Доверительные отношения как фактор обеспечения экономической эффективности предпринимательской деятельности тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Жаворонков, Павел Владимирович

• Жаворонков, Павел Владимирович
• кандидат экономических наук
• 2012

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Жаворонков, Павел Владимирович

ГЛОССАРИЙ.

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. АНАЛИЗ ОСОБЕННОСТЕЙ ВЛИЯНИЯ ДОВЕРИТЕЛЬНОГО ОТНОШЕНИЯ ПРИ ФОРМИРОВАНИИ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКОЙ

СРЕДЫ.

1.1 Доверие как один из определяющих факторов эффективного развития экономики предпринимательства.

1.2. Доверие как фактор формирования благоприятного инвестиционного климата.

1.3. Доверие как фактор развития инновационной деятельности.

ВЫВОДЫ И ПОСТАНОВКА ЗАДАЧ ИССЛЕДОВАНИЯ.

ГЛАВА 2. РАЗРАБОТКА ПРИНЦИПОВ УПРАВЛЕНИЯ ДОВЕРИТЕЛЬНЫМИ ОТНОШЕНИЯМИ ПРИ ПОДГОТОВКЕ И РЕАЛИЗАЦИИ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ И СТРАТЕГИЙ.

2.1 Основы разработки и внедрения эффективных инвестиционных проектов с позиции доверия.

2.2 Доверие как фактор обеспечения устойчивости ведения бизнеса.

2.3 Подход к выбору и реализации инвестиционных стратегий на базе выстраивания доверительных отношений между субъектами предпринимательской деятельности.

2.4 Разработка принципов управления доверием.

ВЫВОДЫ.

ГЛАВА 3. РАЗРАБОТКА МЕТОДИЧЕСКИХ РЕКОМЕНДАЦИЙ К ПРАКТИЧЕСКОМУ ИСПОЛЬЗОВАНИЮ ФАКТОРОВ ДОВЕРИЯ, ОКАЗЫВАЮЩИХ РЕШАЮЩЕЕ ВЛИЯНИЕ НА ДИНАМИКУ ЭКОНОМИЧЕСКИХ ПЕРЕМЕН В ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКОЙ СРЕДЕ.

3.1. Методические рекомендации по формированию доверительной репутации компании.

3.2 Доверительная репутация: роль, потенциал для создания и значение потери в практике российских и зарубежных компаний.

3.3. Примеры изучения изменений доверительных отношений и их ключевых драйверов.

3.4. Коэффициент доверительности.

3.5. Методические рекомендации по оценке доверительных отношений между внешними и внутренними бизнес-партнерами.

3.6. Оценка доходности сделок и окупаемости инвестиций с учетом уровня доверия.

ВЫВОДЫ.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Доверительные отношения как фактор обеспечения экономической эффективности предпринимательской деятельности»

Актуальность темы исследования

Одним из основных условий достижения целей эффективного предпринимательства является наличие доверительных отношений между бизнес-партнерами. Это подтверждается многочисленными примерами из истории отечественного и зарубежного предпринимательства. Достаточно вспомнить доверительную силу выражения «ударить по рукам» (в западной практике - «джентльменское соглашение»), после чего не требовалось письменного подтверждения сделки. То есть доверие является объективной субстанцией, присутствующей при заключении любых сделок, оказывает непосредственное влияние не только на принятие решения сторонами о выполнении обязательств при подписании бизнес-договоров, но и на их дальнейшее эффективное исполнение, и может быть отнесена к «нематериальным» экономическим ресурсам бизнеса. Это также подтверждается тем, что в настоящее время многими исследователями доказывается, что доверие в современных условиях приобретает статус экономической категории. Оно становится важным фактором, который необходимо учитывать при разработке стратегии развития предприятий не только с позиций рыночных (внешних), но и производственных (внутренних) отношений при становлении систем управления предпринимательскими структурами.

В связи с этим актуальным является необходимость раскрытия экономической роли и значения использования доверия как одной из базовых категорий, определяющих развитие экономики предпринимательства. Это свидетельствует о том, что доверительные отношения между субъектами рынка способствуют, в частности, росту инвестиционной привлекательности бизнеса, увеличению оборотного капитала предприятий и экономики в целом, а также к раскрепощению человеческого капитала.

