В настоящее время имеющиеся мощности ОАО «Апатит» в состоянии обеспечить выпуск нефелинового концентрата до 4 млн. т. в год, что соответствует объемам производства 1 млн.т. в год глинозема. Единственным предприятием, занимающимся переработкой нефелинового концентрата является ЗАО «БазэлЦемент-Пикалево», его мощности рассчитаны на переработку 1 млн. тонн. Следовательно, дефицит мощностей по переработке нефелинового концентрата составляет 3 млн. тонн. Чтобы решить эту проблему необходимо строительство новых предприятий по комплексной переработке нефелинового концентрата.

За последние 20 лет произошли значительные изменения в структуре затрат при переработке нефелинового концентрата, разработаны новые высокотехнологичные и ресурсосберегающие технологии. В этих условиях необходимо определить эффективность комплексной переработки нефелинового концентрата и обосновать экономическую эффективность строительства новых предприятий по его переработке.

К настоящему времени достаточно хорошо изучена минерально-сырьевая база алюминиевой промышленности страны, выполнен ряд аналитических публикаций по характеристике основных технико-экономических показателей работы горно-обогатительных предприятий. Известны в этой области публикации отечественных ученых и специалистов, таких как М.И. Агошков, Н.Я. Лобанов, Ф.Д. Ларичкин, H.H. Лукьянчиков, И.И. Дрогомирецкий, В.А. Федосеев и др.

В целях обеспечения конкурентоспособности алюминиевой промышленности России в целом и компании ОАО «ФосАгро» в частности, необходимо усилить исследования в области экономической оценки инновационных технологий переработки нефелинового концентрата, комплексного использования сырья и повышения качества продукции.

Вышеизложенное обусловило актуальность темы диссертации, цель, задачи, структуру и содержание диссертационного исследования.

Цель работы состоит в повышении экономической эффективности переработки продуктов обогащения апатито-нефелиновых руд (в первую очередь нефелинового концентрата) на основе комплексного использования минерального сырья, применения безотходной и прогрессивной технологии производства. В соответствии с поставленной целью основные задачи работы заключаются в следующем:

Обобщение и анализ способов переработки нефелинового концентрата;

• Обоснование системы показателей экономической эффективности инвестиций в предприятия по комплексной переработке нефелинового концентрата;

• Разработка методики распределения косвенных расходов по видам продукции комплексного производства при переработке нефелинового концентрата;

• Определение нормы дисконта результатов и затрат для оценки эффективности инвестиционных проектов на основе современных концепций и подходов к определению ставки дисконтирования;

• Расчет экономической эффективности комплексного использования нефелинового концентрата ОАО «ФосАгро».

Основной идеей исследования является утверждение и доказательство того, что высокая экономическая эффективность проекта строительства и эксплуатации комплекса по переработке нефелинового концентрата обеспечивается при комплексном использовании минерального сырья, применении безотходной технологии и выпуске высококачественной и конкурентоспособной товарной продукции для Северо-Запада России.

Предметом исследования является экономическая эффективность комплексных производств.

Объектом исследования является компания ОАО «ФосАгро».

Защищаемые научные положения.

1. В современных условиях острой дефицитности глинозема для алюминиевой промышленности России важнейшим направлением повышения экономической эффективности использования апатито-нефелиновых руд Хибинских месторождений является выпуск и комплексная переработка нефелинового концентрата по безотходной и прогрессивной технологии, обеспечивающей производство конкурентоспособных видов продукции: глинозема, глиноземсодержащей продукции, соды, поташа, цемента и др.

2. При обосновании экономической эффективности выпуска различных видов продукции комплексного следует использовать предложенный алгоритм калькулирования себестоимости с учетом распределения косвенных расходов по коэффициентам возрастания стоимости продукции.

3. Коммерческую эффективность инвестиционных проектов комплексного производства следует рассчитывать по каждому виду выпускаемой продукции путем выделения денежных потоков каждого производства и дисконтировать их по соответствующей ставке дисконта. Для экспресс-оценки ставку дисконта комплексного производства предлагается определять на основе учета каждой ветви производства и взвешивать по доле каждого производства в совокупном объеме реализации товарной продукции.