Сегодня вопросу изучения доверия уделяется значительное внимание со стороны многих ведущих исследовательских центров и университетов мира4. Открывая научный семинар «Доверие в экономике: количественная оценка» в июле 2006 года, Е.Г. Ясин (научный руководитель НИУ «Высшая школа экономики») подчеркнул, что «.нефть и газ нам не помогут. Попытки построить могущество на нефти, также как и раньше - на военной силе, пахнут очередными испытаниями для нашей страны. А главные ресурсы, которые мы можем использовать - это свобода и доверие».

Из изложенного следует, что задача исследования формирования и развития экономики предпринимательства с позиций экономического влияния доверительных отношений внутри фирмы и между партнерами, в том числе, на инвестиционное обеспечение бизнеса, является актуальной.

Цель диссертационного исследования - разработка методических рекомендаций по определению влияния уровня доверия на эффективность предпринимательской деятельности.

Задачи исследования:

1. Исследовать доверительные отношения как фактор, влияющий на показатели инвестиционной активности бизнес-партнеров.

2. Разработать классификацию факторов доверия как экономической категории с позиций инвестиционного предпринимательства.

3. Разработать методические рекомендации к оценке доверия как фактора, оказывающего экономическое влияние на принятие решений при

4 Европейский научно-исследовательский институт экономики, истории, права, политических и социальных наук, Калифорнийский университет в Лос-Анджелесе, Эйнауди институт экономики и финансов - исследовательский центр центрального банка Италии, Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики» и др. установлении доверительных отношений между субъектами предпринимательства.

4. Установить влияние внутреннего (между наемными работниками и предпринимателями) и внешнего (между бизнес-партнерами) доверия на эффективность привлечения инвестиций в бизнес.

Объектом исследования являются бизнес-структуры, для которых инвестиционная активность является решающим фактором организации бизнеса.

Предмет исследования - доверительные отношения между бизнес-партнерами как фактор, отражающий развитие деловой среды, влияющей на экономическую эффективность инвестиций.

Методологической и теоретической основой диссертационного исследования являются работы зарубежных и российских ученых по проблемам стратегического управления, инвестиционной активности предприятий, управления доверием в предпринимательской деятельности.

В числе работ, посвященных проблеме, решаемой в диссертационном исследовании, следует отметить работы таких зарубежных авторов, как: Ф Фукуяма, М. Вебер, Д. Акерлоф, О. Уильямсон, М. Стивенсон, С. Кови, Р. Левицки. Также все больше российских авторов рассматривают доверие в своих работах: A.B. Белянин, A.JI. Журавлев, В.П. Зинченко, А.Б. Купрейченко, О.Н. Мельников, Б.З. Мильнер, А.К. Ляско, А.Н. Олейник, И.А. Николаев, В.Л. Тамбовцев, Е.Г Ясин и др.

Информационной базой исследования, обеспечивающей репрезентативность исходных данных, достоверность, надежность и точность выводов, рекомендаций и предложений, послужили данные официальной статистики, материалы социологических исследований общественного мнения по проблеме доверия, проведенных Левада-центром, исследования фонда «Либеральная миссия», экспертные оценки и разработки отечественных и зарубежных экономистов, аналитические данные, опубликованные в научной литературе и периодической печати. В ходе подготовки диссертационного исследования изучены материалы научно-практических изданий и конференций, информационные ресурсы глобальной сети Интернет и данные из других источников по теме диссертации. Фактологическую основу диссертации составили данные по корпорациям и корпоративным объединениям РФ и зарубежных стран, а также данные, опубликованные в средствах массовой информации различными агентствами.

В ходе исследования использованы такие методы сбора эмпирических данных, как глубинное интервью, а также вторичный анализ (анализ документов, статистических данных). При анализе полученных результатов использовались такие общенаучные методы, как формально-логический метод, метод обобщения, сравнительный метод. Посредством «анонимного» анкетирования было опрошено 12 фирм (руководители, менеджеры, специалисты) в Центральном регионе по стандартному интервью (количественный опрос).

Научная новизна диссертационного исследования определяется следующими научными результатами, полученными лично автором:

1. Доказано, что доверие является одним из основных факторов повышения надежности ведения бизнеса, учет которого особенно важен в момент заключения договоров между бизнес-партнерами, прежде всего, инвестиционных договоров.

2. Разработана классификация факторов, определяющих доверие в различных бизнес-ситуациях - от «авторитарного» до «демократического» типа доверия, от неуправляемого к управляемому доверию. При этом доверие характеризует внутренние отношения между бизнес-партнерами, в то время как риски отражают внешние воздействия на бизнес и не зависят от отношений между партнерами.

3. Впервые для оценки уровня доверительных отношений между бизнес-партнерами в работе предложено ввести коэффициент доверительности (кд), который отражает сложившийся уровень доверия между бизнес-партнерами при заключении договоров в конкретном сегменте рынка в данный момент времени.

4. Разработана методика оценки доверительных отношений между бизнес-партнерами, учитывающая необходимость перевода неуправляемого («одностороннего») в управляемое («двустороннее») доверие на базе использования введенного в диссертации интегрального коэффициента доверительности. Управляемое доверие призвано «уравновешивать» риски, имеющие место при совершении любых бизнес-операций.

5. Доказано, что при оценке окупаемости инвестиций необходимо в существующих подходах учитывать влияние на ожидаемую доходность интегрального коэффициента доверительности, учитывающего уровень доверительных отношений не только между самими предпринимателями, но и между будущими исполнителями бизнес-проектов.

Практическая значимость. Сформулированные выводы и разработанные методические рекомендации могут быть применимы в реальной практике стратегического управления бизнесом и привлечения инвестиционного капитала как большими, так и малыми компаниями, выходящими на рынок.

Апробация результатов исследования. Основные положения диссертации докладывались и получили одобрение на международной молодежной конференции «XXXVII Гагаринские чтения» в МАТИ РГТУ им. К.Э. Циолковского в 2011 г. и т.д.

Публикации. По теме диссертационного исследования опубликовано 9 статей и монографий общим объемом 4,73 п.л., в том числе в изданиях, рекомендованных ВАК в объеме 2,68 п.л.

Структура и содержание работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка используемой литературы (122 наименование),

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Жаворонков, Павел Владимирович

выводы

Отсутствие или недостаточный уровень доверия приводит к минимизации экономической отдачи от совершения сделок или к её полному отсутствию.

Для того чтобы доверие укреплялось, необходимы структурные преобразования отношений в целом и доверительных отношений в частности, то есть должна быть разработана структура мер по налаживанию доверия. Эта процедура занимает длительное время и требует значительных финансовых затрат. Одной из ключевых задач является реализация успешных коммуникационных мероприятий, которые призваны обеспечить формирование требуемого уровня доверительной репутации к компании на рынке. Эффективность этих мероприятий во многом будет определяться степенью их проработки и выбранными инструментами реализации.

Потеря доверия между производителем и потребителями его товара или услуги всегда приводит к огромным экономическим потерям, что подтверждается многочисленными примерами из практической истории российского и зарубежного бизнеса. Роль доверительной репутации в практике предпринимательской деятельности, в первую очередь, обуславливается потенциалом ее использования и значением потери.

Часто на практике имеют место случаи, когда из-за недостаточного уровня доверия между партнерами бизнес-процессы не могут быть запущены либо запускаются с огромными финансовыми или временными потерями. Поэтому вопрос о том, каким образом можно учитывать доверие при заключении сделок, является актуальным. В качестве решения данного вопроса предложены рекомендации по практическому анализу факторов, которые оказывают влияние на развитие доверительных отношений. Среди основных параметров следует отметить факторы повышения доверия в результате длительных отношений; повышения качества продукции/услуг/бизнес-процессов; «супердоверие».

В качестве инструмента для оценки уровня доверительных отношений и возможности управления доверием предлагается ввести в качестве практического показателя «коэффициент доверительности», отражающий сложившийся уровень доверия между бизнес-партнерами при заключении договоров в конкретном сегменте рынка в данный момент времени.