Научная новизна исследования состоит в следующем:

• Выявлены причины низкой экономической эффективности производства глинозема и остановки Пикалевского производственного комплекса в условиях высокой общей рентабельности производства всех видов продукции;

• Разработана и обоснована методика распределения косвенных расходов комплексного производства по видам выпускаемой продукции с целью объективной оценки экономической эффективности производства каждого вида продукции;

• Разработан алгоритм определения ставки дисконта для расчета коммерческой эффективности инвестиционных проектов строительства комплексов по переработке нефелинового концентрата.

Достоверность и обоснованность научных результатов обеспечивается применением современных теорий конкурентоспособности и экономических методов исследования, корректным использованием большого объема аналитической и статистической информации по комплексному использованию минерального сырья и малоотходной технологии переработки полезных ископаемых.

Практическое значение работы заключается:

• В разработке методических рекомендаций по повышению эффективности производства всех видов выпускаемой продукции на Пикалевском производственном комплексе;

• В определении экономической эффективности комплексной переработки нефелинового концентрата по безотходной технологии с применением «полусухого» метода спекания;

• В обосновании экономической целесообразности строительства производственного комплекса по переработке нефелинового концентрата на промплощадке ОАО «Апатит».

Методика исследования

Теоретической и методологической основой диссертационной работы явились фундаментальные исследования отечественных и зарубежных ученых в области комплексного использования минеральных ресурсов, экономической эффективности инвестиционных проектов и распределения эксплуатационных затрат комплексного производства по видам выпускаемой продукции. В работе использованы технико-экономические показатели работы промышленных предприятий и проектные материалы.

Реализация выводов и рекомендаций работы

Результаты исследования использованы при разработке проекта строительства комплекса по переработке нефелинового концентрата ОАО «ФосАгро».

Апробация работы

Содержание и основные положения работы докладывались на конференции «Управление развитием отечественных компаний на основе инновационной активности: проблемы и перспективы» (2010), на международной конференции молодых ученых во Фрайбергской горной академии (Германия) (2010); на международных форумах-конкурсах «Проблемы недропользования» в СПГТИ (ТУ); на ежегодных конференциях молодых ученых СПГТИ (ТУ) «Полезные ископаемые России и их освоение» в 2007-2009 гг.

По теме диссертации опубликовано 7 научных работ, в том числе в изданиях рекомендованных ВАК - 5 работ.

Объем и структура работы Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения и библиографического списка. Содержит 203 страницы машинописного текста, 21 рисунок, 47 таблиц, список литературы из 91 наименования и 2 приложения.

Во введении обосновывается актуальность темы исследования, ставятся цели, задачи и определяется методология исследования, формулируются научные положения, а также дается краткое изложение научных и практических результатов работы.

В первой главе дается обзор современного состояния переработки апатито-нефелиновых руд ОАО «Апатит». Проанализированы результаты деятельности предприятий Пикалевского производственного комплекса, выявлены причины остановки комплекса в 2008-2009 гг. Проведен подробный анализ существующих и перспективных способов переработки нефелинового концентрата, рассмотрены основные методы распределения косвенных

расходов на производство различных видов продукции при комплексной переработке минерального сырья.

Во второй главе установлены критерии и система показателей экономической эффективности комплексной переработки нефелинового концентрата на действующем производстве и при обосновании проекта строительства нового комплекса. Предложен алгоритм калькуляции себестоимости всех видов продукции комплексного производства на основе распределения косвенных расходов прямым путем по мере возможности их идентификации по видам продукции и общих расходов с учетом коэффициентов возрастания стоимости продукции. Предложен алгоритм определения ставки дисконта применительно к проекту строительства производственного комплекса.

В третье главе проведен детальный анализ рынков, на которых будет реализовываться продукция нового комплекса по переработке нефелинового концентрата. На основе действующих тарифов на электроэнергию, теплоэнергию, цен на сырье и материалы и учета факторов макроэкономической ситуации проведен расчет экономической эффективности строительства нового производственного комплекса по переработке нефелинового концентрата ОАО «ФосАгро».

Заключение содержит основные выводы и результаты работы.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Жигулевич, Павел Александрович

3.5.9. Выводы к главе 3

Проведенный анализ рынка продуктов переработки нефелинового концентрата показал, что:

• в прогнозируемый 20-ти летний период при значительных темпах прироста алюминия в России дефицит глинозема в стране будет сохраняться;

• ожидается существенный прирост годовой потребности в цементе - в целом по России в объеме 36 млн. т. и по Северо-Западу не менее 4,7 млн.т.;

• прирост потребности в кальцинированной соде может составить 1,0-1,3 млн. т., потребность в поташе возрастет в ближайшее время до 100 тыс.т.

Прогнозируемый на ближайшее десятилетие уровень цен на глинозем в мире будет находиться в диапазоне 260-300 долл./т., в России с учетом дефицита AI2O3 средняя цена глинозема может составить 300-400 долл./т; в ближайшие время ожидается повышение цен на цемент на внутреннем рынке России до 150-160 долл./т. и дальнейшее повышение мировых и внутренних цен на кальцинированную соду, составляющих в настоящее время на внутреннем рынке страны 190-240 долл./т., цена на внутреннем рынке поташа составляет 500 $ за тонну.

С учетом сложившейся макроэкономической ситуации, нами был выполнен расчет показателей экономической эффективности проекта.

Проект строительства комплекса по переработке нефелинового концентрата на площадке ОАО «Апатит» имеет следующие показатели эффективности инвестиционных затрат в текущих ценах:

1) Общий объем инвестиций, млн. руб. - 20 330,89;

2) Чистый дисконтированный доход (NPV), млн. руб. - 5 412,43;

3) Индекс доходности инвестиций (PI), ед. - 1,57;

4) Внутренняя норма доходности (IRR), % - 15,3;

5) Простой срок окупаемости (РР), лет - 9,36;

6) Дисконтированный срок окупаемости (DPP), лет - 13,49.

Переработка нефелинового концентрата в настоящее время является экономически эффективной и будет способствовать росту экономической добавленной стоимости для холдинга «ФосАгро». Реализация данного проекта позволит ОАО «Апатит» повысить уровень комплексного использования минерального сырья и снизить экологическую нагрузку на окружающую среду. Успешная реализация данного проекта позволит в дальнейшем избавиться от зависимости единственного потребителя нефелинового концентрата ЗАО «БазэлЦемент-Пикалево» и повысить рентабельность существующего производства.

Заключение

Диссертационное исследование представляет собой самостоятельную законченную научно-квалификационную работу, в которой дано решение актуальной научной задачи обоснования экономической эффективности комплексной переработки апатито-нефелиновых руд, имеющей важное народнохозяйственное значение. Проведенные исследования позволяют сделать следующие выводы и рекомендации:

1. Комплексная переработка апатито-нефелиновых руд является наиболее эффективным направлением развития алюминиевой отрасли России.

2. Современные методы переработки апатито-нефелиновых руд позволяют существенно снизить себестоимость выпускаемых видов продукции и повысить эффективность производства. Наиболее эффективными являются «сухой» и «полусухой» методы спекания нефелино-известняковых шихт.

3. В существующих рыночных условиях наблюдается повышенная потребность в глиноземсодержащей продукции, которая имеет высокую добавленную стоимость и значительно повышает эффективность комплексной переработки нефелинового концентрата.

4. Комплексная переработка апатито-нефелиновых руд обеспечивает получение дополнительного экономического эффекта от снижения ущерба земельным и водным ресурсам и окружающей среде в результате ликвидации отвалов и хвостохранилищ и уменьшения выбросов и сбросов загрязняющих веществ в воздушный и водный бассейны.

5. Существующая система распределения косвенных издержек на выпускаемые виды продукции Пикалевским производственным комплексом не может быть признана эффективной. Предлагается распределять косвенные издержки пропорционально возрастанию стоимости продукции в процессе производства;

6. В рамках единого перерабатывающего комплекса должна обеспечиваться эффективность всех производств, для этого необходимо при расчете себестоимости глинозема учитывать стоимость попутной продукции, выпускаемой глиноземным производством - белитовый шлам и содовый раствор, используемые для производства цемента и содопродуктов.

7. Для наиболее точного расчета показателей эффективности комплексной переработки рекомендуется выделять денежные потоки каждого производства и дисконтировать их по соответствующей рыночной ставке дисконта. Для условий экспресс-оценки ставку дисконта комплексного производства предлагается определять на основе учета каждой ветви производства и взвешивать по доле каждого производства в совокупном объеме реализации товарной продукции.

8. Выполненные исследования показали экономическую целесообразность строительства комплекса по переработке нефелинового концентрата в СевероЗападном федеральном округе в связи с высокой потребностью округа в дополнительном объеме производства глинозема, глиноземсодержащей продукции, цемента и содопродуктов.