Введены понятия дифференциального коэффициента доверительности (оценки уровня доверия по каждому из факторов методом экспертной ранговой оценки) и интегрального коэффициента доверительности (средневзвешенная оценка дифференциальных коэффициентов; при этом, чем большее количество дифференциальных характеристик будет оценено, тем более точным будет интегральный коэффициент доверительности).

На базе методики коэффициента доверительности и исследования посредством «анонимного» анкетирования представителей 12 компаний Центрального региона предложены методические рекомендации по оценке доверительных отношений между внешними и внутренними бизнес-партнерами.

Доказана важность учета при оценке уровня доходности от заключаемых сделок и окупаемости инвестиций уровня доверительных отношений между бизнес-партнерами. Для оценки влияния уровня доверия между партнерами на предполагаемую доходность от инвестиций предложено рассчитывать модифицированный показатель ROI, учитывающий влияние уровня доверительных отношений с помощью включения в расчет коэффициента доверительности. Полученные выводы и предлагаемые рекомендации подтверждены на результатах опытной компании, в которой была внедрена предлагаемая методика.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

1. Успешность бизнеса зависит от уровня доверительных отношений, установленных как внутри организации, так и между бизнес-партнерами. Это подтверждено многочисленными примерами из практики. Исследование данного феномена показало, что в зависимости от уровня доверия между партнерами стартовая цена сделки может изменяться в пределах от 0,5 до 2 и более раз.

2. Инвестиционный бизнес возможен при интеграции доверия к технико-экономическому и финансовому потенциалу инвестиционных проектов. При этом противодействие высоким рискам, сдерживающим инвестиционные процессы, требует развития доверительных отношений между бизнес-партнерами, которые могут быть оценены с помощью интегрального коэффициента доверительности. Доверие повышает инвестиционную привлекательность проектов и снижает транзакционные издержки, сопровождающие взаимоотношения экономических агентов.

3. Доверие является основой формирования партнерских отношений как вне организации, так и внутри нее. Компания не может быть преуспевающей, если между сотрудниками и руководством не будут установлены доверительные отношения выше среднего уровня доверия. Поэтому при организации исполнения своих договорных обязательств компании должны оценивать уровень доверительных отношений между руководителями, менеджментом и конкретными исполнителями работ, определяемых условиями хозяйственных договоров.

4. Излишнее доверие может приводить к заключению инвестиционных контрактов с безответственными партнерами, а недостаточное доверие - к не заключению сделок с ответственными партнерами.

5. Максимальное доверие характерно внутри коррупционных кланов, что приводит к обману государства и наживе за счет создания коррупционной атмосферы вокруг честных предпринимателей. В этом случае стартовая цена сделки может быть завышена в два и более раза.

6. При длительных положительных деловых отношениях уровень доверия повышается. Это приводит к тому, что стартовая цена инвестиционных сделок становится оптимальной.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Жаворонков, Павел Владимирович, 2012 год

1. Айкс Б. От предприятия к фирме: заметки от теории предприятия переходного периода/ Б. Айкс, Р. Ритмер//Вопросы экономики. 1994. - №8. - С. 61-68.

2. Акофф Р. Планирование будущего корпорации. М.: Прогресс, 1985. -325 с.

3. Алъпидовская M.JT, Ж. Экономические основы теневой экономики и коррупции бюрократического аппарата Текст. // Менеджмент в России и за рубежом, 2008, №1.

4. Анохина М. Е. Стратегическое управление сельскохозяйственным предприятием/ М. Е. Анохина, С. П. Прудников// Вестник кадровой политики аграрного образования и инноваций. 2004. - Вып. №1. - С. 2-6.

5. Ансофф И. Стратегическое управление /И. Ансофф. — М.: Экономика, 1989. -519 с.

6. Антикризисное управление/ Под ред. Э. С. Минаева, В. П. Панагушина. -М.: ПРИОР, 1998.

7. Ахметова М.И. Доверительное поле вложений // Креативная экономика. -2012. ~№5. С.

8. Бикмаева, A.B., Павленков, М.М. Контроллинг управления развитием потенциала предприятия // Материалы I Международного Конгресса по контроллингу: выпуск №1 /Под науч. ред. С.Г.Фалько.- М.: НП «OK», 2011. -С. 7-10.

9. Богдановский Ф. Про ребрендинг финансовой корпорации « УРАЛСИБ» // http: //www. adme. ru/articles/pro-rebrending-finansovoj-korporacii-uralsib-4863/

10. Браун ОС. Деловая репутация строительных компаний // Руководитель строительной организации. N 8. - 2010.

11. Буари, Ф. Паблик рилейшнз, или стратегия доверия Текст.: Учеб. пособие / Ф. Буари М.: Инфра-М., 2001. -178

12. Быкова E.B. Показатели денежного потока в оценке финансовой устойчивости предприятия. // Финансы. 2000. — с. 56 - 59

13. Валинурова Л.С., Казакова О.Б. Управление инвестиционной деятельностью: учебник. М.: КНОРУС, 2005. - 384 с.

14. Виленский П.Л., Лившиц В.Н., Смоляк С. А. Оценка эффективности инвестиционных проектов. М.: Дело, 2002. —22 с.

15. Внедрение BSC: советы от автора концепции Текст. // Финансовый директор № 4 за 2006 год.

16. Волков И.М., Грачева М.В. Проектный анализ: Продвинутый курс: Учеб. пособие. -М.: ИНФРА-М, 2004. 495 с.

17. Г.Б. Клейнера Стратегии бизнеса: Аналитический справочник, Москва, «КОНСЭКО», 1998

18. Гладкова С. Б. Позиционирование коммерческих банков на региональном рынке розничных банковских продуктов и услуг. Белгород: КОНСТАНТА, 2008- 135 с.

19. Гришина И.В., Шахназаров А.Г., Ройзман И.И. Комплексная оценка инвестиционной привлекательности и инвестиционной активности российских регионов: методика определения и анализа взаимосвязей // Инвестиции в России, №4, 2000.

20. Гудков A.A. Учет затрат на брендирование и создание благоприятного имиджа торговыми предприятиями // Бухгалтерский учет и налоги в торговле и общественном питании. 2010. - N 6. - С. 56 - 61.

21. Гундарин М.В. Книга руководителя отдела PR. СПб.: Питер, 2006. -С. 229.

22. Дж. М. Кейнс Общая теория занятости, процента и денег. М.: Прогресс, 1978 218, 219, 222-224 сс.

23. Дягелъ О.Ю. Банкротство: учет, анализ и аудит: учеб. пособие / О.Ю. Дягелъ, Т.П. Сацук, Т.Э. Неупокоева и др. ; Краснояр. гос. торг. экон. ин-т. - Красноярск, 2008. - 172 с.

24. Жаворонков П.В. Доверительные отношения как фактор повышения экономических результатов предпринимательской деятельности фирмы // Креативная экономика. — 2012. —№ 3 (63). С. 63-67 - 0,48 п.л.

25. Жаворонков П.В. Методологические подходы к венчурному инвестированию // «Экономика, предпринимательство и право» № 1 2011 г. -С. 17-29. - 0,67 п.л.

26. Жаворонков П.В., Краевский И.С. Анализ особенностей изменений инновационного потенциала России // Российское предпринимательство. — 2011. -№4. С. 31-35. - 0,56 п.л. в т.ч. авт. 0,28 п.л.

27. Жаворонков П.В., Краевский И.С. Инновационная деятельность Калужской области: эффективность освоения финансов // Вопросы инновационной экономики. — 2011. —№2. -0,68 п.л., в т.ч. авт 0,34 п.л.

28. Журавлев, Купрейченко: Экономическое самоопределение. Теория и эмпирические исследования Институт психологии РАН, 2007 г. - 480 с.

29. Индикаторы инновационной деятельности: 2009. Статистический сборник Текст. М.: ГУ-ВШЭ, 2009.