9. Проект строительства комплекса по переработке нефелинового концентрата на промплощадке ОАО «Апатит» имеет следующие показатели эффективности инвестиционных затрат:

1) Общий объем инвестиций, млн. руб. - 20 330,89

2) Чистый дисконтированный доход (NPV), млн. руб. - 5 412,43

3) Индекс доходности инвестиций (PI), ед. - 1,57

4) Внутренняя норма доходности (IRR), % - 15,3

5) Срок окупаемости (РР), лет - 9,36

Следовательно, комплексная переработка апатито-нефелиновых руд в настоящее время является экономически целесообразной и будет способствовать росту экономической эффективности деятельности ОАО «ФосАгро» и алюминиевой отрасли России.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Жигулевич, Павел Александрович, 2011 год

Список литературы:

1. Бочаров В. В. Инвестиционный менеджмент. СПб: изд-во «Питер», 2000.- 160 с.

2. Брыляков Ю.Е. Перспективы комплексного использования апатито-нефелиновых руд хибинских месторождений / Ю.Е. Брыляков. // Обогащение руд-2005. - №3. -С.28-31.

3. Бреши Р.,Майерс С. Принципы корпоративных финансов / Р.Брейли. Учебник. - М.: Олимп-Бизнес, 2009.- 977 с.

4. Волков М.В., Левин Б.В. Северо-западный проект / М.В. Волков// The Chemical Jornal. - 2005. - август. - С. 22-28.

5. Галиев Ж.К. Экономика предприятия: Общий курс с примерами из горной промышленности: Учебник для вузов /Ж.К. Галиев- М.: изд-во МГГУ, 2001.- 304 с.

6. Горин В.И., Макаров A.M., Ракаев А.И., Васильева Н.Я. Ларичкин Ф.Д. Оценка перспективности использования продуктов комплексной переработки хибинских руд в различных отраслях промышленности / В.И. Горин.// Обогащение руд. - 2001. - №5. - С.40-44.

7. Грязнова А.Г., Федотова М.А, Ленская С.А. Оценка бизнеса: учебник. М.: Финансы и статистика, 2009.- 736 с.

8. Друри К. Управленческий и производственный учет/К. Друри. Учебник. -М.: Юнити, 2003.- 1424 с.

9. Жигулевич П.А. Экономическая эффективность проектов переработки нефелинового концентрата: современное состояние проблемы // Освоение минеральных ресурсов Севера: проблемы и решения: Труды 8-ой международной научно-практической конференции 7-9 апреля 2010 г. / Филиал СПГГИ (ТУ) «Воркутинский горный институт». - Воркута, 2010. - С.526-529.

10. Жигулевич П.А. К оценке ставки дисконтирования для комплексного производства // Записки Горного института, СПб, РИЦ СПГГИ (ТУ), 2011, том 189, С.348-351.

11. Жигулевич П.А. Перспективы комплексной переработки нефелинового концентрата // Известия высших учебных заведений. Горный журнал, Екатеринбург, 2011, № 5, С.41-44.

12. Жигулевич П.А. Экономическая эффективность развития ОАО «Севералмаз» // Записки Горного института, СПб, РИЦ СПГГИ (ТУ), 2007, том 173, С.168-171.

13. Жигулевич П.А. Особенности экономической оценки инвестиций в золоторудные месторождения // Записки Горного института, СПб, РИЦ СПГГИ (ТУ), 2009, том 186, С.221-223.

14. Захаров В.К, Калинников В.Т., Матвеев В.А. и др. Азотнокислотная технология переработки нефелина на глинозем, соду, поташ и другие продукты // Комплексная переработка хибинских апатито-нефелиновых руд/КНЦ РАН. Апатиты, 1999.- С.32-38.

15. Захаров В.К, Калинников В.Т, Матвеев В.А., Майоров Д.В. Направления комплексной переработки нефелинсодержащего сырья / В.И. Захаров // Цветные металлы. - 2000. - №10. - С.31-34.

16. Зеллъ А. Бизнес-план. Инвестиции и финансирование, планирование и оценка проектов / А.Зелль - М.:Ось-89,2007.- 240 с.

17. Калинников В.Т. Комплексная переработка апатито-нефелиновых руд: состояние и перспективы // Комплексная переработка хибинских апатито-нефелиновых руд / КНЦ РАН. Апатиты, 1999.- С.5-15.

18. Калинников В.Т., Николаев А.И., Захаров В.И. Гидрометаллургическая комплексная переработка нетрадиционного титано-редкометального и алюмосиликатного сырья / КНЦ РАН. Апатиты, 1999. - 225 с.