30. Кириленко Г.Г (2003) Философия и социальная теория; М, изд. Полиграф Информ

31. Кирсанова Е.В. Условия устойчивого функционирования предприятий малого и среднего бизнеса в период экономического кризиса // Вестник Томского государственного университета. 2010. - № 336 - с. 141 - 143

32. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. М.: ТКВелби: Изд-eo «Проспект», 2007. - 424 с.

33. Кови С. Скорость доверия: То, что меняет все Текст. / Стивен Кови-мл., Ребекка Меррилл; пер. с англ. М.: Альпина Паблишерз, 2010.

34. Кови С., Меррилл Р., Меррилл Р. Главное внимание — главным вещам Текст. М.: Альпина Пабли-шерз, 2010.

35. Кови С.Р. Семь навыков высокоэффективных людей: Мощные инструменты развития личности / пер. с англ. 3-е изд. Текст. - М.: Альпина Бизнес Букс, 2008.

36. Коллинз Д. От хорошего к великому Текст. // Пер. с англ. М.: Манн, 2008.

37. Комаров В.В. Инвестиционная деятельность в СНГ и межгосударственное правовое поле //Промышленность России, №9, 1999.

38. Коуз Р. Природа фирмы. Теория фирмы / Ред. В.М. Гальперин Текст. СПб.: Экономическая школа, 1993.

39. Коучинг на предприятии. Станьте менеджером-тренером. 2-е междунар. изд. М.: Институт консультирования и системных решений, 2006.

40. Курова Г. М. Рентабельность экономических организаций и уровень развития партнерства // Российское предпринимательство.- М.: Креативная экономика, 2011,- N8.

41. Ларионова М.В. Сравнительный анализ опыта оценки исследовательского потенциала университетов Текст. // Вестник международных организаций, 2011, №1.

42. Ли Б. Принцип власти: влияние с уважением и честью Текст. — М.: Альпина Паблишерз. 2007.

43. Лингарт И. (1954) Американский прагматизм, Издательство иностранной литературы

44. Лингарт Павленков, М.Н. Разработка методического обеспечения контроллинга промышленного предприятия: Монография / М.Н.Павленков -Н.Новгород: Изд-во Волго-Вятской академии гос. Службы, 2006. 155с.

45. Маргерисон Чарльз Дж. «Колесо» командного управления: Путь к успеху через систему управления командой / Пер. с англ. Днепропетровск: Баланс Бизнес Букс, 2004. - 208 с.

46. Мельников О.Н. Творческая (созидательная) энергия человека как основной источник формирования экономических и социальных отношений в обществе // Креативная экономика. 2007 г. №1. С. 11-18

47. Мельников О.H. Управление интеллектуально-креативными ресурсами наукоемких производств. М.: Креативная экономика, 2010 г.- 378 с.

48. Мельников О.Н. Экономика и управление предпринимательской деятельностью как функции затрат творческой энергии субъектов рынка. -М.: ИД «МЕЛАП», 2004 г. -172 с.

49. Мельников О.Н., Жаворонков П.В Доверие как фактор риска в предпринимательской и хозяйственной деятельности // Российское предпринимательство. 2011. - № 9(2) - С. 179-184. - 0,58 п.л. в т.ч. авт. 0,29 п.л.

50. Мельников О.Н., Жаворонков П.В. О влиянии доверительных отношений на эффективность бизнеса // Креативная экономика. — 2012. -№ 4 -С. 48-54. 0,52 п.л. в т.ч. авт. 0,26 п.л.

51. Мельников О.Н., Жаворонков П.В. Человеческие ресурсы и доверие как обязательное экономическое условие получения дохода организации // Креативная экономика. — 2011. — №5. с. 11-16. - 0,54 п.л. в т.ч. авт. 0,27 п.л.

52. Мозгоев А. О. О некоторых терминах, используемых в инвестиционных процессах // Инвестиции в России, №6, 2002.

53. Неупокоева Т.Э. Антикризисное управление организацией (предприятием): Учебное пособие. 2-е изд., доп. и перераб. СПб.: Изд-во СПбГУЭФ, 2009. -134 с.