19. Кузнецов Г.Д. Калькулирование себестоимости продуктов переработки комплексного сырья. - М.: Экономика, 1964. - 136 с.

20. Ларичкин Ф.Д. Научные проблемы комплексного использования минерального сырья / Ф.Д. Ларичкин // Ресурсовоспроизводящие, малоотходные и природоохранные технологии освоения недр: Материалы Второй Междунар. конф., Москва, 15-18 сент. 2003 г. - М., 2003. - С. 173.

21. Ларичкин Ф.Д, Николаев А.И., Александров А.А. Особенности и закономерности вещественного состава минерального сырья и комплексного его использования/ Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. - 2004. - №10. -С.33-39.

22. Ларичкин Ф.Д. Эволюция учета и управление затратами и их особенности в комплексных производствах / Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. - 2006. - №2. - С.2-12.

23. Ларичкин Ф.Д. Особенности учета затрат и калькулирования себестоимости продукции в комплексных производствах. - Апатиты: КНЦ РАН, 2003. - 105 с.

24. Ларичкин Ф.Д, Шеремета Р.И., Сыркин Л.Н. и др. Рациональное использование Прибалтийских фосфоритов. - Таллинн: Валгус, 1986. -144 с.

25. Ларичкин Ф.Д., Ларичкина С.Н., Алимбетов У.С. Методы распределения затрат в комплексных производствах и целесообразные границы их использования. - Комплексное использование минерального сырья. - 1982. -№12. - С.53-58.

26. Ларичкин Ф.Д, Ларичкина С.Н., Алимбетов У.С. Исследование возможности распределения затрат комплексного производства на основе трудовой теории стоимости. - Комплексное использование минерального сырья. - 1981. - №7. - С.81-88.

27. Ларичкин Ф.Д, Кузнецов Г.Д., Ларичкина С.Н. К вопросу об обосновании кондиций для подсчета запасов комплексного рудоминерального сырья. - Горный журнал. - 1977. - №3. - С. 17-19.

28. Ларичкин ФД. Анализ известных методов калькулирования себестоимости продукции при комплексном использовании сырья / Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. - 2004. - №5. - С.31-41

29. Ларичкин Ф.Д., Ларичкина С.Н., Шеремета Р.И. Обоснование рациональной номенклатуры извлекаемых компонентов при комплексном использовании сырья. - Бюлл. "Цветная металлургия". - 1981. - № 7. - С. 40-44.

30. Ларичкин Ф.Д. Методические особенности оценки экономической эффективности комплексного использования сырья // Север и рынок. - 2000. -№ 2. - С.92-99.

31. Ларичкин Ф.Д. Идентификация издержек процессов комплексной переработки сырья с получаемыми продуктами / Ф.Д.Ларичкин Цветная металлургия. - 2005. - №2. - С.12-17.

32. Ларичкин Ф.Д. Системный анализ экономических проблем комплексного использования минерального сырья / Ф.Д.Ларичкин // Цветная металлургия. - 2004. - №3. - С. 19-26.

33. Ларичкин Ф.Д. Тенденции и проблемы развития металлургического комплекса / Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. - 2008. - №12. - С.3-9.

34. Ларичкин Ф.Д. Ретроспективный анализ становления и развития комплексной переработки минерального сырья / Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. - 2004. - №9. - С.24-31.

35. Ларичкин Ф.Д. Методические проблемы оценки уровня комплексного использования минерального сырья/ Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. - 2005. - №1. - С.10-16.

36. Ларичкин Ф.Д. Анализ зарубежных работ по калькулированию себестоимости продукции в комплексных производствах/ Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. - 2002. -№11.- С.35-41.

37. Ларичкин Ф.Д, Мотлохов В.Н., Александров A.A. Основы планирования комплексного использования сырья на горно-добывающих предприятиях/ Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. - 2004. - №8. - С.35-41.

38. Ларичкин Ф.Д. Ресурсы недр в глобальной экономике / Ф.Д.Ларичкин. // Недропользование XXI век. - 2007. - №1. - С.46-50.

39. Ларичкин Ф.Д, Ларичкин А.П. Обоснование целесообразности производства отдельных ценных компонентов при комплексной переработке минерального сырья / Ф.Д.Ларичкин. // Записки Горного института . - 2005. -Т. 161. - С.175-177.

40. Ларичкин Ф.Д., Александров A.A. Особенности оценки полезных компонентов в сырье и продуктах его комплексной переработки / Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. - 2004. - №5. - С.30-33.

41. Ларичкин Ф.Д. Проблемы комплексного изучения, классификации и освоения ресурсов недр / Ф.Д.Ларичкин. // Недропользование XXI век. - 2007. - №6. - С.33-39.

42. Ларичкин Ф.Д. Терминологические проблемы комплексного использования минерального сырья / Ф.Д.Ларичкин. // Цветная металлургия. -2004. - №12. - С.29-36.

43. Лебедев В.Н. Получение глинозема из нефелинсодержащего сырья / В.Н. Лебедев // Цветные металлы. - 2003. - №2. - С.59-62.

44. Лексин В.Н., Токарева А.Г. Экономика комплексного использования сырья в цветной металлургии. Изд. 2-е, перераб. и доп. - М.: Металлургия, 1976, - 224 с.

45. Липин В. А. Основные направления повышения комплексности использования щелочного алюмосиликатного сырья / В.А. Липин // Цветные металлы. - 2005. - №4. - С.62-67.

46. Липсиц КВ. Экономический анализ реальных инвестиций / И.В. Липсиц, В.В. Косов -М.Магистр, 2007. - 383 с.

47. Лобанов Н.Я. Экономика природопользования при разведке, добыче и обогащении полезных ископаемых. Экономическая оценка минеральных ресурсов / Н. Я. Лобанов. - СПб.: Санкт-Петербургский государственный горный институт (технический университет) , 2009.- 99 с.

48. Лобанов Н.Я., Жигулевич П.А. Распределение косвенных издержек комплексного производства на выпускаемые виды продукции // Записки Горного института, СПб, РИЦ СПГГИ (ТУ), 2011, том 189, С. 351-355.

49. Лукасевич И.Я. Финансовый менеджмент: учебник — М.: Эксмо, 2008. — 768 с. — (Высшее экономическое образование).

50. Марголин A.M., Быстряков А.Я. Экономическая оценка инвестиций: Учебник- М.: «ЭКМОС», 2001. - 240 с.

51. Моссаковский Я.В. Экономическая оценка инвестиций в горной промышленности: Учебник / Я.В. Моссаковский - М.: Изд-во МГГУ, 2004. - 323 с.

52. Никитин М.В., Смирнов Ю.М., Сизяков В.М. К вопросу термохимического обогащения апатит-нефелинового сырья / М.В. Никитин // Обогащение руд. - 2009. - №3. - С.15-17.

53. Орлов А.И. Теория принятия решений. Учебное пособие. - М.: Издательство "Март", 2004. - 496 с.

54. Пешкова М.Х. Экономическая оценка горных проектов/ М.Х. Пешкова - М.: Изд-во МГГУ, 2001. - 86 с.

55. Пономарев В.Д., Сажш B.C., Ни С.П. Гидрохимический щелочной способ переработки алюмосиликатов. М.: Металлургия, 1964.- 112 с.

56. Резенкноп Э.П., Василенко Я.А., Чернобаева М.М. и др. Комплексная переработка нефелина сернистым газом на глинозем, соли и концентрированный сернистый ангидрид. М.: НИУИФ. - I960.- вып. 169. - 46 с.

57. Салун В. Как правильно выбрать ставку дисконта // Рынок ценных бумаг.-1999. -№4.

58. Самойленко А.И., Гатов Т.А., Полуэктов А.И. О калькулировании себестоимости продукции на предприятиях цветной металлургии. - Цветные металлы. - 1999. - №8. - С.6-10.

59. Сизяков В.М., Насыров Г.З. Эффективные способы комплексной переработки небокситового алюминиевого сырья на глинозем и попутные продукты / В.М. Сизяков // Цветные металлы. - 2001. - №12. - С.63-66.

60. Тверитнева Н.Н. Экономическая оценка эффективности инвестиций в инновационную деятельность, направленную на улучшение экологии мегаполисов:дис. канд.экон.наук / Московский институт коммунального хозяйства и строительства. М., 2002. -175 с. Машинопись.

61. Тихонов О.Н., Назаров ЮЛ., Никитин М.В. Термохимическое обогащение апатит-нефелинового сырья // Тез. Докл. 2 Международного симпозиума «Проблемы комплексного использования руд». СПб - 1996.