54. Никитина О.В. Методы оценки инновационной активности промышленных предприятий: автореф. дис. канд. экон. наук. СПб., 2007.

55. Основы наукоемкой экономики (Знания-Креативность-Инновации): Учебник / Под ред. д.э.н., проф. Максимцева И.А. М.: Креативная экономика, 2010 г. - 468 с.

56. Оценка финансовой устойчивости кредитной организации: учебник / коллектив авторов; под ред. О.И. Лаврушина, ИД. Мамоновой. — М. : КНОРУС, 2011. 304 с.

57. Поляков В.В. Мониторинг инновационных процессов в научно-технической сфере // Инновации. 2003. - № 5.

58. Пряхин Г.Н. Методические основы культуры управления в социально-экономических системах: Авто-реферат диссертации доктора экон. наук Текст. Екатеринбург: УрГЭУ, 2008.

59. Росенко М.Н.(1997) Основы современной философии, г.Санкт-Петербург; изд. Лань

60. Рыночное хозяйство и риски. / Авт. колл. Российской академии государственной службы при Президенте РФ Архангельский В.Н., Горланов Г.В., Гуртов В.К. и др. СПб: Наука, 2000. - 431 с.

61. Скотт К. Психология оценки и принятия решений. М.: Информационно-издательский дом «Филинъ», 1998.

62. Толковый словарь русского языка: В 4 т. / Под ред. Д.Н. Ушакова. — М.: ООО «Издательство Астрель», ООО «Издательство ACT», 2000.

63. Уильямсон О. И. Поведенческие предпосылки современного экономического анализа // THESIS. — 1993. Вып. 3.

64. Фатхутдинов Р. А. Организация производства: Учебник. М.: ИНФРА-М, 2002.- С. 454-456.

65. Федеральный закон от 30.12.2004г. № 218-ФЗ «О кредитных историях».

66. Федотова М.Г. Коммуникационный менеджмент: учеб. пособие -Омск: Изд-во ОмГТУ, 2006. 76 с.

67. Финансы: Оксфордский толковый словарь: Англо-русский. -М.: Издательство «Весь мир», 1997. -217 с.

68. Фияксель Э.А. Организация регионального венчурного кластера Текст. //Инновации, 2007, №11.

69. Фридман Т. Плоский мир. Краткая история XXI века Текст. М.: ACT, 2006.

70. Фукуяма Ф. Доверие: социальные добродетели и путь к процветанию. - ACT Москва, 2008 г. - 736 стр.

71. Хубиев К. Противоречия экономического роста // Экономист, 2005. №8

72. Шарп Ульям Ф. и др. Инвестиции. М.: Инфра-М, 2006. -1 с.

73. Шекшня С. Как эффективно управлять свободными людьми: Коучинг / СтанислаШекшня — М: Альпина Паблишерз, 2010.

74. Шо Р.Б. Ключи к доверию в организации. Результативность. Порядочность. Проявление заботы. М.: Дело, 2000.

75. Эрроу К Возможности и пределы рынка как механизма распределения ресурсов Текст. Thesis, Т.1, Вып. 2, 1993.

76. Яхонтова Е.С. Эффективность управленческого лидерства. М.: ТЕИС, 2002.

77. Abarbanell, J. (1991) Do Analysts' Forecasts Incorporate Information in Prior Stock Price Changes? Journal of Accounting and Economics,

78. Abarbanell, J., Bernard V. (1992) Tests of Analysts' Overreaction/Underreaction to Earnings Information as an Explanation for Anomalous Stock Price Behavior. Journal of Finance,

79. Allen, F., Gale, D. (1992) Stock Price Manipulation. Review of Financial Studies, Vol. 5

80. Amir, E., Ganzach, Y. (1998) Overreaction and Underreaction in Analysts Forecasts. Journal of Economic Behavior & Organization, Vol. 37

81. Arguris C. Organization and Innovation. Homewood, III: Dorsey-Press. 1965.

82. Baker, M., Wurgler, J. (2000) The Equity Share in New Issues and Aggregate Stock Returns. Journal of Finance

83. Ball, R. (1995) The Theory of Stock Market Efficiency: Accomplishments and Limitations. Journal of Applied Corporate Finance,

84. Banerjee, A. (1992) A Simple Model of Herd Behavior. Quarterly Journal of Economics

85. Barber, B. (1994) Noise Trading and Prime and Score Premiums. Journal of Empirical Finance

86. Barber, B., Griffin, P., Lev, B. (1994) The Fraud-on-the-Market Theory and the Indicators of Common Stocks Efficiency. Journal of Corporate Law

87. Barberis, N., Shleifer, A., Vishny, R. (1998) A Model of Investor Sentiment. Journal of Financial Economics

88. Bar sky, R., DeLong, B. (1990) Bull and Bear Markets in the Twentieth Century. Journal of Economic History

89. Baytas, A., Cakisi, N. (1999) Do Markets Overreact: International Evidence. Journal of Banking and Finance

90. Beltratti, A., Shiller, R. (1993) Actual and Warranted Relations Between Asset Prices. Oxford Economic Papers

91. Bernard, V, Thomas, J. (1989) Post-earnings Announcement Drift: Delayed Price Response or Risk Premium? Journal of Accounting Research

92. Bernard, V, Thomas, J. (1990) Evidence that Stock Prices Do Not Fully Reflect the Implications of Current Earnings for Future Earnings. Journal of Accounting and Economics

93. Clifford C. Cooperation, trust, and perceived intentions in a 2 person game //Dissertation Abstracts International. 1971. № 32 (5-a). P. 2797-2798.

94. Deming W. Edwards The New Economics for Industry, Government, Education. — 2nd. — MIT Press, 2000

95. Hampden-Tuener C.M. An existential learning theory and the integration of T-group research // Journal of Applied Behavioral Science. 1966. №2. P. 367386.

96. Janna V. Smirnova Weak institutions, market failures and transition economies /Edizioni Orizzonti Meridionali, 2008

97. Pearce, D., Barbier, E., Markandiya, (1990) A. Sustainable Development: Economics and Environment in the third World, Edward Elgar Publishing Limited

98. Доверие в экономике: количественная оценка // научный семинар в Высшей школе экономики. Интернет-ресурс: http: //www, liberal, ги/articles/1266

99. Доронина С. Ребрендинг "Сбербанка" не помог ему в рейтинге лучших банков мира // http : //www.firsinews, ru/news/business/l 6853/

100. Официальный сайт Министерства образования и науки РФ -http://топ, gov, ru/pro/niu/

101. Официальный сайт Пермского национального исследовательского политехнического университета http://pstu.ru

102. Официальный сайт Российской венчурной компании -http: //www, rusventure. ru

103. Овсов С. Ребрендинг или рестайлинг? // http: //www, adv-blog.ru/rebrendins-ili-restajlingMmore-344

104. Рейтинг инвестиционной привлекательности российских регионов: 1995-1996гг. Электронный ресурс. Электрон, дан. - Режим доступа: http: //www, raexpert. ru/ratings/resions/1996/partl/

105. Fitch сделает ребрендинг Сбербанку за десятки миллионов долларов // http://www.adme.ru/sberbank/fitch-sdelaet-rebrending-sberbanku-za-desvatki-millionov-dollarov-fitch-50502/

106. Интернет сайт Википедия — свободная энциклопедия. // http://ru.wikipedia. org/wiki/NASDA О

107. Интернет сайт // http://ko.ru/articles/2031

108. Интернет сайт // http://www. tonnel. г и/? l=kn iga&5 5 5

109. Интернет сайт. // http://dars.info/consulting/ru/branding/rebrandins— updated-brand/

110. Интернет сайт. // http://ekzamenonline.ru/article523.htm

111. Интернет сайт. //http://ru.wikipedia.org/wiki/LG Group

112. Интернет сайт. //http://ru.wikipedia.org/wiki/Toyota

113. Интернет сайт. // http://www. livingeyes.ru/blog/?p=72

114. Интернет сайт. // http://www. runewsweek. ru/theme/?tid=88&rid= 1441

115. Интернет сайт. // http://www. toyota-global. com/investors/