62. Ткач В.И., Ткач М.В. Управленческий учет: международный опыт. -М.: Финансы и статистика, 1994. - 144 с.

63. Федоров С.Г. Комплексная переработка руд хибинских месторождений / Экология и промышленность России. - 2007. - август. - С.29-31.

64. Федоров С.Г., Селин B.C., Каретников Е.В., Ларичкин Ф.Д. Перспективы использования нефелина / Федоров С.Г., Селин B.C., Каретников Е.В., Ларичкин Ф.Д. // Цветные металлы. - 2000.- № 10. - С. 26-30.

65. Ферсман А.Е. Комплексное использование ископаемого сырья. -М.: АН СССР, 1932.-20 с.

66. Чумаченко Н.Г. Учет и анализ в промышленном производстве США. - М.: Финансы, 1971.- 240 с.

67. Шутченко А.П., Шутченко В.В. Разработка эффективной технологии расчета себестоимости товарной продукции. - Цветные металлы. -1999.-№12.-С.4-8.

68. Щербаков В.А., Щербакова Н.А. Оценка стоимости предприятия (бизнеса). - 2-е изд., испр. - Москва: Омега-JI, 2009. - 299 с.

69. Якупова Н.М. Оценка бизнеса: учеб. пособие. Казань, 2003. 151 с.

70. Ястребинский М.А., Гитис JI.X. Оценка эффективности инвестиций в горные предприятия с учетом фактора времени и дисконтирования затрат / М.А. Ястребинский - М.: Изд-во МГГУ, 2003. - 442 с.

71. Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов: (Вторая редакция) / М-во экон. РФ, М-во фин. РФ, ГК по стр-ву, архит. и жил. политике; рук.авт.кол.: Коссов В.В., Лившиц В.Н., Шахназаров А.Г. - М.: ОАО "НПО "Изд-во "Экономика", 2000. - 421 с.

72. Руководство по разработке инвестиционных предложений и бизнес-планов, Торгово-промышленная палата - Комитет по инвестиционной политике, Москва, 2010.

73. Стратегия развития промышленности строительных материалов на период до 2020 г., Минрегион России, 2010.

74. Сценарные условия функционирования экономики Российской Федерации, основные параметры прогноза социально-экономического развития Российской Федерации на 2011 год и Плановый период 2012 и 2013 годов, Министерство экономического развития и торговли, Москва, 2010.

75. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 05.08.2000 № 117 - ФЗ (ред. от 28.12.2010 г.).

76. Федеральный закон РФ «О недрах» от 21.02.1992 г. 2395-1 (ред. от 30.12.2008 г.).

77. Федеральный закон от 23.11.2009 г. № 261-ФЗ «Об энергосбережении и о повышении энергетической эффективности и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации».

78. Федеральный закон от 24.07.2009 N 212-ФЗ. "О страховых взносах в Пенсионный фонд Российской Федерации, Фонд социального страхования Российской Федерации, Федеральный фонд обязательного медицинского страхования и территориальные фонды обязательного медицинского страхования" (принят ГД ФС РФ 17.07.2009) (с изм. и доп., вступающими в силу с 07.01.2011).

79. Zhigulevich P., Sischuk Y. Die Wirtschaftseffizienz der Verarbeitung von Nephelinkonzentrat: der moderne Stand // Scientific Reports on Resource Issues 2010. Volume 3. Innovations in Mineral Industry - Geology, Mining, Metallurgy and Management. - Technische Universität Bergakademie Freiberg, 2010. - s. 403-405.

80. «Energy Outlook Gui 2010) 2007 - 2035» U.S. Energy Information Administration.

81. «Natural Gas consumption 2007 - 2035» U.S. Energy Information Administration.

82. «Oil prices 2007 - 2035» U.S. Energy Information Administration.

83. http ://old.businessbuy .ru/analitics/5 .html

84. http://www.aluminiumleader.com/serious/industry/

85. http://www.mineral.ru/News/41263 .html

86. https://stats.world-aluminium.org/iai/stats_new/formServer.asp?form=13

87. https://stats.world-aluminium.org/iai/stats_new/formServer.asp?form=16

88. http://www.rusmet.ru/news.php?act=show_news_item&id=53315

89. http://www.cement-online.ru/Article_142_l 8.html

90. http://www.id-marketing.ru/production/rinok-sodi-2009

91. http://www.kolasc.net.rU/mssian/innovation/ksc70/4.4.pdf